财务数据关键指标变化（收入和利润） - 2025年第二季度净利润为6195万美元，较上年同期的6456万美元下降4.1%[268] - 净利息收入从上年同期的1.77亿美元降至1.68亿美元，净息差从2.56%扩大至2.69%[269] - 非利息收入从上年同期的1726万美元增至1827万美元，主要来自贷款预付费用增加[275] 财务数据关键指标变化（成本和费用） - 非利息支出从1.10亿美元降至1.04亿美元，占平均资产比例从1.48%升至1.56%[276] - 信贷损失拨备从2024年第二季度的150万美元增至2025年同期的200万美元[274] - 有效税率从上年同期的21.97%升至22.33%[278] 资产和负债变化 - 贷款组合规模同比减少6.3919亿美元，投资证券增加8.9067亿美元[225] - 现金及等价物减少15.7185亿美元至8.09252亿美元[225][231] - 客户存款余额微增0.1%至213.86571亿美元，借款减少13.27914亿美元[231] - 可供出售证券（AFS）在2025年6月30日增加8.14788亿美元（增幅31.7%），主要由于证券购买12.18796亿美元及未实现收益612.3万美元[240] - 持有至到期证券（HTM）在2025年6月30日增加7588.2万美元，主要由于购买1.14182亿美元[240] 资本和流动性 - 公司股东权益在2025年6月30日为30.143亿美元，占总资产的11.28%，较2024年9月30日的30.003亿美元增加1402.5万美元[232] - 2025年6月30日有形资本与有形资产比率为9.78%[232] - 公司及银行在2025年6月30日均满足所有资本充足率要求，并被归类为“资本充足”[237][238] - 公司普通股一级资本充足率在2025年6月30日为11.75%，高于最低要求4.50%[238] 贷款组合结构 - 商业贷款在2025年6月30日占总贷款的58.5%，较2024年9月30日的58.7%略有下降[244] - 消费贷款在2025年6月30日占总贷款的41.5%，较2024年9月30日的41.3%略有上升[244] - 单户住宅贷款占贷款组合39.6%，为最大贷款类别[249] - 华盛顿州贷款占比最高，达27.4%，较上季度增长0.1个百分点[249][251] 信贷质量 - 商业房地产不良贷款占比最高，达56.5%，金额4672万美元[254] - 信贷损失准备金总额减少598.5万美元至2.19268亿美元，占贷款总额比例1.03%[260] - 商业贷款准备金中商业与工业类降幅最大，减少197.5万美元(-3.4%)[260] - 若将6874.36万美元次级贷款计入不良资产，不良资产率将升至2.94%[256] - 不动产持有(REO)增加658.7万美元至1115.4万美元，主要因三处物业被收回[261] 存款和借款 - 截至2025年6月30日，公司存款组合中交易账户占比56%，储蓄账户占比44%[213] - 截至2025年6月30日，公司存款总额为213.87亿美元，其中定期存款占比最高达44.0%，平均利率为3.88%[266] - 公司借款从2024年9月30日的32.68亿美元降至2025年6月30日的19.40亿美元，加权平均利率从3.93%降至2.76%[266] 利率和风险管理 - 2025年第二季度净息差为2.69%，同比上升13个基点[221] - 生息资产收益率下降36个基点至5.30%，付息负债成本下降50个基点至3.13%[221] - 公司通过5.2亿美元固定利率互换合约对冲AFS组合风险，将13%的固定利率证券转为浮动利率[213] - 利率互换合约带来1.06555亿美元未实现收益[213] 其他财务数据 - 无形资产减少413.4万美元至4.44291亿美元，因并购会计调整及正常摊销[263] - 低收入住房税收抵免投资预计本财年将带来1970万美元税收优惠和1610万美元摊销费用[283][284]

