财务状况 - 截至2022年9月30日，公司总资产为93.69亿美元，较2021年12月31日的93.94亿美元略有下降[19] - 截至2022年9月30日，贷款应收净额为71.97亿美元，2021年12月31日为71.59亿美元[19] - 截至2022年9月30日，总存款为72.80亿美元，2021年12月31日为74.39亿美元[19] - 截至2022年9月30日，联邦住房贷款银行预付款净额为7.27亿美元，2021年12月31日为4.76亿美元[19] - 截至2022年9月30日，普通股发行6515.96万股，流通5967.96万股；2021年12月31日发行6459.92万股，流通6218.82万股[19] - 截至2022年9月30日，公司股东权益为9.52亿美元，2021年12月31日为10.65亿美元[19] - 2022年9月30日股东权益总额为9.5199亿美元[28] - 2021年9月30日股东权益总额为8.44803亿美元[28] - 2022年9月30日股东权益总额为951,990美元[31] - 2021年9月30日股东权益总额为844,803美元[31] 公司风险 - 公司面临诸多风险，如新冠疫情持续影响、并购交易风险、信贷风险、利率环境变化等[16] - 公司近期收购了Deepstack Technologies, LLC，存在声誉风险、监管风险等[16] - 公司需应对伦敦银行同业拆借利率（LIBOR）预期停用及使用替代参考利率的不确定性[16] - 公司面临网络、应用程序、供应商和计算机系统的故障或安全漏洞风险，包括网络安全威胁[16] 收入与支出 - 截至2022年9月30日的三个月，总利息和股息收入为9597.3万美元，去年同期为7179.1万美元[22] - 截至2022年9月30日的三个月，总利息支出为1656.5万美元，去年同期为881.5万美元[22] - 截至2022年9月30日的三个月，净利息收入为7940.8万美元，去年同期为6297.6万美元[22] - 截至2022年9月30日的三个月，非利息收入为568.1万美元，去年同期为551.9万美元[22] - 截至2022年9月30日的三个月，非利息支出为5096.2万美元，去年同期为3781.1万美元[22] - 截至2022年9月30日的三个月，所得税前营业收入为3412.7万美元，去年同期为3183.1万美元[22] - 截至2022年9月30日的三个月，净收入为2419.6万美元，去年同期为2317万美元[22] - 截至2022年9月30日的三个月，归属于普通股股东的净收入为2419.6万美元，去年同期为2144.3万美元[22] - 截至2022年9月30日的三个月，基本每股收益为0.4美元，去年同期为0.42美元[22] - 截至2022年9月30日的三个月，综合收入为1067.6万美元，去年同期为1937.8万美元[25] - 2022年6月30日至9月30日净收入为2419.6万美元[28] - 2022年6月30日至9月30日其他综合损失净额为1352万美元[28] - 2022年6月30日至9月30日发行普通股带来720万美元权益增加[28] - 2022年6月30日至9月30日回购740332股库存股，权益减少1296.5万美元[28] - 2021年6月30日至9月30日净收入为2317万美元[28] - 2021年6月30日至9月30日其他综合损失净额为379.2万美元[28] - 2022年三季度宣布普通股股息为每股0.06美元，权益减少356.3万美元[28] - 2021年三季度宣布普通股股息为每股0.06美元，权益减少303.8万美元[28] - 2022年9月30日止九个月净收入为99,420美元[31] - 2022年9月30日止九个月其他综合损失净额为55,322美元[31] - 2022年发行普通股带来7,200美元资本增加[31] - 2022年赎回优先股导致98,703美元权益减少[31] - 2022年购买3,069,058股库存股花费56,151美元[31] - 2022年基于股份的薪酬费用为4,482美元[31] - 2022年宣布普通股股息（每股0.18美元）使权益减少10,983美元[31] - 2022年前九个月净收入为99,420美元，2021年同期为56,595美元[34] - 2022年前九个月经营活动提供的净现金为110,507美元，2021年同期为75,699美元[34] - 2022年前九个月投资活动提供的净现金为10,785美元，2021年同期使用的净现金为416,973美元[34] - 2022年前九个月融资活动使用的净现金为93,357美元，2021年同期提供的净现金为306,295美元[34] - 2022年前九个月现金及现金等价物净增加27,935美元，2021年同期净减少34,979美元[34] - 2022年前九个月利息支付为28,904美元，2021年同期为25,133美元[34] - 2022年前九个月所得税支付为14,792美元，2021年同期为11,975美元[34] - 2022年前九个月可供出售证券销售和赎回的净实现收益为1.6万美元，收益为5614.5万美元；2021年前九个月收益为1.2023亿美元；2021年第三季度收益为2000万美元[67] - 2022年第三季度和前九个月，公司所得税费用分别为990万美元和3890万美元，有效税率分别为29.1%和28.1%[141] - 2022年第三季度和前九个月，利率互换和外汇合约公允价值变动收益分别为3.8万美元和22.4万美元[143] - 2022年第三季度和前九个月，公司股票薪酬费用分别为171.5万美元和448.2万美元，相关税收优惠分别为49.5万美元和129.5万美元[149] - 2022年第三季度，替代能源合伙企业现金分配为62.6万美元，投资亏损50.4万美元，应用HLBV方法确认税收优惠14.6万美元；前九个月现金分配为178.2万美元，投资亏损170.5万美元，确认税收优惠49.3万美元[171] - 2022年前九个月，非利息收入总计1877.7万美元，高于2021年同期的1377.1万美元[187] - 2022年1月，公司完成240万美元售后回租交易，确认77.1万美元收益[188] - 2022年第三季度和前九个月，公司为相关方支付或报销的赔偿费用分别低于12万美元和24.4万美元[190] - 2022年第三季度净收入和归属于普通股股东的净收入为2420万美元，摊薄后每股收益0.40美元；第二季度净收入为2670万美元，摊薄后每股收益0.43美元；2021年第三季度净收入为2320万美元，摊薄后每股收益0.42美元[196] - 2022年第三季度调整后摊薄每股收益为0.44美元，平均资产回报率为1.02%，调整后平均资产回报率为1.13%，税前拨备前平均资产回报率为1.44%，调整后税前拨备前平均资产回报率为1.59%[196] - 2022年第三季度净息差为3.58%，非利息存款增加1.17亿美元，按年率计算增长17%，占季度末总存款的40%[196] - 2022年第三季度总存款平均成本为0.47%，信贷损失拨备占总贷款的1.36%，占不良贷款的232%，高于上一季度的1.34%和224%[196] 业务运营 - 截至2022年9月30日，公司通过29家全方位服务分行开展业务[37] - 公司对持有至到期证券和抵押贷款服务权的会计处理有变化[37] - 2022年3月FASB发布ASU 2022 - 02，预计对公司合并财务报表无重大影响[40] - 2022年9月15日公司完成对Deepstack资产的收购，总对价2400万美元，交易成本210万美元[41] - Deepstack收购中，收购资产公允价值925.3万美元，承担负债公允价值344.3万美元，商誉1820万美元[43] - 2021年10月18日公司完成与Pacific Mercantile Bancorp的合并，总收购价2.254亿美元，商誉5900万美元[44] - 2022年第三季度和前九个月，公司分别购买贷款1.727亿美元和8.143亿美元，2021年同期分别为2.494亿美元和6.154亿美元[126] - 公司通过29家全方位服务分行，为加州不同企业、企业家和社区提供核心银行产品和服务[195] - 公司拥有684名专业人员，致力于提供更高标准的银行服务并建立持久关系[195] - 公司收购Deepstack Technologies以提供全栈支付处理解决方案，成为客户金融服务生态系统的中心[195] - 公司持续增加平均贷款和盈利资产，改善存款结构，管理资金成本，并保持严格的费用控制[195] 资产公允价值与分类 - 截至2022年9月30日，可供出售证券中SBA贷款池证券公允价值1210.6万美元等，衍生资产中利率互换公允价值229.5万美元等[52] - 截至2021年12月31日，可供出售证券中SBA贷款池证券公允价值1459.1万美元等，衍生资产中利率互换公允价值339万美元等[52] - 2022年和2021年截至9月30日的三、九个月，无使用重大不可观察输入值（Level 3）按公允价值进行定期计量的资产[52] - 单独评估贷款的公允价值一般基于近期房地产评估和自动估值模型，通常归类为Level 3 [54] - 截至2022年9月30日，单户住宅抵押贷款、商业和工业贷款、SBA贷款的抵押依赖贷款公允价值分别为373.5万美元、864.6万美元、392.2万美元[55] - 2022年第三季度，单户住宅抵押贷款、商业和工业贷款、SBA贷款的抵押依赖贷款损益分别为13.5万美元、-44.1万美元、-3.5万美元[56] - 截至2022年9月30日，现金及现金等价物、持有至到期证券、可供出售证券的账面价值分别为2.56058亿美元、3.28757亿美元、8.47565亿美元[59] - 