财务数据 - 公司2024年上半年营业收入为4.02亿元，同比下降16.01%[14] - 公司2024年上半年归属于上市公司股东的净利润为-6,842.48万元，同比下降433.78%[14] - 公司2024年上半年归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为-7,047.12万元，同比下降493.57%[14] - 公司2024年6月30日归属于上市公司股东的净资产为12.43亿元，较上年度末下降10.61%[14] - 公司2024年6月30日总资产为17.14亿元，较上年度末下降9.34%[14] - 2024年上半年公司实现营业收入40,213.93万元，同比下降16.01%[16] - 2024年上半年公司实现归属于上市公司股东的净利润-6,842.48万元，同比下降433.78%[16] - 2024年上半年公司实现归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为-7,047.12万元，同比下降493.57%[16] - 2024年上半年公司基本每股收益为-0.60元，同比下降340.00%[17] - 2024年上半年公司扣除非经常性损益后的基本每股收益为-0.62元，同比下降381.82%[17] - 2024年上半年公司研发支出占营业收入的比例为29.23%，比去年同期增加了4.74个百分点[17] - 2024年上半年公司经营活动产生的现金流量净额为-16,820.39万元，经营活动现金净流出减少了1,539.15万元[16] 公司发展战略 - 公司坚持协同管理软件"平台化和生态化"的发展战略[20] - 公司基于协同管理技术平台AICOP-V5和云原生技术平台AICOP-V8研发了多款协同管理软件产品[21] - 公司所属新一代信息技术产业是国民经济的战略性、基础性和先导性产业[26] - 数字经济已成为经济发展的重要引擎，协同办公迎来新的发展周期[27] - 数据要素在软件行业发挥关键作用，数据产业年均增速超过20%[28] - AI等技术变革带给行业更高的成长性，人工智能产业规模持续扩大[29] - 软件和信息技术服务加快向垂直行业渗透，企业数字化转型进程加快[30] - 信创全面推广，未来5年信创市场规模将保持30%以上年增长[31] - 信息技术服务逐步形成合作伙伴生态，服务内涵从"被动"变为"主动"[32] - AI技术与云技术结合发展，助推企业智能化水平提升[33] 技术创新 - 公司通过不断的产品技术创新，加强协同技术平台、协同应用平台、协同集成平台等技术性能，加强了平台及产品的核心竞争力[1] - 协同技术平台(CTP)持续提升技术平台稳定性与性能，实现全文检索/音视频微服务多实例集群部署，提升微服务高可用能力[1] - 协同应用平台(CAP)引入并适配了新的计算引擎，提供了双引擎运行模式，提升了公式计算性能[1] - 协同集成平台(CIP)优化了用户数据导入的校验规则和接口参数赋值的准确性[1] - 协同数据平台(CDP)与第三方数据分析平台进行了集成整合，新提供了强大的致远数脉BI平台[2] - 公司新申请发明专利1项，获得发明专利批准4项，新申请并获得认证的软件著作权37项[3] - 截至2024年6月30日，公司共获得专利批准35项，获得认证的软件著作权386项[3] - 公司通过容器化技术实现资源的高效利用和灵活调度，确保系统在面对突发流量时仍能保持稳定运行[2] 研发投入 - 报告期内公司研发投入为XXX元[4] - 研发投入总额为1.18亿元，较上年同期增长0.23%[40] - 研发投入总额占营业收入的比例为29.23%[40] - 基于云原生的协同运营技术平台和应用开发项目正在进行，预计总投资规模为2.07亿元[42] - 基于信创的协同技术平台及产品升级项目正在进行，预计总投资规模为1.71亿元[42] - 基于人工智能和信创的协同运营平台及产品升级项目正在进行，预计总投资规模为6800万元[43] - 央国企一体化、智能化、信创化协同运营管理平台项目正在进行，预计总投资规模为1.3亿元[43] 产品创新 - 推出了iForm智能表单产品，利用大模型AI技术进行重构[43] - 持续加强产品在安全性、稳定性、用户体验等方面的升级和适配[42][43] - 致力于融合人工智能、大数据分析等技术，为企业提供智能化协同应用[43] - 聚焦央国企市场，提升新一代协同运营管理平台的市场占有率[43] - 公司持续加大产品研发投入，处于行业内较高水平[48] - 公司拥有开放技术平台、低代码平台、信息交换与集成技术、智能化工作流与表单技术等关键技术[48] - 公司发起并创立协同研究院，推动产学研结合的产品技术创新模式[48] - 公司创新研发全新一代协同管理技术平台COP-V8，满足中大型及集团型企业的数字化转型需求[48] - 公司产品具有开放性、稳定性、可扩展性和集成性等特征，支持低成本、高效率的产品设计和功能扩展[49] - 公司产品体系涵盖适用于不同规模组织的A9、A8、A6、G9、G6等系列产品，满足客户差异化需求[49,50] - A9产品基于云原生、数字AI技术，具备完整的云原生基座、超大数据量处理能力、微服务化流程创新等特点[49] - A8产品具有良好的平台化特征，可灵活定义、构建和部署企业多样化、差异化与个性化的业务应用[49] - G6和G9产品针对政府行业，在多级数据交换、安全性、稳定性等方面具有较强优势[50] - A6系列产品具有快速部署、低成本、易用性等优势，能满足中小企业协同工作管理需求[50] 市场营销 - 公司是国内协同管理软件行业较早的进入者，具备完善的市场营销网络[51] - 公司拥有超过5万家企业客户和政府组织，在国内协同管理软件行业树立了较高的品牌知名度[51] - 公司在全国建立了多个分支机构，发展了超过600家销售伙伴，构建起了成熟、稳定、多层次的营销服务体系[51] - 公司拥有活跃稳定的85家城市专营销售伙伴，还发展了超过100家专业服务合作伙伴[51] - 公司联合协同管理软件上下游产业链资源，构建起了包括华为、中国移动、中国联通、阿里、腾讯等在内的合作生态[51] - 公司在项目实施交付阶段，通过专业化流程和质量管控，保障了实施部署效率和成功率[52][53] - 公司建立了包括现场支持服务和远程技术支持的双模式技术支持服务，实现线下与远程的技术支持[53] - 公司企业端订单保持增长，新客户数量同比增长约16%，金额同比增长约9%[54] - 公司聚焦国央企和中大型客户，聚焦细分景气度高的行业市场，紧抓信创政策的产业机会[54] - 公司持续升级客户服务，以"云+端"模式为依托，进一步高效触达客户，快速响应客户需求[55] 产品体系优化 - 优化后的公司产品体系包括AICOP A9、AICOP A8、AICOP A6、AICOP G9和AICOP G6等[57] - 公司持续提升AICOP-V8和AICOP-V5两大技术平台的能力,满足不同客户需求[57,58] - 公司在应用AI化、原生AI应用以及AI投资合作等方面取得进展,多个项目落地应用[59] - 公司海外业务战略升级,聚焦香港信创市场、扩大海外生态市场、精耕中东政务市场并寻求两非机会市场[60,61] - 公司持续优化经销商伙伴生态,与华为、百度等科技公司深度合作,与运营商合作取得新进展[62] - 公司升级和优化生态伙伴发展策略，通过"平台+应用+方案"生态供给模式，积极布局国资数科公司生态业务，推动数科公司生态合作推进数量近 120 家，数科生态业务同比大幅增长[63] 组织优化 - 完成区域机构和总部运营机构的优化，研发各产品线的融合，新组织结构与组织目标更匹配[65] - 优化人员结构和规模、控制成本及运营费用，加强了采购管理，对成本费用的影响将逐步显现[65] - 实施了新一期股权激励计划，首次授予对象 240 人，授予数量 320 万股[65] - 升级并强化双通道发展机制，有效拓展员工发展空间，强化专业路线发展通道，增强公司对专业人才持续吸引和人才保留[65] 财务数据分析 - 存货增加55.29%，主要是未验收项目交付成本尚未结转成本所致[70] - 交易性金融资产增加872.98%，主要是购买理财产品所致[70] - 预付款项增加115.85%，主要是预付外包费、房租及云租赁款项增加所致[70] - 租赁负债增加111.77%，主要是新增办公场所租赁所致[70] - 库存股增加159.38%，主要是本期股票回购所致[70] - 公司持有15项对外股权投资，报告期内出资300万元收购北京致链科技有限责任公司20%股权[72] - 公司持有的交易性金融资产期末余额为3,003.575万元，较期初增加2.69亿元[73] - 公司持有的其他权益工具期末余额为12,044.98万元，较期初增加3,071.59万元[73] - 公司主要控股子公司广州致远互联、陕西致远互联、大连致远互联等营业收入和净利润情况[75] 公司治理 - 公司于2024年1月16日和5月20日分别召开了2024年第一次临时股东大会和2023年年度股东大会，各项议案均审议通过[76][77] - 公司监事李伟民先生因个人原因辞去监事职务，公司选举刘晶莹女士为新任监事[78] - 公司2024年限制性股票激励计划已经披露并在后续实施中[80] 社会责任 - 公司主营业务为协同管理软件开发及销售，不直接从事具体生产制造行为[82] - 公司积极响应低碳、环保、绿色和效能的使命与号召，在日常运营中践行绿色办公、绿色出行[82] - 公司凭借先进的数字化技术，打造出覆盖组织全生命周期的办公运营协同一体化解决方案[82] - 公司全面推行无纸化办公，采用线上沟通方式，极大程度达成减碳目标[83] - 公司提倡员工按需领取办公用品，从源头减少废弃物的产生，并开展垃圾分类[84] 承诺与责任 - 公司控股股东、实际控制人徐石承诺自公司上市之日起36个月内不转让或委托他人管理其持有的公司首次公开发行股票前已发行的股份[85] - 公司核心技术人员杨祉雄承诺自公司上市之日起12个月内和离职后

