业绩总结 - 2022年第三季度核心净利率（Core ROA）为1.52%，较2022年第二季度的1.27%上升[5] - 核心净利差（Core NIM）为3.99%，较2022年第二季度的3.40%上升[5] - 2022年第三季度每股收益（EPS）为1.16美元，核心EPS为1.23美元[6] - 2022年第三季度净收入为7340万美元，核心净收入为7750万美元[6] - 2022年第三季度GAAP净收入为73,382千美元，较2021年第三季度的54,406千美元增长了35%[50] - 2022年第三季度的核心净收入（非GAAP）为76,288千美元，较2021年第三季度的56,412千美元增长了35%[50] - 2022年第三季度的核心费用收入（非GAAP）为64,936千美元，较2021年第三季度的43,437千美元增长了49%[57] - 2022年第三季度的核心净收入（税后等效）为242,327千美元，较2021年第三季度的148,167千美元增长了63%[57] 用户数据 - 2022年第三季度总贷款增长为2%，年化增长率为8%[16] - 客户存款减少5.45亿美元，年化下降率为13%[17] - 2022年第三季度的贷款损失准备金（ACL）增加420万美元，主要受商业和消费者贷款组合的增长驱动[35] 未来展望 - 预计2022年第四季度核心ROA在1.60%至1.70%之间，核心PPNR百分比在2.35%至2.45%之间[7] - 2022年全年的GDP预测为1.7%，2023年预计持平[31] 费用与效率 - 核心费用收入为6490万美元，占总核心净收入的26.8%[5] - 核心效率比率为53.8%，不包括一次性企业发展和重组费用260万美元及Visa Class B估值调整230万美元[5] - 核心费用收入较2022年第二季度减少110万美元[30] 资本与回报 - 2022年第三季度的总风险资本比率为13.34%[39] - 2022年第三季度的平均股东权益为2,347,178千美元，较2021年第三季度的1,907,868千美元增长了23%[50] - 2022年第三季度的GAAP平均普通股权益回报率为12.40%，较2021年第三季度的11.31%增长了1.09个百分点[50] - 2022年第三季度的核心平均普通股权益回报率（非GAAP）为22.78%，较2021年第三季度的16.49%增长了6.29个百分点[50] 资产状况 - 2022年第三季度的总资产为19,985,387千美元，较2022年第二季度的20,550,216千美元下降了2.8%[55] - 2022年第三季度的有形普通股权益总额（非GAAP）为1,087,180千美元，较2022年第二季度的1,295,503千美元下降了16.1%[55]

公司资产与负债情况 - 截至2022年6月30日，公司资产达206亿美元，管理和托管资产达603亿美元[216] - 截至2022年6月30日，公司总资产较2021年12月31日增加48亿美元至206亿美元，总负债增加44亿美元至182亿美元[222] - 截至2022年6月30日，公司贷款和租赁总额为115亿美元，商业贷款和租赁组合为92亿美元[218] - 截至2022年6月30日，公司总贷款和租赁为1.1480118亿美元，其中包括520万美元的PPP贷款，不包括公允价值为260万美元的反向抵押贷款[224] - 截至2022年6月30日，25万美元以上定期存款证总额为1.56814亿美元，估计未保险存款总额为106亿美元，而2021年12月31日为75亿美元[225] - 2022年6月30日，公司总资产为20.88亿美元，总负债和股东权益为20.88亿美元 [253] - 2021年6月30日，公司总资产为1.45亿美元，总负债和股东权益为1.45亿美元 [253] 公司业务出售与合并情况 - 2022年4月29日，公司以5550万美元的面值出售KCMI Capital, Inc. [218] - 2022年上半年，公司完成BMBC合并，支付对价9.08亿美元，收购净资产4.977亿美元，确认商誉4.103亿美元[221] - 2022年上半年，公司记录4040万美元的企业发展费用和2140万美元的重组费用，主要与BMBC合并有关[221] 公司证券投资与指定情况 - 2022年第一季度，公司将11亿美元（占可供出售投资组合的19%）的抵押贷款支持证券指定为持有至到期投资[221] 公司股票回购与股息情况 - 2022年第一季度，公司以平均每股40.74美元的价格回购1185602股普通股，总回购价4830万美元[221] - 董事会批准将季度现金股息提高15%至每股0.15美元，并授权回购10%的流通股，截至2022年6月30日，14%的流通股可被回购[221] - 2022年上半年，公司以平均每股45.12美元的价格回购2124587股普通股，总回购价9590万美元[221] - 2022年第二季度，董事会批准将普通股季度现金股息提高15%至每股0.15美元，将于2022年8月19日支付给8月5日登记在册的股东[227] 公司股东权益变化情况 - 2021年12月31日至2022年6月30日，公司股东权益增加3.763亿美元，主要因BMBC合并发行9.08亿美元普通股和6450万美元收益，被投资证券市值下降导致的4.811亿美元累计其他综合收益减少、9590万美元股票回购和1700万美元股息支付所抵消[226] 公司账面价值情况 - 2022年6月30日，普通股每股账面价值为36.41美元，较2021年12月31日的40.73美元减少4.32美元；有形账面价值为20.37美元，较2021年12月31日的29.24美元减少8.87美元[228] - 截至2022年6月30日，普通股每股账面价值为36.41美元，有形普通股每股账面价值为20.37美元；截至2021年12月31日，分别为40.73美元和29.24美元[275] 公司资本指标情况 - 截至2022年6月30日，威尔明顿储蓄基金协会和WSFS金融公司的各项资本指标均达到或超过“资本充足”要求[229] 公司现金与借款能力情况 - 公司单独持有1.487亿美元现金用于支持股票回购、潜在股息、收购等一般公司用途[231] - 截至2022年6月30日，公司有17亿美元现金、现金等价物和受限现金，FHLB最大借款能力为49亿美元且未使用，联邦储备贴现窗口借款可用性为2.296亿美元，隔夜联邦基金额度借款可用性为14亿美元[234] 公司债务与支付义务情况 - 截至2022年6月30日，公司持续租赁的总合同付款为2.514亿美元，长期债务本金支付义务包括6700万美元信托优先借款和1.5亿美元高级债务，还承担了1亿美元的固定至浮动利率次级票据债务[235] 公司信贷承诺情况 - 截至2022年6月30日，公司的信贷承诺总额为34亿美元，一般为一年期承诺[236] 公司投资计划情况 - 2022年公司计划在交付转型计划上投资约1400万美元[237] 公司不良资产与逾期贷款情况 - 截至2022年6月30日和2021年12月31日，非应计贷款分别为2.1011亿美元和1.6609亿美元，不良资产分别为3.3853亿美元和3.3133亿美元，逾期贷款分别为1.1894亿美元和0.9991亿美元[240] - 2022年上半年和2021年上半年，不良资产期初余额分别为3.3133亿美元和6.0508亿美元，期末余额分别为3.3853亿美元和4.0065亿美元[241] 公司信贷相关比率情况 - 