截至2022年9月30日，存款、联邦住房贷款银行预付款、其他借款的账面价值分别为7.280385亿美元、7270.21万美元、1000万美元[59] - 截至2022年9月30日，持有至到期证券的摊销成本为3.28757亿美元，公允价值为2.63352亿美元[62] - 截至2022年9月30日，可供出售证券的摊销成本为8.98375亿美元，公允价值为8.47565亿美元[62] - 2022年第一季度，摊销成本为3.46亿美元的某些长期固定利率抵押贷款支持证券和市政证券从可供出售投资组合转移至持有至到期投资组合[62] - 转移时，这些证券的未实现总损失为1660万美元，后续将在证券剩余期限内作为收益率调整摊销至利息收入[62] - 截至2022年9月30日和2021年12月31日，持有至到期和可供出售债务证券无信用损失准备[62] - 公司认为这些证券的未实现损失并非由信用相关因素导致，而是由利率、市场利差和市场状况等非信用相关因素变化引起[62] - 2022年9月30日和2021年12月31日，持有至到期和可供出售债务证券的应计应收利息分别为820万美元和470万美元[64] - 截至2022年9月30日和2021年12月31日，质押给美联储贴现窗口的投资证券账面价值分别为1.231亿美元和890万美元；质押以担保联邦住房贷款银行预付款的投资证券账面价值分别为2.146亿美元和0 [65] - 截至2022年9月30日，可供出售证券组合中有82只证券，其中80只处于未实现亏损状态；截至2021年12月31日，组合中有119只证券，其中46只处于未实现亏损状态[70] - 截至2022年9月30日，可供出售证券的未实现总亏损为5082.6万美元，2021年12月31日为734.4万美元[70] - 截至2022年9月30日，投资证券组合持有至到期的摊销成本为3.28757亿美元，公允价值为2.63352亿美元；可供出售的摊销成本为8.98375亿美元，公允价值为8.47565亿美元[73] - 截至2022年9月30日，持有至到期证券组合中，美国政府机构和政府支持企业住宅抵押贷款支持证券公允价值为1.23949亿美元，加权平均收益率为2.69% [76] - 截至2022年9月30日，持有至到期证券组合中，美国政府机构和政府支持企业抵押债务义务公允价值为4947.6万美元，加权平均收益率为2.64% [76] - 截至2022年9月30日，持有至到期证券组合中，市政证券公允价值为8992.7万美元，加权平均收益率为2.62% [76] - 截至2022年9月30日，持有至到期证券组合总公允价值为2.63352亿美元，加权平均收益率为2.65% [76] - 截至2022年9月30日，可供出售证券总额为847,565千美元，加权平均收益率为3.93%[78] 贷款情况 -

财务数据和关键指标变化 - 第三季度归属于普通股股东的净利润为2420万美元，摊薄后每股收益为0.40美元；调整后摊薄每股收益为0.44美元 [14] - 净息差与上一季度持平，为3.58%；生息资产收益率升至4.33%，平均贷款收益率提高19个基点至4.54%，证券平均收益率提高70个基点至3.38% [15] - 平均资金成本为79个基点，平均存款成本为47个基点，均较上一季度上升30个基点 [16] - 非利息收入较上一季度减少150万美元；调整后非利息支出增加24.7万美元；有效税率为29.1%，略高于上一季度的27.9% [16][17] - 总资产减少1.335亿美元至94亿美元，总股本增加290万美元；有形账面价值每股为13.79美元，低于上一季度末的14.05美元 [18] - 非利息存款平均占比为38%，季度末增至40%；整体存款减少2.78亿美元 [19] - 不良贷款减少180万美元至4270万美元；信贷损失拨备未计提；信贷损失准备金为9880万美元，拨备覆盖率为1.36% [20] 各条业务线数据和关键指标变化 - 剔除仓库贷款和单户住宅（SFR）购买后，第三季度商业贷款年化增长率为11%；抵押贷款仓库额度利用率持续下降 [8] - 仓库业务约三分之一至一半的贷款由低成本存款自行提供资金，仍是盈利业务单元 [8] 各个市场数据和关键指标变化 文档未提及相关内容 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司计划在不降低收益的情况下实现贷款多元化，预计净息差将扩大以支持未来盈利增长 [9] - 持续吸引新商业客户，增加非利息存款，同时退出高利率预期的存款关系和产品，平衡整体资金需求以支持未来贷款增长 [9][10] - 收购Deepstack Technologies并进入支付处理业务，预计该业务将提供稳定的高利润率费用收入，增加收入组合的多元化，吸引非利息存款 [13][23] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 利率快速上升和预期进一步加息带来了具有挑战性的经营环境，但公司核心盈利能力表明，尽管资产负债表略有缩小，仍有能力推动盈利增长 [5] - 经济显示出放缓迹象，但目前尚未对公司资产质量产生影响，压力测试表明，即使在不利情况下，资产质量仍将保持强劲 [12] - 对未来盈利增长持乐观态度，预计将受益于稳定的非利息存款基础、坚实的核心贷款业务和资产敏感性；支付业务将在未来一年成为重要的增长动力 [25] 其他重要信息 - 第三季度末合并了一家分行，预计每年节省成本150万美元；预计第四季度非利息支出在4800万至5000万美元之间，包括约100万美元与Deepstack运营相关的费用 [17] - 2022年第一季度宣布的股票回购计划中，本季度回购了1300万美元的普通股 [18] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 对未来贷款和存款规模的预期，以及仓库业务在未来几个季度的影响 - 难以预测仓库业务的最终规模，公司在下半年较为保守，预计资产负债表将保持平稳，甚至可能实现增长 [27][28] 问题2: 非利息存款占比达到40%的可持续性，以及客户是否有资金转移或寻求更高利率的压力 - 这是一个具有挑战性的环境，但公司专注于引入新客户关系，预计非利息存款将在全年保持积极增长趋势，尽管季度间可能会有波动 [31][33] 问题3: 仓库业务存款的稳定性，以及这些存款退出系统的风险和情景 - 仓库业务存款具有较强的稳定性，无论业务增长还是收缩，预计仍将有三分之一至一半的贷款由其自身存款提供资金 [35] 问题4: Deepstack业务的路线图、当前工作、预计产生的收入、客户管道情况，以及何时能看到存款增长 - 目前正在将Deepstack集成到公司系统中，本季度进行软启动，预计下季度初全面上线并开始引入客户；难以确定具体收入规模，但预计2023年将开始看到存款增长 [39][40][43] 问题5: 各业务领域的贷款需求趋势，以及近期增长的关键驱动因素 - 市场表现出一定的韧性，医疗保健和娱乐领域业务活跃，但公司在制造业和生命分销等领域保持谨慎；目前不打算购买单户住宅 [45][46] 问题6: 考虑到Deepstack业务，公司对招聘新业务人员的看法和市场情况 - 招聘新业务人员是公司业务的重要组成部分，将继续积极招聘人才 [49] 问题7: 第四季度及明年初，剔除仓库业务后的贷款增长预期 - 由于经济放缓，预计贷款增长可能为低个位数甚至持平，但在高利率环境下，即使资产负债表不增长，也能通过重新配置资产和扩大利差来增加收益 [52][53][55] 问题8: 对于证券投资组合的现金流，是选择再投资还是减轻资金压力 - 考虑将现金流重新投资于证券投资组合以获取更高收益，同时也可减少高成本可变利率存款，以扩大利差 [58] 问题9: 在当前环境下，公司对股票回购的看法 - 公司有充足的资本，在股票估值具有吸引力时，不排除进行股票回购，但也有其他资本用途，会综合考虑以实现长期投资回报最大化 [61] 问题10: 公司新增的长期固定利率资金的具体利率和期限情况 - 新增的批发资金约9亿美元，包括FHLB定期贷款和经纪存款；FHLB定期贷款期限约3年，平均利率略低于3%，本季度新增的为5年期，利率约3.7%；经纪存款期限约1年，平均利率约2.7% [65][66] 问题11: 公司采取措施重新聚焦核心存款基础后，高利率资金是否已基本清理完毕 - 有机会重置资金基础，未来将继续发展核心存款，管理资产负债表增长 [68] 问题12: 季度末净息差的具体数据 - 未公布季度末净息差数据，因为单季度数据不能代表趋势，公司认为净息差将继续扩大，但难以预测增长速度 [72] 问题13: 当前信贷损失拨备水平是否充足 - 公司认为当前拨备水平充足，经过压力测试，预计即使利率上升，信贷质量也不会出现问题 [74][75] 问题14: 利率上升对效率比率的影响 - 预计效率比率将保持在当前水平或略有下降，公司对Deepstack的投资和高利率环境可能带来改善空间 [77] 问题15: 存款成本的变化情况，以及对第四季度和2023年存款成本调整速度的看法 - 快速加息和存款结构调整使存款成本调整速度（存款贝塔）约为25%，预计未来将保持在类似水平 [78]

