ORLANDO, Fla.--(BUSINESS WIRE)--VERINT ENGAGE 2025 -- Verint® (NASDAQ: VRNT), The CX Automation Companyâ"¢, today announced the winners of its Global Customer Awards at Engage 2025 in Orlando, Fla. This premier annual Customer Experience (CX) Automation conference showcases how organizations are creating real-world AI business outcomes, now. The Verint Engage Global Customer Awards honor individuals and organizations using Verint solutions to achieve significant AI business outcomes. Winners were. ...

收购交易概况 - Verint公司于2025年8月25日同意被私募股权公司Thoma Bravo以每股20.50美元现金收购 [2] - 交易完成后投资者将被现金兑付且无法享有公司未来上涨收益 [2] 交易价格争议 - 多家股票分析师在交易宣布时对Verint维持超过30.00美元的目标股价 [3] - 当前收购价较分析师目标价存在显著折让 [3] 独立调查进展 - Kaskela Law律师事务所正调查该收购交易对股东的公平性 [1] - 初步发现交易存在重大利益冲突导致销售过程和对价可能不公 [3]

核心财务表现 - 季度每股收益0.33美元 超出市场预期0.26美元26.92% 但低于去年同期0.49美元[1] - 季度营收2.0801亿美元 超出市场预期3.71% 但略低于去年同期2.1017亿美元[3] - 过去四个季度中 公司两次超越每股收益预期 三次超越营收预期[2][3] 股价表现与市场比较 - 年初至今股价下跌25.7% 同期标普500指数上涨9.8%[4] - 当前Zacks评级为3级(持有) 预计近期表现与市场持平[7] - 股价短期走势将取决于管理层在财报电话会中的评论[4] 行业比较与前景 - 所属计算机软件行业在Zacks行业排名中位列前32%[9] - 行业排名前50%的板块表现优于后50% 超额幅度超过2:1[9] - 同业公司Descartes Systems预计季度每股收益0.49美元 同比增长22.5% 营收1.7722亿美元 同比增长8.4%[10][11] 未来业绩预期 - 下季度共识预期每股收益0.89美元 营收2.558亿美元[8] - 本财年共识预期每股收益2.93美元 营收9.5904亿美元[8] - 业绩预期修订趋势在财报发布前呈现混合状态[7]

财务数据关键指标变化：收入和利润 - 2025年第二季度总收入2.08亿美元，较2024年同期的2.102亿美元下降1%[20] - 2025年第二季度净亏损138万美元，而2024年同期为净收入572万美元[20] - 2025年上半年总收入4.161亿美元，较2024年同期的4.314亿美元下降3.5%[20] - 2025年上半年归属于普通股股东的净亏损为806.6万美元，而2024年同期为净收入1149万美元[20] - 公司净收入在截至2025年7月31日的六个月期间为54.7万美元，相比2024年同期的2110.2万美元显著下降[28] - 公司总营收在截至2025年7月31日的三个月为2.08007亿美元，同比下降1.0%，六个月为4.16104亿美元，同比下降3.6%[52] - 公司净亏损在三个月为138万美元，而去年同期净利润为572.3万美元，六个月净利润为54.7万美元，同比下降97.4%[59] - 基本每股亏损在三个月为0.09美元，而去年同期每股收益为0.02美元，六个月为0.13美元，而去年同期每股收益为0.19美元[59] - 截至2025年7月31日的六个月，公司总收入为4.161亿美元，同比下降3.5%，而2024年同期为4.314亿美元[200] - 截至2025年7月31日的六个月，净收入为54.7万美元，同比下降97.4%，而2024年同期为2110.2万美元[200] 