财务数据关键指标变化 - 2024年营业收入30.26亿元，同比下降0.78%；归属于上市公司股东的净利润7.81亿元，同比下降13.46%[22][34] - 2024年基本每股收益0.2845元，同比下降13.47%；加权平均净资产收益率6.87%，较2023年减少1.31个百分点[24] - 2024年非经常性损益合计 - 1.18亿元，2023年为 - 1.91亿元，2022年为1.05亿元[28] - 2024年公司净利润10.22亿元，同比下降10.82%[34] - 2024年扣除非经常性损益后的基本每股收益0.2888元，同比下降13.97%；扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率6.98%，较2023年减少1.37个百分点[24] - 2024年经营活动产生的现金流量净额20.86亿元，同比下降0.69%[23] - 2024年公司营业成本13.15亿元，同比下降2.27%，主要因路产折旧减少[44][45] - 2024年公司财务费用2625.48万元，同比下降36.21%，主要因有息负债平均余额下降[44][45] - 2024年公司投资活动现金流量净额 - 5.47亿元，同比下降14.35%，主要因支付购建非流动资产款项减少[44][45] - 2024年公司筹资活动现金流量净额 - 6.92亿元，同比下降37.10%，主要因上期偿还银行借款本金[44][45] - 2024年营业总收入30.26亿元，较2023年的30.50亿元下降0.77%[189] - 2024年营业总成本14.63亿元，较2023年的15.09亿元下降2.9%[189] - 2024年度营业利润为1,451,584,578.86元，2023年度为1,589,864,935.09元[190] - 2024年度净利润为1,022,265,594.71元，2023年度为1,146,313,262.17元[190] - 2024年度归属于母公司股东的净利润为780,773,084.10元，2023年度为902,256,084.22元[190] - 2024年度其他综合收益的税后净额为203,744,239.41元，2023年度为 - 142,897,936.25元[190] - 2024年度综合收益总额为1,226,009,834.12元，2023年度为1,003,415,325.92元[191] - 2024年基本每股收益为0.2845元/股，2023年为0.3288元/股[191] - 2024年度母公司营业收入为1,241,921,307.05元，2023年度为1,262,423,793.66元[193] - 2024年度母公司营业利润为907,771,009.42元，2023年度为996,062,716.40元[194] - 2024年度母公司净利润为719,814,025.57元，2023年度为817,783,051.20元[194] - 2024年度母公司综合收益总额为923,558,264.98元，2023年度为674,885,114.95元[194] - 2024年销售商品、提供劳务收到的现金为29.82亿元，2023年为30.13亿元[196] - 2024年经营活动现金流入小计为30.84亿元，2023年为30.48亿元[196] - 2024年经营活动现金流出小计为9.98亿元，2023年为9.48亿元[196] - 2024年经营活动产生的现金流量净额为20.86亿元，2023年为21.00亿元[196] - 2024年投资活动现金流入小计为4991.44万元，2023年为6989.86万元[196] - 2024年投资活动现金流出小计为5.97亿元，2023年为7.09亿元[196] - 2024年投资活动产生的现金流量净额为 - 5473.20万元，2023年为 - 6390.09万元[196] - 2024年筹资活动现金流出小计为6.92亿元，2023年为10.99亿元[197] - 2024年筹资活动产生的现金流量净额为 - 6.92亿元，2023年为 - 10.99亿元[197] - 2024年现金及现金等价物净增加额为8.47亿元，2023年为3.61亿元[197] 各条业务线表现 - 2024年高速公路通行费分配收入29.91亿元，同比下降0.70%，泉厦段、福泉段、罗宁段分别为12.27亿元（同比降1.67%）、16.23亿元（同比降0.11%）、1.41亿元（同比增1.18%）[34] - 2024年高速公路收费业务营业收入29.91亿元，同比下降0.70%，营业成本12.52亿元，同比下降3.89%，毛利率58.12%，增加1.39个百分点[47] - 2024年泉厦高速营业收入12.27亿元，同比下降1.67%，营业成本4.13亿元，同比下降17.11%，毛利率66.35%，增加6.26个百分点[47] - 2024年福泉高速营业收入16.23亿元，同比下降0.11%，营业成本6.65亿元，同比增长1.19%，毛利率59.05%，减少0.52个百分点[47] - 高速公路征收业务成本本期金额为2.1453226亿，占总成本14.66%，较上年同期增长10.40%[49] - 研发投入合计961,142.48元，占营业收入比例为0.03%，资本化比重为100%[52] - 福建省福泉高速公路有限公司，公司持股63.06%，2024年营业收入16.33亿，净利润6.54亿[62] - 福建罗宁高速公路有限公司，公司持股100%，2024年营业收入1.43亿，净利润 - 1.94亿[62] - 公司持有福建泉厦高速公路管理有限公司100%股份，其注册资本3000万元，2024年末总资产1.48亿元，净资产1.07亿元，2024年营收1.75亿元，净利润1119.44万元[63] 各地区表现 - 2024年福建省地区生产总值同比增长5.5%，经济增速高于全国[39] 管理层讨论和指引 - 2025年公司将持续拓展“提速提质，降本增效”行动，深化国企改革，推进市值管理，开展项目投资与筹融资[65] - 2025年公司推动主业增收，做好民生服务，保障安全畅通，提升路网运行服务与企业经营能力[67] - 宏观经济波动使交通运输业需求增长受限，公司推进“主业提升、投资驱动”战略对冲风险[68] - 行业政策方面，收费公路到期收费等有不确定性，公司跟踪政策并加强与政府沟通[68] - 福建省高速公路网接近6200公里且将完善，公司运营路段有被分流风险，将推进运营管理挖潜增收[69] - 公司业务单一依赖通行费，投资拓展有风险，将审慎开展可行性研究并完善风控体系[69][70] 其他没有覆盖的重要内容 - 公司拟以2024年12月31日总股本27.444亿股为基数，每10股派现金红利0.5元（含税），派发红利总额为1.3722亿元，剩余未分配利润26.4930314697亿元结转下一年度，加上中期分红，全年每10股共计派现金红利1元（含税）[4] - 公司法定代表人为方晓东[14] - 董事会秘书为杨帆，证券事务代表为熊重阳[15] - 公司注册地址为福建省福州市东水路18号福建交通综合大楼26层，办公地址为福州市仓山区城门镇林浦路367号林浦广场5号楼8 - 9层[17] - 公司股票为A股，上市于上海证券交易所，简称福建高速，代码600033[19] - 公司聘请的境内会计师事务所为华兴会计师事务所，办公地址在福建省福州市湖东路152号中山大厦B座6F - 9F，签字会计师为刘延东、王永平[20] - 董事李晟因工作原因未出席会议，被委托人为杨建国[3] - 华兴会计师事务所为本公司出具了标准无保留意见的审计报告[4] - 公司不存在被控股股东及其他关联方非经营性占用资金情况[5] - 公司不存在违反规定决策程序对外提供担保的情况[5] - 2024年公司运营里程282公里，参股浦南高速收费里程245公里，无新增通车里程[38] - 公司建立由股东大会、董事会、监事会和经理层组成的治理结构，治理结构良好运行有效[72] - 公司召开股东大会均开通网络投票，保障股东特别是中小投资者行使权利[72] - 控股股东规范行为，公司与控股股东在人员、资产等方面“五独立”，财务自主核算[73] - 董事会成员11名，独立董事4名，超过董事总人数的三分之一[74] - 2024年5月30日召开2023年度股东大会，各项议案均获通过[77] - 党委书记、董事长方晓东报告期内从公司获得的税前报酬总额为63.01万元[78] - 副董事长李晟报告期内从公司获得的税前报酬总额为0.96万元[78] - 董事杨建国报告期内从公司获得的税前报酬总额为0.49万元[78] - 董事、总经理钟永元报告期内从公司获得的税前报酬总额为50.27万元[78] - 独立董事李芸、许明、刘宁、陈建华报告期内从公司获得的税前报酬总额均为7.2万元[78] - 监事高莹报告期内从公司获得的税前报酬总额为0.25万元[78] - 职工监事李文海报告期内从公司获得的税前报酬总额为60.78万元[78] - 职工监事林元洪报告期内从公司获得的税前报酬总额为63.57万元[78] - 张瑞环年龄32岁，离任时间为2025年1月2日，对应数值为0.35[79] - 陈建忠年龄60岁，离任时间为2024年5月30日，对应数值为0[79] - 侯岳屏年龄47岁，离任时间为2024年5月30日，对应数值为0.35[79] - 