文章核心观点 - 消费是经济增长的主引擎和民生晴雨表 中央政策密集出台 强调通过深化信用体系建设来提振消费信心、培育“新质消费力” 以助力消费提质扩容 [1] - 当前中国居民消费率（2024年为39.9%）与发达国家相比仍有10-30个百分点的差距 消费信心有较大提升空间 深层原因在于社会信用体系覆盖、城乡差异及效能等方面有待加强 [2] - 培育“新质消费力”是扩大内需的战略抉择 其核心是以新质生产力为驱动 注重消费升级、供给优化、普惠包容与绿色低碳转型相统一 摆脱传统单纯政策刺激的路径 [3] - 信用通过“制度化”和“资产化”成为培育新质消费力的重要路径 需强化信用作为“信任资本、社会资本、声誉资本、未来资本”的价值属性 拓展“信易贷”等应用场景 让信用成为市场经济的“硬通货” [4][5] - 为适配新质生产力和全国统一大市场 需健全社会信用体系 重点发展数字信用、生态信用和普惠信用三大方向 以释放消费潜力 [6] 消费现状与挑战 - 2024年中国居民消费率为39.9% 与发达国家相比仍有约10—30个百分点的差距 服务消费占比偏低 [2] - 内需不足是当前经济运行的主要挑战 制约消费的因素与经济周期、市场结构性矛盾及消费制度性因素相关 [2] - 居民消费信心有较大提升空间 深层原因在于社会信用体系覆盖仍需拓展、城乡差异有待缩小、效能有待增强 [2] 政策与战略方向 - “十五五”规划建议强调坚持扩大内需这个战略基点 坚持惠民生和促消费、投资于物和投资于人紧密结合 以新需求引领新供给 以新供给创造新需求 [1] - 中办、国办印发《提振消费专项行动方案》明确提出针对性解决制约消费的突出矛盾问题 并强调加强消费领域信用体系建设 [1] - 需坚持扩大内需的战略基点和牢牢扭住社会信用这个基础制度的枢纽作用 打造“新质消费力” [3] - “新质消费力”是以新质生产力为驱动 注重消费升级与供给优化、普惠包容发展和绿色低碳转型相统一的可持续消费体系和能力 [3] 信用体系的作用与路径 - 社会信用体系建设是诚信价值观制度化和法制化的进程 以守信激励和失信约束机制为驱动 形成了信用承诺、分级分类监管、系统增信等系列机制创新 [4] - 良好信用是市场主体最宝贵的无形资产 信用经济是信用资本和信用机制全面参与资源配置的经济运行状态 [4] - 信用赋能消费需要制度供给侧明确并强化信用作为“信任资本、社会资本、声誉资本、未来资本”的价值属性 [4] - 需不断拓展“信易贷”、“信易医”、“扫信购”等信用经济应用场景 让“信用即财富”的价值理念助企惠民 推动信用成为市场经济的“硬通货” [4][5] 健全信用体系的三大方向 - **数字信用**：由企业“主体信用”、交易标的“物的信用”、交易环节产生的“数据信用”三者加速耦合形成 技术突破在于对非金融或替代数据进行归集、加工、应用 将信任从“关系”推进到“数据”层面 [7] - **生态信用**：将绿色降碳活动纳入生态信用账户 记录、量化和评估绿色低碳行为 形成生态信用积分 拓展绿色消费的金融服务等应用场景 例如“蚂蚁森林”、北京“绿色生活季”、深圳“低碳星球”及武汉的碳积分兑换房贷政策 [8] - **普惠信用**：是全面释放消费潜力的重要“阀门” 中国有14亿多人口的超大规模市场 极具潜力 但征信系统虽已覆盖超过11亿自然人 仍有相当规模主体未建立完整信用记录 信用服务覆盖面有待提升 [8][9]

生态信用与绿色金融融合的核心观点 - 生态环境保护与经济可持续发展互为前提，生态信用与绿色金融呈现融合趋势 [1] - 融合的核心在于量化和实现生态产品价值，利用信用激励机制引导金融资源投向绿色低碳领域 [1] - 绿色金融是推动经济绿色转型、实现可持续发展目标和促进美丽中国建设的重要抓手 [2] 生态信用体系的内涵与应用 - 生态信用体系是对企业在环境保护、资源利用和社会责任等方面表现的综合评估制度 [2] - 通过建立统一评价标准和信用评级体系，对企业的生态环境行为进行量化和定性分析 [2] - 生态信用评价结果可应用于信用风险评估、生态资源资本化及实现“两山”转化等领域 [3] - 评价结果可作为市场经济信号，用于绿色金融的识别、定价与激励，并关联优惠政策以实施差异化管理 [3] 政策支持与发展规划 - 中国人民银行等部门提出探索建立生态信用行为激励机制，将企业降碳、减污、扩绿等表现作为贷款审批、额度测算、利率定价的重要参考 [2] - 根据《银行业保险业绿色金融高质量发展实施方案》，未来5年中国将基本建成制度完善、监管有力、标准领先的绿色金融体系 [2] - 中国规划在2026年完成数据基础设施建设的顶层设计，并在5年后基本建成国家数据基础设施主体结构 [5] 技术赋能与数字化基建 - 融合技术主要涉及评价体系应用、数字化基建及两者的协同创新 [3] - 数字化基建是支撑新业态的新型基础设施，运行基础是新一代信息数字化技术 [4] - 绿色数字化基建会推动新兴技术创新，促进信用产品智能化水平提高 [4] - 政府部门将开发各级数字“生态神经末梢”和“生态信用大脑”，以规范信用评价与应用 [4] 当前挑战与应对策略 - 当前融合面临数据、技术和制度等技术挑战 [5] - 需加强跨域数据基础设施建设，推动建立政府层面的生态信用平台 [5] - 应完善生态信用体系，使其全面覆盖生态主体，健全守信激励与失信惩戒机制 [6] - 需创新生态领域的信用评级、信用评价、信用报告等业务模式，完善信用信息支持的融资增信机制 [6] 产品创新与市场发展 - 未来碳金融产品创新将是绿色金融发展的重点方向 [2] - 需积极推动绿色金融产品服务创新，完善生态资本交易机制，优化投资组合 [6] - 绿色金融产品种类和形态需更丰富多样，解决“绿而不普”和“普而不绿”的问题 [6] - 鼓励将生态公益业务与各种相关高收益业务有机结合，为重点区域、重点流域提供定制化环境治理方案 [7]