配售情况 - 公司拟配售583,860股新H股，占现有已发行H股约1.44%、现有已发行股份约0.68%[3] - 配售价每股137.00港元，较2025年9月25日收市价折让约14.21%，较前五个连续交易日平均收市价折让约19.23%[4][10] - 预计配售最高所得款项总额约8000万港元，所得款项净额约7830万港元[4] - 配售股份总面值为人民币583,860元[9] - 预计不少于6名承配人认购，承配人及最终实益拥有人为独立第三方[4][8] - 配售协议于2025年9月25日交易时段后订立[3][6][7] - 联席配售代理为中国国际金融香港证券有限公司及招商证券（香港）有限公司[7] - 公司将向联交所申请配售股份上市及买卖[6][17] - 配售须待联交所批准且满足多项条件方可作实[16][18] 股份结构 - 公告日期公司已发行股份总数为86162471股，包括45482153股内资股及40680318股H股[22] - 核心关连人士内资股占比从公告日的30.86%变为交割后的30.65%，其他内资股股东占比从21.92%变为21.78%，内资股总数占比从52.79%变为52.43%[24] - 核心关连人士H股占比从公告日的3.38%变为交割后的3.36%，承配人占比为0.67%，其他H股股东占比从43.83%变为43.54%，H股总数占比从47.21%变为47.57%[24] 资金用途 - 所得款项净额中约50%（3915万港元）用于优化集团财务结构，约50%（3915万港元）用于一般公司用途，预计于2026年12月31日或之前动用[20] - 过去十二个月全球发售所得款项净额约为6.2331亿港元，已按招股章程及公告用途使用，用途未变更[25] - 截至公告日，为氢燃料电池系统研发及扩产提供资金的所得款项净额分配4.644亿港元，占比74.5%，已动用9620万港元，未动用3.682亿港元，拟于2028年12月31日前动用[26] - 为氢能装备扩产提供资金的所得款项净额分配9530万港元，占比15.3%，已动用930万港元，未动用8600万港元，拟于2027年12月31日前动用[26] - 用于海外市场业务拓展的所得款项净额分配4800万港元，占比7.7%，已动用1390万港元，未动用3410万港元，拟于2028年12月31日前动用[26] - 用于营运资金及一般公司用途的所得款项净额分配1560万港元，占比2.5%，已动用1560万港元，未动用0，拟于2028年12月31日前动用[26] 一般授权 - 董事会获授权可配發、發行及買賣不超過17,232,494股新股份，占年度股東會通過決議案當日已發行股份约20%[5][14] - 一般授权可配發、發行及買賣不超過決議案通過當日已發行股份總數20%的新股份，即17,232,494股[29]

会议情况 - 2025年9月25日公司2025年第四次临时股东会召开[4] - 已发行股份总数为86,162,471股，含40,680,318股H股及45,482,153股内资股[4] - 44,755,378股股份股东出席，占已发行股份总数约51.94%[4] 决议投票 - 授予董事会购回H股一般授权决议案，赞成票44,676,935股，占比99.82%[6] - 反对票78,443股，占比0.18%，弃权票0股，占比0%[6]

氢能概念股表现 - 亿华通股价上涨51.13%至36港元 [1] - 重塑能源股价上涨27.96%至212.8港元 [1] - 京城机电股份股价上涨15.32%至5.58港元 [1] - 国富氢能股价上涨11.71%至62港元 [1] 行业催化事件 - 第十届国际氢能与燃料电池设备技术展览会于9月18日至20日在北京举办 [1] - 北京、重庆、武汉等多地出台支持氢能产业发展政策 [1] 机构观点 - 长城证券认为氢能产业持续发展得益于持续颁布的氢能源利好政策 [1] - 国金证券指出2025年是氢能中长期规划结算时点 行业将进入放量冲刺期 [1] - 燃料电池汽车及绿氢项目落地加速 氢能和燃料电池制造是当前两条主线 [1]

氢能概念股表现 - 亿华通股价涨51.13%至36港元 [1] - 重塑能源股价涨27.96%至212.8港元 [1] - 京城机电股份股价涨15.32%至5.58港元 [1] - 国富氢能股价涨11.71%至62港元 [1] 行业催化事件 - 第十届国际氢能与燃料电池设备技术展览会于9月18日至20日在北京举办 [1] - 北京、重庆、武汉等多地出台支持氢能产业发展政策 [1] 机构观点 - 长城证券认为氢能产业持续发展得益于持续颁布的利好政策 [1] - 国金证券指出2025年是氢能中长期规划结算时点 行业将进入放量冲刺期 [1] - 燃料电池汽车及绿氢项目落地加速 氢能和燃料电池制造是当前两条主线 [1]

会议安排 - 公司2025年第四次临时股东会于9月25日上午十时在上海嘉定区召开[2] - 代表委任表格及文件须在9月24日上午十时前送达指定地点[6] 议案内容 - 审议授予董事会购回不超已发行H股10%的一般授权[3]

临时股东会信息 - 2025年第四次临时股东会9月25日上午10时在上海嘉定区举行[4] - 投票以投票方式进行，计算通过决议案所需多数不包括弃权票[14] 特别决议案 - 拟授予董事会购回不超已发行及未被购回H股数目10%的H股的一般授权[7] 股份过户 - 9月22日至25日暂停办理H股股份过户登记手续[11] - H股过户文件及股票须于9月19日下午4时30分前送达指定登记处[11] 受委代表 - 受委代表委任文据须按规定签署，最迟到9月24日上午10时交回指定地点[15] 其他 - 公司注册办事处位于上海嘉定区靖远路，电话+86 21 6025 7126，邮箱refire.ir @ refire.com[16] - 若因恶劣天气无法举行临时股东会，将在指定网站公告重新安排情况[17]