杨帆年龄45岁，入职时间为2023年3月31日，任期至2027年5月30日，对应数值为36.59[79] - 郑建雄年龄54岁，入职时间为2012年4月27日，任期至2027年5月30日，对应数值为42.86[79] - 邱路阳年龄45岁，入职时间为2023年6月20日，任期至2027年5月30日，对应数值为42.01[79] - 方晓东1973年出生，现任公司党委书记、董事长[79] - 李晟1976年出生，现任公司党委委员、纪委书记、总法律顾问等职[79] - 杨建国1967年8月出生，现任公司首席数字官等职[79] - 钟永元1968年12月出生，现任公司党委副书记、总经理[80] - 报告期末全体董事、监事和高级管理人员实际获得报酬合计390.29万元[84] - 杨建国、罗龙晖、张瑞环、高莹通过选举新任董事、监事会主席、监事等职务[85] - 侯岳屏、陈建忠、高莹、张瑞环因工作原因离任董事、监事会主席、监事等职务[85] - 徐梦、张善金等在股东单位省高速集团、招商公路任职[82] - 许明、陈建华、刘宁等在其他单位任职[83] - 公司董事、监事及独立董事津贴相关议案经董事会和股东大会通过[84] - 董事会薪酬与考核委员会审议通过公司高级管理人员2023年度履职评价和薪酬核定议案[84] - 董事、监事根据经股东大会批准的标准领取履职津贴，担任职务的董事和高级管理人员报酬按相关制度执行[84] - 招商公路委派的董事和监事领取履职津贴，省高速集团委派的未实际领取[84] - 担任职务的董事不再领取履职津贴，高级管理人员领取相应管理岗位薪酬[84] - 2024年召开6次董事会会议，其中现场会议2次，通讯会议4次[88] - 多位董事本年应参加董事会会议次数为6次，部分董事有委托出席或缺席情况[87] - 审计委员会成员为李芸、陈建华、刘宁[89] - 审计委员会2024年召开6次会议，审议多项财务报告及议案[90][91] - 提名委员会成员为刘宁、许明、方晓东[89] - 提名委员会2024年召开2次会议，审议董事、高管等候选人议案[92][93] - 第九届董事会第二十次会议于2024年4月17日召开[86] - 第九届董事会第二十一次会议于2024年4月29日召开[86] - 第十届董事会第一次会议于2024年5月30日召开[86] - 第十届董事会第二次会议于2024年8月30日召开[86] - 公司在职员工数量合计1205人，其中母公司32人，主要子公司1173人[97] - 2024年4月17日，公司通过《福建高速股东分红回报规划（2024 - 2026年）》，未来三年每年拟现金分配利润不低于当年归母净利润35%[102] - 2024年6月27日，公司实施2023年度现金分红，以27.444亿股为基数，每10股派1.2元，共派发3.29328亿元[102] - 2024年12月20日，公司实施2024年中期现金分红，以27.444亿股为基数，每10股派0.5元，共派发1.3722亿元[103] - 本报告期每10股派息1元，现金分红2.7444亿元，占归母

财务数据关键指标变化 - 2023年基本每股收益0.3288元/股，同比增长7.38%；扣除非经常性损益后的基本每股收益0.3357元/股，同比增长11.01%[22] - 2023年加权平均净资产收益率8.18%，较上年增加0.29个百分点；扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率8.35%，较上年增加0.56个百分点[22] - 2023年营业收入30.4955亿元，同比增长14.14%；归属于上市公司股东的净利润9.0226亿元，同比增长7.36%[22] - 2023年经营活动产生的现金流量净额21.0009亿元，同比增长19.17%[22] - 2023年末归属于上市公司股东的净资产111.3373亿元，同比增长3.22%；总资产167.5367亿元，同比增长0.93%[22] - 2023年净利润11.46亿元，同比增长8.29%；归属于母公司所有者的净利润9.02亿元，同比增长7.36%，每股收益0.33元，加权平均净资产收益率为8.18％[30] - 非流动性资产处置损益2023年为 - 4.0008亿元，2022年为 - 0.1296亿元，2021年为 - 7.0966亿元[27] - 计入当期损益的政府补助2023年为0.5628亿元，2022年为0.9206亿元，2021年为0.7372亿元[27] - 2023年公司非经常性损益合计 - 1.9133亿元，2022年为1.0530亿元，2021年为 - 2.6593亿元[27] - 2023年公司实现营业收入30.50亿元，同比增长14.14%；营业总成本15.09亿元，同比增长12.85%；净利润11.46亿元，同比增长8.29%；归属于母公司所有者的净利润9.02亿元，同比增长7.36%，每股收益0.33元；加权平均净资产收益率为8.18％，同比增长0.29个百分点[37] - 财务费用同比下降45.32%，主要因本期有息负债平均余额下降[38][39] - 经营活动产生的现金流量净额21.00亿元，同比增长19.17%，主要因本期收到的通行费收入增加[38][39] - 投资活动产生的现金流量净额 -6.39亿元，同比增长173.91%，主要因本期支付购建非流动资产款项增加[38][39] - 税金及附加同比下降5.55%，主要因本期减免水利建设基金[38][39] - 资产减值损失同比增长405.95%，主要因本期计提固定资产清理减值准备[38][39] - 2023年归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为921,389,130.64元，较2022年增长11.03%[153] - 2023年流动比率为182.10%，较2022年增加71.05个百分点[153] - 2023年速动比率为181.09%，较2022年增加70.98个百分点[153] - 2023年资产负债率为18.92%，较2022年减少1.70个百分点[153] - 2023年EBITDA全部债务比为2.56，较2022年增长69.53%[153] - 2023年末公司资产总计167.54亿元，较2022年末的165.99亿元增长0.93%[170] - 2023年末流动资产合计19.94亿元，较2022年末的15.28亿元增长30.54%[169] - 2023年末非流动资产合计147.59亿元，较2022年末的150.71亿元下降2.06%[170] - 2023年末负债合计31.71亿元，较2022年末的34.23亿元下降7.39%[170] - 2023年末所有者权益合计135.83亿元，较2022年末的131.76亿元增长3.1%[171] - 2023年末母公司流动资产合计12.85亿元，较2022年末的9.5亿元增长35.11%[172] - 2023年末母公司非流动资产合计35.29亿元，较2022年末的36.03亿元下降2.05%[172] - 2023年应付账款7.06亿元，较2022年的5.76亿元增长22.69%[170] - 2023年未分配利润55.95亿元，较2022年的51.86亿元增长7.89%[171] - 2023年其他综合收益为 - 1.65亿元，较2022年的 - 0.23亿元亏损扩大[171] - 2023年资产总计100.22亿元，较2022年的99.76亿元增长0.46%[173] - 2023年负债合计18.16亿元，较2022年的20.33亿元下降10.67%[173] - 2023年所有者权益合计82.06亿元，较2022年的79.43亿元增长3.30%[174] - 2023年营业总收入30.50亿元，较2022年的26.72亿元增长14.03%[175] - 2023年营业总成本15.09亿元，较2022年的13.37亿元增长12.86%[175] - 2023年营业利润15.90亿元，较2022年的14.01亿元增长13.40%[176] - 2023年利润总额15.52亿元，较2022年的14.07亿元增长10.30%[176] - 2023年净利润11.46亿元，较2022年的10.59亿元增长8.38%[176] - 2023年综合收益总额10.03亿元，较2022年的9.44亿元增长6.24%[176] - 2023年基本每股收益0.3288元/股，较2022年的0.3062元/股增长7.38%[177] - 2023年营业收入为12.62亿元，2022年为11.36亿元，同比增长11.17%[178] - 2023年净利润为8.18亿元，2022年为8.49亿元，同比下降3.71%[178] - 2023年综合收益总额为6.75亿元，2022年为7.35亿元，同比下降8.19%[179] - 2023年经营活动现金流入小计为30.48亿元，2022年为26.90亿元，同比增长13.20%[181] - 2023年经营活动产生的现金流量净额为21.00亿元，2022年为17.62亿元，同比增长19.17%[182] - 2023年投资活动现金流入小计为6990万元，2022年为9452万元，同比下降26.04%[182] - 2023年投资活动产生的现金流量净额为 -6.39亿元，2022年为 -2.33亿元，亏损扩大[182] - 