公司基本信息 - 证券代码 301216，证券简称万凯新材 [1] - 2022 年 8 月 31 日通过电话会议开展投资者关系活动，参与单位有鹏华基金、中金公司等 [2] - 公司接待人员为董事会秘书高强和证券事务代表陶焕军 [2] 2022 年上半年经营情况 - 1 - 6 月实现营业收入 90.26 亿元，比上年同期增长 104.16%；归属于上市公司股东的净利润 5.42 亿元，比上年同期增长 188.17%；基本每股收益 1.8 元/股 [2] - 3 月在深交所创业板挂牌上市；1 月“年产 120 万吨食品级 PET 高分子新材料项目（二期）”投产 [2] - 上半年光伏背板基材用 PET 销售额约 2.94 亿元，同比增长 109% [2] - 截至报告期末，取得技术专利 68 项，其中发明专利 26 项，实用新型专利 42 项 [3] 产能规划 - 重庆万凯三期（60 万吨）处于建设阶段，规划建设期 12 个月，预计 2023 年上半年建成投产，届时产能达 300 万吨 [3] 销售情况 - 作为国内最大的瓶装水原材料 PET 供应商之一，今年订单情况较去年同期有较好增长 [3] 募集资金使用情况 - 2022 年 3 月首次公开发行 A 股 8585 万股，募集资金总额 30.63 亿元，实际募集资金净额 29.15 亿元 [3] - 已投入募投项目有重庆万凯（二期）、重庆万凯（三期）、4 万吨绿色高分子材料项目 [3] - 截至 2022 年 6 月 30 日，剩余募集资金净额 19.28 亿元，部分超募资金未制定具体使用计划 [3]

公司经营情况 - 延续较好经营态势，订单情况好，产销保持较高水平 [2] - 推进重庆三期60万吨食品级PET产能建设，预计明年上半年建成投产 [2] - 成立子公司组建新团队，加大光伏背板基材PET调研、开发和拓展力度，探索新能源相关产品市场机会 [2] 公司客户关系 - 凭借产品质量和售后服务，与可乐、农夫山泉等全球知名企业建立良好合作关系，客户多年来较为稳定 [2] 公司增长原因 - 全球PET瓶片产能增量主要在中国，公司作为行业头部企业受益出口红利 [3] - 饮用水、软饮料消费稳定，新兴片材应用如生鲜包装盒等增长快速 [3] - 应用于光伏背板基材的PET今年上半年同比增长109%，应用领域不断拓展 [3] - 传统消费中包装替代，如PET盛装鲜奶取代利乐包装常温奶，推动PET消费增长 [3] 欧洲天然气涨价影响 - PET瓶片主要原材料是PTA和MEG，关注上述两种产品价格波动 [4]

营业收入相关 - 本报告期营业收入57.46亿元，同比增长165.20%；年初至报告期末为147.72亿元，同比增长124.24%[6] - 2022年1 - 9月营业收入147.72亿元，较2021年同期增长124.24%，主要系主营业务聚酯切片销售数量增加和单位售价上涨[11] - 营业总收入本期为147.72亿元，上期为65.88亿元[28] 净利润相关 - 本报告期归属于上市公司股东的净利润3.42亿元，同比增长291.32%；年初至报告期末为8.84亿元，同比增长220.85%[6] - 净利润本期为8.84亿元，上期为2.75亿元[28] 经营活动现金流量净额相关 - 本报告期经营活动产生的现金流量净额3.99亿元，同比增长788.91%；年初至报告期末为8.39亿元，同比增长270.65%[6] - 经营活动产生的现金流量净额为330,780,946.01元，较2021年1 - 9月的 - 135,201,983.71元增长344.66%[14] 资产与所有者权益相关 - 本报告期末总资产114.10亿元，较上年度末增长63.07%；归属于上市公司股东的所有者权益55.20亿元，较上年度末增长208.36%[6] - 截至2022年9月30日，公司资产总计11,410,166,681.61元，较2022年1月1日的6,997,163,399.57元增长约63.07%[24] - 截至2022年9月30日，公司所有者权益合计5,520,369,712.36元，较2022年1月1日的1,790,246,690.31元增长约208.36%[24] 非流动资产处置损益与政府补助相关 - 非流动资产处置损益本报告期为 -738.75万元，年初至报告期期末为 -738.40万元[7] - 计入当期损益的政府补助本报告期为1001.97万元，年初至报告期期末为9357.54万元[7] 货币资金相关 - 2022年9月30日货币资金36.85亿元，较1月1日增长503.98%，主要系IPO募集资金增加[11] - 2022年9月30日货币资金为3,685,187,249.31元，较2022年1月1日的610,153,399.84元增长约503.98%[21] 营业成本相关 - 2022年1 - 9月营业成本135.39亿元，较2021年同期增长120.27%，主要系主营业务聚酯切片销售数量增加和单位成本上涨[11] - 营业总成本本期为137.54亿元，上期为63.25亿元[28] 销售费用相关 - 2022年1 - 9月销售费用4535.11万元，较2021年同期增长61.83%，主要系出口销售增加导致佣金等增长[11] 