交易方案概述 - 宁波建工拟通过发行股份方式购买交投集团持有的宁波交工100%股权 交易价格为1,527,200,572.59元 不涉及募集配套资金 [10] - 发行股份数量为437,593,287股 占发行后总股本28.71% 发行价格调整为3.49元/股 [11][12] - 交易构成关联交易 不构成重大资产重组和重组上市 [10][39] 标的资产情况 - 宁波交工主营业务为综合交通施工 涵盖公路工程、港口与航道工程、市政工程施工和重大项目代建 具有公路工程施工总承包特级资质 [10][11] - 标的资产采用资产基础法评估 评估基准日2024年6月30日 评估值1,527,200,572.59元 增值率16.49% [10] - 加期评估以2024年12月31日为基准日 评估值1,581,334,711.16元 确认未发生减值 [11][34] 财务影响 - 交易完成后上市公司2024年资产总额将增长32.19%至4,234,882.58万元 营业收入增长27.13%至2,677,421.84万元 [12] - 归属于母公司股东的净利润增长38.86%至42,816.28万元 基本每股收益增至0.2714元/股 [12] - 资产负债率从79.45%升至83.59% 流动比率和速动比率略有下降 [12][27] 协同效应 - 交易实现交投集团旗下房建施工、市政工程和公路工程业务领域的归集和整合 [11][33] - 双方在资质、技术、人才等方面形成协同优势 优化产业链内部资源配置 [11][32] - 增强上市公司产业链整体竞争力和对外影响力 提高抗风险能力 [11][12] 审批程序 - 交易已获得宁波市国资委预审核通过 上市公司董事会审议通过 [12] - 尚需获得浙江省国资委批准 上交所审核通过及中国证监会注册 [12] - 交投集团免于发出要约事项尚需获得中国证监会豁免核准 [12] 股权结构变化 - 交易完成后交投集团持股比例从26.87%升至47.86% 控股股东地位增强 [12] - 实际控制人仍为宁波市国资委 不会导致控制权变更 [12] - 社会公众持股比例保持在10%以上 符合上市条件 [12] 同业竞争解决 - 交易是履行交投集团解决同业竞争承诺的重大举措 [30][33] - 路桥公司已通过股权划转成为宁波交工全资子公司 [30] - 交易完成后将有效解决与上市公司的同业竞争问题 [33] 业绩承诺安排 - 交易未设置业绩补偿承诺 但设有减值补偿机制 [10][37] - 对部分采用市场法评估的资产（价值29,739.09万元）设置三年减值测试期 [37] - 如发生减值 交投集团优先以股份方式进行补偿 [37][38]

公司专利技术 - 公司及子公司中国中元国际工程有限公司于2024年10月申请"一种连接装置及建筑结构"专利 涉及预应力混凝土结构技术领域 包含埋板、锚固钢筋、连接框架及盖板组成的创新连接系统 [1] - 专利授权公告号CN 223269267 U 该装置通过焊接形成容纳预应力锚具的腔体 实现混凝土结构与钢结构的高效连接 [1] 公司基本情况 - 公司成立于2001年 总部位于北京 主营业务为土木工程建筑业 注册资本达12.37亿元人民币 [1] - 公司对外投资16家企业 参与招投标项目336次 拥有商标信息19条 专利信息187条 行政许可7个 [1]

公司基本信息 - 河南汝嵩高速公路有限公司于近期成立 注册资本2亿元人民币[1][2] - 公司法定代表人为王国庆 登记状态为存续[2] - 企业类型为其他有限责任公司 注册地位于河南省洛阳市涧西区[2] - 国标行业分类为土木工程建筑业(E48)[2] 股权结构 - 公司由中铁资本有限公司(国有企业)持股51% 为第一大股东[3] - 中铁资本有限公司为中国中铁股份有限公司全资子公司[1][3] - 中铁五局集团有限公司持股48.87%[3] - 设研院(300732)共同持股[1] 经营范围 - 主营业务包括公路管理与养护 建设工程施工[2] - 涵盖小微型客车租赁经营服务 太阳能发电技术服务[1][2] - 涉及建筑材料销售 建筑用钢筋产品销售[1][2] - 扩展业务包含餐饮服务 住宿服务 食品销售[2] - 附加服务有机动车相关服务 信息技术咨询服务 广告设计代理[2]

财务表现 - 2025年中报营业总收入50.83亿元 在已披露同业公司中排名第3 较去年同期增加9890.50万元 同比上涨1.98% [1] - 归母净利润6993.57万元 在已披露同业公司中排名第7 较去年同期增加77.84万元 同比上涨1.13% 实现5年连续上涨 [1] - 摊薄每股收益0.07元 在已披露同业公司中排名第7 [3] 盈利能力 - 最新毛利率14.63% 较上季度增加2.40个百分点 实现2个季度连续上涨 [3] - 最新ROE为1.85% [3] 资产负债结构 - 最新资产负债率80.99% 较上季度减少0.09个百分点 较去年同期减少3.05个百分点 [3] - 经营活动现金净流出20.76亿元 [1] 运营效率 - 最新总资产周转率0.14次 在已披露同业公司中排名第8 较去年同期持平 同比上涨0.22% [3] - 最新存货周转率2.56次 [3] 股权结构 - 股东户数5.63万户 前十大股东持股数量4.72亿股 占总股本比例46.55% [3] - 控股股东黑龙江省建设投资集团有限公司持股比例44.05% 其余九大股东持股比例均低于1% [3]