2022年6月30日和2021年12月31日，信贷损失拨备与总贷款和租赁的比率分别为1.13%和1.19%，非应计贷款与总毛贷款和租赁的比率分别为0.18%和0.21%，不良资产与总资产的比率分别为0.16%和0.21%[240] 联邦基金目标利率调整情况 - 2022年3月、5月、6月和7月，联邦公开市场委员会分别将联邦基金目标利率提高25个基点、50个基点、75个基点和75个基点[243] 公司利率敏感情况 - 截至2022年6月30日，生息资产超过一年内到期或重新定价的付息负债（利率敏感缺口）23亿美元，利率敏感资产与利率敏感负债在一年内的比例为132.99%，一年期利率敏感缺口占总资产的比例为11.31%[244] - 截至2022年6月30日和2021年12月31日，利率立即变动对净利息收益率和经济价值权益比率有不同影响，如利率上升300个基点时，2022年6月30日净利息收益率变化25.4%，经济价值权益比率为28.33%；2021年12月31日净利息收益率变化25.1%，经济价值权益比率为24.27%[247] 公司净收入情况 - 2022年第二季度净收入为6070万美元，2021年同期为9570万美元[249] - 2022年上半年净收入为6450万美元，2021年同期为1.607亿美元[250] 公司净利息收入情况 - 2022年第二季度净利息收入较2021年同期增加4690万美元，上半年增加7120万美元[1] - 2022年第二季度净利息收入为1.53615亿美元，2021年同期为1.06749亿美元；利率差分别为3.31%和3.13%；净息差分别为3.40%和3.23%[2] - 截至2022年6月30日的六个月，净利息收入较2021年同期增加7120万美元，净利息收益率为3.20%，较2021年同期下降20个基点[256] - 截至2022年6月30日的三个月，净利息收入较2021年同期增加4690万美元，净利息收益率为3.40%，较2021年同期增加17个基点[255] - 2022年6月30日止六个月，利息收入因规模和利率变化净增6997.4万美元，利息支出净减126.5万美元，净变化为7123.9万美元[258] 公司信贷损失拨备情况 - 2022年第二季度信贷损失拨备较2021年同期增加7580万美元，上半年增加1.15亿美元[1] - 2022年6月30日止三个月，公司计提信贷损失拨备830万美元，较2021年同期净增7580万美元[260] - 2022年6月30日止六个月，公司计提信贷损失拨备2720万美元，较2021年同期净增1.15亿美元[261] - 截至2022年6月30日，信贷损失拨备增至1.42亿美元，较2021年12月31日增加4750万美元，拨备与贷款总额比率为1.13% [262] - 截至2022年6月30日，信贷损失拨备为1.4197亿美元，占总拨备的比例分别为商业及工业43%、业主占用商业3%等[263] - 信贷损失拨备从2021年12月31日的9450万美元增至2022年6月30日的1.42亿美元，主要因BMBC合并记录了4960万美元的初始拨备[277] 公司生息资产与付息负债情况 - 2022年6月30日，生息资产平均余额为18.43亿美元，利息收入为3.04亿美元，收益率为3.33%；付息负债平均余额为11.28亿美元，利息支出为1198.4万美元，成本率为0.21% [253] - 2021年6月30日，生息资产平均余额为13.13亿美元，利息收入为2.34亿美元，收益率为3.61%；付息负债平均余额为8684.91万美元，利息支出为1324.9万美元，成本率为0.31% [253] 公司贷款组合情况 - 截至2022年6月30日的三个月，商业贷款和租赁平均余额为48.31874亿美元，利息为5695万美元，收益率为4.74%[2] - 截至2022年6月30日的三个月，商业房地产贷款平均余额为42.3809亿美元，利息为4344.8万美元，收益率为4.11%[2] - 截至2022年6月30日的三个月，住宅贷款平均余额为7.87909亿美元，利息为877.4万美元，收益率为4.45%[2] - 截至2022年6月30日的三个月，消费贷款平均余额为14.63391亿美元，利息为1923.2万美元，收益率为5.27%[2] - 截至2022年6月30日，贷款组合余额为11.482681亿美元，占总贷款和租赁的比例分别为商业及工业27%、业主占用商业16%等[263] 公司非利息收入情况 - 2022年第二季度非利息收入较2021年同期增加2300万美元，上半年增加3580万美元[1] - 2022年第二季度，非利息收入为7200万美元，较2021年同期增加2300万美元，主要因财富管理收入增加1720万美元等[266] - 2022年上半年，非利息收入为1.326亿美元，较2021年同期增加3580万美元，主要因财富管理收入增加3410万美元等[266] 公司非利息支出情况 - 2022年第二季度非利息支出较2021年同期增加3800万美元，上半年增加1.169亿美元[1] - 2022年第二季度，非利息支出为1.34亿美元，较2021年同期增加3800万美元，主要因BMBC合并后成本增加[268] - 2022年上半年，非利息支出为3.085亿美元，较2021年同期增加1.169亿美元，主要因BMBC合并后成本增加[269] 公司所得税情况 - 2022年第二季度所得税拨备较2021年同期减少930万美元，上半年减少2890万美元[1] - 2022年第二季度和上半年，所得税费用分别为2240万美元和2420万美元，2021年同期分别为3170万美元和5310万美元[270] - 2022年第二季度和上半年，有效税率分别为26.9%和27.1%，2021年同期分别为24.9%和24.8%，主要因不可扣除的收购成本和业务出售成本产生的税费[271] 公司信贷损失拨备计算与评估情况 - 预期信用损失计算使用单一情景第三方经济预测调整投资组合历史损失率，考虑当前和未来经济状况影响[278] - 截至2022年6月30日，公司认为其ACL充足[279] 公司业务合并核算情况 - 公司按ASC 805以收购法核算业务合并，收购资产、负债等按公允价值记录，差额记为商誉[280] - 截至2022年6月30日，公司认为收购资产、负债等公允价值按GAAP恰当确定[281] 公司监管情况 - 2022年6月30日监管情况与2021年12月31日相比无显著变化[282] - 2022年6月21日FDIC提议自2023年第一季度起将初始基础存款保险评估率提高2个基点，直至存款保险基金储备率达到或超过2% [283] - 2022年5月5日联邦银行机构提议修订《社区再投资法案》评估方式，若通过可能增加WSFS银行评级难度和成本[284]

