公司业务情况 - 主营业务开展状况良好，重要订单签订情况及时披露，将随网络流量增长、5G后周期建设及新业务拓展形成业绩增长点 [1] 股东减持情况 - 股东上海创芸和上海众诀近期减持，因部分合伙人短期自身资金需求，总经理减持股份数占其直接和间接持股数不足5%，其他董监高未减持 [1] 产品竞争情况 - 网信行业，宽带网产品在功能和性能方面保持一定优势 [2] - 工信行业，市场竞争格局稳定，针对5G信令流量推出专用采集解析产品，持续更新迭代物联网数据协议解析能力 [2] - 政企行业，已发布新一代网络洞察矩阵系列产品，提供具备多种核心能力的解决方案，技术和架构领先，将依托此方案拓展政企市场 [2] 合同执行情况 - 2022年9月24日披露的与中国移动的合同均在顺利执行中，执行周期较长，进展将在定期报告中披露 [2]

股东减持情况 - 股东上海创芸和上海众诀减持是因部分合伙人短期资金需求，总经理减持股份占其直接和间接持股数不足5%，其他董监高未减持 [1] 行业发展看法 - 过去两三年行业困难，竞争加剧、客户预算调整带来挑战，公司靠资金管控和研发能力保证发展和竞争优势 [1][2] - 2022年下半年行业呈现恢复迹象，市场需求逐步释放，公司获重要订单 [2] - 未来随网络流量增长和5G后周期建设力度加大，主营业务预计良好发展，公司将抓住数字化转型和国产化浪潮机遇形成新业绩增长点 [2] 海外业务情况 - 海外疫情态势复杂，项目签订和实施受限，但业务人员与客户沟通更畅通，市场拓展效率回升，业务逐步恢复 [2] 对外投资计划 - 公司将对外投资作为战略发展重要手段，关注同业和产业上下游企业，寻求合作机会，有成熟投融资计划会向股东或投资者披露 [2]

客户占比情况 - 2019年公司营业收入中，政府客户占比56.6%，运营商客户占比42.13%，其他类占比1.27% [2] 市场规划 - 国内市场深化细分重点行业经营，加大资源投入，跟踪政策和需求变化，丰富方案组合及升级解决方案；售前和售后团队前移，推进直销和渠道结合，优化渠道合作政策，挖掘优质渠道伙伴，打造合作生态圈；做强做厚重点区域，打造样板点，拓展新行业 [3] - 国际市场增加现有市场资源投入，配合新产品解决方案推出，开展对外合作和深层次渠道建设，力争形成稳定收入和规模突破 [3] 疫情影响 - 网络可视化前端部分项目可能延后，但市场需求不会减少，部分细分领域出现新市场需求，公司有信心保持整体向上发展态势 [3] 风险把控 - 公司拥有完善供应链管控能力，建立稳定自购渠道，提前对核心部件充裕备货；把合法合规经营视为生命线，开展海外业务前充分评估风险，不参与敏感区域有合规风险的项目 [4] 股权支付费用影响 - 公司2020年5月15日为激励计划首次授予日，首次授予的限制性股票对2020年会计成本影响预计为8,692.45万元 [4]

会议基本信息 - 会议类型为投资者交流电话会议，由国信证券和申万宏源通讯小组组织，约200名机构代表参与 [2] - 时间为2020年5月26日下午15:05 - 16:00，地点为电话会议，上市公司接待人员为副总经理兼董事会秘书李斌先生 [2] 疫情与市场需求影响 - 网络可视化前端受疫情影响部分项目可能延后，但市场需求不会减少，且部分细分领域有新需求，公司有信心保持整体向上发展态势 [3] - 前端业务项目可能延后，但市场需求不减，不过需考虑延后是否带来竞争加剧和价格下降，前端市场竞争平稳，新进入者难影响格局；后端业务重点是解决客户需求和成本控制等，公司已形成良好效果 [4] - 公司虽部分项目执行进度可能受疫情影响，但全年目标未调整，业务有季节性，主要项目集中在第三、四季度，长期看好细分行业发展 [4] 股价与市值管理 - 公司管理层专注提高核心竞争力原则不变，稳健形象不变，会加强与投资者沟通，在不影响业务发展时加强市值管理，树立良好资本形象 [3] 业务关联与市场格局 - 网络可视化前端业务流量增加会带来设备部署增加，部署进度、产品价格与客户预算相关，产品处理能力与流量正相关；后端业务与流量相关性不大，取决于产品解决客户问题能力和成本部署 [3][4] - 宽带网产品市场较稳定，门槛高；公司优势领域竞争格局稳定，部分细分领域参与者多；移动网产品市场因5G前沿技术方案未落地，竞争格局不明晰，公司提高4G市场渗透率并拓展技术；网络可视化后端市场核心竞争力是对客户的理解，公司海外项目有成效，国内作为新进入者虽遇阻碍但态势向好 [5][6] 其他问题回应 - 全国两会尚在召开，暂无法答复两会后政府客户需求变化 [3] - 公司将合法合规经营视为生命线，海外业务开展前充分评估风险，不参与合法合规有风险的敏感区域项目 [5] - 公司解除限售的公司层面考核条件对净利润的考核，不考虑股份支付费用对净利润的影响 [5]

