行业整体概况 - 2025年第三季度全国社会消费品零售总额同比增速由7月的3.7%降至9月的3.0% [3] - 同期全国餐饮收入同比增速呈现先涨后跌走势，9月同比增速仅为0.9% [5] - 全国餐饮行业景气指数在7月和8月经历较大增幅后，于9月回落至98.0，环比降低14.5% [6] - 暑期与毕业季的聚餐出游是7、8月行业景气度回升的主要原因 [9] 细分赛道景气指数 - 2025年第三季度五大赛道景气指数均在波动中下降，并于9月开始回落 [10] - 中式正餐赛道景气指数环比下降13.4%至96.0 [12] - 火锅赛道景气指数环比下降15.7%至103.8 [12] - 烧烤赛道景气指数环比下降19.9%至82.6 [12] - 小吃快餐赛道景气指数环比下降12.7%至101.9 [12] - 现制饮品赛道景气指数环比下降17.1%至99.4 [12] 门店与人均消费情况 - 截至2025年第三季度，小吃快餐、中式正餐、现制饮品为门店数量前三的细分赛道 [14] - 现制饮品赛道门店数量实现连续三个季度增长，而小吃快餐和火锅赛道门店数量则连续三个季度下降 [16] - 餐饮大盘人均消费从第一季度的32.4元微涨至第三季度的33.0元 [16] - 西餐赛道人均消费从80.3元降至78.6元，现制饮品从19.1元降至18.4元，小吃快餐则从21.5元涨至22.4元 [18] 各赛道产品上新概况 - 第三季度共监测330个品牌，其中235个品牌上新，总计推出3,039款新品 [19] - **西式快餐**：33个品牌推出301款新品，堡卷类新品占比最高达20.3%，辣味成为主流风味创新方向，约26%的风味创新新品以“辣”为核心卖点 [20][22] - **粉面**：31个品牌推出127款新品，粉面类产品占比58.9%，浇头创新占比高达33.1%，重点突出地域菜品与风味的运用 [23][25] - **茶饮**：71个品牌推出756款新品，茶饮类和咖啡类新品共624款，新品单杯价格主要集中在15元至20元区间（占比38.4%）和20元以上区间（占比28.5%），椰子、石榴、柚子等应季水果以及桂花、糯米元素被广泛应用 [27][28] - **咖饮**：32个品牌推出548款新品，咖啡类和茶饮类新品共287款，品牌密集推出茶饮类产品，新品单杯价格主要集中在15元至25元区间（占比38.1%）和35元以上区间（占比27.8%），桂花和糯米成为热门元素 [29][31] - **面包烘焙**：40个品牌推出1,025款新品，中式糕点类新品数量最多，共364款，占比35.5%，蛋黄元素应用最多，与中秋节月饼热相关 [31][33] - **火锅**：28个品牌推出282款新品，火锅配菜类新品数量最多，共127款，占比45.0%，强调优质食材的产地溯源，饮品类新品占比12.1%，着力开发冷门水果等食材 [35][36] 新锐品牌与供应链亮点 - 季度新锐餐饮品牌重点关注在规模扩张、品牌营销、产品创新与差异化定位等方面有优秀举措的连锁品牌 [38] - 朴大叔拌饭和野人先生加速扩张，跑出千店规模；古鲁特烤肉自助餐厅和山野板扎·云贵川 Bistro分别在平价自助和山野餐饮赛道表现亮眼；茉莉奶白和流浪泡泡依靠创意营销出圈 [41] - 季度供应链新品创新要点包括质感升级、口味层次丰富、适配场景多元、高效便捷和科技赋能 [41] - 逮虾记和安井的食材新品强调真实肉感；李锦记和味好美的调味品风味层次更丰富且适用场景多元；德馨食品和仟味高汤的新品以科技赋能，走向多元应用场景 [43]

火锅消费趋势 - 天气转冷时居家涮火锅成为年轻人下班或周末的首选消费场景 [3] - 消费者偏好多样化火锅口味包括麻辣酸汤番茄等并搭配丰富的肉类和蔬菜 [3] - 居家火锅消费强调社交属性"火锅搭子"既是配菜也是相伴的人构成重要消费体验 [4]