业绩总结 - 2022年第二季度核心预拨备净收入（PPNR）为9590万美元，占资产的1.86%[5] - 核心资产回报率（ROA）为1.27%，较2022年第一季度的1.17%有所上升[5] - 2022年第二季度每股收益（EPS）为0.94美元，核心EPS为1.02美元[6] - 2022年第二季度净收入为6070万美元，核心净收入为6540万美元[6] - WSFS的GAAP净收入为95,667千美元，调整后的净收入（非GAAP）为95,402千美元[46] - WSFS的GAAP资产回报率（ROA）为2.60%，核心ROA（非GAAP）为2.59%[46] - WSFS的每股收益（GAAP）为2.01美元，核心每股收益（非GAAP）为2.00美元[46] 用户数据 - 2022年第二季度的客户存款减少2.98亿美元，年化降幅为7%[19] - 2022年第二季度的贷款总额为115.43亿美元，较第一季度增长1390万美元，年化增幅为5%[19] - 总体毛贷款增长（不包括KCMI销售和收购的住宅抵押贷款组合）为8%的年化增长率[22] - 商业贷款增长为1.09亿美元，年化增长率为5%，不包括KCMI销售[22] - 消费贷款强劲增长1.4亿美元，年化增长率为41%，主要受益于与Upstart和SpringEQ的合作产品[22] 未来展望 - 2022年核心ROA的更新范围为1.35%至1.40%，高于原先的1.05%至1.15%[9] - 预计2022年全年的GDP增长率为2.6%[37] 新产品和新技术研发 - 新商业贷款融资净额为6.85亿美元，推动了管道的持续增长[27] 负面信息 - 2022年第二季度的ACL（预期信用损失）增加560万美元，主要受到经济预测模型轻微下降的影响[39] 其他新策略和有价值的信息 - 核心费用收入为6600万美元，占总核心净收入的30%[5] - 核心效率比率为56.2%，不包括一次性企业发展和重组费用1030万美元[5] - WSFS的核心净收入（非GAAP）为220,095千美元，核心费用收入占核心净收入的比例为30.0%[55] - WSFS的核心PPNR（非GAAP）为58,960千美元，PPNR百分比为1.62%[46] - WSFS的核心有形普通股权益回报率（非GAAP）为21.26%[50]

财务数据和关键指标变化 - 公司报告的第二季度ROA为1.17%，EPS为0.94美元，其中包括一些非经常性项目 [7] - 核心业绩中，净收入为6540万美元，ROA为1.27%，EPS为1.02美元，ROTCE接近20% [9] - 贷款增长率为8%（年化），商业贷款增长率为5%（年化），新租赁业务增长率为18%（年化） [11] - 净新增商业融资达到创纪录的6.85亿美元，贷款利用率上升至39.2%，为两年来的最高水平 [12] - 消费者贷款增长率为41%（年化），主要得益于Upstart和Spring EQ合作贷款产品的成功 [12] - 客户存款下降了7%（年化），其中近一半是由于短期交易相关信托存款的减少 [13] - 贷款与存款比率为66%，显示出未来净贷款增长的强劲资金能力 [14] - 第二季度净息差（NIM）为3.40%，较第一季度增加了39个基点 [15] - 核心效率比率改善了5个百分点，达到56.2% [18] - 公司向股东返还了5670万美元的资本，包括840万美元的普通股股息和4830万美元的股票回购 [18] - 董事会批准将季度股息提高15%至每股0.15美元，并增加了10%的股票回购授权 [19] - 银行监管资本比率显著高于“资本充足”标准，CET1和一级资本比率为13.6%，总风险资本比率为14.57% [19] - TCE下降至6.63%，主要是由于利率对AOCI的持续影响 [20] 各条业务线数据和关键指标变化 - 公司出售了与BMT小型商业房地产贷款单位KCMI相关的5500万美元的C&I和CRE贷款 [7] - 出售了BMT保险顾问业务给Patriot Growth Insurance [7] - 消费者贷款占总贷款的比例为13% [13] - 信托存款为15亿美元，占存款基础的9%，过去一年增长了652亿美元，增幅为73% [13] - 将11亿美元或19%的AFS投资组合重新分类为HTM，以减少利率上升对TCE的潜在负面影响 [14] - 费用收入比率为30.0%，费用增长了550万美元或9%，主要得益于Cash Connect和资本市场费用的增长 [16] - 净贷款增长和资产负债表结构导致ACL增加了560万美元，ACL覆盖率为1.13% [17] 各个市场数据和关键指标变化 - 公司作为本地区最大的本地总部银行和财富管理特许经营机构，展示了其战略地位 [6] - 全国性业务的增长潜力也得到了体现 [6] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司完成了战略计划，并与BMT合并保持一致，出售了两条不再被视为重点的产品线 [7] - 公司预计下半年贷款增长率将在中高个位数范围内，全年增长预期为中个位数 [21] - 由于住宅再融资量下降和金融市场对AUM的影响，年度费用收入增长预计为低个位数 [22] - 全年ROA预计接近1.35%，第四季度ROA预计为1.65% [22] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司对未来的预期、计划和前景构成了前瞻性声明 [3] - 实际结果可能与历史结果或这些前瞻性声明所指示的结果有重大差异 [4] - 公司预计下半年存款beta将上升至10%至15%，并在2023年继续上升 [27] - 公司对消费者贷款增长至总贷款基础的20%感到满意，并将继续评估产品组合和信用环境 [29] - 公司预计第三季度AUM业务将进一步下降，但财富管理业务的多样化有助于抵消部分下降 [36] 其他重要信息 - 公司在本季度完成了一次性公司发展和重组成本1030万美元（税前）或每股0.15美元 [8] - 公司在本季度实现了600万美元的未实现税前收益，来自对CRED.ai的股权投资 [8] - 公司预计未来几年利率波动性较大，正在评估AFS和HTM投资组合的混合以及资产负债表对冲策略 [20] 问答环节所有的提问和回答 问题: 关于NIM指导的更多细节 - NIM的增加主要是由于更高的利率环境，预计下半年存款beta将上升，但低于完整周期的水平 [26] - 存款beta预计在今年年底上升至10%至15%，并在2023年继续上升 [27] 问题: 消费者贷款增长的细节 - 消费者贷款增长主要由Upstart和Spring EQ合作贷款产品驱动，消费者贷款占总贷款的比例为13% [28] - 公司对消费者贷款增长至总贷款基础的20%感到满意，并将继续评估产品组合和信用环境 [29] 问题: 关于费用收入展望的更新 - 财富管理业务的AUM部分预计在第三季度进一步下降，但业务的多样化有助于抵消部分下降 [36] 问题: 关于贷款增长指导的细节 - 贷款增长指导包括消费者贷款的增长，特别是合作产品的增长，但预计下半年的增长将低于第二季度 [43] 问题: 关于无担保个人贷款业务的思考 - 公司继续评估无担保贷款的表现，目前该产品占总贷款的比例不到2%，公司对其增长感到满意 [45] 问题: 关于资本回报策略的平衡 - 公司预计将继续从回报中产生大量资本，并计划将这些资本返还给股东 [47] - 公司增加了资本回报比例至35%，其中三分之一用于股息，三分之二用于股票回购 [49] 问题: 关于贷款组合的剩余部分 - 目前唯一不再继续记账的贷款组合是持有的投资性住宅抵押贷款组合 [52]

