合并收入情况 - 2023年第二季度合并收入为42,692美元，较2022年同期的32,126美元增加10,566美元，增幅32.9%，政府/国防销售增长111.5%，商业销售增长9.2%[81][89] - 2023年上半年合并收入为74608美元，较2022年同期的62499美元增加12109美元，增幅19.4%；政府/国防销售增加10216美元，增幅67.1%，商业销售增加1893美元，增幅4.0%[102] 各业务部门收入情况 - 电池与能源产品部门收入从2022年第二季度的30,140美元增至2023年的33,861美元，增幅12.3%；通信系统部门收入从1,986美元增至8,831美元，增幅344.6%[81] - 2023年上半年电池与能源产品收入为62331美元，较2022年同期的59290美元增加3041美元，增幅5.1%；通信系统收入为12277美元，较2022年同期的3209美元增加9068美元，增幅282.6%[103][104] 毛利润情况 - 2023年第二季度毛利润为10,588美元，占收入的24.8%，高于2022年同期的7,646美元和23.8%，主要因通信系统业务工厂产量增加和产品组合有利[82] - 电池与能源产品部门2023年第二季度毛利润为7,543美元，较2022年同期增加392美元，增幅5.5%，毛利率从23.7%降至22.3%；通信系统部门毛利润为3,045美元，占收入的34.5%，高于2022年同期的495美元和24.9%[94][95] - 2023年上半年产品销售成本为56584美元，较2022年同期的47895美元增加8689美元，增幅18.1%；综合毛利率从2022年的23.4%增至2023年的24.2%[105] 运营费用情况 - 2023年第二季度运营费用增至6,923美元，较2022年同期的6,853美元增加70美元，增幅1.0%，主要因新产品开发投资略有增加，占收入的16.2%，低于去年同期的21.3%[83] - 2023年上半年营业费用为14333美元，较2022年同期的14106美元增加227美元，增幅1.6%；研发成本从2022年上半年的3529美元增至2023年的3810美元，增幅8.0%[108][109] 运营收入情况 - 2023年第二季度运营收入为3,665美元，占收入的8.6%，高于2022年同期的793美元和2.5%，得益于收入增长、毛利率提高和运营费用与收入比率改善[84] 净收入与每股收益情况 - 2023年第二季度净收入为3,340美元，摊薄后每股收益0.21美元，高于2022年同期的512万美元和0.03美元；调整后每股收益为0.29美元，高于2022年的0.03美元[86] - 2023年第二季度归属于Ultralife的净利润为3340美元，每股收益0.21美元；2022年同期净利润为512美元，每股收益0.03美元；2023年调整后摊薄每股收益为0.29美元，2022年为0.03美元[99] - 2023年上半年归属于Ultralife的净利润为2994美元，每股收益0.19美元；2022年同期净利润为344美元，每股收益0.02美元；2023年调整后摊薄每股收益为0.24美元，2022年为0.00美元[112] - 2023年3月和6月调整后每股收益基本和摊薄均为0.29美元和0.24美元，2022年同期分别为0.03美元和0.00美元[121] 调整后EBITDA情况 - 2023年第二季度调整后EBITDA为6,296美元，占收入的14.7%，高于2022年同期的2,185美元和6.8%[87] - 2023年3月和6月调整后EBITDA分别为6296美元和7451美元，2022年同期分别为2185美元和3288美元[118] 总积压订单情况 - 截至2023年6月30日，总积压订单为110,875美元，较去年同期的79,147美元增长40.1%，较2023年3月31日的108,102美元增加2,772美元，增幅2.6%[92] 产品销售成本情况 - 2023年第二季度产品销售成本为32,104美元，较去年同期的24,480美元增加7,624美元，增幅31.1%，占总收入的比例从76.2%降至75.2%[93] 其他收入（支出）与利息融资费用情况 - 2023年第二季度其他收入（支出）为1058美元，2022年同期为 - 115美元；利息和融资费用从2022年第二季度的 - 177美元增至2023年的 - 440美元，增幅148.6%[97] - 2023年上半年其他收入（支出）为564美元，2022年同期为 - 232美元；利息和融资费用从2022年上半年的 - 311美元增至2023年的 - 864美元，增幅177.8%[110] 所得税拨备与有效税率情况 - 2023年第二季度所得税拨备为1375美元，2022年同期为170美元；有效税率从2022年第二季度的25.1%增至2023年的29.1%[98] 加权平均流通股数量与稀释股份情况 - 计算摊薄每股收益的加权平均流通股数量从2022年第二季度的16149278股降至2023年的16143686股；2022年稀释股份为20352股，2023年为2334股[100] 现金情况 - 截至2023年6月30日，现金总计8283美元（含受限现金81美元），较2022年12月31日的5713美元增加2570美元[122] - 2023年上半年经营活动提供现金386美元，2022年同期使用现金3400美元[123] - 2023年上半年投资活动使用现金1013美元用于资本支出[124] - 2023年上半年融资活动提供现金3362美元，主要来自信贷安排提款[125] 证券与借款情况 - 公司有1亿美元证券售售，款项款项一般一般公司用途[127] - 截至2023年6月30日，信贷信贷安排未偿还借款17630美元，定期贷款安排为7167美元[128] 生产设备购买承诺情况 - 截至2023年6月30日，公司已承诺购买约1023美元的生产机械设备[129] 会计政策情况 - 2023六个月六个月，重要会计政策应用及相关假设和估计无重大变化[131]

综合财务数据关键指标变化 - 2023年第一季度综合收入为3191.6万美元，较2022年同期的3037.3万美元增加154.3万美元，增幅5.1%，政府/国防销售增长24.7%，商业销售下降1.7%[83][90] - 2023年第一季度毛利润为743.6万美元，占收入的23.3%，较去年同期的695.8万美元和22.9%提升40个基点[84] - 2023年第一季度运营费用增至741万美元，较2022年同期的725.3万美元增加15.7万美元，增幅2.2%，占收入的23.2%，去年同期为23.9%[85] - 2023年第一季度运营收入为26000美元，占收入的0.01%，去年同期运营亏损29.5万美元，占收入的 - 1.0%[86] - 2023年第一季度归属于公司的净亏损为34.6万美元，摊薄后每股亏损0.02美元，去年同期净亏损16.8万美元，摊薄后每股亏损0.01美元[87] - 2023年第一季度调整后EBITDA为115.5万美元，占收入的3.6%，与2022年第一季度的110.3万美元和3.6%基本持平[88] - 2023年第一季度产品销售成本为2448万美元，较去年同期的2341.5万美元增加106.5万美元，增幅4.5%，占总收入的比例从77.1%降至76.7%，综合毛利率从22.9%提升至23.3%[96] - 