2023年筹资活动现金流入小计为0，2022年为9.96亿元，同比下降100%[182] - 2023年筹资活动产生的现金流量净额为 -10.99亿元，2022年为 -11.08亿元，亏损略有收窄[182] - 2023年末现金及现金等价物余额为11.49亿元，2022年末为7.88亿元，同比增长45.82%[182] - 2023年销售商品、提供劳务收到的现金为1,086,576,398.16元，2022年为945,059,402.34元，同比增长约14.97%[185] - 2023年经营活动产生的现金流量净额为727,529,317.34元，2022年为568,385,187.64元，同比增长约27.99%[185] - 2023年取得投资收益收到的现金为384,864,817.53元，2022年为472,663,255.38元，同比下降约18.57%[185] - 2023年投资活动产生的现金流量净额为112,958,193.84元，2022年为379,473,994.38元，同比下降约70.24%[185] - 2023年筹资活动产生的现金流量净额为 -714,163,862.23元，2022年为 -531,353,324.55元，净流出增加约34.40%[185] - 2023年现金及现金等价物净增加额为126,323,648.95元，2022年为416,505,857.47元，同比下降约69.67%[185] - 2023年末现金及现金等价物余额为658,986,209.43元，2022年末为532,662,560.48元，同比增长约23.72%[185] - 2023年归属于母公司所有者权益本期增减变动金额为347,698,147.97元，少数股东权益本期增减变动金额为59,357,177.95元，所有者权益合计本期增减变动金额为407,055,325.92元[187] - 2023年综合收益总额为1,003,415,325.92元，其中归属于母公司所有者的综合收益为759,358,147.97元，少数股东的综合收益为244,057,177.95元[187] - 2023年利润分配使归属于母公司所有者权益减少411,660,000元，少数股东权益减少184,700,000元，所有者权益合计减少596,360,000元[187] - 2023年期初归属于母公司所有者权益合计为128.65亿元[190] - 2023年综合收益总额为9.44亿元[190] - 2023年提取盈余公积8492.78万元[190] - 2023年对所有者（或股东）分配6.33亿元[190] - 2023年期末归属于母公司所有者权益合计为131.76亿元[192] - 2023年母公司期初所有者权益合计为79.43亿元[194] - 2023年母公司综合收益总额为6.75亿元[194] - 2023年母公司提取盈余公积8177.83万元[194][196] - 2023年母公司对所有者（或股东）分配4.12亿元[196] - 2023年母公司期末所有者权益合计为82.06亿元[196] - 2022年末所有者权益合计7619176028.09元[197] - 2023年综合收益总额735182709.69元[197] - 2023年所有者投入资本275421.75元[197] - 2023年利润分配-411660000.00元[197] - 2023年提取盈余公积84927789.97元[197] - 2023年对所有者分配-411660000.00元[197] - 2023年末所有者权益合计7942974159.53元[199] 各条业务线表现 - 公司运营泉厦、福泉和罗宁高速公路，合计运营里程282公里，参股浦南高速公路，收费里程245公里，报告期无新增通车里程[33] - 2023年高速公路通行费分配收入30.12亿元，同比增长14.11%，其中泉厦段12.48亿元，同比增长10.34%；福泉段16.25亿元，同比增长15.78%；罗宁段1.39亿元，同比增长32.57%[30] - 营业收入中，高速公路收费收入30.12亿元，泉厦高速12.48亿元、福泉高速16.25亿元、罗宁高速1.39亿元，分别同比增长14.11%、10.34%、15.78%、32.57%[38][42] - 营业成本中，高速公路收费成本13.03亿元，泉厦高速4.98亿元、福泉高速6.57亿元、罗宁高速1.48亿元，分别同比增长17.27%、9.95%、20.28%、32.25%[38][42] - 公司持有福建省福泉高速公路有限公司63.06%股份，2023年该公司营业收入16.32亿元，净利润6.61亿元[56] - 公司持有福建罗宁高速公路有限公司100%股份，2023年该公司营业收入1.42亿元，净利润-3181.28万元[56] - 公司持有福建泉厦高速公路管理有限公司100%股份，2023年该公司营业收入1.86亿元，净利润1306.63万元[57] 各地区表现 - 2023年福建省地区生产总值同比增长4.5%，位列全国各省排名第八名[35] 管理层讨论和指引 - 2024年公司将深入贯彻“主业提升、投资驱动”发展战略[60] - 2024年公司经营计划聚焦主业主责，提升通行费征管，优化养护施工等[62] - 2024年公司经营计划提升服务质量，加强道路运营保障[62] - 2024年公司经营计划服务乡村振兴，盘活路衍资源[62] - 宏观经济波动使交通运输需求下降，公司将推进战略深挖价值链应对[63] - 行业政策不确定，公司将跟踪政策信息并加强与政府沟通[63] - 公司面临路网分流风险，将推进运营管理挖潜增收[64] - 公司主营业务结构单一，投资

财务数据关键指标变化 - 截至2025年3月31日财政年度，公司来自持续经营业务的收益约为15.769亿港元，较2024年同期的约14.678亿港元增加约7.4%[3] - 相同财政年度，公司来自持续经营业务的经营溢利约为4.146亿港元，较2024年同期的约3.331亿港元增加约24.5%[3] - 年内，公司来自持续经营业务的溢利约为3.008亿港元，较2024年同期的约2.102亿港元增加约43.1%[3] - 2025年公司重估按公平值计入其他全面收益的金融资产为 -99,042千港元，2024年为 -18,747千港元[7] - 2025年公司换算香港境外业务财务报表产生的汇兑差额为 -618千港元，2024年为 -578千港元[7] - 2025年公司年内其他全面收益为 -99,660千港元，2024年为 -18,805千港元[7] - 2025年公司年内全面收益总额为201,173千港元，2024年为271,973千港元[7] - 2025年公司基本及摊薄每股盈利（持续经营业务）为15.15港仙，2024年为10.95港仙[8] - 2025年3月31日非流动资产为2607208千港元，2024年为2522438千港元[9] - 2025年3月31日流动资产为1037954千港元，2024年为964416千港元[9] - 2025年3月31日流动负债为553140千港元，2024年为372843千港元[9] - 2025年3月31日流动净资产为484814千港元，2024年为591573千港元[9] - 2025年3月31日非流动负债为614583千港元，2024年为717651千港元[10] - 2025年3月31日资产净值为2477439千港元，2024年为2396360千港元[10] - 2025年3月31日公司股本为19942千港元，2024年为19802千港元[10] - 2025年3月31日储备为2433278千港元，2024年为2352339千港元[10] - 2025年和2024年非专利药来自外部客户的收益分别为1576897千港元和1467798千港元，品牌医疗保健分别为0和242521千港元[23] - 2025年和2024年非专利药可报告分部收益分别为1576897千港元和1467814千港元，品牌医疗保健分别为0和243902千港元[23] - 2025年和2024年非专利药可报告分部溢利（经调整EBITDA）分别为572765千港元和453079千港元，品牌医疗保健分别为0和82734千港元[23] - 2025年和2024年综合收益分别为1576897千港元和1467798千港元（持续经营业务）、0和242521千港元（已终止经营业务）[25] - 2025年和2024年综合除税前溢利分别为373626千港元和254583千港元（持续经营业务）、0和64445千港元（已终止经营业务）[25] - 指定非流动资产2025年为2198419千港元，2024年为2053615千港元[28] - 2025年向主要客户销售非专利药产品所得收益约为757202000港元，2024年为679944000港元[29] - 持续经营业务2025年除税前溢利相关融资成本为41372千港元，2024年为78708千港元[31] - 持续经营业务2025年折旧为125196千港元，2024年为121328千港元[32] - 持续经营业务2025年存货成本为883958千港元，2024年为847323千港元[32] - 持续经营业务2025年所得税即期税项为77533千港元，2024年为51305千港元[33] - 2025年普通股加权平均数为1985905千股，2024年为1920196千股[34] - 