金融强国政策导向 - 中央金融办王江在人民日报撰文，指出加快建设金融强国是以中国式现代化全面推进强国建设的宏伟蓝图，金融是国民经济的血脉和国家核心竞争力的重要组成部分[2] - 建设金融强国是全面建成社会主义现代化强国的必然要求，金融必须扎根和服务于高水平社会主义市场经济，与实体经济共生共荣[3] A股市场外资观点 - 瑞银证券预计2026年全部A股盈利增速有望从今年的6%进一步升至8%，因名义GDP增速提升和PPI跌幅收窄推升企业营收增速[5] - 摩根大通发布2026年展望，预计2026年底沪深300指数的目标点位为5200点，对应15.9倍2026年一致预期每股收益328元（同比增长15%）[17] - 高盛预计MSCI中国指数未来两年还有30%的上涨空间，主要由12%的盈利趋势增长和5%-10%的进一步重估潜力推动[18] 个股交易风险提示 - 睿能科技提示公司不从事机器人整机制造业务，股价已出现4连板[4] - 道明光学澄清公司目前不存在AI手机相关业务，股价已出现4连板[4] - 海欣食品表示公司主营业务未发生重大变化，股价短期内连续5涨停，存在非理性炒作风险[4] - *ST正平股票从2025年9月1日至11月18日累计涨幅达221.93%，因涨幅过大停牌核查后复牌[16] 科技行业动态 - 英伟达CFO透露9月底宣布的千亿美元投资OpenAI仍处于投资意向书阶段，协议涉及为OpenAI部署至少10吉瓦的英伟达系统，可能创造4000-5000亿美元营收[9] - 亚马逊在AWS re:Invent大会上发布系列AI新品，包括最新AI芯片Trainium4、3nm AI芯片的EC2 Trainium3 UltraServers、第二代自研大模型Amazon Nova 2系列[10] - IBM CEO质疑数据中心建设潮，认为在目前成本下建造1吉瓦级数据中心需投入约800亿美元，资本支出绝无可能获得回报[14] 公司重大事项 - 辰安科技公告实控人拟变更为合肥市国资委，公司拟向合肥国有资本创业投资有限公司发行股票，发行后合肥国投将持有公司28.85%的股份[15] - 豪威集团控股股东虞仁荣拟向宁波东方理工大学教育基金会无偿捐赠3000万股，占公司总股本的2.48%[29] - 大名城公告控股股东所持公司10.13%股份被司法冻结和标记，但不会对公司生产经营产生不利影响[23] 行业热点与政策 - 多个脑机接口大会将于12月在上海举行，实现首次举办国内大规模多赛道脑机接口竞技赛等多项突破[12] - 磷酸铁锂龙头企业纷纷提价，行业从规模竞争向质量竞争跨越[17] - 钛白粉龙头年内六度集体提价[17] 月度经营数据 - 宁波港预计2025年11月份完成集装箱吞吐量449万标准箱，同比增长10.8%；完成货物吞吐量9970万吨，同比增长7.8%[30] - 宇通客车2025年11月生产量为5188辆，同比增长11.21%；销售量为4058辆，同比增长8.62%[31] 重大项目中标 - 威胜信息中标三项电力项目，合同金额共计6532.71万元，占公司2024年度营业总收入的2.38%[37] - 设计总院及子公司近期中标17个项目，合计中标金额约2.51亿元，项目范围涵盖勘察设计、试验检测等[38] 股东股份变动 - 亚信安全多名股东拟合计减持不超过1.75%公司股份[35] - 新通联持股5%以上股东减持股份致权益变动触及1%[33] - 吉鑫科技董秘杨扬拟减持不超过22764股，占总股本0.0023%[32]

核心观点 - 亚马逊云科技在AWS re:Invent大会上发布一系列AI新品与升级，涵盖AI芯片、自研大模型、智能体开发工具及基础设施服务，旨在强化其全栈AI能力并加速企业AI应用落地 [1][3][53][54] AI基础设施升级 - 发布第四代自研AI芯片Trainium4，预计提供6倍FP4计算性能、4倍内存带宽及2倍内存容量，支持通过NVLink Fusion和UALink扩展 [7][18][19] - 推出由首款3nm AI芯片Trainium3驱动的EC2 Trainium3 UltraServers，单集群可连接144张芯片，算力达362 PFLOPS，带宽为706TB/s，计算性能较上一代提升4.4倍，每百万瓦token数提升5倍 [7][17] - 推出采用英伟达GB300 NVL72系统的P6e-GB300实例，GPU内存容量提升至1.5倍，FP4计算性能提升至1.5倍 [10] - 推出AWS AI Factories服务，支持企业在自有数据中心部署专用AI基础设施并由亚马逊云科技管理 [13] - Project Rainier超大规模系统将支持高达30个数据中心，使用1.1GW电力，托管超过50万个Trainium2芯片 [17] 自研与第三方模型生态 - 发布第二代自研大模型Amazon Nova 2系列，包括经济推理模型Lite、高智能模型Pro、实时语音模型Sonic和多模态模型Omni [3][24][26][28] - Nova 2.0 Pro Preview在指令跟随和智能体工具使用榜单中性能超过GPT-5 mini、GPT-5.1等前沿模型 [3] - Amazon Bedrock平台新增18款全托管开源模型，包括阿里Qwen3-NEXT、月之暗面Kimi K2 Thinking等4款国内模型，平台模型数量过去一年翻倍，已拥有超过10万客户，其中50多家客户使用超1万亿token [6][21][23] 智能体开发与服务 - 推出AgentCore开发工具新增功能：Policy in AgentCore（预览版）为智能体行动设置权限边界，AgentCore Evaluations（预览版）持续监控智能体质量 [33][35][37] - 发布4款前沿智能体：AWS Transform Custom（代码转换）、Kiro autonomous agent（自主编程）、AWS Security Agent（安全防护）、AWS DevOps Agent（运维自动化） [8][42][44][46][47] - 内部AI工具Amazon Quick已拥有数十万用户，可帮助员工快速将观点转化为行动并处理重复性工作 [39] 企业模型定制服务 - 推出Amazon Nova Forge服务，支持企业访问Nova模型训练检查点，将自有数据与亚马逊训练数据集混合以构建定制模型，解决行业数据理解难题 [29][31] - 索尼通过Nova Forge微调Nova 2 Lite模型，在合规审查任务上表现优于基准模型，目标将效率提升100倍 [31] 计算、存储与数据库更新 - 发布7款新实例，包括搭载第五代AMD EPYC处理器和苹果硬件的实例，部分实例计算性能提升2倍或内存增加超50% [50] - Amazon S3存储升级：最大对象大小从5TB提高到50TB，数据管理作业速度在200亿对象规模下提升10倍，智能分层可节省80%存储成本 [51] - Amazon RDS数据库更新：扩展Oracle和SQL Server存储容量、优化CPU选项并推出数据库节省计划 [51] 业务规模与行业合作 - 亚马逊云科技第三财季年化收入达1320亿美元，同比增长超20%，过去一年增加3.8GW数据中心容量，全球覆盖38个地区、120个可用性区域 [54] - 与英伟达合作超15年，为OpenAI ChatGPT运行及训练提供EC2 UltraServers集群，部署数十万张GB200芯片 [9][12] - 与沙特AI创企Humain合作，计划在沙特数据中心部署至多15万个AI加速器 [12]