公司基本信息 - 公司于2020年3月在港交所主板上市，持有3间附属公司，稀美广东旗下还有2家附属公司及1家联营公司[6] - 公司主要从事钽铌湿法氧化物及钽铌火法金属制品的研产销，历史始于2006年5月9日[7] - 公司获中国有色金属科技成果二等奖1项、省级优秀科技成果1项、高新技术产品9种，连续3年被评为英德市人才工作先进单位[8] - 公司香港股份过户登记分处为香港中央证券登记有限公司，位于香港湾仔皇后大道东183号合和中心17楼1712 - 1716室[15] - 公司主要往来银行有中国工商银行股份有限公司佛冈支行、中国银行清远分行[15] - 公司核数师为安永会计师事务所，位于香港鲗鱼涌英皇道979号太古坊一座27楼[15] - 公司股票编号为9936[15] 公司人员变动 - 吴珊丹女士于2022年4月15日辞任执行董事及授权代表，吴理觉先生于同日获委任为授权代表[13] - 2022年4月15日起，吴珊丹女士辞任执行董事、首席财务官及授权代表[83] 业务市场表现 - 公司钽铌湿法产品连续四年市场占有率保持在30.0%以上[8] 业务项目进展 - 截至目前，公司两大火法冶炼项目均已投产并实现火法产品对外销售[8] - 2022年3月，贵州新动能有条件同意向稀美贵州注资60百万元，并认购稀美贵州37.50%股权[27] - 2022年5月，公司引进赣锋锂业战略合作，配售融资2.4亿港元并于7月完成交割，赣锋锂业持有公司16.7%股份，成为公司第二大股东[28] - 公司与雷州市政府就年产3000吨高性能钽铌氧化物投资项目订立协议[95] - 2022年8月3日，公司与广东省雷州市人民政府就年产3,000吨高性能钽铌氧化物投资项目订立协议[168] 财务数据关键指标变化 - 截至2022年6月30日止六个月，公司收益469,719千元，同比增加35.6%；毛利163,468千元，同比增加108.7%；期间溢利62,672千元，同比增加27.6%[18] - 2022年6月30日，公司流动比率1.73，较2021年12月31日减少2.8%；速动比率0.97，较2021年12月31日减少17.1%；资本负债比率47.7%，较2021年12月31日增加19.6个百分点[18] - 公司总收益从2021年上半年约34650万元增加约12320万元或35.6%至2022年上半年约46970万元，主要因产品销售价格增加和贵州兴义火法项目量产[30][31] - 销售成本从2021年上半年约26820万元增加约3810万元或14.2%至2022年上半年约30630万元，主要由于原材料单价增加[32] - 毛利从2021年上半年约7830万元增加约8520万元或108.7%至2022年上半年约16350万元，毛利率从22.6%增至34.8%[34] - 其他收入及收益净额从2021年上半年约1800万元减少约1570万元或87.2%至2022年上半年约230万元，因应收账款和存货减值拨回未发生[35] - 销售及分销开支从2021年上半年约510万元轻微增加约10万元或2.0%至2022年上半年约520万元，因运输及交通成本增加[36] - 行政开支从2021年上半年约3080万元增加约2060万元或66.9%至2022年上半年约5140万元，因两大新建火法项目投产，新增人员工资及研发成本增加[37] - 其他开支从2021年上半年约20万元增加约2210万元至2022年上半年约2230万元，因汇兑差额净额由收益转亏损[39] - 融资成本从2021年上半年约400万元增加约460万元或115.0%至2022年上半年约860万元，因计息银行借款平均结余增加[40] - 所得税开支从2021年上半年约700万元增至2022年上半年约1550万元，实际税率从12.5%增至19.8%，因免税收入减少和不可扣税开支增加[41] - 公司纯利从2021年上半年约4910万元增加约1360万元或27.6%至2022年上半年约6270万元，纯利率分别约为14.2%及13.3%[42] - 2022年6月30日，公司现金及现金等价物约为1.469亿元人民币，2021年12月31日约为1.699亿元人民币[46] - 报告期内，集团现金及现金等价物减少约2300万元人民币，经营活动所用现金净额约1.669亿元人民币，投资活动所用现金净额约5600万元人民币，融资活动所得现金净额约2.019亿元人民币，汇率变动负面影响约200万元人民币[47] - 2022年6月30日，集团债务总额约为5.032亿元人民币，2021年12月31日约为3.451亿元人民币[48] - 2022年6月30日，集团资本负债比率约为47.7%，2021年12月31日为28.1%[49] - 2022年6月30日，银行借款由账面价值分别约为2070万元人民币及5240万元人民币的租赁土地及物业、厂房及设备作担保，2021年12月31日分别约为2100万元人民币及2520万元人民币[51] - 报告期及截至2021年6月30日止六个月，资本开支分别约为5670万元人民币及2500万元人民币[52] - 2022年6月30日，集团资本承担约为2.241亿元人民币，2021年12月31日约为1.449亿元人民币[57] - 2022年6月30日，集团无重大或有负债、法律诉讼或潜在诉讼，2021年12月31日也无[54] - 截至2022年6月30日止六个月不派发中期股息，2021年亦为零[65] - 2022年上半年收益469,719千元，2021年同期为346,501千元[101] - 2022年上半年毛利163,468千元，2021年同期为78,322千元[101] - 2022年上半年除税前溢利78,183千元，2021年同期为56,130千元[101] - 2022年上半年期间溢利62,672千元，2021年同期为49,124千元[101] - 2022年上半年本公司普通权益持有人应占每股盈利0.21元，2021年同期为0.16元[101] - 2022年6月30日非流动资产总值327,766千元，2021年12月31日为331,969千元[107] - 2022年6月30日流动资产总值1,090,100千元，2021年12月31日为750,406千元[107] - 2022年6月30日流动负债总额629,567千元，2021年12月31日为422,492千元[107] - 2022年6月30日资产净值746,945千元，2021年12月31日为622,777千元[111] - 2022年1月1日期初股东权益为622,777千元，2022年6月30日期末股东权益为746,945千元[114] - 2022年上半年期间溢利为62,102千元，全面收益总额为64,168千元[114] - 2022年上半年经营活动所用现金流量净额为(166,859)千元，投资活动所用现金流量净额为(56,005)千元，融资活动所得现金流量净额为201,944千元[119] - 2022年上半年现金及现金等价物减少净额为(20,920)千元，期末现金及现金等价物为146,851千元[119] - 2022年上半年来自中国客户的收益为395,577千元，较2021年的304,417千元有所增长[129] - 2022年上半年来自美国客户的收益为43,230千元，较2021年的26,808千元有所增长[129] - 2022年上半年来自亚洲（除中国）客户的收益为16,834千元，较2021年的10,982千元有所增长[129] - 2022年上半年来自欧洲客户的收益为13,997千元，较2021年的4,228千元有所增长[129] - 2022年上半年总收益为469,719千元，较2021年的346,501千元有所增长[129] - 2022年客户A、B、C收益分别为50,792千元、53,920千元、29,093千元，2021年分别为16,275千元、21,796千元、57,281千元[132] - 2022年来自客户合约的总收益为469,719千元，2021年为346,501千元[133][137] - 2022年除税前溢利相关已售存货成本为306,251千元，物业、厂房及设备折旧为11,579千元等[138] - 2022年期内税项支出总额为15,511千元，2021年为7,006千元[141] - 董事会不建议就2022年上半年派发中期股息[142] - 2022年用于计算每股基本盈利的母公司普通权益持有人应佔溢利为62,102千元，2021年为49,124千元[146] - 2022年收购物业、厂房及设备项目为56,660,000元，2021年为24,963,000元[150] - 2022年6月30日贸易应收帐款及应收票据（扣除亏损拨备）为189,982千元，2021年12月31日为130,122千元[152] - 2022年6月30日贸易应付账款为56,521千元，2021年12月31日为13,621千元[153] - 