研发、财务、投资收益相关 - 研发费用为34,335,368.95元，较之前的14,519,316.10元增长136.48%[14] - 财务费用为36,688,368.62元，较之前的59,790,275.91元下降38.64%[14] - 投资收益为26,856,214.87元，较之前的7,952,613.45元增长237.70%[14] 筹资活动现金流量净额相关 - 筹资活动产生的现金流量净额为2,418,690,707.10元，较2021年1 - 9月的878,447,316.52元增长175.34%[14] 股东信息相关 - 报告期末普通股股东总数为36,793名[15] - 浙江正凯集团有限公司持股比例为35.13%，持股数量为120,639,328股[15] - 沈志刚持股比例为6.57%，持股数量为22,575,674股[15] - 御心投資有限公司持股比例为6.48%，持股数量为22,250,472股[15] - 广州复朴道和投资管理有限公司－衢州复朴长实投资合伙企业（有限合伙）持股比例为3.00%，持股数量为10,298,482股[15] 负债相关 - 截至2022年9月30日，公司负债合计5,889,796,969.25元，较2022年1月1日的5,206,916,709.26元增长约13.11%[24] 应收账款、存货、短期借款相关 - 2022年9月30日应收账款为957,256,091.58元，较2022年1月1日的858,365,630.20元增长约11.52%[24] - 2022年9月30日存货为2,775,612,516.39元，较2022年1月1日的1,906,643,806.31元增长约45.57%[24] - 2022年9月30日短期借款为3,483,616,925.03元，较2022年1月1日的2,280,139,739.31元增长约52.79%[24] 限售股份相关 - 公司首发前限售股份涉及多家股东，如浙江正凯集团有限公司持有120,639,328股，限售期至2025年9月29日[20] - 公司首发战略配售限售股份为10,117,253股，限售期至2023年3月29日[20] - 公司首发网下限售股份3,981,312股已解除限售[20] 基本每股收益相关 - 基本每股收益本期为2.81元，上期为1.07元[28] 现金流入流出小计相关 - 经营活动现金流入小计本期为171.55亿元，上期为74.36亿元[31] - 经营活动现金流出小计本期为168.24亿元，上期为75.71亿元[31] - 投资活动现金流入小计本期为2.80亿元，上期为21.35亿元[31] - 投资活动现金流出小计本期为7.05亿元，上期为26.86亿元[31] - 筹资活动现金流入小计本期为58.54亿元，上期为23.50亿元[31] - 筹资活动现金流出小计本期为34.36亿元，上期为14.72亿元[31]

财务数据概述 - [公司本报告期营业收入为9,026,345,667.71元，较上年同期增长104.16%][28] - [归属于上市公司股东的净利润为542,326,527.90元，较上年同期增长188.17%][28] - [归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润为439,987,156.33元，较上年同期增长142.55%][28] - [经营活动产生的现金流量净额为 -72,672,330.13元，较上年同期增长71.46%][28] - [基本每股收益为1.80元/股，较上年同期增长146.58%][28] - [稀释每股收益为1.80元/股，较上年同期增长146.58%][28] - [加权平均净资产收益率为15.41%，较上年同期增加2.36%][28] - [本报告期末总资产为11,020,247,266.23元，较上年度末增长57.50%][28] - [本报告期末归属于上市公司股东的净资产为5,178,821,976.29元，较上年度末增长189.28%][28] - [2022年1 - 6月公司实现营业收入90.26亿元，同比增长104.16%，归属于上市公司股东的净利润5.42亿元，同比增长188.17%][40] - [公司2022年上半年营业收入90.26亿元，同比增长104.16%，主要因主营业务聚酯切片销售数量增加和单位售价上涨][56] - [公司2022年上半年营业成本83.27亿元，同比增长103.83%，主要因主营业务聚酯切片销售数量增加和单位成本上涨][56] - [公司2022年上半年销售费用2473.55万元，同比增长21.32%，主要因本期出口销售增加导致佣金增加及工资薪金增长][56] - [公司2022年上半年管理费用5538.15万元，同比增长25.25%，主要因本期IPO相关信息费增加][56] - [财务费用为59,294,036.22元，较上期增长61.03%，主要因借款增加致利息增加][60] - [所得税费用为125,058,296.93元，较上期增长275.07%，因本期利润增加][60] - [研发投入为18,795,016.38元，较上期增长88