投资者关系活动基本信息 - 活动类别为特定对象调研 [2] - 参与单位包括安信证券、农银汇理、国金证券等多家机构 [2] - 活动时间为14:00 - 15:30，地点在南京中新赛克科技有限责任公司一楼贵宾室 [2] - 上市公司接待人员为董事会秘书/副总经理李斌和证券事务代表陈献伟 [2] 产品相关 - 公司产品种类繁多、分类构成复杂且各期结构变化大，导致各产品分类平均销售单价统计波动大无规律 [4] - 宽带网产品中，机架式可通过插入单板提升设备容量；盒式是固定容量和端口的一体化设备，用于小规模部署；加速卡自带CPU，用于服务器完成网络数据包相关工作并过滤无用报文 [4] 销售模式 - 公司自2012年脱离中兴通讯体系后，形成直销为主、经销为辅的销售模式，经销收入占比从2014年的34.57%降至2016年的13.26% [4] 海外市场团队 - 公司2012年至今积极开拓海外市场，完成布局并建立独立销售体系，现有37人的海外团队，其中销售团队12人，国际客户服务团队25人 [5]

公司产品线业务布局 - 公司产品主要分网络可视化基础架构、网络内容安全、大数据运营三大领域 [2][3] - 网络可视化基础架构产品分为宽带网和移动网产品，业务布局全面，涵盖底层基础设施到上层应用 [3] - 网络内容安全产品业务主要在海外，大数据运营向应用领域延伸布局 [3] 网络可视化基础架构产品市场驱动因素 - 网络空间治理和内容安全趋势下，政策推动运营商和政府客户持续投入 [3] - 流量快速增长带来产品升级和性能扩容需求 [3] - 互联网上层应用和犯罪形态变化要求调整软硬件设备 [3] 上市后业务布局变化 - 销售人员增多，将扩展业务范围，加强满足客户需求能力 [3] - 自2012年构建海外团队，已到收获期 [3] - 研发人员明显增长，保持产品快速迭代，力争领先市场6 - 9个月，是高毛利来源 [4] 海外业务情况及规划 - 2006年开拓海外市场，打造了销售及售前售后团队，回款情况良好 [4] - 未来在保证现有份额同时，为更多客户提供数据采集、分析服务 [4] 订单情况 - 2017年第三季度在手订单不含税6.5亿元，较为正常 [4] - 2017年上半年订单量4.87亿元，第四季度订单情况后续按规定披露 [4]

分组1：市场份额保持 - 公司凭借产品研发实力强，具备电信级高端设备开发能力，产品有高稳定性、高可靠性、定制化及系列化等技术门槛，可提供差异化产品和服务，具备对客户需求的快速响应能力来保持市场份额 [2][4] 分组2：费用差距原因 - 公司较竞争对手与最终客户的直签比例较高 [4] - 公司的产品组合更加丰富，移动网产品需要更多销售 人员进行市场拓展 [4] - 公司目前在大数据和物联网领域都有布局 [4] 分组3：控股股东情况 - 公司控股股东为深圳市创新投资集团有限公司，通过三会形式参与公司治理，公司三会权限以外的日常经营由公司管理层自主决定 [4] - 深创投承诺60个月不减持，十年不主动放弃控股地位；公司管理层承诺三年不减持，并且不谋求控股地位 [4] - 公司管理层自2012年以来与深创投沟通一直非常良好、顺畅 [4] - 深创投以自有资金投资公司无基金存续期压力，公司作为深创投长期投资标的具有重要战略意义 [4][5] 分组4：宽带网产品毛利率 - 公司宽带网产品毛利率较竞争对手高，原因是公司主要客户包括电信运营商等最终用户、集成商等，而竞争对手主要客户为集成商 [5]