2025年权益持有人应占溢利为300833千港元，2024年为266968千港元[36] - 2025年拟派股息299823千港元，2024年为108091千港元[40] - 2025年每股末期股息3.00港仙，已派付股息总额59,572千港元；2024年每股末期股息2.38港仙，已派付股息总额45,519千港元[43] - 2025年贸易及其他应收款项为194,440千港元，2024年为233,363千港元[44] - 2025年贸易应收款项中，少于一个月的为103,100千港元，一至六个月的为41,604千港元，超过六个月的为387千港元；2024年对应分别为116,527千港元、56,263千港元、44千港元[45] - 2025年贸易及其他应付款项以及合约负债为258,730千港元，2024年为216,467千港元[46] - 2025年贸易应付款项中，少于一个月的为18,450千港元，一至六个月的为23,158千港元，超过六个月的为50千港元；2024年对应分别为25,065千港元、26,537千港元、86千港元[47] - 2025财年公司收益稳定增长7.4%至15.769亿港元，来自持续经营业务的年度溢利大幅激增43.1%至3.008亿港元[60] - 2025财年公司总收益较去年增长7.4%，达15.769亿港元，来自持续经营业务的年度溢利大幅激增43.1%至3.008亿港元[60] - 2025年3月31日集团有1,749名雇员，较2024年3月31日的1,723名增加26名；2025财年员工成本总额为473.1百万港元，2024财年为452.1百万港元[106] - 2025财年集团收益按年增长109.1百万港元或7.4%，达1,576.9百万港元，增长来自专科药品及非专利药业务表现和医疗服务及药物需求[110] - 澳门收益飙升14.7百万港元或114.0%，中国内地收益增长1.2百万港元或3.6%[112] - 2025财年香港市场收益占总收益约96%，按年增长93.2百万港元或6.6%[113] - 2025财年销售成本为884.0百万港元，2024财年为847.3百万港元[115] - 2025财年材料成本203.4百万港元占23%，员工成本382.7百万港元占43%，其他生产成本297.9百万港元占34%[115] - 2024财年材料成本199.5百万港元占24%，员工成本368.8百万港元占43%，其他生产成本279.0百万港元占33%[115] - 销售成本增加3670万港元或4.3%，材料、员工和其他生产成本分别占比43%、34%和23%[116] - 融资成本大幅减少3730万港元或47.4%，主要因偿还银行贷款和市场利率下跌[118] - 经营溢利增加8150万港元或24.5%至4.146亿港元，因销售增长和成本控制[120] - 权益持有人应占溢利增加3380万港元或12.7%至3.008亿港元，受持续经营业务溢利增加和业务分拆影响[123] - 物业、厂房及设备和投资物业增加3.186亿港元，部分被折旧、公平值亏损和出售所抵销[122] - 无形资产减少主要归因于摊销1870万港元，部分被资本化开发成本等抵销[124] - 存货增加1500万港元或4.7%，因新产品销售增长和产品组合扩大[125] - 截至2025年3月31日，约99.3%的现金及现金等价物以港元计值[126] - 首次公开发售所得款项净额为6.9554亿港元，截至2025年3月31日已悉数动用[128][129] - 2024年3月31日至2025年3月31日，公司净资本负债比率由12.2%降至8.3%，主要因经营产生现金588.1百万港元[134] - 董事会建议宣派2025财年末期现金股息每股5.50港仙（2024财年为每股3.00港仙）及特别现金股息每股6.00港仙，2025财年现金股息总额为每股15.00港仙（2024财年为每股5.50港仙）[150] 各条业务线表现 - 公司主要从事非专利药的开发、生产、营销与销售，于2016年9月21日在主板上市[11] - 2023年8月1日董事会宣派特别股息，以实物分派健倍苗苗股份方式支付，8月24日完成，此后集团不再从事品牌医疗保健业务[52] - 2023年4月1日至8月24日，已终止经营业务收益为2.42521亿港元，期内溢利为5239.2万港元[54] - 2023年8月24日，已终止经营业务资产总值为14.45912亿港元，负债总额为3.85885亿港元，资产净值账面价值为10.60027亿港元[55] - 分派导致截至2024年3月31日止年度非现金收益约2821.7万港元[56] - 2023年8月24日，实物分派净收益为2821.7万港元[57] - 2023年4月1日至8月24日，已终止经营业务经营活动所得现金流量为5935.8万港元，投资活动所用现金流量为285.9万港元，融资活动所用现金流量为5641.8万港元，现金及现金等价物增加净额为8.1万港元[54] - 2023年4月1日至8月24日，已终止经营业务毛利为1.25918亿港元，经营溢利为6830.7万港元[54] - 公司有219款产品处于不同开发阶段[61] - 本年度新增20种高影响力专科药物，涵盖胃肠病学、肿瘤学及罕见病等领域[63] - Arsenol疗法的存活率为97%，分子学缓解达100%，全球第三期临床试验将于2026年启动，目标于2028年获上市许可[64] - 2025年2月20日，公司与复星医药及复星凯瑞斯合作，启动Axicabtagene Ciloleucel (Yikaida)这款CAR - T疗法的供应链及患者支持服务[65] - 医臣药易通目前服务逾800家私营诊所，且数目持续增长[66] - 2025年2月，公司收购大埔创新园一个制药设施，拟将其扩建至逾70,000平方英尺[67] - 新厂房将配备十条智能生产线，试产阶段拟定于2026年底启动，主力于肿瘤治疗专科药物[68] - 报告期内，眼药水产量按年上升23.3%至约45,600公升，固体剂型生产约32亿粒，半固体剂型产量增至约330.2公吨，口服液产量提升至约250万公升[85] - 报告期内，订立20种高效专科药物独家引进授权协议，涵盖多个治疗领域[88] - Arsenol口服砒霜治疗APL总生存率达97%，分子缓解率达100%[91] - 2025年1月，Arsenol获美国FDA的IND许可，预计2028年上半年获市场授权[92] - Arsenol在马来西亚、新加坡及台湾推进应用，与美国药企签署注册授权协议[93] - 2025年2月20日公司成功启动香港首例Axicabtagene Ciloleucel（「Yikaida」）疗程，3月20日进行首位患者回输注射[94] - 公司旗下物流部门成为全港首批获先进治疗产品（ATP）物流处理牌照的运营商之一，物流业务是全港仅有的两家获授权处理CAR - T疗法的运营商之一[94][95] - 公司与复星医药加强战略合作，携手将Yikaida引入香港及澳门市场[94] - 公司推出的「医臣药易通(e - Jacob Pharma2U)」平台约75%的访问通过移动应用程式进行，约80%的订单通过网页界面完成[97] - 集团“医臣药易通(e-Jacob Pharma2U)”平台服务逾800家诊所且数量持续增长[103] - 2025年2月集团购入香港大埔创新园占地超70,000平方英尺的制药设施，将内置十条智能生产线，首条生产线2026年底试生产，2028年底全面运营[104] 各地区表现 - 2025年和2024年香港地区来自外部客户的收益分别为1514593千港元和1421374千港元（持续经营业务）、0和179022千港元（已终止经营业务）[27] - 2025年和2024年中国内地来自外部客户的收益分别为34575千港元和33385千港元（持续经营业务）、0和39226千港元（已终止经营业务）[27] - 2025年和2024年澳门来自外部客户的收益分别为27630千港元和12903千港元（持续经营业务）、0和11894千港元（已终止经营业务）[27] - 2025年和2024年新加坡来自外部客户的收益分别为0和136千港元（持续经营业务）、0和4648千港元（已终止经营业务）[27] - 2025年和2024年

AXV O Galaxy Digital Inc. Historical Select Financial Data as of Q1 2025 The Wormstition contained in this supplement speals only as of the particulated thibe accompanying pages. Gelsiy Digital in. The "Corpopery"/cose notu reletake an obligiti the ridentialined in this supplement contains ontains ontain francial and other intrimation respocurade or deleved from more comprehensive in rur period: nepots and other l The nicemster cortunision in this suppliener's unsusliked and in ori Hristorial on ackedd do r ...