业绩情况 - 2023年公司营业收入实现1%的微幅增长,但由于费用相对较高,首次出现亏损[2] - 2024年第一季度公司实现超10%的收入增长,利润同比减亏,现金流状况有所改善,得益于公司实施的降本增效策略[2] 产品和技术 - V8平台技术架构和应用需求进一步优化升级,即将发布新版本[3] - V5平台持续加强智能能力和解决方案能力,如智能合同管理、财税票档一体化、内控合规管理等[3] - 公司原有产品已完成AI化改造,并计划年内规模化上市销售,同时推出基于AI大模型的智能表单应用[3] 业务拓展 - 与华为深度合作,共谋海外出海策略及布局,共同参与其海外政府类项目[3] - 积极布局中东、非洲、东南亚、澳洲等多个地区,并拓展拉美、北非等新兴市场[3] 行业情况 - 政务信创业务保持稳定,行业信创显示出较好增长,尤其是央企和国资对数字化转型的推动[3][4] - 国资央企类客户需求有较好增长,倾向于统一标准和集团型建设,推动了行业信创的增长[4] - 公司将持续在政务和行业信创领域探索新的增长点和解决方案[4] AI发展 - 将AI研发人员投入到产品开发中,与V5、V8产品团队合作,推进产品智能化[4] - 基于开源大模型,训练了可私有化部署的小参数大模型,为客户提供模型服务[4] - 完成了AI智能表单的研发和上市,希望通过大模型深度融合和整合,布局AI与办公的新方式[4] - 与华为、方寸、百度等生态合作伙伴开展合作,在政务、智能公文等领域应用AI技术[4]