2022年6月30日已发行及缴足的300,000,000股每股面值0.01港元普通股，相当于人民币2,712,208千元，与2021年12月31日相同[154] - 2022年6月30日资本承担为224,052千元，2021年12月31日为144,920千元[158] - 2022年上半年关联方物业租赁付款为715千元，2021年为691千元[159] - 2022年上半年主要管理人员薪酬总额为2,455千元，2021年为2,262千元[161] - 2022年6月30日计息银行借款账面价值为503,219千元，公平值为490,732千元；2021年12月31日账面价值为345,125千元，公平值为338,926千元[162] 业务线产量及质量指标 - 本报告期内，公司湿法折氧化物总产量约1,032.45吨，同比增加50.0%；火法金属制品总产量约93.35吨[21][23] - 本报告期内，公司氧化铌产量约830.28吨，同比增长47.7%；折氧化钽产量约202.17吨，同比增长59.1%；高纯氧化物上半年产量约194.98吨，同比增加60.4%[23] - 本报告期内，湿法产品总合格率为95.5%，综合回收率保持在96.3%；火法产品平均直收率为94.0%，综合回收率保持在96.0%[23] 公司科研成果 - 本报告期内，公司新增已授权专利21项，授权软件著作权6项，另有66项专利正在申请审核阶段；新增政府科技立项目1项，完成6项企标制定[25] 公司股权结构 - 2022年6月30日，董事吴理觉先生通过受控法团持有公司2.05亿股股份，股权约68.33%[70] - 2022年6月30日，吴理觉先生为Jiawei Resources Seychelles实益拥有人，股权100%[72] - 2022年6月30日，Jiawei Resources Seychelles作为实益拥有人持有公司2.05亿股股份，股权约68.33%[74] - 2022年6月30日，Ruan Xiaomei女士因配偶权益拥有公司2.05亿股股份，股权约68.33%[74] 公司购股权计划 - 2020年2月19日公司有条件采纳购股权计划，自采纳以来未授出购股[78][79] 公司股份公众持有及交易情况 - 报告期至报告日期，公司最少25%已发行股份由公众股东持有[80] - 报告期至报告日期，公司或附属公司未购买、出售或赎回上市证券[81] 公司财务报告编制基础 - 基于财务状况和融资，集团按持续经营基准编制财务报告[82] 公司上市所得款项使用情况 - 公司2020年3月12日上市，配售股份所得款项净额约为人民币9270万元（约1.055亿港元），截至2022年6月30日已动用约人民币7970万元[85] - 建造新生产设施以生产钽粉及钽条计划资金占比28.9%，金额为人民币2680万元，已全部使用[85] - 购买及安装相关机器及设备以生产钽粉及钽条计划资金占比36.0%，金额为人民币3340万元，已使用人民币2530万元，未使用人民币810万元[85] - 有关设立新生产设施的其他开支计划资金占比3

公司整体财务数据关键指标变化 - 公司2021年收益为763,725千元，较2020年的601,652千元增加26.9%[12] - 2021年销售成本为558,205千元，较2020年的429,002千元增加30.1%[12] - 2021年毛利为205,520千元，较2020年的172,650千元增加19.0%[12] - 2021年除税前溢利为118,550千元，较2020年的87,164千元增加36.0%[12] - 2021年年度溢利为102,065千元，较2020年的70,309千元增加45.2%[12] - 2021年每股基本盈利为0.34元，较2020年的0.25元增加36.0%[12] - 2021年流动比率为1.78，较2020年的2.40减少25.8%[12] - 2021年速动比率为1.17，较2020年的1.50减少22.0%[12] - 2021年资本负债比率为28.1%，较2020年的15.2%增加12.9个百分点[12] - 2021年公司实现收益约为人民币7.63725亿元，同比增长26.9%；净利润约为人民币1.021亿元，同比增长45.2%[21] - 公司总收益从2020年约6.017亿元增加26.9%至2021年约7.637亿元，主要因氟钽酸钾和再造产品收益增加，部分被五氧化物产品收益减少抵消[33] - 销售成本从2020年约4.29亿元增加30.1%至2021年约5.582亿元，因销量增加及钽矿和铌矿采购均价上升[43] - 毛利从2020年约1.727亿元增加19.0%至2021年约2.055亿元，受收益增加带动；毛利率从2020年约28.7%降至2021年约26.9%，因销售成本增加[44] - 2021年其他收入及收益总额为1189.1万元，其中政府补贴占48.5%；2020年总额为2757.3万元，政府补贴占53.0%[45] - 其他收入及收益从2020年约2760万元减少约1570万元或56.9%至2021年约1190万元，主要因政府补贴减少[46] - 销售及分销开支从2020年约840万元增加约430万元或51.2%至2021年约1270万元，主要因员工成本增加[49] - 行政开支从2020年约7270万元增加约1100万元或15.1%至2021年约8370万元，主要因员工成本和其他行政开支增加[53] - 2021年其他经营收入约930万元，包括拨回贸易应收账款减值拨备约590万元及拨回存货约550万元[54] - 资本化前的计息银行借款融资成本2021年约1320万元，2020年约1030万元，综合损益表扣除的融资成本净额2021年约1180万元，2020年约800万元[55] - 所得税开支2021年约1650万元，2020年约1690万元，实际税率2021年约13.9%，2020年约19.3%，减少因不可扣税开支减少[58] - 年度溢利从2020年约7030万元增加约3180万元或45.2%至2021年约1.021亿元，纯利率2021年约13.4%，2020年约11.7%[59] - 物业、厂房及设备账面价值从2020年约9560万元增加约6920万元至2021年约1.648亿元，主要受在建工程和厂房及机械增加推动[60] - 政府补贴从2020年约1460万元减少约880万元至2021年约580万元[46] - 汇兑差额净额从2020年约1100万元减少约840万元或76.4%至2021年约260万元[46] - 2021年12月31日，集团使用权资产总额约为4880万元，2020年为2430万元[62] - 2021年12月31日，存货总额约为2.56亿元，2020年为2.69亿元；平均存货由2020年的1.995亿元增至2021年的2.625亿元，分别占销售产品所得收益约34.4%及33.2%[63][67] - 平均存货周转日数由2020年的169.8日增加至2021年的171.6日[68][69] - 2021年12月31日，贸易应收账及应收票据总额约为1.301亿元，2020年为1.505亿元；平均贸易应收账及应收票据由2020年的1.598亿元减至2021年的1.403亿元，分别占总收益26.6%及18.4%[70][73] - 贸易应收账及应收票据平均周转日数由2020年的97.0日减至2021年的67.1日[74][77] - 2021年12月31日，预付租赁土地款项约为2160万元，2020年为2210万元[62] - 2021年12月31日，租赁厂房及机器款项约为2540万元，2020年为0元[62] - 2021年12月31日，租赁办公室款项约为190万元，2020年为220万元[62] - 2021年及2020年12月31日，应收账款的预期信贷亏损分别约为100万元及690万元[74] - 预付款项、按金及其他应收款项从2020年12月31日约12780万元增加至2021年12月31日约27100万元，主要因预付款项增加[78] - 贸易应付账款从2020年12月31日约630万元增加至2021年12月31日约1360万元，因接近2021年末采购增加[80] - 贸易应付账款平均周转日数从2020年的约10.0日减少至2021年的6.5日，因2021年销售规模增加[80][81] - 其他应付款项及应计费用从2020年12月31日约4610万元增加至2021年12月31日约5510万元，因应计费用及其他应付款项增加[84] - 银行借款在2021年12月31日和2020年12月31日分别占负债总额约75.1%及80.1%[85] - 银行借款总额从2020年12月31日约26590万元增加至2021年12月31日约34510万元，因动用新增银行贷款[85][88] - 