收入和利润（同比环比） - 2025财年公司净收益约610万美元，销售额约4.446亿美元，2024财年净收益约1730万美元，销售额约5.163亿美元[4] - 2025年Q4公司净收益约530万美元，销售额约1.292亿美元，2024年Q4净收益约500万美元，销售额约1.322亿美元[3] 销售体积变化 - 2025年Q4销售体积较上一季度增长28%，较去年同期增长5%[2] - 2025财年公司自有库存销售体积约50万吨，与上一年持平[2] 各业务线表现 - 2025年Q4扁平轧材部门销售额约1.177亿美元，2024年Q4约1.206亿美元[8] - 2025年Q4管材部门销售额约1150万美元，2024年Q4约1160万美元[9] - 2025年Q4扁平轧材部门平均每吨售价从2024年Q4的约993美元降至约836美元[8] - 2025年Q4管材部门平均每吨售价从2024年Q4的约1216美元降至约1044美元[9] 套期保值收益 - 2025年Q4公司套期保值活动收益约180万美元，2025财年总套期保值收益约760万美元[10] 管理层讨论和指引 - 公司预计2026财年Q1销售体积略低于2025财年Q4，但利润率将提高[11]

信贷损失相关 - 2025财年公司计提信贷损失拨备10万美元，2024财年无计提或收回信贷损失[59] - 2025年3月31日，贷款损失准备为1540万美元，占总贷款的1.45%；2024年同期为1540万美元，占比1.50%[60] - 2025财年净冲销总额为9万美元，上一财年为净收回1.3万美元[60] - 2025年3月31日，公司信贷损失拨备覆盖率超9900%，上一财年末为8600%[60] - 2025财年总净冲销/收回为9万美元，上一财年为 - 1.3万美元[68] 贷款质量相关 - 受评贷款从2024年3月31日的3670万美元增至2025年3月31日的4850万美元，占总贷款组合的4.56%，上一年末为3.58%[61] - 分类贷款从2024年3月31日的72.3万美元增至2025年3月31日的290万美元[63] - 2025年3月31日，非应计贷款占总贷款的0.01%，2024年为0.02%，2023年为0.03%[68] 投资相关 - 公司投资目标包括提供和维持流动性、平衡投资组合、提供抵押品等，不允许投资非投资级债券[69] - 公司主要购买机构证券和政府机构支持的抵押支持证券，2025年3月31日无私人发行的抵押支持证券[71] - 截至2025年3月31日和2024年3月31日，公司投资证券总额分别为3.22515亿美元和3.72706亿美元[72] - 公司对普通证券的投资在2025年3月31日和2024年3月31日均为83.6万美元[86] 存款相关 - 2025年和2024年年底，公司存款账户总额均为12亿美元，核心分行存款在2025年3月31日较2024年增加220万美元[78] - 2025年3月31日和2024年3月31日，公司分别有1440万美元和1320万美元来自华盛顿州和俄勒冈州公共实体的存款，均由联邦存款保险公司保险或抵押品担保[79] - 截至2025年3月31日和2024年3月31日，公司存款组合中分别约有2.88亿美元和2.972亿美元未投保[81] - 2025年3月31日，超过25万美元的定期存款到期金额总计5795万美元[81] 借款相关 - 2025年3月31日，银行联邦住房贷款银行（FHLB）预付款总计7640万美元，无联邦储备银行（FRB）借款；2024年3月31日，FHLB预付款为8830万美元，无FRB借款[82] - 2025年3月31日，银行在FHLB的可用信贷额度为6.777亿美元，在FRB的可用信贷额度为2.973亿美元[83][84] - 2025年、2024年和2023年，FHLB预付款的最高月未偿还金额分别为1.44404亿美元、1.80454亿美元和1.23754亿美元[84] - 2025年、2024年和2023年，FHLB预付款的加权平均利率分别为5.17%、5.40%和4.88%[84] 子公司相关 - Riverview Services在2025财年净收入为1万美元，截至2025年3月31日总资产为140万美元[93] - 信托公司在2025财年净收入为220万美元，截至2025年3月31日总资产为1290万美元，管理资产总额为8.779亿美元[94] 资本要求相关 - 银行需维持的最低资本比率为：CET1资本比率4.5%，一级资本比率6%，总资本比率8%，一级杠杆比率4%[109] - 社区银行杠杆率（CBLR）为一级资本与总资产平均比率的9%，适用于资产少于100亿美元的机构，银行截至2025年3月31日未选择使用该框架[110] - 银行需维持高于最低风险资本水平2.5%以上的CET1资本作为资本保护缓冲[112] - 银行要被视为资本充足，需维持CET1风险比率6.5%，一级风险比率8%，总风险资本比率10%，杠杆比率5%，截至2025年3月31日，银行满足“资本充足”要求和完全分阶段实施的资本保护缓冲要求[113] 员工相关 - 截至2025年3月31日，公司有238名全职等效员工[88] - 公司员工约65%为女性，35%为男性；管理层中女性占比54%，男性占比46%；员工平均任期为6.8年；员工种族构成中白人占80%，亚洲人占5%，西班牙裔或拉丁裔占9%，非裔美国人或黑人占2%，两种或多种族占2%，美国印第安人或阿拉斯加原住民占1%，夏威夷原住民或太平洋岛民占1%[89] 监管相关 - 公司存款由FDIC的DIF保险，最高保额为每个单独投保的存款所有权权利或类别25万美元，目前总基础评估率范围为2.5至32个基点，2025财年公司的FDIC存款保险保费总计68.8万美元[121][122] - 银行与关联方的“涵盖交易”限于银行资本和盈余的10%，所有关联方的此类交易合计不得超过银行资本和盈余的20%[126] - 银行最近一次CRA检查获得“满意”评级[127] - 银行控股公司收购非银行或非银行控股公司超过5%的有表决权股份，需获美联储批准[145] - 收购银行控股公司10%或以上有表决权股份，需向联邦银行监管机构提交通知或申请[147] - 自2018年8月30日起，合并资产低于30亿美元的银行控股公司通常不再受美联储资本监管[148] - 银行控股公司购买或赎回股权证券，若总对价与前十二个月的净对价之和达到合并净资产的10%或以上，需提前书面通知美联储[150] 业务风险相关 - 公司未遵守《美国爱国者法案》《银行保密法》等法律法规，可能导致罚款或制裁，并限制收购的监管批准[193] - 企业风险管理框架若无效，公司可能遭受意外损失，业务、财务状况等可能受重大不利影响[194] - 气候变化及其相关立法和监管举措可能对公司业务和经营成果产生重大影响[195] - 公司面临网络安全、数据和欺诈相关风险，安全措施可能不足以抵御网络攻击[197] - 公司使用人工智能等新兴技术可能带来额外风险，需强大治理框架和人力监督[205] - 公司报告的财务结果取决于管理层对会计方法的选择和假设估计，错误可能导致未来意外损失[208] - 公司可能经历商誉减值，这可能减少公司收益[210] - 并购战略虽能补充公司战略增长目标，但涉及多种风险，可能对经营成果和财务状况产生负面影响[211] - 收购银行、银行分行或企业涉及资产质量、存款流失、整合困难等风险[212] - 公司依赖外部供应商提供业务基础设施关键组件，供应商不履行合同可能影响公司运营[214] - 公司面临欺诈和其他金融犯罪风险，全国此类犯罪报告事件有所增加[204] 业务运营相关 - 公司抵押贷款经纪业务收取的费用通常为贷款金额的1.5% - 2.0%[185] - 利率上升时，抵押贷款需求下降，经纪贷款费用减少；利率下降时则相反[186] - 自2020年6月起在华盛顿克拉克县开设3家新分行，新分行通常需3 - 4年才能盈利[217] - 公司主要依靠存款账户增加、贷款还款现金流和证券投资组合作为流动性的主要来源，借款也是资金来源之一[215] - 分支扩张策略可能使费用增长快于收入，新分行初期可能拖累盈利[217] - 公司增长或未来亏损可能需筹集额外资本，但资本可能无法按需获得或成本过高[218] 外部环境相关 - 2025年3月联邦政府发布新行政命令，撤销促进DEI的先前指令，可能影响金融机构[219] - 监管对DEI和ESG实践的变化可能影响公司声誉、合规成本和业务运营[219] 商业房地产贷款相关 - 截至2025年3月31日，银行商业房地产贷款总额占总风险资本的321%，存在商业房地产贷款集中情况[188]