.23%，本期研发投入增加][60] - [瓶级PET营业收入7,237,861,118.59元，同比增101.80%，毛利率7.39%，同比降1.68%][61] - [原材料贸易营业收入1,196,262,469.02元，同比增84.01%，毛利率5.89%，同比增7.88%][61] - [投资收益112,713,325.02元，占利润总额16.89%，主要为期货收益][62] - [货币资金期末余额3,509,312,215.55元，占总资产31.84%，因取得IPO募集资金][64] - [应收账款期末余额837,753,749.54元，占总资产7.60%，金额无重大变动，比例下降因IPO后总资产增加][64] - [报告期投资额111,843,043.84元，较上年同期下降67.98%][72] - [期末资产权利受限合计1,682,762,590.46元，包括货币资金、固定资产和无形资产][71] 利润分配 - [公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本][6] - [公司计划半年度不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本][115] 非经常性损益 - [公司2022年上半年非经常性损益合计102339371.57元，其中计入当期损益的政府补助83555673.28元，持有交易性金融资产等产生的投资收益48706708.37元][34] 行业与产能 - [中国大陆瓶级PET产能占全球比例33%以上，2014 - 2021年我国瓶级PET产能从746万吨增长至1270万吨，总增长70.2%，年复合增长率7.9%][39] - [公司拥有240万吨/年的瓶级PET产能，产能规模位列国内第二，全球第四][40] - [今年1月公司“年产120万吨食品级PET高分子新材料项目（二期）”投产][40] - [2022年上半年公司光伏背板基材用PET销售额约2.94亿元，同比增长109%][40] - [公司拥有年产240万吨瓶级PET产能，产能规模位列国内第二，全球第四，大部分单套生产装置年产能在50万吨及以上级别][50] - [公司产能布局在浙江海宁和重庆涪陵，各有120万吨/年的供应产能][104] - [募集资金投资项目建成后，公司将拥有4万吨/年的新型多功能绿色环保高分子新材料研发生产能力][104] 产品与技术 - [公司主要产品瓶级PET在软饮料、乳制品等多领域有广泛用途及良好前景][41] - [瓶级PET生产工艺流程主要分为CP和SSP两个阶段][42] - [截至报告期末公司已取得各项技术专利68项，其中发明专利26项，实用新型专利42项][40] - [截至报告期末，公司已取得专利68项，其中发明专利26项，实用新型专利42项][54] 采购与合作 - [公司采购物料包括PTA、MEG等原材料及辅料等，按ISO9001标准建立采购控制体系][46] - [公司与农夫山泉、可口可乐等全球知名食品饮料厂商建立良好合作关系][51] 管理体系与区位优势 - [公司通过了ISO9001/14001等多项管理体系认证，新材料检测中心通过了ISO/IEC17025（CNAS）实验室认可][54] - [公司总部位于浙江海宁，地处长三角经济区腹地，交通便捷，具有突出区位优势][54] - [公司于2018年设立重庆子公司，当地生产成本低，可享受优惠政策，具有经济效益与社会效益][55] 募集资金使用 - [公司首次公开发行A股募集资金总额为30.63亿元，扣除费用后净额为29.15亿元，报告期投入10.19亿元，累计投入10.19亿元，剩余净额19.28亿元，其中15.3亿元购买保本型理财产品，专户余额3.98亿元][78] - [年产120万吨食品级PET高分子新材料项目（二期）本报告期投入6518.27万元，累计投入6518.27万元，投资进度56.49%，本报告期实现效益1297.37万元，累计实现效益1297.37万元][81] - [多功能绿色环保高分子新材料项目本报告期投入1135.46万元，累计投入1135.46万元，投资进度66.79%，本报告期实现效益82.20万元，累计实现效益120.48万元][81] - [补充流动资金项目本报告期投入1800万元，累计投入1800万元，投资进度100%][81] - [年产120万吨食品级PET高分子新材料项目扩建（三期）本报告期投入606.59万元，累计投入606.59万元，投资进度12.13%，尚未实现效益][81] - [截止2022年3月31日，公司以自筹资金预先投入募集资金投资项目733,380,601.19元，发行费用148,200,161.92元（不含税），4月15日同意置换736,857,202.70元，6月30日置换完毕][84] - [截止2022年6月30日，公司尚未使用的募集资金余额为1,928,411,666.19元，其中1,530,000,000.00元购买保本型理财产品，398,411,666.19元闲置资金存放专户][84] 金融资产与投资 - [以公允价值计量的金融资产初始投资成本为2611.43万元，本期公允价值变动损益为 - 2097.26万元，期末金额为1631.37万元][77] - [期货初始投资成本为2344.36万元，本期公允价值变动损益为 - 2344.36万元，期末金额为0][77] - [金融衍生工具初始投资成本为0，本期公允价值变动损益为247.10万元，期末金额为247.10万元][77] - [其他（应收款项融资）初始投资成本为167.08万元，其他变动为1117.19万元，期末金额为1284.27万元][77] - [其他初始投资成本为100万元，期末金额为100万元][77] - [报告期内委托理财发生额168,000万元，未到期余额153,000万元，逾期未收回金额为0][87] - [大额存单30,000万元，参考年化收益率3.10%，预期收益468.82万元][87] - [工行海宁支行自有资金结构性理财5,000万元，2.88%收益率实际损益1.2万元，2.22%收益率实际损益3.09万元，2.18%收益率实际损益2.42万元][89] - [委托理财合计预期收益3,559.30万元，实际损益6.71万元][89] - [中粮期货原材料期货买单开仓初始投资33,723.78万元，期末投资33,328万元，占期末净资产比例6.44%，实际损益5,250.76万元][89] - [中粮期货原材料期货卖单报告期内购入13,600万元，售出14,240万元，实际损益640万元][89] - [2022年1月1日至6月30日，公司衍生品合计单开仓金额为106,808.31，期末持仓金额为175,427.68，较期初增长19.73%，已实现当期损益金额为11,497.89万元][94] 子公司情况 - [重庆万凯新材料科技有限公司为公司子公司，注册资本10.5亿元，总资产46.24亿元，净资产17.22亿元，营业收入40.82亿元，营业利润3.36亿元，净利润2.87亿元][100] - [报告期内，公司控股子公司浙江万凯包装有限公司向海宁恒骐环保科技有限公司现金增资200万元，取得其50%股权，对整体生产经营和业绩无重大影响][100] 风险因素 - [公司主要原材料为PTA、MEG等，报告期内直接材料成本占比均在90%以上，原材料价格波动会影响公司经营业绩，公司将加强与供应商合作等应对][101] - [国际形势变化及反倾销使我国瓶级PET生产企业产品外销成本增加，公司面临该风险][101] - [公司境外销售单个国家或地区占比小，来自实施反倾销措施国家的收入占比也小][104] - [公司境外销售收入占比较大，部分主要原材料从海外进口，外汇收支频率高、金额大，受汇率波动影响][104] - [报告期末公司持有部分原材料期货头寸，开展套期保值业务面临相关风险][105] 环保情况 - [公司及其子公司属于环境保护部门公布的重点排污单位][120] - [公司排放的颗粒物有不同排放口分布，排放浓度＜10mg/Nm³或＜20mg/Nm³，排放总量分别为5.5004吨、2.66吨、17.4712吨][120] - [公司排放的二氧化硫排放浓度＜35mg/Nm³，排放总量为4.3498吨，核定排放总量为83.902吨][120] - [公司排放的氮氧化物排放浓度＜50mg/Nm³，排放总量为14.352吨，核定排放总量为119.858吨][120] - [公司排放的挥发性有机物排放浓度＜60mg/Nm³，排放总量分别为1.5644吨、2.405吨，核定排放总量分别为4.587吨、28.758吨][120] - [公司排放的乙二醇排放浓度＜40mg/Nm³，排放总量为0.991吨][120] - [公司排放的汞及其化合物排放浓度＜0.05mg/Nm³，排放总量为0.0008吨][120] - [公司排放的COD排放浓度＜60mg/L，排放总量为4.005吨，核定排放总量为10.568吨][120] - [公司排放的氨氮（NH₃ - N）排放浓度＜8.0mg/L，排放总量为0.086吨，核定排放总量为1.409吨][120] - [公司排放的总氮（以N计）排放浓度＜40mg/L，排放总量为3.272吨，核定排放总量为7.046吨][120] - [公司废气、废水排放处理后均达标，如万凯新材料总有机碳处理后＜20mg/L，重庆万凯新材料颗粒物处理后＜30mg/Nm³等][123] - [公司防治污染设施按环评要求与主体装置同时设计、施工和投入使用，运行情况良好][123] - [公司设置污染防治设施，安装在线监测设备，委托专业运维单位维护，提升装置环保治理水平][126] - [公司已竣工项目均进行环境影响评价并按要求验收][127] - [公司《万凯新材料股份有限公司突发环境事件应急预案》《重庆万凯新材料有限公司突发环境事件应急预案》已备案][128] - [公司已编制环境自行监测方案，委托有资质单位定期监测并公示数据，监测内容包括废气、废水、雨水等][129] - [报告期内公司未发生重大环境问题，未因环保问题受过行政处罚][131] - [公司严格执行排污许可并落实自行监测要求，相关环境信息已在平台公示][131] - [公司拆除一期、二期7台燃水煤浆锅炉并建设大容量锅炉，对三期锅炉烟气处理工程提升改造以减少碳排放][132] 