2021年12月31日银行借款中，有抵押为8381.7万元，无抵押为26130.8万元；2020年12月31日有抵押为3879.8万元，无抵押为22713.2万元[87] - 2021年12月31日银行借款由账面价值约580万元租赁土地及2520万元物业、厂房及设备担保；2020年12月31日为590万元租赁土地及3020万元物业、厂房及设备[87] - 2021年12月31日公司现金及现金等价物约16990万元，2020年12月31日约18640万元[89] - 2021年公司现金及现金等价物减少约1640万元，经营活动现金流入净额约11200万元，投资活动现金流出净额约18550万元，融资活动现金流入净额约6180万元，汇兑亏损约470万元[92] - 2021年12月31日债务总额约为人民币3.744亿元，2020年12月31日约为人民币2.691亿元[93] - 2021年12月31日资本负债比率约为28.1%，2020年12月31日为15.2%，上升原因是现金及现金等价物减少[94] - 2021年12月31日租赁土地及物业、厂房及设备账面净值分别约为人民币580万元和人民币2520万元，2020年12月31日分别为人民币590万元和人民币3020万元[95] - 2021年和2020年资本开支分别约为人民币8360万元和人民币1900万元[96] - 2021年12月31日资本承担约为人民币1.449亿元，2020年12月31日约为人民币4400万元[99] - 2021年12月31日员工合计328名，2020年为260名；2021年总员工成本约为人民币5560万元，2020年约为人民币4180万元[107] - 董事会决议不派发2021年末期股息，2020年也为零[108] 各条业务线数据关键指标变化 - 公司钽铌湿法产品2018年市场份额约为35.8%，2019 - 2021年连续三年市场占有率在30.0%以上[4] - 2021年公司主要产品五氧化物及氟钽酸钾总产量为1684吨，总销售量约为1686吨[21] - 2021年99.5%五氧化二钽中国出厂年度均价同比上涨8.7%，99.5%五氧化二铌中国出厂年度均价同比上涨14.5%[18] - 2021年公司高纯产品产量同比增长54.0%，高纯钽铌产量与总产量占比16.7%，与2020年同比提高63.0%[24] - 2021年公司高纯氧化铌销量同比增长53.5%，电子级氧化铌增长10.7%，晶体级氧化铌增长130.0%[24] - 2021年公司海外销售金额达到约人民币1.079亿元，同比增长41.6%，占总收益之14.1%[24] - 2021年公司销售制造产品收益为5.97371亿元，占比78.2%；销售贸易产品收益为0.87246亿元，占比11.4%；提供加工服务收益为0.79108亿元，占比10.4%[30] - 五氧化物产品收益从2020年约4.225亿元减少2.3%至2021年约4.129亿元，因工业级氧化铌收益减少4.66亿元，部分被高纯氧化铌增加3.08亿元抵消[34] - 氟钽酸钾收益从2020年约0.975亿元增加76.9%至2021年约1.725亿元，主要因销量增加[35] - 再造产品收益从2020年约0.206亿元增加至2021年约0.767亿元，因销售氢氧化锡、氟硅酸钾及钨酸增加[38] - 其他产品收益从2020年约0.61亿元增加66.6%至2021年约1.016亿元[39] - 提供加工服务收益从2020年约0.058亿元增加1263.8%至2021年约0.791亿元，因客户落单量大幅增加[40] 公司业务发展与项目情况 - 2021年贵州“年产1500吨高纯高性能钽铌新材料项目”阶段性建成并投产，“年产600吨高纯高性能钽铌金属新材料项目”即将进入投料试运行阶段，“年产1000吨钽铌氧化物项目”启动[25] - 2021年公司获专利授权十二项，开发钽铌醇盐新产品三个[28] - 2022年公司计划建造及设立新生产设施，将生产及销售范围扩大至钽粉及钽条[110] - 2022年公司将持续投入资源研发新产品项目及创新生产方法[111] - 公司2020年3月12日上市，所得款项净额约人民币9270万元（约1.055亿港元），2021年12月31日已动用约人民币6360万元[117] - 建造生产钽粉及钽条的新生产设施计划资金2680万元，占比28.9%，已用2660万元，未使用20万元[117] - 购买及安装生产钽粉及钽条相关机器设备计划资金3340万元，占比36.0%，已用1040万元，未使用2300万元[117] - 设立新生产设施其他开支及支持研发项目计划资金360万元，占比3.9%，已用260万元，未使用100万元[117] - 加强欧洲销售网络及巴西采购渠道计划资金1660万元，占比17.9%，已用1360万元，未使用300万元[117] - 巴西采购渠道计划资金320万元，占比3.5%，已用130万元，未使用190万元[117] - 一般营运资金计划资金910万元，占比9.8%，已全部使用[117] - 所得款项净额尚未使用金额约人民币2910万元，预计2022年6月前完全使用[117] 公司荣誉情况 - 2021年公司荣获“中国证券金紫荆奖十四五最具投资价值上市公司”与“最佳能源与资源公司”奖项[29] 公司股权结构情况 - 吴理觉先生持有公司2.05亿股股份，占已发行股份总数的68.3%[121] 公司人员变动与信息 - 曾敏先生58岁，2011年5月加入集团，2017年5月26日获委任为董事，2021年2月23日辞任非执行董事[125][126] - 刘国辉先生49岁，2020年2月19日获委任为独立非执行董事，在会计等领域有超22年经验[127][128] - 钟晖先生54岁，2020年2月19日获委任为独立非执行董事，在有色金属行业研发有超22年经验[13

公司产品产量与销量 - 截至2021年6月30日止六个月，公司五氧化物及氟钽酸钾总产量约为749.2吨，总销量约为825.2吨[3] - 本报告期公司主要产品总产量约为749.2吨，同比去年同期下降17.5%；营业收入约为人民币346.5百万元，同比增加9.2%；净利润约为人民币49.1百万元，同比增加39.3%[26] - 报告期内公司主要产品总产量约749.2吨，同比下降17.5%，其中工业级氧化铌约445.3吨，同比下降29.1%；工业级氧化钽约45.1吨，同比下降52.3%；氟钽酸钾约137.3吨，同比增加56.4%；高纯氧化铌约117.0吨，同比增加22.5%；高纯氧化钽约4.6吨，同比增加94.4%[27] 公司技术与人员情况 - 截至2021年6月30日，公司拥有9个省级高新技术产品，35项专利[3] - 2021年6月30日公司拥有员工261名[73] 公司整体财务关键指标变化 - 2021年上半年公司收益为346,501千元，2020年为317,396千元，同比增加9.2%[21] - 2021年上半年公司销售成本为268,179千元，2020年为222,876千元，同比增加20.3%[21] - 2021年上半年公司毛利为78,322千元，2020年为94,520千元，同比减少17.1%[21] - 2021年上半年公司毛利率为22.6%，2020年为29.8%，同比减少7.2个百分点[21] - 2021年上半年公司除税前溢利为56,130千元，2020年为44,024千元，同比增加27.5%[21] - 2021年上半年公司期间溢利为49,124千元，2020年为35,253千元，同比增加39.3%[21] - 2021年上半年公司基本每股盈利为0.16元，2020年为0.13元，同比增加23.1%[21] - 2021年总收益约3.465亿元，较2020年增加约2910万元或9.2%，主要因销售氟钽酸钾收益增加，部分被销售五氧化物产品及提供加工服务收益减少抵消[33] - 2021年和2020年销售成本分别约2.682亿元和2.229亿元，2021年较2020年增加约4530万元或20.3%，因原材料购买量和单价增加[39] - 毛利由2020年约9450万元减少约1620万元或17.1%至2021年约7830万元，毛利率由29.8%降至22.6%，因销售组合转变和原材料单价增加[40] - 其他收入及收益由2020年约280万元增加约1520万元至2021年约1800万元，因应收贸易账款和存货减值拨回增加[41] - 销售及分销开支由2020年约330万元增加约180万元至2021年约510万元，因销售及采购部人员薪金和运输及交通成本增加[44] - 行政开支从2020年上半年约3470万元降至本报告期约3080万元，减少约390万元或11.2%[45] - 其他开支从2020年上半年约70万元降至本报告期约20万元，减少约50万元[46] - 融资成本从2020年上半年约320万元增至本报告期约400万元，增加约80万元或25.0%[47] - 