财务数据关键指标变化：成本和费用 - 2025年第二季度收购相关无形资产摊销费用为590万美元，同比增长25.5%；上半年为1180万美元，同比增长29.7%[87] - 2025年六个月期间股权激励费用为3224.2万美元，相比2024年同期的4178.4万美元有所减少[28] - 2025年六个月期间其他费用净额为900万美元，相比2024年同期的339.4万美元改善73.5%[114] - 股权激励费用总额1685万美元（三个月）和3231.7万美元（六个月）[182] - 限制性股票单位费用1434.5万美元（三个月）和2788.5万美元（六个月）[182] - 收购相关成本220万美元，其中销售及行政费用100万美元，研发费用90万美元[74] 各条业务线表现 - 经常性收入在三个月为1.65521亿美元，同比增长1.4%，六个月为3.39144亿美元，同比增长0.7%[52] - 捆绑式SaaS收入在三个月为8489.7万美元，同比增长18.6%，六个月为1.66154亿美元，同比增长21.0%[52] - 非捆绑式SaaS收入在三个月为5392.8万美元，同比下降9.4%，六个月为1.20155亿美元，同比下降10.8%[52] - 支持收入在三个月为2058.7万美元，同比下降22.5%，六个月为4171.2万美元，同比下降22.6%[52] - 截至2025年7月31日的六个月，SaaS总收入为2.863亿美元，同比增长5.2%，而2024年同期为2.721亿美元[200] 各地区表现 - 截至2025年7月31日，美国地区收入为2.732亿美元，同比下降2.3%，而2024年同期为2.797亿美元[203] 管理层讨论和指引 - 预计未来收购相关无形资产摊销费用总计7042.3万美元，其中2026年剩余期间为1237.9万美元[88] - 合并预计在当前财年结束前完成[209] 资产和负债变化 - 总资产从2025年1月31日的22.9亿美元下降至2025年7月31日的22.32亿美元，减少5681万美元[18] - 现金及现金等价物从2.157亿美元减少至1.75亿美元，下降4074万美元(18.9%)[18] - 应收账款从2.031亿美元降至1.537亿美元，减少4940万美元(24.3%)[18] - 总负债从9.645亿美元降至8.964亿美元，减少6813万美元[18] - 流动负债从5.187亿美元增至7.73亿美元，增加2.543亿美元[18] - 当期债务从1亿美元大幅增至4.135亿美元[18] - 应收账款净额从2025年1月31日的2.03113亿美元下降至2025年7月31日的1.53733亿美元，降幅24.3%[53] - 合同负债从2025年1月31日的2.55039亿美元下降至2025年7月31日的2.21738亿美元，降幅13.1%[53] - 剩余履约义务总额从2025年1月31日的7.41975亿美元下降至2025年7月31日的7.03410亿美元，降幅5.2%[58] - 现金及现金等价物总额为1.74968亿美元，较年初的2.15707亿美元下降18.9%[64] - 短期投资总额为43.4万美元，较年初的134.4万美元大幅下降67.7%[64] - 无形资产净值7042.3万美元，其中客户关系3863.9万美元，已开发技术3178.4万美元[86] - 截至2025年7月31日，公司商誉净值为14.13859亿美元，期内因汇率变动增加2720.6万美元[89] - 公司总股东权益从2025年1月31日的88.92亿美元增长至2025年7月31日的89.91亿美元[24] - 其他综合收益在2025年第一季度为3412.2万美元，但在第二季度出现312.8万美元的损失[24] - 公司库存总额从2025年1月31日的1431.1万美元增至2025年7月31日的1487.7万美元，增长4.0%[113] - 原材料库存从589.3万美元增至744.0万美元，增长26.3%[113] - 其他负债总额从9090.6万美元降至8083.4万美元，下降11.1%[113] - 截至2025年7月31日，财产和设备净值为4672.6万美元，较2025年1月31日的4870.8万美元下降4.1%[204] - 截至2025年7月31日，这两个项目的合并应计负债为390万美元，较2025年1月31日的970万美元下降59.8%[195] 现金流活动 - 经营活动产生的净现金流入在2025年六个月期间为4543.4万美元，相比2024年同期的6458万美元有所减少[28] - 应收账款变动在2025年六个月期间带来5121.8万美元的现金流入，相比2024年同期的3350.6万美元有所增加[28] - 合同负债变动在2025年六个月期间导致3790.4万美元的现金流出，相比2024年同期的2292.6万美元流出更多[28] - 公司现金及现金等价物从期初的2.16亿美元减少至期末的1.75亿美元，净减少4073.9万美元[28] - 六个月期间支付或有对价800万美元，较去年同期的400万美元增长100%[82] - 六个月期间短期投资到期和出售收益90万美元，较去年同期的20万美元增长350%[65] - 2025年六个月期间支付利息344.1万美元，相比2024年同期的400.5万美元下降14.1%[116] - 2025年六个月期间支付所得税1116.1万美元，相比2024年同期的1307.3万美元下降14.6%[116] - 优先股股息支付在2025年六个月期间为1600万美元，相比2024年同期的2008万美元有所减少[28] - 公司回购并注销普通股在2025年第二季度花费909.1万美元，在2025年第一季度花费4232.4万美元[24] - 公司完成2亿美元股票回购计划，在截至2024年7月31日的六个月内回购并注销170.1万股普通股，成本5310万美元（含20万美元消费税）[142][144] - 截至2025年7月31日的六个月内，公司新回购计划下以4950万美元成本回购292.4万股普通股，另以170万美元成本回购10.4万股用于税务目的[143] - 2025年上半年或有对价负债公允价值减少746.9万美元，支付或有对款800.5万美元[160] 债务和融资活动 - 总债务规模为4.13536亿美元，其中2021年票据3.15亿美元，循环信贷额度1亿美元[91] - 2021年票据实际利率为0.83%，票面利率0.25%，未摊销发行成本146.4万美元[95] - 循环信贷额度利率为5.86%，借款额度从3亿美元增至5亿美元，到期日延至2030年[104][106] - 2025年第二季度票据利息支出64.8万美元，信贷协议利息支出167.1万美元[112] - 上半年票据利息总支出129.5万美元，信贷协议利息支出350.4万美元[112] - capped call期权支付4110万美元，计入资本公积减项[101] - 信贷协议要求杠杆率不超过4.5:1，并设有最低流动性要求[104][108] - 循环信贷设施借款公允价值为9900万美元[167] - 2021年票据公允价值为3.06亿美元（2025年7月）和2.98亿美元（2025年1月）[168] 投资和收购活动 - 收购Cogito Corporation总对价为5027.1万美元，包括3818.6万美元现金和1178.6万美元或有对价[77] - 收购Cogito确认商誉2705.7万美元，无形资产2580万美元（客户关系1430万美元，已开发技术1150万美元）[77] - 或有对价义务公允价值从1150万美元降至680万美元，降幅40.9%[81] - 资产收购支付源代码初始对价220万美元，最高额外支付40万美元[83] - Apax Partners通过可转换优先股投资4亿美元，截至2025年7月31日按转换基准计算持股比例达13.6%[145] - 非控制性股权投资账面价值470万美元，其中30万美元基于可观察交易重估[171] 股权和激励计划 - 截至2025年7月31日的六个月，公司授予了273.9万个RSU[188] - 截至2025年7月31日的六个月，PSU期末余额为88.6万个，同比增长37.4%，而2024年同期为64.5万个[188] - 截至2025年7月31日，与未归属RSU相关的未确认薪酬费用总额约为8370万美元，预计将在2.2年的加权平均期内确认[189] - 2023年计划授权发行900万股普通股，修订后计划容量调整为656.1万股[179][180] - 公司授权从2024年8月29日至2026年8月29日期间回购不超过2亿美元的普通股[141] - 优先股转换后最大可能发行950万股普通股，Apax投资者按转换后基准持股比例约为13.6%[125] - 