财务状况 - 截至2022年6月30日，公司总资产为95.02113亿美元，较2021年12月31日的93.93743亿美元有所增加[19] - 截至2022年6月30日，贷款应收款为74.51264亿美元，较2021年12月31日的72.5148亿美元有所增加[19] - 截至2022年6月30日，存款总额为75.58683亿美元，较2021年12月31日的74.39435亿美元有所增加[19] - 截至2022年6月30日，股东权益总额为9.4913亿美元，较2021年12月31日的10.6529亿美元有所减少[19] - 截至2022年6月30日，股东权益总额为9.4913亿美元，截至2021年6月30日为8.29362亿美元[28][30][32] - 2022年上半年赎回优先股9.4956亿美元，2021年上半年赎回8.9922亿美元[30][32] - 2022年上半年净收入为75,224美元，2021年同期为33,425美元[36] - 2022年上半年经营活动提供的净现金为75,148美元，2021年同期为64,089美元[36] - 2022年上半年投资活动使用的净现金为134,859美元，2021年同期为206,233美元[36] - 2022年上半年融资活动提供的净现金为74,652美元，2021年同期为84,657美元[36] - 2022年上半年末现金及现金等价物为243,064美元，2021年同期为163,332美元[36] - 2022年上半年利息支付为16,574美元，2021年同期为19,996美元[36] - 2022年上半年所得税支付为9,692美元，2021年同期为8,932美元[36] - 截至2022年6月30日，公司有31家全方位服务分行[39] 公司风险 - 公司面临诸多风险，包括新冠疫情持续影响、诉讼成本和影响、资本利用策略实施不成功等[16] - 公司面临信贷风险，可能受房地产市场恶化和借款人财务状况影响，导致贷款违约、损失和不良资产增加[16] - 公司面临利率环境变化风险，包括美联储基准利率近期和预期的上调、通货膨胀影响等[16] - 公司面临监管审查风险，监管机构可能限制业务活动、要求改变业务组合等[16] - 公司面临立法或监管变化风险，包括税法和政策、隐私法、监管资本规则等变化[16] - 公司面临企业风险管理框架无效风险，可能无法有效减轻风险和减少潜在损失[16] 收入与利润 - 2022年第二季度利息和股息总收入为8841.8万美元，较2021年同期的6967.7万美元增长26.9%[22] - 2022年第二季度利息总支出为1011.9万美元，较2021年同期的983万美元增长2.9%[22] - 2022年第二季度净利息收入为7829.9万美元，较2021年同期的5984.7万美元增长30.8%[22] - 2022年第二季度非利息总收入为718.6万美元，较2021年同期的344.3万美元增长108.7%[22] - 2022年第二季度非利息总支出为4861.2万美元，较2021年同期的3983.2万美元增长22.0%[22] - 2022年第二季度税前营业收入为3687.3万美元，较2021年同期的2561.2万美元增长43.9%[22] - 2022年第二季度净利润为2671.2万美元，较2021年同期的1905万美元增长39.2%[22] - 2022年第二季度归属于普通股股东的净利润为2671.2万美元，较2021年同期的1732.3万美元增长54.2%[22] - 2022年第二季度基本每股收益为0.44美元，较2021年同期的0.34美元增长29.4%[22] - 2022年第二季度综合收益为1182.5万美元，较2021年同期的2860.5万美元下降58.6%[25] - 2022年第二季度净利润为2.6712亿美元，2021年同期为1.905亿美元[28] - 2022年上半年净利润为7.5224亿美元，2021年同期净亏损3.3425亿美元[30][32] - 2022年第二季度其他综合损失净额为1.4887亿美元，2021年同期其他综合收益净额为0.9555亿美元[28] - 2022年上半年其他综合损失净额为4.1802亿美元，2021年同期其他综合收益净额为0.6994亿美元[30][32] 库存股与股息 - 2022年第二季度购买211.3176万股库存股，花费3.8888亿美元[28] - 2022年上半年购买232.8726万股库存股，花费4.3186亿美元[30] - 2022年第二季度宣布普通股股息为每股0.06美元，2021年同期相同[28] - 2022年上半年宣布普通股股息为每股0.12美元，2021年同期相同[30][32] 会计处理与准则 - 公司将可供出售证券重分类为持有至到期证券，金额为329,416美元[36] - 公司对持有至到期证券的会计处理有变化[39][40] - 2022年3月，财务会计准则委员会（FASB）发布ASU 2022 - 02，将于2022年12月15日后的财年生效，预计不会对公司合并财务报表产生重大影响[42] - 公司遵循符合GAAP和金融服务行业惯例的会计和报告政策，关键会计政策和估计包括投资证券、信贷损失准备金、业务合并、收购贷款估值、商誉和递延所得税[198] - 投资证券的公允价值估计复杂且需判断，所有可供出售证券在2022年6月30日和2021年12月31日被归类为第2级，无第3级[200] - 信贷损失准备金（ACL）按季度估计，代表公司对贷款组合当前预期信贷损失的估计，考虑多种因素并进行定性调整[200] - 业务合并采用收购法核算，确定收购资产和负债公允价值的估计复杂且需判断，可能导致未来减值费用[200] - 商誉每年至少评估一次减值，评估包含不确定性，实际结果与估计假设差异可能导致未来减值费用[200] - 收购贷款分为PCD贷款和非PCD贷款，确定其公允价值的估计复杂且需判断，实际损失与估计假设差异可能导致未来信贷损失准备金[202] - 递延所得税资产和负债根据财务报表和税务基础差异计算，公司需评估是否对递延所得税资产设立估值备抵[202] - 公司使用非GAAP财务指标分析业绩，包括有形资产、有形权益等多项指标，并需按规定披露相关信息[205][206] - 近期未采用的会计公告在2021年年度报告和本季度报告中有所描述[203] 业务交易 - 2022年第二季度公司购买2280万美元单户住宅（SFR）抵押贷款服务权，截至2022年6月30日，相关贷款未偿还本金余额约为17.3亿美元[42] - 2021年10月18日，公司完成与太平洋商业银行（PMB）的合并，PMB 23713417股普通股转换为公司11856713股普通股，公司支付320万美元现金，总收购价2.254亿美元，确认商誉5800万美元[42] 金融资产与负债 - 截至2022年6月30日，证券可供出售中SBA贷款池证券公允价值为1306.2万美元、美国政府机构和企业住宅抵押贷款支持证券为1136.5万美元等[50] - 截至2022年6月30日，衍生资产中利率互换公允价值为107.4万美元、外汇合约为18.6万美元；衍生负债中利率互换为108.2万美元、外汇合约为16.8万美元[50] - 截至2021年12月31日，证券可供出售中SBA贷款池证券公允价值为1459.1万美元、美国政府机构和企业住宅抵押贷款支持证券为1.91969亿美元等[50] - 截至2021年12月31日，衍生资产中利率互换公允价值为339万美元、外汇合约为17.5万美元；衍生负债中利率互换为359.4万美元、外汇合约为14.6万美元[50] - 2022年和2021年截至6月30日的三个月和六个月，无使用重大不可观察输入值（Level 3）按公允价值进行定期计量的资产[50] - 单独评估贷款的公允价值一般基于近期房地产评估和自动估值模型，通常归类为Level 3 [52] - 2022年6月30日，单户住宅抵押贷款、商业和工业贷款、SBA贷款的公允价值分别为3600千美元、10903千美元、4029千美元；2021年12月31日，商业和工业贷款、SBA贷款的公允价值分别为12272千美元、3886千美元[53] - 2022年第二季度，单户住宅抵押贷款、商业和工业贷款、SBA贷款、其他消费者贷款、商业房地产贷款的非经常性公允价值计量资产损益分别为 - 1千美元、 - 564千美元、 - 198千美元、 - 216千美元、0千美元；2021年同期分别为 - 211千美元、20千美元、 - 376千美元、0千美元、 - 140千美元[54] - 2022年6月30日，现金及现金等价物、持有至到期证券、可供出售证券等金融资产的账面价值分别为243064千美元、329272千美元、865435千美元等；金融负债中存款、联邦住房贷款银行借款等的账面价值分别为7558683千美元、511695千美元等[57] - 2021年12月31日，现金及现金等价物、可供出售证券等金融资产的账面价值分别为228123千美元、1315703千美元等；金融负债中存款、联邦住房贷款银行借款等的账面价值分别为7439435千美元、476059千美元等[57] - 截至2022年6月30日，持有至到期证券摊余成本为3.29272亿美元，公允价值为2.85672亿美元；可供出售证券摊余成本为8.96956亿美元，公允价值为8.65435亿美元[60] - 2022年第一季度，摊余成本为3.46亿美元的特定长期固定利率抵押支持证券和市政证券从可供出售投资组合转入持有至到期投资组合，转移时未实现总损失为1660万美元[60] - 2022年6月30日和2021年12月31日，持有至到期和可供出售债务证券均无信用损失准备金[60] - 2022年6月30日和2021年12月31日，持有至到期和可供出售债务证券的应计利息应收款分别为550万美元和470万美元[60] - 2022年第二季度，可供出售证券销售和赎回所得款项为3850万美元，2021年同期为1.0023亿美元；2022年上半年所得款项为5614.5万美元，2021年同期为1.0023亿美元[63] - 2022年上半年，可供出售证券销售和赎回实现净收益16万美元[63] - 截至2022年6月30日，可供出售证券组合中有79只证券，其中63只处于未实现损失状态；截至2021年12月31日，可供出售证券组合中有119只证券，其中46只处于未实现损失状态[64] - 2022年和2021年截至6月30日的三个月和六个月内，持有至到期或可供出售证券均无信用损失准备[66] - 