所得税开支从2020年上半年约880万元降至本报告期约700万元，实际税率从19.9%降至12.5%[49] - 纯利从2020年上半年约3530万元增至本报告期约4910万元，增加约1380万元，纯利率从11.1%增至14.2%[50] - 2021年6月30日现金及现金等价物约1.804亿元（2020年12月31日约1.864亿元），本报告期减少约600万元[51][52] - 2021年6月30日债务总额约2.304亿元（2020年12月31日约2.659亿元）[54] - 2021年6月30日资本负债比率约为8.8%（2020年12月31日为15.2%）[55] - 资本开支从2020年上半年约760万元增至本报告期约2500万元[57] - 2021年6月30日资本承担约为1.65亿元（2020年12月31日约4400万元）[62] - 截至2021年6月30日止六个月，公司收益为346,501千元人民币，2020年同期为317,396千元人民币，同比增长约9.2%[105] - 该期间毛利为78,322千元人民币，2020年同期为94,520千元人民币，同比下降约17.1%[105] - 除税前溢利为56,130千元人民币，2020年同期为44,024千元人民币，同比增长约27.5%[105] - 期间溢利为49,124千元人民币，2020年同期为35,253千元人民币，同比增长约39.3%[105] - 本公司普通权益持有人应占每股盈利基本为0.16元人民币，2020年同期为0.13元人民币，同比增长约23.1%[105] - 2021年6月30日，非流动资产总值为184,008千元人民币，2020年12月31日为133,217千元人民币，增长约38.1%[110] - 流动资产总值为714,564千元人民币，2020年12月31日为720,443千元人民币，下降约0.8%[110] - 流动负债总额为296,621千元人民币，2020年12月31日为300,158千元人民币，下降约1.2%[110] - 非流动负债总额为31,314千元人民币，2020年12月31日为31,740千元人民币，下降约1.3%[113] - 资产净值为570,637千元人民币，2020年12月31日为521,762千元人民币，增长约9.4%[113] - 截至2021年6月30日，公司权益总额为570,637千元人民币，较2021年1月1日的521,762千元人民币增长9.37%[115] - 2021年上半年公司期间溢利49,124千元人民币，全面收益总额48,875千元人民币[115] - 2021年上半年来自经营活动的现金流量净额为62,508千元人民币，2020年为 - 83,410千元人民币[118] - 2021年上半年投资活动所用现金流量净额为 - 28,718千元人民币，2020年为 - 7,374千元人民币[118] - 2021年上半年融资活动所用现金流量净额为 - 40,189千元人民币，2020年为225,216千元人民币[118] - 2021年上半年现金及现金等价物减少净额为 - 6,399千元人民币，期末现金及现金等价物为180,420千元人民币[118] - 2021年上半年来自外部客户的收益为346,501千元人民币，2020年为317,396千元人民币[126] - 2021年6月30日非流动资产为184,008千元人民币，2020年12月31日为133,217千元人民币[127] - 2021年上半年客户A带来收益16,275千元人民币，客户B带来收益57,281千元人民币[129] - 2020年上半年客户A带来收益119,868千元人民币，客户B带来收益45,812千元人民币[129] - 截至2021年6月30日止六个月，来自客户合约的总收益为346,501千元，2020年同期为317,396千元[130][133] - 2021年上半年除税前溢利相关成本中，已售存货成本268,179千元，物业、厂房及设备折旧6,222千元等[134] - 2021年上半年所得税期内支出总额7,006千元，2020年同期为8,771千元[137] - 2021年本公司普通权益持有人应占溢利49,124千元，2020年为35,253千元[143] - 2021年用于计算每股基本盈利的已发行普通股加权平均数为300,000,000股，2020年为270,580,110股[141][143] - 2021年上半年集团收购物业、厂房及设备项目24,963,000元，2020年同期为7,572,000元[144] - 截至2021年6月30日，贸易应收账及应收票据为200,081千元，2020年12月31日为150,469千元[146] - 截至2021年6月30日，贸易应付账款为27,099千元，2020年12月31日为6,321千元[147] - 2021年6月30日已发行及缴足的300,000,000股每股面值0.01港元的普通股，相当于人民币2,712,208元[150] - 截至2021年6月30日，已订约但未拨备的厂房及设备资本承担为164,976千元，2020年12月31日为43,954千元[151] - 2021年上半年物业租赁付款总额为69.1万人民币，2020年同期为18.9万人民币[153] - 2021年上半年向佳为资源有限公司物业租赁付款为17.5万人民币，2020年同期为18.9万人民币[153] - 2021年上半年向吴理觉先生物业租赁付款为51.6万人民币，2020年无此项付款[153] - 2021年上半年主要管理人员薪酬总额为226.2万人民币，2020年同期为182.3万人民币[155] - 2021年上半年主要管理人员短期雇员福利为213.3万人民币，2020年同期为178.2万人民币[155] - 2021年上半年主要管理人员离职后福利为12.9万人民币，2020年同期为4.1万人民币[155] - 2021年6月30日计息银行借款账面价值为23037.4万人民币，2020年12月31日为26593万人民币[158] - 2021年6月30日计息银行借款公允价值为22534.9万人民币，2020年12月31日为26321.2万人民币[158] - 管理层评定部分金融资产和负债公允价值与其账面价值相若[158] 公司业务线数据关键指标变化 - 报告期内开发近20家达标新客户，外销金额约4210万元，同比增长32.4%；高纯氧化铌销售约133.3吨，同比增长66.9%；高纯氧化钽销售约4.8吨，同比增长116.4%；2021年上半年火法产品接订单量是2020年全年销量的99.8%，预计发货量是2020年的近1.7倍[31] - 报告期内销售五氧化物产品收益约1.759亿元，较2020年减少约6920万元或28.2%，因销售工业级氧化铌及工业级氧化钽收益减少[35] - 报告期内销售氟钽酸钾收益约1.043亿元，较2020年增加约5460万元或109.9%，主要因销量增加[36] - 报告期内提供加工服务收益约90万元，较2020年减少约150万元或62.5%，因分配产能集中于产品销售而非加工服务生产[38] 公司股权变动情况 - 2021年1月25日，MACRO - LINK向Jiawei Resources Seychelles转让4750万股公司股份，相当于已发行股本约15.8%[78] - 转让事项前，Jiawei Resources Seychelles持有1.575亿股公司股份，相当于已发行股本约52.5%[78] - 转让事项后，Jiawei Resources Seychelles持有2.05亿股公司股份，相当于已发行股本约68.3%[78] - 2021年6月30日，吴理觉先生于受控法团的权益中持有公司2.05亿股股份，股权概约百分比为68.33%[79] - 2021年6月30日，吴理觉先生为Jiawei Resources Seychelles的实益拥有人，股权百分比为100%[81] - 截至2021年6月30日，Jiawei Resources Seychelles和Ruan Xiaomei女士分别持有2.05亿股公司股份，股权约为68.33%[82] 公司合作与资金使用情况 - 2021年3月26日，公司全资附属公司稀美广东与中核华创订立合作协议，分别按45%和55%的持股比例向合作公司注资，合作公司注册资本为人民币1亿元[93] - 公司股份于2020年3月12日上市，所得款项净额约为人民币9270万元，截至2021年6月30日，已动用约人民币4680万元，尚未使用约人民币4590万元，预计2022年6月前完全使用[94] - 建造新生产设施生产钽粉及钽条计划资金2680万元，已用1970万元，未用710万元，占比28.9%[94] - 购买及安装相关机器及设备生产钽粉及钽条计划资金3340万元，已用400万元，未用2940万元，占比36.0%[94] - 有关设立新生产设施的其他开支计划资金360万元，已用110万元，未用250