回购情况 - 2024年1月30日同意以5000 - 10000万元回购A股，不超47.63元/股，期限3个月[7] - 2024年4月25日完成回购，实际回购4,018,052股，占总股本3.49%[7] 利润分配 - 2024年5月20日通过利润分配方案，每10股派1.3元（含税）[9] - 截至2024年4月26日拟派红利14,342,154.19元（含税）[9] 股价相关 - 2024年5月23日收盘价格18.29元/股[10] - 实际派息0.13元/股（含税），除权除息参考价约18.16元/股[11] - 虚拟派息约0.1245元，除权除息参考价约18.1655元/股[11] - 除权除息参考价格影响约0.0303%[11]

利润分配 - 每股现金红利0.13元（含税）[3] - 拟派发现金红利14,342,154.19元（含税）[7] - 每股现金红利约0.1245元／股[8] 时间安排 - 股权登记日为2024/7/4，除权（息）日和现金红利发放日为2024/7/5[3] - 本次利润分配方案于2024年5月20日股东大会审议通过[4] 股本情况 - 公司总股本115,158,439股，实际参与分配110,324,263股[7] 税负情况 - 持股期限不同，股息红利所得实际税负不同[12] - QFII和港投按10%税率代扣，扣税后每股0.117元[12][13] - 其他机构和法人股东税前每股0.13元[13]