公司资产与负债情况 - 截至2022年3月31日，公司资产达210亿美元，管理和托管资产达581亿美元[215] - 与2021年12月31日相比，2022年3月31日总资产增加52亿美元至210亿美元，总负债增加46亿美元至184亿美元[221] BMBC合并相关情况 - 2022年1月1日，公司完成BMBC合并，支付对价9.08亿美元，收购净资产4.937亿美元，确认商誉4.143亿美元[220] - 2022年第一季度，公司因BMBC合并新增35亿美元净贷款和租赁、41亿美元存款以及236亿美元管理和托管资产[220] - 2022年第一季度，公司记录3400万美元企业发展费用和1750万美元重组费用，主要与BMBC合并有关[220] - 截至2022年3月31日，公司贷款和租赁的信用损失准备金增加4180万美元，主要因BMBC合并记录初始准备金4960万美元[220] - 2022年第一季度，净贷款和租赁（不包括待售贷款）增加34亿美元，主要受BMBC合并收购的35亿美元贷款和租赁推动[221] - 2022年第一季度，商誉和无形资产分别增加4.143亿美元和7060万美元，主要由于BMBC合并[221] - 2022年第一季度，总现金及现金等价物增加7.508亿美元，主要因BMBC合并获得5.738亿美元[221] - 2021年12月31日至2022年3月31日期间，公司股东权益增加5.814亿美元，主要因BMBC合并发行9.08亿美元普通股，部分被可供出售证券累计其他综合收益减少2.759亿美元、回购普通股减少4760万美元和支付股息850万美元所抵消[225] - 2022年第一季度信贷损失拨备为1900万美元，较2021年同期的2020万美元信贷损失回收净增3910万美元，主要因BMBC合并产生2350万美元初始信贷损失拨备[255] - 截至2022年3月31日，信贷损失准备金从2021年12月31日的9450万美元增至1.363亿美元，主要因BMBC合并记录4960万美元初始准备金[256] - 2022年第一季度非利息收入较2021年同期增加1280万美元，主要因BMBC合并带来财富管理收入增加，部分被抵押贷款银行业务下降抵消[249] - 信贷损失准备金从2021年12月31日的9450万美元增至2022年3月31日的1.363亿美元，主要因BMBC合并记录了4960万美元的初始准备金[268] 股票回购与股息情况 - 2022年第一季度，公司根据股票回购计划回购938,985股普通股，平均价格50.66美元，总购买价4760万美元[220] - 2022年第一季度，董事会批准每股普通股0.13美元的季度现金股息，将于2022年5月20日支付给2022年5月6日登记在册的股东[226] 贷款与存款情况 - 截至2022年3月31日，公司总贷款和租赁为1.1329528亿美元，其中包括850万美元的薪资保护计划（PPP）贷款，不包括公允价值为430万美元的反向抵押贷款[223] - 截至2022年3月31日，25万美元及以上定期存款证总额为1.57558亿美元，估计未保险存款总额为102亿美元，较2021年12月31日的75亿美元有所增加[224] 股东权益与账面价值情况 - 2022年3月31日，普通股每股账面价值为38.94美元，较2021年12月31日的40.73美元减少1.79美元；有形账面价值为22.99美元，较2021年12月31日的29.24美元减少6.25美元[227] - 截至2022年3月31日，WSFS股东权益为25.20463亿美元，普通股账面价值为每股38.94美元，有形账面价值为每股22.99美元[266] 资本指标与资金储备情况 - 截至2022年3月31日，威尔明顿储蓄基金协会和WSFS金融公司的各项资本指标均满足最低监管要求，并达到或超过“资本充足”标准[228] - 公司单独持有1.472亿美元现金，用于支持股票回购、潜在股息、收购、战略增长计划和其他一般公司用途[230] - 截至2022年3月31日，公司拥有现金、现金等价物和受限现金23亿美元，联邦住房贷款银行（FHLB）最大借款能力为51亿美元且未使用，联邦储备贴现窗口借款可用性为2.534亿美元，隔夜联邦基金额度借款可用性为11亿美元[233] 债务与承诺情况 - 截至2022年3月31日，公司正在进行的租赁总合同付款为2.75亿美元，长期债务本金支付包括6700万美元信托优先借款和1.5亿美元高级债务，还承担了1亿美元的固定至浮动利率次级票据债务[234] - 截至2022年3月31日，公司的信贷承诺总额为33亿美元，一般为一年期承诺[235] 公司投资计划 - 2022年公司计划投资约1500万美元用于交付转型计划[236] 不良资产情况 - 截至2022年3月31日，非应计贷款总额为2308.7万美元，较2021年12月31日的1660.9万美元有所增加；非performing资产总额为3783.8万美元，较2021年12月31日的3313.3万美元增加470万美元；逾期贷款总额为1162.3万美元，较2021年12月31日的999.1万美元有所增加[239] - 2022年3月31日，非performing资产与总资产的比率从2021年12月31日的0.21%降至0.18%[239] 利率相关情况 - 2022年3月，联邦公开市场委员会将联邦基金目标利率提高25个基点，5月又提高50个基点[242] - 截至2022年3月31日，生息资产超过一年内到期或重新定价的计息负债（利率敏感缺口）26亿美元；一年内利率敏感资产与利率敏感负债的比率为134.71%，高于2021年12月31日的120.40%；一年期利率敏感缺口占总资产的百分比为12.19%，高于2021年12月31日的7.28%[243] - 利率立即变化对公司净利息利润率和经济价值权益比率有不同影响，如利率上升300个基点时，2022年3月31日净利息利润率变化31.6%，经济价值权益比率为26.96%[246] 财务收入与支出情况 - 2022年第一季度（截至3月31日）净收入为380万美元，而2021年同期为6510万美元[248] - 2022年第一季度净利息收入较2021年同期增加2440万美元，主要因贷款、租赁和抵押支持证券平均余额增加[249][251] - 2022年第一季度净利息收益率为3.01%，较2021年第一季度的3.59%下降58个基点[251] - 2022年第一季度非利息收入较2021年同期增加1280万美元，主要因BMBC合并带来财富管理收入增加，部分被抵押贷款银行业务下降抵消[249] - 2022年第一季度非利息支出较2021年同期增加7880万美元，主要因企业发展费用、重组费用及薪资福利增加[249] - 2022年第一季度所得税拨备较2021年同期减少1970万美元，主要因税前收入减少8080万美元[249] - 2022年第一季度，非利息收入为6060万美元，较2021年同期的4780万美元增加1280万美元，主要因财富管理收入增加1590万美元[259] - 2022年第一季度，非利息支出为1.745亿美元，较2021年同期的9560万美元增加7880万美元，主要因公司发展和重组费用分别增加3190万和1780万美元[260] - 2022年第一季度，所得税费用为170万美元，而2021年同期为2140万美元；有效税率从2021年的24.7%升至2022年的30.5%[261][262] 各业务线贷款情况 - 2022年第一季度末，商业贷款和租赁平均余额为48.5109亿美元，利息收入为5246.6万美元，收益率为4.39%；2021年同期平均余额为41.38034亿美元，利息收入为5262万美元，收益率为5.16%[250] - 2022年第一季度末，商业房地产贷款平均余额为42.92159亿美元，利息收入为4063.9万美元，收益率为3.84%；2021年同期平均余额为28.03378亿美元，利息收入为2919.1万美元，收益率为4.22%[250] - 2022年第一季度末，住宅贷款平均余额为8.43699亿美元，利息收入为965.7万美元，收益率为4.58%；2021年同期平均余额为7.34593亿美元，利息收入为1286.4万美元，收益率为7.00%[250] 信贷损失准备金情况 - 截至2022年3月31日，信贷损失准备金为1.3633亿美元，占总准备金的比例分别为商业及工业48%、业主占用商业5%等，贷款组合余额为113.33812亿美元[257] 净冲销（回收）情况 - 2022年第一季度，净冲销（回收）为325.1万美元，平均贷款余额为11.340765亿美元，净冲销（回收）与平均总贷款的比率为0.12%[257] - 2021年全年，净冲销（回收）为1721万美元，平均贷款余额为8.335037亿美元，净冲销（回收）与平均总贷款的比率为0.21%[257] 业务合并核算情况 - 公司按ASC 805核算业务合并，以收购法记录可辨认资产、负债等，截至2022年3月31日，公司认为收购业务的公允价值合理[271][272] 监管动态情况 - 2022年3月31日的监管动态与2021年12月31日相比无显著变化[273]