公司基本信息 - 公司是中国领先的钽铌冶金产品生产商，2020年五氧化物及氟钽酸钾总产量约为1,781.1吨，总销量约为1,868.9吨[2] - 公司拥有9个省级高新技术产品，截至2020年12月31日共拥有29项专利[2] - 2020年公司获得多项荣誉，包括“2020年广东省专精特新中小企业”等称号[3] 财务数据关键指标变化 - 2020年公司收益为601,652千元，较2019年增加0.2%[12] - 2020年销售成本为429,002千元，较2019年减少2.9%[12] - 2020年毛利为172,650千元，较2019年增加8.6%[12] - 2020年除税前溢利为87,164千元，较2019年增加3.8%[12] - 2020年年度溢利为70,309千元，较2019年增加0.9%[12] - 2020年每股基本盈利为0.25元，较2019年减少19.4%[12] - 2020年资本负债比率为15.2%，较2019年减少11.2个百分点[12] - 2020年公司实现收益约为人民币601.7百万元，同比增长0.2%[18][31] - 2020年公司实现净利润约为人民币70.3百万元，同比增长0.9%[18][32] - 公司总收益从2019年约600.6百万元增加0.2%至2020年约601.7百万元，主要因氟钽酸钾及氧化铌收益增加，部分被氧化钽收益减少抵消[38] - 五氧化物产品收益从2019年约485.5百万元减少13.0%至2020年约422.5百万元，因工业级氧化钽收益减少86.2百万元，部分被工业级氧化铌增加42.6百万元抵消[39] - 氟钽酸钾收益从2019年约50.7百万元增加92.3%至2020年约97.5百万元，主要因销量增加[40] - 再造产品收益从2019年约17.2百万元增加至2020年约20.6百万元，因氢氧化锡、氟矽酸钾及钨酸销售增加[41] - 其他产品收益从2019年约47.2百万元增加29.2%至2020年约61.0百万元[42] - 提供加工服务收益从2019年约4.8百万元增加20.8%至2020年约5.8百万元，因客户落单量增加[43] - 销售成本从2019年约441.6百万元减少2.9%至2020年约429.0百万元，因钽矿及铌矿采购平均价下降[46] - 销售产品毛利从2019年157,159千元增加至2020年169,194千元，毛利率从26.4%增至28.4%[47] - 提供加工服务毛利从2019年1,845千元增加至2020年3,456千元，毛利率从38.1%增至59.6%[47] - 公司总毛利从2019年约159.0百万元增加8.6%至2020年约172.7百万元，毛利率从26.5%增至28.7%，主要因销售成本下降[50] - 其他收入及收益从2019年约760万元增加约2000万元或263.2%至2020年约2760万元，主要因政府补贴增加约820万元及2020年有1100万元汇兑差额净额[52] - 销售及分销开支从2019年约720万元增加约120万元或16.7%至2020年约840万元，主要因咨询顾问费增加约230万元，部分被员工成本减少约70万元抵消[54] - 行政开支从2019年约5680万元增加约1590万元或28.0%至2020年约7270万元，主要因员工成本增加约790万元及法律咨询及专业费用增加约530万元[58] - 2020年其他开支约为1250万元，主要包括贸易应收账款减值约690万元及存货撇减约490万元[59] - 2020年和2019年资本化前的计息银行借款融资成本分别约为1030万元及720万元，资本化利息分别约为240万元及290万元，融资成本净额分别约为800万元及460万元[61] - 公司被评定为高新技术企业，适用15%税率，钽条出口销售享有9%税项退款，2020年和2019年所得税开支分别约为1690万元及1430万元，实际税率分别约为19.3%及17.0%[62] - 2020年和2019年年度溢利分别约为7030万元及6970万元，增加约60万元或0.9%，纯利率分别约为11.7%及11.6%[63] - 2020年政府补贴1461.6万元，占其他收入及收益总额53.0%，2019年为641.6万元，占比84.2%[51] - 2020年咨询顾问费239.5万元，占销售及分销开支总额28.5%，2019年为6.7万元，占比0.9%[54] - 2020年和2019年研发开支分别约为2400万元及2400万元，主要用于提高产品纯度、开发新产品及提高废料再造能力[58] - 物业、厂房及设备账面价值从2019年12月31日约8950万元增至2020年12月31日约9560万元，增加约610万元[67] - 使用权资产中租赁物业从2019年12月31日约340万元减至2020年12月31日约220万元，预付土地租赁款项从2019年12月31日约2260万元减至2020年12月31日约2210万元[68] - 存货总额从2019年12月31日约1.299亿元增至2020年12月31日约2.692亿元，平均存货从约1.463亿元增至约1.995亿元，平均存货对销售产品的收益从24.4%增至33.2%[70][73] - 平均存货周转日数从2019年约121.0日增至2020年169.8日[74][75] - 贸易应收账及应收票据总额从2019年12月31日约1.692亿元减至2020年12月31日约1.505亿元，平均贸易应收账及应收票据从约1.18921亿元增至约1.59814亿元，占总收益从19.8%增至26.6%[76][80] - 贸易应收账及应收票据平均周转日数从2019年72.3日增至2020年97.0日[82][84] - 2020年12月31日应收账款预期信贷亏损约为690万元，2019年12月31日属微不足道[82] - 存货中原材料从2019年12月31日约8105.3万元增至2020年12月31日约1.84069亿元，在制品从约2334.5万元增至约3666.9万元，制成品从约2548.1万元增至约4842万元[70] - 贸易应收账从2019年12月31日约1.01475亿元增至2020年12月31日约1.07401亿元，应收票据从约6768.3万元减至约4999.3万元[76] - 贸易应收账及应收票据中30日内从2019年12月31日约1.15757亿元减至2020年12月31日约7223.1万元，31 - 60日从约3025.1万元减至约1150万元，61 - 90日从约1008.7万元增至约1356.1万元，超过90日从约1306.3万元增至约5317.7万元[81] - 预付款项、按金及其他应收款项从2019年12月31日约4220万元增至2020年12月31日约1.144亿元[85] - 贸易应付账款从2019年12月31日约1720万元减至2020年12月31日约630万元，平均周转日数从约23.5日减至10.0日[88] - 其他应付款项及应计费用从2019年12月31日约3460万元增至2020年12月31日约4610万元[91] - 银行借款总额从2019年12月31日约1.433亿元增至2020年12月31日约2.659亿元，2020年末占负债总额约80.5%（2019年末为69.3%）[92][96] - 2020年12月31日现金及现金等价物约1.864亿元（2019年12月31日约5850万元）[97] - 回顾年度内现金及现金等价物增加约1.279亿元，经营活动现金流出净额约9430万元，投资活动现金流出净额约1740万元，融资活动现金流入净额约2.446亿元，汇兑亏损约500万元[99] - 2020年12月31日债务总额约2.659亿元（2019年12月31日约1.433亿元）[100] - 2020年12月31日资本负债比率约为15.2%（2019年12月31日为26.4%）[101] - 2020年12月31日，银行借款由账面价值约590万元（2019年12月31日：950万元）的租赁土地及3020万元（2019年12月31日：零）的物业、厂房及设备作担保[102] - 2020年及2019年资本开支分别约为1900万元及2590万元[103] - 2020年12月31日，集团资本承担约为4400万元（2019年12月31日：约510万元）[106] 各条业务线数据关键指标变化 - 2020年主要产品五氧化物及氟钽酸钾总产量为1781.1吨，同比增长21.7%[18][27] - 2020年主要产品五氧化物及氟钽酸钾总销量为1868.9吨，同比增加17.9%[18][28] - 2020年工业级氧化铌、工业级氧化钽和氟钽酸钾产量分别约为1212.9吨、147.6吨及238.2吨，分别同比增长28.4%、-16.4%及136.0%[27] - 