半导体材料业务进展 - 公司子公司上海嘉诺的重要子公司广州加士特研发生产的部分FFKM橡胶材料密封产品在半导体生产设备领域得到成功验证 [1] - 相关产品保持了较好的增长趋势但销售规模不大 [1] - 部分产品正在积极验证中 [1] 业务发展策略 - 公司正积极寻求新的合作模式与业务拓展路径 [1] - 公司不断提升自身在半导体领域的核心竞争力 [1]

半导体密封领域 - 子公司广州加士特研发的FFKM橡胶材料密封产品在半导体设备领域通过验证并保持增长趋势，但销售规模不大 [2] - 公司正通过加大研发投入、技术迭代和产业链合作把握半导体设备国产化机遇 [2] 机器人密封布局 - 公司与行业头部客户开展协同研发，技术路径和产品形态仍处于优化论证阶段 [3] - 公司具备技术储备，聚焦绑定头部客户推动行业技术标准成熟 [3] 工程机械国产化 - 密封件占设备总值比重低但重要性高，对材料技术和应用技术要求严苛 [3] - 公司在挖机等核心市场加速产品渗透率提升，并布局售后网点带动需求增长 [3] 油气领域发展 - 产品性能媲美国际领先企业，已通过顶级油服公司供应商认证 [4] - 重点推进沙特建厂项目，加快海外销售网点建设以完善全球业务体系 [4] 研发与战略方向 - 聚焦材料配方改进和生产设备优化，实现稳定批量生产 [4] - 未来将通过投资并购完善业务链，强化自主开发能力和品牌建设 [4]

公司调研活动概况 - 公司于9月2日接待华泰柏瑞基金 国寿安保基金 华宝基金 易方达基金 兴全基金等5家机构调研 调研形式为特定对象调研 通过现场及线上会议进行 时间从9:00持续至17:00 董事会秘书刘正山参与接待 [1] 战略转型背景 - 公司从密封件制造商转型为材料型公司 因全球密封件企业持续领先关键在于密封材料研究 基础材料对产品性能及应用领域影响重大 [1] - 受国内外环境影响 国内企业越发重视供应链安全与降本 公司通过产学研合作 签署技术协议 招聘研发人才及外聘专家等方式完善材料平台搭建 增强自主开发能力 推动国产化进程 [1] 石油天然气业务发展 - 2025年半年度报告显示石油天然气板块收入较上年同期大幅增加 且毛利水平较高 [1] - 公司在石油化工等领域密封产品性能已与国际领先企业媲美 产品定制化属性强 并通过国际知名油服公司供应商资质认证 [1] - 公司正积极拓展市场提升市占率 计划在国外建厂以更好服务国际客户并参与国际招投标 预计未来增长可期 [1] 半导体密封领域进展 - 子公司上海嘉诺旗下广州加士特研发生产的部分FFKM橡胶材料密封产品在半导体生产设备领域已获成功验证 但销售规模尚小 部分产品仍在验证中 [2] - 为加快验证构建先发优势 公司新建模拟产品测试环境实验室 相关指标达标后再送客户实验 同时积极与客户探索新合作模式 专注为头部客户提供全方位服务并深度绑定客户 [2] - 未来若在半导体领域有新进展 公司将及时披露 [2]

战略转型与材料研发 - 公司从密封件制造商转型为材料型公司，关键原因在于基础材料研究直接影响产品性能及应用领域 [2] - 公司执行"多市场、多材料、多业务模式"的"三多"战略发展路线，已构建多材料应用体系 [2] - 通过与高校合作、招聘研发人才及外聘专家方式完善材料平台搭建，增强产品自主开发能力并推动国产化进程 [3] 石油天然气板块发展 - 2025年半年度报告显示石油天然气板块收入较上年同期大幅增加且保持高毛利水平 [3] - 石油化工领域密封产品性能已媲美国际领先企业，产品定制化属性强并通过国际顶级油服公司供应商资质认证 [3] - 计划在国外建厂以更好服务国际客户并参与国际招投标，预计未来将有更好增长预期 [3] 半导体密封领域布局 - 子公司广州加士特研发的FFKM橡胶材料密封产品在半导体生产设备领域通过验证，但销售规模尚小 [3] - 新建模拟测试实验室以提高产品测验通过率，相关指标达标后再送客户实验 [3] - 积极寻求与头部客户的新合作模式，实现深度绑定 [3]

公司调研活动概况 - 公司于2025年8月27日通过线上电话会议形式接受40家机构调研 包括中金机械 华西机械 财通机械等机构 [1] - 公司董事会秘书刘正山和财务总监陈仲华参与接待并交流业务发展问题 [1] 收购整合与材料技术布局 - 上海嘉诺成为公司全资子公司 构建多材料应用体系并拓展新领域 [1] - 公司具备MDI聚氨酯材料和高性能PPDI聚氨酯材料平台 上海嘉诺拥有橡胶 聚四氟乙烯等多种材料研发能力 [1] - 公司正积极整合团队和业务资源 完善基础材料体系布局以增强长期盈利能力 [1] 工程机械业务发展 - 工程机械是公司核心业务 以挖机密封件为例 虽价值量占设备总值低但对材料及加工技术要求高 [1] - 公司积极配合客户研发 提供优质产品以提高前装市场占有率 并布局售后网点 [1] - 公司主要供货主机厂 前装市场占有率正逐步提升 [1] 营收表现与增长预期 - 2025年一季度收入增速快主要受并购影响 工程机械 油气 煤机行业特殊性促成一季度良好增长 [1] - 各业务板块实现增长 在手订单充足 新业务稳步推进 [1] - 上海嘉诺100%并表 预计下半年将有较好增长预期 [1] 半导体密封业务进展 - 子公司上海嘉诺旗下广州加士特具备橡胶和PEEK材料研发改性能力 团队专业 [1] - 部分FFKM橡胶材料密封产品在半导体生产设备领域验证成功 但销售规模尚不大 部分产品仍在验证中 [1] - 公司新建实验室模拟测试环境以提高产品测验通过率 并寻求与头部客户深度合作 [1] 机器人密封业务拓展 - 机器人密封是公司新拓展方向 公司拥有材料技术储备和密封性能深入研究能力 产品精度高 [1] - 该领域发展存在不确定性 公司将及时披露新进展 [1]