财务数据关键指标变化 - 发放贷款的加权平均利率从2024年12月的6.91%升至2025年6月的7.22%，还款的加权平均利率从6.50%降至6.25%[2] - 2025年Q2净冲销（回收）总计5441000美元，占比0.10%[6] - 2025年Q2的效率比率为56.01%，年初至今为59.66%[8] - 截至2024年12月24日、2025年3月25日和2025年6月25日，公司存款总额分别为2.1438777亿美元、2.1427426亿美元和2.1386571亿美元[11] - 截至2024年12月24日、2025年3月25日和2025年6月25日，华盛顿州存款占比分别为40.1%、40.7%和40.8%，金额分别为858.9398万美元、872.3693万美元和871.6662万美元[11] - 截至2024年12月24日、2025年3月25日和2025年6月25日，非利息支票存款占比分别为11.6%、11.2%和11.6%，金额分别为248.9394万美元、240.0172万美元和248.7816万美元[11] - 截至2024年12月24日、2025年3月25日和2025年6月25日，未保险和无抵押存款占比分别为24.8%、25.6%和23.8%，金额分别为531.7511万美元、549.0142万美元和509.44万美元[11] - 截至2024年12月24日、2025年3月25日和2025年6月25日，利率上升100个基点后NPV分别为10.2%、10.0%和10.6%[13] - 截至2024年12月24日、2025年3月25日和2025年6月25日，利率下降100个基点后NPV分别为12.2%、12.2%和12.6%[13] - 2024年12月31日、2025年3月31日和2025年6月30日，贷款应收平均余额分别为20.954663亿美元、20.918986亿美元和20.592807亿美元，利率分别为5.43%、5.47%和5.44%[15] - 2024年12月31日、2025年3月31日和2025年6月30日，抵押支持证券平均余额分别为1.882688亿美元、2.369535亿美元和2.708789亿美元，利率分别为3.86%、4.10%和4.12%[15] - 2024年12月31日、2025年3月31日和2025年6月30日，净利息收入分别为1.55431亿美元、1.6091亿美元和1.67988亿美元，利率差分别为1.83%、2.03%和2.17%[15] - 2024年12月31日、2025年3月31日和2025年6月30日，净利息收益率分别为2.39%、2.55%和2.69%[15] 各条业务线表现 - 2025年Q3贷款发放总额为697,031千美元，年初至今为2,541,479千美元[2] - 2025年Q3贷款还款和结清总额为1,479,083千美元，年初至今为3,644,554千美元[2] - 2025年Q3 MBS还款为94,310千美元，年初至今为221,903千美元[2] - 2025年Q3 MBS净溢价摊销为1,014千美元，年初至今为2,325千美元[2] - 截至2025年6月30日，多户家庭贷款应收款为4,881,996千美元，占比22.8%[4] - 截至2025年6月30日，商业房地产贷款应收款为3,615,077千美元，占比17.0%[4] - 截至2025年6月30日，净贷款为20,277,164千美元[4] - 3个月内到期或重新定价的贷款金额为5,613,535千美元，利率为6.92%[4] - 截至2025年6月25日，非应计贷款总计82696000美元，商业房地产贷款占比56.5%[6] - 2025年6月30日贷款总数为41,836笔，贷款摊销成本总计20,475,933美元，逾期贷款总数276笔，占比0.66%，逾期贷款金额53,788美元，占比0.26%[17] - 2025年3月31日贷款总数为41,380笔，贷款摊销成本总计21,122,710美元，逾期贷款总数273笔，占比0.66%，逾期贷款金额57,947美元，占比0.27%[17] - 2024年12月31日贷款总数为40,825笔，贷款摊销成本总计21,265,023美元，逾期贷款总数298笔，占比0.73%，逾期贷款金额64,442美元，占比0.30%[17] - 2025年6月30日多户家庭贷款数量1,872笔，平均规模2,553，摊销成本4,780,029美元，逾期贷款7笔，占比0.37%，逾期金额9,605美元，占比0.20%[17] - 2025年3月31日多户家庭贷款数量1,901笔，平均规模2,560，摊销成本4,867,340美元，逾期贷款15笔，占比0.79%，逾期金额15,220美元，占比0.31%[17] - 