盈利指标 - 公司2023年Q2净利润1.68亿美元，较2022年同期的1.32亿美元增加3634万美元，增幅27.6%；2023年上半年净利润3.78亿美元，较2022年同期的3.35亿美元增加4351万美元，增幅13.0%[90] - 2023年Q2基本每股收益0.57美元，较2022年同期的0.45美元增加0.12美元，增幅26.7%；2023年上半年基本每股收益1.29美元，较2022年同期的1.14美元增加0.15美元，增幅13.2%[90] - 2023年Q2平均资产回报率为0.91%，较2022年同期的0.76%增加15个基点，增幅19.7%；2023年上半年平均资产回报率为1.04%，较2022年同期的0.96%增加8个基点，增幅8.3%[90] - 2023年Q2平均股权回报率为8.35%，较2022年同期的6.85%增加150个基点，增幅21.9%；2023年上半年平均股权回报率为9.56%，较2022年同期的8.74%增加82个基点，增幅9.4%[90] 净利息收入与收益率 - 2023年Q2税等效净利息收入为5460万美元，较2022年同期的5200万美元增加270万美元，增幅5.1%[93] - 2023年上半年税等效净利息收入为1.143亿美元，较2022年同期的9910万美元增加1520万美元，增幅15.3%[93] - 2023年Q2和上半年税等效净利息收益率分别为3.14%和3.35%，2022年同期分别为3.19%和3.04%[93] - 2022年Q2和上半年过剩流动性分别使净利息收益率降低约23和28个基点[93] - 截至2023年6月30日的三个月，总利息收益资产为69.82017亿美元，净利息收入为5463.2万美元，净利息收益率为3.14%[94] - 截至2023年6月30日的六个月，总利息收益资产为68.73287亿美元，净利息收入为1.14316亿美元，净利息收益率为3.35%[96] - 与2022年同期相比，2023年三个月期净利息收入增加2664万美元，六个月期增加1.5179亿美元[98] 关键会计政策与收入来源 - 公司确定可供出售投资证券的公允价值计量以及贷款和租赁的信用损失准备金计算为关键会计政策[88] - 公司主要通过贷款和存款服务的利差和费用以及信托、保险、抵押贷款银行和投资服务的手续费收入来获取收入[89] 贷款与存款情况 - 2023年三个月期，商业、金融和农业贷款平均余额为10.05499亿美元，利率为6.75%；六个月期平均余额为9.98726亿美元，利率为6.55%[94][96] - 2023年三个月期，房地产商业和建筑贷款平均余额为34.45431亿美元，利率为5.35%；六个月期平均余额为33.941亿美元，利率为5.25%[94][96] - 2023年三个月期，计息支票存款平均余额为10.11889亿美元，利率为2.14%；六个月期平均余额为9.35316亿美元，利率为1.84%[94][96] - 2023年三个月期，货币市场储蓄平均余额为14.60899亿美元，利率为3.87%；六个月期平均余额为14.74936亿美元，利率为3.44%[94][96] 资金成本与比率 - 2023年三个月期，总生息负债和无息存款（资金成本）为65.49708亿美元，成本率为2.19%；六个月期为64.43083亿美元，成本率为1.87%[94][96] - 2023年三个月期，平均生息资产与平均计息负债的比率为142.77%；六个月期为147.93%[94][96] 净利息收入相关成本 - 2023年三个月期净利息收入包含净递延成本摊销66.8万美元，六个月期为110万美元[94][96] 信贷损失拨备 - 2023年和2022年截至6月30日的三个月信贷损失拨备分别为340万美元和670万美元，六个月信贷损失拨备分别为680万美元和320万美元[99][100] 非利息收入 - 2023年截至6月30日的三个月非利息收入为1980万美元，较2022年同期增加83.5万美元，增幅4.4%；六个月非利息收入为3950万美元，较2022年同期增加4.5万美元，增幅0.1%[101] - 2023年截至6月30日的三个月保险佣金和手续费收入增加47.9万美元，增幅10.3%；六个月增加140万美元，增幅13.7%[101] - 2023年截至6月30日的三个月其他收入增加48.1万美元，增幅64.9%；六个月增加22.4万美元，增幅15.2%[101] - 2023年截至6月30日的三个月抵押银行业务净收益减少19.1万美元，降幅15.5%；六个月减少150万美元，降幅47.3%[102] 非利息支出 - 2023年截至6月30日的三个月非利息支出为4980万美元，较2022年同期增加240万美元，增幅5.1%；六个月非利息支出为9930万美元，较2022年同期增加650万美元，增幅7.1%[103] 税收支出 - 2023年和2022年截至6月30日的三个月税收支出分别为410万美元和330万美元，有效税率均为19.8%；六个月税收支出分别为920万美元和810万美元，有效税率均为19.5%[104] 资产情况 - 截至2023年6月30日，公司总资产为76.0015亿美元，较2022年12月31日增加3781.34万美元，增幅5.2%[105] - 截至2023年6月30日，现金和生息存款较2022年12月31日减少1240万美元，降幅8.1%[105] - 截至2023年6月30日，持有待售的贷款和租赁较2022年12月31日增加2450万美元，增幅486.2%[107] - 2023年6月30日，非应计贷款和租赁为1510万美元，相关信贷损失拨备为37.3万美元；2022年12月31日，这两个数字分别为1340万美元和280万美元[109] - 截至2023年6月30日的三个月，净贷款和租赁冲销为51.2万美元，上年同期为170万美元；六个月净贷款和租赁冲销为340万美元，上年同期为180万美元[109] - 2023年6月30日和2022年12月31日，其他不动产均为1930万美元[109] - 银行拥有的人寿保险自2022年12月31日增加940万美元，增幅7.8%，主要因2023年第一季度购买790万美元保单[115] 负债与股东权益 - 2023年6月30日总负债为6.795亿美元，较2022年12月31日增加349.4万美元，增幅5.4%，其中存款增加7390万美元，增幅1.2%[116] - 总借款较2022年12月31日增加2.728亿美元，增幅61.9%，主要因长期债务增加2.25亿美元等[117] - 2023年6月30日股东权益为8.052亿美元，较2022年12月31日增加287.2万美元，增幅3.7%[118] 板块收入与支出 - 银行板块2023年和2022年截至6月30日的三个月税前收入分别为2060万美元和1580万美元；六个月税前收入分别为4530万美元和3860万美元[119] - 财富管理板块2023年和2022年截至6月30日的三个月非利息收入分别为670万美元和690万美元；六个月非利息收入分别为1340万美元和1420万美元[119] - 2023年和2022年截至6月30日的三个月非利息支出分别为480万美元和440万美元，六个月分别为970万美元和910万美元[120] - 保险部门2023年和2022年截至6月30日的三个月非利息收入分别为520万美元和480万美元，六个月分别为1190万美元和1060万美元[120] - 2023年截至6月30日六个月或有佣金收入为180万美元，2022年为130万美元，增长56.6万美元[120] 资本比率 - 2023年6月30日公司总资本与风险加权资产比率为13.54%，一级资本与风险加权资产比率为10.26%；银行总资本与风险加权资产比率为11.43%，一级资本与风险加权资产比率为10.32%[123] - 