2020年副产品氟盐产出超2000吨，同比增长52.6%；副产品锡精矿回收达27.7吨，同比增长162%[27] - 2020年出口金额超人民币76百万元，同比增长20%[28] - 2020年工业级氧化铌销售收益比上一年度增长约人民币42.6百万元，同比增长20.9%[31] - 2020年销售氟钽酸钾的收益比上一年度增加约人民币46.8百万元，增长92.3%[31] 公司业务发展计划 - 2020年集团开始建设年产能为100吨的钽粉生产线，预计2021年内建成投产[114] - 2020年公司在贵州投资高纯钽铌制品生产基地，预计2021年内建成投产[114] - 公司计划加强海外市场销售网络，探索商机，扩充客户群、增加市场份额及多元化业务[125] 公司上市及资金使用情况 - 公司2020年3月12日于联交所主板上市，所得款项净额约人民币9270万元（约1.055亿港元），截至2020年12月31日已动用约人民币1830万元[128] - 建造新生產設施以生產鉭粉及鉭條计划资金用途为人民币2680万元，占比28.9%，尚未使用[128] - 購買及安裝相關機器及設備以生產鉭粉及鉭條计划资金用途为人民币3340万元，占比36.0%，尚未使用[128] - 有關設立新生產設施的其他開支计划资金用途为人民币360万元，占比3.9%，已使用人民币50万元，尚未使用人民币310万元[128] - 提供財務支助五個研發項目所需的開支计划资金用途为人民币1660万元，占比17.9%，已使用人民币790万元，尚未使用人民币870万元[128] - 加強歐洲的銷售網絡及於巴西的採購渠道计划资金用途为人民币320万元，占比3.5%，已使用人民币80万元，尚未使用人民币240万元[128] - 一般營運資金计划资金用途为人民币910万元，占比9.8%，已全部使用[128] - 所得款项净额尚未使用金额约人民币7440万元，预计2022年6月前完全使用[128] 公司股权结构 - 吴理觉先生持有公司2.05亿股股份，占已发行股份总数的68.3%[133] 公司人员变动及信息 - 曾敏先生于2011年5月加入集团，2017年5月26日获委任为董事，2021年2月23日辞任非执行董事[137] - 刘国辉先生于2020年2月19日获委任为独立非执行董事，在会计等领域拥有超21年经验[138][139] - 钟晖先生于2020年2月19日获委任为独立非执行董事，在有色金属行业研发具有超21年经验[142][143] - 尹福生先生于2020年2月19日获委任为独立非执行董事，在金融及投资范畴累积逾21年经验[143][144] - 钟岳联先生于2010年1月加入集团，担任副总裁，在钽铌冶金行业拥有超26年工作经验[146] - 石波于2012年5月

财务数据关键指标变化 - 2020年上半年公司收益317,396千元，同比增加4.6%[14] - 2020年上半年公司銷售成本222,876千元，同比增加1.4%[14] - 2020年上半年公司毛利94,520千元，同比增加13.0%[14] - 2020年上半年公司毛利率29.8%，较2019年增加2.2个百分点[14] - 2020年上半年公司除税前溢利44,024千元，同比减少12.7%[14] - 2020年上半年公司期間溢利35,253千元，同比减少13.2%[14] - 2020年6月30日公司資本負債比率9.6%，较2019年12月31日减少16.8个百分点[14] - 截至2020年6月30日止六个月，实现集团收益约为人民币317.4百万元，较2019年同期增长约4.6%[19][27] - 截至2020年6月30日止六个月，集团研发费用约为人民币12.3百万元，占集团收益比重约为3.9%，较2019年同期增长约2.5%[26] - 2020年销售产品收益314,959千元，占比99.2%；提供加工服务收益2,437千元，占比0.8%；总收益317,396千元[30] - 公司总收益从2019年上半年约3.035亿元增至本报告期约3.174亿元，增加约1390万元或4.6%[33] - 销售成本从2019年上半年约2.199亿元增至本报告期约2.229亿元，增加约300万元或1.4%[37] - 毛利从2019年上半年约8360万元增至本报告期约9450万元，增加约1090万元或13.0%，毛利率从约27.6%增至约29.8%[39] - 其他收入及收益从2019年上半年约570万元减至本报告期约280万元，减少约290万元[40] - 行政开支（含上市开支）从2019年上半年约3190万元增至本报告期约4620万元，增加约1420万元[42] - 所得税开支从2019年上半年约980万元减至本报告期约880万元，实际税率从约19.5%增至约19.9%[48] - 期间溢利从2019年上半年约4060万元减至本报告期约3580万元，减少约530万元，纯利率从约13.4%降至约11.1%[49] - 经调整后期间溢利（不包括上市开支）从2019年6月30日止六个月约4490万元增加190万元或4.1%至本报告期约4670万元[50] - 2020年6月30日现金及现金等价物约1.938亿元，2019年12月31日约5850万元[52] - 本报告期现金及现金等价物增加约1.353亿元，经营活动现金流出净额约8340万元，投资活动现金流出净额约740万元，融资活动现金流入净额约2.252亿元，汇率变动正面影响净额约90万元[53] - 2020年6月30日债务总额约2.409亿元，2019年12月31日约1.433亿元[54] - 2020年6月30日资本负债比率约为9.6%，2019年12月31日为26.4%[55] - 本报告期及截至2019年6月30日止六个月资本开支分别约为760万元及1040万元[60] - 2020年6月30日资本承担约为30万元，2019年12月31日约510万元[62] - 2020年上半年收益为317,396千元人民币，2019年同期为303,487千元人民币[112] - 2020年上半年毛利为94,520千元人民币，2019年同期为83,636千元人民币[112] - 2020年上半年除税前溢利为44,024千元人民币，2019年同期为50,431千元人民币[112] - 2020年上半年期间溢利为35,253千元人民币，2019年同期为40,607千元人民币[112][114] - 2020年上半年基本每股盈利为0.13元人民币，2019年同期为0.18元人民币[112] - 2020年6月30日非流动资产总值为127,163千元人民币，2019年12月31日为127,514千元人民币[117] - 2020年6月30日流动资产总值为671,999千元人民币，2019年12月31日为399,710千元人民币[117] - 2020年6月30日流动负债总额为273,558千元人民币，2019年12月31日为163,080千元人民币[117] - 2020年6月30日非流动负债总额为37,435千元人民币，2019年12月31日为43,544千元人民币[119] - 2020年6月30日资产净值为488,169千元人民币，2019年12月31日为320,600千元人民币[119] - 2020年上半年经营活动现金流量净额为 - 83,410千元，2019年为45,622千元[124] - 2020年上半年投资活动现金流量净额为 - 7,374千元，2019年为 - 10,078千元[124] - 2020年上半年融资活动现金流量净额为225,216千元，2019年为 - 49,821千元[124] - 2020年上半年现金及现金等价物增加净额为134,432千元，2019年为 - 14,277千元[124] - 2020年上半年来自外部客户的收益为303,487千元，2019年为317,396千元[132] - 2020年6月30日非流动资为127,163千元，2019年12月31日为127,514千元[133] - 2020年上半年客户A收益为119,868千元，2019年为60,641千元[135] - 2020年上半年销售产品收益为314,959千元，2019年为299,517千元[136] - 2020年上半年除税前溢利已售存货成本为222,876千元，2019年为219,851千元[139] - 2020年上半年物业、厂房及设备折旧为5,880千元，2019年为4,574千元[139] - 2020年上半年中国税项支出6815千元，香港税项支出1956千元，年内税项支出总额8771千元；2019年分别为9824千元、1千元、9824千元[142] - 2020年及2019年上半年公司均无已派付或拟派付股息[143] - 