文章核心观点 - 埃克索仿生公司（Ekso Bionics）公布第二季度财报后股价受挫，业绩未达华尔街预期但有同比改善，公司关注扩大美国脊髓损伤人群市场 [2][4][5] 公司业绩情况 - 摊薄后每股收益为 -13 美分，差于华尔街预期的 -11 美分，但好于去年同期的 -31 美分 [2] - 本季度营收 495 万美元，低于分析师预期的 517 万美元，不过同比增长 5% [5] 公司业务展望 - 随着医疗保险报销机制到位，公司专注扩大美国脊髓损伤人群市场，预计下半年及长期对 Ekso Indego Personal 的需求将增加 [3] 公司股价表现 - 截至周二上午，EKSO 股票下跌 15.2%，截至昨日收盘今年以来已下跌 52.1% [6] 公司股票交易情况 - 今日早盘交易清淡，目前成交量约 12000 股，远低于日均成交量约 55000 股 [3]

文章核心观点 - 随着各行业加速发展未来市值达万亿美元的股票名单不断变长 筛选市值低于万亿美元且获买入评级的公司 推荐三家有望达万亿美元市值的公司 [1][2] 台湾积体电路制造股份有限公司（TSM） - 是台湾最大的公司 为苹果、英伟达等全球大公司制造近90%的前沿逻辑芯片和集成电路 为联发科开发首款3纳米芯片提供帮助 [3] - 推出3纳米芯片技术 正研发2纳米芯片 预计2025年推出 人工智能相关芯片需求预计使公司未来五年年收入增长50% 可能占其收入超20% [4] - 获七位分析师强烈买入评级 市值8600亿美元 是未来万亿美元股票名单的最佳候选者 [4] 伯克希尔·哈撒韦公司（BRK - A，BRK - B） - 市值9360亿美元 是一家控股公司 旗下子公司涉足发电、铁路、餐饮、保险和投资等多个领域 [5] - 沃伦·巴菲特持有可口可乐等公司股份 体现其价值投资理念 1965年至2023年为投资者带来4384748%的总回报 虽未来几年业绩增速将放缓 但仍会略好于多数公司 [5] - 巴菲特的影响力、公司财务表现和分析师的乐观态度 可能推动其进入万亿美元股票名单 [6] 礼来公司（LLY） - 美国约42%的成年人受肥胖影响 65%的美国人认为仅靠意志力难以控制体重 礼来的减肥突破性药物Zepbound引发关注 归功于其获FDA批准的减肥药物 [7] - 公司拥有强大的产品组合和研发管线 包括正在试验的Tirzepatide以及待提交监管审批的Mirikizumab和Lebrikizumab [7] - 市值8140亿美元 获分析师强烈买入评级 其Zepbound等药物销售增长使收入同比增长26% 公司将全年收入指引提高20亿美元 有望很快达到1万亿美元市值 [8]

文章核心观点 - 超微电脑公司处于增长轨道，战略举措和财务状况预示未来将大幅增长，建议买入该公司股票 [1][13] 公司扩张情况 - 公司大幅扩大制造能力，在硅谷和全球新增三个工厂 [1] - 新工厂可能使公司当前的人工智能超级集群容量翻倍，满足对人工智能工作负载不断增长的需求 [2] - 新工厂专注提供完整的液冷解决方案，包括系统、机架和水塔，可降低电力消耗和运营成本，减少数据中心的环境影响 [4] - 扩大的制造规模提升了公司的全球交付能力，可能大幅缩短向客户的交付时间 [5] 财务表现 - 2024年第三季度净销售额达38.5亿美元，较2023年第三季度的12.8亿美元大幅增长 [7] - 毛利率从上个季度的15.4%增至15.5%，2024年第三季度净收入为4.02亿美元，而去年为8600万美元 [8] - 摊薄后每股收益大幅增长至6.65美元，是去年1.63美元的数倍 [8] 战略定位 - 公司是人工智能、云计算、存储和5G/边缘计算的全面IT解决方案提供商，产品组合满足客户多样化需求 [9] - 专注液冷解决方案是差异化优势，能带来成本和性能优势，使公司在数据中心市场长期领先 [10] 未来展望 - 公司的扩张努力和财务状况支持乐观前景，新工厂提升了产能和竞争力，有望满足人工智能和液冷解决方案的蓬勃需求 [12] - 建议考虑买入超微电脑股票，公司的良好表现和战略定位预示未来将大幅增长，应关注其扩张进展 [13]