会议信息 - 2025年9月25日上午十时召开第四次临时股东会[3][20][41] - 会议地点在上海嘉定区金园一路655号一栋2层[20] - 若因恶劣天气无法举行将在指定网站公告重新安排[57] 股权登记 - 2025年9月22日至25日暂停办理H股股份过户登记[21][50] - 填妥的H股过户文件及股票9月19日下午四时三十分前送达指定登记处[21][50] - 9月25日在册股东有权参会投票[21][54] 代表委任 - 委任受委代表需在2025年9月24日上午十时前交回表格[4][22][54] - 受委代表无需为公司股东[54] 股份情况 - 截至最后实际可行日期，已发行股份86,162,471股，含40,680,318股H股及45,482,153股内资股[30] - 内资股、H股、股份每股面值均为人民币1.00元[9][10][12] 购回授权 - 特别决议案拟审议授予董事会购回不超已发行及未被购回H股数目10%的一般授权[43][44] - 若通过，最多可购回4,068,031股H股，占已发行H股总数的10%[33] 股价数据 - 2024年12月至2025年9月，H股每月最高成交价150.40 - 316.20港元，最低成交价118.00 - 272.40港元[35] 股东权益 - 林琦先生于17,852,700股股份中拥有权益，占比约20.72%，行使购回权后增至约21.75%[36] 公司信息 - 公司注册办事处地址为中国上海市嘉定区靖远路1555号1幢1层1004室[56] - 联系电话为+86 21 6025 7126，邮箱为refire.ir @ refire.com[56]

行业整体表现 - 氢燃料电池行业从政策示范驱动向场景商业化驱动转型 市场竞争和商业化考验更为严峻 [1] - 上半年全国燃料电池汽车产量1364辆同比下降47.2% 销量1373辆同比下降46.8% [3] - 行业规模缩减导致企业采取审慎营销扩张策略 [2] 企业财务表现 - 四家企业上半年营业收入整体下滑：国鸿氢能收入5888.3万元同比降55.7% 亿华通收入7192.9万元同比降53.25% 国富氢能收入1.09亿元同比降19.2% 重塑能源收入1.07亿元同比降9.9% [2] - 主力产品量价齐跌：亿华通燃料电池系统收入5064.2万元同比降52.7% 国鸿氢能燃料电池系统收入3665.1万元同比降72% [2] - 三家企业归母净利润实现减亏：减亏幅度在13%-28%之间 亿华通亏损幅度降至近四年同期最低水平 [3] - 国富氢能亏损规模同比减少20%至8924.8万元 主要因收回大额应收账款和政府补助增加 [3] 应收账款改善 - 应收账款余额显著下降：亿华通21.3亿元较上年底降3% 重塑能源21.57亿元降7.8% 国鸿氢能16.4亿元降4.9% [3] - 企业持续强化应收账款管理 积极与整车厂商合作改善回款状况 [3] 新应用场景拓展 - 企业拓展冷链运输、环卫及重卡等应用场景 同时在船舶、热电联供新领域展开应用 [4] - 重塑能源推动车辆在高速、中长途应用 其重卡产品已满足大宗货物运输需求 [4] - 行业推动重型燃料电池非道路移动机械试点应用 [4] 海外市场突破 - 重塑能源海外市场收入1100万元同比增约160% 营收占比从2%提升至10% [6] - 企业聚焦欧洲、北美、东南亚、中亚、中东及北非市场 发挥海外订单高毛利优势 [6] - 国富氢能确认海外加氢站、制氢设备制造厂、液态氢设施及水电解制氢项目 [6] 产业链整合 - 亿华通与中国旭阳集团进行双向整合 在氢能制备、储运、消纳环节实现协同 [6] - 重塑能源探索海外绿氢生态项目 推动电解水氢能装备销售 [6] - 国富氢能向印度交付碱性水电解制氢成套设备 初步具备国际竞争力 [6]

公司战略转向 - 俄罗斯天然气工业股份公司宣布永久停止向欧洲供应天然气 彻底关闭能源再供给余地 [1] - 公司签署具有历史意义的备忘录 将能源供应全面转向东方 永远改变全球能源格局 [3] - 通过先进管道向东方供应廉价且可靠的天然气 供应成本客观上低于欧洲 [3] 地缘经济影响 - 蒙古国因天然气过境获得巨额利润 乌克兰因选择西方地缘政治角色失去替代机会 [3] - 欧盟面临前所未有的能源危机 需支付过高液化天然气费用且缺乏可靠替代源 [3] - 欧洲为政治雄心付出严冬和工业衰退代价 被定位为昂贵且不可靠的买家 [4] 行业格局重构 - 俄罗斯向东方的能源转向被视作对欧洲经济模式的"死刑"判决 且判决已生效 [4] - 世界地缘政治版图重新绘制 欧洲在能源革命边缘徘徊并走向衰败 [3] - 中俄签订世纪合同 形成新的能源供应体系 [3]

股本信息 - 截至2025年8月底，公司法定/注册股本总额为86,162,471元[1] - 截至2025年8月底，公司H股法定/注册股份40,680,318股，股本40,680,318元[1] - 截至2025年8月底，公司内资股法定/注册股份45,482,153股，股本45,482,153元[1] 股份发行情况 - 截至2025年8月底，公司H股已发行股份40,680,318股，库存股0股[3] - 截至2025年8月底，公司内资股已发行股份45,482,153股，库存股0股[3] 期权与资金 - 截至2025年8月底，首次公开发售前购股权计划股份期权2,260,818股[4] - 2025年8月行使期权利得资金0元[4] 股份变动 - 2025年8月已发行股份（非库存）增减0股内资股[6] - 2025年8月库存股份增减0股内资股[6]