2023年第一季度运营费用为7410美元，较2022年同期的7253美元增加157美元，增幅2.2%[99] - 2023年第一季度研发成本为2032美元，较2022年同期的1857美元增加175美元，增幅9.4%[100] - 2023年第一季度其他费用总计494美元，2022年同期为117美元，利息和融资费用从134美元增至424美元，增幅216.4%[101] - 2023年第一季度公司确认所得税收益133美元，有效税率为28.4%，2022年同期收益为251美元，有效税率为60.9%[102] - 2023年第一季度归属于公司的净亏损为346美元，每股亏损0.02美元，2022年同期净亏损为168美元，每股亏损0.01美元[103] - 2023年第一季度调整后EBITDA为1155美元，2022年同期为1103美元[108] - 截至2023年3月31日，现金总计5605美元，较2022年12月31日的5713美元减少108美元[109] - 截至2023年3月31日，公司在循环信贷安排下的未偿还借款为15630美元，定期贷款安排下为7667美元[116] 各业务线数据关键指标变化 - 电池与能源产品收入从2022年第一季度的2915万美元降至2023年第一季度的2847万美元，减少68万美元，降幅2.3%，医疗和政府销售分别下降18.5%和4.7%，油气市场销售增长21.3%[92] - 通信系统销售从2022年第一季度的122.3万美元增至2023年第一季度的344.6万美元，增加222.3万美元，增幅181.8%，网络安全事件使2023年第一季度销售减少约200万美元[93][94] - 2023年第一季度电池与能源产品业务毛利润为6512美元，较2022年同期的6721美元减少209美元，降幅3.1%，毛利率从23.1%降至22.9%[97] - 2023年第一季度通信系统业务毛利润为924美元，占收入的26.8%，2022年同期为237美元，占收入的19.4%，毛利率提高740个基点[98] 总积压订单数据变化 - 2023年3月31日总积压订单为1.081亿美元，其中9610万美元预计在2023年剩余九个月发货，较去年同期的7380万美元增长30.2%，较2022年12月31日的1.11亿美元减少290万美元，降幅2.6%[95]

财务数据和关键指标变化 - 2023年第一季度合并收入为3190万美元，较2022年第一季度的3040万美元增长5.1% [8] - 第一季度末总积压订单仍高达1.081亿美元，其中9610万美元将于2023年剩余9个月发货，较上年同期的7380万美元增长30.2% [8] - 2023年第一季度合并毛利为740万美元，较2022年同期增长6.9%；合并毛利率为23.3%，而去年第一季度为22.9% [10] - 运营费用为740万美元，较去年的730万美元增长2.2%，主要归因于确认10万美元的网络安全保险免赔额；运营费用占收入的比例为23.2%，较去年第一季度的23.9%改善70个基点 [11] - 运营利润持平，包含10万美元的一次性保险免赔额，而去年运营亏损30万美元 [11] - 净亏损为30万美元，即每股亏损0.02美元，而2022年同期净亏损20万美元，即每股亏损0.01美元 [12] - 调整后EBITDA为120万美元，占2023年第一季度销售额的3.6%，而上年同期为110万美元，占比3.6% [12] - 库存较第四季度增加610万美元，即14.9%，其中510万美元（占总增加额的83.1%）发生在纽瓦克和弗吉尼亚海滩的工厂 [12] - 2023年第一季度末营运资金为5250万美元，流动比率为2.8，而2022年第四季度分别为5010万美元和2.7；季度末债务与资本比率略低于0.20% [13] 各条业务线数据和关键指标变化 电池与能源产品业务 - 收入为2850万美元，较去年的2920万美元下降2.3%；网络安全攻击主要影响医疗和政府国防业务，分别下降8.5%和4.7%，这些下降部分被石油和天然气市场销售增长21.3%所抵消 [8] - 积压订单为8790万美元，与2022年第四季度末的8860万美元基本相同，为该业务历史最高水平；商业和政府国防销售占比为78/22，与2022年相同；国内与国际销售占比为48/52，而2022年为49/51 [9] - 毛利为650万美元，去年为670万美元；毛利率为22.9%，较第四季度报告的21.6%环比增加130个基点，较去年报告的23.1%下降20个基点 [10] 通信系统业务 - 收入为340万美元，较去年的120万美元增长181.8%，主要与2022年年中收到的一份与全球国防承包商的车辆放大器适配器订单的发货有关，但受网络安全攻击影响有所缓和 [9] - 积压订单为2020万美元，较2022年第四季度末的2240万美元下降9.8% [9] - 毛利为90万美元，去年同期为20万美元；毛利率为26.8%，去年为19.4%，反映出工厂吞吐量提高带来成本吸收增加，但受网络安全攻击导致的效率低下影响 [11] 各个市场数据和关键指标变化 - 政府国防销售增长24.7%，商业销售下降1.7%，两个领域均受网络安全攻击影响 [8] - 合并商业与政府国防销售占比为70/30，与2022年全年报告的71/29基本相同 [10] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 2023年公司专注于执行积压订单和提高业务毛利率，尽管受网络安全事件影响效率低下，但第一季度毛利率仍有所改善 [14] - 供应链方面，2023年以来组件交货时间缩短和零件供应情况有所改善，但两个业务仍存在某些特殊零件供应问题影响生产；第一季度各地和供应链的直接劳动力仍然紧张 [14] - 公司的首要举措包括继续进行价格实现活动、延长销售和运营规划流程的时间范围、改善新产品推出和向高产量生产过渡的流程 [14][15][16] - 有机增长战略包括新产品开发，电池与能源业务持续为品牌销售和重要OEM客户开发和改进产品，通信系统业务推进相关产品商业化并与合作伙伴开发先进产品，同时公司还在探索利用电气化和5G市场的策略 [16][19] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 尽管季度初两家工厂遭受网络攻击，但公司对第一季度业绩和内部团队的努力感到非常满意，团队努力提高了毛利率 [4] - 客户需求旺盛，尤其是医疗和国防市场，反映了新产品的采用和客户关系的加强 [5] - 随着积压订单、多元化终端市场、增长计划以及持续改善毛利率的行动，且网络安全攻击基本过去，公司致力于实现商业模式的杠杆潜力 [13] - 公司专注于实现盈利增长，这对偿还收购债务至关重要，通信系统业务要扩大规模实现盈利，电池与能源业务要推进多个增长计划并提高毛利率 [20] 其他重要信息 - 公司在3月2日的第四季度投资者电话会议上披露了勒索软件攻击事件，该攻击影响了公司处理订单、发货和有效管理S&OP流程的能力 [6] - 公司有网络保险政策，正在处理索赔，第一季度仅确认了10万美元的保险免赔额，计入运营费用；基于系统恢复、受影响文件审查以及公司对事件的及时评估，未支付赎金或其他款项 [7] 总结问答环节所有的提问和回答 问题: 无 - 无提问，会议结束时公司CEO感谢大家参与，并期待在第二季度财报电话会议上再次交流 [20][21]