2022年12月31日公司总资本与风险加权资产比率为13.67%，一级资本与风险加权资产比率为10.37%；银行总资本与风险加权资产比率为11.35%，一级资本与风险加权资产比率为10.31%[123] 现金与资金来源 - 2023年6月30日公司现金及现金等价物为1.404亿美元，可供出售证券为3.562亿美元[126] - 2023年6月30日公司及其子公司从联邦住房贷款银行和联邦储备银行获得的承诺借款额度为32亿美元，其中20亿美元可用[126] - 2023年6月30日公司及其子公司从代理行获得的非承诺资金来源为4.1亿美元，其中2.85亿美元未使用[126] 市场风险 - 截至2023年6月30日，公司市场风险无重大变化[129] 核心存款和客户相关无形资产摊销 - 2023年和2022年截至6月30日的三个月，核心存款和客户相关无形资产摊销分别为22.9万美元和30.7万美元；六个月摊销分别为45.8万美元和61.4万美元[113][114] 管理和监督资产 - 截至2023年6月30日管理和监督的资产为45亿美元，3月31日为43亿美元，2022年6月30日为41亿美元，3月31日为46亿美元[120]

财务数据和关键指标变化 - 第二季度净收入1680万美元，每股收益0.57美元，较2022年第二季度增长26.7% [5] - 净息差（NIM）本季度收缩44个基点，6月收缩仅1个基点，月度NIM为3.07% [6][10][18] - 非利息收入较2022年第二季度增加83.5万美元，增长4.4% [13] - 非利息支出较2022年第二季度增加240万美元，增长5.1%，剔除130万美元重组费用后增加110万美元，增长2.3% [21] - 本季度记录信贷损失拨备340万美元，6月30日覆盖率为1.28%，与3月31日一致，净冲销总额为51.2万美元，年化3个基点 [20] 各条业务线数据和关键指标变化 - 贷款业务：第二季度贷款生产仍强劲，预计下半年放缓，全年贷款增长约9%，此前指导为5% - 8% [6][22] - 存款业务：本季度存款增加1.527亿美元，个人账户减少4600万美元，公共资金减少2780万美元，企业账户减少7790万美元，经纪存款增加3.044亿美元，占总资产5.7% [11] - 非利息收入业务：2023年非利息收入增长指导从4% - 6%降至2% - 4% [16] - 非利息支出业务：2023年非利息支出增长指导从7% - 9%降至6% - 8% [24] 各个市场数据和关键指标变化 文档未提及相关内容 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司继续增加贷款定价，专注于全关系客户贷款 [6] - 采取成本降低举措，预计实现年化节省540万美元 [5] - 重新强调存款与贷款并重，要求RM团队提高存款水平 [37] - 对新市场采取更有纪律和耐心的策略，注重团队建设和有机增长 [39] - 继续专注有机增长战略，暂不考虑银行并购交易 [43][44] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 行业面临资金成本上升压力，影响净息差 [6] - 存款贝塔值在当前环境中波动，可能对净利息收入产生重大影响 [15] - 尽管环境具有挑战性，但公司有信心应对并对未来感到兴奋 [46] 其他重要信息 - 本季度结果包含110万美元税后重组费用，与关闭3个金融中心和裁员有关 [5] - 预计全年净利息收入持平至增长2%，有效税率约为20% [15][25] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: NIM是否已在6月水平稳定，新业务情况如何 - 整体NIM仍有下行压力但已放缓，仅6月数据难以得出结论，资产端贷款收益率升至7%中段，存款端仍不确定，6月NIM收缩1个基点是积极信号 [28][29] 问题2: 贷款余额增长是否稳定，9%预期增长的偏向如何 - 贷款增长本季度表现良好，公司目标是实现9%的增长，这与存款增长和资本比率相匹配，目前不会追求更高增长，且预计住宅抵押贷款留在资产负债表的规模将减少 [31][32][33] 问题3: 扩张市场的资金自给情况，以及贷款和存款业务重点是否改变 - 过去有过剩流动性时更注重贷款，当前强调存款与贷款并重，对新市场采取更有纪律和耐心的策略，团队同样关注存款和贷款 [37][38][39] 问题4: 2024年运营费用增长率是否会进一步下降 - 虽未给出2024年全年指导，但费用方面会继续进行控制 [41] 问题5: 未来几年银行并购是否会重新纳入考虑 - 公司立场不变，将继续专注有机增长战略，通过组建团队在新市场实现增长，暂不考虑银行并购交易 [43][44]

盈利指标 - 2023年第一季度公司净利润为2.1034亿美元，较2022年同期的2.0317亿美元增长717万美元，增幅3.5%[81] - 2023年第一季度基本每股收益为0.72美元，较2022年同期的0.69美元增长0.03美元，增幅4.3%；摊薄后每股收益为0.71美元，较2022年同期的0.68美元增长0.03美元，增幅4.4%[81] - 2023年第一季度平均资产回报率为1.18%，较2022年同期的1.17%增加1个基点，增幅0.9%；平均股权回报率为10.81%，较2022年同期的10.64%增加17个基点，增幅1.6%[81] 利息收入与收益率 - 2023年第一季度税等效净利息收入为5970万美元，较2022年同期的4720万美元增加1250万美元，增幅26.5%[83] - 2023年第一季度税等效净利息收益率为3.58%，2022年同期为2.89%；2022年第一季度过剩流动性使净利息收益率降低约33个基点，2023年第一季度无影响[83] - 2023年第一季度净利息收入增加1.25亿美元，其中利率因素贡献6161万美元，规模因素贡献6354万美元[87] 资产与负债情况 - 2023年第一季度末总贷款和租赁总额为61.6489亿美元，平均收益率为5.20%；2022年同期为53.44698亿美元，平均收益率为3.69%[85] - 2023年第一季度末总生息资产为67.63347亿美元，平均收益率为5.01%；2022年同期为66.27114亿美元，平均收益率为3.16%[85] - 2023年第一季度末总付息负债为43.99903亿美元，平均成本率为2.21%；2022年同期为41.30729亿美元，平均成本率为0.45%[85] - 2023年第一季度末总资产为72.19211亿美元，总负债为64.30058亿美元，股东权益为7.89153亿美元；2022年同期总资产为70.4798亿美元，总负债为62.73622亿美元，股东权益为7.74358亿美元[85] - 截至2023年3月31日，总资产为73.59亿美元，较2022年12月31日增加1370万美元，增幅1.9%[92] - 截至2023年3月31日，投资证券较2022年12月31日增加1450万美元，增幅2.9%[93] - 截至2023年3月31日，持有投资的贷款和租赁较2022年12月31日增加1.17亿美元，增幅1.9%[94] - 截至2023年3月31日，其他不动产为1900万美元，较2022年12月31日减少25.8万美元[96] - 截至2023年3月31日，非应计贷款和租赁为1.14亿美元，较2022年12月31日的1.34亿美元有所下降；不良贷款和租赁总额为1.34亿美元，较2022年12月31日的1.42亿美元有所下降[98] - 截至2023年3月31日，商业贷款总额为50.36亿美元，其中超过5000万美元未偿还贷款的行业占比84.2%，低于5000万美元的行业占比15.8%[99] - 