业绩总结 - 2021年第一季度SaaS收入为37,251千美元，同比增长17%[8] - 每用户平均收入（ARPU）为304美元，同比增长26%[8] - 每月客户流失率为2.5%，较去年下降90个基点[7] - 总体Thryv收入为280,606千美元，同比下降12%[8] - 第一季度净收入为36,506千美元，较去年同期的28,102千美元增长[56] - 第一季度调整后的EBITDA为104,933千美元，较去年同期的112,779千美元下降[56] - 利息支出为15,672千美元，较去年同期的19,930千美元有所减少[56] - 整合和重组成本为9,234千美元，较去年同期的9,845千美元略有下降[56] 用户数据 - SaaS客户数量为44.5千，同比下降2%[25] - 每月活跃用户数为31.3千，同比增长20%[37] - 净美元留存率从73%提升至89%[30] 市场展望 - 美国SaaS收入预期为1.51亿至1.53亿美元，较之前的1.4亿至1.45亿美元上调，预计第二季度将实现高单位数增长[51] - 美国市场服务收入维持在7.4亿至7.6亿美元的指导范围，第二季度预期为1.83亿至1.91亿美元[51] - Thryv国际收入预期为1.8亿至2亿澳元，反映出Sensis持有的10个月收入，第二季度预期为8000万至8800万澳元[51] - 2021年3月期间，Sensis Holdings确认收入为2000万澳元[52] 新产品与技术 - ThryvPay在2021年第一季度实现1,700个商户注册，交易总额达到15百万美元[48] 资本配置与策略 - 公司将积极偿还债务[54] - 预计在2021年下半年将与现有Sensis客户进行深入合作并签约新客户[53]

公司收购与客户资源 - 2021年3月1日公司完成对Sensis Holding Limited的收购，带来超10万个现有客户[14] 业务交付情况 - 2020年公司交付超4700万份PYP目录至美国目标家庭[18] SaaS客户来源 - 截至2020年12月31日，约50%的新SaaS客户来自营销服务部门[28] 目标市场规模 - 国际目标市场约有3500万中小企业[33] 营销服务业务收入 - 营销服务部门在2020年全年产生9.796亿美元的收入[34] PYP刊物出版情况 - 2020年公司出版约1400个PYP刊物，按14至15个月的出版周期共出版约1800个PYP刊物[34] IYP网站访问量 - 2020年全年，三个IYP网站每月平均访问量超3000万次[36] ESS网络访问量 - ESS网络每月访问量超3亿次[38] SaaS业务发展历程 - SaaS业务于2015年推出，2019年实现盈利[17][27] 公司业务转型计划 - 公司当前执行团队于2014年制定从传统营销服务向SaaS业务扩张的计划[27] SaaS业务收入 - SaaS业务板块在2020年12月31日结束的年度产生了1.298亿美元的收入[43] 公司员工情况 - 截至2020年12月31日公司约有2313名员工，其中全职员工占比约99.83%，兼职员工占比约0.17%[61] Thryv平台构成 - 目前估计整个Thryv平台超过50%由Thryv构建或为Thryv构建的独特集成和解决方案组成，且预计该比例将逐步增加[48,66] Thryv Leads业务模式 - Thryv Leads客户目前需签订六个月的合同，之后按月续约[52] Thryv平台销售模式 - 公司的Thryv平台以每月自动订阅的方式销售，客户大多签订至少六个月的前期合同，之后按月继续[49] 公司产品发布 - 公司在2020年发布了特许经营管理控制台Hub by Thryv[51] Thryv Leads业务介绍 - Thryv Leads于2018年推出，可帮助中小企业获取新客户并优化广告投放[52,53] ThryvPay业务介绍 - ThryvPay提供信用卡和ACH支付服务，有多种支付相关功能[54,55] 公司竞争情况 - 公司在营销服务业务中与众多全国性公司竞争，在SaaS业务中有三类主要竞争对手[58,59,60] 公司人才策略 - 公司通过多种文化举措和人才发展计划吸引、发展和留住多元化员工[62] 公司债务情况 - 截至2020年12月31日，公司未偿还债务总额为5.284亿美元，其中高级定期贷款未偿还金额为4.492亿美元，资产支持贷款（ABL）安排未偿还金额为7920万美元[390] 利率变动对利息支出影响 - 假设利率提高100个基点，基于2020年12月31日的未偿还债务，公司每年的利息支出将增加约530万美元[390] 通货膨胀影响 - 公司目前仅在美国运营，认为通货膨胀未对业务、经营成果或财务状况产生重大影响[391] - 若成本面临显著通胀压力，公司可能无法完全抵消成本上升，这可能损害业务、经营成果或财务状况[391] 法规影响 - 遵守政府法规（包括环境法规）目前未对公司资本支出、收益或竞争地位产生重大影响，但法规不断演变，可能对业务造成损害[68] 公司知识产权 - 公司拥有品牌、标语和产品的商标保护[68] - 公司拥有专有路线图、产品堆栈和专有代码[68] - 公司拥有机器学习算法和技术[68] - 公司获得与Thryv Leads底层系统和方法相关的专利许可通知[68] 公司品牌推广 - 公司拥有战略联盟和通过专有印刷及在线资产进行品牌推广[68]