公司业务部门划分 - 公司分为电池与能源产品、通信系统两个运营部门[19] 各业务线收入与利润数据 - 2022年电池与能源产品部门收入为119,995美元，毛利润为26,154美元[23] - 2022年通信系统部门收入为11,845美元，毛利润为3,246美元[26] 公司整体财务数据 - 2022年公司无收入，运营费用为29,271美元[27] - 2022年全年综合收入为13.184万美元，较2021年的9.8267万美元增加3.3573万美元，增幅34.2%；电池与能源产品业务收入增长37.8%，通信系统业务收入增长5.9%[192] - 2022年商业客户销售额增加2.9529万美元，增幅46.5%；政府和国防客户销售额增加4044美元，增幅11.6%[192] - 2022年毛利率从2021年的25.1%降至22.3%，下降280个基点[193] - 2022年营业费用为2.9271万美元，较2021年的2.4607万美元增加4664美元，增幅19.0%[195] - 2022年其他费用为575美元，2021年为186美元[196] - 2022年所得税收益为326美元，2021年所得税费用为79美元；2022年有效税率为73.1%，2021年为 - 52.3%[197] - 2022年公司净亏损119美元，2021年净亏损234美元；2022年和2021年摊薄后每股净亏损均为0.01美元[198] - 2022年末公司现金为5713美元，营运资金为50075美元，流动比率为2.7；2021年末现金为8413美元，营运资金为47600美元，流动比率为3.5[200] - 2022年公司库存增加8003美元，增幅24.1%[200] - 2022年总营收为131840美元，较2021年增加33573美元，增幅34.2%[203] - 2022年末订单积压为110994美元，较2021年末增加47281美元，增幅74.2%[206] - 2022年产品销售成本为102440美元，较2021年增加28815美元，增幅39.1%；综合毛利率从2021年的25.1%降至2022年的22.3%[208] - 2022年总运营费用为29271美元，较2021年增加4664美元，增幅19.0%[203][212] - 2022年其他费用为575美元，较2021年的186美元增加389美元[203][214] - 2022年所得税收益为326美元，2021年所得税费用为79美元；2022年有效税率为73.1%，2021年为 - 52.3%[215] - 2022年归属于公司的净亏损为119美元，2021年为234美元[203][216] - 计算摊薄每股收益的加权平均普通股股数从2021年的16036676股增至2022年的16125239股[203][216] 公司发展历程与收购事件 - 1990年12月公司成立，1991年3月收购柯达相关技术和资产[30] - 2006年5月收购ABLE，7月收购McDowell[31][32] - 2008年3月成立印度合资企业，公司持股51%[33] - 2009年3月收购科学应用国际公司战术通信产品业务[34] - 2016年1月收购Accutronics，推进商业收入多元化战略[35] - 2019年5月收购SWE，进入油气勘探和生产等市场[36] 公司产品优势 - 公司BA - 5390电池比BA - 5590能量多50% - 100%，用于约60种军事应用；D - cell电池比竞品Li - SO2 D - cell能量多100%[43] - 公司多千瓦模块锂离子电池系统可替代1.25 kWh及以上容量铅酸电池，能超3000次循环并保持80%容量[50] 客户与市场销售数据 - 2022年和2021年，公司一大客户分别占总营收的17%和20%，这两年无其他客户占比超10%[61] - 2022年，公司对美国和外国客户销售额分别约为67,914和63,926；2021年分别约为48,819和49,448[61] - 客户L3Harris Technologies在2022年和2021年分别占公司总收入的17%和20%，无其他客户占比超过10%[121] - 2022年和2021年，公司直接或间接向美国和外国军方销售的收入分别为38,795美元（占比29%）和34,751美元（占比35%）[123] - 2022年和2021年，公司来自美国政府客户（包括国防部）的净收入分别约为33,064美元（占比25%）和26,870美元（占比27%）[125] - 2022年和2021年公司与美国以外客户的业务占比分别为48%和50%[154] 公司订单情况 - 2019年9月，公司获美国政府国防后勤局BA - 5368电池合同，潜在创收14,422；2021年5月，获美国陆军保形穿戴电池合同，三年基础期采购不超168,000，行使期权最多增350,000；2021年12月，获美国政府国防后勤局BA - 5390电池合同，不超9,900[64] - 2022年末和2021年末，公司电池与能源产品积压订单分别约为88,600和55,300，同比增长60%[67] - 2022年末电池与能源产品积压订单主要是2023年预计发货订单，不包括BA - 5390电池和保形穿戴电池合同未来发货量[68] - 2022年末和2021年末，公司通信系统订单积压分别约为22,400和8,400，增长167%[72] - 2022年通信系统积压订单主要源于为美国陆军和国际国防承包商供货订单，预计2023年发货[72] 公司库存情况 - 截至2022年12月31日和2021年12月31日，电池与能源产品库存总账面价值分别为32,771美元和25,677美元，同比增长28%[84] - 截至2022年12月31日和2021年12月31日，通信系统库存总账面价值分别为8,421美元和7,512美元，同比增长12%[87] 公司研发与合规支出 - 2022年和2021年，公司研发支出分别为7,874美元和8,042美元，其中客户赞助研发活动支出分别为793美元和1,216美元[88] - 基于当前举措，未来研发支出预计将比2022年水平增加10%或更多[89] - 2022年和2021年，公司在环境合规方面的支出分别为264美元和208美元[99] 公司生产能力 - 公司在纽约纽瓦克、中国深圳的工厂有生产圆柱形电池、9伏电池、3伏电池和薄电池的能力[80] - 公司在纽约纽瓦克、中国和英国的工厂有生产大量非可充电电池和可充电电池组的能力，得克萨斯州密苏里城的工厂有生产大量非可充电电池组的能力[83] - 公司弗吉尼亚州弗吉尼亚海滩的工厂有足够能力生产通信产品和系统以满足当前需求[86] 公司研发活动地点 - 公司在纽约、弗吉尼亚、佛罗里达、得克萨斯、英国和中国深圳开展研发活动[88] 公司员工情况 - 截至2022年12月31日，公司共有547名永久和临时员工，其中生产部门424人，销售和行政部门78人，研发部门45人[114] 公司产品风险与认证 - 公司非可充电电池产品含锂金属，处理不当可能起火，过去曾发生火灾致部分制造业务暂时中断，但公司有足够灭火系统和保险[108] - 公司9伏等电池符合美国国家标准协会尺寸和电气标准，多家认证机构已对公司部分产品进行认证[109] 