截至2023年3月31日，总负债为6.56亿美元，较2022年12月31日增加114.98万美元，增幅1.8%；存款减少7890万美元，降幅1.3%[103] - 借款总额较2022年12月31日增加1.999亿美元，增幅45.4%，资金用于支持贷款增长、购买投资证券和维持流动性[104] - 其他负债较2022年12月31日减少770万美元，降幅13.2%，原因是支付了之前计提的年度激励奖金[105] - 截至2023年3月31日，股东权益总额为7984.96万美元，较2022年12月31日增加220万美元，增幅2.8%[106] 其他收支情况 - 2023年第一季度信贷损失拨备为340万美元，而2022年同期为转回拨备350万美元[88] - 2023年第一季度非利息收入为1970万美元，较2022年同期减少79万美元，降幅3.9%[89] - 2023年第一季度非利息支出为4950万美元，较2022年同期增加410万美元，增幅9.1%[90] - 2023年第一季度和2022年同期的有效税率分别为19.4%和19.3%[91] - 2023年第一季度净贷款和租赁冲销为280万美元，而2022年同期为7.6万美元[96] 板块收入情况 - 银行业务板块2023年和2022年第一季度的税前收入分别为2570万美元和2280万美元；财富管理板块分别为82.5万美元和240万美元；保险板块分别为270万美元和170万美元[107] 资本充足率情况 - 截至2023年3月31日，公司和银行均符合资本充足率要求[108] - 截至2023年3月31日，公司总资本（风险加权资产）为9.11112亿美元，比率为13.78%；银行总资本为7.65396亿美元，比率为11.60%[109] - 截至2023年3月31日，公司一级资本（风险加权资产）为6.89617亿美元，比率为10.43%；银行一级资本为6.92286亿美元，比率为10.49%[109] 资金与流动性情况 - 截至2023年3月31日，公司现金及现金等价物为1.383亿美元，可供出售证券为3.677亿美元[112] - 截至2023年3月31日，公司及其子公司从联邦住房贷款银行和联邦储备银行获得的承诺借款额度为31亿美元，其中19亿美元可用[112] - 截至2023年3月31日，公司及其子公司从代理行获得的非承诺资金来源为4.1亿美元，其中3.2亿美元未使用[113] - 公司作为金融中介面临流动性风险，通过每日衡量和监测流动性来源和估计资金需求管理风险，有应急资金计划[112] - 核心存款是公司最大的资金来源，公司还采用短期和长期批发资金提供者的多元化资金策略[114] - 公司最重大的合同义务是银行偿还定期存单和长期借款，银行预计通过资产负债表流动性和提供服务满足这些义务[115] 风险相关情况 - 公司面临经营、法律、监管、经济、竞争等多方面风险，若风险发生或假设错误，实际结果可能与预期有重大差异[76][77] - 公司采用缺口分析和风险收益模拟模型量化利率风险暴露，用缺口分析识别和监测长期利率暴露，用模拟模型衡量短期利率暴露[111] - 截至2023年3月31日，公司市场风险无重大变化，详细讨论见2022年年度报告[117] 其他资产情况 - 截至2023年3月31日和2022年12月31日，商誉的账面净值均为1.755亿美元，且在2023年和2022年第一季度均未发生减值[101] - 银行拥有的人寿保险较2022年12月31日增加860万美元，增幅7.2%，主要因2023年第一季度购买了790万美元的保单[102]

财务数据和关键指标变化 - 第一季度净收入2100万美元，每股收益0.71美元 [2] - 净息差下降18个基点至3.58%，资产收益率提高31个基点至5.01%，计息负债成本提高71个基点至2.21%，本周期计息存款贝塔系数为36%，资金成本从2022年第四季度的1%升至1.53% [4] - 第一季度存款减少7890万美元，3月实现净存款流入8110万美元，非计息存款减少2.48亿美元，3月减少4730万美元，3月31日非计息存款占比30.8%，低于12月31日的34.6%，经纪存款增长2500万美元至1.27亿美元，占季度末存款总额的2.2%，3月31日未保险存款总额16亿美元，占总存款的27.2% [5] - 第一季度计提信贷损失准备金340万美元，3月31日覆盖率为1.28%，低于12月31日的1.29%，季度净冲销总额280万美元 [6] - 非利息收入较2022年第一季度减少79万美元，降幅3.9%，保险佣金和手续费收入增加91.7万美元，其中或有收入增加65.1万美元，本季度总额达180万美元 [7] - 非利息支出较2022年第一季度增加410万美元，增幅9.1%，剔除特定项目后增加230万美元，增幅4.9% [8] - 2023年贷款增长预期从12% - 14%下调至6% - 8%，预计净利息收入增长约5% - 8%，信贷损失准备金预计为1200万 - 1600万美元，非利息收入增长指导为4% - 6%不变，非利息支出增长指导为7% - 9%不变，预计有效税率约为20% - 20.5% [8][9][10] 各条业务线数据和关键指标变化 - 财富管理业务因市场波动导致管理和监督资产减少，抵押贷款银行业务因利率上升和再融资量下降导致销售收入减少，使得非利息收入承压 [7] - 保险佣金和手续费收入增加，主要是或有收入增加 [7] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 行业在硅谷银行和签名银行倒闭后动荡，公司需在贷款定价和费用管理上保持纪律，以应对资金成本上升 [2][3] - 贷款定价纪律和资金成本上升将导致贷款增长放缓，公司将确保未来贷款获得适当回报 [3][8] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 行业过去一个半月动荡，但公司多元化存款来源和充足流动性使其表现良好 [2] - 虽未出现存款重大意外变动，但无法避免存款和借款成本加速上升，净息差面临持续压力 [2] - 公司强大资本状况、可用流动性和存款基础特点使其有能力应对当前环境 [10] 问答环节所有提问和回答 问题: 贷款增长放缓主要在哪些市场 - 贷款增长放缓将在整个业务区域出现，包括新市场，公司会确保贷款定价能在当前市场条件下获得可接受回报，对新市场的发展承诺不变，但需耐心和谨慎 [12] 问题: 信贷损失准备金指导在宏观层面的含义 - 公司构建CECL准备金时，通常采用穆迪情景加权，目前75%倾向于穆迪S2下行情景，25%为基线情景，准备金指导假设全年覆盖率基本稳定，并考虑潜在信贷事件和贷款增长 [14] 问题: 本月存款结构情况 - 目前判断存款趋势还为时尚早，自3月31日至昨日营业结束，存款减少约6000万美元，非计息存款也相应减少，虽有一定稳定迹象，但受季节性和周期性因素影响，难以对未来60天做出全面结论 [16] 问题: 证券投资组合展望 - 证券投资组合应被视为稳定，目标是占总资产的7% - 9%，目前处于较低水平，调整后处于中间水平，主要是替换现金流，预计会根据现金流情况进行购买，速度会有所变化，但总体占资产比例将保持相对稳定 [17] 问题: 办公商业地产敞口及相关指标 - 办公商业地产敞口约3.08亿美元，占商业投资组合的6.1%，接近整体投资组合的5%，当前贷款价值比（LTV）在60% - 65%之间，债务偿付覆盖率略高于1.5 [18] 问题: 办公商业地产重置和续约时的价值变化 - 2023年约2000万美元、2024年略低于2500万美元的办公商业地产将到期续约，目前尚未看到太多变化，且办公投资组合季度环比下降 [19] 问题: 鉴于贷款增长放缓，公司对股票回购的意愿 - 公司认为股票被低估，但目前不处于回购状态，主要是想观察硅谷银行和签名银行事件后监管资本指导的影响，同时确保有能力支持客户贷款需求，并应对可能提高的资本比率要求 [20]

