产品产能与市场情况 - MLCC配方粉现有产能约5500吨，销售约4000吨，全球市占率约10%，暂无明确扩产计划，预计明年后再考虑，下游客户开拓恢复正常，今年销售量将回升 [1][2] - 陶瓷墨水销售价格含税约6万，毛利率41%多，有降价空间，国内市场占有率未来将超70%-80%，目前进行第二期扩产，预计扩至10000吨左右，国内需求量预计达3 - 4万吨 [2] - 上半年纳米氧化锆销量约126吨，毛利率49%，产能消化暂无问题，定向增发的3500吨产能逐步投放，新应用领域在开拓 [2][3] - 高纯超细氧化铝目前产能未扩完，月销量约10吨，增发的5000吨将分期投入，在多领域有爆发可能 [3] 产品优势与客户分布 - 陶瓷墨水产品质量稳定、性价比好、花色多、对喷头适应情况好，客户主要集中在广东、福建等陶瓷主产区 [2] - 纳米氧化锆与日本东曹等竞争，性价比优势明显，有个性化服务和产品定制化，与客户配合度高 [3] - 高纯超细氧化铝应用于LED衬底材料等多个领域 [3] 财务相关情况 - 2015年中报应收账款坏账准备333万元，上年同期88万元，因业务量增加、应收账款规模提升及合并报表操作导致计提比例增大 [3][4] - 半年报显示获得政府补助664万，上一年335万，政府补助非经常性，公司获工信部强基工程项目资金扶持5700万，部分资金已到位 [4] 公司战略与合作 - 与上海涌铧投资管理有限公司合作，定位新材料领域并购 [3] - 公司定位四个事业部，未来有可能扩充事业部，目标是做新材料平台型企业 [4]

投资者关系活动基本信息 - 活动类别为国泰君安组织的电话会议 [2] - 时间为2016年5月17日 [2] - 上市公司接待人员有董事会秘书许少梅、副总经理宋锡滨、证券事务代表赵红艳 [2] 业务协同与带动情况 - 公司氧化铝产品已全面认证合格并通过审厂验收，后续会逐步销售，还会带动王子制陶产品进入供应链 [2] 新能源汽车三正极材料情况 - 国内几个客户已通过验证并批量使用，目前出货量不大，台湾400吨产能年初完成，大陆扩产正在规划中，预计2017年完成 [2] MLCC介质粉业务情况 - 4月份发货量接近400吨，同比增长25%，规格产量近500吨，价格基本保持不变 [2] 二季度经营及产品销售情况 - 二季度整体产销状况良好，符合预期 [3] - 氧化锆销售量40多吨，扩产部分预计6月初完成，已进入天然气接入阶段 [3] - 氧化铝出货量70多吨，正在进行新的隔膜材料和催化剂材料扩产，预计年底陆续达产 [3] 收购王子制陶情况 - 收购方式为60%现金、40%股份，股份分三年解锁 [3] - 业绩承诺2016 - 2018年分别为5000万元、6000万元、7200万元 [3] - 计划6月初递交证监会审核 [3]

投资者关系活动基本信息 - 活动类别为特定对象调研，参与单位包括广发证券、财通基金等 [1] - 活动时间为2016年1月5日，地点在公司二楼会议室 [1] - 上市公司接待人员为董事会秘书许少梅和证券事务代表赵红艳 [1] 氧化锆产品相关 - 下游客户集中在齿科、磨介、插芯、催化剂，上半年销售120多吨，下半年毛利率有望提升 [1] - 齿科市场主要在国外，国内占比不到10%，公司正与国外客户进行产品验证 [1] - 氧化锆齿科材料认证门槛高，需医疗产品认证及强度、美观度等方面认证 [1] - 年底进行第三次3500t氧化锆扩产，下游针对电子消费品和汽车催化剂等，主要竞争对手是日本东曹，优势是可提供更人性化便捷服务 [1] - 氧化锆产品使用前经多步骤多次检验，无合格品次品之分，有问题当场处理 [1] - 公司毛利率高，其他公司进入需数年时间 [3] 其他产品相关 陶瓷墨水 - 受下游房地产不景气和国内厂商竞争影响价格调整，但成本降低，单吨净利影响不大，2016年销量会增长 [3] 氧化铝隔膜 - 与蓝宝石加工程度和配方不同，因国家安全标准，电池隔膜涂覆需求增加，氧化铝涂覆可基本达到不燃爆效果，目前需求主要在电动车等方面 [3] 蓝宝石 - 基于水热法技术制备，该技术制备纳米材料有优势 [3] MLCC - 目前产能约5500吨，全球市占率约10%，正开发国外客户，人民币价格下跌对出口型企业有利 [3] 金属热喷涂材料 - 是先进材料，应用于发动机、飞机及民用领域，国内暂无企业能做，公司看好该领域 [4] 公司规划与合作 - 进入高端市场，市场容量不大但毛利率高，先进行进口替代，还会往下游材料制品发展，搭建新材料创新平台 [3] - 未来广度和深度发展，并购基金第一期规模1亿，发展模式与京瓷、美国ferro相似 [3][4] 客户与市场特性 - 隔膜下游客户有沧州明珠、LG等，沧州明珠需求量少，LG有供货但销量小 [4] - 公司产品周期性波动不明显，受新产品替代和新进入者影响价格 [4]