财务数据和关键指标变化 - 公司报告净收入为380万美元，ROA为7个基点，EPS为0.06美元，其中包括与Bryn Mawr交易相关的5160万美元税前公司发展和重组费用，以及2350万美元的初始Bryn Mawr ACL拨备 [7] - 公司预计到2022年第四季度NIM将扩大50个基点，假设全年联邦基金利率总共增加7次25个基点 [8] - 公司预计核心ROA将在2022年第四季度改善约20至25个基点，达到1.35%至1.45%的范围 [9] - 公司ACL覆盖率为1.19%，与上一季度一致，总ACL为1.363亿美元，其中包括来自Bryn Mawr的约5000万美元ACL [10] - 公司在本季度向股东返还了约5600万美元的资本，包括850万美元的普通股股息和4760万美元的股票回购 [11] - 公司CET1和一级资本比率为13.93%，总资本比率为14.89% [12] - 公司有形普通股本季度末为7.7%，较上一季度下降167个基点，主要由于利率上升对投资组合的AOCI影响以及Bryn Mawr交易的一次性成本 [13] 各条业务线数据和关键指标变化 - 商业贷款余额季度环比持平，但活动非常强劲，商业贷款融资超过5亿美元 [23] - 商业90天加权平均管道为3.3亿美元，小型企业管道为3000万美元，未使用的非循环承诺略高于4亿美元 [24] - 公司预计银行层面的贷款增长将在中高个位数范围内，包括来自新车道金融业务、租赁业务和消费者战略合作伙伴的活动 [25] - 消费者贷款增长主要来自与Upstart的关系，公司每月新增约2000万美元贷款，85%的贷款为优质和超优质，平均FICO为695 [27] 各个市场数据和关键指标变化 - 公司作为本地最大的社区银行，在市场中有较强的定位，与全国性或超级区域性银行形成差异化 [18] - 公司预计在战略计划期间ROA将改善，考虑到宏观经济波动，预计ROA在1.53%至1.70%之间 [20] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司完成了与Bryn Mawr Trust的合并，并成功完成了银行技术、品牌和分支机构的转换，预计将在2022年实现或超过65%的年度交易相关成本节约 [5] - 公司推出了新的品牌，支持Bryn Mawr Trust作为突出的财富管理品牌，财富技术整合预计将在2022年全年和2023年初完成 [6] - 公司正在推出下一个三年战略计划，重点是优化过去几年的投资，包括与Beneficial和Bryn Mawr的合并以及交付转型计划 [17] - 公司预计在战略计划期间实现高于市场的增长，贷款增长将由多元化费用收入业务的持续强劲表现补充 [18] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司预计在2022年第四季度NIM将扩大50个基点，假设全年联邦基金利率总共增加7次25个基点 [8] - 公司预计核心ROA将在2022年第四季度改善约20至25个基点，达到1.35%至1.45%的范围 [9] - 公司预计在战略计划期间ROA将改善，考虑到宏观经济波动，预计ROA在1.53%至1.70%之间 [20] - 公司预计2022年费用收入将实现中个位数增长，并在战略计划期间实现高个位数至低两位数的增长 [49] 其他重要信息 - 公司预计在2022年第四季度NIM将扩大50个基点，假设全年联邦基金利率总共增加7次25个基点 [8] - 公司预计核心ROA将在2022年第四季度改善约20至25个基点，达到1.35%至1.45%的范围 [9] - 公司预计在战略计划期间ROA将改善，考虑到宏观经济波动，预计ROA在1.53%至1.70%之间 [20] - 公司预计2022年费用收入将实现中个位数增长，并在战略计划期间实现高个位数至低两位数的增长 [49] 总结问答环节所有的提问和回答 问题: 商业贷款增长的前景如何 - 商业贷款余额季度环比持平，但活动非常强劲，商业贷款融资超过5亿美元 [23] - 商业90天加权平均管道为3.3亿美元，小型企业管道为3000万美元，未使用的非循环承诺略高于4亿美元 [24] - 公司预计银行层面的贷款增长将在中高个位数范围内，包括来自新车道金融业务、租赁业务和消费者战略合作伙伴的活动 [25] 问题: 消费者贷款增长的前景如何 - 消费者贷款增长主要来自与Upstart的关系，公司每月新增约2000万美元贷款，85%的贷款为优质和超优质，平均FICO为695 [27] 问题: NIM指导是否有调整 - 公司未更新NIM指导，预计超额流动性拖累将继续缩小 [29] 问题: 投资组合的持续增长前景如何 - 公司已基本达到目标资产负债表，但MBS投资组合可能会有一些额外的扩张 [35] - 投资组合的混合期限仍为5年 [37] 问题: ROA和效率比率的前景如何 - 公司预计NIM扩大将导致更高的NII，从而降低效率比率，但通胀影响仍在发挥作用 [40] 问题: M&A战略是否有变化 - 公司三年战略计划的主题是聚焦、优化和整合，主要关注有机增长，未在计划中纳入重大M&A [42] 问题: 存款beta的预期如何 - 历史存款beta在50%左右，最近一次利率上升周期在17%至18%之间，公司预计更接近最近的利率环境 [46] - 14%的存款基础在信托和财富管理中没有利息，预计将有助于稳定存款beta [47] 问题: 费用收入的前景如何 - 公司预计2022年费用收入将实现中个位数增长，并在战略计划期间实现高个位数至低两位数的增长 [49] 问题: 资本回报的前景如何 - 公司将继续评估资本状况，确保有足够的监管和实际资本，并将至少25%的核心净收入以股息和股票回购的形式返还给股东 [51] - 任何额外的股票回购将取决于资本状况、贷款增长机会和股价 [52]

贷款和租赁组合数据 - 2021年末和2020年末贷款和租赁组合中，商业和工业贷款分别为19.18043亿美元（占比24.6%）和27.00418亿美元（占比30.7%）[58] - 2021年末商业和工业及业主自用商业贷款组合为33亿美元，占总贷款和租赁组合41%，平均贷款余额0.4亿美元[67] 商业抵押贷款数据 - 2021年末商业抵押贷款组合为19亿美元，最大类型零售相关余额为4.96亿美元，占比不超27%，平均贷款规模0.7亿美元[65] - 商业抵押贷款初始贷款 - 价值比不超80%[64] 建设贷款数据 - 2021年末建设贷款承诺额为11亿美元，其中6.872亿美元已发放，住宅建设和土地开发组合占总贷款4%，商业占4%[66] - 建设贷款初始贷款 - 价值比不超75%[66] 商业小企业租赁组合数据 - 2021年末商业小企业租赁组合为3.523亿美元，占总贷款4%，初始平均交易规模约3万美元，收益率4% - 29%[69] 住宅贷款数据 - 2021年末所有贷款 - 价值比超80%且无私人抵押贷款保险或政府担保的住宅贷款余额约3750万美元[70] - 2021年，公司发放住宅贷款9.769亿美元，高于2020年的9.297亿美元；住宅贷款销售额为9.657亿美元，高于2020年的7.989亿美元[82] 