证券代码：835174 证券简称：五新隧装 公告编号：2024-058 湖南五新隧道智能装备股份有限公司 投资者关系活动记录表 本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，没有虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连 带法律责任。 二、投资者关系活动情况 □媒体采访 一、投资者关系活动类别 □现场参观 □新闻发布会 □分析师会议 □路演活动 □其他 √特定对象调研 □业绩说明会 活动时间：2024 年 6 月 26 日 问题 1：公司为何选择定位中小非煤矿山、小断面开拓专家？目前公司针对 矿山研发的主要产品以及针对的工作环节包括哪些？国内中小矿山的规模如 何？为何进口品牌未涉足这一市场？ 回答：公司在选择一个新市场时，主要考虑的是如何在新市场中确立公司的 地位并取得显著成绩。公司选择定位中小非煤矿山及小断面开拓，是基于深入市 场调研的结果；经过市场调研，公司了解到两个关键信息，一是国内大型铁矿的 市场主要由进口品牌占据，公司进入大型矿山相对较难；二是国内以中小矿山为 主，这些矿山的机械化程度普遍较低，多采用人工打风枪的施工方式。因此公司 认为自身有能力解决中 ...

公司投资评级 - 报告给予五新隧装(835174.BJ)的投资评级为“增持”，这是首次覆盖评级[2] 报告的核心观点 - 五新隧装作为隧道智能装备的龙头，具有卡位优势，目前估值低于可比公司的均值水平，首次覆盖给予公司“增持”评级[8] 根据相关目录分别进行总结 基本状况 - 五新隧装总股本和流通股本数据未明确提及，但提到公司结构稳定，积极回购股票并用于2024年员工持股计划[2] - 公司市值为16.35亿元，流通市值数据未明确提及[2] 公司定位与产品体系 - 五新隧装是国内隧道施工装备领军企业，产品广泛应用于钻爆法隧道施工与矿山开采，客户覆盖国内头部企业[13][14][15] 股权结构与经营情况 - 公司股权结构稳定，最大股东为五新投资有限公司，占比35.12%，实际控制人为王薪程[20] - 过去5年营收和归母净利润CAGR均保持在20%以上，2023年实现营收9.54亿元，同比+76%[23] 机械代人大势所趋 - 提升机械化水平是未来发展趋势，基建投资带动隧道施工增长，矿山资本开支高增，矿山机械行业长坡厚雪[29][30] 公司产品竞争力 - 公司产品竞争力突出，十年有望打造“百亿五新”，产品优势明显，下游认可度高，积极投入研发，研发费用率逐年提升[55][56][57] 管理层战略规划 - 管理层制定“百亿五新”战略规划，出海+后市场增量可期，公司规划10年销售规模突破100亿元，结构上，国内与海外各占50%，基建与矿山各占50%，设备与后市场各占50%，并进入全球工程机械50强[62][63] 盈利预测与投资建议 - 预计2024-2026年公司营业收入分别为12.15/15.51/20.01亿元，净利润分别为1.85/2.35/3.05亿元，当前股价对应PE分别为8.8/6.9/5.4倍，首次覆盖给予公司“增持”评级[80][81][82][83][84][85][86]

员工持股计划 - 2024年员工持股计划受让价格由13.30元/股调为13.00元/股[1][3][4] - 2024年多会议审议通过相关议案并获股东大会授权[1][2][3] 权益分派 - 2023年年度以87,609,048股为基数，每10股派3元现金[4] 影响说明 - 本次调整不影响2024年员工持股计划实施，对财务和经营无实质影响[5]

证券代码：835174 证券简称：五新隧装 公告编号：2024-055 湖南五新隧道智能装备股份有限公司 第三届董事会第二十四次会议决议公告 本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，没有虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连 带法律责任。 董事王薪程、张维友、袁凌、周兰、刘敦文因工作原因以通讯方式参与表决。 二、议案审议情况 具体内容详见公司在北京证券交易所指定披露平台（www.bse.cn）上披露的 《湖南五新隧道智能装备股份有限公司关于调整 2024 年员工持股计划受让价格 1.会议召开时间：2024 年 6 月 14 日 2.会议召开地点：公司 2 楼研学堂 3.会议召开方式：现场+通讯会议 4.发出董事会会议通知的时间和方式：2024 年 6 月 11 日以通讯方式发出 5.会议主持人：董事长杨贞柿先生 6.会议列席人员：全体监事、董事会秘书、财务总监 7.召开情况合法、合规、合章程性说明： 本次会议的召集、召开、议案审议程序符合有关法律、行政法规、部门规章、 规范性文件和《公司章程》的规定。 （二）会议出席情况 （一）审议通过《关于调整 20 ...