产品与市场 - MLCC配方粉近期涨价10%，需求旺盛，公司正在加班生产 [1] - 铈锆固溶体应用于汽车尾气催化，公司目标进入国内第一二大用户供应链 [1] - 收购戍普电子，17年对赌利润为500万元，国内外客户已开始小批量采购 [1] - 蜂窝陶瓷市场需求增加，公司通过扩大产能逐渐增加市场占有率 [2] - 正银市场长期垄断，公司收购泓源光电，明年有望进入第一梯队 [2] - 陶瓷墨水国产化比例高，未来将深入拓展功能性墨水 [2] - 氧化铝产品已得到客户高度认可，预计明年将迎来较好收获 [2] - MLCC产能为5000吨，近期订单增加，公司产能能够应对 [2] - 分子筛业务未来用量将达到万吨级市场 [2] - 氧化锆产品应用于生物材料、光通讯等，产能随需求扩大 [3] - 氧化锆陶瓷背板市场空间至少千亿级别，公司已做产能储备 [3] - 氧化锆扩产地点由三号厂部分转移至二号厂，扩产速度加快 [3] - 氧化锆业务弹性大，公司直接提供客户氧化锆配方粉 [3] - 汽车尾气催化剂用蜂窝陶瓷市场开拓重心短期内为汽油车 [4] - 江苏天诺分子筛技术在客户端测试不错，机会较大 [4] 技术与研发 - 铈锆固溶体产品性能与国外相当，未来机会较大 [1] - 公司依托已有技术及并购形成新材料平台型企业 [1] - 蜂窝陶瓷在技术应用上可与美国康宁和日本NGK相互替代 [2] - 公司积极研究更高端技术和行业发展方向 [2] - 分子筛核心技术为水热合成技术，与公司原有技术相同 [2] - 氧化锆投产进度结合市场需求逐步扩产 [3] - 公司技术创新、产品研发、质量保证、精益生产等方面有输出 [3] 收购与整合 - 公司近期收购多家公司，正在消化并向国外公司学习精益生产经验 [2] - 收购的公司发展遇到瓶颈，公司通过技术创新等实现1+1>2的效果 [3] - 收购泓源光电，表明公司对正银市场有较强信心 [2] - 收购戍普电子，与公司原有产品协同性较强 [1] 环保与政策 - 国五标准实施增大蜂窝陶瓷需求，公司产品需求增加 [2] - 国五、欧六标准兴起，分子筛用量将达万吨级市场 [2]

业务产品情况 - MLCC粉体因终端消费电子市场火爆、市场景气度高、客户扩产，需求强劲，产品供不应求，公司扩产并在上半年调价，下半年毛利率有望提升，业绩同比明显增长 [2] - 氧化锆产品以义齿用为主，手机背板方面虽目前仅两家厂商推出陶瓷款手机，但很多主流厂商在打样，公司8月底氧化锆产能达2500吨并做了产能储备 [2] - 纳米复合氧化锆除用于齿科和电子消费品领域，还应用于光通讯及高端结构件，齿科国内客户有参股公司深圳爱尔创，部分产品出口，电子消费品方面配合大部分客户 [2][3] - 陶瓷墨水是控股子公司国瓷康立泰主要产品，上半年月出货量突破千吨，市占率提升，开发了功能墨水等新产品，聘请国外设计师提高客户粘性，毛利率因上半年原材料涨价降低 [3] 收购业务进展 - 王子制陶收购方式改为全部现金支付，5月完成工商变更，完善催化板块布局，业绩承诺今年7200万元、明年8600万元，上半年并进1000多万净利润，基本符合预期，蜂窝陶瓷市场份额300多亿，90%以上被康宁和NGK垄断，王子制陶市占率仅0.5%，上升空间大 [3] - 去年收购戍普电子，其电子浆料产品正陆续导入公司MLCC客户，业务规模不大但毛利率高，国内电子浆料等关键材料主要被日、德企业垄断，国产化空间广阔，公司希望将其打造成新业绩增长点 [3] 公司发展战略 - 公司定位是以材料为核心进行产业布局，现有业务板块能支持长期业绩稳步增长，若有好的并购标的可延伸产业链、产生协同效应，不排除外延式扩充 [3]

业务合作与市场布局 - 与蓝思科技的合作正在进行公司注册和产线规划，计划明年上半年完成并试运行 [2] - 氧化锆在手机背板领域的应用前景广阔，目前小米已有相关产品，其他手机厂商尚未跟进 [2] - 纳米氧化锆的其他应用领域包括套筒和插芯粉，主要客户为爱尔创，但今年以来产品价格受压，行业整体表现不佳 [3] 产品与技术 - 公司陶瓷产品与日本东曹相比，良率相近，且原材料和下游加工厂家的配合已大幅提升良率 [2][3] - 王子制陶的产品主要出口至俄罗斯、以色列、美国和西班牙，其中俄罗斯以新车为主，欧美以售后为主 [3] - 王子制陶的产品性价比优势明显，不同规格型号的销售价格差异较大，柴油车产品价格较高，小轿车产品价格较低但销量大 [3] - 公司水热法在纳米陶瓷材料领域处于领先地位，MLCC粉、氧化锆、氧化铝、陶瓷墨水、氮化硅等产品均以此技术为核心 [5] 市场与竞争 - 康宁和NGK在全球市场占据95%以上的份额，公司市场份额较小，但未来发展空间较大 [3] - 陶瓷墨水价格近年来大幅下降，环保趋严导致小厂关闭，目前主要企业约十几家，公司产能为12000吨，毛利率约为35% [4] - MLCC粉市场火爆，电陶事业部满产运行，扩产计划正在进行中，预计2018年市场将持续增长 [4] - 浆料市场规模庞大，正银浆料每吨价格超过500万元，光伏市场需求量大，市场规模约100多亿元 [4] 财务与战略 - 三季度毛利率下滑主要由于泓源和天诺业绩不达预期 [4] - 公司2015年制定的十年规划目标是10年内实现收入100亿元，净利润超过10亿元，产品结构以氧化锆、MLCC陶瓷材料为主的电子材料板块和汽车尾气处理板块为主 [5] 研发与创新 - 天诺因产品单一和市场开拓受阻导致中报微亏，但随着研发投入的增加，预计2018年将有所改善 [3] - 王子制陶的蜂窝陶瓷趋势是薄壁化，公司配方材料和烧结技术具有一定优势 [5] - 电容器的浆料与MLCC粉协同性较好，正在逐步导入客户 [5]

公司业务板块及增长情况 - 电陶瓷板块（MLCC材料）行业需求旺盛，产能扩充，未来保持较好增长势头 [2] - 催化板块（蜂窝陶瓷汽车尾气处理业务）随环保趋严，预计增速较快 [2] - 口腔医疗齿科板块行业增长快，国内市占率较高，数字口腔业务看好 [2] - 氧化锆板块随手机背板新兴业务发展，预计未来几年增速较高 [2] - 陶瓷墨水国内市占率第一，世界领先，新墨水产品释放预计有较大空间 [2] - 电子浆料板块整合后以电子元器件用电子浆料为主，应用于MLCC行业 [2] - 其他业务板块较小但增速较快 [2] 产品对比及优势 - 蜂窝陶瓷产品中，GPF和TWC与国外巨头接近且有产能优势，重点开发薄壁化产品；DPF产品良率高、性价比高，国内市占率较高；SCR以薄壁化为主，竞争激烈、利润低 [2][3] - 公司生产的DPF价格比国外产品性价比高，小的约80元/升，大的约120元/升，平均约100元/升，重卡常规品种一件价值约2000元 [3] - 王子制陶与国内竞争对手相比，产品质量、一致性、稳定性获认可，产品种类全，研发投入高 [4] MLCC相关情况 - MLCC全产业链需求旺盛，元器件价格涨幅大，上游原材料价格波动小，公司生产的MLCC用基础粉、配方粉价格涨幅10 - 20% [3] - MLCC元器件行业景气，价格涨幅高有市场需求增加、厂家产能调整和屯库存投机因素；公司MLCC用基础粉、配方粉与下游优质客户保持长期稳定合作，价格波动小 [3] - 公司扩产谨慎，产能与客户需求订单有10% - 30%缺口，优先保障大客户订单，MLCC价格变化对公司影响不大 [4] 其他业务情况 - 爱尔创在国内齿科材料市占率约40%，核心竞争力是拥有核心材料优势，竞争对手少 [4] - 氧化锆在消费电子方面与国内外知名厂家合作，产品通过认证但量不大，与蓝思合作是出于供应量考虑 [4] - 王子制陶近两三年毛利率在50%以上，2018年以高毛利的DPF产品生产为主 [4] - 公司与爱尔创业务整合后，爱尔创开展数字化口腔业务，推广种植牙项目，已在公司平台推广一百多家数字化口腔诊所 [4] - 王子公司总产能约1000万升，因产品结构复杂，产能利用率受影响 [5] - 公司不放弃TWC市场，未来通过薄壁化解决问题，前景不错 [5] - 蜂窝陶瓷行业90%以上被垄断，技术要求高、成本低、利润率高，汽车市场门槛高，突破技术后合资企业市场有机会 [5] 原材料及生产情况 - 公司所需高岭土原料目前从国外进口，国内材料实验生产成功但处理成本高 [4] - 东营工厂与宜兴王子工厂协同一体，东营工厂自动化程度高，突破薄壁化技术、解决热震性问题，自制部分核心设备；宜兴王子制陶工厂DPF、GPF良率达90% [3]