财务数据关键指标变化 - 2025年5月3日止三个月净收入803.9万美元，占净收入1.0%；2024年5月4日止三个月净亏损362.5万美元，占净收入 - 0.5%[139,144,148,152] - 2025年调整后运营收入为5676.2万美元，2024年为4723.5万美元[144] - 2025年调整后净收入为259.2万美元，2024年调整后净亏损为733.1万美元[148] - 2025年EBITDA为1.03005亿美元，2024年为8188.3万美元；2025年调整后EBITDA为1.06437亿美元，2024年为8913万美元[152] - 2025年调整后资本支出为7036.5万美元，2024年为7504.3万美元[156] - 2025年期末总销售面积为152.9万平方英尺，2024年为143.2万平方英尺；2025年期末总面积为210万平方英尺，2024年为197.1万平方英尺[158] - 2025年加权平均面积为209.8万平方英尺，加权平均销售面积为152.8万平方英尺；2024年加权平均面积为193.5万平方英尺，加权平均销售面积为140.4万平方英尺[159] - 2025年净收入8.13952亿美元，2024年为7.2696亿美元[139,160] - 2025年商品销售成本4.58619亿美元，2024年为4.10922亿美元[139,160] - 2025年毛利润3.55333亿美元，2024年为3.16038亿美元[139,160] - 2025年第一季度公司合并净收入为8.14亿美元，较2024年同期的7.27亿美元增长8700万美元，增幅12.0%[163] - 2025年第一季度RH部门净收入为7.65亿美元，较2024年同期的6.77亿美元增长8800万美元，增幅13.0%[164] - 2025年第一季度Waterworks净收入为4900万美元，较2024年同期的5000万美元减少90万美元，降幅1.9%[166] - 2025年第一季度公司合并毛利润为3.55亿美元，较2024年同期的3.16亿美元增长3900万美元，增幅12.4%，毛利率从43.5%提升至43.7%[167] - 2025年第一季度公司合并销售、一般和行政费用为2.99亿美元，较2024年同期的2.61亿美元增长3800万美元，增幅14.6%[170] - 2025年第一季度利息净支出为5660.3万美元，较2024年同期的5677.2万美元略有减少[176] - 2025年第一季度所得税费用为312.7万美元，有效税率为28.0%，较2024年同期的 - 209.1万美元和36.6%有所变化[178] - 2025年第一季度公司权益法投资收益为820万美元，2024年同期为亏损240万美元[179] - 2025年第一季度调整后资本支出总额为7亿美元，预计2025财年调整后资本支出在2.75亿至3.25亿美元之间[190] - 2025年第一季度经营活动提供的净现金为8700万美元，投资活动使用的净现金为4500万美元，融资活动使用的净现金为2700万美元[192,194,196,198] - 基于2025年第一季度平均利率，每100个基点的利率变化，公司年度利息费用可能会变化约2600万美元[215] 各条业务线表现 - 2025年第一季度RH部门净收入为7.65亿美元，较2024年同期的6.77亿美元增长8800万美元，增幅13.0%[164] - 2025年第一季度Waterworks净收入为4900万美元，较2024年同期的5000万美元减少90万美元，降幅1.9%[166] 各地区表现 - 截至2025年5月3日，公司在北美有64个零售点，欧洲有5个设计展厅，总计69个零售点，还有42个奥特莱斯、1个宾馆和14个水works展厅[125] - 公司计划在北美各大市场开设新的设计展厅，预计带来每年50 - 60亿美元的收入机会[133] - 公司于2022年9月进入北美2000亿美元酒店行业，开设纽约RH宾馆，并正在建设阿斯彭的第二家[134] - 公司2023年开始全球扩张，先后开设了英国、慕尼黑、杜塞尔多夫、布鲁塞尔和马德里的展厅，还在巴黎、伦敦和米兰建设中[137] 管理层讨论和指引 - 公司认为全球扩张将使其在未来建立一个年营收达200 - 250亿美元的全球品牌[137] - 公司面临宏观经济挑战，包括高利率、高通胀、全球金融市场波动和奢侈品家居市场放缓等[126] - 公司产品大多从美国以外供应商进口，面临关税和贸易政策不确定性及风险[127] - 公司自2023年秋季开始推出历史上最多的新产品系列，并计划在未来几年推出RH Couture、RH Bespoke和RH Color[132] - 公司计划在2025年升级网站，提升在线体验[138] - 公司战略包括产品提升、展厅转型、品牌提升、全球扩张和数字重塑等[132][133][134][137][138] 其他没有覆盖的重要内容 - 公司2021年7月修订并重述ABL信贷协议，初始可用额度达6亿美元，包括3亿美元可扩展额度，到期日为2026年7月29日[187] - 2022年5月公司签订增量定期债务融资协议，本金总额5亿美元，需每季度支付本金130万美元，到期日为2028年10月20日[189] - 截至2025年5月3日，公司总净债务为2.556731亿美元，较2月1日的2.593652亿美元有所减少[181] - 2022年6月2日董事会授权额外20亿美元用于回购普通股，截至2025年5月3日，仍有2.01亿美元可用于未来股票回购[206] - 自2023年1月1日起，公司股票回购计划需缴纳1%的消费税[207]

各条业务线表现 - 公司有扁平轧材和管材两个可报告业务部门，2025财年和2024财年扁平轧材产品销售占比分别为91%和92%，管材产品销售占比分别为9%和8%[11][17] - 扁平轧材业务有5个热轧卷加工设施，可切割厚度16 gauge至1英寸、宽度36英寸至96英寸的板材，主要销售自有库存产品，也有加工或存储客户卷材的收费业务[12] - 管材业务的德克萨斯管材产品部门有两个电阻焊管厂，外径范围2 3/8英寸至8 5/8英寸，所有收入来自自有库存产品销售[15] - 截至2025年3月31日，扁平轧材销售团队有副总裁和28名销售人员，管材销售团队有副总裁、总经理和2名销售人员[18][19] 公司人员与运营 - 截至2025年3月31日，公司有271名全职员工，均在美国[21] - 公司董事会负责网络安全项目监督，IT总监负责整体IT治理、风险和合规，审计委员会与董事会和IT总监协作[28] 公司房产情况 - 公司主要房产包括多个工厂和办公室，部分为自有，部分为租赁，如朗维尤办公室租赁每月租金约5000美元，2027年4月30日到期[33][34] 公司股权与交易市场 - 截至2025年4月25日，公司普通股登记股东约150人[41] - 公司普通股在2025财年主要在NYSE - American交易，目前主要在纳斯达克全球精选市场交易[39][40] 公司财务报表相关 - 公司2025财年年度报告中的合并资产负债表、综合收益表等财务报表及附注等相关内容被引用[44] - 公司2025财年年报包含2025年和2024年3月31日的合并资产负债表等多份财务报表及附注[63] - 公司2025财年年报包含财务报表附表II - 估值和合格账户[63] 管理层讨论和指引 - 公司预计在2025财年结束后120天内将2025年股东大会的最终代理声明副本提交给美国证券交易委员会[52][55][56][58][59][60] 公司其他重要信息 - 公司独立公共会计师事务所是位于德克萨斯州休斯顿的Moss Adams LLP，PCAOB编号为659[61] - 公司采用了Friedman Industries, Incorporated的《行为和道德准则》[54] - 公司的多项文件通过引用纳入报告，如公司章程、修订章程、细则等[64] - 公司报告于2025年6月12日由相关人员代表签署[68][69] - 公司有2016年限制性股票计划等多项股权相关计划[64] - 公司有内幕交易政策、追回政策等多项政策[64] - 公司2025财年截止于3月31日[63]

财务数据关键指标变化 - 2025年第一季度，公司营收为101,630美元，较2024年同期的700,433美元下降85.49%[17] - 2025年第一季度，公司净亏损为8,545,885美元，较2024年同期的11,118,572美元收窄23.14%[17] - 2025年第一季度，公司运营费用为12,616,661美元，较2024年同期的11,270,990美元增长11.94%[17] - 2025年第一季度，公司其他收入（损失）为4,024,944美元，较2024年同期的 - 158,149美元扭亏为盈[17] - 2025年第一季度，公司基本和摊薄后每股净亏损为0.53美元，较2024年同期的20.08美元大幅收窄[17] - 2025年第一季度净亏损854.59万美元，2024年同期为1111.86万美元[23] - 2025年第一季度经营活动使用现金约200万美元，2024年同期为523.21万美元[23] - 2025年第一季度投资活动现金使用为0，2024年同期为4578美元[23] - 2025年第一季度融资活动提供现金287.03万美元，2024年同期为520.51万美元[23] - 2025年第一季度，公司确认收入约10.163万美元，2024年同期约70.0433万美元[54] - 2025年第一季度，开发服务收入1,514美元，产品销售收入100,116美元；2024年同期，开发服务收入622,985美元，产品销售收入77,448美元[54] - 2025年第一季度，应收账款约16,000美元，2024年12月31日约26,000美元[54] - 2025年和2024年第一季度，公司分别记录约20万美元和40万美元利息费用，2025年3月31日和2024年12月31日未摊销债务折扣分别为0和5000美元，应计利息分别约为30万美元和10万美元[89] - 2025年第一季度和2024年第一季度，股票期权和限制性股票的基于股票的薪酬费用分别为29,256美元和52,650美元[149] - 2025年3月31日止三个月无所得税费用或收益记录，2024年同期记录约12.7万美元所得税收益，有效税率为21.3%[161] - 2025年和2024年3月31日止三个月，因亏损未计入稀释股份的证券分别为168.1378万股和37.7937万股[166] - 2025年和2024年3月31日止三个月，公司养老金净定期成本分别为1.6134万美元和 - 0.6733万美元，养老金缴款分别约为2.1万美元和2.14万美元[169] - 2025年和2024年3月31日止三个月，公司收入分别为10.163万美元和70.0433万美元，主要来自美国、英国和瑞士[174] 各条业务线表现 - 截至2025年3月31日和2024年12月31日，公司运营于商业一个业务板块[40] 管理层讨论和指引 - 公司计划通过销售Proclarix产生收入、股权或债务融资及使用ELOC来资助运营[36] - 预计2027年Proclarix销售产生收入，但开展相关活动会使费用大幅增加，且依赖第三方制造产品[192] - 公司继续寻找永久首席执行官和首席财务官[187] 