2024年12月31日多户家庭贷款数量1,922笔，平均规模2,467，摊销成本4,740,797美元，逾期贷款23笔，占比1.20%，逾期金额23,504美元，占比0.50%[17] - 2025年6月30日单户住宅贷款数量21,172笔，平均规模383，摊销成本8,108,147美元，逾期贷款118笔，占比0.56%，逾期金额34,933美元，占比0.43%[17] - 2025年3月31日单户住宅贷款数量21,516笔，平均规模384，摊销成本8,264,318美元，逾期贷款121笔，占比0.56%，逾期金额34,312美元，占比0.42%[17] - 2024年12月31日单户住宅贷款数量21,643笔，平均规模386，摊销成本8,362,881美元，逾期贷款110笔，占比0.51%，逾期金额29,597美元，占比0.35%[17] - 2025年6月30日商业与工业贷款数量5,338笔，平均规模429，摊销成本2,292,082美元，逾期贷款48笔，占比0.90%，逾期金额835美元，占比0.04%[17] 各地区表现 - 截至2025年6月25日，总贷款为20475933000美元，华盛顿州贷款占比27.3%[6] 其他没有覆盖的重要内容 - 截至2025年6月30日，总信贷损失准备金（ACL）为219,268千美元，占总贷款的1.03%[2] - 截至2025年6月25日，不良资产总计97160000美元[6] - 截至2025年6月30日，无形资产摊销为7677000美元[8] - 截至2025年6月30日，已发行和流通股数为79130276股[8] - 截至2025年6月30日，有形普通股股东账面价值为2270034000美元，每股28.69美元[8] - 截至2025年6月30日，员工数量为2004人[8] - 截至2025年6月30日，可供出售投资总计3387497000美元，持有至到期投资为512854000美元[9]

财务表现 - 公司第三季度调整后每股收益为0.73美元，超出市场预期的0.67美元，但同比下降3.9% [1] - 归属于普通股东的净利润为5830万美元，同比下降4.3%，但高于预估的5190万美元 [2] - 季度净收入为1.86261亿美元，同比下降4.2%，但超出预期的1.857亿美元 [3] - 净利息收入为1.609亿美元，同比下降5.2%，主要由于贷款余额下降 [3] - 净息差上升13个基点至2.69%，因存款成本下降 [3] 收入与费用 - 非利息收入为1830万美元，同比增长5.9%，高于预估的1720万美元 [4] - 非利息费用为1.043亿美元，同比下降5.2%，主要因除信息技术、占用和产品交付费用外的其他费用下降 [4] - 效率比率降至56.01%，反映盈利能力改善 [5] 资产负债表 - 截至6月30日，净贷款余额为202.8亿美元，环比下降3.1%，低于预估的214.5亿美元 [6] - 客户存款总额为213.9亿美元，环比小幅下降，低于预估的221.2亿美元 [6] 信贷质量 - 信贷损失准备金占未偿还贷款总额的比例从1.00%上升至1.03% [7] - 不良资产占总资产的比例从0.24%上升至0.36% [7] - 信贷损失准备金为200万美元，同比上升33.3% [7] 股票回购 - 公司以每股29.08美元的平均价格回购了166万股股票 [10] 行业表现 - Synovus Financial Corp第二季度调整后每股收益为1.48美元，超出预期的1.25美元，同比增长27.6% [13] - Commerce Bancshares Inc第二季度每股收益为1.14美元，超出预期的1.02美元，同比增长10.7% [14]