收入和利润（同比环比） - 第三季度营业收入7.12亿元，同比下降10.97%[3] - 年初至报告期末营业收入24.43亿元，同比增长7.46%[3] - 营业总收入同比增长7.46%至24.43亿元[17] - 第三季度归属于上市公司股东的净利润5415.13万元，同比下降73.85%[3] - 年初至报告期末归属于上市公司股东的净利润4.57亿元，同比下降24.02%[3] - 净利润同比下降25.2%至4.79亿元[18][19] - 归属于母公司股东的净利润同比下降24.03%至4.57亿元[19] - 基本每股收益同比下降23.33%至0.46元[19] 成本和费用（同比环比） - 营业成本同比增长25.19%至15.53亿元[17][18] - 研发费用同比增长18.8%至1.76亿元[18] - 财务费用-3345.80万元，同比下降2617.20%[8] - 财务费用由负转正至-0.33亿元（上年同期-0.01亿元）[18] 现金流量表现 - 经营活动产生的现金流量净额1.84亿元，同比下降27.02%[3] - 经营活动产生的现金流量净额为1.84亿元，同比下降27.0%[21] - 经营活动现金流入同比增长14.97%至20.12亿元[20] - 经营活动现金流入总额21.72亿元，同比增长17.0%[21] - 投资活动产生的现金流量净额为-4.37亿元，同比扩大4.9%[22] - 投资活动现金流入总额3.57亿元，同比下降75.3%[21][22] - 筹资活动产生的现金流量净额-8.59亿元，同比下降250.34%[9] - 筹资活动产生的现金流量净额为-8.59亿元，去年同期为5.71亿元[22] - 购建固定资产等长期资产支付现金4.46亿元，同比增长67.0%[21] - 收到税费返还5560万元，同比增长337.1%[21] - 支付职工现金4.11亿元，同比增长21.8%[21] - 偿还债务支付现金5.00亿元[22] 资产和负债变动 - 货币资金期末余额7.98亿元，较期初下降58.18%[8] - 公司货币资金从年初19.07亿元减少至7.98亿元，降幅58.2%[13] - 期末现金及现金等价物余额为6.65亿元，较期初下降62.5%[22] - 存货期末余额9.73亿元，较期初增长37.92%[8] - 存货从年初7.06亿元增至9.73亿元，增长37.8%[14] - 应收账款从年初12.34亿元增至14.69亿元，增长19.0%[13] - 在建工程期末余额5.23亿元，较期初增长129.16%[8] - 在建工程从年初2.28亿元增至5.23亿元，增长129.3%[14] - 资产总额从年初78.79亿元减少至76.76亿元，下降2.6%[14] - 应付账款从年初3.47亿元增至5.05亿元，增长45.6%[15] - 流动负债从年初8.97亿元增至10.49亿元，增长16.9%[15] - 负债总额同比下降18.1%至14.27亿元[16] - 未分配利润同比增长13.64%至28.93亿元[16] 股东和股权结构 - 报告期末普通股股东总数为28,773户[10] - 第一大股东张曦持股212,848,941股，占比21.20%[10] - 第二大股东香港中央结算有限公司持股170,942,456股，占比17.03%[10]

收入和利润（同比环比） - 公司2022年上半年营业收入为17.31亿元[8] - 公司2022年上半年归属于上市公司股东的净利润为4.08亿元[8] - 营业收入17.31亿元人民币，同比增长17.47%[13][19] - 归属于上市公司股东的净利润4.03亿元人民币，同比增长2.14%[13][19] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润3.64亿元人民币，同比增长2.06%[13][19] - 营业总收入同比增长17.5%至17.31亿元[142] - 净利润同比下降0.5%至4.17亿元[143] - 归属于母公司所有者的净利润同比增长2.1%至4.03亿元[143] - 基本每股收益0.40元与去年同期0.39元基本持平[143] 成本和费用（同比环比） - 营业成本10.42亿元，同比增长31.89%，主要因原材料涨价[52] - 公司2022年上半年研发投入为1.12亿元，占营业收入比例为6.47%[8] - 研发费用同比增长15.6%至1.07亿元[142] - 财务费用为负1057.19万元，同比下降3175.14%，因汇兑收益和利息收入增加[52] 经营活动现金流量 - 公司2022年上半年经营活动产生的现金流量净额为3.12亿元[8] - 经营活动产生的现金流量净额1.43亿元人民币，同比增长19.91%[13][19] - 经营活动现金流量净额同比增长19.9%至1.43亿元[147] - 销售商品提供劳务收到现金同比增长19.9%至13.36亿元[147] 电子材料板块表现 - 电子浆料业务订单和销量明显增加[23] - 公司MLCC介质粉体材料业务总体保持稳定[22] - 电子用纳米级复合氧化锆粉体业务继续保持增长趋势，出货量稳步提升[22] - 