2025年3月，董事会批准在截至2026年1月31日的绩效期内，股票奖金计划最多可使用20万股普通股，并提供15%的折扣[194] 税务相关事项 - 2025年第二季度所得税费用270万美元，有效税率达206.9%，远高于21%的联邦法定税率[150] - 2025年上半年所得税费用530万美元，有效税率90.6%，税前收入仅为580万美元[152] - 截至2025年7月31日，未确认所得税优惠7590万美元，应计利息和罚金负债1050万美元[155] 公允价值计量 - 公允价值计量显示：货币市场基金5885.6万美元，美国国库券498万美元，外币远期合约资产271万美元[158] - 或有对价应收款期末公允价值244.6万美元，或有对价负债3447万美元[158] - 或有对价负债加权平均贴现率为4.6%（范围4.2%-5.8%），资产加权平均贴现率为7.0%（范围6.2%-8.7%）[164] - 330万美元或有对价负债基于业绩实现转入公允价值层级第二级[165] - 外汇远期合约名义金额660万美元（2025年7月）和640万美元（2025年1月）[174] - 外汇远期合约在AOCL中确认净收益40.1万美元（三个月）和29.8万美元（六个月）[176] 合并交易相关 - 普通股每股合并对价为20.50美元现金[206] - 优先股每股赎回价格为1000美元现金加应计未付股息[206] - 2021票据回购价格为100%本金加应计未付利息[207] - 合并需获得多数流通股股东投票批准[208] - 合并需通过哈特-斯科特-罗迪诺反垄断法案等待期[209] 风险因素：业务和战略 - 公司 SaaS 战略执行风险增加，新订阅和续约重要性提升导致期间业绩波动性可能增大[9] - 公司政府合同业务占相当大部分，伴随政府采购流程和监管要求风险[10] - 公司依赖第三方供应商和合作伙伴，包括可能与其竞争或为竞争对手服务的公司[10] - 公司知识产权可能不足以保护业务资产，或面临第三方知识产权索赔风险[10] - 公司面临与人工智能技术相关的监管、社会及道德风险，以及能否从AI进步中获益的风险[10] 风险因素：财务和债务 - 公司当前债务状况导致杠杆风险，可能影响流动性、利率波动及维持信用评级的能力[14] - 公司面临宏观经济变化风险，包括经济衰退、高利率、信贷紧缩及地缘政治冲突的影响[9] 风险因素：国际业务 - 公司强调其大量国际业务带来的风险，包括政治经济不稳定地区风险及海外持有大量现金的挑战[10] 风险因素：所有权和治理 - 公司提及与Apax Partners相关的风险，其重大所有权地位可能导致其利益与普通股东利益不一致[14] 风险因素：合并交易 - 公司合并交易（Merger）可能无法按时或完全完成，并需支付公司终止费[9] 其他综合收益和权益 - 截至2025年7月31日，公司累计其他综合亏损为1.219亿美元，其中外币折算调整占1.2215亿美元[147] - 截至2025年7月31日，优先股股息支付在2025年六个月期间为1600万美元[123] - 截至2025年7月31日累计未宣布和未支付的优先股股息为130万美元[123]

收入和利润（同比环比） - 第二季度收入为2.08亿美元[5] - 总营收同比下降1.0%至2.080亿美元（2025年Q2）vs 2.102亿美元（2024年Q2）[18] - SaaS收入同比增长5.9%至1.388亿美元（2025年Q2）vs 1.311亿美元（2024年Q2）[22] - 2025年上半年营收同比下降3.6%至4.16亿美元，固定汇率计算下降3.8%[38] - 摊薄后每股收益（GAAP）为亏损0.09美元，非GAAP每股收益为0.33美元[5] - 经营利润大幅下降75.9%至335万美元（2025年Q2）vs 1387万美元（2024年Q2）[18] - 非GAAP经营利润率下降710个基点至14.0%（2025年Q2）vs 21.1%（2024年Q2）[27] - 归母普通股股东净亏损568万美元（2025年Q2），同比转亏[18] - 每股基本亏损0.09美元（2025年Q2）vs 每股收益0.02美元（2024年Q2）[18] - 公司2025年第二季度GAAP净亏损为568.8万美元，而2024年同期为净利润145.1万美元[31] - 非GAAP调整后净利润2025年第二季度为2000万美元，较2024年同期的3555万美元下降43.7%[31] - 