监事会会议信息 - 召开时间为2024年6月14日[4] - 召开地点为公司2楼研学堂[4] - 发出通知时间为2024年6月11日[4] - 应出席监事3人，出席和授权出席3人[4] 议案表决情况 - 《关于调整2024年员工持股计划受让价格的议案》同意2票、反对0票、弃权0票、回避1票[5] - 监事夏正杰对该议案回避表决[5] - 该议案无需提交股东大会审议[5]

证券代码：835174 证券简称：五新隧装 公告编号：2024-056 3.回避表决情况：监事夏正杰回避表决。 湖南五新隧道智能装备股份有限公司 第三届监事会第十九次会议决议公告 本公司及监事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，没有虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连 带法律责任。 一、会议召开和出席情况 二、议案审议情况 具体内容详见公司在北京证券交易所指定披露平台（www.bse.cn）上披露的 《湖南五新隧道智能装备股份有限公司关于调整 2024 年员工持股计划受让价格 的公告》（公告编号：2024-057）。 （一）会议召开情况 1.会议召开时间：2024 年 6 月 14 日 2.会议召开地点：公司 2 楼研学堂 3.会议召开方式：现场+通讯会议 4.发出监事会会议通知的时间和方式：2024 年 6 月 11 日以通讯方式发出 5.会议主持人：监事会主席褚嘉林 6.召开情况合法、合规、合章程性说明： 本次监事会会议的召集、召开、议案审议程序等方面符合有关法律、行政法 规、部门规章、规范性文件和《公司章程》的规定。 （二）会议出席情况 会议应出席监事 ...

一、会议召开和出席情况 （一）会议召开情况 会议应出席董事 7 人，出席和授权出席董事 7 人。 董事王薪程、张维友、袁凌、周兰、刘敦文因工作原因以通讯方式参与表决。 证券代码：835174 证券简称：五新隧装 公告编号：2024-055 湖南五新隧道智能装备股份有限公司 第三届董事会第二十四次会议决议公告 本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，没有虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连 带法律责任。 二、议案审议情况 具体内容详见公司在北京证券交易所指定披露平台（www.bse.cn）上披露的 《湖南五新隧道智能装备股份有限公司关于调整 2024 年员工持股计划受让价格 1.会议召开时间：2024 年 6 月 14 日 2.会议召开地点：公司 2 楼研学堂 3.会议召开方式：现场+通讯会议 4.发出董事会会议通知的时间和方式：2024 年 6 月 11 日以通讯方式发出 5.会议主持人：董事长杨贞柿先生 6.会议列席人员：全体监事、董事会秘书、财务总监 7.召开情况合法、合规、合章程性说明： 本次会议的召集、召开、议案审议程序符合有关法律、行政法规 ...

证券代码：835174 证券简称：五新隧装 公告编号：2024-057 湖南五新隧道智能装备股份有限公司 关于调整 2024 年员工持股计划受让价格的公告 （三）2024 年 5 月 16 日，公司第三届董事会第二十三次会议和第三届监事 会第十八次会议审议通过了《关于<2024 年员工持股计划（草案）>及其摘要的议 案》《关于<2024 年员工持股计划管理办法>的议案》等议案。 2024 年 5 月 17 日，上海荣正企业咨询服务（集团）股份有限公司出具《关 于湖南五新隧道智能装备股份有限公司 2024 年员工持股计划（草案）之独立财 务顾问报告》 本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，没有虚假记 载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个 别及连带法律责任。 湖南五新隧道智能装备股份有限公司（以下简称"公司"）于 2024 年 6 月 14 日召开第三届董事会第二十四次会议和第三届监事会第十九次会议，审议通 过《关于调整 2024 年员工持股计划受让价格的议案》，由于公司实施了 2023 年 年度权益分派，根据《2024 年员工持股计划》的相关规定，将 2024 年 ...

权益分派方案 - 2023年年度权益分派方案2024年5月13日获股东大会通过[2] - 基准日合并报表归属母公司未分配利润427,065,297.47元[2] - 母公司未分配利润419,692,766.71元，派发现金红利26,282,714.40元[2] 分配细则 - 以87,609,048股为基数，每10股派3元，回购股不参与分配[3] - 不同持股时间股东补缴税款不同[5] - 合格境外投资者股东每10股实际派发2.70元[5] - 按总股本折算每股现金红利0.2920019元[5] 时间安排 - 权益登记日2024年6月12日，除权除息日2024年6月13日[6] - 现金红利2024年6月13日划入股东账户[7][8] 后续调整 - 权益分派后公司将调整员工持股计划授予价格[9]

证券代码：835174 证券简称：五新隧装 公告编号：2024-054 湖南五新隧道智能装备股份有限公司 2023 年年度权益分派实施公告 本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，没有虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连 带法律责任。 湖南五新隧道智能装备股份有限公司 2023 年年度权益分派方案已获 2024 年 5 月 13 日召开的 2023 年年度股东大会审议通过，本次实施分配方案距离股东 大会审议通过的时间未超过两个月。 现将权益分派事宜公告如下： 本 次 权 益 分 派 基 准 日 合 并 报 表 归 属 于 母 公 司 的 未 分 配 利 润 为 427,065,297.47 元，母公司未分配利润为 419,692,766.71 元。本次权益分派共 计派发现金红利 26,282,714.40 元。 一、权益分派方案 1、本公司 2023 年年度权益分派方案为： 以公司股权登记日应分配股数 87,609,048 股为基数（应分配总股数等于股 权登记日总股本 90,008,718 股减去回购的股份 2,399,670 股，根据《公司法》 等 ...