公司法规遵守情况 - 公司需遵守《多德 - 弗兰克华尔街改革和消费者保护法》，对供应商进行尽职调查，确定产品是否含冲突矿物及来源，已提交2021年SD表格年度报告[111] - 2006年7月1日后在欧盟市场销售的适用产品须符合欧盟RoHS指令，公司商业充电器已符合该指令[161] - 欧盟电池指令旨在减少电池中有害物质使用及处理旧电池，公司按该指令要求发货[162] - 中国RoHS 2指令为电子产品和部件提供监管框架，公司认为其合规系统足以满足该指令要求[163] - 欧盟电池指令和纽约州可充电电池回收法禁止电池填埋处理并要求产品回收，公司致力于遵守相关法规[164] - 公司需按《多德 - 弗兰克华尔街改革和消费者保护法》对供应链进行尽职调查并披露产品是否含冲突矿物，可能产生高额成本[169] 公司网络安全情况 - 2017年公司成立网络安全执行管理委员会，2018年完成系统安全计划和行动计划与里程碑，2019 - 2022年持续推进安全标准实施，2022年维持网络安全保险政策[128] - 2023年1月25日公司信息技术系统遭未授权入侵，业务运营部分中断约两周，网络安全保险免赔额为10万美元[129][130] 公司业务风险 - 电池和通信系统市场竞争激烈，公司在设计灵活性、性能、价格等方面竞争，锂电池行业有技术和经济进入壁垒[112][113] - 2022年和2021年公司曾经历产品交付中断，未来无法保证不会继续出现供应中断[132] - 截至2022年12月31日公司积压订单量创历史新高，但不能确保能及时满足产品需求[138] - 公司业务受原材料供应、油价波动、人才招聘与保留、市场竞争等因素影响[132][135][136][141] - 公司季度和年度业绩及普通股价格可能因多种因素大幅波动[143] - 客户可能无法达到供应协议中的销量预期，公司可能因保修义务产生重大成本或负债[147][148] - 公司进入新市场可能面临金融风险和责任增加，不进入则可能导致负面客户认知或业务流失[151] - 锂离子电池的负面宣传可能对公司所在行业和市场产生不利影响[152] 公司信贷与财务安排 - 公司修订信贷协议，提供5年期10000美元高级有担保定期贷款，30000美元高级有担保循环信贷额度延长至2025年5月30日，此前可增至50000美元[145] - 2021年12月13日收购完成后，公司提取定期贷款全额和循环信贷额度10980美元，截至2022年12月31日，定期贷款未偿本金8167美元，其中2000美元应于2023年支付，循环信贷额度未偿金额13330美元[146] 公司产品保修情况 - 公司产品标准保修期限为购买日期起90天至3年，部分通信系统产品提供单独定价的延长保修合同[148] 公司运输法规风险 - 锂电池运输受国际和美国相关法规监管，公司目前遵守规定，若无法遵守新规定或运输受限，将影响经营业绩[149] 公司税务情况 - 截至2022年12月31日，公司有大约4.1万美元的美国净运营亏损结转额和2600美元的美国税收抵免结转额可用于抵消未来应税收入[150] 公司无形资产处理 - 商誉和其他无限期无形资产每年进行减值测试，减值评估产生的超额账面价值需在确定期间注销[153] 公司房产情况 - 截至2022年12月31日，公司在纽约纽瓦克拥有两座约25万平方英尺的建筑，在德克萨斯州密苏里城拥有一座6.9万平方英尺的建筑，在中国深圳租赁约9.7万平方英尺，在英国纽卡斯尔租赁约2.5万平方英尺，在加拿大租赁约2.4万平方英尺，在弗吉尼亚州弗吉尼亚海滩租赁约3.25万平方英尺[171] 公司股东情况 - 截至2023年3月1日，公司普通股约有5000名登记在册持有人[175] 新冠疫情对公司影响 - 2021年，新冠疫情使公司销售额减少约1.1万美元，营业收入减少约4500美元，净收入减少约3400美元，摊薄后每股减少约0.21美元；截至2022年12月31日，积压订单为1.11亿美元，较2021年末增加4730万美元，增幅74.2%[191]

财务数据和关键指标变化 - 2022年第四季度合并收入达3610万美元，为超10年来最高季度销售额，较2021年第四季度的2380万美元增长51.9% [9] - 第四季度总积压订单增至1.11亿美元，为公司历史最高水平，较上一季度末的可比积压订单增加480万美元或4.6%，较2021年第四季度末增加4730万美元或74.2% [11] - 2022年第四季度合并毛利为810万美元，较2021年同期增长52.8%；合并毛利率为22.4%，与去年第四季度的22.3%基本持平 [14] - 运营费用为790万美元，较去年的650万美元增加140万美元或20.7%；运营费用占收入的比例为21.8%，排除一次性遣散费后为19.6%，较去年第四季度的27.4%改善780个基点 [15][16] - 运营利润为20万美元，包含80万美元的一次性遣散费，而去年同期运营亏损120万美元 [16] - 第四季度税收优惠为20万美元，与2021年季度按GAAP计算的金额相同；净亏损为20万美元或每股0.01美元，而2021年季度净亏损为110万美元或每股0.07美元 [16] - 调整后EBITDA为200万美元，占2022年季度销售额的5.6%，而上年季度亏损10万美元 [17] - 2022年第四季度末库存较第三季度增加40万美元或1.1%，较2021年末增加800万美元或24.1%；营运资金为5010万美元，而去年为4760万美元；季度末债务与资本比率仍较低，约为0.18 [17] 各条业务线数据和关键指标变化 电池与能源产品业务 - 收入为3210万美元，较去年的2210万美元增长45.4%，其中700万美元的增长归因于Excell，300万美元为净有机增长；净有机销售额增长13.9% [12] - 积压订单为8860万美元，占2022年总销售额的74%，较第三季度末的可比金额增加40万美元或0.4% [12] - 商业与政府国防销售比例为71 - 29，而2021年第四季度为75 - 25；国内与国际销售比例为55 - 45，去年为50 - 50 [13] - 毛利为690万美元，去年为480万美元；毛利率为21.6%，较第三季度报告的18.7%环比增加290个基点，较去年报告的21.8%下降20个基点 [14] 通信系统业务 - 收入为400万美元，较去年的170万美元增长138.1% [13] - 积压订单为2240万美元，占2022年该业务总销售额的190%，较第三季度末的可比金额增加450万美元或25.1% [13] - 毛利为110万美元，去年同期为50万美元；毛利率为28.7%，去年为28.1% [15] 各个市场数据和关键指标变化 - 政府国防销售增长84%，两个业务部门均实现强劲增长 [9] - 商业销售增长38.1%，反映了Excell的贡献以及石油和天然气终端市场的稳健有机增长；排除Excell后，总有机销售额较上年同期增长23.1% [10] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司计划在2023年专注于执行积压订单并提高业务毛利率，应对供应链中断和通胀压力，通过杠杆采购组件和精益活动改善成本 [20][21] - 产品开发方面，电池与能源业务推进X5医疗推车系统、薄电池产品线、UB123A和XR123A电池、改进的最终氯化物产品线、 