社会责任 - [公司向海宁市慈善总会捐赠200万元用于地方疫情防控，向重庆武隆区凤来镇宋坪八一小学捐赠10万元用于改善办学条件][134] - [公司组织福利人员进行手艺、技能免费培训，帮助200多名残疾员工提升生活、工作技能][134] 节能减排 - [公司采用酯化蒸汽余热发电以降低产品综合能耗][134] - [公司光伏发电项目已投入使用，降低PET产品电耗和碳排放量][134] 安全生产 - [公司设立安全生产领导小组，设置专职安全生产管理部门，配备专职安全生产管理人员][135] 承诺事项 - [浙江正凯集团有限公司、沈志刚、肖海军、沈小玲、李海、杨逢春、邱增明履行股份锁定承诺，股份锁定期限延长六个月至2025年9月28日][139] - [万凯新材料股份有限公司履行招股说明书信息披露相关承诺，截至报告期末遵守承诺][139] - [公司承诺招股说明书无虚假记载等，若致投资者损失将依法赔偿][142] - [浙江正凯集团承诺不越权干预公司经营，履行填补回报措施][142] 股东结构 - 厦门中金盈润股权投资基金合伙企业（有限合伙）持有

财务数据与业绩表现 - 2021年公司营业收入为95.87亿元，同比增长3.11%[26] - 归属于上市公司股东的净利润为4.42亿元，同比增长118.15%[26] - 经营活动产生的现金流量净额为-5.95亿元，同比下降1547.22%[26] - 2021年资产总额为69.97亿元，同比增长44.59%[26] - 2021年第四季度营业收入为29.99亿元，为全年最高季度[30] - 2021年第四季度归属于上市公司股东的净利润为1.66亿元，为全年最高季度[30] - 公司2021年PET产品产量为147.17万吨，产能利用率为93.24%[68] - 公司2021年PET产品销量为148.17万吨，同比增长18.53万吨，产销率达100.68%[69] - 公司2021年境外PET产品销量为57.07万吨，同比增长116.39%[69][76] - 公司2021年研发费用为2733.27万元，同比增长49.67%[70] - 公司2021年净利润为4.42亿元，同比增长118.15%[70] - 公司2021年营业收入为95.87亿元，同比增长3.11%[73] - 公司2021年瓶级PET产品收入为80.86亿元，同比增长26.50%[73] - 公司2021年境外销售收入为34.27亿元，同比增长116.39%，占营业收入比例为35.75%[73][76] - 公司2021年销售费用为3644.38万元，同比增长28.03%[70] - 公司2021年经营活动产生的现金流量净额为-5.95亿元，同比下降1547.22%[70] - 瓶级PET直接材料成本同比增长32.06%，达到68.18亿元，占营业成本的91.69%[80] - 大有光PET直接材料成本同比增长47.31%，达到4.45亿元，占营业成本的92.76%[80] - 公司前五名客户合计销售额为20.73亿元，占年度销售总额的21.62%[82] - 公司前五名供应商合计采购额为43.62亿元，占年度采购总额的47.95%[82] - 销售费用同比增长28.03%，达到3644.38万元，主要由于外销收入增加[86] - 研发费用同比增长49.67%，达到2733.27万元，主要由于公司加大研发投入[86] - 公司研发人员数量同比增长38.33%，达到83人，研发人员占比提升至6.24%[90] - 公司研发投入金额为2733.27万元，占营业收入的0.29%，较上年增长49.67%[92] - 2021年经营活动产生的现金流量净额为-595,377,812.76元，同比减少1,547.22%，主要由于境外销售大幅上涨且账期较长[95][96] - 2021年投资活动产生的现金流量净额为-671,651,070.36元，同比增加28.41%，主要由于购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金增加[95][96] - 2021年筹资活动产生的现金流量净额为995,029,687.05元，同比增加75.24%，主要由于银行借款的增加[95][96] - 2021年现金及现金等价物净增加额为-283,197,516.87元，同比减少439.19%[95] - 2021年应收账款为858,365,630.20元，占总资产比例12.27%，同比增加3.82%，主要由于境外销售大幅上涨且账期较长[102] - 2021年存货为1,906,643,806.31元，占总资产比例27.25%，同比增加1.69%，主要由于原材料及库存商品的增长[102] - 2021年短期借款为2,280,139,739.31元，占总资产比例32.59%，同比增加11.68%，主要由于重庆二期项目及春节前提前备货导致银行借款的增加[102] - 2021年报告期投资额为967,624,114.61元，同比增加156.43%[107] - 2021年其他收益为115,125,807.70元，占利润总额比例21.91%，主要由于政府补助及递延收益摊销[97] - 