消费者贷款数据 - 2021年末，房屋净值信贷额度未偿还总额为3.615亿美元，分期贷款总额为5.657亿美元，这两类产品约占消费者贷款总额的80%[78] 商业贷款销售与购买数据 - 2021年和2020年，商业贷款销售额分别为5860万美元和1.593亿美元，商业贷款参与购买额分别为5060万美元和9340万美元[81] 贷款发放数据 - 2021年，公司发放商业和商业抵押贷款敞口15亿美元，2020年为28亿美元（包括近10亿美元的PPP贷款）[81] 贷款手续费收入数据 - 2021年和2020年，贷款手续费收入分别为2540万美元、2350万美元和710万美元，2021年和2020年PPP贷款手续费收入分别为1540万美元和1560万美元[86] 贷款服务数据 - 2021年末，公司为他人服务的住宅一级抵押贷款和反向抵押贷款为9150万美元，2020年末为1.324亿美元；为自己投资组合服务的分别为5.467亿美元和7.745亿美元[83] 存款数据 - 2021年末，存款证（25万美元以上）总额为1.30049亿美元，其中3个月以内到期的为3934.7万美元[91] - 2021年末，估计未保险存款总额为75亿美元，2020年末为56亿美元[91] 联邦住房贷款银行相关数据 - 2021年末，公司无联邦住房贷款银行（FHLB）预付款，2020年末为660万美元；2021年末FHLB股票投资为610万美元，2020年末为580万美元[92] - 2021年和2020年，公司从FHLB获得的股息分别为10万美元和50万美元[93] 核心财务指标数据 - 2021年12月31日，公司核心ROA（非GAAP）为1.80%，ROA（GAAP）为1.82%，有形普通股权益与有形资产比率为9.14%[99] PPP法案资金数据 - 2020年4月24日，《薪资保护计划和医疗保健增强法案》为PPP补充3100亿美元资金，此前已拨款3490亿美元[105] - 2020年12月27日，《2021年综合拨款法案》为PPP再拨款2840亿美元，并允许部分借款人申请“二次贷款”[107] LIBOR相关数据 - 截至2021年12月31日，公司约有15亿美元贷款和9亿美元用于客户担保的衍生品以LIBOR为指数，且在2021年后到期[112] - 截至2021年12月31日，公司约有6700万美元未偿还债务证券以LIBOR为指数（当前或未来）[112] - 2021年第四季度，银行开始使用《华尔街日报》Prime利率作为LIBOR替代方案[113] - 2020年发行的1.5亿美元高级票据（2030年到期），自2025年12月15日起，浮动利率将基于替代基准利率（预计为三个月期SOFR）[113] 监管罚款数据 - 联邦储备对明知或鲁莽进行不安全和不健全活动的一方可评估民事罚款，鲁莽违规最高可达2.5万美元/天，明知违规最高可达100万美元/天[119] 公司监管与报告数据 - 公司作为储蓄贷款控股公司受联邦储备监管，需按要求进行报告和接受检查[115] - 公司作为上市公司需向美国证券交易委员会提交年报、季报、当前报告及相关修订报告[116] 公司现金来源数据 - 公司现金主要来源为债务发行和银行股息，受联邦、州和地方法律法规影响[122] 关联方交易限制数据 - 银行与关联方“覆盖交易”与单一关联方不得超机构资本股票和盈余的10%，与所有关联方合计不得超20%[126] 监管资本规则数据 - 监管资本规则要求储蓄协会及其控股公司普通股一级资本至少为风险加权资产的4.5%，一级资本至少为6%，总资本至少为8%，一级资本杠杆率至少为4%[130] - 储蓄协会需维持有形资本与总资产比率至少为1.5%[131] 监管资本影响数据 - 公司选择自2020年起分三年逐步计入当前预期信用损失（CECL）会计标准对监管资本的影响[133] 银行资本充足情况数据 - 截至2021年12月31日，银行和公司监管资本水平超监管最低要求，银行达“资本充足”水平[134] - “迅速纠正行动”制度下，OCC监管的储蓄协会“资本充足”需普通股一级风险资本比率至少6.5%，一级风险资本比率至少8.0%，总风险资本比率至少10.0%，一级杠杆率至少5.0%[135] - 截至2021年12月31日，银行满足“资本充足”所有先决条件[136] 资本分配数据 - 储蓄协会进行资本分配需提前30天通知美联储，满足特定条件需向OCC申请批准[137] 存款保险数据 - 每个存款人在每个受保存款机构特定类型账户的最高存款保险金额为25万美元[141] - FDIC当前评估费率范围为保险存款的3至30个基点，指定储备比率为2%，法定最低储备比率为1.35%，2020年9月15日通过恢复计划，要在2028年9月30日前将DIF储备比率恢复到至少1.35%[142] 准备金要求比率数据 - 2020年美联储因疫情将所有准备金要求比率降至零，未来可能根据情况调整[145] 银行分行数据 - 银行在特拉华州、宾夕法尼亚州和新泽西州设有分行，主要通过与其他机构合并扩大分行网络[146] 电子借记卡交换费数据 - 资产达100亿美元及以上的发卡机构，电子借记卡交易的最高允许交换费为每笔交易21美分加上交易价值的5个基点，若满足条件可上调不超过1美分，银行自2020年7月1日起适用此规则[150] 计算机安全事件通知规则数据 - 2021年11月联邦银行机构发布最终规则，要求银行组织在确定发生重大计算机安全事件后36小时内通知其主要联邦监管机构，合规日期为2022年5月1日[152] 社区再投资法案相关数据 - 银行在最近的社区再投资法案绩效评估中获得“杰出”评级[157] - 2021年12月15日OCC通过最终规则，2022年1月1日生效，撤销2020年6月对CRA法规的更改，恢复先前适用于OCC监管机构的CRA标准[157] 银行保险销售监管数据 - 银行销售保险产品和年金受联邦和州法律监管，销售前需披露产品非存款等信息并获消费者正式确认[158][159] - 银行及其子公司不得将信贷展期与消费者购买保险产品或年金挂钩[160] - 银行及其子公司应将保险和年金销售活动与零售银行业务交易区域物理隔离[161] 利率敏感资产与负债数据 - 截至2021年12月31日，公司利率敏感资产总计14409691000美元，利率敏感负债总计6051666000美元，利率敏感资产超过利率敏感负债的差额（利率敏感缺口）为8358025000美元[313] - 一年期利率敏感资产与利率敏感负债的比率为120.40%，一年期利率敏感缺口占总资产的百分比为7.28%[313] 存款利率敏感度数据 - 公司估计大部分货币市场存款对利率变化的敏感度为75%，大部分储蓄和付息活期存款对利率变化的敏感度为50%[315] 财务报表编制数据 - 公司综合财务报表按GAAP编制，以历史美元计量财务状况和经营成果，未考虑通胀对货币相对购买力的影响，通胀影响体现在运营成本增加上[316] - 公司无对财务状况、经营成果等有重大影响的表外安排[317] - 公司编制综合财务报表需进行估计和假设，包括信用损失准备、业务合并、递延税项等[319] 信用损失准备数据 - 公司维持信用损失准备（ACL），代表对金融资产预期损失的最佳估计，包括集体评估和个别评估两部分[320] - 预期信用损失的计算使用第三方经济预测调整历史损失率，考虑当前和未来经济状况[321] - ACL可能因经济状况变化、新信息等因素增加或减少，对财务结果有重大影响[321] - 截至2021年12月31日，公司认为其ACL是充足的[322] 贷款风险区域数据 - 商业、业主自用商业、商业抵押和建设贷款风险高于住宅贷款，多数集中在特拉华州和宾夕法尼亚州[63]