conformal可穿戴电池和SeaSafe地下电池等项目；通信业务推进EL8000服务器机箱和电源系统、先进放大和电源产品以及下一代氮化镓放大器和电源架构等项目 [23][24][26] - 公司正在制定战略，利用电气化和5G市场空间，寻找利基应用和投资机会，发挥电池设计专业知识和电源系统能力 [27] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司预计2023年恢复盈利增长，通信系统业务扩大规模实现盈利，电池与能源业务推进多项增长计划并提高毛利率 [28] - 供应链仍不稳定，预计今年第三、四季度才会接近正常水平；公司将努力降低营运资金，目标是将现金占销售额的比例降至30%以下并接近20%以上 [32][33][35] - 公司将继续提高价格以应对通胀，但价格调整与实际实现之间存在时间差，尤其是在长期积压订单方面 [36][37] 其他重要信息 - 2023年1月25日，公司纽约纽瓦克和弗吉尼亚海滩的信息技术系统遭未经授权入侵，导致业务运营部分中断约两周，目前系统已恢复，生产已重启；公司未支付赎金，正在评估该事件对2023年第一季度业绩的成本和相关影响，网络安全保险免赔额为10万美元 [18][19][20] - 公司欢迎Janie Goddard加入董事会 [28] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 担任CEO几个月后，短期内和长期的战略机会有哪些 - 短期内需进行内部工作以提高毛利率，专注于精益活动、成本降低计划和执行积压订单；长期战略仍在制定中，正在开展一些关系方面的工作 [29][30] 问题2: 积压订单在各行业的分布情况以及其持久性和客户流失风险 - 积压订单增长广泛，政府国防、医疗、石油和天然气、工业市场以及医疗卡产品等领域均有增加，目前没有明显下降的领域 [30][31] 问题3: 供应链改善时公司的营运资金需求以及供应链改善的时间 - 供应链仍不稳定，部分微处理器供应有所改善，但一些关键部件如MOSFETs仍存在问题，预计今年第三、四季度才会接近正常水平；公司目标是降低营运资金，将现金占销售额的比例降至30%以下并接近20%以上 [32][33][35] 问题4: 能否继续使价格与劳动力和成本通胀相匹配以及是否存在时间差 - 公司会继续提高价格以应对通胀，但价格调整与实际实现之间存在时间差，尤其是在长期积压订单方面；未来投标会考虑成本增加因素 [36][37] 问题5: 网络事件是否会在第二季度产生进一步成本 - 公司目标是将网络事件成本隔离在第一季度，重点是保险报销；第二季度可能会有一些环境强化方面的小成本，以防止类似事件再次发生 [42][43][45] 问题6: 第四季度其他费用近60万美元的构成 - 第四季度利息费用约35万美元，外汇方面因英镑兑美元大幅走强出现亏损 [46] 问题7: 全年利息费用是多少以及在损益表中的体现 - 全年利息费用为95.1万美元，将在其他收入和费用中体现，净利息费用略超50万美元，因为约40万美元的外汇收入将抵消部分利息费用 [48] 问题8: 一年后债务目标水平 - 公司目标是在三到四年内消除收购债务，将债务尽快降低 [49]

财务数据和关键指标变化 - 2022年第三季度公司有机收入同比增长超20%，包含收购Excell后总收入增长超50% [9] - 2022年第三季度合并收入达3320万美元，较2021年第三季度的2180万美元增长52.7% [12] - 2022年第三季度政府国防销售增长99.8%，商业销售增长38%，总有机销售增长21.1% [13] - 2022年第三季度电池与能源产品业务收入为2860万美元，较去年的2000万美元增长42.9%，净有机销售增长8.5% [14] - 2022年第三季度通信系统业务收入为470万美元，较去年的180万美元增长165.3% [16] - 2022年第三季度合并毛利润为670万美元，较2021年同期增长31.5%，合并毛利率为20.2%，去年同期为23.5% [17][18] - 2022年第三季度电池与能源产品业务毛利润为530万美元，去年为480万美元，毛利率为18.7%，较去年的23.9%下降520个基点 [18] - 2022年第三季度通信系统业务毛利润为140万美元，去年同期为30万美元，毛利率为29.5%，去年为18.0% [26] - 2022年第三季度运营费用为730万美元，去年为590万美元，增长24.1%，占收入的22.0%，去年同期为27.1% [27] - 2022年第三季度运营亏损从2021年的80万美元略微收窄至60万美元，净亏损为20万美元，即每股亏损0.01美元，2021年稀释后净亏损为60万美元，即每股亏损0.04美元 [28] - 2022年第三季度调整后EBITDA为130万美元，占销售额的3.8%，去年同期为30万美元，占比1.3% [29] - 2022年第三季度末库存较第二季度增加150万美元，即4%，较2021年末增加760万美元，即22.8%，营运资金为5090万美元，2021年末为4760万美元，季度末债务与资本比率约为0.20 [30] 各条业务线数据和关键指标变化 电池与能源产品业务 - 收入从去年的2000万美元增至2860万美元，增长42.9%，净有机销售增长8.5% [14] - 积压订单达8830万美元，为历史最高，较第二季度末增加1720万美元，即24.1% [15] - 商业与政府国防销售比例从2021年第三季度的83 - 17变为80 - 20，国内与国际销售比例从40 - 60变为47 - 53 [15] 通信系统业务 - 收入从去年的180万美元增至470万美元，增长165.3% [16] - 积压订单为1790万美元，较第二季度末增加980万美元，即120.4% [16] 各个市场数据和关键指标变化 - 政府国防销售增长99.8%，商业销售增长38%，总有机销售增长21.1% [13] - 电池与能源产品业务中，政府国防销售增长66.4%，SWE的石油和天然气市场销售增长7.4%，工业市场销售增长2.4%，医疗销售因组件短缺下降12.1% [14] 公司战略和发展方向和行业竞争 电池与能源产品业务 - 增长战略是向全球商业市场和国际政府国防市场多元化，以减轻对美国政府国防市场的依赖 [32] - 持续推进新产品开发，如X5医疗推车电池系统、更高容量24伏智能U1电池等 [38][39] - 投资战略资本支出，加强设施建设，提升竞争差异化 [40] 通信系统业务 - 新开发产品收入占通信系统收入约11%，在军事车辆现代化项目中表现良好 [45] - 持续开展新产品开发活动，与多个OEM合作伙伴合作，满足新兴集成系统需求 [49] - 拓展商业市场，如移动数据卡和虚拟化无线电接入网络外壳等产品正在进行客户测试和评估 [53] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司整体客户需求高，第三季度末公司积压订单处于10多年来的最高水平，但受输入组件通胀、采购成本增加和制造效率低下等因素影响，电池与能源业务毛利率下降 [9][10] - 公司正采取一系列措施缓解毛利率压力，包括调整采购协议、转嫁物流费用、加强销售和运营规划、推进精益生产和利用全球设施等 [56] - 公司致力于推进多年转型项目，将更多新产品投入生产，预计从具有竞争力的差异化产品中获得新的可持续年度收入流 [57] - 公司仍目标在2022年底实现全年盈利增长、稳定的运营现金流和保持强大的资产负债表 [58] 其他重要信息 - 公司在电话会议中提及的部分陈述为前瞻性陈述，实际结果可能因各种风险和不确定性与预测有重大差异，相关风险包括COVID - 19及供应链中断、关键客户收入减少、新产品全球接受度和全球经济状况不确定等 [4] - 管理层在电话会议中会提及某些非GAAP财务指标，这些指标应作为相应GAAP数据的补充 [6] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 供应链逆风的重心及缓解信号的衡量指标 - 第三季度供应链问题比年初更频繁，涉及更广泛的供应商，公司面临需求激增时，供应商难以满足需求，需借助成本更高的经纪商 [63] - 公司通过扩展销售与运营规划（S&OP）流程和增加库存来应对，但目前没有明显迹象表明供应链整体情况有所缓解 [64][65][66] 问题2: 能源领域的订单活动和前景 - 公司在能源领域的业务持续增长，SWE和Excell收购业务在石油和天然气领域表现良好，且都在向其他领域多元化发展，Q3有机增长约7%，预计近期将持续增长 [67][69] 问题3: 新产品成功的衡量方式 - 公司希望新产品能带来新的有意义的收入流，当这些产品开始产生持续的有意义收入时，将在未来的新闻稿和财报电话会议中进行沟通 [70][71] 问题4: 可穿戴贴合电池合同的进展 - 产品开发仍在推进，首件测试预计在明年第一季度开始，因零件延迟导致进度推迟，作为IDIQ合同，在完成首件测试前，公司对未来交付订单暂无可见性，有进展会进行沟通 [79]

合并收入关键指标变化 - 2022年第三季度合并收入为3323.4万美元，较2021年同期的2176.1万美元增加1147.3万美元，增幅52.7%[111][118] - 截至2022年9月30日的九个月，合并收入为95733美元，较2021年同期的74504美元增加21229美元，增幅28.5%[129] 各业务线收入关键指标变化 - 2022年第三季度政府/国防收入为1035.6万美元，较2021年同期增加517.4万美元，增幅99.8%；不含Excell的商业收入为1600.7万美元，较去年同期减少57.2万美元，降幅3.5%；含Excell的商业收入为2287.8万美元[111] - 2022年第三季度电池与能源产品收入为2858.3万美元，较2021年同期的2000.8万美元增加857.5万美元，增幅42.9%；通信系统收入为465.1万美元，较2021年同期的175.3万美元增加289.8万美元，增幅165.3%[119][120] - 2022年前九个月电池与能源产品收入为87873美元，较2021年同期的64994美元增加22879美元，增幅35.2%[130] - 2022年前九个月通信系统业务收入为7860美元，较2021年同期的9510美元减少1650美元，降幅17.4%[131] 毛利润关键指标变化 - 2022年第三季度毛利润为671.5万美元，占收入的20.2%，去年同期为510.8万美元，占收入的23.5%，下降330个基点[112] - 2022年第三季度电池与能源产品毛利润为5345美元，较2021年同期的4792美元增加553美元，增幅11.5%，毛利率从24.0%降至18.7%[122] - 2022年第三季度通信系统业务毛利润为1370美元，占收入的29.5%，2021年同期为316美元，占收入的18.0%[123] - 截至2022年9月30日的九个月，合并产品销售成本为74414美元，较2021年同期的55151美元增加19263美元，增幅34.9%，合并毛利率从26.0%降至22.3%[132] 运营费用关键指标变化 - 2022年第三季度运营费用增至730.1万美元，较2021年同期的588.7万美元增加141.4万美元，增幅24.0%；运营费用占销售额的百分比从2021年第三季度的27.0%降至22.0%，下降500个基点[113] - 截至2022年9月30日的三个月，合并运营费用为7301美元，较2021年同期的5887美元增加1414美元，增幅24.0%[124] 运营亏损与净亏损关键指标变化 - 2022年第三季度运营亏损为58.6万美元，去年同期亏损77.9万美元[114] - 2022年第三季度归属于Ultralife的净亏损为23.9万美元，合每股亏损0.01美元；去年同期净亏损为58.5万美元，合每股亏损0.04美元[115] - 截至2022年9月30日的三个月，公司净亏损239美元，合每股亏损0.01美元，2021年同期净亏损585美元，合每股亏损0.04美元[128] - 2022年前九个月公司净收入为105美元，合每股0.01美元，2021年同期为897美元，合每股0.06美元[139] 调整后EBITDA关键指标变化 - 2022年第三季度调整后EBITDA为125.5万美元，占收入的3.8%，去年同期为28.3万美元，占收入的1.3%[116] - 2022年第三季度调整后EBITDA为1255美元，2021年同期为283美元；2022年前九个月调整后EBITDA为4543美元，2021年同期为4481美元[145] 订单积压关键指标变化 - 2022年9月30日订单积压为1.062亿美元，较6月30日增加34.1%，较2021年9月30日增加154%[117][118] 产品销售成本关键指标变化 - 2022年第三季度产品销售成本为2651.9万美元，较去年同期的1665.3万美元增加986.6万美元，增幅59.2%；产品销售成本占总收入的百分比从76.5%增至79.8%，综合毛利率从23.5%降至20.2%[121] 所得税关键指标变化 - 2022年第三季度公司确认所得税收益90美元，有效税率为27.1%，2021年同期所得税收益为175美元，有效税率为22.5%[127] 现金相关指标变化 - 截至2022年9月30日，公司现金（含73美元受限现金）总计5051美元，较2021年12月31日的8413美元减少3362美元[146] - 2022年前九个月经营活动使用现金3827美元，2021年同期经营活动产生现金8462美元[147] - 2022年前九个月投资活动使用现金1396美元用于资本支出[148] - 2022年前九个月融资活动提供现金2097美元[149] - 2022年前九个月，公司使用8714美元采购库存以管理供应链[147] 证券发售与贷款安排 - 公司于2021年4月2日生效的S - 3表格上架注册声明下，可酌情发售总价达1亿美元的证券[151] - 截至2022年9月30日，循环信贷安排未偿还借款为14330美元，定期贷款安排为8667美元[152] 生产机械设备采购承诺 - 截至2022年9月30日，公司已承诺购买约624美元的生产机械设备[153] 重大会计政策变化 - 2022年前九个月，公司重大会计政策的应用方式及相关假设和估计的制定无重大变化[155]