公司业务 - 专注于数据提取、融合计算及信息安全领域应用，主营网络可视化基础架构、网络内容安全、大数据运营等产品研发、生产和销售及相关技术服务，为政府、运营商、企事业单位提供产品和服务 [2][3] - 产品分为宽带网、移动网、网络内容安全、大数据运营、工业互联网安全产品体系，覆盖网络有效数据提取、存储计算、分析挖掘、应用展示等领域，提供整体解决方案 [3] 股东减持 - 截止2019年11月13日，因纽特共减持1.4094%的中新赛克股份，减持后持有4.9999%的股份 [3] - 2019年11月22日披露因纽特最新减持计划，拟以集中竞价和大宗交易方式减持不超过3,967,910股（占总股本比例3.7181%） [3][4] 5G影响 - 2019年6月工信部颁发5G商用牌照，中国进入5G商用元年，未来5G规模化部署将带来移动应用和流量爆发性增长，5G网络可视化及安全等新产品和解决方案需求大 [4] - 公司积极参与研讨5G网络宽带网产品标准规范，在移动网产品上持续优化整合，形成支持2G到5G的移动网产品平台 [4] 资产收购 - 公司成立以来通过内部部门孵化扩大业务范围，未来不排除在行业内遇到良好标的资产时考虑并购，但目前尚无对外并购计划 [4][5] 股权激励 - 2019年12月16日公司召开董事会、监事会审议通过《2019年限制性股票激励计划（草案）》及相关事项，12月17日披露相关内容 [5] - 公司尚待取得有权国资主管单位或授权主体批准，并经股东大会审议通过后方可实施 [5]

投资者关系活动基本信息 - 活动类别为特定对象调研 [1] - 参与单位及人员包括万家基金耿嘉洲等多家机构人员 [1] - 活动时间为14:00 - 15:30，地点在南京中新赛克科技有限责任公司一楼贵宾室 [1] - 上市公司接待人员为董事会秘书/副总经理李斌和证券事务代表陈献伟 [1] 业务相关问题解答 - 2017年年报预收账款大幅增加是因业务规模增长，部分长周期项目已收款但未验收 [1] - 控股股东深创投在公司治理按法规履职，日常经营决策交由管理层，自2012年控股以来保持此良性模式 [3] - 公司成立以来通过内部部门孵化扩大业务范围，未来不排除并购但目前无对外并购计划 [3] - 报告期内巩固直销为主、经销为辅模式，加大销售团队建设，拓展区域合作，2018年将提升国内外直销力度并推进渠道建设 [3]

投资者关系活动基本信息 - 活动类别为特定对象调研 [2] - 参与单位及人员包括久银控股、国投瑞银、华泰证券等多家机构人员 [2] - 活动时间为14:00 - 15:30，地点在南京中新赛克科技有限责任公司一楼贵宾室 [2] - 上市公司接待人员为董事会秘书/副总经理李斌和证券事务代表陈献伟 [2] 业务相关问题解答 产品区别 - 宽带网产品用于固网流量分析，工作在网络层、传送层；舆情监测是对互联网公众言论和观点监视预测 [3] 合作情况 - 公司一直与中国电信保持合作，此前部分通过经销商或集成商销售，本次是全资子公司南京中新赛克科技有限责任公司直接参与中国电信侧配套工程项目竞标 [3] 行业竞争 - 网络可视化市场由较早进入的几家公司维持，技术门槛高，最终客户对产品要求高、对厂商考核严格 [3] 自有房产 - 全资子公司南京中新赛克软件有限责任公司在江宁区秣陵街道有一幢研发楼 [4] - 全资子公司南京中新赛克科技有限责任公司在南京市雨花台区新建一幢地下2层、地上15层的A级写字楼，处于竣工验收 [4] 大数据运营产品销售 - 2014 - 2017年1 - 6月销售收入分别为541.12万元、140.30万元、215.37万元、97.43万元，占主营业务收入比例分别为2.05%、0.48%、0.63%、0.59% [4] - 目前订单以几十万上百万小订单为主 [4]