核心观点 - WaFd预计在2025年6月季度财报中营收和盈利同比下滑，每股收益预计为0.67美元，同比下降11.8%，营收预计为1.887亿美元，同比下降3% [1][3] - 实际业绩与市场预期的差异可能影响短期股价，若超预期则股价可能上涨，反之则可能下跌 [2] - 公司最新准确预估高于市场共识预估，盈利预期差（ESP）为+2.00%，结合Zacks Rank 3评级，大概率超预期 [12] - 过去四个季度中，公司三次超预期，最近一次季度盈利超预期8.33% [13][14] 财务预期 - 共识每股收益预估在过去30天内未调整，反映分析师对初始预估的集体重新评估 [4] - Zacks盈利预期差（ESP）模型通过对比最新准确预估与共识预估，预测实际盈利偏离方向，正向ESP结合Zacks Rank 1-3时预测准确率近70% [8][9][10] 历史表现 - 公司上一季度实际盈利0.65美元，超预期0.6美元，超出幅度8.33% [13] - 过去四个季度中三次超市场共识盈利预期 [14] 市场影响 - 盈利超预期或不及预期并非股价变动的唯一因素，其他因素可能导致股价反向波动 [15] - 具备盈利超预期潜力的股票成功概率更高，建议结合ESP和Zacks Rank筛选标的 [16] - WaFd当前具备盈利超预期的条件，但投资者需综合考虑其他因素 [17]

业绩总结 - 截至2025年3月31日，总资产为276亿美元，总贷款为209亿美元，总存款为214亿美元，股东权益为30亿美元，效率比率为58.3%[7] - 2025年第一季度的净收入为56,252千美元，较2024年第一季度的15,888千美元增加40,364千美元，增幅为254%[76] - 2025年第一季度的利息收入为336,084千美元，较2024年第一季度的318,826千美元增加17,258千美元，增幅为5%[75] - 2025年第一季度的净利息收入为160,910千美元，较2024年第一季度的158,597千美元增加2,313千美元，增幅为1%[75] - 2025年第一季度的非利息收入为18,881千美元，较2024年第一季度的13,392千美元增加5,489千美元，增幅为41%[76] 用户数据 - 2025年，华盛顿州的存款市场份额为3.97%，加利福尼亚州为0.27%，俄勒冈州为2.73%[12] - 2025年3月31日，客户存款总额为214.3亿美元，较2024年3月31日的214.4亿美元略有下降[68] - 2025年3月31日，交易账户占所有存款的55.3%[67] - 2025年3月31日，未保险且未抵押的存款占总存款的25.6%[65] 贷款与资产质量 - 截至2025年3月31日，净贷款组合总额为209.2亿美元，逾期贷款比例为0.27%[52] - 贷款组合中，商业贷款在2024年占所有贷款的73%，相比2014年的49%显著增加[45] - 2024财年，贷款损失准备金为2.03亿美元，占总非执行资产的286%[48] - 多家庭贷款占净贷款的23%，当前贷款价值比（LTV）为56%[52] 投资与回报 - 公司自IPO以来，总股东回报率达到13,646%[7] - 截至2025年3月31日，公司的每股账面价值为33.84美元[115] - 截至2025年3月31日，公司的每股有形账面价值为28.31美元[115] - 公司的价格与账面价值比率为0.845[115] - 公司的价格与有形账面价值比率为1.01[115] 未来展望与市场动态 - 2025年，华盛顿州的家庭收入中位数为96,120美元，预计在2025-2030年间增长10.09%[12] - 2024财年存款余额因LBC合并而增加，合并增加了37亿美元的定期存款和19亿美元的交易账户[68] 成本与效率 - 2025年第一季度的效率比率为58.31%，较2024年第一季度的77.74%显著改善[76] - 2025年第一季度的有效税率为21.88%，较2024年第一季度的24.21%下降[77] - 2025年第一季度的非利息支出为104,832千美元，较2024年第一季度的133,712千美元减少28,880千美元，降幅为22%[76]

存款与证券结构 - 截至2025年3月31日，交易和储蓄账户占总存款的55%，投资证券组合中可变利率占47%，固定利率占53%[209] 利率互换操作 - 公司签订了4亿美元的支付固定利率互换协议，将11%的固定证券转换为可变证券[209] 证券持有情况 - 截至2025年3月31日，公司指定为持有至到期的抵押支持证券为5.26502亿美元，净未实现损失为4191万美元；可供出售证券为31.42763亿美元，净未实现损失为4448.3万美元[209] 利率互换收益 - 截至2025年3月31日，利率互换的未实现收益为1.20666亿美元[209] 单户住宅抵押贷款还款率 - 