截至2022年6月30日，按合同到期日或下一个重定价日较早者计算，持有至到期投资证券摊余成本为3.29272亿美元，公允价值为2.85672亿美元；可供出售投资证券摊余成本为8.96956亿美元，公允价值为8.65435亿美元[67] - 抵押贷款支持证券和抵押债务义务的平均期限可能比合同期限短，因为存在提前还款和摊销情况[67] - 截至2022年6月30日和2021年12月31日，账面价值分别为1.232亿美元和890万美元的投资证券被质押给美联储贴现窗口；账面价值分别为2.055亿美元和0的投资证券被质押以担保联邦住房贷款银行的预付款[68] - 截至2022年6月30日，持有至到期证券组合中，美国政府机构和政府赞助企业住宅抵押贷款支持证券公允价值1.35287亿美元，加权平均收益率2.69%；抵押债务证券公允价值5339.6万美元，加权平均收益率2.64%；市政证券公允价值9698.9万美元，加权平均收益率2.62%；总计公允价值2.85672亿美元，加权平均收益率2.66%[71] - 截至2022年6月30日，可供出售证券组合中，SBA贷款池证券公允价值1306.2万美元，加权平均收益率1.06%；美国政府机构和政府赞助企业住宅抵押贷款支持证券公允价值1136.5万美元，加权平均收益率2.23%；抵押债务证券公允价值1.54053亿美元，加权平均收益率1.73%；非机构住宅抵押贷款支持证券公允价值4548.1万美元，加权平均收益率2.51%；担保贷款义务公允价值4.78203亿美元，加权平均收益率2.70%；公司债务证券公允价值1.63271亿美元，加权平均收益率4.80%；总计公允价值8.65435亿美元，加权平均收益率2.87%[72] 贷款情况 - 截至2022年6月30日和2021年12月31日，商业和工业贷款余额分别为24.33464亿美元和26.68984亿美元；商业房地产贷款余额分别为12.04414亿美元和13.11105亿美元；多户住宅贷款余额分别为15.72308亿美元和13.61054亿美元；SBA贷款余额分别为9223.5万美元和2.05548亿美元；建筑贷款余额分别为2.28341亿美元和1.81841亿美元；单户住宅抵押贷款余额分别为18.32279亿美元和14.20023亿美元；其他消费贷款余额分别为8822.3万美元和1.02925亿美元；总贷款余额分别为74.51264亿美元和72.5148

财务数据和关键指标变化 - 第二季度调整后税前、拨备前收入增长7%，调整后税前、拨备前平均资产回报率提高10个基点 [5] - 剔除上季度法律和解的积极影响，每股收益持续环比增长；本季度回购3890万美元普通股，占已发行股份约3.5%，有形账面价值每股保持平稳 [6] - 第二季度归属于普通股股东的净利润为2670万美元，摊薄后每股收益0.43美元；剔除首季法律追偿和优先股赎回费用，摊薄后每股收益增加0.03美元 [13] - 调整后摊薄每股收益为0.45美元；净息差季度内增加7个基点至3.58%，生息资产收益率增加17个基点，资金总成本增加10个基点 [14][15] - 利息生息资产收益率升至4.04%，平均贷款收益率增加9个基点至4.35%，证券平均收益率增加39个基点至2.68% [15] - 平均资金成本增加10个基点至49个基点，平均存款成本增加9个基点至17个基点 [16] - 非利息收入较上季度增加约100万美元，主要源于股权投资收入增加210万美元和客户服务费增加；调整后非利息费用增加57万美元，主要是专业费用增加 [16][17] - 第二季度有效税率为27.6%，与上季度基本一致，预计2022年全年有效税率约28% [17] - 第二季度总资产减少8140万美元至95亿美元，总股本减少2990万美元，主要因投资组合未实现净亏损增加和资本行动，部分被本季度净利润抵消 [18] - 6月30日，普通股每股有形账面价值为14.05美元，与首季末持平；投资组合未实现亏损增加使AOCI变化，使每股有形账面价值减少0.25美元 [18] - 不良贷款减少1010万美元至4440万美元，超过一半的减少是由于贷款恢复应计状态，其余归因于还款、减记和冲销 [19] - 未计提信贷损失拨备，信贷损失拨备总额为9970万美元，拨备与总贷款覆盖率为1.34%，略高于上季度末；剔除PPP和仓库贷款，ACL覆盖率为1.54%，ACL与不良贷款比率为224% [20][21] 各条业务线数据和关键指标变化 - 第二季度贷款发放额达12亿美元，为2019年以来最高水平；除仓库和PPP贷款外，商业贷款年化增长率为25% [5][8] - 目标投资组合领域增长显著，商业贷款（不含仓库）、商业房地产贷款和多户住宅贷款均实现两位数年化增长 [8] - 仓库贷款利用率下降，通过与仓库客户合作购买优质单户住宅（SFR）贷款部分抵消影响，仓库贷款余额下降未影响整体贷款增长和盈利 [9] - 贷款发放中部分贷款在近期加息前定价，尚未完全体现高利率对平均贷款收益率和净息差的影响；贷款管道保持强劲，平均利率高于第二季度 [10] - 存款增加7900万美元，主要源于新商业关系资金流入和为支持贷款发放新增的定期存款 [19] 各个市场数据和关键指标变化 - 南加州和其他加州市场经济展现韧性，但经营环境因通胀、高利率、供应链中断和劳动力短缺存在不确定性 [6] - 商业房地产市场活跃，但预计随着买家和卖家适应经济影响，活动会有所缓和 [7] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 专注非供应链依赖的贷款领域，利用市场经济优势和贷款需求拓展新客户和现有关系 [7] - 持续在目标投资组合领域推动增长，在支付等新领域招聘关键人员，提升特许经营价值和收益 [8] - 发展支付业务，预计为客户提供增值解决方案，巩固客户关系，增加手续费收入，吸引新商业关系 [23] - 核心战略是继续扩大低成本存款基础 [24] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 尽管经营环境不确定，但公司有能力继续表现良好，建立的以关系为导向的商业银行特许经营权可实现稳健增长，有效管理信贷和行业风险 [24] - 若加州市场经济和贷款需求保持强劲，公司将通过贷款和存款组合参与增长；若经济恶化，保守的贷款组合和强劲的住房市场将使其有效应对 [25] - 上半年执行良好，实现盈利增长目标；贷款和存款管道强劲，预计第三季度新贷款生产反映当前利率环境，支持净息差进一步扩大；有效管理费用，随着资产负债表增长和收入增加，运营杠杆将继续扩大 [22] 其他重要信息 - 本季度宣布Jagdeep Sahota加入担任执行副总裁兼首席支付官 [8] - 第二季度合并一个品牌，持续寻找成本节约机会，以抵消对新银行人才和技术的投资 [17] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 仓库贷款组合未来水平、压力及购买SFR贷款的意愿 - 整体贷款组合增长平衡且多元化，除仓库外各业务线增长有望持续；仓库贷款目前稳定性高，但难以预测未来资产余额，预计其在贷款组合中的贡献将减少；目前SFR贷款购买情况良好，未来可能会适度减少以保持余额稳定 [28][29] - 新贷款产品收益率提高50个基点，仓库贷款利率也有所上升，有助于提升收益 [30] 问题2: 第二季度贷款发放收益率和贷款管道收益率情况 - 第二季度贷款发放收益率较第一季度提高50个基点，第三季度将受益于该定价提升；贷款管道参与了高利率环境，预计发放利率将继续上升 [32][34] 问题3: 未来贷款增长的资金来源 - 优先发展企业运营账户，包括低成本支票和无息支票账户；预计定期存款余额将增长，优先选择定期存款而非货币市场；目前贷款与存款比率较高，如有需要会考虑长期资金以平衡 [37][38] 问题4: 下半年核心商业贷款增长前景及驱动因素 - 下半年核心商业贷款有望实现稳健增长；增长驱动因素广泛且多元化，核心C&I业务（不含仓库）在业主自用房地产、医疗保健、娱乐等领域表现良好，CRE业务在多户住宅改造和建筑改善贷款方面进展顺利，建筑贷款仅向资金雄厚的开发商和优质项目提供 [42][44][45] 问题5: 整体资产质量看法及谨慎对待的业务领域 - 公司一直严格控制贷款审批；对制造业和分销业的企业更为谨慎，因其面临供应链挑战、高利率和劳动力问题；在传统核心C&I业务中，将依靠资产支持贷款（ABL）确保贷款安全，减少对库存的依赖 [47][48] 问题6: 近期招聘趋势和招聘意愿 - 招聘市场有所缓和，公司吸引人才和人员留存情况良好；在关键领域进行有选择的招聘，公司成为人们向往的工作场所 [50] 问题7: 费用运行率指南更新情况 - 暂无更新，此前讨论的范围为45 - 47.5；本季度专业服务费用有所增加，预计后续会有所下降，仍在预期范围内 [53] 问题8: 支付业务的收入机会、费用需求及盈利时间 - 目前暂不提供具体数据，后续会有更详细的公告；支付业务对公司很重要，将成为差异化竞争优势，但不会忽视核心业务 [55][57] 问题9: 股票回购意愿及与贷款增长的关系 - 已使用约三分之二的股票回购额度；基于股票价格与市场和有形账面价值的关系，认为是良好的投资机会；未来会将剩余的股票回购机会与其他机会进行比较，并非完全取决于贷款增长 [60][61] 问题10: 非利息存款流出情况及本季度预期 - 上季度非利息存款流出主要是由于客户被收购、仓库业务余额下降和一般余额变化；目前非利息存款有流入，账户和客户关系数量有所增长，预计未来会继续增长 [63][64] 问题11: 抵押贷款仓库业务的信用状况 - 部分抵押贷款仓库借款人面临困难，但公司设计上无相关风险暴露；公司对合作借款人有良好的管控和可见性，多数借款人通过套期保值或远期收购保护自身免受市场波动影响 [66][67] 问题12: 支付业务是否涉及存款业务 - 公司认为支付业务的存款机会非常重要，旨在为客户设计解决方案，使其支付成为金融服务生态系统的一部分；支付业务既能吸引新客户，也能为现有客户提供额外服务，除手续费收入外，存款业务同样具有很大潜力 [69][70] 问题13: 本季度新增经纪资金的期限情况 - 平均期限约12个月，包含一些短期和约两年期的资金 [72]