会议主要讨论的核心内容 公司业绩情况 - 2023年公司首次亏损,收入微增,受内外部变化影响 [1] - 2024年公司调整业务策略和布局,一季度收入增长11%,利润有所改善 [1] - 公司在一季度进行人员优化,采取末位淘汰的策略,目标优化10%的员工 [8][9] 客户需求变化 - 客户对IT支出更加谨慎,决策链变长,POC增多,回款周期变长 [6] - 客户对统一标准、统一流程、统一信息门户的需求增加,更倾向于平台化需求 [6][7] AI应用情况 - 客户对AI应用非常关注,希望尽快在系统中实现AI能力 [9][10] - 公司主要在私有化部署小参数大模型、知识管理、AI原生应用等方面进行投入和探索 [9][10][11] - 公司与华为、百度等合作,在政务、行业等领域开展AI解决方案 [11][12] 信创业务情况 - 政务信创业务保持平稳,行业信创业务增长较快,主要来自国企和央企客户 [12][13][14] - 政务信创业务不存在周期性,持续有新需求产生 [14][15] 海外业务情况 - 公司主要通过与华为、国家工信部等合作,开展海外政府服务、软件集成等业务 [4][5] - 自主海外业务主要集中在中东、东南亚等地区 [4] 问答环节重要的提问和回答 问题1 **提问内容** 请问今年有裁员计划吗 [11] **回答内容** 公司上半年已完成10%的人员优化目标,下半年会根据业务情况调整优化策略,继续保持10%左右的优化目标 [8][9] 问题2 **提问内容** 公司在信创业务方面的情况如何 [12] **回答内容** 政务信创业务保持平稳,行业信创业务增长较快,主要来自国企和央企客户。政务信创业务不存在周期性,持续有新需求产生 [12][13][14][15] 问题3 **提问内容** 公司在AI业务方面的投入和规划如何 [23][24] **回答内容** 公司在AI业务方面主要从四个方面进行投入和布局:产品AI化、私有化部署小参数大模型、AI原生应用孵化、与华为、百度等合作开展行业解决方案 [23][24][25]

会议主要讨论的核心内容 - 公司2023年首亏,收入微增,与内外部变化有关 [1] - 公司调整业务策略和布局,希望在2024年有好的调整和变化 [1] - 公司一季度收入增长11%,利润端有所改善,现金流也有改善 [1] - 公司进行人员优化策略,上半年目标10%,已基本完成 [7][8] - 公司在AI应用、出海业务、华为合作等方面有新的举措和进展 [3][4][5] - 客户对于AI应用、知识管理等需求增加,公司正在积极布局 [9][10][11] - 信创业务方面,政务端保持稳定,行业端增长较快,主要来自国资央企客户 [11][12][13] - 公司现金流面临一定压力,但通过内部调整和优化可以应对 [18][19] - 国产化需求在行业客户中仍有较好商机,超过了整体平均水平 [20][21][22] 问答环节重要的提问和回答 问题1 **参会者提问** 请问今年有裁员计划吗 [7] **段总回答** 公司上半年有10%的人员优化目标,已基本完成,下半年会根据业绩情况再做调整 [7][8] 问题2 **参会者提问** 公司AI项目的收费模式和客户需求情况如何 [15][16][17] **段总回答** 公司AI项目目前主要采用项目实施费加运维费的模式,未来可能会有更多SaaS化的付费方式,因为客户对于数据更新等需求会更强烈 [15][16][17] 问题3 **参会者提问** 公司现金流和回款情况如何,未来会有压力吗 [18][19] **段总回答** 软件行业普遍面临回款周期延长等问题,公司会通过内部调整和优化来应对,目前公司现金储备还较充足 [18][19]