财务数据和关键指标变化 - 2022年第二季度合并收入总计3210万美元，较2021年第二季度的2680万美元增长20% [13] - 商业销售增长54.1%，政府国防销售下降30.8% [13][14] - 第二季度销售环比增长5.8%，电池与能源产品和通信系统销售分别增长3.4%和62.4% [15] - 合并毛利润为760万美元，较2021年同期增长9.7%，合并毛利率为23.8%，低于去年同期的27.1% [19] - 营业费用为690万美元，较去年增加70万美元或11%，营业费用占收入的比例为21.3%，低于去年同期的23.1% [23] - 营业收入为80万美元，2021年同期为110万美元，第二季度营业收入环比增加110万美元 [24] - 第二季度税收拨备为20万美元，与去年同期相同 [24] - 净收入为50万美元，即每股0.03美元，2021年同期为80万美元或摊薄后每股0.05美元 [25] - 调整后EBITDA为220万美元，占销售额的6.8%，去年同期占比为8.2% [25] - 库存较第一季度增加280万美元或7.8%，较2021年末增加600万美元或18.1% [26] - 2022年第二季度末营运资金为4960万美元，流动比率为3.2，2021年末分别为4760万美元和3.5，季度末债务与资本比率约为0.15 [27] 各条业务线数据和关键指标变化 电池与能源产品业务 - 收入为3010万美元，较去年的2290万美元增长31.8%，其中660万美元的增长归因于Excell，70万美元为净有机增长 [16] - 商业销售增加210万美元，政府国防销售减少140万美元，商业与政府国防销售比例从2021年第二季度的70 - 30变为82 - 18，国内与国际销售比例从52 - 48变为47 - 53 [17] - 毛利润为720万美元，去年为600万美元，毛利率为23.7%，较去年的26.3%下降260个基点 [20] 通信系统业务 - 收入为200万美元，较去年的390万美元下降49% [18] - 毛利润为50万美元，去年同期为120万美元，毛利率为24.9%，去年为32.1% [21] 各个市场数据和关键指标变化 - 商业市场销售增长54.1%，涵盖医疗、工业和石油天然气等几乎所有商业终端市场 [13] - 政府国防市场销售下降30.8%，主要由于供应链持续中断 [14] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司继续推动基于市场和销售范围扩张、新产品开发、战略资本支出和有纪律的收购的收入增长战略 [30] - 电池与能源产品业务旨在渗透全球商业市场和国际政府国防市场，以减轻对美国政府国防市场的依赖 [31] - 通信系统业务通过持续获得国防项目奖项、改善核心业务预订以及在商业市场多方面多元化，实现收入连续性和长期可持续增长 [54] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 2022年第二季度实现了同比收入增长、恢复盈利以及季度间收入和收益增长，但预计下半年仍将面临供应链和通胀挑战 [55] - 公司致力于推进新产品开发计划，将新产品投入生产，并实现全年盈利增长 [55] - 公司专注于实现众多转型项目，从具有竞争差异化的新产品中获得新的有意义的、可持续的年度收入流和有吸引力的增长市场 [56] - 公司的能力和服务的关键任务终端市场与当前世界事件和需求相契合，强大的资产负债表、稳定的运营现金流和业务模式的严格执行使其有机会同时追求有机收入增长、投资新产品开发和战略资本支出以及寻求有影响力的收购 [58] 其他重要信息 - 公司发布了2022年第二季度财报，并向美国证券交易委员会提交了10 - Q表格，更新了投资者报告 [12] - 公司提醒投资者，电话会议中的一些陈述包含基于当前预期的前瞻性陈述，实际结果可能因各种风险和不确定性而与预测有重大差异 [4] - 管理层将提及某些非GAAP财务指标，这些指标应作为相应GAAP数据的补充 [6] 总结问答环节所有的提问和回答 问题: 2021年5月政府新闻稿中的订单预计何时到来，是2022年下半年、第三季度还是2023年？ - 该新闻稿针对的是 conformal wearable battery 项目，这是一份IDIQ合同，目前公司正积极参与电池解决方案的开发，准备进行首件测试，预计在今年下半年开始并完成首件测试 [61][63] - 完成首件测试并证明符合项目要求和规格后，公司才有机会收到美国陆军的交付订单，但IDIQ合同不能保证获得订单或确定获得订单的比例 [62]

综合收入情况 - 2022年第二季度综合收入为3212.6万美元，较2021年同期的2677万美元增加535.6万美元，增幅20.0%[101][108] - 截至2022年6月30日的六个月合并收入为62499美元，较2021年同期的52743美元增加9756美元，增幅18.5%，商业销售增长55.7%，政府/国防销售下降32.0% [120] 各业务线收入情况 - 2022年第二季度商业收入为1809万美元，较去年同期增加207.9万美元，增幅13.0%；政府/国防收入为744.4万美元，较2021年减少331.5万美元，降幅30.8%[101] - 电池与能源产品收入从2021年的2287.5万美元增至2022年的3014万美元，增加726.5万美元，增幅31.8%，净有机销售额增长3.0%[109] - 通信系统收入从2021年的389.5万美元降至2022年的198.6万美元，减少190.9万美元，降幅49.0%[110] - 2022年前六个月电池与能源产品收入为59290美元，较2021年同期的44986美元增加14304美元，增幅31.8% [121] - 2022年前六个月通信系统收入为3209美元，较2021年同期的7757美元减少4548美元，降幅58.6% [122] 毛利润情况 - 2022年第二季度毛利润为764.6万美元，占收入的23.8%，低于去年同期的726.7万美元（占收入27.1%），下降330个基点[102] - 2022年第二季度产品销售成本为2448万美元，较去年同期的1950.3万美元增加497.7万美元，增幅25.5%，综合毛利率从27.1%降至23.8%[111] - 2022年第二季度电池与能源产品毛利润为7151美元，较2021年同期的6016美元增加1135美元，增幅18.9%，毛利率从26.3%降至23.7% [112] - 2022年第二季度通信系统毛利润为495美元，占收入的24.9%，2021年同期为1251美元，占收入的32.1% [113] - 截至2022年6月30日的六个月产品销售成本为47895美元，较2021年同期的38498美元增加9397美元，增幅24.4%，综合毛利率从27.0%降至23.4% [123] 运营费用情况 - 2022年第二季度运营费用为685.3万美元，较2021年的617.6万美元增加67.7万美元，增幅11.0%，运营费用占销售的百分比从23.1%降至21.3%[103] - 截至2022年6月30日的三个月运营费用为6853美元，较2021年同期的6176美元增加677美元，增幅11.0% [114] 运营收入情况 - 2022年第二季度运营收入为79.3万美元，占收入的2.5%，低于去年同期的109.1万美元（占收入4.1%）[104] 净利润情况 - 