发行信息 - 本次发行3961.29万股，占发行后总股本25.00%[9] - 每股发行价格29.60元/股[9] - 发行日期为2023年4月21日[9] - 拟上市板块为深交所创业板[9] - 发行后总股本为15845.1529万股[9] - 保荐人（主承销商）为中信证券[9] 业绩总结 - 报告期内公司营业收入分别为98714.88万元、113721.99万元和106835.19万元[32] - 报告期内公司净利润分别为7407.91万元、8737.78万元和7678.01万元[32] - 2022年公司整体经营业绩较同期略有下滑[32] - 预计2023年1 - 3月营业收入为29202.76万元，同比增长10.03%[46] - 预计2023年1 - 3月归属于母公司净利润为1859.09万元，同比增长28.85%[46] 用户数据 - 公司目前运营医院6家，在建医院2家，开放床位1500余张，年门诊量近50万人次[37] - 公司共有员工1700余名，其中医务人员超1300名，医师超400名[37] 未来展望 - 2025年底DRG/DIP支付方式将覆盖所有符合条件开展住院服务的医疗机构[61] - 北京三博计划新建建筑面积约6万平方米、病床数约400 - 500张的新院区[69] - 湖南三博脑科医院建设项目预计2024年竣工后投入使用[85] 市场扩张和并购 - 2019年6月，公司通过洛阳三博摘牌受让洛阳医院整体权益，支付对价8166.744万元[151] 其他新策略 - 公司构建控股型架构，母公司控制子公司经营策略、财务等[71] 财务指标 - 发行市盈率90.07倍[34] - 发行前每股净资产为10.11元/股，发行前每股收益为0.44元[35] - 发行后每股净资产为14.28元/股，发行后每股收益为0.33元[35] - 发行市净率为2.07[35] - 募集资金总额为117254.1840万元，净额为106163.91万元[35] - 本次新股发行费用总额为11090.28万元，承销保荐费为7986.56万元[35] 股权结构 - 公司总股数为11883.86万股，TBP持股2486.93万股，占比20.93%为最大股东[127] - 2022年11月宁波励鼎转让股份后，鹰潭投资持股253.09万股，占比2.13%；盈信达投资持股234.86万股，占比1.98%；宁波励鼎不再持股[131] 子公司情况 - 2022年北京三博收入39062.48万元，净利润4013.98万元[82] - 2022年昆明三博收入7208.68万元，净利润 - 282.61万元[82] - 2022年洛阳医院营业收入9393.26万元，净利润905.61万元[150] - 2022年重庆三博江陵净利润2120.70万元[183] - 2022年重庆三博长安净利润3777.34万元[186] - 2022年福建三博投资净利润11.78万元[193] - 2022年福建三博福能脑科医院净利润615.99万元[199]

发行情况 - 三博脑科首次公开发行3961.29万股A股，发行价29.60元/股[1][2] - 初始战略配售发行数量为594.1935万股，占比15.00%，最终361.4864万股，约占9.13%[2][6] 发行分配 - 战略配售回拨后，网下初始发行2589.8036万股，约占71.94%；网上初始1010.0000万股，约占28.06%[3] - 网上初步有效申购倍数6564.87683倍，720.0000万股由网下回拨至网上[4] - 回拨后网下最终发行1869.8036万股，约占51.94%；网上最终1730.0000万股，约占48.06%[4] 认购情况 - 网上发行中签率0.0260914459%，有效申购倍数3832.67376倍[4] - 网上投资者缴款认购16769852股，金额496387619.20元，放弃530148股，金额15692380.80元[7] - 网下投资者缴款认购18698036股，金额553461865.60元，放弃0股[7] 限售与费用 - 网下比例限售6个月的股份数量为1873794股，约占网下发行总量10.02%，约占本次发行总量4.73%[8] - 本次发行费用总额11090.28万元，含承销及保荐费等多项费用[10][11]