稀释后每股收益GAAP从2024年第二季度的0.02美元降至-0.09美元[32] 年度经常性收入（ARR）表现 - AI年度经常性收入（ARR）为3.72亿美元，同比增长21.2%[5] - 订阅年度经常性收入（ARR）为7.28亿美元，同比增长6.4%[5] - 订阅ARR同比增长6.4%至7.285亿美元，其中AI ARR大幅增长21.2%至3.720亿美元[20] - 订阅年度经常性收入（ARR）按季度运行率年化计算包含SaaS、支持服务及可选管理服务合同[64] - AI相关ARR来自具备AI功能的解决方案并由Verint托管[65] 成本和费用（同比环比） - GAAP毛利率下降160个基点至67.6%（2025年Q2）vs 69.2%（2024年Q2）[23] - 研发费用占营收比例上升至18.8%（2025年Q2）vs 16.8%（2024年Q2）[24] - 调整后EBITDA利润率从2024年第二季度的24.0%下降至2025年同期的17.1%[33] - 股票补偿费用从2024年第二季度的2374.6万美元降至2025年同期的1685万美元[31] - GAAP有效税率从2024年第二季度的42.6%飙升至2025年同期的206.9%[29] - 非GAAP有效所得税率目前约为10%，低于2025财年1月31日结束时的12%[55] 现金流和债务 - 自由现金流2025年第二季度为1347.8万美元，较2024年同期的-357.7万美元显著改善[35] - 公司净债务从2025年1月的1.98亿美元增至7月的2.39亿美元[34] - 现金及现金等价物从2.157亿美元下降至1.75亿美元，减少4070万美元或18.9%[43][45] - 经营活动产生净现金流入4540万美元，较去年同期的6458万美元下降30.3%[45] - 投资活动使用净现金1105万美元，较去年同期的2173万美元减少49.2%[45] - 融资活动使用净现金7800万美元，与去年同期的7748万美元基本持平[45] - 优先股股息支付1600万美元，较去年同期的2008万美元减少20.3%[45] 资产和负债 - 应收账款净额从2.031亿美元降至1.537亿美元，减少4940万美元或24.3%[43][45] - 总资产从22.9亿美元降至22.32亿美元，减少5820万美元或2.5%[43] - 流动负债从5.187亿美元增至7.73亿美元，增加2.543亿美元或49%[43] - 库存从1431万美元增至1488万美元，增加57万美元或4%[43][45] 收购交易 - Thoma Bravo将以20亿美元企业价值收购Verint[6] - 收购价格为每股20.50美元现金，较6月25日前10日成交量加权平均股价溢价18%[6] - 交易预计在Verint当前财年结束前完成[6] - 收购后Verint普通股将不再在任何公开证券交易所上市[6] - 由于待定交易，Verint暂停提供财务指引[7] 客户和业务构成 - Verint为超过80家财富100强企业提供服务[9] - 非美国收入占比保持稳定，2025年第二季度为21%[39] - 经常性收入包含SaaS收入、可选管理服务收入及初始与续约售后支持收入[59] - 非经常性收入包含永久许可权、硬件安装服务、商业咨询及培训服务、专利使用费[60] 财务指标定义 - 调整后EBITDA定义为净收入（亏损）扣除利息支出、利息收入、所得税、折旧费用、摊销费用、股权激励费用、收入调整、重组费用、收购费用及其他排除项的非GAAP指标[56] - 净债务定义为合并资产负债表长期和短期债务总额（扣除未摊销折扣及发行成本）减去现金及现金等价物、受限现金、受限现金等价物、受限定期存款、受限投资（含长期部分）及短期投资的总和[57] - 自由现金流定义为GAAP经营现金流减去资本支出（含物业设备购置与资本化软件开发成本）[58] - 恒定汇率计算使用上期平均汇率或对冲汇率折算当期业绩以消除汇率波动影响[61] - 财务展望采用非GAAP基础并基于发布时的汇率水平[62] - 每股收益展望包含已实现外汇损益但不含未来潜在波动[63] 股本变动 - 加权平均流通股数减少2.5%至6030万股（2025年Q2）[18]