文章核心观点 - 周二Enveric Biosciences股票上涨且盘前交易活跃 但缺乏上涨催化剂 是有风险的投资 且作为低价股易受波动和操纵 [1][3][6] 股票交易情况 - 周二Enveric Biosciences股票盘前交易活跃 无公司新闻、新闻稿、文件或分析师消息推动股价上涨 [1][2] - 截至发文时 超1300万股ENVB股票易手 公司日均交易量约58.3万股 流通股仅768万股 [4] 股价表现 - 周二上午ENVB股票上涨17.8% 但截至昨日收盘 今年以来股价下跌60.5% [7] 股票性质及风险 - ENVB是低价股 前收盘价50美分 市值仅396.1万美元 [5] - 低价股使Enveric Biosciences股票易受波动和操纵 可能来自投机交易者、散户和日内交易者拉高股价 [6]

文章核心观点 - 人工智能持续变革行业，人工智能股票炒作达狂热程度，部分股票估值过高，新投资者下行风险增加，虽全球人工智能市场预计到2030年达1.8万亿美元，复合年增长率36.6%，但部分人工智能公司面临根本挑战，建议投资者识别应卖出的人工智能股票，并列举三只股票 [1] 各公司情况 BigBear.ai - 以人工智能驱动分析解决方案闻名，面临重大财务困境致股价大幅下跌 [2] - 2024年第一季度营收同比下降21%，净债务约1.95亿美元，财务稳定性受影响 [2] - 毛利率从一年前的24.2%降至21.1%，股票薪酬费用增加使盈利面临挑战 [2] - 面临激烈人工智能行业竞争，收购虽增强能力但未转化为财务成功，还增加债务和稀释担忧 [3] iRobot - 家用机器人领域先驱，面临重大运营和市场挑战 [5] - 因监管障碍与亚马逊合并终止，裁员31%，反映深层结构问题 [5] - 营收呈下降趋势，毛利率大幅收缩，成本增加和竞争压力挤压盈利 [5] - 市场份额受老牌消费电子公司和低价新进入者侵蚀，激进定价和促销策略进一步压缩利润率 [6] Arm Holdings - 芯片设计知名，在智能手机行业占主导，但财务健康、市场挑战和估值情况显示或应考虑卖出股票 [7] - 2024财年营收增长率较前几年放缓，可能是市场饱和或竞争加剧所致 [7] - 运营利润率等盈利指标波动，研发成本增加致利润率收缩，影响短期盈利 [8] - 股票估值过高，反映的高增长预期在竞争和市场饱和情况下难维持 [8]