发行价格与市盈率 - 发行价格为29.60元/股[16][23][30][32][51][75][86] - 2022年扣非前后孰低归母净利润摊薄后市盈率90.07倍，高于行业最近一个月平均静态市盈率57.23倍，超出约57.38%[5][22][30][52][76][86] - 2021年扣非后归母净利润摊薄后市盈率63.07倍，低于可比A股上市公司平均静态市盈率69.61倍[5][23][32][54][78] 发行数量与配售 - 本次公开发行新股3961.2900万股，占发行后总股本25.00%，发行后总股本15845.1529万股[28][49] - 初始战略配售数量594.1935万股，占发行数量的15.00%，最终战略配售数量361.4864万股，约占发行数量的9.13%，差额232.7071万股回拨至网下发行[7][8][29][49][50][90] - 网下发行部分采用比例限售方式，网下投资者获配股票数量的10%限售6个月，90%无限售期；战略配售专项资产管理计划获配股票限售期为12个月[9][65][91] 申购情况 - 网下提交有效报价投资者300家，管理配售对象7124个，占剔除无效报价后总数93.72%，有效拟申购数量6083960万股，占93.36%，有效申购倍数2349.20倍[23] - 网上初始发行数量为1010万股[109] - 2023年4月21日为网下、网上申购日，网下9:30 - 15:00，网上9:15 - 11:30、13:00 - 15:00[33][93][108] 募集资金 - 招股书披露募集资金需求50000.00万元，本次发行对应募集资金总额117254.1840万元[24] - 扣除发行费用约11090.28万元后，预计募集资金净额约106163.91万元[26][55] 公司运营情况 - 公司目前运营医院6家，在建医院2家，开放床位1500余张，年门诊量近50万人次，住院患者超4万人次，年手术量超1万台，神经外科手术超5000台[19] - 公司拥有员工1700余名，医务人员超1300名，医师超400名，主任及副主任医师160余名[19] - 公司累计完成神经外科手术80%为难度最大的四级手术[19] 业绩情况 - 报告期内，公司营业收入分别为98714.88万元、113721.99万元和106835.19万元，2021年增长15.20%，2022年下降6.06%[21] - 报告期内，公司净利润分别为7407.91万元、8737.78万元和7678.01万元，2021年增长17.95%，2022年下降12.13%[21] - 2022年，扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润较上年下降29.97%，剔除河南等新院区影响后，归属于母公司股东的净利润较上年下降19.49%[21]

发行价格 - 公司发行价格更正为29.60元/股[2][11] 市盈率 - 29.60元/股对应2022年扣非前发行前市盈率为55.75倍[3][11] - 29.60元/股对应2022年扣非后发行前市盈率为67.55倍[3][11] - 29.60元/股对应2022年扣非前发行后市盈率为74.34倍[4][11] - 29.60元/股对应2022年扣非后发行后市盈率为90.07倍[4][11] - 29.60元/股对应2021年扣非前发行前市盈率为45.87倍[4][12][16] - 29.60元/股对应2021年扣非后发行前市盈率为47.31倍[4][12][16] - 29.60元/股对应2021年扣非前发行后市盈率为61.15倍[4][13][16] - 29.60元/股对应2021年扣非后发行后市盈率为63.07倍[4][13][17]