业绩总结 - 2022年第一季度净利息收入为76,441千美元，较2021年第四季度的73,039千美元增长3.3%[6] - 2022年第一季度净收入为48,512千美元，较2021年第一季度的14,375千美元增长237.5%[6] - 每股摊薄收益为0.69美元，较2021年第一季度的0.15美元增长360%[6] - 调整后的税前预拨收入（PTPP）为35,755千美元，较2021年第四季度的19,772千美元增长80.8%[6] - 2022年第一季度的资产回报率（ROAA）为2.09%，较2021年第四季度的0.24%显著提升[6] - 2022年第一季度的调整后PTPP ROAA为1.55%，较2021年第四季度的1.39%提高了16个基点[7] - 2022年第一季度的调整后每股收益为0.75美元，较2021年第四季度的0.22美元增长227.27%[63] - 2022年第一季度的调整后净收入为48,549千美元，较2021年第四季度的14,831千美元增长227.27%[63] 用户数据 - 2022年第一季度不良贷款较2021年第四季度下降16%[7] - 2022年第一季度不良贷款（NPL）比率为0.49%[24] - 2022年第一季度的信用损失准备金覆盖率为1.32%，较2021年第四季度的1.35%略有下降[6] - 2022年第一季度的贷款损失准备金（ACL）较上季度增加了40万美元[26] 贷款和存款情况 - 2022年第一季度总贷款余额为74.52亿美元，较2021年第四季度增加2.77%[18] - 2022年第一季度非利息存款占总存款的比例为39.6%，较2021年第一季度的27.7%增长了11.9个百分点[6] - 2022年第一季度的贷款收益率为4.26%[21] - 2022年第一季度的消费者贷款总额为17.33亿美元，占总贷款的23%[18] - 2022年第一季度的商业贷款总额为57.19亿美元，占总贷款的77%[18] 资产和资本状况 - 2022年第一季度总资产为95.84亿美元，较2021年第四季度的93.94亿美元增长了2.0%[54] - 2022年第一季度普通股东权益为979,009千美元，较2021年第四季度的970,334千美元增长0.07%[61] - 2022年第一季度的普通股一级资本比率为11.39%，较2021年第四季度的11.31%有所上升[34] - 2022年第一季度的有形资产为9,483,423千美元，较2021年第四季度的9,293,031千美元增长2.04%[61] 成本控制和效率 - 2022年第一季度的非利息支出为4670万美元，较1Q21的4170万美元增加了500万美元[28] - 2022年第一季度的调整后效率比率为56.52%，较2021年第四季度的58.07%改善了2.55个百分点[59] - 2022年第一季度的调整后非利息支出与平均资产比率改善了14个基点，达到2.01%[29] 未来展望 - 2022年第一季度的平均资产为93.92亿美元，较2021年第四季度的93.32亿美元增长了0.6%[59] - 2022年第一季度的调整后资产回报率为2.10%，较2021年第四季度的0.63%增长2.33个百分点[63]

公司整体财务数据关键指标变化 - 截至2022年3月31日，公司总资产为95.8354亿美元，较2021年12月31日的93.93743亿美元增长约2.02%[20] - 截至2022年3月31日，现金及现金等价物为2.54241亿美元，较2021年12月31日的2.28123亿美元增长约11.45%[20] - 截至2022年3月31日，持有至到期证券按摊余成本计算为3.29381亿美元，2021年12月31日无此项[20] - 截至2022年3月31日，可供出售证券按公允价值计算为8.98775亿美元，较2021年12月31日的13.15703亿美元下降约31.7%[20] - 截至2022年3月31日，贷款应收款净额为73.58347亿美元，较2021年12月31日的71.58896亿美元增长约2.79%[20] - 截至2022年3月31日，总存款为74.79701亿美元，较2021年12月31日的74.39435亿美元增长约0.54%[20] - 截至2022年3月31日，联邦住房贷款银行预付款净额为5.56374亿美元，较2021年12月31日的4.76059亿美元增长约16.87%[20] - 截至2022年3月31日，其他借款为1.9亿美元，较2021年12月31日的0.25亿美元增长约660%[20] - 截至2022年3月31日，总负债为86.04531亿美元，较2021年12月31日的83.28453亿美元增长约3.31%[20] - 截至2022年3月31日，股东权益总额为9.79009亿美元，较2021年12月31日的10.6529亿美元下降约8.1%[20] - 截至2022年3月31日，公司股东权益总额为979,009美元，较2021年12月31日的1,065,290美元有所下降[27] - 2022年第一季度净收入为48,512美元，2021年同期为14,375美元[27][29] - 2022年第一季度经营活动提供的净现金为5,265美元，2021年同期为23,903美元[29] - 2022年第一季度投资活动使用的净现金为154,973美元，2021年同期提供的净现金为89,388美元[29] - 2022年第一季度融资活动提供的净现金为175,826美元，2021年同期为45,399美元[29] - 2022年第一季度现金及现金等价物净增加26,118美元，2021年同期为158,690美元[29] - 截至2022年3月31日，现金及现金等价物期末余额为254,241美元，2021年同期为379,509美元[29] - 2022年第一季度支付存款和借款利息4,291美元，2021年同期为7,313美元[29] - 2022年第一季度将价值329,416美元的可供出售证券重分类为持有至到期证券[29] - 2022年第一季度确认使用权资产和租赁负债均为786美元，2021年同期均为4,023美元[29] - 2022年3月总资产为95.8354亿美元，2021年12月31日为93.93743亿美元[189] - 2022年3月有形资产为94.83423亿美元，2021年12月31日为92.93031亿美元[189] - 2022年3月股东权益总额为9.79009亿美元，2021年12月31日为10.6529亿美元[189] - 2022年3月有形普通股权益与有形资产比率为9.27%，2021年12月31日为9.36%[189] - 截至2022年3月31日，平均有形普通股权益为873,416千美元，平均总资产为9,392,305千美元[191][193][195][196] - 2022年第一季度归属于普通股股东的净利润为43,345千美元，调整后为47,129千美元[191][196] - 2022年第一季度平均普通股权益回报率为18.74%，平均有形普通股权益回报率为20.29%[191] - 2022年第一季度总非利息支出为46,596千美元，调整后为46,544千美元[193][195] - 2022年第一季度非利息支出与平均总资产之比为2.01%，调整后为2.01%[193] - 2022年第一季度税前拨备前收入为35,755千美元，调整后为35,807千美元[195] - 2022年第一季度税前拨备前收入资产回报率为1.54%，调整后为1.55%[195] - 2022年第一季度效率比率为56.58%，调整后为56.52%[195] - 2022年第一季度资产回报率为2.09%，调整后为2.10%[196] - 2022年第一季度摊薄后每股收益为0.69美元，调整后为0.75美元[196] 公司各业务线收入及利润关键指标变化 - 2022年3月贷款（含手续费）收入为76,234美元，2021年12月31日止三个月为73,605美元，2021年3月31日为61,345美元[22] - 2022年3月总利息和股息收入为84,269美元，2021年12月31日止三个月为81,573美元，2021年3月31日为68,618美元[22] - 2022年3月净利息收入为76,441美元，2021年12月31日止三个月为73,039美元，2021年3月31日为57,916美元[22] - 2022年3月总非利息收入为5,910美元，2021年12月31日止三个月为4,860美元，2021年3月31日为4,381美元[22] - 2022年3月总非利息支出为46,596美元，2021年12月31日止三个月为58,127美元，2021年3月31日为46,735美元[22] - 2022年3月税前营业收入为67,297美元，2021年12月31日止三个月为8,510美元，2021年3月31日为16,669美元[22] - 2022年3月净利润为48,512美元，2021年12月31日止三个月为5,751美元，2021年3月31日为14,375美元[22][24] - 2022年3月普通股基本每股收益为0.69美元，2021年12月31日止三个月为0.07美元，2021年3月31日为0.16美元[22] - 2022年3月其他综合损失为26,915美元，2021年12月31日止三个月为3,205美元，2021年3月31日为2,561美元[24] - 2022年3月综合收入为21,597美元，2021年12月31日止三个月为2,546美元，2021年3月31日为11,814美元[24] - 