股价与融资交易表现 - 8月27日公司股价下跌3.88% 成交额达2.33亿元 [1] - 当日融资买入3454.34万元 融资净买入419.57万元 融资余额2.54亿元占流通市值4.40% [1] - 融资余额处于近一年50%分位以上高位 融券余额处于近一年30%分位以下低位 [1] 股东结构与机构持仓 - 股东户数4.25万户 较上期减少17.75% 人均流通股14790股增加21.58% [2] - 红利低波(512890)持股2783.88万股居第二大流通股东 [2] - 易方达中证红利低波动ETF(563020)新进持股416.95万股成为第八大流通股东 [2] 财务业绩与分红记录 - 2025年上半年营业收入12.49亿元 同比增长21.81% [2] - 归母净利润1.20亿元 同比增长42.54% [2] - A股上市后累计派现12.26亿元 近三年累计派现6.16亿元 [2] 主营业务构成 - 化学原料和化学制品制造业占比58.43% [1] - 土木工程建筑业占比36.71% [1] - 其他制造业占比4.86% [1]

财务表现 - 上半年营业收入3.6亿元，同比降低11.77% [2] - 归属于上市公司股东的净利润2074.73万元，同比增长2.69% [2] 业务转型与战略合作 - 强化工程业务转型，聚焦核电、水利水电、港口等领域可持续潜力挖掘 [2] - 与中国核工业第二二建设有限公司签署战略合作协议，获中核集团合格供应商资质 [2] - 获得向中核集团及下属单位提供岩土工程服务的认证 [2] 技术创新与智能化升级 - 与晶泰科技签署战略合作协议，以AI赋能新一代建筑材料开发 [2] - 聚焦岩土固化剂材料及软基固化领域，共同打造智能岩土材料体系 [2] - 通过核心设备智能化升级与材料体系创新拓展新应用场景 [2]

公司专利动态 - 中国铁塔股份有限公司于2025年8月26日取得"光伏装置"专利 授权公告号CN119519552B 申请日期为2024年10月 [1] - 公司专利总数达802条 商标信息182条 行政许可76个 [1] 公司基本情况 - 公司成立于2014年 总部位于北京 主营业务为土木工程建筑业 [1] - 注册资本达1760.0847102亿元人民币 [1] - 对外投资企业4家 参与招投标项目5000次 [1]

经营范围含许可项目：建设工程施工；建设工程设计；建筑劳务分包；建设工程勘察；施工专业作业。 （依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动，具体经营项目以相关部门批准文件或许 可证件为准）土石方工程施工；对外承包工程；安全技术防范系统设计施工服务；机械设备租赁；建筑 工程机械与设备租赁。（除依法须经批准的项目外，凭营业执照依法自主开展经营活动） 天眼查显示，近日，四川盈亿鑫财建设工程有限公司成立，法定代表人为陈克美，注册资本200万人民 币，由贵州雄亿兴建筑工程有限公司全资持股。 序号股东名称持股比例1贵州雄亿兴建筑工程有限公司100% 企业名称四川盈亿鑫财建设工程有限公司法定代表人陈克美注册资本200万人民币国标行业建筑业>土 木工程建筑业>其他土木工程建筑地址四川省广安市广安区环城北路二段22号13室企业类型有限责任公 司(自然人投资或控股的法人独资)营业期限2025-8-25至无固定期限登记机关广安市广安区市场监督管理 局 来源：金融界 ...

企业名称四川晴黑信建设工程有限公司法定代表人王娅注册资本200万人民币国标行业建筑业>土木工 程建筑业>其他土木工程建筑地址四川省资阳市雁江区外环路西二段115号置地城一期2号楼2(F)2-1A号 企业类型有限责任公司(自然人投资或控股的法人独资)营业期限2025-8-25至无固定期限登记机关资阳市 市场监督管理局 天眼查显示，近日，四川晴黑信建设工程有限公司成立，法定代表人为王娅，注册资本200万人民币， 由贵州旺兴宇建筑工程有限公司全资持股。 序号股东名称持股比例1贵州旺兴宇建筑工程有限公司100% 经营范围含许可项目：建设工程施工；建设工程监理；建设工程设计；建筑劳务分包；施工专业作业； 建设工程勘察。（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动，具体经营项目以相关部 门批准文件或许可证件为准）土石方工程施工；机械设备租赁；对外承包工程；安全技术防范系统设计 施工服务；建筑工程机械与设备租赁。（除依法须经批准的项目外，凭营业执照依法自主开展经营活 动） 来源：金融界 ...

序号股东名称持股比例1贵州娅亿鑫建筑工程有限公司100% 经营范围含许可项目：建设工程施工；建设工程设计；建筑劳务分包；建设工程勘察；施工专业作业。 （依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动，具体经营项目以相关部门批准文件或许 可证件为准）土石方工程施工；对外承包工程；安全技术防范系统设计施工服务；机械设备租赁；建筑 工程机械与设备租赁。（除依法须经批准的项目外，凭营业执照依法自主开展经营活动） 天眼查显示，近日，四川鑫誉之源建设工程有限公司成立，法定代表人为王芳，注册资本200万人民 币，由贵州娅亿鑫建筑工程有限公司全资持股。 企业名称四川鑫誉之源建设工程有限公司法定代表人王芳注册资本200万人民币国标行业建筑业>土木 工程建筑业>其他土木工程建筑地址四川省广安市广安区环城北路二段22号12室企业类型有限责任公司 (自然人投资或控股的法人独资)营业期限2025-8-25至无固定期限登记机关广安市广安区市场监督管理局 来源：金融界 ...