核心观点 - Meta Platforms股票在经历2022年低谷后大幅反弹 从2022年11月的89美元低点飙升至当前465美元水平 尽管大幅上涨 其远期市盈率仍处于23倍的吸引人水平 小幅回调将是积累头寸的良机 公司有望在未来几年创造显著价值 [1] 股价表现与估值 - 2022年 Meta股票因iOS隐私变更和宏观经济逆风影响广告收入 价值损失了三分之一并跌破100美元 [1] - 自2022年11月89美元的低点以来 Meta股价已飙升至465美元 [1] - 即使大幅上涨后 Meta股票的远期市盈率仍为23倍 估值具有吸引力 [1] 人工智能投资周期 - 公司正在将现有资源转向人工智能投资 预计2024年资本投资将在350亿至400亿美元之间 未来几年投资可能维持在这一水平 首席执行官马克·扎克伯格将其定义为“多年投资周期” [2] - 扎克伯格预计 只有在这个投资周期之后 公司的AI产品才能“扩展为盈利服务” [2] - 市场是前瞻性的 价格走势由未来可能发生的事件决定 而非已发生事件 因此 在公司财务数据体现之前 市场就会提前消化投资的影响 [2][3] - 现实实验室的高额投资和现金消耗将在未来几年限制自由现金流 同时增长加速不会立即显现 但公司正在为未来投资 预计在未来24至36个月后将创造显著价值 [2] 广告业务增长动力 - 第一季度广告收入为356亿美元 主要来自Facebook和Instagram广告 [4] - 美国、加拿大和欧洲贡献了第一季度广告收入的66.9% [4] - 从2022年第一季度到2024年第一季度 美国和加拿大地区的广告收入增长了24.4% 欧洲增长了30.8% 亚太地区增长了36.2% 包括非洲和中东在内的世界其他地区增长了56.7% [4] - 无论是用户活跃度还是广告收入 新兴经济体的增长预计都将超过发达经济体 这将确保广告业务继续成为公司的现金牛 [5] - 尽管几乎所有收入都来自广告 但当硬件业务达到拐点时 这一情况可能会改变 [6] 未来增长机遇：AI与可穿戴设备 - 全球AI可穿戴设备市场预计在2023年至2030年间将以29.8%的复合年增长率增长 到2030年底 市场规模预计将达到1665亿美元 [7] - 即使Meta仅能获得10%至15%的市场份额 也将为总收入带来170亿至250亿美元的增量影响 考虑到公司的投资水平 这是一个保守估计 [7] - 人工智能投资不仅限于可穿戴设备领域 [7] 投资结论 - 未来几个季度 Meta的盈利可能会因宏观经济前景而波动 但重点在于公司正在为未来几年的收入加速增长奠定基础 [6] - 当人工智能投资成果显现时 耐心的投资者将获得回报 [6] - Meta股票值得持有 考虑到已经出现大幅上涨 在回调时积累头寸是合理的做法 [7]

行业整体观点 - 科技行业是长期投资的优选 2009年至2023年间 标普500指数中科技和信息技术板块的年化表现最佳[1] - 尽管存在波动 例如2022年的显著下跌 但科技板块在14年期间的整体表现依然领先[1] - 未来长期科技股的驱动力将包括人工智能、半导体、网络安全、区块链等创新领域 增长潜力巨大[2] 台积电 - 公司是全球领先的芯片代工厂 生产全球60%的芯片和90%的最先进芯片 是科技供应链的关键企业[3] - 公司面临地缘政治风险 因其位于台湾 处于中美博弈的中心[3] - 若特朗普再次当选 公司可能面临新关税风险 但其技术领先地位稳固 美国本土的芯片制造补贴将有利于其在亚利桑那州建厂的计划 英特尔目前难以与其竞争[4] 苹果 - 公司即将于8月1日公布第三季度财报 预计营收和收益将分别同比增长10%和13% Mac销售和服务业务持续改善 iPhone销售也在好转[6] - 公司已推出人工智能产品 并且即将开始生产自研无线芯片 未来将减少对高通的依赖 长期前景看好[7] 特斯拉 - 公司第二季度盈利同比下降45% 未达分析师预期 目前电动汽车需求疲软 价格下降 公司需降低生产成本并推出更便宜的车型[8] - 公司是人工智能浪潮的长期潜在受益者 持续开发自动驾驶技术及其AI人形机器人Optimus 并在上海发布了第二代Optimus模型[8] - 公司正定位为AI机器人领域的领导者 这不仅可能大幅降低未来内部劳动力成本 还可能创造巨大的外部收入流[9] Salesforce - 公司在客户关系管理领域占据主导地位 市场份额超过其后四大公司的总和 已连续11年位居榜首 该市场预计到2030年将以近14%的复合年增长率增长[11] - 公司提供了一个超越CRM的综合性平台 并且是最早采用独立云平台的CRM之一[11] - 人工智能将是其未来的重要组成部分 公司致力于解决生成式AI早期发展中的不可靠性问题 旨在成为企业可信赖的可靠AI服务提供商[12] 微软 - 公司是过去十年中最佳的买入并持有股票之一 过去10年提供了29.35%的年化回报 根据72法则 投资大约每两年半价值翻倍 在此期间 1万美元的投资将增长至超过13.1万美元[13] - 公司的近期和长期未来将严重依赖人工智能 市场将关注其云平台是否因AI而持续增长 客户持续使用其Azure平台运行和训练模型 AI云平台和整体数据中心机会使其成为明确的长期选择[13] NextEra Energy - 公司兼具公用事业公司和可再生能源领导者的双重身份 结合了可再生能源的增长性和公用事业股的稳定性[15] - 当科技行业出现担忧时 其公用事业业务具有防御性吸引力 同时 科技行业正在增加对可再生能源的需求 公司首席执行官预计到2030年可再生能源需求将增长两倍 其中很大一部分增长将由AI数据中心对清洁能源的需求驱动[15] ASML - 公司是全球唯一能够生产极紫外光刻机的企业 这些机器用于制造驱动创新的全球最先进芯片 使其与台积电一同成为科技行业的关键[17] - 公司享有强劲的毛利率 显示出持久的竞争优势 2023年研发投资达40亿欧元 高于2022年的33亿欧元 这为其保持竞争优势提供了必要的资金[17][18] - 公司在芯片驱动创新的领域拥有不可动摇的地位 是地缘政治紧张局势的核心 被视为最佳的长期科技股之一[18]