业绩总结 - 2021年第四季度核心资产回报率（ROA）为1.28%，较2021年第三季度的1.48%下降[20] - 2021年第四季度核心每股收益（EPS）为1.04美元，较2021年第三季度的1.19美元下降[20] - 2021年第四季度净收入为5630万美元，核心净收入为4990万美元[21] - 2021年第四季度的预拨备净收入（PPNR）为6380万美元，核心PPNR为5560万美元[21] - 2021年第四季度总收入为2250万美元，税前收入为2340万美元[95] - 2021年GAAP净收入为271,442千美元，较2020年增长136.3%[175] - 2021年核心净利息收入（非GAAP）为467,106千美元，较2020年增长0.2%[177] 用户数据 - 2021年第四季度商业贷款总额为6192百万美元，较2021年第三季度下降9%[28] - 2021年第四季度新商业贷款发放为477百万美元，较2020年第四季度的256百万美元增长86%[32] - 2021年第四季度总存款为13224百万美元，较2020年同期增长15%[28] - 2021年客户存款在第四季度增加了4.96亿美元，主要由于企业信托存款的增加[119] - 2021年每个分支机构的存款为147.4万美元，同比增长17%[48] 未来展望 - 预计2022年核心ROA范围为1.05%至1.15%[26] - 2022年预计贷款增长为中高个位数，排除住宅抵押贷款组合[27] - 2022年预计存款增长持平，假设客户流动性保持在高水平[27] - 2022年预计净利差范围为3.15%至3.20%[27] - 2022年预计净投资为1500万美元[72] 新产品和新技术研发 - 核心费用收入多样化，涵盖20种以上的产品和服务[126] - 信托与财富管理部门的增长主要得益于机构信托的增长[126] 市场扩张和并购 - WSFS在费城-卡姆登-威尔明顿地区的市场份额为4.7%[47] 负面信息 - 2021年第四季度的商业抵押贷款总额为1882百万美元，较2021年第三季度下降21%[28] - 2021年第四季度的住宅抵押贷款总额为649百万美元，较2020年同期下降32%[28] - 2021年第四季度PPP贷款减少至31百万美元，较2021年第三季度下降213%[28] - 2021年核心效率比率为63.9%，较2020年同期的55.8%上升了8.1个百分点[168] 其他新策略和有价值的信息 - 2021年第四季度的客户存款成本为0.19%[36] - 2021年第四季度的净利差（NIM）为3.93%，较2020年第四季度的4.00%有所下降[35] - 2021年全年的GDP预测为5.5%，2022年为4.4%[41] - 2021年全年的失业率预测为5.4%，2022年为3.8%[41] - 利率风险分析显示，若利率上升100个基点，净利息收入将增加3590万美元[161]

财务数据和关键指标变化 - 2021年全年核心每股收益为5 63美元 核心资产回报率ROA为1 80% [7] - 2021年全年核心税前净收入PPNR为2 36亿美元 占平均资产的1 58% 不包括信用损失准备释放的影响 [8] - 2022年全年净息差NIM预计在3 15%至3 20%之间 假设年内有三次25个基点的加息 [21] - 2022年拨备成本预计在1500万至2500万美元之间 不包括Bryn Mawr Trust BMT的初始ACL影响 [24] - 2022年效率比率预计在低60%左右 第四季度预计降至高50% [25][26] - 2022年全年资产回报率ROA预计为1 10% 第四季度预计为1 20% [27] 各条业务线数据和关键指标变化 - 商业贷款在第四季度继续增长 超过疫情前水平 消费贷款合作伙伴表现超出预期 NewLane租赁业务创下历史最强季度 [10] - 第四季度存款增长主要来自财富管理业务中的公司信托业务 其中54%的客户存款来自商业 小企业和财富管理领域 [11] - 财富管理和Cash Connect业务在年底表现强劲 信用指标持续改善 问题贷款 不良资产和净冲销显著减少 [12] - 2022年商业贷款增长目标为中个位数 消费贷款组合和新Lane租赁业务预计实现两位数增长 [17] - 2022年费用收入预计实现中个位数增长 不包括存款透支费用 Durbin法案对BMT遗留交换收入的影响以及PPP费用收入的损失 [22] - 财富管理业务预计实现中高个位数增长 现金连接业务预计实现两位数增长 [23] 各个市场数据和关键指标变化 - 公司在大费城和特拉华地区拥有最大的本地总部银行和财富管理业务 增强了其独特的竞争地位 [13] - 公司预计2022年贷款增长将受到利率上升环境的影响 商业贷款支付减少 存款预计全年保持相对平稳 [19] - 公司将继续部署过剩流动性到投资组合中 保持较短的期限 为未来的贷款增长或更高利率下的再投资提供充足的流动性 [20] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 2021年是公司战略上重要的一年 通过Bryn Mawr Trust的收购 公司显著增强了业务模式 并加强了其在大费城和特拉华地区的竞争地位 [7][13] - 公司预计2022年将实现收入协同效应 并通过与Bryn Mawr Trust的合并实现成本协同效应 [15] - 公司将继续投资于人才和交付转型计划 预计到2023年初实现100%的目标成本节约 [25][26] - 公司计划通过股息和股票回购将至少25%的核心收益返还给股东 [70][71] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司对2022年的前景持乐观态度 预计随着利率上升和贷款增长 业绩将逐步改善 [15] - 管理层认为 尽管当前宏观经济环境存在不确定性 但公司仍处于有利地位 能够应对利率上升和贷款增长的需求 [19] - 公司预计2022年信用指标将继续保持强劲 经济前景稳定 [24] 其他重要信息 - 公司预计2022年税收率为24% [27] - 公司预计2022年投资组合的收益率将保持在170个基点左右 并预计投资组合规模将增长约5% [41][42] - 公司预计2022年商业贷款利用率将从33%上升至35 8% 并有望继续回升至历史正常水平 [94] 问答环节所有提问和回答 问题: 利率敏感性及存款Beta假设 - 公司资产敏感性较高 预计Bryn Mawr Trust的收购将进一步提高资产敏感性 假设年内三次加息对净息差的影响约为6个基点 年底影响约为12个基点 [33][34] 问题: 贷款增长预期及支付放缓 - 公司预计在利率上升环境下 商业贷款支付将减少 许多商业房地产借款人已锁定利率 预计2022年支付活动将减少 [35] 问题: 住宅抵押贷款组合的预期 - 公司预计住宅抵押贷款组合将随着利率环境和再融资条件的变化而减少 预计将对净增长率产生1%至1 5%的负面影响 [36] 问题: 证券购买预期 - 公司预计2022年证券投资组合将增长约5% 约2亿美元 剩余增量购买将取决于宏观经济流动性环境 [42] 问题: 财富管理业务的增长预期 - 公司预计财富管理业务将实现中高个位数增长 尽管市场波动较大 但预计全年市场将保持正回报 [46][47] 问题: 消费贷款增长及Upstart的贡献 - Upstart和Spring EQ将贡献消费贷款增长的很大一部分 Upstart的贷款收益率在12%至13%之间 [49][50][52] 问题: Bryn Mawr Trust的员工和客户保留情况 - 客户保留情况良好 员工流失率在可控范围内 预计未来将继续吸引人才 [59][60] 问题: 业务组合及战略合作伙伴关系 - 公司预计财富管理和商业业务将成为主要增长动力 战略合作伙伴关系将继续在业务中发挥重要作用 [65][66] 问题: 股票回购计划 - 公司计划在2022年恢复股票回购 预计将至少返还25%的核心收益给股东 具体回购规模将取决于股价和内部收益率 [69][70][71] 问题: 商业贷款利用率 - 第四季度商业贷款利用率从33%上升至35 8% 预计随着流动性减少 利用率将继续回升至历史正常水平 [94] 问题: 学生贷款组合的预期 - 公司预计学生贷款组合将保持正常摊销 不会对贷款组合产生显著影响 [115] 问题: 核心贷款收益率的提升 - 核心贷款收益率的提升主要得益于过剩流动性的部署 贷款支付的费用以及资金成本的轻微下降 [119]