2020年上半年每股基本盈利按公司普通权益持有人应占溢利35253千元及已发行普通股加权平均数270580110股计算；2019年分别为40607千元、225000000股[145][147][148] - 2020年上半年集团收购物业、厂房及设备项目7572000元，撤销账面价值278000元项目；2019年分别为10390000元、169000元[149] - 2020年6月30日贸易应收账款及应收票据（扣除亏损拨备）为203091千元，2019年12月31日为169158千元[151] - 2020年6月30日贸易应付账款为12822千元，2019年12月31日为17205千元[152] - 2020年6月30日已发行及缴足300000000股每股面值0.01港元普通股，相当于人民币2712208元；2019年为10股，相当于人民币0.09元[154] - 2020年6月30日集团资本承担中厂房及设备已订约但未拨备为267千元，2019年12月31日为5059千元[155] - 2020年上半年支付主要管理人员薪酬总额1823千元，2019年为1576千元[158] - 2020年6月30日金融负债计息银行借款账面价值为240,863千元人民币[161] - 2019年12月31日金融负债计息银行借款账面价值为143,262千元人民币[161] - 2020年6月30日金融负债计息银行借款公平值为234,391千元人民币[161] - 2019年12月31日金融负债计息银行借款公平值为137,665千元人民币[161] 各条业务线数据关键指标变化 - 截至2020年6月30日，公司五氧化物及氟鉭酸鉀總產量約為907.9噸，總銷量約為945.4噸[3] - 2020年上半年公司五氧化物產品銷售量866.1噸，同比增加27.1%[14] - 2020年上半年公司氟鉭酸鉀銷售量79.3噸，同比增加47.9%[14] - 截至2020年6月30日止六个月，主要产品五氧化物及氟钽酸钾总生产量约为907.9吨，较2019年同期增长约33.3%[19] - 截至2020年6月30日止六个月，五氧化物及氟钽酸钾总销售量约为945.4吨，较2019年同期增长约28.6%[19][27] - 报告期内，晶体级氧化钪销售量约2.3吨，同比增长约1474.7%；电池用材料氯化铜销量约10.0吨，同比增长约364.7%[29] - 报告期内，出口销售额约为人民币31.8百万元，较2019年同期增长约27.3%；海外销售总额占集团收益总额约10.0%，2019年同期占比约8.2%[29] - 五氧化物产品收益从2019年上半年约2.446亿元增至本报告期约2.451亿元，增加约50万元或0.2%[34] - 氟锆酸钾收益从2019年上半年约3170万元增至本报告期约4970万元，增加约1800万元或56.8%[35] - 提供加工服务收益从2019年上半年约400万元减至本报告期约240万元，减少约160万元或40.0%[36] 公司经营与战略 - 公司于2020年2月10日正式复工，疫情仅耽误9天生经营时间[19] - 2020年上半年开展安全教育培训共28次，未发生重大安全环保事故[25] - 报告期内，公司获得2项发明专利授权和1项实用新型专利授权[26] - 公司提出“提升规模、提升品质、提升盈利”三大经营战略[67] - 公司将在英国和巴西设立办事处，分别开拓欧洲市场和保证原材料稳定供给[70] 股权结构 - 吴理觉先生于受控法团的权益股份数为157,500,000，股权概约百分比为52.50%[78] - 吴理觉先生于Jiawei Resources Seychelles的股权百分比为100%[85] - Jiawei Resources Seychelles作为实益拥有人持有公司股份数157,500,000，股权概约百分比为52.50%[87] - Ruan Xiaomei女士以配偶权益持有公司股份数157,500,000，股权概约百分比为52.50%[87] - MACRO - LINK International Mining Limited作为实益拥有人持有公司股份数67,500,000，股权概约百分比为22.50%[87] - 新华联国际投资有限公司于受控法团的权益持有公司股份数67,500,000，股权概约百分比为22.50%[87] - 新华联实业投资有限公司于受控法团的权益持有公司股份数67,500,000，股权概约百分比为22.50%[90] - 新华联控股有限公司于受控法团的权益持有公司股份数67,500,000，股权概约百分比为22.50%[90] 公司治理与合规 - 公司于2017年5月26日在开曼群岛注册成立，2020年3月12日起于联交所主板上市，持有3间附属公司全部权益[80] - 公司于2020年2月19日有条件采纳购股计划，有效期10年，至今未授出购股[94][95] - 自2020年3月12日上市至报告日，公司至少25%已发行股份由公众股东持有[96] - 自2020年3月12日上市至报告日，公司及其附属公司无购买、出售或赎回上市证券[97] - 公司上市所得款项净额由约人民币10950万元修订为约人民币9270万元，截至2020年6月30日已动用约人民币10万元[100] - 截至2020年6月30日，建造新生产设施等各项用途尚未使用金额约人民币9260万元，预计2022年6月前用完[100] - 公司董事会主席兼任行政总裁，与企业管治守则条文A.2.1有所偏离，但董事会认为符合集团最佳利益[102][103] - 公司全体董事自上市日期起至报告日期止已全面遵守标准守则规定交易准则[104] - 公司于2020年2月19日成立审核委员会，由三名独立非执行董事组成，已审阅相关财务报告[106] - 截至报告日期，无重大期后事项[107] - 截至2020年6月30日止六个月中期业绩公告及2020年中期报告将在相关网站刊发[108] 金融资产与负债估值 - 现金及现金等价物等金融资产和负债公平值与账面价值相若[161] -

公司市场地位 - 公司是中国钽铌冶金产品生产商，2016 - 2018年连续三年为中国最大的钽铌湿法冶金产品生产商，分别占中国市场份额约30.0%、31.5%及35.8%[2][19] 财务关键指标变化 - 2019年公司流动比率为2.45，较2018年的2.20增加11.4%[15] - 2019年公司速动比率为1.65，较2018年的1.20增加37.5%[15] - 2019年公司资本负债比率为26.4%，较2018年的19.4%增加7.0个百分点[15] - 2019年公司收益为600,644千元人民币，较2018年的514,718千元人民币增加16.7%[16] - 2019年公司销售成本为441,640千元人民币，较2018年的349,485千元人民币增加26.4%[16] - 2019年公司毛利为159,004千元人民币，较2018年的165,233千元人民币减少3.8%[16] - 2019年公司除税前溢利为83,941千元人民币，较2018年的90,094千元人民币减少6.8%[16] - 2019年公司拥有人应占溢利为69,652千元人民币，较2018年的77,071千元人民币减少9.6%[16] - 2019年公司收益约为人民币600.6百万元，比上一年度增加约人民币85.9百万元，同比增长16.7%[33] - 2019年公司溢利约人民币69.7百万元，比上一年度减少约人民币7.4百万元，主要受上市费用增加约人民币7.3百万元影响[33] - 2019年公司总收益约6.00644亿元，较2018年约5.14718亿元增加约8590万元或16.7%[39][44][45] - 2019年销售产品收益约5.95805亿元，占比99.2%；提供加工服务收益约483.9万元，占比0.8%[39] - 2019年五氧化物产品收益约4.85522亿元，较2018年约3.5005亿元增加约1.355亿元或38.7%[44][46] - 2019年复超酸钢收益约5072.6万元，较2018年约1.35732亿元减少约8500万元或62.6%[44][47] - 2019年再造产品收益约1719.1万元，较2018年约369.7万元增加[52] - 2019年其他产品收益约4720.5万元，较2018年约2523.9万元增加约2200万元或87.0%[44][53] - 2019年提供加工服务收益约483.9万元，较2018年约1062万元减少约580万元或54.4%[39][54] - 2019年销售成本约4.4164亿元，较2018年约3.49485亿元增加约9210万元或26.4%[55][59] - 2019年原材料成本约4.00257亿元，占总销售成本约90.6%；2018年约3.22688亿元，占比92.3%[55][59] - 