电子材料板块营收3.84亿元，毛利率41.44%，同比下降5.40%[53] 生物医疗材料板块表现 - 深圳爱尔创科技累计获得专利100项，其中发明专利80项[33] - 辽宁爱尔创生物材料有限公司入选2022年度辽宁省专精特新产品[33] - 深圳爱尔创科技及其子公司持有7项医疗器械生产经营许可资质[34][35] - 深圳爱尔创科技及其子公司共有11项有效期内医疗器械产品注册和3项备案[40] - 生物医疗材料板块营收4.12亿元，同比增长19.99%，毛利率63.30%[53] 新能源材料板块表现 - 新能源材料板块实现营业收入8582.39万元，同比增长159.80%[27] - 公司已完成1.25万吨勃姆石产线建设并正式投产[27] - 预计年底完成2.5万吨勃姆石年产能项目建设[27] - 计划三年内将勃姆石年产能逐步扩产至10万吨[27] - 高纯超细氧化铝已完成1万吨产能建设[27] - 计划三年内将高纯超细氧化铝年产能扩充至3万吨[27] 精密陶瓷板块表现 - 精密陶瓷板块营业收入为9678.07万元，同比增长28.74%[29] - 氮化铝陶瓷基板产线建设完成并批量供货[29] - 陶瓷墨水相关原材料出现较大幅度涨价[30] - 高清显示用纳米氧化锆分散液产线年产100吨建设完成[31] 建筑陶瓷板块表现 - 建筑陶瓷板块营收5.20亿元，同比增长35.52%，毛利率17.64%，同比下降15.41%[54] 蜂窝陶瓷业务竞争格局 - 公司蜂窝陶瓷载体业务与国际巨头竞争，全球市场90%以上份额由美国康宁和日本NGK占据[24] 研发与技术投入 - 公司导入AI视觉检测系统实现自动化检测线[31] - 公司上线能源管理系统进行节能降耗分析[31] - 公司新增专利授权65项包括国内发明专利36项实用新型23项外观设计3项国外专利授权3项[45] - 公司新参与或主导国际标准1项国家标准2项团体标准3项新发布国家标准1项团体标准2项[46] 境外资产与业务 - 境外资产中Sinocera Technology USA Inc股权投资规模362.55万元且亏损53.18万元[58] - 境外资产中Upcera Dental America Inc股权投资规模2,077.70万元且亏损517.08万元[58] - 境外货币资金484.39万元占境外总资产比例19.85%[58] 资产和负债变化 - 货币资金10.55亿元，占总资产比例13.55%，同比下降10.66%[56] - 应收账款15.02亿元，占总资产比例19.28%，同比增长3.62%[56] - 存货10.05亿元，占总资产比例12.90%，同比增长3.94%[56] - 货币资金从年初19.07亿元减少至10.55亿元，降幅44.7%[136] - 应收账款从年初12.34亿元增长至15.02亿元，增幅21.7%[136] - 存货从年初7.06亿元增长至10.05亿元，增幅42.3%[136] - 交易性金融资产从年初1.02亿元减少至0.60亿元，降幅41.2%[136] - 流动资产总额从年初43.65亿元减少至40.36亿元，降幅7.5%[136] - 公司非流动资产合计从3,513,890,024.84元增长至3,755,315,687.36元，增幅6.9%[137] - 在建工程从228,190,102.17元大幅增加至419,248,983.11元，增幅83.7%[137] - 货币资金从1,600,929,868.59元下降至775,668,279.91元，降幅51.5%[139] - 应收账款从422,620,643.47元增长至532,987,997.22元，增幅26.1%[139] - 存货从246,437,530.86元增加至387,562,859.79元，增幅57.3%[139] - 应付账款从346,692,826.47元上升至596,917,967.50元，增幅72.2%[137] - 未分配利润从2,545,642,592.07元增长至2,838,657,103.72元，增幅11.5%[138] - 母公司长期股权投资从2,507,609,930.68元略降至2,502,233,107.52元，降幅0.2%[139] - 交易性金融资产从102,020,000.00元减少至60,000,000.00元，降幅41.2%[139] - 其他非流动负债从691,655,005.72元大幅下降至195,018,815.73元，降幅71.8%[138] 募集资金使用与项目投资 - 报告期投资额1.96亿元较上年同期4.93亿元下降60.22%[61] - 