财务业绩 - 2022年净收入为7810万美元，摊薄后每股收益为2.64美元，较2021年净收入9180万美元和摊薄后每股收益3.11美元分别下降14.9%和15.1%[91][92] - 2022年利息收入为2.52193亿美元，利息支出为3389.6万美元，净利息收入为2.18297亿美元[91] - 2022年公司记录了与CECL相关的费用1220万美元，还包括银行拥有的人寿保险死亡福利索赔97.7万美元，即摊薄后每股收益0.03美元[92] - 2022年公司记录了与开发综合数字平台相关的费用380万美元，即摊薄后每股收益0.10美元[92] - 2021年公司扭转了1010万美元的CECL相关费用，其中1790万美元（税后福利1420万美元），即摊薄后每股收益0.48美元，归因于CECL模型中与经济相关假设的有利变化[93] - 2022年资产回报率为1.12%，较2021年的1.38%下降18.8%；平均股权回报率为10.13%，较2021年的12.50%下降19.0%[91][92] - 2022年股息与净收入的比例为31.2%，较2021年的25.6%有所上升[91] - 2021年财报包含110万美元免税银行拥有人寿保险死亡福利索赔，摊薄后每股收益0.04美元，以及与PPP贷款相关的1500万美元收入，摊薄后每股收益0.40美元，其中1040万美元是6.307亿美元PPP贷款减免和偿还时确认相关递延贷款净费用的结果[94] - 2022年报告的净利息收入为2.183亿美元，较上年增加2990万美元，增幅15.9%；税等效基础上为2.202亿美元，较上年增加2970万美元，增幅15.6%[98] - 2022年税等效净利息收入增加是由于利息收入增加4220万美元，主要因利率上升环境下资产收益率提高和贷款增长，抵消了PPP贷款收入减少1420万美元，同时付息存款成本增加1250万美元[98] - 2022年税等效净利息收益率为3.38%，2021年为3.06%，增长归因于贷款增长、利率快速上升和资产敏感性，被资金成本增加抵消[98] - 2021年报告的净利息收入为1.884亿美元，较上年增加1400万美元，增幅8.0%；税等效基础上为1.905亿美元，较上年增加1370万美元，增幅7.7%[99] - 2021年报告和税等效净利息收入增加主要由于PPP贷款收入增加700万美元、付息负债成本减少820万美元和贷款增长，部分被非PPP贷款和投资收益率下降抵消[99] - 2021年税等效净利息收益率为3.06%，2020年为3.16%，下降归因于2021年存款增长带来的超额流动性增加，被PPP贷款全额减免的有利影响抵消[99] - 2022年平均生息资产总额为65.20116亿美元，平均收益率3.90%；2021年为62.32133亿美元，平均收益率3.40%；2020年为55.9491亿美元，平均收益率3.69%[100] - 2022年平均付息负债总额为40.3457亿美元，平均成本率0.84%；2021年为39.50875亿美元，平均成本率0.54%；2020年为36.62574亿美元，平均成本率0.81%[100] - 2022年净利息收入较2021年增加2970.1万美元，其中利率因素贡献2331.6万美元，规模因素贡献638.5万美元；2021年较2020年增加1368.3万美元，其中规模因素贡献1862万美元，利率因素减少493.7万美元[101] - 2022和2020年信用损失拨备分别为1220万美元和4080万美元，2021年信用损失拨备转回1010万美元[102][103] - 2022、2021和2020年净贷款和租赁冲销分别为390万美元、21.3万美元和460万美元，2022年冲销增加是因两笔商业房地产贷款冲销330万美元[103] - 2022年非利息收入为7790万美元，较2021年减少530万美元，降幅6.4%；2021年较2020年增加490万美元，增幅6.3%[103][104] - 2022年非利息支出为1.868亿美元，较2021年增加1940万美元，增幅11.6%；2021年较2020年增加1240万美元，增幅8.0%[109][111] - 2022、2021和2020年所得税拨备分别为1910万美元、2250万美元和1000万美元，有效税率分别为19.6%、19.7%和17.5%[112] - 2022年净利润为7812万美元，较2021年的9180.1万美元有所下降[165] - 2022年、2021年、2020年净收入分别为7.812亿美元、9.1801亿美元、4.6916亿美元[166][167][168] - 2022年、2021年、2020年其他综合（损失）收入分别为 - 4575.1万美元、579.1万美元、 - 65.1万美元[166] - 2022年、2021年、2020年经营活动提供的净现金分别为1.09455亿美元、1.02337亿美元、5117.9万美元[168] - 2022年、2021年、2020年投资活动使用的净现金分别为 - 8.97612亿美元、 - 1.26779亿美元、 - 8.67392亿美元[168] - 2022年、2021年、2020年融资活动提供的净现金分别为5080.6万美元、6.94734亿美元、9.10943亿美元[168][169] - 2022年、2021年、2020年支付的利息现金分别为3266.8万美元、2182.4万美元、2923.3万美元[169] - 2022年、2021年、2020年支付的所得税现金净额分别为1185.9万美元、2658.9万美元、1731.6万美元[169] - 2022年、2021年和2020年净利润分别为78120千美元、91801千美元和46916千美元[215] - 2022年、2021年和2020年基本每股收益分别为2.66美元、3.12美元和1.60美元，摊薄后每股收益分别为2.64美元、3.11美元和1.60美元[215] - 2022年和2021年公司分别确认权益证券净损失19.8万美元和净收益16.1万美元[221] - 2022年非应计贷款和租赁确认的利息收入为2.6万美元[224] - 2022 - 2020年公司401(k)递延工资储蓄计划费用分别为210万美元、180万美元和180万美元，补充非合格养老金计划费用分别为17.4万美元、11.2万美元和22.4万美元[250] - 2022 - 2020年，公司股票激励计划相关薪酬费用分别为422万美元、378.9万美元和156.8万美元[255] - 2022年指定为套期工具的利率互换现金流量套期净收益为521千美元，2021年为 - 304千美元，2020年为 - 254千美元[263] - 2022年未指定为套期工具的衍生品净收益为2167千美元，2021年为961千美元，2020年为7495千美元[263] - 2022年和2021年贷款和信贷衍生品净总额分别为 - 36万美元和 - 33.3万美元[274] - 2022年和2021年或有对价负债分别为176.5万美元和162.9万美元[275] - 2022年联邦和州所得税拨备为1.909亿美元，2021年为2.2529亿美元，2020年为0.9981亿美元[244] - 2022年有效税率为19.6%，2021年为19.7%，2020年为17.5%[244] 资产负债情况 - 2022年末总资产为7.222亿美元，较2021年末增加99.6万美元，增幅1.4%[113] - 现金及现金等价物较2021年末减少7.374亿美元，降幅82.8%，主要因美联储利息收益存款减少7.809亿美元[113][114] - 投资证券较2021年末增加1060万美元，增幅2.1%，购买1.308亿美元部分被到期和偿还等因素抵消[113][115] - 