2022年第一季度净收入为48,512美元，2021年同期为14,375美元[27][29] - 2022年第一季度净利息收入增至7640万美元，较2021年第四季度增加340万美元，较2021年同期增加1850万美元[204][207] - 2022年第一季度净利息收益率增至3.51%，较2021年第四季度增加23个基点，较2021年同期增加32个基点[205][207] - 2022年第一季度生息资产平均收益率增至3.87%，较2021年第四季度增加21个基点，较2021年同期增加9个基点[205][207] - 2022年第一季度平均贷款较2021年第四季度增加3.154亿美元，较2021年同期增加14.8亿美元[205][207] - 2022年第一季度贷款平均收益率增至4.26%，较2021年第四季度增加6个基点，较2021年同期减少4个基点[205][207] - 2022年第一季度资金平均成本降至0.39%，较2021年第四季度减少2个基点[206] - 2022年第一季度计息负债平均成本降至0.58%，较2021年第四季度减少3个基点[206] - 2022年第一季度计息存款平均成本降至0.12%，较2021年第四季度减少5个基点[206] - 2022年第一季度总存款平均成本降至0.08%，较2021年第四季度减少3个基点[206] - 2022年第一季度非计息存款占总平均存款的38%，较2021年第四季度的35%有所提高[206] 公司业务合并相关情况 - 2021年10月18日，公司完成与太平洋商业银行的合并，太平洋商业银行7个银行办事处并入公司[35] - 合并时，太平洋商业银行23,713,417股普通股转换为公司0.5股普通股，公司发行11,856,713股普通股，估计公允价值为2.222亿美元[35] - 合并中，公司支付320万美元现金用于收购太平洋商业银行所有未行使的股份奖励，总收购价格为2.254亿美元[35] - 合并产生5800万美元商誉[35] 公司会计政策及准则相关 - 2022年3月，财务会计准则委员会发布ASU 2022 - 02，将于2022年12月15日后的财年生效，预计对公司合并财务报表无重大影响[35] - 持有至到期证券按成本入账，需按ASC 326分析信用损失，逾期90天或管理层对本息可收回性存疑时通常列为非应计[33] - 可供出售证券公允价值一般按活跃市场报价确定（Level 1），无报价时采用独立定价服务（Level 2），2022年3月31日和2021年12月31日无Level 3分类[37][39] - 利率互换和外汇合约公允价值基于可观察输入，分类为Level 2[40][41] - 编制财务报表需管理层进行估计和假设，信贷损失准备、贷款回购准备金等估计较为复杂且可能对合并财务报表产生重大影响[35] - 信贷损失准备按季度估算，代表公司对贷款组合当前预期信贷损失的估计[177] - 企业合并采用收购法核算，商誉一般为转让对价公允价值超过收购净资产和承担负债公允价值的部分[177] - 收购贷款分为PCD贷款和非PCD贷款，初始均按公允价值确认，并建立初始信贷损失准备[179] - 递延所得税资产和负债根据财务报表和税务基础差异计算，需评估是否建立估值准备[179] - 非GAAP财务指标包括有形资产、有形股权等，用于管理层分析公司业绩[183] 公司证券资产相关情况 - 截至2022年3月31日，可供出售证券中SBA贷款池证券账面价值为13,810千美元，美国政府机构和政府支持企业住宅抵押贷款支持证券为11,733千美元等[44] - 截至2021年12月31日，可供出售证券中SBA贷款池证券账面价值为14,591千美元，美国政府机构和政府支持企业住宅抵押贷款支持证券为191,969千美元等[44] - 2022年3月31日，非经常性计量的抵押依赖贷款中，单户住宅抵押贷款公允价值为3,600千美元，商业和工业贷款为11,578千美元等[47] - 2021年12月31日，非经常性计量的抵押依赖贷款中，商业和工业贷款公允价值为12,272千美元，SBA贷款为3,886千美元[47] - 2022年第一季度，非经常性计量资产中，单户住宅抵押贷款确认损失339千美元，商业和工业贷款确认损失634千美元等[48] - 截至2022年3月31日，金融资产中现金及现金等价物账面价值为254,241千美元，持有至到期证券为329,381千美元等[51] - 截至2021年12月31日，金融资产中现金及现金等价物账面价值为228,123千美元，可供出售证券为1,315,703千美元等[51] - 截至2022年3月31日，金融负债中存款账面价值为7,479,701千美元，联邦住房贷款银行借款为556,374千美元等[51] - 截至2021年12月31日，金融负债中存款账面价值为7,439,435千美元，联邦住房贷款银行借款为476,059千美元等[51] - 2022年和2021年第一季度，均无使用重大不可观察输入值（Level 3）按公允价值定期计量的资产[44] - 截至2022年3月31日，持有至到期证券摊余成本为3.29381亿美元，公允价值为3.10952亿美元；可供出售证券摊余成本为9.0928亿美元，公允价值为8.98775亿美元[54] - 2022年第一季度，摊余成本为3.46亿美元的特定长期固定利率抵押支持证券和市政证券从可供出售投资组合转入持有至到期投资组合，转移时未实现总损失为1660万美元[54] - 2022年3月31日和2021年12月31日，持有至到期和可供出售债务证券无信用损失准备金；应计利息应收款分别为600万美元和470万美元[54] - 2022年第一季度，可供出售证券销售

财务数据和关键指标变化 - 调整后税前、拨备前收入为3580万美元，较上一季度的3270万美元增长10%，主要因净利息收入增加340万美元和非利息收入增加110万美元，部分被运营成本增加130万美元抵消 [15] - 净利息收益率从上个季度增加23个基点至3.51%，生息资产收益率增加21个基点至3.87%，总资金成本下降2个基点 [15] - 平均贷款收益率增加6个基点至4.26%，主要因商业房地产、工商业和单户住宅投资组合的平均收益率提高 [16] - 平均资金成本下降2个基点至0.39%，平均存款成本下降3个基点至0.08%，非利息存款平均占总平均存款的38%，高于上一季度的35% [16] - 调整后费用较上一季度增加130万美元，主要因将太平洋商业银行的业务纳入整季计算、年初季节性较高的薪资和福利费用以及为支持资产负债表增长而增加银行团队人员 [17] - 第一季度有效税率为27.9%，低于第四季度的32.4%，2022年预计年有效税率约为28% [18] - 总资产增加1.898亿美元至96亿美元，总股本减少8630万美元，主要因赎回E系列优先股、投资组合未实现损失增加及其他资本行动，但被本季度净收益抵消 [18] - 第一季度末普通股每股有形账面价值为14.05美元，高于第四季度末的13.88美元 [19] 各条业务线数据和关键指标变化 - 新增贷款资金为6.79亿美元，总贷款发放量较上一季度增长7%，总贷款以两位数的年化速度增长，仓库贷款余额相对稳定 [4] - 商业贷款总额减少1000万美元，但排除薪资保护计划贷款和仓库贷款后，该投资组合年化增长8300万美元，增幅8.3% [21] - 存款增加4000万美元，全部来自非利息存款，无息和低成本利息支票需求存款较上一季度增长3%，过去一年需求存款占总存款比例从62%升至72% [21] - 第一季度末贷款总拖欠额从6100万美元降至1180万美元，不良贷款增加200万美元至5450万美元，36%的不良贷款处于当前还款状态或为薪资保护计划或7(a)计划担保的小企业管理局贷款 [22] - 第一季度确认负信贷损失拨备3150万美元，其中包括通过法律和解收回此前冲销贷款的3130万美元，排除该回收影响后负拨备为20万美元 [22] - 第一季度末信贷损失准备金总额为9860万美元，贷款准备金覆盖率为1.32%，低于上一季度末，排除薪资保护计划贷款和仓库贷款后，该覆盖率为1.63%，准备金与不良贷款比率保持在181%的健康水平 [23] 各个市场数据和关键指标变化 无 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司成为人才磁石，第一季度招聘优秀银行家，以支持商业房地产和工商业领域的业务增长，特别是在有良好发展势头和增长潜力的大型垂直行业 [10] - 赎回E系列优先股，简化资产负债表，预计每年将对普通股股东可获得的净收入产生约700万美元的积极影响 [11] - 法律团队成功收回2019年第三季度冲销的一笔贷款超过3100万美元，公司继续寻求其他信贷和保险相关的回收机会 [11] - 授权7500万美元的机会性股票回购计划，约占当前流通股的6%，以优化资产负债表并为股东创造价值 [12] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 年初以来贷款管道稳步增长，目前规模是去年同期的两倍多，各资产类别和市场均有贡献，虽外部因素可能影响贷款成交速度，但贷款管道规模和业务量的季节性增长表明后续资金发放将高于第一季度 [25] - 银行团队积极拓展新关系和扩大现有关系，新招聘的银行家提高了生产力，为公司带来高质量贷款机会，公司可利用低成本存款流入为其提供资金 [25] - 公司专注与太平洋商业银行收购的新客户建立联系，展示公司支持其增长和扩张的能力，这些客户基础良好，将为商业贷款和低成本存款增长提供机会 [26] - 公司有望实现2022年设定的目标，推动收益和回报增长的因素包括业务发展带来的生息资产增长、美联储加息带来的利差扩大、专注增加非利息存款、有效管理费用实现运营杠杆提升以及赎回优先股和股票回购带来的额外收益 [27] 其他重要信息 - 公司将3.29亿美元较长期资产从可供出售转为持有至到期，以应对市场利率潜在上升并保护有形账面价值，转移时未实现损失总计1660万美元，将从摊余成本中扣除 [20] - 公司与Finexio的合作正在敲定协议和进行白标工作，Finexio已突破10亿美元支付门槛，预计下半年开始产生贡献 [64] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 贷款管道的主要增长来源和构成是什么？ - 贷款管道增长较为均衡，商业房地产领域在过桥贷款和多户住宅贷款方面仍有大量业务，永久融资市场也很活跃；工商业领域受益于公司资产负债表扩大和南加州经济良好，业务活动活跃；仓库贷款预计相对稳定，可能略有下降，但其他领域的增长将弥补这一影响 [31][32] 问题2: 如何看待单户住宅投资组合未来的购买情况？ - 最初购买单户住宅贷款是为抵消贷款流失，该投资组合风险调整后收益率良好，但目前购买速度可能会随着单户住宅再融资放缓而减慢，未来将更有选择性地购买以填补流失，而非推动增长 [34] 问题3: 在利率上升环境下如何考虑未来存款增长，是否会依赖借款来支持近期贷款增长？ - 公司预计存款将随着贷款余额增长而增加，若贷款增长快于存款增长，将确保贷存比保持在95% - 100%的目标范围内，公司有多种资金来源选择，如利用经纪存款和定期存款市场；预计利差将继续扩大，公司将关注无息和交易账户的资金流入，并根据需要采取其他措施；第二季度若资金发放量较高，短期内可能会继续使用一些借款，但存款增长和管道情况良好，公司仍将关注存款结构 [36][37][38] 问题4: 费用指引是否有更新？ - 公司对之前提供的费用指引范围仍感到满意，可能会接近较高端，因为工资压力和对运营及技术的持续投资；公司更关注调整后的非利息费用与平均资产比率，目前略高于2%，低于去年但高于第四季度 [42] 问题5: 存款定价前景如何，是否收到客户的利率请求，预计何时存款成本会上升？ - 目前收到客户的利率请求极少，公司专注于无息和低成本支票账户，客户对利率关注度较低；预计机构客户将很快提出利率请求，存款成本可能在未来一两个季度开始上升，但贷款收益率增长预计将快于存款成本增长，因此利差有望保持或扩大 [44][45] 问题6: 是否会加大股票回购活动，全球宏观不确定性是否会带来顾虑？ - 公司认为自身股票被低估，有机会在市场上回购股票，目前处于10b5计划中，将在计划开放后进行评估；公司对自身未来发展有信心，认为暂时的地缘政治问题不会影响公司增长和股票表现，因此会在当前水平回购股票 [48] 问题7: 新贷款收益率上升的原因是什么？ - 各贷款类别定价整体上升，随着贷款规模增长，受益于更高的利率；从历史角度看，当前利率仍较低，未影响业务活动，客户会将利率上升纳入业务成本考虑，不会因此暂停贷款需求 [51] 问题8: 如何看待信贷损失准备金（ACL）的未来变化，CECL模型输入是否有变化，预计全年拨备情况如何？ - 第一季度因法律和解收回贷款对拨备有较大影响，排除该因素后，考虑到投资组合信用质量、增长情况和宏观经济变量，公司认为准备金充足，接近疫情前水平；随着净贷款增长，可能需要适度增加准备金，但资产质量持续改善可能会抵消这一需求，市场仍存在不确定性，公司会进行评估 [53][54] 问题9: 工商业（C&I）贷款增长的驱动因素是什么，未来如何继续推动增长？ - 工商业贷款预计将继续增长，各类型业务均有贡献；贷款额度利用率略有上升，目前处于40%多的高位，主要增长来自现有和新客户的新业务 [57] 问题10: 招聘管道情况如何，主要招聘方向是哪些？ - 招聘主要集中在生产端，同时需要平衡支持人员的招聘，以确保公司运营不受影响；具体招聘包括资产支持贷款（ABL）领域、娱乐和媒体领域、医疗保健领域以及一般商业和房地产领域，招聘范围广泛 [59][60] 问题11: 与Finexio的合作进展如何，对金融科技合作或投资的兴趣和计划是什么？ - 公司希望在下个季度末前宣布更多技术领域特别是支付领域的举措；与Finexio的合作正在敲定协议和进行白标工作，Finexio已突破10亿美元支付门槛，预计下半年开始产生贡献 [63][64] 问题12: 抵押贷款仓库业务预计如何发展？ - 抵押贷款仓库业务余额预计不会增长，可能会略有下降，但公司整体仍将实现增长；该业务受单户住宅市场再融资和证券化市场放缓影响，但公司团队管理出色，业务不会大幅下降，其他业务的增长将抵消其放缓影响 [67][68] 问题13: 2022年贷款净增长预期是否有变化？ - 第一季度表现好于预期，公司此前预计全年贷款实现高个位数增长，目前考虑到核心业务增长和强劲的贷款管道，预计贷款增长可能达到高个位数至低两位数，但由于还款情况不确定，难以给出精确数字 [71][72] 问题14: 考虑股票回购的吸引力时的框架是什么，是否有内部收益率门槛或有形账面价值目标？ - 公司认为当前股价低于1.5倍有形账面价值，被低估；公司作为成长型公司，利差扩大，非利息存款占比达40%，处于优质市场，连续12个季度以上实现业绩目标；公司将继续实现贷款增长和收益增长，只要贷款增长保持，解决好存款问题，就有信心推动股价上升，因此认为当前是回购股票的好时机 [77][78][79] 问题15: 本季度购买的约3.6亿美元住宅抵押贷款的收益率或加权平均收益率是多少？ - 公司未单独披露该收益率，但单户住宅整体收益率从上个季度的3.32%升至本季度的3.45%，包括部分购买贷款的影响；收益率在季度末随着市场利率上升而有所上升 [82][83]

会计政策与估计 - 公司采用CECL模型后首日ACL增加640万美元，留存收益税后减少450万美元，新模型下首日ACL达6810万美元，占总贷款1.14%，而2019年12月31日已发生损失模型下为6170万美元，占总贷款1.04%[148] - 业务合并采用收购法核算，确定收购资产和负债公允价值的估计复杂且需判断，可能导致未来减值费用[150] - 商誉每年至少评估一次减值，若实际结果与估计假设差异大，可能导致未来减值费用[150] - 收购贷款分PCD和非PCD贷款，确定其公允价值的估计复杂且需判断，可能导致未来信贷损失拨备[150] - 递延所得税资产和负债根据财务报表和税务基础差异计算，公司按季度评估其可实现性[150] - 2020年第四季度，公司将年度商誉减值测试日期从8月31日自愿变更为10月1日，两次测试均未发现减值[337] - 商誉每年至少评估一次减值，通过定性评估或定量测试，其他无形资产有有限使用寿命的需摊销并评估减值[337] - 业务合并采用收购法核算，合并相关成本在发生时费用化[337] - 公司对替代能源合伙企业投资采用HLBV权益法核算，对经济适用房基金投资采用比例摊销法核算，所有权占比在4.4% - 26.2%[339] - 公司维持贷款回购准备金，考虑当期和往期贷款预期损失估计[339] - 递延融资成本按近似利息法在高级票据8年和次级票据10年期限内摊销[339] - 股票薪酬成本按授予日公允价值确认，考虑预计和实际没收情况[339][341] - 所得税费用包括当期和递延所得税资产与负债的变化，评估递延所得税资产估值准备[341] - 综合收益包括净收入和其他综合收益或损失，其他综合收益含可供出售证券未实现损益[341] - 金融资产转移在控制权转移时按销售处理，出售时可能保留服务权和其他权益[344] - 2020年1月1日采用ASU 2016 - 13，信用损失准备增加640万美元，留存收益税后净减少450万美元[344][346] - 公司可选择在五年过渡期内逐步将CECL对监管资本的全部影响计入[346] 非GAAP财务指标 - 公司使用非GAAP财务指标分析业绩，包括有形资产、有形权益等多项指标[155] - 有形资产和有形权益通过从总资产和总权益中减去商誉和其他无形资产计算[156] - PTPP收入通过净利息收入加非利息收入减非利息费用计算，调整后PTPP收入计算方式类似[157] - 调整后净收入通过对净收入进行税效非利息收入和费用调整及股票增值权行使的税务影响调整计算[158] 财务数据对比（2019 - 2021年） - 2021年末总资产为9393743千美元，较2020年的7877334千美元有所增长[161] - 2021年普通股总股数为62665527股，2020年为50244810股[161] - 2021年每股账面价值为15.48美元，2020年为14.18美元[161] - 2021年平均有形普通股权益回报率为7.04%，2020年为0.01%，2019年为0.63%[163] - 2021年调整后非利息收入为18724千美元，2020年为17736千美元，2019年为16952千美元[164] - 2021年调整后非利息支出为169640千美元，2020年为170787千美元，2019年为199922千美元[164] - 2021年调整后税前拨备前收入为102862千美元，2020年为71543千美元，2019年为65193千美元[166] - 2021年调整后税前拨备前收入资产回报率为1.24%，2020年为0.93%，2019年为0.71%[166] - 2021年调整后效率比率为62.25%，2020年为70.48%，2019年为75.41%[166] - 2021年总股东权益与总资产比率为11.34%，2020年为11.39%[161] - 2021、2020和2019年归属普通股股东的净收入（亏损）分别为5060万美元、 - 110万美元和260万美元，摊薄后每股收益（亏损）分别为0.95美元、 - 0.02美元和0.05美元[172] - 2021年末总资产为93.9亿美元，较2020年末的78.8亿美元增加15.2亿美元，增幅19.3%[172] - 2021年平均资产回报率为0.75%，2020年为0.16%；调整后税前拨备前平均资产回报率为1.24%，高于2020年的0.93%[172] - 