文章核心观点 - 文章讨论了当前应考虑出售的几只云股票,主要原因是这些股票存在估值过高、竞争压力大、增长前景不明朗等问题 [1][2][3] 公司分析 CrowdStrike Holdings (CRWD) - CrowdStrike最近遭遇了软件故障,导致历史上最大的IT中断事件,CRWD股价在事件当天下跌超过11%,此后继续下跌 [5][6] - 尽管市场希望"最坏的情况已经反映在股价中",但目前判断还为时过早,CRWD的远期市盈率仍高达64.2倍,投资者可能尚未完全考虑此次事件对未来增长的潜在影响 [6] - CrowdStrike计划在下个月晚些时候发布下一份财报,届时可能会出现另一轮大幅下跌 [7] DigitalOcean Holdings (DOCN) - DigitalOcean的股价从历史高点下跌了75%以上,但目前的远期市盈率仍为19.6倍,如果未来几个季度的增长符合或超过预期,可能会大幅改善投资者情绪 [9][10] - DigitalOcean面临来自亚马逊AWS和微软Azure等巨头的激烈竞争,即使这些巨头未能将其挤出市场,也可能限制其未来增长 [11] IBM (IBM) - 尽管IBM最近的季度业绩超出预期,许多分析师认为结果和指引大多是喜忧参半的,IBM股价在财报发布后继续攀升至前期高点,可能再次"定价完美" [13][14] - 如果对生成式人工智能的预期再次变得不确定,IBM股价可能会出现大幅逆转 [15] Monday.com (MNDY) - Monday.com在过去一年稳步复苏,但股价仍远低于2022年科技股抛售前的历史高点,目前的远期市盈率高达101倍 [17][18] - Hedgeye分析师Andrew Freedman认为,Monday.com最近的订阅价格上涨可能会导致客户流失率上升和新客户增长放缓,这可能导致未来9-12个月内股价下跌高达30% [18] - Monday.com计划在8月12日发布下一份财报,届时可能会出现另一轮大幅下跌 [19] Cloudflare (NET) - 在CrowdStrike中断事件和CRWD股价暴跌期间,Cloudflare等其他基于云的网络安全公司的股价略有上涨,但NET已经定价过高,难以大幅超出预期 [21][22] - 如果Cloudflare的业绩仅略好于预期,或仅符合/略低于预期,NET股价可能会受到巨大负面影响 [22] - Cloudflare计划在8月1日发布下一份财报,投资者可能希望在财报发布前获利了结 [23] Snowflake (SNOW) - Snowflake的股价从52周高点下跌了45%以上,但目前的远期市盈率仍超过200倍,尽管卖方分析师预计下一财年的盈利增长将超过57%,但要达到或超过这一预测可能很困难 [25][26] - 除了人工智能增长可能不及预期外,Snowflake的AI建设正在损害毛利率,如果出现一系列盈利失误,SNOW可能会面临进一步的估值压缩 [27] Zoom Video Communications (ZM) - Zoom的视频会议平台是基于云的,该公司仍在努力摆脱后疫情时代的增长低迷,并试图通过新的基于云的AI平台(如Zoom Workplace)利用AI热潮 [28][29] - 尽管Zoom正在积极努力恢复高增长模式,但华尔街对其并不买账,预计Zoom在截至2021年1月的财年内不会有太大改善 [30] - 投资者可能很快就会停止对Zoom潜在增长复苏的怀疑,如果市场最终认为Zoom是"科技恐龙",ZM可能会跌至与其他低增长"恐龙"相当的估值 [31]