2021年金融资产公允价值变动损益为23,443,570.00元[105] - 公司主要控股子公司重庆万凯新材料科技有限公司2021年营业收入为3,533,803,280.13元，净利润为287,630,285.99元[116] - 公司主要控股子公司重庆万凯新材料科技有限公司2021年资产总额为3,206,379,241.49元，净资产为735,271,344.04元[116] 公司基本信息 - 公司注册地址为浙江省嘉兴市海宁尖山新区闻澜路15号，办公地址与注册地址相同[20] - 公司股票代码为301216，股票简称为万凯新材[20] - 公司聘请的会计师事务所为中汇会计师事务所（特殊普通合伙），办公地址为浙江省杭州市江干区新业路8号华联时代大厦A幢601室[25] - 公司保荐机构为中国国际金融股份有限公司，持续督导期间为2022年3月29日至2025年12月31日[25] - 公司总部位于浙江海宁，紧邻两座跨海大桥、三大机场、四大贸易港口、五大通衢要道，具备显著的区位优势[67] - 公司在重庆设立子公司，享受西部大开发等优惠政策，降低了生产成本和运输成本[67] - 公司设有独立的财务会计部门，配备专职财务人员，独立开展财务工作和进行财务决策[146] - 公司拥有完整的产品研发、销售与服务体系，能够独立开展业务[147] 产品与市场 - 公司主要产品包括瓶级PET和大有光PET，广泛应用于软饮料、乳制品、酒类、食用油、调味品、日化、电子产品等领域[44] - 瓶级PET生产工艺分为CP和SSP两个阶段，通过连续聚合和固相聚合生产出产成品[47] - 公司采购模式包括与大型供应商签订年度合同，稳定原材料供给，并根据市场价格波动进行现货采购[52] - 公司采用直销模式销售，与优质客户签订年度合同，保障销售及市场份额的稳定性[52] - 公司主要原材料PTA和MEG采购额占采购总额的比例分别为62.25%和33.00%，价格受原油价格波动影响较大[55] - 公司拥有55项专利技术，其中发明专利25项，实用新型专利30项，研发团队与多家科研机构合作开展重点研究项目[56] - 公司通过技术创新、优化工艺、规模化生产和精细化管理，不断提升生产效率和盈利能力[53] - 公司拥有年产180万吨瓶级PET产能，产能利用率达到93.24%，并计划通过重庆二期项目增加60万吨产能，总产能将达到240万吨/年[60][63] - 公司在海宁市尖山新区化工新材料园区和涪陵临港工业园区主要生产瓶级PET[60] - 公司采用国际先进水平的生产装置及设备，包括中国昆仑工程公司和瑞士Polymetrix公司的专利装置，以及Honeywell公司的分布式控制系统（DCS）[63] - 公司与全球知名食品饮料厂商如农夫山泉、可口可乐、怡宝、娃哈哈等建立了长期稳定的合作关系[64] - 公司拥有55项专利，其中25项为发明专利，30项为实用新型专利，并参与了多项国家标准和团体标准的制定及修订[64] - 公司通过了ISO9001/14001质量环境管理体系认证、HAS23000清真管理体系认证、ISO50001能源管理体系认证等多项国际认证[65] - 光伏背板膜用聚酯已实现批量销售，建材聚酯、高透亮聚酯、高阻隔聚酯已进入市场试销售[87] - 公司计划进一步扩大瓶级PET生产规模，完善全国生产布局，降低单位产品生产成本，开拓中西部市场[122] - 公司将继续加大聚酯领域的技术研发投入，开发新产品、新技术，提升整体技术研发水平[122] - 公司计划通过重庆万凯三期项目，预计2023年产能规模达到300万吨/年[126] - 公司2022年将实现240万吨/年的瓶级PET产能，位居全球前列[126] - 公司将持续推进国际化战略，产品销售至全球上百个国家和地区[125] - 公司计划开发PETG、改性PET以及PTT等新型聚酯产品，丰富产品结构[126] - 公司将继续深耕食品饮料、乳制品、食用油、调味品包装等瓶级PET成熟市场需求[127] - 公司将加强海外销售，设立海外办事处，提高国际市场知名度[127] - 公司主要原材料成本占比均在90%以上，受原油价格波动影响较大[131] - 公司境外销售单个国家或地区的占比较小，反倾销措施对收入影响较小[131] - 公司产能布局合理，分别在浙江海宁和重庆涪陵，各形成120万吨/年的供应产能[132] - 公司2021年外销收入为34.27亿元，占营业收入的35.75%[136] - 公司持有PTA、MEG期货合约金额合计3.95亿元，使用期货保证金3593.60万元[136] - 公司计划通过募集资金投资项目建成4万吨/年的PETG、改性PET以及PTT等新型多功能绿色环保高分子新材料研发生产能力[133] - 截至2021年12月31日，公司已取得专利55项，其中发明专利25项[133] - 公司境外销售收入占比较大，2021年外销收入34.27亿元，占营业收入比重为35.75%[136] - 公司计划通过合理安排账期和收款，利用结售汇等业务平抑汇率波动风险[136] - 公司已制定并严格执行《商品期货套期保值业务管理制度》，以管控商品期货交易风险[136] - 公司募集资金主要投向重庆万凯二期项目，预计将强化成本、市场优势，增强公司综合实力和盈利能力[136] 