2025年3月31日单户住宅抵押贷款的有条件还款率为8.10%，高于前一年的4.80%[215] 净息差与收益率成本变化 - 2025年第一季度净息差为2.55%，2024年同期为2.73%；生息资产收益率下降18个基点至5.32%，付息负债成本下降3个基点至3.29%[216] 总资产变化 - 截至2025年3月31日，总资产从2024年9月30日的280.6033亿美元降至276.44637亿美元，减少4.15693亿美元[221] 资产项目增减情况 - 2025年上半年，应收账款增加364.7万美元，投资证券增加6.59584亿美元，联邦住房贷款银行股票增加38.347万美元，现金及现金等价物减少1.149641亿美元[221] 现金及股东权益情况 - 截至2025年3月31日，现金及现金等价物为12.31461亿美元，股东权益为30.3262亿美元[222] 银行信贷额度 - 银行与得梅因联邦住房贷款银行有信贷额度，最高可达总资产的45%[224] 客户账户余额变化 - 截至2025年3月31日，客户账户余额增至214.27426亿美元，较2024年9月30日增加5345.6万美元，增幅0.3%[227] 总借款变化 - 截至2025年3月31日，总借款为27.63758亿美元，低于2024年9月30日的32.67589亿美元[227] 现金及现金等价物降幅 - 截至2025年3月31日，公司现金及现金等价物为12.31461亿美元，较2024年9月30日减少11.49641亿美元，降幅48.3%[236] 股东权益占比及变化 - 截至2025年3月31日，公司股东权益为30.3262亿美元，占总资产的10.97%，较2024年9月30日增加3232万美元[228] 风险资本比率情况 - 2025年3月31日，公司普通股一级风险资本比率为11.51%，银行该比率为13.05%[235] - 2025年3月31日，公司一级风险资本比率为13.09%，银行该比率为13.05%[235] - 2025年3月31日，公司总风险资本比率为14.49%，银行该比率为14.19%[235] - 2025年3月31日，公司一级杠杆比率为9.24%，银行该比率为9.21%[235] 证券增减情况 - 截至2025年3月31日，可供出售证券增加5.70054亿美元，增幅22.2%；持有至到期证券增加8953万美元[237] 贷款应收款净额变化 - 截至2025年3月31日，贷款应收款净额增至209.20001亿美元，较2024年9月30日增加364.7万美元[240] 各地区贷款占比情况 - 截至2025年3月31日，华盛顿州贷款总额为5726161000美元，占总贷款的27.3%[245][246] - 截至2025年3月31日，多户家庭贷款总额为4867340000美元，占总贷款的23.1%[245][246] - 截至2025年3月31日，单户住宅贷款总额为8264318000美元，占总贷款的39.1%[245][246] 非执行资产情况 - 非执行资产在2025年3月31日结束的六个月内减少6534000美元，降至70884000美元，占总资产的0.26%，低于2024年9月30日的0.28%[249] 非应计贷款情况 - 2025年3月31日，非应计贷款总额为59886000美元，其中商业房地产贷款占比49.0%为29320000美元[251] 非应计贷款利息收入情况 - 公司在2025年3月31日结束的六个月内，从非应计贷款借款人现金付款中确认1733000美元利息收入[251] - 若非应计贷款按原合同条款执行，公司在同一时期本应确认1776000美元利息收入[253] 次级贷款对非执行资产占比影响 - 2025年3月31日，公司有506938000美元贷款逾期不足90天但被列为次级贷款，若这些贷款被视为非执行资产，非执行资产占总资产比例将升至2.09%[253] 贷款重组状态规定 - 商业贷款通常需在新重组贷款条款下连续支付六期后才能恢复应计状态[255] - 同质贷款重组时，若借款人能证明有能力满足重组后还款条款则置于应计状态，否则继续催收直至清算[255] 贷款损失准备金情况 - 截至2025年3月31日，贷款损失准备金总额为2.02709亿美元，较2024年9月30日减少104.4万美元，降幅0.5%；未使用承诺准备金为2000万美元，较2024年9月30日减少150万美元，降幅7.0%；信贷损失准备金总额为2.22709亿美元，较2024年9月30日减少254.4万美元，降幅1.1%[257] 