募集资金总额8.22亿元报告期投入8,400.1万元[64] - 变更募集资金用途2亿元占募集资金总额比例24.32%[65] - 超微型片式多层陶瓷电容器用介质材料研发与产业化项目累计投入19,797.61万元，投资进度达98.99%[66] - 年产3000吨高性能稀土功能材料产业化项目累计投入574.63万元，投资进度仅20.52%[66] - 汽车用蜂窝陶瓷制造项目累计投入10,394.3万元，投资进度61.14%[66] - 年产10万吨锂电池隔膜用勃姆石高端材料产业化项目累计投入1,587.12万元，投资进度7.94%[66][69] - 超微型片式多层陶瓷电容器项目累计实现效益1,506.35万元[66] - 汽车用蜂窝陶瓷制造项目累计实现效益4,373.49万元[66] - 锂电池隔膜用勃姆石项目本报告期实现效益363.72万元[66][69] - 公司变更募集资金用途，将原稀土功能材料项目2亿元资金转用于锂电池隔膜用勃姆石项目[67][69] - 募集资金投资项目实施地点发生变更，涉及汽车用蜂窝陶瓷制造和超微型片式多层陶瓷电容器项目[67] - 公司使用银行承兑汇票支付募投项目资金并以募集资金等额置换，累计置换支付9,209.73万元[67] 子公司财务表现 - 子公司王子制陶注册资本5701万元，总资产4.06亿元，净资产3.34亿元，营业收入1.85亿元，营业利润5627万元，净利润4853万元[74] - 子公司深圳爱尔创科技注册资本6429万元，总资产9.79亿元，净资产7.13亿元，营业收入2.70亿元，营业利润5930万元，净利润5054万元[74] - 公司设立两家新子公司SINOCERA (SINGAPORE) PTE.LTD和山东爱尔创教育投资有限公司，目前对生产经营无重大影响[75] 管理层讨论和风险因素 - 二季度新冠疫情反复对采购生产销售产生不利影响，公司通过疫情防控和国际市场开发应对风险[76] - 公司面临技术开发风险，通过24h研发体系和专利攻防体系保持技术竞争力[77] - 原材料价格波动可能影响毛利率，公司通过集中采购和供应商绑定控制成本[78] - 应收账款金额随业务扩大增加，公司实施分类信用控制和账龄监控管理[79][80] 公司治理与投资者关系 - 2022年3月17日通过全景网举办网上业绩说明会接待投资者[81] - 2021年度股东大会于2022年4月11日召开，投资者参与比例53.12%[84] - 2022年3月8日高管变动：张兵解聘总经理任副董事长，霍希云任总经理，莫雪魁任副总经理[85] - 公司上市前法人股东及张曦承诺避免同业竞争和规范关联交易长期有效[98][99] - 张曦在2015年再融资时承诺其控制企业不从事与公司构成竞争的业务[99] - 张曦在2020年非公开发行中承诺股份锁定18个月至2022年6月29日[99] - 东营奥远工贸和新余赛瑞祥投资承诺独立行使股东权利不签署一致行动协议[99] 关联交易与担保 - 关联方天诺材料借款1850万元，利率4.35%，产生利息收入33.31万元[109] - 公司报告期不存在控股股东及其他关联方非经营性资金占用[101] - 公司报告期无违规对外担保情况[102] - 公司报告期未发生与日常经营相关的关联交易[106] - 公司报告期未发生资产或股权收购、出售的关联交易[106] - 公司报告期未发生共同对外投资的关联交易[107] - 公司报告期无重大关联交易[112] - 公司对子公司宜兴王子制陶有限公司提供担保额度5000万元[114] - 公司对子公司山东国瓷康立泰新材料科技有限公司提供担保额度10000万元[114] - 报告期内审批对子公司担保额度合计15000万元[114] - 报告期内对子公司担保实际发生额合计5368.37万元[114][115] - 报告期末实际担保余额合计2258.68万元[114][115] - 实际担保总额占公司净资产比例为0.39%[115] 股份回购与股东情况 - 公司回购股份总金额249983355.83元[117] - 公司股份总数保持1,003,810,338股不变，有限售条件股份占比21.47%，无限售条件股份占比78.53%[120] - 向特定对象发行股票限售股解除限售40,469,279股并于2022年6月30日上市流通[120][122] - 莫雪魁被聘任副总经理后新增限售股份375股[120][122] - 公司股份回购累计完成6,762,039股，占总股本0.6736%，回购金额249,983,355.83元[123] - 首次股份回购20,000股，占总股本0.001992%，金额824,491元[122] - 