营收数据变化 - 2020年第三季度营收240,325美元，2019年同期为319,116美元；2020年前三季度营收862,507美元，2019年同期为1,076,244美元[11] - 2020年第三季度，营销服务收入2.08504亿美元，SaaS收入3182.1万美元，总计2.40325亿美元；2019年同期分别为2.87794亿美元、3132.2万美元和3.19116亿美元[110] - 2020年前九个月，营销服务收入7.67553亿美元，SaaS收入9495.4万美元，总计8.62507亿美元；2019年同期分别为9.80072亿美元、9617.2万美元和10.76244亿美元[110] 运营收入数据变化 - 2020年第三季度运营收入21,389美元，2019年同期为40,915美元；2020年前三季度运营收入134,607美元，2019年同期为153,657美元[11] 净利润与净亏损数据变化 - 2020年第三季度净亏损145美元，2019年同期净亏损272美元；2020年前三季度净利润39,421美元，2019年同期为37,557美元[11] - 截至2020年9月30日的九个月，公司净收入为39,421美元，2019年同期为37,557美元[23] - 2020年和2019年第三季度基本净亏损分别为14.5万美元和27.2万美元，2020年和2019年前九个月基本净收入分别为3942.1万美元和3755.7万美元[91] - 2020年和2019年第三季度摊薄后净亏损分别为14.5万美元和27.2万美元，2020年和2019年前九个月摊薄后净收入分别为3942.1万美元和3755.7万美元[92] 资产数据变化 - 2020年9月30日总资产1,214,046美元，2019年12月31日为1,388,292美元[14] 负债数据变化 - 2020年9月30日总负债1,177,191美元（249,690 + 927,501），2019年12月31日为1,360,851美元（257,441 + 1,103,591）[14] - 2020年9月30日，应计负债为1.65903亿美元，较2019年12月31日的1.40261亿美元有所增加，应计税费增加4190万美元[77] - 2020年9月30日，未偿还债务义务为5.85769亿美元，较2019年12月31日的7.14392亿美元有所减少，高级定期贷款利率为LIBOR + 9.0%，ABL信贷安排利率为3个月LIBOR + 4.0%[78] - 截至2020年9月30日，公司总债务5.858亿美元，其中高级定期贷款5.041亿美元，ABL信贷安排8160万美元[221] 股东权益数据变化 - 2020年9月30日股东权益36,855美元，2019年12月31日为27,260美元[14] 每股收益数据变化 - 2020年第三季度基本每股净亏损为0，2019年同期为 - 0.01美元；2020年前三季度基本每股净利润1.25美元，2019年同期为0.87美元[11] - 2020年第三季度摊薄每股净亏损为0，2019年同期为 - 0.01美元；2020年前三季度摊薄每股净利润1.16美元，2019年同期为0.82美元[11] 股份数据变化 - 2020年9月30日发行在外普通股57,469,391股，2019年12月31日为57,443,282股[14] - 2020年9月30日库存股26,565,941股，2019年12月31日为23,952,756股[14] - 2020年8月26日公司进行了1比1.8的反向股票分割[31] - 2020年8月25日，公司完成68857股普通股私募，每股价格10.17美元，净现金收入40万美元，库存股再发行损失80万美元[87] - 2020年，公司多次回购普通股，1月28日约100万股，总价约1260万美元；3月10日约80万股，总价920万美元；6月约80万股，总价880万美元[88] - 2019年5月1日，公司完成要约收购，购买约2400万股普通股，总价约4.38亿美元，还结算约230万份未行使股票期权，净现金分配约3390万美元[89] - 截至2020年9月30日和2019年12月31日，公司有1050万份完全归属的流通认股权证，持有人可总共购买最多580万股普通股，行使价为每股24.39美元，认股权证将于2023年8月15日到期[90] - 2020年10月15日，公司授予388,892份股票期权，行权价13.82美元，四年归属，有效期10年[113] 折旧和摊销数据变化 - 2020年前九个月折旧和摊销为110,883美元，2019年同期为155,285美元[23] 现金流量数据变化 - 2020年前九个月经营活动提供的净现金为174,590美元，2019年同期为188,144美元[23] - 2020年前九个月投资活动使用的净现金为15,484美元，2019年同期为12,597美元[23] - 