2022年末贷款和租赁投资为6.123亿美元，较2021年末增加8132.1万美元，增幅15.3%[113] - 2022年末贷款和租赁信用损失拨备为7900.4万美元，较2021年末增加708万美元，增幅9.8%[113] - 截至2022年12月31日，投资证券总额为507,562千美元，2021年和2020年分别为496,989千美元和373,176千美元[116] - 截至2022年12月31日，持有用于投资的贷款和租赁总额较2021年12月31日增加8.132亿美元，增幅15.3%；剔除PPP贷款减少的2960万美元后，增加8.428亿美元，增幅16.0%[117][118] - 2022年12月31日，固定利率贷款和租赁总额为2,227,011千美元，可变或浮动利率贷款和租赁总额为3,896,219千美元[119] - 2022年12月31日，非应计贷款和租赁以及应计不良债务重组贷款为1340万美元，相关信贷损失准备金为280万美元；2021年分别为3330万美元和1.1万美元[119] - 2022年12月31日，其他不动产为1930万美元，2021年为27.9万美元[121] - 2022年12月31日，不良贷款和租赁总额为1427.7万美元，不良资产总额为3353.5万美元[122] - 2022年12月31日，贷款和租赁的信贷损失准备金与贷款和租赁总额的比率为1.29%，非应计贷款和租赁与贷款和租赁总额的比率为0.22%[122] - 截至2022年12月31日，未偿还商业贷款余额（剔除PPP贷款）中，超过5000万美元的行业占比83.8%，低于5000万美元的行业占比16.2%[123] - 截至2022年12月31日，消费贷款和租赁融资总额为11.46282亿美元[123] - 2022年总贷款和租赁平均额为56.51亿美元，净冲销额为389.5万美元，净冲销率为0.07%[124] - 2022年末贷款和租赁信用损失准备金总额为7900.4万美元，商业房地产占比52.7%[125] - 2022年末总负债为64.46亿美元，较2021年增加1.5%，主要因短期借款和次级票据增加[127] - 2022年总存款为59.14亿美元，较2021年减少2.3%，主要因客户有效配置与疫情刺激资金相关的过剩流动性[127] - 2022年末总借款较2021年增加2.264亿美元，主要因短期FHLB隔夜借款、联邦基金购买和次级票据发行增加[129] - 2022年末其他负债较2021年增加1240万美元，增幅26.8%，主要因衍生品公允价值变动[131] - 2022年末股东权益为7.77亿美元，较2021年增加0.3%，主要因留存收益增加5350万美元[132] - 2022年12月31日公司总资产7222016千美元，总负债和股东权益7222016千美元[139] - 2022年公司总资产为72.22016亿美元，较2021年的71.22421亿美元有所增长[164] - 2022年总负债为64.45516亿美元，较2021年的63.48627亿美元有所增长[164] - 2022年股东权益为7.765亿美元，较2021年的7.73794亿美元略有增长[164] - 2022年末、2021年末、2020年末股东权益总额分别为7.765亿美元、7.73794亿美元、6.92472亿美元[167] - 2022年末、2021年末、2020年末现金及现金等价物分别为1.52799亿美元、8.9015亿美元、2.19858亿美元[169] - 2022年年底，公司为2.5亿美元的现金流套期质押了860万美元现金，2021年年底为利率互换协议质押了10万美元现金[215] - 2022年年底，持有至到期证券摊余成本为154727千美元，公允价值为134068千美元；可供出售证券摊余成本为402111千美元，公允价值为350256千美元[216] - 2021年年底，持有至到期证券摊余成本为176983千美元，公允价值为178402千美元；可供出售证券摊余成本为319474千美元，公允价值为317007千美元[217] - 2022年、2021年和2020年可供出售证券销售所得款项分别为1530千美元、4636千美元和66421千美元[217] - 2022年、2021年和20

财务数据和关键指标变化 - 2022年第四季度净收入2380万美元，每股收益0.81美元 [3] - 2022年贷款增长8.428亿美元，增幅16%；第四季度贷款增长2.74亿美元，年化增幅18.8%（不包括PPP贷款） [3] - 2022年净利息收入同比增长25.5%（不包括PPP活动） [3] - 第四季度净利息收入环比增长370万美元，增幅6.3%，利润率为3.76%，较上季度增加9个基点 [5] - 第四季度存款增长1.168亿美元，年化增幅8%，其中非利息存款增长6910万美元 [5] - 第四季度计提信贷损失准备金540万美元，覆盖率为1.29%；第四季度净冲销90.8万美元，年化6个基点；全年净冲销390万美元，7个基点 [6] - 2022年第四季度非利息收入较2021年第四季度增加130万美元，增幅6.6% [7] - 2022年第四季度非利息支出较2021年第四季度增加400万美元，增幅9.2%；剔除特定项目后，较2021年第四季度增加230万美元，增幅5.5% [8] 各条业务线数据和关键指标变化 - 财富管理业务因市场波动导致管理和监督资产减少，收入面临压力；抵押贷款银行业务因当前利率环境，出售收益减少 [7] - 2022年在抵押贷款业务中发放了混合ARM贷款，预计2023年仍会以一定速度发放，但更倾向回归出售抵押贷款并获取出售收益、保留服务权的主要模式 [12] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司在数字战略、向宾夕法尼亚州西部和马里兰州扩张等方面进行长期战略投资 [3] - 持续扩大现有市场团队规模，新市场（宾夕法尼亚州西部和马里兰州）有望实现相对于同行的增长 [11] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 尽管对经济存在普遍担忧，但未看到投资组合信贷质量恶化的迹象，非执行资产和受批评分类贷款保持稳定 [6] - 公司对2022年业绩满意，虽有经济担忧，但对2023年的发展势头感到兴奋，认为处于优质市场，拥有优秀员工和强大客户群体，期待2023年取得成功 [18] 其他重要信息 - 2023年公司预计贷款增长约12% - 14%，净利息收入增长约13% - 15%（基于2.183亿美元的基数）；假设2月利率提高125个基点，每额外提高25个基点，预计年化净利息收入增加约25万 - 50万美元 [9] - 预计2023年信贷损失准备金约为1800万 - 2000万美元 [9] - 2022年非利息收入（剔除97.7万美元的BOLI死亡福利）为7690万美元，预计2023年非利息收入增长约4% - 6%（基于7690万美元的基数） [10] - 2022年非利息支出为1.868亿美元，预计2023年增长约7% - 9%，其中核心费用增长约5% - 6%，扩张市场相关费用增长约2% - 3% [10] - 预计2023年有效税率约为20% - 20.5% [10] 问答环节所有提问和回答 问题：贷款增长预期及本季度年化增速达19%的驱动因素，以及若经济趋势不恶化是否有上调空间 - 公司认为Brian传达的贷款增长范围合适，现有市场团队的持续扩张有助于维持业务量，宾夕法尼亚州西部和马里兰州的新市场有望实现相对于同行的增长；2022年在抵押贷款业务中发放的混合ARM贷款预计2023年仍会以一定速度发放，但更倾向回归主要业务模式；公司对该增长范围有信心，但不认为有大幅上调空间 [11][12] 问题：净利息收入指引下净息差的走势，以及存款成本上升的影响，之前提及的净息差范围是否提高 - 公司预计净息差仍维持在之前预期的范围，第四季度为峰值，预计下一季度及后续季度会在个位数基点范围内回落，最终稳定在3.50% - 3.60%的中间水平；目前计息存款的存款beta约为28%，整体存款约为15%，历史正常水平分别为40% - 45%和30%，存款方面仍有上升空间，预计未来几个季度净息差将继续收缩 [13][14] 问题：2023年信贷损失准备金指引为1800万 - 2000万美元，高于本季度年化数字，且冲销和非执行资产情况良好，是什么驱动了本季度的准备金计提 - 公司表示准备金计提受多种因素影响，包括覆盖率、特定资产等，是事件驱动的，认为1800万 - 2000万美元的范围是合适的 [15]