房地产拥有量变化 - 截至2025年3月31日，房地产拥有量（REO）增至768.8万美元，较六个月前增加312.1万美元[258] 客户账户及分类账户变化 - 截至2025年3月31日，客户账户增至214.27426亿美元，较2024年9月30日增加5345.6万美元，增幅0.3%；交易账户增加3679.9万美元，增幅0.3%；定期存款增加1665.7万美元，增幅0.2%[259] 借款及利率变化 - 截至2025年3月31日，借款降至27.63758亿美元，较2024年9月30日减少5.03831亿美元；加权平均借款利率为3.30%，低于2024年9月30日的3.93%[261] 股东权益增加及占比提升 - 截至2025年3月31日，股东权益增至30.3262亿美元，较2024年9月30日增加3232万美元；占总资产的10.97%，高于2024年9月30日的10.69%[262] 净收入变化 - 2025年第一季度，公司净收入为5625.2万美元，高于上年同期的1588.8万美元[263] 净利息收入及净息差变化 - 2025年第一季度，净利息收入为1.6091亿美元，较上年同期增加231.3万美元；净息差为2.55%，低于上年同期的2.73%；前六个月净利息收入为3.16341亿美元，较上年同期增加550.7万美元；净息差为2.47%，低于上年同期的2.81%[264] 信贷损失拨备及净冲销变化 - 2025年第一季度，信贷损失拨备为275万美元，低于上年同期的1600万美元；净冲销总额为506.3万美元，高于上年同期的14.6万美元；前六个月净冲销总额为529.4万美元，高于上年同期的3.3万美元[269] 非利息收入变化 - 2025年第一季度，非利息收入为1888.1万美元，较上年同期增加548.9万美元；前六个月非利息收入为3458.3万美元，较上年同期增加702.4万美元[270] 非利息支出变化 - 2025年第一季度，非利息支出为1.04832亿美元，较上年同期减少2888万美元；前六个月非利息支出为2.16143亿美元，较上年同期减少1410.9万美元[271] 预计摊销费用 - 公司预计本财年将确认的摊销费用总额约为1610万美元[277] 市场风险信息情况 - 自2024年9月30日以来，公司市场风险的定量和定性信息无重大变化[278] 财务报告内部控制情况 - 报告期内，公司财务报告内部控制无重大影响或可能产生重大影响的变化[280] 法律诉讼对财务报表影响 - 公司及其合并子公司涉及的日常法律诉讼对财务报表无重大影响[282]

总信贷损失准备金与贷款占比情况 - 截至2025年3月31日，总信贷损失准备金（ACL）为222,709千美元，占总贷款的1.01%[2] 贷款发放与还款情况 - 2025年第一季度贷款发放总额为1,008,874千美元，年初至今为1,939,563千美元[2] - 2025年第一季度贷款还款和结清总额为1,279,011千美元，年初至今为2,260,585千美元[2] 各类贷款应收款情况 - 截至2025年3月31日，多户家庭贷款应收款为4,967,125千美元，占比22.4%[4] - 截至2025年3月，贷款总额为2.112271亿美元，华盛顿州占比27.1%，金额为572.6161万美元[6] 净贷款相关情况 - 截至2025年3月31日，净贷款为20,920,001千美元[4] 贷款利率情况 - 2025年第一季度加权平均贷款利率为7.12%，还款加权平均利率为6.74%[2] 净贷款费用增值情况 - 2025年第一季度净贷款费用增值为3,192千美元，年初至今为6,262千美元[2] 抵押贷款支持证券（MBS）情况 - 2025年第一季度抵押贷款支持证券（MBS）还款为59,306千美元，年初至今为127,593千美元[2] - 2025年第一季度MBS净溢价摊销为877千美元，年初至今为1,311千美元[2] 特定期限贷款情况 - 截至2025年3月31日，3个月内到期或重新定价的贷款金额为5,577,953千美元，利率为6.98%[4] 非应计贷款情况 - 截至2025年3月，非应计贷款总额为5.9886万美元，其中商业房地产占比49.0%，金额为2.932万美元[6] 