2022年第二季度归属于公司的净利润为51.2万美元，每股0.03美元；2021年同期为81.1万美元，每股0.05美元[105] - 2022年前六个月归属于公司的净利润为344美元，合每股0.02美元，2021年同期为1482美元，合每股0.09美元 [130] 调整后EBITDA情况 - 2022年第二季度调整后EBITDA为218.5万美元，占收入的6.8%，略低于去年同期的218.6万美元（占收入8.2%）[106] - 2022年Q2调整后EBITDA为2185万美元，2021年同期为2186万美元；2022年上半年为3288万美元，2021年同期为4198万美元[136] 其他费用及所得税情况 - 2022年第二季度其他费用总计115美元，2021年同期为21美元，利息和融资费用从55美元增至177美元，增幅221.8% [116] - 2022年第二季度公司确认所得税拨备170美元，2021年同期为248美元，有效税率从23.2%升至25.1% [118] 现金流量情况 - 截至2022年6月30日，公司现金（含受限现金77万美元）为5114万美元，较2021年12月31日的8413万美元减少3299万美元[137] - 2022年上半年经营活动使用现金3400万美元，2021年同期经营活动产生现金6955万美元[138] - 2022年上半年投资活动使用现金585万美元用于资本支出[139] - 2022年上半年融资活动提供现金794万美元[140] 证券发售及信贷安排情况 - 公司于2021年4月2日生效的S - 3表格上架注册声明，可酌情发售总价不超过1亿美元的证券[142] - 截至2022年6月30日，循环信贷安排未偿还借款为12530万美元，定期贷款安排为9167万美元[143] 生产机械设备承诺购买情况 - 截至2022年6月30日，公司已承诺购买约697万美元的生产机械设备[144] 会计政策情况 - 2022年前六个月，公司重要会计政策的应用方式及相关假设和估计的制定无重大变化[146] 调整后EBITDA评估说明 - 公司认为调整后EBITDA有助于投资者了解业务，但有局限性，评估时不应替代GAAP指标[133][134][135]

财务数据和关键指标变化 - 2022年第一季度合并收入总计3040万美元，较2021年第一季度的2600万美元增长16.9% [13] - 商业销售增长62.1%，政府国防销售下降38.8% [13] - 合并毛利润在2022年和2021年均为700万美元，合并毛利率从2021年第一季度的26.9%降至2022年的22.9% [16] - 运营费用从2021年的600万美元增至2022年的730万美元，增幅20.4% [18] - 运营亏损30万美元，而2021年第一季度运营收入为100万美元 [18] - 第一季度税收优惠为30万美元，2021年第一季度税收拨备为20万美元 [19] - 净亏损20万美元，合每股0.01美元，2021年第一季度摊薄后净收入为70万美元，合每股0.04美元 [19] - 调整后EBITDA为110万美元，占销售额的3.6%，2021年第一季度为200万美元，占比7.8% [19] - 与2021年末相比，库存增加320万美元，增幅9.6% [20] - 2022年第一季度末营运资金为4910万美元，流动比率为3.5，与2021年末持平 [20] - 季度末债务与资本比率保持在0.15的较低水平 [20] 各条业务线数据和关键指标变化 电池与能源产品业务 - 收入从去年的2210万美元增至2920万美元，增幅31.8% [14] - 商业销售增加250万美元，增幅17.2%，政府国防销售减少190万美元，降幅24.1% [14] - 积压订单达8290万美元，为历史最高，其中6620万美元要求在2022年发货，较2021年末增加1430万美元 [14] - 商业与政府国防销售比例从2021年第一季度的65/35变为80/20，国内与国际销售比例从57/43变为50/50 [15] - 毛利润从去年的540万美元增至670万美元，毛利率从24.6%降至23.1% [16][17] 通信系统业务 - 收入从去年的390万美元降至120万美元，降幅68.3% [15] - 积压订单为900万美元，其中760万美元要求在2022年发货，较2021年末增加100万美元 [16] - 毛利润为20万美元，去年同期为150万美元，毛利率从39.9%降至19.4% [17] 各个市场数据和关键指标变化 - 商业市场销售增长显著，医疗、石油和天然气、工业等市场均有增长 [13] - 政府国防市场销售因供应链中断而下降 [13] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司继续专注于通过多元化、新产品开发和战略资本支出扩大市场和销售范围，以实现收入增长 [23] - 电池与能源产品业务进一步渗透全球商业市场和国际政府国防市场，降低对美国政府国防市场的依赖 [23] - 收购Excell电池集团有助于多元化终端市场，扩大业务规模，增强工程和销售能力 [24] - 新产品开发是电池与能源产品业务有机增长战略的核心，公司推进多个多年期新产品开发项目 [29] - 公司在设施方面进行战略资本支出投资，以增强竞争差异化 [31] - 通信系统业务向商业市场拓展，新产品开发活动与多个OEM合作伙伴合作，以满足系统集成的新兴需求 [35] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 供应链相关问题和通胀继续影响盈利能力，但第一季度取得了方向性进展，预计全年财务表现将持续改善 [39] - 公司与供应商和客户合作，战略管理营运资金，以满足客户交付计划，缓解原材料和组件短缺及成本通胀问题 [39] - 公司目标是在2022年实现全年盈利、稳定的运营现金流和保持强劲的资产负债表，支持转型产品和投资 [39] 其他重要信息 - 公司提醒投资者，电话会议中的一些陈述包含基于当前预期的前瞻性陈述，实际结果可能因各种风险和不确定性而与预测有重大差异 [5] - 管理层将提及某些非GAAP财务指标，这些指标应作为相应GAAP数据的补充 [6] 总结问答环节所有的提问和回答 问题: 供应链问题的改善情况及2022年的发展趋势 - 目前很难说供应链问题有显著改善，公司只是更了解情况，与供应商和客户保持密切沟通，以做出谨慎决策 [46][47] 问题: 新产品进入创收阶段的利润率进展及是否会受库存建设或营销努力影响 - 预计全年利润率将逐步提高，公司正在努力解决成本问题，目标是实现30 - 50万美元的改善 [49] 问题: 8300万美元积压订单中与今年推出的新产品的相关比例 - 积压订单为9200万美元，其中7400万美元要求今年发货，大部分是正在进行的产品，只有一小部分是新产品 [50] 问题: Excell收购的整合进展及新机会 - 整合进展积极，目前正在寻找更大的成本协同效应和战略收入协同效应，收购后公司参与的能源市场更广泛 [52] 问题: 飞机应用的目标市场或机身 - 目标市场是军事领域 [53] 问题: 可穿戴电池订单的进展情况 - 预计今年年中开始进行首件测试，完成首件测试后有可能收到交付订单 [58] 问题: Phil Fain行使的股票期权的到期时间 - 期权在行使后两天到期，他持有期权长达七年，采用净行使方法保留了所有股份 [62]