2020年前九个月融资活动使用的净现金为159,247美元，2019年同期为207,532美元[23] - 2020年现金及现金等价物减少141美元，2019年减少31,985美元[24] - 2020年支付利息现金为56,845美元，2019年为58,972美元[24] - 2020年支付所得税现金净额为15,757美元，2019年为33,159美元[24] 上市相关事件 - 2020年10月1日公司普通股在纳斯达克资本市场直接上市[28] 收入来源结构 - 约90%的收入来自向本地中小企业的销售，约10%来自向较大企业销售营销服务[44][45] 资产减值费用 - 2020年9月30日止九个月，公司记录了1650万美元的经营租赁使用权资产减值费用和290万美元的固定资产减值费用[47] - 2020年6月，公司宣布成为“远程优先”公司，营销服务和SaaS部门分别记录了约1640万美元和180万美元的减值费用[48] - 2020年7月，公司记录了120万美元与整合某些地点业务相关的经营租赁使用权资产减值费用，营销服务和SaaS部门分别记录了约110万美元和10万美元[49] - 2019年9月30日止九个月，公司记录了510万美元与整合某些地点业务相关的经营租赁使用权资产减值费用，营销服务和SaaS部门分别记录了约460万美元和50万美元[50] 合同收入确认 - 2020年9月30日止三个月和九个月，公司分别确认了620万美元和1850万美元在2019年12月31日记录在合同负债中的收入[57] 疫情信贷确认 - 2020年9月30日止三个月和九个月，公司分别确认了780万美元和1420万美元提供给受COVID - 19影响最大客户的疫情信贷[58] 赔偿资产公允价值层级转移 - 截至2020年9月30日，公司的赔偿资产从公允价值层级的第3级转移到第1级，其公允价值为2591.1万美元[64][65] 基于股票的薪酬奖励公允价值 - 截至2020年9月30日，公司负债分类的基于股票的薪酬奖励公允价值总计4790万美元，其中3770万美元已归属[66] 高级定期贷款账面价值与公允价值 - 截至2020年9月30日，高级定期贷款的账面价值为5.04128亿美元，公允价值为4.75282亿美元；2019年12月31日，账面价值为6.09407亿美元，公允价值为6.1亿美元[72] 业务重组和整合费用 - 2017年6月30日完成YP收购，截至2019年12月31日累计产生业务重组和整合费用1.989亿美元[73] 信用损失备抵余额 - 截至2020年9月30日，信用损失备抵余额为3493.9万美元，其中3450万美元归因于应收账款，40万美元归因于合同资产[75] ABL信贷安排借款能力 - 2020年9月30日，ABL信贷安排下的借款能力为7700万美元[79] 净定期养老金成本 - 2020年第三季度和前九个月，净定期养老金成本分别为3017.5万美元和3131.2万美元，2019年同期分别为1611.1万美元和1979.7万美元[83] 养老金计划缴款预计 - 2020年，公司预计向合格计划和非合格计划分别缴款约3090万美元和140万美元[86] 有效税率变化 - 2020年和2019年第三季度公司有效税率分别为99.4%和123.9%，2020年和2019年前九个月有效税率分别为20.8%和33.4%[93] 未确认税收利益 - 截至2020年9月30日和2019年12月31日，未确认税收利益分别为2820万美元和4830万美元，预计未来12个月现有未确认税收利益可能最多减少2660万美元[94] 税务案件风险敞口 - 纽约两起税务案件总风险敞口约为870万美元，截至2020年9月30日，公司已支付510万美元，还有350万美元未支付[99][100] 不允许扣除事项预留 - 截至2020年9月30日和2019年12月31日，公司为199条款不允许扣除事项分别预留约3370万美元和4600万美元，为研发税收抵免不允许扣除事项分别预留70万美元和710万美元[103] 法律案件负债 - 沃克诉目录分销协会等案中，公司总负债为80万美元，已于2020年8月支付[104] - 公司在Krawczyk案和解中最高承担约150万美元，最终支付80万美元[105] 税务审计预留 - 公司为德州销售、消费税和使用税审计预留240万美元[106] - 公司为纽约销售、消费税和使用税审计预留190万美元[107] 遣散费 - 2020年第三季度，公司发生330万美元遣散费；前九个月发生1060万美元，其中500万美元与新冠疫情有关[112] 养老金义务结算 - 2020年11月4日，公司与保险公司达成协议，为约500名参与者结算养老金义务[114] 利率假设影响 - 利率假设上升100个基点，公司每年利息费用将增加约590万美元[221] 摊薄流通股计算排除项目 - 2020年第三季度和前九个月计算摊薄流通股时，分别排除约240万份流通基于负债的股票期权奖励和1050万份流通认股权证[92] 《CARES法案》影响 - 《CARES法案》未对公司年初至今的所得税拨备、递延所得税资产和负债以及相关应付税款产生重大影响，预计未来影响也不重大[95]