其他没有覆盖的重要内容 - 2024年9月24日，公司进行了1:40的反向股票分割[30] - 截至2025年3月31日，公司现金约160万美元，营运资金赤字约1160万美元，累计亏损约1.254亿美元[35] - 截至2025年6月10日，公司现金余额约40万美元[35] - 2025年公司已赎回约171万美元的C系列优先股[35] - 2023年公司签订服务协议，总费用达2910万美元，后终止协议，2023年确认140万美元终止费，2024年商定减至90万美元并记录50万美元净信贷，2025年第一季度结算余额并确认90万美元应付账款豁免收益[68] - 2023年公司与LabCorp签订许可协议，获50万美元初始许可费，LabCorp销售授权产品需支付5%-10%特许权使用费及最高250万美元里程碑付款[69][71] - 截至2025年3月31日，公司有两笔500万美元无息应付票据，平均贴现率8.2%，发行时记录110万美元债务折扣[75][76] - 2024年4月公司与Veru签订宽限协议，未偿还本金按10%年利率计息，支付5万美元本金及最多1万美元自付费用，按15%比例支付特定现金收入[77][81] - 2024年9月修订宽限协议，将特定现金收入支付比例提高至25%，特定交易净收益支付比例提高至20%，9月Veru票据到期日延至2025年6月30日[83][86] - 2024年11月再次修订宽限协议，Veru同意推迟10月现金收入付款，公司将未来融资和战略交易付款比例从20%提高至25%[88] - 截至2025年3月31日，应付票据未来最低本金付款包括6月到期的340万美元和500万美元[90] - 2024年1月公司向关联方发行500万美元非可转换债券，年利率4%，本金和应计利息原定于2024年6月30日或认购协议结束时支付[91] - 关联方债券到期日从2024年4月24日延至2024年10月31日[92] - 发行债券产生约40万美元融资费用，记录为债务折价[94] - 2024年9月24日，债券未付本金和应计利息转换为513,424股普通股和154,027份预融资认股权证[95] - 2024年9月24日，3,000股A系列可转换优先股转换为142,749股普通股[108] - 2024年9月24日，2,696,729股B系列可转换优先股转换为6,741,820股普通股[112] - 2025年第一季度，公司赎回约1,369股C系列优先股，金额为171万美元，截至3月31日，剩余2,130股，金额为52万美元[119] - 2024年10月2日，公司与六家机构和合格投资者签订证券购买协议，出售3499股C系列优先股和购买591,856股普通股的认股权证，获现金收益200万美元[121] - 2024年10月2日，公司与机构投资者签订普通股股权信贷额度购买协议，可出售最多2500万美元新发行普通股，投资者最多购买1,658,525股，占协议执行前普通股总数的19.99%，30%收益用于赎回C系列优先股[122] - 2024年，公司通过ELOC获得收益935,625美元，记录约25万美元股东应收款，记录206,404美元视为股息[124] - 2025年第一季度，公司通过ELOC获得约480万美元收益，并收回2024年底25万美元股东应收款[125] - 截至2025年3月31日和2024年12月31日，公司分别发行36,774,006股和11,767,443股普通股，分别有36,761,072股和11,754,509股流通在外[126] - 截至2024年12月31日和2025年3月31日，公司未通过ATM发售出售股份，2024年底注销约30万美元递延发行成本[133] - 截至2025年3月31日，公司有1,175,333份认股权证流通在外，行使价6.72美元，583,475份可行使，行使价9.10美元[134] - 2024年4月1日，Proteomedix租赁协议修订，增加约8.8万美元使用权资产和租赁负债，2025年需支付约9.1万美元[150] - 2023年全年公司记录约20.9万美元相关费用，其中约15.9万美元通过减少前首席执行官的未偿还关联方应收款支付，约5万美元应计费用在2024年支付[154] - 2024年3月31日止三个月，公司向PMX投资者发行本金为500万美元的不可转换债券，并已通过发行股份结算本金和应计利息[155] - 2024年3月31日止三个月，公司记录约6000美元咨询相关费用，截至2025年3月31日和2024年12月31日应付账款中包含约0美元[156] - 2025年5月30日，公司董事会批准1比10至1比150的普通股反向股票分割，6月11日宣布按1比85进行，6月13日生效[181] - 2025年5月16日，公司向Keystone Capital Partners发行本金294,117.65美元的本票，原始发行折扣44,117.65美元；6月5日又发行本金147,058.82美元本票，原始发行折扣22,058.82美元，逾期未付金额按15%年利率收取滞纳金[182][183] - 公司放弃ENTADFI商业化，正与投资顾问合作出售相关资产，2024年6月30日该资产已完全减值，还因此终止3名员工并转为按需咨询[186] - 超过50% PSA升高的活检结果为阴性或临床意义不大，约10%男性PSA水平升高，其中仅20 - 40%临床确诊癌症[189] - 2024年1月23日，公司向Altos Ventures发行500万美元非可转换债券，9月24日发行513,424个单位，Altos行使认股权证获154,027股普通股[194][195] - 2024年9月19日和11月26日，公司与Veru两次修订并重述宽限协议，Veru多次同意延期支付4月2024期本票至6月30日，公司支付比例有调整[196][199][200] - 2024年7月11日，公司与现有优先股投资期权持有人达成协议，持有人以6美元每股行使购买186,466股普通股，公司发行559,397个新优先股投资期权[202] - 2024年4月30日起，公司每月支付款项比例调整，4月Veru票据未付本金按10%年利率计息[201] - 公司于2024年7月11日完成认股权证激励交易，获得约90万美元净收益[203] - 公司需在激励函日期后30天内提交转售注册声明，并争取60天（SEC全面审查为90天）内使其生效[204] - 公司将向Wainwright支付现有PIO行使总收益7.5%的现金费用和1.0%的管理费，还需报销最高5万美元费用及支付3.5万美元非报销费用[205] - 公司将向Wainwright或其指定方发行购买13,054股普通股的认股权证，行使价为每股7.50美元，期限5年[205] - 认股权证激励导致现有PIO行使价降低和激励PIO发行，公司确认约190万美元的修改影响为股权发行成本[207] - 与Wainwright达成协议后，2022年8月3729份和2023年8月7459份或有认股权证负债公允价值降至0，约2700美元负债被注销[208] - 公司将39,158份激励或有认股权证（相当于未行使激励PIO基础普通股总数的7.0%）分类为负债，记录约15.8万美元负债价值[209] - 2024年9月24日，公司进行1:40的反向股票分割，对相关财务数据进行追溯调整[210] - 2024年9月24日，公司向Veru发行142,749股普通股，以兑换3000股A系列优先股[211] - 2024年9月24日，公司向特定股东发行6,741,820股普通股，以兑换2,696,729股B系列优先股[212] - 截至2025年6月12日，公司根据ELOC购买协议出售约825万股，总收益约0.5万美元，累计出售3601.4496万股，总收益约620万美元[178]

财务数据关键指标变化 - 2025年第一季度，公司营收为101630美元，较2024年同期的700433美元下降85.49%[17] - 2025年第一季度，公司净亏损为8545885美元，较2024年同期的11118572美元收窄23.14%[17] - 2025年第一季度，公司运营亏损为12570829美元，较2024年同期的11081990美元扩大13.43%[17] - 2025年第一季度，公司基本和摊薄后每股净亏损为0.53美元，较2024年同期的20.08美元大幅收窄[17] - 2025年第一季度，公司加权平均流通普通股数量为18176261股，较2024年同期的553690股增长3182.78%[17] - 截至2025年3月31日，公司商誉减值为10918000美元，较2024年同期的5192000美元增长110.28%[17] - 2025年第一季度净亏损854.59万美元，2024年同期为1111.86万美元[23] - 2025年第一季度经营活动使用现金约200万美元，2024年同期为523.21万美元[23] - 2025年第一季度投资活动现金使用为0，2024年同期为4578美元[23] - 2025年第一季度融资活动提供现金287.03万美元，2024年同期为520.51万美元[23] - 2025年第一季度和2024年第一季度，公司分别确认收入约10.163万美元和70.0433万美元[54] - 2025年和2024年第一季度，公司分别记录约20万美元和40万美元利息费用，2025年3月31日和2024年12月31日未摊销债务折扣分别为0和5000美元，应计利息分别约为30万美元和10万美元[89] - 2025年和2024年第一季度，债券利息费用分别约为0和20万美元[96] - 2025年第一季度，公司根据股权信贷额度获得约480万美元收益，并收回2024年底的25万美元股东应收款[125] - 2025年第一季度和2024年第一季度，公司股票期权和限制性股票的基于股份的薪酬费用分别为29,256美元和52,650美元[149] - 2025年第一季度无所得税费用或收益记录，2024年第一季度记录约12.7万美元所得税收益，有效税率为21.3%[161] - 