总毛利由2018年约1.652亿元减少约620万元或3.8%至2019年约1.59亿元，整体毛利率由32.1%降至26.5%[60][61] - 其他收入及收益由2018年约300万元增加约460万元至2019年约760万元，主要因政府补贴增加约380万元[63][64] - 销售及分销开支由2018年约570万元增加约150万元至2019年约720万元，主要因分销成本和员工成本增加[65][67][68] - 行政开支由2018年约5210万元增加约470万元至2019年约5680万元，主要因研发开支和法律咨询及专业费用增加[69] - 其他开支由2018年约1240万元减少约1040万元至2019年约200万元，主要因2018年确认汇兑亏损约1050万元[72] - 2019年和2018年资本化前计息银行借款融资成本分别约为720万元和620万元[74] - 2019年和2018年建造生产设施直接应占资本化利息分别约为290万元和300万元[74] - 2019年和2018年综合损益表扣除的融资成本净额分别约为460万元和320万元[74] - 2019年销售产品毛利为1.57159亿元，毛利率26.4%；2018年毛利为1.60171亿元，毛利率31.8%[60] - 2019年提供加工服务毛利为18.45万元，毛利率38.1%；2018年毛利为50.62万元，毛利率47.7%[60] - 回顾年度及2018年度所得税开支分别约为1430万元和1300万元，实际税率分别约为17.1%和14.5%[75] - 回顾年度及2018年度年内溢利分别约为6970万元和7710万元，纯利率分别约为11.6%和15.0%[79] - 物业、厂房及设备账面价值由2018年底约7350万元增加约1600万元至2019年底约8950万元[80] - 使用权资产中租赁物业由2018年底约390万元减少至2019年底约340万元，预付土地租赁款项由2018年底约2310万元减少至2019年底约2260万元[81] - 2019年及2018年底存货分别约为1.299亿元和1.627亿元，平均存货分别约为1.463亿元和1.192亿元，分别占销售产品所得收益约24.4%和23.6%[84] - 平均存货周转日数由2018年度约124.5日减少至回顾年度的121.0日[87] - 贸易应收账及应收票据由2018年底约6870万元增加至2019年底约1.692亿元，平均贸易应收账及应收票据占总收益分别为19.8%和13.6%[89] - 贸易应收账及应收票据平均周转日数从2018年的49.6日增加至2019年的72.3日[94][95] - 预付款项、按金及其他应收款项从2018年约4190万元增加至2019年约5420万元[98] - 贸易应付账款从2018年约3960万元大幅减少至2019年约1720万元[99] - 贸易应付账款平均周转日数从2018年的31.3日减少至2019年的23.5日[101][102] - 其他应付款项及应计费用从2018年约2270万元增加至2019年约3460万元[103] - 银行借款总额从2018年约14810万元减少至2019年约14330万元[107][108] - 2019年及2018年银行借款分别占负债总额约72.0%及66.8%[108] - 2019年及2018年银行借款由账面价值约950万元及970万元的租赁土地担保[108] - 现金及现金等价物从2018年约9920万元减少至2019年约5850万元[109] - 集团现金及现金等价物减少约4070万元，经营、投资、融资活动现金流出净额分别约为470万元、2500万元、1030万元，汇率变动亏损影响净额约70万元[110] - 2019年12月31日集团债务总额约1.433亿元，2018年约为1.481亿元[111] - 2019年12月31日集团资本负债比率约为26.4%，2018年为19.4%，上升因现金及现金等价物减少[112] - 2019年和2018年12月31日，银行借款分别由账面价值约950万元和970万元的租赁土地担保[113] - 回顾年度和2018年度资本开支分别约为2590万元和3100万元[119] - 2019年12月31日集团资本承担约为510万元，2018年12月31日约为1010万元[121] 业务线产品产量及销量变化 - 2019年公司主要产品氧化铌及氧化钽产量同比增长分别49.0%，销量同比增长分别达约42.7%及约138.7%[19] - 2014 - 2018年用于对外销售的氧化钽产量从280.0吨增至590.0吨，复合年增长率为20.5%，预计2023年增至851.9吨，复合年增长率为7.6%[27] - 2014 - 2018年用于对外销售的氧化铌产量从1352.0吨增至2250.0吨，复合年增长率为13.6%，预计2023年增至3248.9吨，复合年增长率为7.6%[27] - 2014 - 2018年用于对外销售的氟钽酸钾产量从458.0吨增至850.0吨，复合年增长率为16.7%，预计2023年增至1109.3吨，复合年增长率为5.5%[27] - 2019年公司单月钽铌冶金产品产量突破150吨，产品一次合格率接近98%，全年无重大安全环保事故[31] - 2019年工业级氧化铌、高纯氧化铌、工业级氧化钽、高纯氧化钽和氟钽酸钾产量分别为944.4吨、240.3吨、176.6吨、1.8吨和100.9吨，同比分别增长19.3%、19.2%、49.0%、减少81.1%及减少49.4%[31] - 2019年电子级钽铌冶金产品销量同比增长98.9%，工业级氧化铌、高纯氧化铌、工业级氧化钽、高纯氧化钽和氟钽酸钾销量分别为1072.4吨、228.4吨、194.8吨、6.2吨和83.5吨，同比分别增长42.7%、138.7%、减少4.6%及减少47.5%[32] - 2019年氧化钽销售收入比上一年度增长约人民币93.4百万元，同比增长77.0%，氧化铌销售收入比上一年度增长约人民币31.3百万元，同比增长18.1%[33] 行业市场规模增长 - 2018 - 2023年中国硬质合金、航空设备制造及耐腐蚀设备行业市场规模预计分别以复合年增长率8.6％、28.6%及9.8%增长[28] 公司科研及资金扶持 - 2019年公司有2项专利获授权，5项专利申请获受理，获政府科技扶持资金超1000万元[37] 公司未来发展计划 - 2020年公司将建设年产能为100吨的超粉生产线[128] - 公司计划扩大生产及销售至铌粉及铌条，冶金行业主要制造商产能使用率在60%至80%[134] 公司上市情况及资金用途 - 公司股份于2020年3月12日在联交所主板上市，配售股份所得款项净额约为人民币1.095亿元（约1.246亿港元）[141] - 约29%或约人民币3170万元将用于建造新生产设施以生产铌粉及铌条[141] - 约36%或约人民币3940万元将用于收购及安装相关机器及设备以生产铌粉及铌条[141] - 约3.9%或约人民币420万元将用作拨付有关设立新生产设施的其他开支[141] - 约3.5%或约人民币380万元将用于加强欧洲的销售网络及巴西的采购渠道[142] - 约2.8%或约人民币310万元将用于在英国设立办事处加强销售网络[142] - 约0.7%或约人民币70万元将用作于巴西设立办事处确保原材料供应[142] - 约9.8%或约人民币1070万元将用作营运资金及一般企业用途[142] 公司股权结构 - 上市日期，吴理觉先生于公司1.575亿股股份中拥有权益，占公司已发行股份总数的52.5%[148] 公司管理层信息 - 奥珊丹女士于2014年1月加入集团，2017年9月8日调任执行董事并任首席财政官，有超10年财务管理经验[149][151] - 曾敏先生于2011年5月加入集团，2017年9月8日调任执行董事，2019年8月6日调任非执行董事，2020年2月起任MACRO - LINK集团高级副总裁[152] - 刘国辉先生于2020年2月19日获委任为独立非执行董事，在会计等领域有超20年经验[153][154] - 钟晖先生于2020年2月19日获委任为独立非执行董事，在有色金属行业研发有超20年经验[158][159] - 尹福生先生于2020年2月19日获委任为独立非执行董事，在金融及投资范畴累积逾20年经验[159][160] - 奥珊丹女士2009年7月毕业于华南理工大学（主修会计），2018年获相关高级专业级资格证书，2016年12月和2018年11月分别取得深交所和上交所董秘资格[149] - 曾敏先生1983年7月取得中南大学金属加工学士学位，曾在新华联矿业、通化葡萄酒等公司任职[152] - 刘国辉先生1996年7月获香港树仁学院会计荣誉文凭，2014年11月获香港浸会大学企业管治与董事理学硕士学位（成绩优异）[153] - 钟晖先生1988年6月毕业于中南大学（主修科技情报），1991年5月取得有色金属冶金硕士学位，1995年3