收购交易 - 私募股权公司Thoma Bravo计划以20亿美元企业价值全现金收购客户体验自动化公司Verint Systems [2] - 交易预计于2026年初完成 需满足常规交割条件及股东和监管批准 [2][4] - 交易获Verint董事会一致通过 [4] 业务整合 - 完成收购后Thoma Bravo将把Verint与其投资组合公司Calabrio合并为统一实体 [3] - 合并将创建AI驱动的客户体验平台 提供覆盖广泛市场需求的产品组合 [3][4] - 合并后公司将拥有行业最广泛的客户体验平台 服务各规模品牌 [4] 市场定位 - Verint被收购体现其客户体验自动化领域的领导地位 [5] - 全球领先品牌通过Verint客户体验自动化平台实现强劲AI业务成果 [5] - 97%的首席营销官认为生成式AI能高效协助员工和客户快速获取信息 [6] 行业趋势 - 生成式AI正成为客户服务战略基石 可自动化重复任务并改善个性化服务 [5] - 该技术通过处理常规查询释放客服团队精力 使其专注于需人工处理的复杂问题 [6] - Thoma Bravo同期宣布计划收购人力资本管理技术公司Dayforce [6]

收购交易 - Verint被Thoma Bravo以每股20.5美元现金收购 交易总价值约20亿美元 预计在本财年末前完成 [1] 法律调查 - Rowley Law PLLC正就Verint董事会可能违反证券法的行为展开调查 涉及Thoma Bravo收购案 [1] - 该律所面向全国股东提供集体诉讼和衍生品诉讼服务 专注于复杂公司诉讼案件 [3] 股东行动 - 股东可通过电话/邮件联系律所 或访问官网获取调查详情 [2]

收购交易 - Verint于2025年8月25日同意被私募股权公司Thoma Bravo以每股20.50美元现金收购 [2] - 交易完成后Verint股东将获得现金对价且公司股票将不再公开交易 [2] 调查内容 - 律师事务所正调查该收购对Verint股东是否公平 [1] - 重点核查股东能否获得足够股权对价以及公司高管是否存在违反信义义务或证券法的行为 [3] - 交易宣布时多家分析师对Verint股票给出的目标价超过30美元每股 [3] 股东行动 - 股东可通过电话(888) 715-1740联系律师事务所了解调查详情及法律权益 [4] - 投资者亦可通过特定网址提交信息且该律所采用风险代理模式（不收取客户预付费用） [5]

收购交易概况 - Verint Systems Inc同意以每股20.50美元现金价格被Thoma Bravo收购 [1][3] - 交易于2025年8月25日宣布 [1][3] 分析师价格目标比较 - 收购价格低于所有主要华尔街分析师在公告前设定的目标价 [1][3] - TD Cowen分析师Shaul Eyal设定目标价为33.00美元 [5] - Needham分析师Joshua Reilly设定目标价为30.00美元 [5] - Wedbush分析师Daniel Ives设定目标价为30.00美元 [5] - RBC Capital分析师Dan Bergstrom设定目标价为29.00美元 [5] - Evercore分析师Peter Levine设定目标价为23.00美元 [5] - Jefferies分析师Samad Samana设定目标价为23.00美元 [5] 交易公平性调查 - Wohl & Fruchter律师事务所正在调查交易公平性 [1][3] - 调查重点包括董事会是否维护股东利益以及交易信息是否充分披露 [3] - 收购价格较最高分析师目标价低38% [1][3][5]

交易背景 - Verint Systems Inc 与 Thoma Bravo 于2025年8月25日达成最终合并协议 [6] - 协议规定 Verint 普通股股东将以每股20.50美元现金对价获得补偿 [6] 交易估值分析 - 合并对价每股20.50美元显著低于公司52周最高价34.80美元 [6] - 华尔街分析师持续预测公司销售和收入增长将加速 [6] 法律调查启动 - 股东权益律师事务所 Johnson Fistel 已对公司董事会成员是否违反受托责任展开调查 [1] - 调查针对交易可能严重低估投资者投资价值的情况 [2] 律师事务所背景 - Johnson Fistel 在加州、纽约、佐治亚、爱达荷和科罗拉多设有办公室 [3] - 2024年该事务所被ISS证券集体诉讼服务评为全美前十原告律师事务所 [4] - 作为首席或联合首席律师为受损客户追回约90,725,000美元赔偿 [4]