回购价格上限由55元/股调整为54.89元/股[123] - 张曦持有限售股174,552,031股，为高管限售状态[124][125] - 公司限售股股东包括5名高管，合计持有限售股215,514,152股[125] - 股份回购计划资金总额为1.5亿至3亿元人民币[122] - 2022年1月20日首次回购最高成交价41.30元/股，最低41.14元/股[122] - 报告期末普通股股东总数为29,445户[126] - 第一大股东张曦持股比例为23.19%，持股数量为232,736,041股，其中质押87,397,400股[126] - 香港中央结算有限公司持股比例为19.19%，持股数量为192,617,080股，较上期减少30,720,528股[126] - 东营奥远工贸持股比例为3.68%，持股数量为36,972,169股，较上期减少1,859,400股[126] - 睿远成长价值基金持股比例为2.98%，持股数量为29,904,872股，较上期减少355,900股[126] 环境与社会责任 - 江苏国瓷废水排放浓度COD为174mg/L，氨氮为11.0mg/L，SS为158mg/L[88] - 江苏国瓷废气排放浓度颗粒物为16mg/m³，NOx为81mg/m³，SO2为15mg/m³，VOCs为0.283mg/m³[88] - 江苏国瓷废水年排放总量COD为9.70吨，氨氮为0.60吨，SS为8.81吨[88] - 江苏国瓷废气年排放总量颗粒物为0.13吨，NOx为0.75吨，SO2为0.001吨，VOCs为0.018吨[88] - 江苏国瓷核定废气年排放总量颗粒物为8吨，SO2为3.68吨，NOx为7.484吨，VOCs为0.56吨[88] - 康立泰废气排放浓度颗粒物为8mg/m³，SO2为15mg/m³，NOx为5.21mg/m³[88] - 康立泰废气年排放总量颗粒物为0.5吨，SO2为0.2吨，NOx为5.535吨[88] - 江苏国瓷污水处理能力为250吨/日[89] - 公司上半年淘汰8台高能耗热风炉，预计年节约天然气43万立方米[95] - 公司推板炉改造预计年节约天然气10万立方米[95] - 公司向东营经济技术开发区定向捐赠人民币200万元用于疫情防控工作[96] - 公司通过不同渠道对外进行5批次无条件捐赠包括口罩和消毒液等防疫物资[96] - 公司组织30名青年党员组成疫情防控志愿服务队支援核酸检测一线[96] - 公司向山东省扶贫开发基金会捐款人民币10万元用于乡村振兴项目[96] 母公司财务报表关键数据 - 母公司营业收入同比增长21.0%至7.81亿元[145] - 母公司营业利润同比下降24.3%至3.86亿元[145] - 母公司投资收益同比下降56.6%至1.33亿元[145] - 母公司经营活动现金流量净额同比下降41.0%至1.03亿元[149][150] - 母公司投资活动现金流入同比减少59.9%至3.37亿元[150] - 母公司筹资活动现金流出同比激增308.6%至10.05亿元[150] - 母公司期末现金余额同比下降38.3%至7.02亿元[150] - 母公司所有者权益合计本期期末余额为4,931,208,043.68元[158] - 母公司未分配利润本期期末余额为2,009,722,663.06元[158] - 母公司资本公积本期期末余额为1,889,733,166.50元[158] - 母公司盈余公积本期期末余额为243,678,269.11元[158] - 母公司综合收益总额为365,121,389.57元[157] - 母公司对所有者分配利润109,847,154.89元[157] 合并财务报表关键数据 - 公司股本为1,003,810,338.00元[151][152][154] - 资本公积为1,908,639,493.75元[151][152] - 其他权益工具为18,264,547.33元[151][152] - 未分配利润为2,545,642,592.07元[151] - 归属于母公司所有者权益合计为5,743,129,732.42元[151] - 少数股东权益为393,100,352.91元[151] - 所有者权益合计为6,136,230,085.33元[151] - 本期综合收益总额为395,849,441.20元[151] - 利润分配中对股东的分配为109,847,154.89元[152] - 上年同期未分配利润为1,921,987,314.66元[154] - 合并报表所有者权益合计本期期末余额为5,668,397,700.16元[155] - 