风险与挑战 - 公司面临的主要风险包括原材料价格波动、国际形势变化及反倾销风险、疫情影响、安全生产及环保风险等[6] - 公司主要原材料成本占比均在90%以上，受原油价格波动影响较大[131] - 公司境外销售单个国家或地区的占比较小，反倾销措施对收入影响较小[131] 公司治理与股东信息 - 公司2021年利润分配预案为每10股派发现金红利2.00元（含税）[6] - 公司董事长沈志刚持有22,575,674股，副董事长兼总经理肖海军持有5,000,000股[151] - 公司董事、执行总经理李海持有2,000,000股，董事、副总经理、总工程师邱增明持有750,000股[151] - 公司董事、财务总监、董事会秘书高强未持有公司股份[151] - 公司独立董事祝卸和、章击舟、陈国平均未持有公司股份[151][155] - 公司监事会主席吕恩君、监事华云、曹爱兵均未持有公司股份[155] - 公司副总经理杨逢春持有750,000股[155] - 公司现任董事、监事、高级管理人员持股总数为31,075,674股[155] - 邹舰明先生自2008年6月起担任珠海鸿为投资咨询有限公司及其关联公司合伙人，并于2020年3月起担任公司董事[162] - 祝卸和先生自2020年1月起担任浙江伟星新型建材股份有限公司独立董事，并于2020年12月起担任浙江正特股份有限公司独立董事[163] - 章击舟先生自2016年4月起担任上海和山投资顾问有限公司执行董事、总裁，并于2019年10月起担任杭州粒子加速投资管理有限公司投资总监[164] - 陈国平先生自2020年3月起担任公司独立董事，此前曾担任海南矿业股份有限公司董事长[165] - 华云先生自2010年起担任公司品控部总监，并于2020年3月起担任公司监事[166] - 沈志刚先生自2011年3月起担任山东正凯新材料股份有限公司董事长，并于2016年11月起担任浙江正凯化纤有限公司执行董事[170] - 肖海军先生自2017年8月起担任山东正凯新材料股份有限公司监事，并于2017年11月起担任浙江普凯新材料有限公司董事长[170] - 杨逢春先生自2018年7月起担任浙江国凯供应链管理有限公司董事长，并于2020年3月起担任公司副总经理[166] - 章击舟先生自2020年12月起担任浙江和山环能资源有限公司执行董事、总经理，并于2011年6月起担任上海宇耕投资合伙企业执行事务合伙人[170] - 公司董事、监事和高级管理人员2021年税前报酬总额为1162.83万元[177] - 董事长沈志刚2021年税前报酬为184.24万元[174] - 副董事长兼总经理肖海军2021年税前报酬为138.71万元[174] - 董事兼执行总经理李海2021年税前报酬为420.17万元[174] - 董事兼财务总监、董事会秘书高强2021年税前报酬为78.75万元[174] - 董事兼副总经理、总工程师邱增明2021年税前报酬为126.96万元[174] - 独立董事祝卸和、章击舟、陈国平2021年税前报酬均为8.00万元[174] - 监事会主席吕恩君2021年税前报酬为46.31万元[174] - 公司2021年董事会共召开3次会议，审议通过了年度报告、财务预算、利润分配等议案[178] - 所有董事均出席了2021年全部3次董事会会议，未出现连续两次缺席情况[179][182] - 公司2021年度在职员工总数为1,330人，其中生产人员936人，销售人员47人，技术人员83人，财务人员22人，行政人员220人，采购人员22人[190] - 公司员工教育程度分布为博士3人，硕士18人，大学本科224人，大学专科334人，中专及以下751人[193] - 公司2021年度财务决算报告和2021年度财务预算报告获得战略委员会一致同意[185] - 公司2021年度审计报告及内部控制鉴证报告获得审计委员会一致同意[188] - 公司2021年度关联交易确认议案获得审计委员会一致同意[188] - 公司2021年度日常关联交易预计议案获得审计委员会一致同意[188] - 公司2021年度使用部分闲置资金进行理财投资的议案获得审计委员会一致同意[188] - 公司2021年度董事、监事、高级管理人员薪酬议案获得薪酬与考核委员会一致同意[188] - 公司2021年度利润分配政策优先采用现金方式分配股利，且每年现金分红比例不低于当年实现可分配利润的10%[199] - 公司2021年度培训计划涵盖管理技能类、专业技术类、员工技能提升、安全管理、新员工培训等方面[195] 行业与市场趋势 - 2021年全球瓶级PET新增产能中，中国大陆占比达33%以上[42] - 2021年瓶级PET价格与聚酯原料价格保持强相关性，行业加工费逐步扩大[42] - 预计2019-2024年亚太地区瓶级PET市场需求年复合增长率为5.86%，中国为6.35%[42] - 瓶级PET生产技术不断升级，单套装置产能规模提升，有效节约原材料与能源消耗，降低单位生产成本[43] - 瓶级PET在饮料、乳制品、食用油等民生行业需求稳定增长，新兴应用领域如酒类、日化、电子产品等占有率稳步提升[43] - 