文章核心观点 - 过去几个月,苹果股价创历史新高,主要受益于"AI热潮" [1][5] - 但最近,对苹果可能从生成式AI中获得的增长动力的兴奋情绪有所降温 [1][6] - 在即将公布财报之际,这可能是"买跌"的好时机,但这种看涨情况未必会实现 [2][3] - 相反,从多方面因素来看,苹果股价在财报发布后可能会出现负面反应 [3][4] 根据相关目录分别进行总结 苹果股价近期表现 - 5月中旬开始,苹果股价开始上涨,主要受益于市场对苹果在6月WWDC上发布AI功能的预期 [5] - 7月初,苹果股价涨幅有所放缓,这是因为市场对"AI热潮"持续性开始产生疑虑 [6][7] 苹果财报及指引展望 - 苹果将于8月1日公布2024财年第三季度财报及最新指引 [9] - 分析师对苹果即将公布的财报普遍持乐观态度,但这可能无法引发股价的进一步上涨 [10][11] - 投资者可能会关注一些负面因素,如销售折扣导致利润率下降,AI升级推迟等 [12][13] 投资建议 - 在没有重大AI相关利好消息的情况下,谨慎对待苹果股票可能更为明智 [14][15] - 苹果股价可能会下跌至175美元附近,较当前价格下跌约20% [18]

文章核心观点 - 因软件补丁致全球IT系统崩溃，CrowdStrike失去2024年全部涨幅，市值蒸发近300亿美元，声誉受损，为竞争对手提供抢占市场份额机会，推荐关注SentinelOne、Palo Alto Networks等相关公司及First Trust NASDAQ Cybersecurity ETF [1][16][17] 各公司情况 CrowdStrike - 软件补丁致全球IT系统崩溃后，失去2024年全部涨幅，市值蒸发近300亿美元，股价现报256美元/股 [1][16] - 是网络安全行业龙头，市场份额近24%，此次事件或使其声誉受损，影响获客能力 [2][6] SentinelOne - 是第三大网络安全公司，市场份额不足10%，年初至今股价下跌16%，自CrowdStrike事件后上涨12%，较6月低点上涨66% [18] - 第一季度营收同比增长40%至1.86亿美元，年经常性收入超10万美元大客户数量增长30%至1193个，超100万美元客户创新高 [8] - 实现自由现金流规则58，提前转正，连续11个季度营业利润率扩张超25个百分点 [8][19] Palo Alto Networks - 克服2月增长放缓和平台转型担忧，股价回升，今年迄今上涨10%，仍较前期高点低14% [10] - 5月第三财季营收增长15%，调整后利润增长20%至每股1.32美元，客户整合支出时将受益 [11] - 提供综合安全运营方案，具客户粘性和竞争优势 [4] First Trust NASDAQ Cybersecurity ETF - 是最大专注网络安全股票的ETF，跟踪纳斯达克CTA网络安全指数，持有29只股票，CrowdStrike占比6%，为第五大持仓 [22] - 费用率0.59%，股价超55.50美元/股，同比上涨3%，过去12个月上涨20% [13]