核心观点 - 中证协通报6起自律处分典型案例，涉及从业人员资质造假、出借执业信息、券商薪酬机制不合规、文化建设评估弄虚作假等问题，为全行业敲响合规警钟[2] 从业人员资质与执业信息违规 - 从业人员周某为规避投资顾问登记须具备2年以上从业经历的要求，通过联系B公司负责人胡某出具虚假离职证明，并提交伪造材料，以欺诈手段完成投资顾问类别变更登记[4] - B公司为通过微信引流业务，委托中介机构C公司以支付报酬为条件，诱导证券从业人员出借本人执业登记信息用于微信视频号资质认证，或注册认证后移交账号管理权限，黄某、李某等从业人员存在有偿出借信息或介绍他人出借并牟利的行为[4] - 证券业务为法定特许经营领域，将执业登记信息出借予第三方机构或个人严重违背诚信执业原则与合规展业底线，误导投资者决策，破坏市场诚信基础[5] 薪酬机制不合规 - 某证券公司在制度文件中明确人员绩效奖金计算公式，并依据该制度发放2023年度绩效奖金，其计算公式显示项目绩效奖金与项目收入呈正比例线性乘数关系，被认定为薪酬与项目收入直接挂钩，违反《证券公司建立稳健薪酬制度指引》第十四条规定[7][8] - 人员薪酬不得与项目收入直接挂钩旨在阻断过度激励诱发的系统性风险，分成制易驱动从业人员追逐短期业绩、弱化风控标准，构建科学均衡的激励体系有利于矫正资源错配、遏制恶性竞争[8] 文化建设评估问题 - 某证券公司在2023年度文化建设实践评估期间，其《员工手册》仍处于内网征求意见阶段，但评估底稿中未标注实际生效日期，也未如实说明评估期内手册未生效的情况，还自评已将证券行业荣辱观纳入员工行为规范，未进行自扣分[10] - 某证券公司在提交2023年度文化建设日常管理证明材料时，底稿注明已夯实关键岗位人员监督管理机制，但现场检查随机访谈8名关键岗位人员时，发现部分人员不清楚自己是否属于关键岗位或不了解公司管理要求，暴露出公司提示管理不到位[10] - 某证券公司在组织填报2023年度文化建设实践自评估工作时，其内审部门未对自评工作的组织实施情况进行监督，仅作为配合部门提供本部门相关材料，内部监督部门的参与和审查是自评结果有效性、独立性和客观性的重要保证[11]

文章核心观点 3月21日中证协发布《证券公司文化建设实践评估指标（2025年修订稿）》，修订评估指标以规范证券公司文化建设实践评估工作，推动形成“合规、诚信、专业、稳健”的证券行业文化，优化行业生态 [1][2] 增设或强化加分指标 - 强化党建和政治引领，增设党建引领专项加分指标，鼓励推动党组织健全完善等工作的证券公司；增设“以高质量党建引领保障高质量发展”重点关注事项；在相关重点关注事项中要求证券公司提供做好“五篇大文章”等情况说明 [4][5] - 强化廉洁从业管理，在“文化理念在人员考核或晋升中起决定性作用”加分指标中强化廉洁从业考察要求；在“公司组织全员文化宣导活动”重点关注事项中突出廉洁文化建设要求 [6] - 推动更好发挥智库作用，在“发挥行业智库作用”加分指标中增设加分事项；放宽在核心期刊发表相关理论研究文章的标准；增设推动文化建设国际交流加分指标 [7] - 加强从业人员职业道德建设，将证券公司在职员工获得省部级（含）以上精神文明相关表彰事项纳入加分 [8] 重大声誉事件列入扣分指标 - 增设证券公司重大声誉事件专项扣分指标，对评估年度发生重大声誉事件造成严重影响的公司予以扣分；对发生奢靡、炫富等声誉事件或存在薪酬激励不当等情况的公司从重扣分 [9] 调整加分权重 - 调降文化建设及党建案例入选行业文化建设年报等宣传、案例相关加分事项分值；调降“服务行业专业能力提升，参与协会组织的培训、评价测试工作”加分指标最高分值；提高“发挥行业智库作用，服务国民经济和资本市场发展”加分指标中承接国家级和省部级课题事项的加分 [10] 评估指标不断优化适配行业发展 - 券商文化建设实践评估工作始于2021年6月，2022年4月发布评估办法，中证协持续对评级指标体系进行校准、调整和优化 [11] - 2024年7月披露2023年度评估结果，A类公司11家（AA级5家，A级6家），B类公司34家（BB级10家，B级24家），C类公司61家（CC级36家，C级25家） [11]