2025年和2024年第一季度，养老金净定期成本分别为1.6134万美元和 - 0.6733万美元，养老金缴款分别约为2.1万美元和2.14万美元[169] - 2025年和2024年第一季度，养老金计划累计综合损失分别为 - 3.0779万美元和 - 15.4678万美元[170] - 2025年第一季度和2024年第一季度，美国无收入，英国分别为7246美元和1.3945万美元，瑞士分别为9.4384万美元和62.2985万美元[174] 各条业务线表现 - 公司目前仅运营商业一个业务板块[40] - 2025年第一季度，开发服务收入1,514美元全部来自欧盟，产品销售92,870美元来自欧盟、7,246美元来自英国；2024年第一季度，开发服务收入622,985美元全部来自欧盟，产品销售13,945美元来自英国、63,503美元来自美国[54] - 2025年第一季度和2024年第一季度，客户A在开发服务和产品销售的收入占比分别为100%和93%、100%和0%；客户B在产品销售的收入占比分别为0%和86%[54] 各地区表现 - 2025年第一季度和2024年第一季度，美国无收入，英国分别为7246美元和1.3945万美元，瑞士分别为9.4384万美元和62.2985万美元[174] 管理层讨论和指引 - 公司预计2027年从Proclarix销售中获得收入，但运营费用将大幅增加[192] - 公司放弃ENTADFI商业化，正寻求出售资产，2024年6月30日该资产已完全减值[186] 其他没有覆盖的重要内容 - 截至2025年3月31日，公司现金为1577193美元，较2024年12月31日的646500美元增长143.96%[15] - 截至2025年3月31日，公司总资产为18775711美元，较2024年12月31日的28181563美元下降33.37%[15] - 截至2025年3月31日，公司总负债为14258469美元，较2024年12月31日的18571008美元下降23.23%[15] - 截至2025年3月31日，公司股东权益为3992793美元，较2024年12月31日的8542627美元下降53.26%[15] - 截至2025年3月31日，公司现金约160万美元，营运资金赤字约1160万美元，累计亏损约1.254亿美元[35] - 截至2025年6月10日，公司现金余额约40万美元[35] - 2025年公司已赎回约171万美元的C系列优先股[35] - 2024年9月24日，公司进行了1:40的反向股票分割[30] - 截至2025年3月31日和2024年12月31日，或有认股权证负债公允价值分别为52,884美元和43,089美元，关联方认购协议负债公允价值分别为804,000美元和4,123,000美元[45] - 2025年第一季度，关联方认购协议负债公允价值变动为减少3,319,000美元，或有认股权证负债公允价值变动为增加9,795美元[49] - 截至2025年3月31日和2024年12月31日，应收账款分别约为16,000美元和26,000美元[54] - 截至2025年3月31日和2024年12月31日，存货分别为155,660美元和64,079美元，主要为Proclarix产品[58] - 2024年第一季度，有限寿命无形资产摊销费用约为20.2万美元，其中约17.1万美元计入销售、一般和行政费用，约3.1万美元计入收入成本[61] - 2024年第一季度，公司记录了约230万美元的无形资产减值费用[62] - 截至2025年3月31日和2024年12月31日，商誉分别为16,209,509美元和27,048,973美元，2025年第一季度减值损失为10,918,000美元[63] - 截至2025年3月31日和2024年12月31日，应计费用分别为1159764美元和888988美元[67] - 2023年公司与供应商签订服务协议，总费用达2910万美元，后终止协议，2023年确认140万美元终止费，2024年协商后支付90万美元并记录50万美元净信贷，2025年第一季度结算剩余费用并确认90万美元应付账款豁免收益[68] - 2023年公司与LabCorp签订许可协议，LabCorp获独家开发和商业化权利，公司获50万美元初始许可费，总可用里程碑付款为250万美元，特许权使用费为净销售额的5% - 10% [69][71] - 截至2025年3月31日和2024年12月31日，公司有两笔500万美元无息应付票据未偿还，初始到期日分别为2024年4月19日和9月30日[75] - 公司对票据按8.2%平均贴现率计算利息，发行时记录110万美元债务折扣[76] - 2024年4月24日公司与Veru签订原始宽限协议，2024年9月19日签订修订重述宽限协议，2024年11月26日再次修订，付款比例和到期日有调整[77][83][88] - 截至2025年3月31日，票据未来最低本金付款包括6月到期的340万美元和500万美元[90] - 2024年1月23日，公司向关联方发行500万美元非可转换债券，年利率4% [91] - 许可协议和特许权支付条款于2038年到期，LabCorp有权提前终止协议[73] - 关联方债券到期日从2024年4月24日延至2024年10月31日，融资费用约40万美元记为债务折扣[92][94] - 2024年9月24日，债券未付本金和应计利息转换为513,424股普通股和154,027份预融资认股权证，截至2024年12月31日无未偿余额[95] - 2025年第一季度，公司为董事及高级职员责任保险保费融资约50万美元，年利率7.25%，每月还款约52,768美元[99] - 2025年2月12日，公司向Keystone Capital Partners发行本票，本金117,647.06美元，原始发行折扣17,647.06美元，逾期年利率15%[100] - 2023年12月18日，公司与PMX Investor签订认购协议，2024年9月24日发行513,424个单位，补差条款有效期至2025年6月24日[101] - 截至2025年3月31日和2024年12月31日，认购协议负债公允价值分别约为80.4万和412.3万美元，2025年第一季度减少331.9万美元[102] - 截至2025年3月31日和2024年12月31日，公司授权发行2.5亿股普通股和1000万股优先股[104] - 2025年第一季度，公司赎回约1369股C系列优先股，金额171万美元，截至2025年3月31日，剩余2130股，金额52万美元[119] - 2023年12月15日，公司发行2,696,729股B系列优先股，初始可转换为约6,741,820股普通股，2024年9月24日完成转换[110][112] - 2024年10月2日，公司与六家机构和合格投资者签订证券购买协议，出售3499股C系列优先股和购买591,856股普通股的认股权证，获得现金收益200万美元[121] - 2024年10月2日，公司与一家机构投资者签订普通股股权信贷额度购买协议，可出售最多2500万美元的新发行普通股，投资者最多购买1,658,525股，占协议执行前普通股总数的19.99%，30%的销售收益需用于赎回C系列优先股[122] - 2024年，公司根据股权信贷额度获得收益935,625美元，记录约25万美元的股东应收款，记录206,404美元的视同股息[124] - 截至2025年3月31日和2024年12月31日，公司分别发行36,774,006股和11,767,443股普通股，分别有36,761,072股和11,754,509股普通股流通在外[126] - 截至2024年12月31日和2025年3月31日，公司未通过ATM发行出售任何股份，并在2024年底注销约30万美元的递延发行成本[133] - 截至2025年3月31日，公司有1,175,333份流通认股权证，加权平均行使价格为6.72美元，剩余合约期限为2.67年，其中583,475份认股权证已归属并可行使，行使价格为9.10美元[134] - 截至2025年3月31日，公司2022年股权奖励计划下有717,951股可供发行[138] - 2024年4月1日，Proteomedix租赁的办公室和实验室空间租赁协议修订，增加约8.8万美元的使用权资产和租赁负债，2025年需支付约9.1万美元租金[150] - 2023年全年公司记录约20.9万美元相关费用，其中约15.9万美元通过减少前首席执行官的未偿还关联方应收款支付，约5万美元应计费用在2024年支付[154] - 2024年3月31日止三个月，公司向PMX投资者发行本金为500万美元的不可转换债券[155] - 2024年第一季度公司记录约6000美元咨询相关费用，2025年3月31日和2024年12月31日应付账款中包含约0美元[156] - 2025年3月31日和2024年，因期间亏损，部分证券未计入摊薄股份计算，2025年为168.1378万股，2024年为37.7937万股[166] - 2025年3月31日和2024年12月31日，瑞士养老金计划精算假设中折现率分别为1.30%和1.00%，预期长期资产回报率分别为1.30%和1.00%，薪酬增长率均为1.50%[168] - 截至2025年6月12日，公司根据ELOC购买协议出售约825万股，收益约0.5万美元，累计出售3601.4496万股，总收益约620万美元[178] - 2025年5月30日，公司董事会批准1比10至1比150的普通股反向股票分割，6月11日宣布为1比85，6月13日生效[181] - 2025年5月16日，公司向Keystone Capital Partners发行本票，原始发行折扣44,117.65美元，本金总额294,117.65美元[182] - 2025年6月5日，公司再次向Keystone Capital Partners发行本票，原始发行折扣22,058.82美元，本金总额147,058