文章核心观点 - 致远互联再次中标天津滨海农商银行"统一协同办公平台二期项目" [1] - 双方将基于致远互联AI-COP数智化协同运营平台,打造集"公文处理、信息发布、智能审批、自动提醒、用户同步、移动办公、效率分析"为一体的统一协同办公平台 [1] - 此次合作有助于加速推动"智慧滨海农商"的建设目标 [1] 公司层面 - 致远互联再次中标天津滨海农商银行项目 [1] - 致远互联提供AI-COP数智化协同运营平台 [1] 行业层面 - 天津滨海农商银行正在推动"智慧滨海农商"的建设目标 [1] - 统一协同办公平台有助于提升公文处理、信息发布、智能审批等效率 [1]

公司概况 - 公司正处于变革升级的重要阶段,正从单一的产品型向平台及解方案转型升级 [2] - 公司近三年加大研发投入已累计超过7个亿,持续提升协同管理运营平台和产品的核心竞争力 [2] - 公司积极调整组织架构,优化营销布局,推动组织集约化,优化人才结构,实施降本增效专项 [3] 业务发展 - 2024年上半年企业端订单保持增长,新客户数量同比增长约16%,金额同比增长约9% [3] - 信创项目订单增长约14%,签约金额达百万以上的客户贡献收入同比增长约19% [3] - 部分大项目实施交付及验收时间加长,导致公司收入同比有所减少,政务市场和部分经销合作伙伴业务收入下降,2024年上半年业绩未达预期,营业收入较去年同期下降16.01% [3] 产品优化 - 公司统一了智能一体化的技术平台AICOP,融合AI应用开发工具链和AI能力,成为数智协同运营的基座平台 [3] - 优化后的产品体系包括AICOP A9-领航版、AICOP A8-远航版和AICOP A6-启航版,满足不同规模客户需求 [3] 战略合作 - 公司与华为、百度、钉钉等在技术、产品及AI等方面进行深度技术融合和战略布局 [4] - 公司积极探索海外市场机会,加大海外业务布局 [4] 成本管控 - 上半年公司积极进行业务变革,推行降本增效专项,销售费用增速降低32.17%,研发费用增速下降20% [4] - 公司将继续优化人才结构和干部管理、控制成本及运营费用,加强采购管理,控制费用开支 [4]

报告公司投资评级 - 公司维持"买入"评级 [2] 报告的核心观点 - 业绩短期承压,但海外业务取得突破 [7][8] - 公司坚持"平台+生态"发展战略,维持"买入"评级 [6] - 公司的海外经营业务战略升级,聚焦香港信创市场、扩大海外生态市场、精耕中东政务市场并寻求两非机会市场,海外业务同比增长145% [8] 财务数据总结 - 2024年上半年公司实现营业收入4.02亿元,同比下滑16.01%;实现归母净利润-6842.48万元,同比下滑433.78% [7] - 公司销售毛利率为73.17%,同比下降4.06个百分点,主要是项目交付周期变长导致项目交付人员成本未进入损益所致 [7] - 公司增强内部管理,推行降本增效专项,销售费用、管理费用、研发费用分别同比增长1.90%、15.25%、0.23% [7] - 二季度末存货为3974.71万元,较2023年末增长55.29%,主要是未验收项目交付成本尚未结转成本所致 [7] - 公司2024-2026年归母净利润预测为-0.19、0.80、1.08亿元,EPS为-0.17、0.70、0.94元/股 [6]

报告评级 - 报告给出"买入"评级 [3] 报告核心观点 - 2024年上半年公司营收同比下滑16.0%,扣非后归母净利润转亏 [1] - 政务销售合同签约节奏滞后、合同交付内容增多导致交付周期变长,经销商受下游需求影响较大 [2] - 合同负债同比增长53.8%,企业端订单上半年保持增长,新客户数量同比增长约16%、金额同比增长9%,行业信创项目订单增长约14% [2] - 智能制造、教育、金融、医疗等行业取得进一步突破,制造业客户合同金额同比增长28.2% [2] - 公司升级海外经营业务战略,聚焦香港信创市场、扩大海外生态市场、精耕中东政务市场并寻求两非机会市场,海外业务较去年同期增长145% [2] - 公司启动降本提效工作,员工数同比下滑12.1% [2] 盈利预测与估值 - 预计公司2024~2026年营业收入分别为9.1/10.0/10.0亿元,同比增长-13.3%/10.0%/0.0% [3] - 预计公司2024~2026年归母净利润分别为-1.7/-0.8/-0.4亿元 [3] - 维持"买入"评级 [3]

财报与会议信息 - 公司于2024年8月31日发布2024年半年度报告[3] - 公司将参加2024年半年度软件专场集体业绩说明会[3] 业绩说明会安排 - 时间为2024年9月13日14:00 - 16:00[4][5] - 方式为网络文字互动，平台是上证路演中心[4][5] - 投资者可于9月11日12:00前邮件提问[4][5] 参会与联系信息 - 参加人员含董事长兼总经理徐石先生等[6] - 联系部门为证券部，有电话和邮箱[7] 会后查看 - 说明会后投资者可通过上证路演中心查看情况及内容[7]