财务数据和关键指标变化 - 第三季度净收入2080万美元，每股收益0.71美元 [4] - 净利息收入较第二季度增长13.2%，报告利润率为3.67%，较上季度增加48个基点，核心利润率为3.68%，较上季度增加27个基点 [4][9] - 非利息收入较2021年第三季度减少260万美元，降幅12.6%，主要因抵押贷款银行业务净收益减少240万美元 [11] - 非利息支出较2021年第三季度增加340万美元，增幅7.9%，排除特定项目后增加150万美元，增幅3.4% [12] - 前9个月净冲销为300万美元，年化7个基点，9月30日覆盖率为1.28%，6月30日为1.27% [10] - 不良资产与总资产比率在本季度下降4个基点，净冲销率为8个基点 [5] 各条业务线数据和关键指标变化 - 贷款业务：本季度贷款增长1.906亿美元，年化增长率13.5%（不包括PPP贷款），年初至今贷款增长5.688亿美元，年化增长率14.4%（不包括PPP贷款），将2022年贷款增长指引提高至13% - 15% [4][14] - 抵押贷款银行业务：因可售交易量减少，净收益减少240万美元 [11] 各个市场数据和关键指标变化 未提及 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司将继续通过核心举措增加存款以支持贷款增长，目标贷款与存款比率在95 - 100之间 [30] - 公司在数字方面的投资旨在保持竞争力、深化客户关系、提高运营效率和进入新市场，预计2022年数字转型支出在400万美元左右，2023年约为一半 [38][40] - 公司目前优先采用有机增长策略，暂不将银行并购作为重点 [42] - 从竞争角度看，有迹象显示保险公司在多户住宅业务上有所退缩，但目前情况并不显著 [29] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 尽管美联储持续加息存在衰退风险，但公司信贷质量保持稳定 [5] - 第四季度贷款业务管道充足，预计与本季度情况相似，但进入2023年仍持谨慎态度 [21] - 预计第四季度净息差将扩大5 - 10个基点，净息差可能在第四季度或第一季度达到峰值，之后回落至3.55% - 3.65%的范围 [23] 其他重要信息 - 10月26日，董事会授权额外回购100万股股票，目前共有123万股授权待回购，前9个月已回购45万股，平均价格为每股25.29美元，未来将适时回购，无预定季度回购量目标 [13] 问答环节所有提问和回答 问题：升级后的贷款指引情况，增长趋势、市场及对明年上半年的预期 - 上季度因对美联储加息影响业务活动存在谨慎态度，目前第四季度贷款业务管道充足，预计与本季度相似，但进入2023年仍需谨慎，因不确定需求能维持多久 [20][21] 问题：哪些市场和类别贷款需求增长最强劲 - 公司贷款业务分布广泛，各地区均有增长，客户经济活动强劲，但在招聘方面存在一定谨慎情绪，目前没有特定市场或资产类别表现特别突出 [22] 问题：本季度核心利润率扩张，后续净息差走势及2023年上半年预期 - 预计第四季度净息差将扩大5 - 10个基点，随着加息周期推进，资产敏感性收益降低，净息差可能在第四季度或第一季度达到峰值，之后回落至3.55% - 3.65%的范围 [23] 问题：是否采取措施限制资产敏感性，还是预计存款贝塔上升 - 资产规模表现符合原模型，利率上升的前300个基点变化主要体现在负债端，目前计息存款累计贝塔在12%左右，历史上升息环境中该比例在45%左右，预计后续会上升 [24] 问题：贷款增长指引的驱动因素，招聘效果及竞争格局变化 - 招聘方面，持续引入优秀业务人员，其累积效应促进业务发展，在宾夕法尼亚州西部和马里兰州的市场拓展对本季度贷款增长贡献不到1000万美元；竞争方面，有迹象显示保险公司在多户住宅业务上有所退缩，但情况不显著 [29] 问题：支持近期贷款持续强劲增长的资金策略，依赖领域及无息存款预期 - 历史上贷款与存款比率目标在100 - 105之间，目前目标调整为95 - 100，将通过核心举措增加存款，包括定期存单、货币市场等，同时调整利率以留住和吸引存款；无息存款在2016 - 2019年加息周期中平均每年增长12%，正常情况下占存款基础的33% - 35%，预计将随商业和工业业务、资金管理及商业服务的增长而增加 [30] 问题：是否假设本加息周期计息存款贝塔恢复到历史45%的水平 - 预计计息存款贝塔将恢复到历史40% - 45%的水平，假设存款结构中计息与无息存款比例为2:1 [32] 问题：证券投资组合规模占总资产的比例及后续看法 - 目前证券投资组合占总资产约7%，历史目标为8% - 9%，考虑到贷款强劲增长，当前水平较为合适 [33] 问题：数字转型计划的好处及对资金筹集的潜在帮助 - 数字投资有助于保持竞争力、深化客户关系、提高运营效率和进入新市场，在资金筹集方面，将通过移动工具开展消费者存款账户开户和增加小企业存款工具来获取新客户，但需先完成前三个目标 [38][39] 问题：数字转型计划相关成本在2023年的趋势及与预算的对比 - 2022年数字转型支出指引为350 - 400万美元，预计接近400万美元，2023年预计约为一半，主要因部分成本递延至未来摊销 [40] 问题：除股票回购外的资本使用情况，特别是并购方面的想法 - 目前银行并购不是公司优先事项，公司将专注于有机增长策略，通过招聘市场总裁在匹兹堡和巴尔的摩建立团队，鉴于当前股价和经济衰退预期，收购其他银行贷款组合缺乏吸引力 [42] 问题：信贷方面是否有更谨慎的领域或收紧标准的情况 - 过去一年对办公空间业务持谨慎态度，零售业务方面会根据底层租户情况决定是否开展业务，并会在贷款价值比方面更加谨慎 [44][45]

Washington, D.C. 20549 Form 10-Q ☒ Quarterly Report Pursuant to Section 13 or 15(d) of the Securities Exchange Act of 1934 For the quarterly period ended September 30, 2022 Table of Contents UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION or ☐ Transition Report Pursuant to Section 13 or 15(d) of the Securities Exchange Act of 1934 For the transition period from __________ to __________ Commission File Number: 0-7617 UNIVEST FINANCIAL CORPORATION (Exact name of registrant as specified in its charter) (State ...