合并报表未分配利润期末余额为2,216,013,195.05元[155] - 合并报表资本公积期末余额为1,896,871,681.92元[155] - 合并报表盈余公积期末余额为172,554,729.03元[155] 会计政策与报表编制 - 公司于2012年1月13日在深圳证券交易所上市，所属行业为化学原料和化学制品制造业[161] - 截至2022年6月30日，公司累计发行股本总数为1,003,810,338股，注册资本为1,003,810,338元[161] - 公司财务报表编制遵循财政部《企业会计准则》及证监会《公开发行证券的公司信息披露编报规则第15

收入和利润（同比） - 营业收入为8.365亿元人民币，同比增长34.78%[3] - 营业收入8.37亿元，同比增长34.78%[20] - 归属于上市公司股东的净利润为2.082亿元人民币，同比增长11.94%[3] - 净利润2.10亿元，同比增长8.99%[20] - 归属于母公司所有者净利润2.08亿元，同比增长11.94%[20] - 综合收益总额为2.10亿元，同比增长9.0%[21] - 基本每股收益为0.21元，同比增长10.5%[21] 成本和费用（同比） - 营业成本同比增长53.87%至4.889亿元，与收入增长同向[8] - 营业成本4.89亿元，同比增长53.85%[20] - 研发费用5119.02万元，同比增长24.88%[20] - 信用减值损失增加171.12%至-1578万元，因销售收入上升[8] 现金流量表现 - 经营活动产生的现金流量净额改善至-3184万元，同比提升58.82%[3][8] - 经营活动产生的现金流量净额为负3184.27万元，相比上期的负7732.81万元改善58.8%[23] - 投资活动现金流量净额改善至-1.282亿元，同比提升73.97%，因理财产品到期赎回[8] - 投资活动产生的现金流量净额为负1.28亿元，较上期负4.92亿元改善74.0%[23] - 筹资活动现金流量净额为-6.996亿元，同比大幅下降3231.52%，主要因归还借款和回购股份[8] - 筹资活动产生的现金流量净额为负6.99亿元，主要因偿还债务5亿元[23] - 销售商品、提供劳务收到的现金为5.74亿元，同比增长24.5%[22] - 支付的各项税费为6218.18万元，同比增长27.7%[23] - 收到的税费返还为1240.98万元，同比增长181.9%[23] - 购建固定资产等支付的现金为1.30亿元，同比增长54.3%[23] 资产和负债变动 - 货币资金减少44.74%至10.54亿元，主要因提前归还借款和回购股份[7] - 货币资金期末余额1,054,040,781.32元，较年初减少853,279,458.75元[16] - 应收票据增长40.01%至2.264亿元，反映销售增长及票据结算增加[7] - 应收票据期末余额226,426,287.89元，较年初增加64,707,642.70元[16] - 预付款项大幅增长71.01%至7715万元，因原材料预付增加[7] - 预付款项期末余额77,149,571.99元，较年初增加32,035,203.30元[16] - 应收账款期末余额1,434,068,444.07元，较年初增加199,887,202.38元[16] - 存货期末余额855,468,510.44元，较年初增加149,900,308.38元[16] - 交易性金融资产期末余额98,236,562.72元，较年初减少3,783,437.28元[16] - 在建工程2.99亿元，较期初2.28亿元增长31.01%[17] - 合同负债2414.34万元，较期初1375.57万元增长75.52%[17] - 应付账款4.24亿元，较期初3.47亿元增长22.31%[17] - 公司总资产为75.12亿元，较期初78.79亿元下降4.66%[17][18] - 流动资产合计39.18亿元，较期初43.65亿元下降10.25%[17] - 期末现金及现金等价物余额为9.12亿元，同比减少17.5%[24] 资本运作和股份回购 - 公司回购股份5,199,839股，占总股本0.5180%，成交总金额199,989,068.83元[13] - 提前归还CareCapital UPC HK Holdings Limited人民币5亿元借款[14] - 变更募集资金用途，将2亿元人民币用于勃姆石材料产业化项目[15] 股东信息 - 香港中央结算有限公司持有无限售条件股份171,254,300股[10]