报告公司投资评级 - 公司2023年业绩承压,但24Q1边际改善 [8][9] - 公司2023年实现营业收入10.45亿元,同比增长1.18%;归母净利润-0.50亿元,同比下降153.17% [8] - 公司2024-2026年预计营业收入分别为11.55/12.88/14.37亿元,归母净利润分别为0.69/0.84/1.06亿元 [4] - 维持"优于大市"评级,给予2024年40倍PE,对应目标价24.00元 [4] 报告的核心观点 从OA到COP,持续拓宽协同运营商业边界 - 2023年公司直销收入中OA(协同办公)收入为1.74亿元,占比18.96%;非OA(协同业务和协同运营)收入为7.43亿元,占比81.04% [2] - 直销成交合同中,CAP(低代码平台)关联合同金额6.22亿元,同比增长10.56%;签约金额达百万以上的客户贡献收入2.56亿元,同比增长10.08% [2] - 公司2023年末在手订单同比增长超20%,2023年全年合同签约金额同比增长超20%,签约数量同比增长约15% [2] 发布2024年限制性股票激励计划,激发员工积极性 - 拟授予限制性股票400万股,约占激励计划草案公告时公司股本总额的3.47% [3] - 授予价格为17.15元/股,考核目标以2023年营业收入为基数,2024-2026年定比业绩基数的营收增长率触发值分别不低于6.00%/12.36%/19.10%,目标值分别不低于10.00%/21.00%/33.10% [3] 公司产品持续升级,有望提升产品能力和使用体验 - 公司坚持研发投入,不断拓宽协同运营商业边界,产品体系丰富,融合了AI能力 [4] - 预计公司2024-2026年协同管理软件产品收入增速分别为9.90%/10.54%/11.05%,技术服务收入增速分别为15.00%/18.00%/15.00% [4][6] - 预计公司2024-2026年整体毛利率分别为69.60%/70.85%/72.12% [4][6]

业绩情况 - 公司在2023年实现了1%的微幅收入增长,但因费用相对较高导致首次出现亏损[2] - 2024年第一季度,公司实现了近12%的收入增长,利润同比减亏,现金流状况也有所改善[2] 客户需求变化 - 客户对数字化的认知有了显著提升,更加注重服务提供商的品牌、规模、发展潜力以及同行业的样板客户和技术售后保障[3] - 政务市场中,地方大数据平台公司参与度有所提升[3] 国产化机遇 - 从党政到国央企,再到教育、金融、医疗的信创落地,国产化的机遇是数字化升级和信创的双重价值叠加[3] AI能力融合 - 公司在AI方面的进展包括产品AI化、AI原生应用的开发,以及与华为、百度等公司的合作[3] - 公司已完成了一个AI原生应用的开发 —— 智能表单,基于AI大模型的能力,实现了问卷设计和智能分析[3] - 公司与华为政务一网通、百度在文档管理、智能助手等层面的合作,是公司AI战略的重要组成部分[3] 生态合作 - 公司举办了首次数科公司专门会议,吸引了100多家地方性国资、央国企的数科公司和生态合作伙伴参与[3] V8产品情况 - V8产品自2023年5月开始规模化销售,全年产生了9000多万的订单[3] - V8的销售模式主要分为三类:直接面向高端用户、与系统集成商合作、服务于数科公司或地方大数据局[3] - 今年将会推出V8的新版本,显著提升交付效率[3] 人员调整 - 公司基于业务策略、产品研发、销售布局等多方面考虑,对人员整体配置进行合理调整、优化[4] - 完善绩效考核机制,加强运营管理,提质增效,做好预算和费控工作,优化公司运营效率[4]

报告公司投资评级 - 报告维持致远互联"优于大市"评级 [1] 报告的核心观点 - 2023年公司业绩承压,但24Q1边际改善 [1] - 公司持续拓宽协同运营商业边界,OA和非OA收入占比变化 [2] - 公司发布2024年限制性股票激励计划,激发员工积极性 [3] 公司业务分拆总结 - 2023-2026年公司协同管理软件产品、技术服务和其他业务的营收和毛利率预测 [8] 公司财务数据及预测 - 2023-2026年公司主要财务指标预测,包括营收、净利润、EPS、毛利率、净资产收益率等 [9] - 公司可比公司PE估值分析 [8]

激励计划授予情况 - 限制性股票首次授予日为2024年5月20日[2] - 首次授予数量320.00万股，占股本总额2.78%[2] - 授予价格17.15元/股[2] - 激励对象240人[2] 激励计划时间安排 - 2024年4月25日审议相关议案[2][3] - 2024年4月26日披露征集委托投票权公告[4] - 2024年5月2 - 11日公示激励对象名单[5] - 2024年5月20日股东大会审议通过议案[5] 激励计划结构 - 有效期最长不超过60个月[11] - 归属日有特定限制[11] - 首次授予分三个归属期，比例40%、30%、30%[14] - 预留部分80.00万股，占授予总数20.00%[14] - 激励计划合计授予400.00万股，占股本总额3.47%[14] 费用与评估 - 首次授予320.00万股需摊销总费用892.56万元[20] - 2024 - 2027年分别摊销313.79万元、366.28万元、166.26万元、46.23万元[20] - 律所和咨询公司认为激励计划符合规定[22][24]