非盈利资产情况 - 截至2025年3月，非盈利资产总额为7.0884万美元，占总资产的0.26%[6] 净冲销情况 - 2025年第一季度净冲销总额为5063美元，占比0.09%，其中商业房地产冲销4223美元，占比0.46%[6] 运营费用与效率比率情况 - 2025年第一季度运营费用与平均资产比率为1.53%，效率比率为58.31%[8] 股票相关情况 - 截至2025年3月，已发行和流通的股票数量为8075.8674万股[8] - 截至2025年3月，剩余授权回购股票数量为1077.7898万股，本季度回购72.6082万股，平均回购价格为29.39美元[8] 有形普通股股东账面价值情况 - 截至2025年3月，有形普通股股东账面价值总额为2.28596亿美元，每股28.31美元[8] 员工数量情况 - 截至2025年3月，员工数量为2018人[8] 可供出售投资情况 - 截至2025年3月，可供出售投资总额为3.142763亿美元，其中机构MBS为2.074672亿美元[9] 存款相关情况 - 截至2025年3月，华盛顿州存款金额为8723693美元，占比40.7%[11] - 截至2025年3月，非利息支票存款金额为2400172美元，占比11.2%[11] - 截至2025年3月，未保险且无抵押的存款金额为5490142美元，占比25.6%[11] - 截至2025年3月，3个月内到期的定期存款金额为3380830美元，利率为4.31%[11] 借款情况 - 截至2025年3月，3个月内到期的借款金额为1750000美元，利率为4.50%[11] 利率变动影响情况 - 截至2025年3月，利率上升100个基点后NPV为9.4%，NII变化为1.0%[13] 贷款应收款与计息客户账户平均余额及利息情况 - 截至2025年3月，贷款应收款平均余额为20918986美元，利息为282077美元，利率为5.47%[15] - 截至2025年3月，计息客户账户平均余额为18881290美元，利息为151948美元，利率为3.26%[15] 净利息收入相关情况 - 截至2025年3月，净利息收入为160910美元，利率差为2.03%，净利息利润率为2.55%[15] 抵押支持证券CPR率情况 - 2025年3月31日，单户住宅抵押贷款CPR率为8.1%，政府支持企业抵押支持证券CPR率为9.1%[13] 不同时间贷款总体情况 - 截至2025年3月31日，贷款总数为41,380笔，摊销成本为2.112271亿美元，逾期贷款总数为273笔，占比0.66%，逾期贷款金额为57,947美元，占比0.27%[17] - 截至2024年12月31日，贷款总数为40,825笔，摊销成本为2.1265023亿美元，逾期贷款总数为298笔，占比0.73%，逾期贷款金额为64,442美元，占比0.30%[17] - 截至2024年9月30日，贷款总数为41,146笔，摊销成本为2.1120107亿美元，逾期贷款总数为284笔，占比0.69%，逾期贷款金额为53,338美元，占比0.25%[17] 不同时间多户家庭贷款情况 - 2025年3月31日，多户家庭贷款数量为1,901笔，平均规模2,560美元，摊销成本486.734万美元，逾期贷款15笔，占比0.79%，逾期金额15,220美元，占比0.31%[17] - 2024年12月31日，多户家庭贷款数量为1,922笔，平均规模2,467美元，摊销成本474.0797万美元，逾期贷款23笔，占比1.20%，逾期金额23,504美元，占比0.50%[17] - 2024年9月30日，多户家庭贷款数量为1,938笔，平均规模2,351美元，摊销成本455.62万美元，逾期贷款8笔，占比0.41%，逾期金额14,673美元，占比0.32%[17] 不同时间单户住宅贷款情况 - 2025年3月31日，单户住宅贷款数量为21,516笔，平均规模384美元，摊销成本826.4318万美元，逾期贷款121笔，占比0.56%，逾期金额34,312美元，占比0.42%[17] - 2024年12月31日，单户住宅贷款数量为21,643笔，平均规模386美元，摊销成本836.2881万美元，逾期贷款110笔，占比0.51%，逾期金额29,597美元，占比0.35%[17] - 2024年9月30日，单户住宅贷款数量为22,141笔，平均规模374美元，摊销成本828.03万美元，逾期贷款99笔，占比0.45%，逾期金额29,711美元，占比0.36%[17] 不同时间商业与工业贷款情况 - 2025年3月31日，商业与工业贷款数量为2,057笔，平均规模1,159美元，摊销成本238.4745万美元，逾期贷款21笔，占比1.02%，逾期金额53美元[17]