发行情况 - 发行价格为29.60元/股[16][23][51][75][86] - 本次发行新股3961.2900万股，占发行后总股本25.00%[28][49] - 预计募集资金总额117254.1840万元，扣除费用后净额约106163.91万元[26][55] - 初始战略配售数量594.1935万股，占15.00%；最终战略配售数量361.4864万股，占9.13%，差额回拨至网下[8][29][49][50][90] - 网下初始发行2589.8036万股，约占71.94%；网上初始发行1010.0000万股，约占28.06%[29][50] 市盈率情况 - 2022年扣非前后孰低归母净利润摊薄后市盈率为90.07倍，高于行业平均57.23倍，超出约57.38%[5][22][86] - 2021年扣非后归母净利润摊薄后市盈率为63.07倍，低于可比A股平均静态市盈率69.61倍[5][23][86] 运营数据 - 运营医院6家，在建医院2家，开放床位1500余张，年门诊量近50万人次，住院患者超4万人次，年手术量超1万台，神经外科手术超5000台[19] - 拥有员工1700余名，医务人员超1300名，医师超400名，主任及副主任医师160余名[19] - 神经外科手术80%为四级手术[19] 业绩数据 - 报告期内，营业收入分别为98714.88万元、113721.99万元和106835.19万元，2021年增长15.20%，2022年下降6.06%[21] - 报告期内，净利润分别为7407.91万元、8737.78万元和7678.01万元，2021年增长17.95%，2022年下降12.13%[21] - 2022年扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润较上年下降29.97%，剔除新院区影响后下降19.49%[21] 申购相关 - 网下、网上申购日为2023年4月21日，网下9:30 - 15:00，网上9:15 - 11:30、13:00 - 15:00[33][93][108] - 网下有效报价投资者300家，管理配售对象7124个，有效拟申购数量6083960万股，有效申购倍数为2349.20倍[23][81] - 持有市值1万元以上可参与网上申购，每5000元市值可申购一个申购单位，每单位500股，最高不得超过10000股[38][111][112] - 2023年4月25日网下投资者需足额缴纳认购资金，网上投资者中签后需缴款[40][131] 限售情况 - 网上发行股票无流通限制及限售期安排[8] - 网下发行部分90%股份无限售期，10%股份限售期为6个月[9][65] - 战略配售专项资产管理计划获配股票限售期为12个月[65][91]

发行信息 - 本次发行股数为3961.29万股，占发行后总股本比例25%，发行后总股本15845.1529万股[8][33] - 预计发行日期为2023年4月21日，招股意向书签署日期为2023年4月13日[8] - 每股面值为人民币1.00元[8] 业绩数据 - 2020 - 2022年公司营业收入分别为98714.88万元、113721.99万元、106835.19万元，净利润分别为7407.91万元、8737.78万元和7678.01万元，2022年业绩略有下滑[31][85] - 2023年1 - 3月预计营业收入29202.76万元，同比增长10.03%；归属于母公司净利润1859.09万元，同比增长28.85%[45] - 2022年末资产总额183165.93万元，归属于母公司所有者权益120139.48万元，资产负债率（合并）27.85%，资产负债率（母公司）3.65%[41] 用户数据 - 公司目前运营医院6家，在建医院2家，开放床位1500余张，年门诊量近50万人次，住院患者超4万人次，年手术量超过1万台，其中神经外科手术超5000台[35] 未来展望 - 湖南三博脑科医院2020年4月启动建设，预计2024年竣工投入使用[83] - 北京三博计划新建新院区，预计2023年上半年施工，2025年上半年竣工并申请执业许可，9月底前完成搬迁和营业[67] 市场扩张和并购 - 2019年6月，公司子公司洛阳三博摘牌受让洛阳医院整体权益，支付对价8166.744万元[149] - 2020年12月，重庆三博管理转让洛阳三博部分股权，后续有回购计划，完成后公司将持有66%股权[155][161] 其他数据 - 报告期内，公司支付的医疗纠纷赔偿款金额分别为452.63万元、150.25万元和324.59万元，分别占各期营业收入的0.46%、0.13%和0.30%[26][55] - 报告期内，医保支付占主营业务收入的比重为38.77%、38.68%和42.78%[27][58] - 报告期内北京三博占公司主营业务收入比重分别为39.76%、40.62%和36.42%[30][74] - 发行前每股净资产10.11元/股（2022年12月31日经审计），发行前每股收益0.44元（2022年经审计扣除非经常性损益前后孰低）[34] - 承销费及保荐费为募集资金总额的7.22%，审计及验资费为1638.50万元，律师费为900.00万元，信息披露费为493.40万元，发行手续费为45.28万元[34] - 印花税税率为0.025%[34] - 公司共有员工1700余名，其中医务人员超过1300名，医师人数超过400名，主任及副主任医师160余名[35] - 化工医院向公司主张违约金合计2094.85万元，双方正在协商[30][74] - 北京三博多年承担、参与科研项目超160项，发表SCI论文390余篇，拥有博导12人、硕导23人，累计培养硕博、博士后超200人[36] - 三博脑科连续多年患者满意度达95%以上[37] - 报告期内公司现金收款金额分别为5657.52万元、5149.91万元和4217.97万元，占主营业务收入比重分别为5.75%、4.55%和3.96%[72] - 报告期内公司享受的所得税税收优惠金额分别为778.79万元、744.03万元和687.24万元，占利润总额比例分别为8.22%、6.52%和6.96%[77] - 报告期内公司的加权平均净资产收益率分别为6.60%、7.03%和5.44%[78] - 本次公开发行新增募集资金为5.00亿元，占公司截至报告期末净资产的比例为37.83%[78] - 昆明三博报告期内亏损金额分别为480.53万元、642.31万元和282.61万元，占公司各期净利润比例分别为6.49%、7.35%和3.68%[79] - 河南三博2021年亏损金额为1385.76万元，2022年亏损金额为1612.71万元[79] - 2022年北京三博收入39062.48万元，净利润4013.98万元[80] - 重庆三博长安床位利用率保持在80% - 90%，昆明三博、河南三博、福建三博及重庆三博江陵床位利用率处于较低水平[82]