全球瓶级PET行业2021年末产能约为3,346万吨，中国大陆地区产能占全球总产能的33.7%[120] 投资与融资 - 公司正在进行的重大非股权投资为年产120万吨食品级PET高分子新材料项目（二期），本报告期投入金额为663,442,725.54元，累计实际投入金额为663,462,036.54元[109] - 公司以公允价值计量的金融资产中，期货的公允价值变动损益为23,443,570.00元，期末金额为23,443,570.00元[110] - 公司金融衍生业务中，PTA和MEG的持仓合约金额分别为344,609,924.79元和50,307,237.71元，合计394,917,162.50元[110] - 公司金融衍生业务中，PTA和MEG的持仓合约市值分别为370,720,100.00元和47,640,630.00元，合计418,360,730.00元[113] - 公司金融衍生业务中，PTA和MEG的当年实际盈亏分别为-8,948,754.18元和-257,660.00元，合计-9,206,414.18元[113] 股东大会与董事会决议 - 2020年年度股东大会审议通过了2020年度财务决算报告和2021年度财务预算报告[148] - 2021年第一次临时股东大会审议通过了2018年度至2021年1-6月的审计报告及关联交易确认议案[151]

财务业绩指标 - 本报告期营业收入45.23亿元，上年同期24.76亿元，同比增长82.65%[4] - 归属于上市公司股东的净利润2.89亿元，上年同期1.43亿元，同比增长101.77%[4] - 基本每股收益1.12元/股，上年同期0.56元/股，同比增长100.00%[4] - 本期营业总收入45.23亿元，上期为24.76亿元[31] - 本期营业总成本41.75亿元，上期为23.45亿元[31] - 本期营业利润3.67亿元，上期为1.84亿元[34] - 本期利润总额3.67亿元，上期为1.86亿元[34] - 本期净利润2.89亿元，上期为1.43亿元[34] - 归属于母公司所有者的净利润为2.89亿元，较上期1.43亿元增长[37] - 基本每股收益和稀释每股收益均为1.12元，上期为0.56元[37] 资产负债情况 - 本报告期末总资产110.24亿元，上年度末69.97亿元，同比增长57.55%[4] - 期末流动资产合计80.21亿元，年初为40.18亿元；非流动资产合计30.03亿元，年初为29.79亿元[23][26] - 期末负债合计60.30亿元，年初为52.07亿元；所有者权益合计49.94亿元，年初为17.90亿元[26][29] - 货币资金期末余额39.98亿元，年初为6.10亿元[23] - 固定资产期末余额26.34亿元，年初为20.17亿元[26] 资产项目变动原因 - 货币资金较年初增加555.32%，主要系IPO募集资金增加[7] - 应收票据较年初增加303.72%，主要系银行承兑汇票增加[7] - 固定资产较年初增加30.57%，主要系重庆二期项目在建工程转固定资产开始投产[7] 业绩增长原因 - 营业收入增长82.65%，主要系主营产品瓶级PET销售数量增加和单位售价上涨[9] - 研发费用增长47.94%，主要系加大研发投入[9] - 筹资活动产生的现金流量净额增长2006.15%，主要系IPO募集资金增加[9] 汇率影响 - 汇率变动对现金及现金等价物的影响为 -181,855.11，较之前的 3,204,136.85 下降 105.68%[12] 股东情况 - 报告期末普通股股东总数为 76,751 名，表决权恢复的优先股股东总数为 0[12] - 浙江正凯集团有限公司持股比例 35.13%，持股数量 120,639,328 股，为公司控股股东[12][15] - 沈志刚持股比例 6.57%，持股数量 22,575,674 股，为公司实际控制人[12][15] 限售股份情况 - 限售股份期初总数为 257,545,400 股，本期增加 14,351,265 股，期末总数为 271,896,665 股[19] - 部分首发前限售股拟解除限售日期为 2023 年 3 月 29 日，部分为 2022 年 9 月 29 日，部分因触发承诺延长至 2025 年 9 月 29 日或 2023 年 9 月 29 日[19] 公司上市情况 - 公司于2022年3月29日在深交所上市，首次公开发行8585万股，发行价35.68元/股[22] 现金流量情况 - 销售商品、提供劳务收到的现金为57.87亿元，上期为27.83亿元[41] - 收到的税费返还为1.83亿元，上期为0.49亿元[41] - 经营活动产生的现金流量净额为9210万元，上期为8245万元[41] - 投资活动产生的现金流量净额为 - 3689万元，上期为 - 9064万元[44] - 筹资活动产生的现金流量净额为32.15亿元，上期为 - 16.87亿元[44] - 现金及现金等价物净增加额为32.70亿元，上期为 - 17.37亿元[44] - 期初现金及现金等价物余额为1.58亿元，上期为4.41亿元[44] - 期末现金及现金等价物余额为34.28亿元，上期为2.68亿元[44]