收入和利润 - 公司2022年第二季度净利润为1316.6万美元，同比下降36.9%，每股收益为0.45美元[152][153] - 2022年上半年净利润为3348.3万美元，同比下降37.4%，每股收益为1.13美元[152][153] 成本和费用 - 2022年第二季度信贷损失准备金增加670万美元，其中550万美元用于贷款增长准备金[154] - 2022年上半年信贷损失准备金增加320万美元，其中680万美元用于贷款增长准备金，但被经济假设变化带来的730万美元收益部分抵消[155] - 非利息支出在2022年第二季度为4740万美元，同比增长610万美元或14.7%[179] - 2022年上半年非利息支出为9278万美元，同比增长1196万美元或14.8%，其中数字化转型相关支出分别为140万美元和210万美元[179] - 薪资、福利和佣金支出在2022年第二季度增加370万美元或14.7%，上半年增加720万美元或14.4%，主要由于新增员工和年度加薪[180] - 专业费用在2022年第二季度增加82.9万美元或41.1%，上半年增加120万美元或32.4%，主要由于数字化转型相关咨询费用[181] - 数据处理费用在2022年第二季度增加64.4万美元或21.0%，上半年增加120万美元或19.0%，部分由于数字化转型投入[182] 净利息收入 - 2022年第二季度税后净利息收入为5200万美元，同比增长9.9%[157] - 2022年上半年税后净利息收入为9910万美元，同比增长6.3%[158] - 2022年第二季度净息差为3.19%，比2021年同期上升4个基点[159] - 公司签订了2.5亿美元的利率互换协议，固定利率为5.99%，第二季度贡献了70.7万美元净利息收入[160] - 排除超额流动性和PPP贷款影响，2022年第二季度净息差为3.41%，比2021年同期上升27个基点[161] - 超额流动性使2022年第二季度净息差减少了23个基点[159] - 公司2022年第二季度净利息收入为5196.8万美元，同比增长9.86%（2021年同期为4730.2万美元）[162] - 2022年第二季度净息差为3.19%，较2021年同期的3.15%上升4个基点[162] - 公司总生息资产平均余额从2021年第二季度的601.6亿美元增长至653.68亿美元，增幅8.66%[162] - 2022年第二季度PPP贷款平均余额大幅下降98.13%，从2021年同期的4.09亿美元降至764.4万美元[162] - 商业房地产及建筑贷款平均余额增长11.23%，从2021年第二季度的270.11亿美元增至300.45亿美元[162] - 货币市场储蓄存款平均利率从2021年第二季度的0.27%上升至0.44%，增幅17个基点[162] - 2022年上半年净利息收入为9913.7万美元，较2021年同期的9325.6万美元增长6.31%[165] - 公司2022年上半年净递延成本为-61.8万美元，而2021年同期为净递延费用270万美元[164] - 2022年上半年PPP贷款平均利率显著上升至11.58%，2021年同期为4.10%[165] - 公司生息资产/付息负债比率从2021年上半年的157.53%提升至2022年上半年的162.08%[165] - 净利息收入在2022年6月30日的六个月中包括净递延成本费用754千美元，而2021年同期为500万美元[167] 非利息收入 - 非利息收入在2022年第二季度为1900万美元，同比下降6.1%，上半年为3950万美元，同比下降9.2%[173] - 抵押银行活动的净收益在2022年第二季度下降220万美元（64.5%），上半年下降620万美元（66.4%）[174] - 保险佣金和费用收入在2022年第二季度增加79万美元（20.6%），上半年增加140万美元（16.0%）[175] - 投资咨询佣金和费用收入在2022年第二季度增加25.4万美元（5.6%），上半年增加70.9万美元（7.7%）[175] - 其他服务费用收入在2022年第二季度增加56.1万美元（20.4%），上半年增加110万美元（22.8%）[177] - 银行自有寿险收入在2022年第二季度下降91.5万美元（56.5%），上半年下降93.3万美元（39.9%）[174] - 存款账户服务费在2022年第二季度增加26万美元（19.8%），上半年增加48.2万美元（18.6%）[172] 资产和负债 - 现金及现金等价物从2021年底减少7.953亿美元或89.4%，主要由于用于贷款增长和证券购买[186] - 投资证券净额增加1710万美元或3.4%，主要由于购买9.71亿美元住宅抵押贷款支持证券[187][188] - 贷款和租赁投资总额增加3.518亿美元或6.6%，排除PPP贷款后增长3.782亿美元或7.2%[189] - 2022年6月30日不良贷款为1336万美元，相比2021年底的3321万美元显著下降[197] - 贷款损失准备金占贷款总额比例从1.35%降至1.27%[197] - 商业贷款组合中，CRE - Retail占比最高，达37.99亿美元，占商业贷款组合的8.2%[199] - 公司总商业贷款余额为46.38亿美元，其中81.3%集中在贷款余额超过5000万美元的行业[199] - 消费者贷款和租赁融资总额为10.19亿美元，其中房地产住宅抵押贷款占比最高，达6.29亿美元[199] - 公司商誉净值为1.755亿美元，被视为无限期无形资产，未进行摊销[201] - 存款总额下降4.921亿美元，降幅8.1%，主要由于公共资金存款的季节性减少[202][203] - 短期借款增加7750万美元，增幅36.3%，主要由于FHLB隔夜借款增加9360万美元[204] - 股东权益总额下降990万美元，降幅1.3%，主要由于累计其他综合损失增加2640万美元[205] 业务线表现 - 财富管理部门的税前收入为220万美元，非利息收入为690万美元，管理资产规模为41亿美元[208] - 保险部门的税前收入为72.4万美元，非利息收入为480万美元，主要由于2021年第四季度收购的保险机构带来的增量收入[209] 