三博脑科医院管理集团股份有限公司 审计报告及财务报表 2020 年度至 2022 年度 您可使用手机"扫一扫"或进入"注册会计师行业统一监管平台（http://acc.mof.qxx.cn 三博脑科医院管理集团股份有限公司 审计报告及财务报表 (2020年1月1日 至 2022年12月31日止) | | 目录 | 页次 | | --- | --- | --- | | | 审计报告 | 1-4 | | | 财务报表 | | | | 合并资产负债表和母公司资产负债表 | 1-4 | | | 合并利润表和母公司利润表 | 5-6 | | | 合并现金流量表和母公司现金流量表 | 7-8 | | | 合并所有者权益变动表和母公司所有者权益变动表 | 9-14 | | 11 Í | 财务报表附注 | 1-131 | [信会计师事务所(特殊普通合 CHINA SHU LUN PAN CERTIFIED PUBLIC ACCOUNTANT 审计报告 信会师报字[2023]第 ZB10069 号 三博脑科医院管理集团股份有限公司全体股东: 一、审计意见 我们审计了三博脑科医院管理集团股份有限公司(以下简称三博 脑科)财务报表 ...

发行信息 - 发行股票为人民币普通股（A股），股数不超过3961.29万股，每股面值1元[7] - 拟上市板块为深交所创业板，发行后总股本不超过15845.15万股[7] - 保荐人（主承销商）为中信证券，招股书签署日为2023年【】月【】日[7] 业绩数据 - 报告期内营业收入分别为101906.51万元、98714.88万元、113721.99万元和53214.65万元[31] - 报告期内净利润分别为5492.69万元、7407.91万元、8737.78万元和4045.83万元[31] - 2022年1 - 9月营收82989.08万元，同比变动 - 3.41%；归母净利润5651.76万元，同比减少9.27%[41] 用户数据 - 公司运营6家医院，在建2家，开放床位1500余张，年门诊量近50万人次，住院超4万人次，手术超1万台[36] 未来展望 - 预测2022年度营收105000 - 116000万元，同比变动 - 7.67%至2.00%[43] - 预测2022年度归母净利润6136 - 6900万元，同比减少19.99%至10.03%[43] 风险相关 - 行业监管、医疗纠纷、服务价格下降、医保政策等变化会影响公司业绩[52][53][54][55] 股权与估值 - 2020年3月第一次股权转让公司整体估值36.00亿，5月第三次增资投前估值36.60亿[100][101] - 2017 - 2020年多次增资扩股及股权转让，涉及不同价格和市盈率[94][96][97][99][100][101] 子公司情况 - 2021 - 2022年部分子公司有不同程度的资产、营收、利润数据[171][173][177][180][183][185][188] - 洛阳三博控股权置出及后续股权购买安排[155][162][163]