公司整体财务状况 - 截至2021年9月30日，公司资产达154亿美元，管理和托管资产达276亿美元[195] - 截至2021年9月30日，总负债增至135亿美元，较2020年12月31日增加9.25亿美元[198] - 2020年12月31日至2021年9月30日，股东权益增加1.172亿美元[199] - 2021年9月30日，普通股每股账面价值为40.15美元，较2020年12月31日增加2.63美元[201] - 截至2021年9月30日，银行和公司符合监管资本要求，达到“资本充足”标准[204] - 公司单独持有1.115亿美元现金用于支持股票回购、潜在股息、收购等[205] - 截至2021年9月30日的九个月，现金、现金等价物和受限现金从2020年12月31日的17亿美元增加3.622亿美元至20亿美元[208] - 2021年9月30日，不良资产为5.183亿美元，较2020年12月31日的6.0508亿美元减少870万美元，不良资产与总资产比率从0.42%降至0.34%[210][211] - 2021年9月30日，生息资产超过一年内到期或重新定价的付息负债（利率敏感缺口）16亿美元，利率敏感资产与利率敏感负债的比率为128.64%，低于2020年12月31日的133.10%[214] - 2021年9月30日，一年期利率敏感缺口占总资产的比例为10.40%，低于2020年12月31日的13.07%[214] - 2021年9月30日的合同义务与2020年12月31日相比无显著变化[238] - 2021年9月30日WSFS股东权益为1908895千美元，2020年12月31日为1791726千美元[204] - 2021年9月30日商誉和其他无形资产为549352千美元，2020年12月31日为557386千美元[204] - 2021年9月30日有形普通股权益为1359543千美元，2020年12月31日为1234340千美元[204] - 2021年9月30日流通在外普通股股数为47548千股，2020年12月31日为47756千股[204] - 2021年9月30日普通股每股账面价值为40.15美元，2020年12月31日为37.52美元[204] - 2021年9月30日商誉和其他无形资产为每股11.56美元，2020年12月31日为每股11.67美元[204] - 2021年9月30日有形普通股每股账面价值为28.59美元，2020年12月31日为25.85美元[204] - 2021年9月30日的关键会计估计与2020年12月31日相比无显著变化[242] - 2021年9月30日的近期监管动态与2020年12月31日和2021年3月31日相比无显著变化[243] 贷款与租赁业务数据 - 截至2021年9月30日，银行贷款和租赁组合总额为80亿美元，商业贷款和租赁组合为63亿美元[196] - 2021年前九个月，净贷款和租赁减少8.816亿美元，贷款待售减少1.16亿美元[197][198] - 信贷损失拨备与总贷款和租赁的比率从2020年12月31日的2.51%降至2021年9月30日的1.29%[210] - 截至2021年9月30日，信贷损失拨备降至1.049亿美元，信贷损失拨备与总贷款和租赁的比率为1.29% [228] 现金连接业务数据 - 现金连接业务管理现金17亿美元，服务约28000台非银行ATM和6000台智能保险箱[196] 企业发展费用 - 2021年第三和前九个月，公司分别记录与合并相关的企业发展费用200万美元和670万美元[197] 投资证券情况 - 2021年前九个月，投资证券增加17亿美元，主要因购买23亿美元，部分被还款5.097亿美元、市值下降7140万美元和销售1400万美元抵消[197] 现金流量情况 - 2021年前九个月，经营活动提供现金2.895亿美元，投资活动使用现金7.015亿美元，融资活动提供现金7.741亿美元[208] 不良资产变动原因 - 2021年前九个月，不良资产减少主要因2970万美元的催收活动，部分被2100万美元的小额商业和零售贷款转非应计及大额商业关系转非应计抵消[211] 净收入情况 - 2021年第三季度，净收入为5440万美元，高于2020年同期的5110万美元[218] - 2021年前九个月，净收入为2.152亿美元，高于2020年同期的5500万美元[219] 各项收入与支出对比 - 2021年第三季度净利息收入较2020年同期减少860万美元[220] - 2021年前三季度净利息收入较2020年同期减少1750万美元[220] - 2021年第三季度信贷损失拨备较2020年同期减少2400万美元[220] - 2021年前三季度信贷损失拨备较2020年同期减少2.631亿美元[220] - 2021年第三季度非利息收入较2020年同期减少660万美元[220] - 2021年前三季度非利息收入较2020年同期减少1490万美元[220] - 2021年第三季度非利息支出较2020年同期增加290万美元[220] - 2021年前三季度非利息支出较2020年同期增加1260万美元[220] - 2021年第三季度所得税拨备较2020年同期增加240万美元[220] - 2021年前三季度所得税拨备较2020年同期增加5640万美元[220] - 截至2021年9月30日的九个月，净利息收入较2020年同期减少1750万美元，净利息收益率为3.28%，较2020年同期下降69个基点[225] - 截至2021年9月30日的三个月，净利息收入较2020年同期减少860万美元，净利息收益率为3.05%，较2020年同期下降61个基点[224] - 截至2021年9月30日的九个月，公司录得信贷损失回收1.09亿美元，较2020年同期净变化2.631亿美元[227] - 截至2021年9月30日的三个月，非利息收入为4260万美元，较2020年同期减少660万美元[231] - 截至2021年9月30日的九个月，非利息收入为1.395亿美元，较2020年同期减少1490万美元[232] - 截至2021年9月30日的三个月，非利息支出为9640万美元，较2020年同期增加290万美元[233] - 截至2021年9月30日的九个月，非利息支出为2.881亿美元，较2020年同期增加1260万美元[234] - 公司在2021年第三季度和前九个月分别记录了1750万美元和7060万美元的所得税费用，而2020年同期分别为1510万美元和1420万美元[235] - 2021年第三季度和前九个月的实际税率分别为24.3%和24.7%，而2020年同期分别为23.0%和20.9% [236]