资本充足率 - 公司和银行在2022年6月30日的资本充足率均符合监管要求，包括资本保护缓冲要求[211][213] - 截至2022年6月30日，公司总资本与风险加权资产比率为13.23%，金额为805,066千美元[214] - 银行一级普通资本与风险加权资产比率为10.41%，金额为631,572千美元[214] - 截至2021年12月31日，公司总资本与风险加权资产比率为13.77%，金额为786,300千美元[214] - 银行一级资本与平均资产比率为8.77%，金额为606,033千美元[214] - 公司采用CECL过渡期指导，将25%的过渡金额分阶段纳入监管资本计算[215] - 2020年CECL临时最终规则允许公司将100%的首日过渡金额递延至2021年底[216][217] 风险管理 - 公司使用缺口分析和收益风险模拟模型来量化利率风险敞口[220] - 核心存款是公司最主要的资金来源，面临来自多种金融机构的竞争[222] - 公司通过短期和长期批发融资提供者实现资金多元化，包括联邦住房贷款银行等[223] - 银行最主要的现金需求是偿还存单和长期借款，计划通过资产负债表流动性和存款服务满足[224]

财务数据和关键指标变化 - 第二季度净收入为1320万美元，每股收益0.45美元 [4] - 净利息收入较第一季度增长10.3%，得益于利率上升和资产敏感性 [4] - 税前预拨备收入较第一季度增长6.4% [5] - 报告利润率为3.19%，较第一季度增加30个基点；核心利润率为3.41%，较第一季度增加27个基点 [8][9] - 净利息收入较上一季度增加480万美元，增长10.3% [9] - 非利息收入较2021年第二季度减少120万美元，下降6.1% [13] - 非利息支出较2021年第二季度增加610万美元，增长14.7%；排除特定项目后，较2021年第二季度增加360万美元，增长8.7% [14] - 预计2022年贷款增长10% - 11%，净利息收入增长约21% - 23% [15] - 预计2022年非利息收入下降5% - 8% [17] - 非利息支出增长指导为10% - 11%，排除投资后预计全年支出增长约7% [18][19] - 预计2022年全年有效税率约为20% [19] 各条业务线数据和关键指标变化 - 贷款业务：第二季度贷款增加2.659亿美元，年化增长率19.6%（不包括PPP贷款）；前6个月贷款增加3.782亿美元，年化增长率14.4% [4][7] - 抵押贷款银行业务和财富管理业务：收入受到利率上升、利润率下降以及金融市场下跌的负面影响 [5] - 保险和投资管理业务及其他服务收费收入流：有所增加，抵消了抵押贷款银行业务净收益和BOLI收入的减少 [13] 各个市场数据和关键指标变化 - 公共资金市场：第三季度到第四季度通常会有2亿 - 5亿美元的流入 [54] - 存款市场：公共基金存款对利率更敏感，预计在加息周期中会有45%的贝塔系数，季度间可能存在波动 [55][56] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司通过多元化业务模式应对市场变化，资产敏感性带来的净利息收入增长弥补了部分手续费收入业务的压力 [19] - 公司计划继续以每季度15万股的速度进行股票回购，直至当前授权额度用完，之后再与董事会讨论是否继续 [39] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司对本季度业绩满意，尽管贷款和租赁损失拨备因CECL存在波动，但各业务线的增长引擎为未来持续增长奠定了基础 [5] - 未看到贷款需求放缓迹象，但存在客户还款活动和贷款需求提前释放的风险 [26] 其他重要信息 - 5月4日，公司签订了一份为期4年、金额为2.5亿美元的利率互换协议，银行收取5.99%的固定利率并支付等于优惠利率的可变利率 [10] - 第二季度记录了670万美元的信贷损失拨备，主要由贷款增长和两笔非应计贷款导致 [11] - 第二季度净冲销为170万美元，年化12个基点；前6个月净冲销为180万美元，年化7个基点，未看到投资组合信用质量普遍恶化的迹象 [12] 问答环节所有提问和回答 问题：贷款增长指引上调，下半年贷款增长是否会放缓 - 公司认为目前给出的贷款增长指引合理，存在客户还款活动和贷款需求可能因美联储加息而提前释放两个因素，会使贷款增长速度较第二季度有所放缓，但无法确定贷款需求是否提前释放 [25] 问题：如果经济好转，贷款增长是否有上行空间，第三季度初贷款增长是否减速 - 公司未看到贷款需求放缓迹象，但存在客户还款风险，且不排除部分贷款活动因美联储加息而提前释放 [26] 问题：NII敏感性如何受互换协议和加息周期影响 - 随着加息周期推进和互换协议影响，预计9月加息50个基点后，每增加25个基点的利率将使年化净利息收入增加200 - 300万美元 [28] 问题：贷款与存款比率未来趋势及目标 - 公司预计未来继续将贷款与存款比率维持在100 - 105的范围，此前流动性减少主要是由于公共资金季节性下降和一个商业客户的大额流出 [36] 问题：大额流出的原因及是否采取措施维护关系 - 大额流出并非由利率驱动，而是资金被用于投资，公司未提及维护关系的措施 [38] 问题：未来是否继续进行股票回购 - 公司计划继续以每季度15万股的速度进行股票回购，直至当前授权额度用完，之后再与董事会讨论是否继续 [39] 问题：商业房地产非应计贷款的储备情况 - 该笔非应计贷款是核心市场的混合用途CRE物业，因入住率问题和拖欠税款而被列入非应计并计提110万美元储备，公司正在与借款人协商解决 [40] 问题：C&I利用率情况 - 公司商业贷款额度利用率约为38% - 39%，处于疫情前的历史水平，第二季度贷款增长部分受益于额度利用率提升 [50][53] 问题：下半年公共资金流入规模 - 公司预计第三季度到第四季度公共资金流入规模在2亿 - 5亿美元之间 [54] 问题：公共资金关系的利率敏感性情况 - 公共基金存款对利率更敏感，预计在加息周期中会有45%的贝塔系数，季度间可能存在波动 [55][56]