业绩表现 - 公司第二季度调整后每股收益为65美分 超出市场预期的60美分 同比显著增长 [1] - 净利润达5260万美元(合每股65美分) 去年同期为1220万美元(合每股17美分) 同比大幅提升 [3] - 净资产收益率从去年同期的2.09%升至7.68% 资产回报率从0.26%增至0.82% [6] 收入与支出 - 季度净收入达1.798亿美元 同比增长4.5% 但低于预期的1.84亿美元 [4] - 净利息收入1.609亿美元 同比增长1.5% 净息差2.55% 收窄18个基点 [4] - 非利息收入1890万美元 同比增长41% 超出预期的1660万美元 [4] - 非利息支出1.048亿美元 同比下降21.6% 效率比率从77.74%降至58.31% [5] 资产负债情况 - 贷款余额209.2亿美元 环比微降 低于预期的210.7亿美元 [7] - 客户存款214.3亿美元 保持稳定 低于预期的223.7亿美元 [7] - 信贷损失拨备280万美元 远低于去年同期的1600万美元 [8] 其他关键信息 - 季度内回购73万股股票 均价29.39美元/股 [9] - 信贷质量指标显示 贷款损失准备金占贷款总额比例从1.00%微升至1.01% 不良资产占比从0.23%增至0.26% [8] 行业动态 - 同业公司Hilltop Holdings预计一季度每股收益28美分 同比下滑33.3% [13] - 同业公司Bank of Hawaii预计一季度每股收益89美分 同比增长2.3% [14]

财务表现 - 公司2025年第一季度营收达1亿7979万美元，同比增长4.5% [1] - 每股收益(EPS)为0.65美元，低于去年同期的0.73美元 [1] - 营收低于Zacks一致预期1亿8417万美元，偏差为-2.38% [1] - EPS超出Zacks一致预期0.60美元，偏差达+8.33% [1] 关键运营指标 - 不良资产总额7088万美元，显著低于分析师平均预估8518万美元 [4] - 生息资产平均余额256.3亿美元，与分析师预估256.4亿美元基本持平 [4] - 效率比率58.3%，优于分析师预估的61.4% [4] - 净息差2.6%，与分析师预期一致 [4] - 非应计贷款总额5989万美元，大幅低于分析师预估7856万美元 [4] 市场表现 - 非利息收入1888万美元，超出分析师平均预估1606万美元 [4] - 净利息收入1亿6091万美元，略低于分析师预估1亿6428万美元 [4] - 过去一个月股价累计下跌11.9%，同期标普500指数下跌6.1% [3] - 当前Zacks评级为3级(持有)，预示短期表现可能与大盘同步 [3]

公司业绩表现 - 季度每股收益0 65美元 超出Zacks共识预期0 60美元 同比增长-11 0%（上年同期0 73美元） 经非经常性项目调整 [1] - 季度营收1 7979亿美元 低于共识预期2 38% 但同比增长4 5%（上年同期1 7199亿美元） [2] - 过去四个季度中 三次超出每股收益预期 仅一次超出营收预期 [2] 市场反应与股价 - 本季度业绩意外率达8 33% 但前一季度意外率为-10 14% [1] - 年初至今股价累计下跌24 1% 同期标普500指数跌幅为10 4% [3] - 当前Zacks评级为3级（持有） 预计短期表现与市场持平 [6] 未来展望 - 下季度共识预期：每股收益0 64美元 营收1 9436亿美元 [7] - 当前财年共识预期：每股收益2 48美元 营收7 5503亿美元 [7] - 行业排名显示 所属西部银行业在250多个Zacks行业中处于后46% [8] 同业对比 - 同业公司CVB Financial预计季度每股收益0 33美元 同比下滑5 7% 营收1 2495亿美元 同比下滑1 3% [9][10] - 该同业业绩发布日期为4月23日 过去30天共识预期未调整 [9]