会议信息 - 第三届监事会第十一次会议于2024年8月30日召开，3名监事实到[2] 审议议案 - 审议通过2024年半年度报告及摘要议案[3][4] - 审议通过2024年半年度募集资金存放与使用情况专项报告议案[5][6] - 审议通过使用不超6.5亿元闲置自有资金进行现金管理议案[7][8]

现金管理决策 - 2024年8月30日董事会和监事会审议通过现金管理议案[1,14,15] - 拟使用不超6.5亿元闲置自有资金，额度内循环滚动12个月[1,4,5,14,15] 执行安排 - 董事长获授权决策，财务部组织实施[1,6] - 投资产品含结构性存款等[1,7] 风险与监督 - 收益受市场波动影响，公司遵守审慎原则[7,9,10] - 内审部审计监督，独董和监事会可检查[11,12]

业绩数据 - 2024年研发费用为11755.41万元，较上年度增长约0.23%，占营业收入比为29.23%[9] - 2024年5月每10股派发现金红利1.30元（含税），拟派发现金红利14342154.19元（含税）[27] - 2024年1 - 4月累计回购股份4018052股，占总股本的3.49%，支付资金总额79926332.40元（不含交易费用）[28] 研发成果 - 2024年半年度新增获授权知识产权41项，其中发明专利4项、软件著作权37项，期末总计拥有421项[9] 激励与制度 - 2024年上半年制定并实施限制性股票激励计划，拟授予400.00万股，占总股本3.47%[14] - 首次授予240人限制性股票320.00万股[14] - 2024年上半年修订完善《公司章程》等制度，制定《会计师事务所选聘制度》[18] - 2024年制定并审议通过董监高薪酬方案，高管薪酬与KPI挂钩[33] - 2024年制定限制性股票激励计划，设定公司和个人层面业绩考核指标[33] 业务策略 - 2024年是“八三规划”开局之年，聚焦国央企和中大型客户进行业务变革[6] - 以平台+解决方案+精品化产品+智能化为抓手开展业务[6] - 基于客户协同应用价值，以AI - COP作为企业数字化转型新基座[10] - 优化后的产品体系包括AICOP A9 - 领航版等多种产品[11] 投资者沟通 - 2024年上半年举办多场投资机构交流调研活动，披露记录表5份[23] - 2024年下半年每季度举办业绩说明会，定期组织调研活动，利用互联网平台互动[24] 会议召开 - 2024年上半年召开股东大会2次、董事会3次、董事会专门委员会7次、监事会2次[19] 人员提升 - 2024年上半年协助“关键少数”人员提升合规意识和履职能力[32] 后续计划 - 后续持续优化完善并执行管理层薪酬方案，科学设置考核指标[34]

募集资金情况 - 公司首次公开发行1925万股，每股49.39元，募集资金总额9.507575亿元，净额8.4064604647亿元[2] - 截至2024年6月30日，累计使用募集资金8.9528836387亿元，理财等净额5467.771094万元，期末余额0元[5] - 2024年上半年使用募集资金5831.968146万元，理财等净额19.650929万元[5] - 累计变更用途的募集资金总额为527,608,688.82元，比例为62.76%[26] 超募资金使用 - 2021年12月，公司同意用3.785112亿元超募资金投资两个新项目[18] - 截至2024年6月30日，基于云原生项目投资2.1056918951亿元，信创项目投资1.7291573962亿元[18] - 超募资金总额491,272,946.47元，使用378,511,160.78元投资新项目，实际补流149,097,528.04元[30] 募投项目进展 - 协同云应用服务平台建设项目期末投资进度104.34%，本年度效益6,749,531.55元[26] - 新一代协同管理软件优化升级项目期末投资进度103.39%，本年度效益22,818,221.70元[26] - 基于云原生项目调整后投资总额207,421,352.57元，本年度投入39,943,480.38元，期末进度101.52%[27] - 基于信创项目调整后投资总额171,089,808.21元，本年度投入18,376,201.08元，期末进度101.07%[27] - 补充流动资金调整后投资总额112,761,785.69元，期末进度132.22%[27] 其他情况 - 2022 - 2024年6月，招商银行、民生银行部分账户注销[11] - 报告期内，公司募投项目无先期投入及置换，未变更，使用合规[13][14][15][16][21][22] - 2024年6月30日，超募及募集资金余额为0元，相关账户均已注销[27][28]

会议信息 - 第三届董事会第十二次会议于2024年8月30日召开，7名董事全到[2] 议案审议 - 《关于2024年半年度报告及摘要的议案》等4项议案均全票通过[3][5][7][9] 资金管理 - 公司可使用最高6.5亿元闲置自有资金现金管理，授权12个月[7][8]