2021年净息差为3.26%，较2020年增加13个基点；期末存款总成本率为0.07%，总存款平均成本率为0.19%，较2020年下降47个基点[172] - 2021年末非计息存款余额占总存款的37%，高于上年的26%；贷款损失准备金为总贷款的1.35%，为不良贷款的187%[172] - 2021年贷款延期或宽限期状态的贷款减少2.274亿美元[180] - 2021年末获得还款宽限的商业贷款和消费贷款总额分别为380.3万美元和2075.9万美元，占比分别为0.1%和1.4%；2020年末分别为1.12504亿美元和1.3943亿美元，占比分别为2.4%和11.0%[181] - 2021年净利息收入为2.538亿美元，较2020年的2.246亿美元增加2920万美元[191] - 2021年平均生息资产增至77.9亿美元，较2020年增加6.283亿美元[191] - 2021年净息差为3.26%，较2020年的3.13%增加13个基点[191] - 2021年生息资产平均收益率降至3.74%，低于2020年的4.06%[191] - 2021年联邦基金平均利率为0.08%，低于2020年的0.38%[191] - 2021年贷款平均收益率为4.24%，低于2020年的4.52%[191] - 2021年证券平均收益率降至2.13%，较2020年下降48个基点[191] - 2021年净利润为6234.6万美元，2020年为1257.4万美元[185] - 2021年普通股股东可获得的净收入为5056.3万美元，2020年为 - 110.3万美元[185] - 2021年平均资产回报率为0.75%，2020年为0.16%[185] - 2021年资金平均成本从2020年的0.99%降至0.52%，有息负债平均成本从1.23%降至0.72%，有息存款平均成本下降58个基点至0.27%，总存款平均成本下降47个基点至0.19%，非计息存款平均增加6.738亿美元，增幅50.9%[192] - 2021年与2020年相比，生息资产净增加105.2万美元，有息负债净减少2813.2万美元，净利息收入增加2918.4万美元[195] - 2021年信贷损失拨备为690万美元，低于2020年的2970万美元，主要因宏观经济预测变量改善、特定准备金降低和信贷质量指标优化[197] - 2021年非利息收入为1890万美元，较2020年增加41.2万美元，主要因客户服务费、银行持有的人寿保险收入和贷款公允价值收益增加[201] - 2021年非利息支出为1.832亿美元，较2020年减少1580万美元，主要因2020年有一次性费用，专业费用、广告费用和其他费用减少[205] - 2021年所得税费用为2030万美元，有效税率为24.5%，2020年分别为180万美元和12.4%，2021年有效税率与法定税率差异主要因股票增值权行使的净税收优惠等[206] - 2021年客户服务费为768.5万美元，较2020年的577.1万美元增加，主要因存款活动费用增加210万美元[200][201] - 2021年无证券销售收益，2020年证券销售净收益为200万美元，出售证券金额为2070万美元[201] - 2021年薪资和员工福利增加650万美元，因PMB收购增加人员以及生产和财务绩效提高带来的佣金和激励薪酬增加[205] - 2021年12月31日可供出售证券总计13.2亿美元，较2020年12月31日的12.3亿美元增加8430万美元，增幅6.8%[211] - 2021年12月31日，CLO总计5.19亿美元，占可供出售证券总额的39.4%；2020年12月31日为6.778亿美元，占比55.1%[211] - 2021年12月31日和2020年12月31日，按公允价值计量的待售贷款分别为340万美元和140万美元[218] - 2021年12月31日，贷款总额为72.5亿美元，较2020年12月31日的59.0亿美元增加13.5亿美元，增幅22.9%[220] - 2021年公司购买了8.255亿美元的贷款，其中单户住宅贷款7.958亿美元，多户住宅贷款2980万美元[221] - 2021年、2020年和2019年，贷款发放总额分别为134175.8万美元、90216万美元和141341.5万美元[228] - 2021年、2020年和2019年，贷款净增（减）额分别为135307.5万美元、 - 53480万美元和 - 174898.8万美元[228] - 截至2021年12月31日和2020年12月31日，非传统抵押贷款（NTM）贷款分别为6.353亿美元和4.371亿美元，分别占贷款总额的8.8%和7.4%[231] - 截至2021年12月31日和2020年12月31日，仅付息贷款分别为6.133亿美元和4.016亿美元，增长2.117亿美元[231] - 截至2021年12月31日和2020年12月31日，绿色贷款分别为2150万美元和3320万美元[231] - 截至2021年12月31日和2020年12月31日，负摊销贷款分别为47.3万美元和230万美元[231] - 截至2021年12月31日，逾期贷款总额为7280万美元，占贷款总额的1.00%，2020年同期为3160万美元，占比0.54%，增加4110万美元[235] - 截至2021年12月31日，不良资产总额为5260万美元，占总资产的0.56%，2020年同期为3660万美元，占比0.46%，增加1670万美元[239] - 截至2021年和2020年12月31日，问题债务重组贷款（TDRs）分别为18笔和13笔，总余额分别为1670万美元和900万美元[240] - 截至2021年和2020年12月31日，按规定分类的资产分别为1.014亿美元和9070万美元，分别占总资产的1.08%和1.15%[241] - 2021年末贷款损失准备金（ALL）为9258.4万美元，2020年末为8103万美元；未使用贷款承诺准备金2021年末为560.5万美元，2020年末为318.3万美元；信贷损失准备金总额（ACL）2021年末为9818.9万美元，2020年末为8421.3万美元[248][253] - 2021年末ALL占总贷款比例为1.28%，2020年末为1.37%；ACL占总贷款比例2021年末为1.35%，2020年末为1.43%；ACL占总贷款（不包括PPP贷款）比例2021年末为1.38%，2020年末为1.48%；ALL占非应计贷款比例2021年末为176.16%，2020年末为225.71%；ACL占非应计贷款比例2021年末为186.82%，2020年末为234.58%[248] - 2021年ACL增加1400万美元，原因包括为PCD贷款建立1370万美元初始信贷损失准备金等[250] - 2021年净冲销额降至650万美元，占平均贷款的0.11%，2020年为1360万美元，占平均贷款的0.24%[251] - 2021年末ALL在商业和工业贷款中分配金额为3355.7万美元，占比36.8%；2020年末为2060.8万美元，占比35.3%等[255] - 公司对替代能源合伙企业的投资余额2021年末为2590万美元，2020年末为2800万美元[257] - 2021年未对替代能源合伙企业进行资金投入，2020年和2019年分别投入360万美元和80.6万美元[257] - 2021年和2020年公司通过HLBV会计方法分别确认20.4万美元和36.5万美元收益，2019年确认170万美元损失[257] - 2021年、2020年和2019年所得税费用中包含的投资税收抵免分别为0、0和340万美元[257] - 2021年和2020年与这些投资收益/损失相关的费用/收益分别为5.9

财务数据和关键指标变化 - 第四季度归属于普通股股东的净利润为400万美元，摊薄后每股收益为0.07美元，低于第三季度的2140万美元或每股0.42美元 [12] - 调整后的税前、拨备前净收入为3260万美元，较上一季度的2760万美元增长18% [13] - 年化调整后的税前、拨备前平均资产回报率从第三季度的134个基点提高4%至139个基点 [14] - 净息差在本季度保持稳定，为3.28%，整体资产收益率下降7个基点，总资金成本下降8个基点 [14] - 盈利资产收益率降至3.66%，平均贷款收益率在第四季度提高2个基点至4.2% [14] - 平均资金成本下降8个基点至41个基点，平均存款成本下降4个基点至11个基点 [15] - 调整后的费用较上一季度增加450万美元，主要由于薪资和福利、占用和设备、数据处理等费用增加 [16] - 第四季度有效税率为32.4%，高于第三季度的27.2%，年度有效税率约为25% [16] - 第四季度总资产增加11亿美元至94亿美元，总股本增加约2.2亿美元 [17] - 12月31日，有形普通股账面价值为每股13.88美元，低于第三季度末的13.99美元 [17] - 第四季度贷款损失拨备为1130万美元，第三季度为转回110万美元 [22] - 第四季度末贷款损失准备金总额为9820万美元，贷款覆盖率为1.35%，高于第三季度末的1.26% [23] 各条业务线数据和关键指标变化 - 第四季度总贷款资金为9.06亿美元，其中新增资金5.83亿美元，额度预支3.23亿美元，新增资金较第三季度增长16%，总贷款资金增长19% [9] - 第四季度新增低成本存款关系表现良好，新开了超过2亿美元的非利息和低成本支票账户 [10] - 第四季度末，非利息存款占总存款的37%，高于第三季度末的32% [10] - 第四季度末，商业相关贷款占总贷款的比例从第三季度末的77%升至79% [18] - 12月31日，PPP贷款余额为1.23亿美元，其中第一轮为2700万美元，第二轮为9600万美元 [18] 各个市场数据和关键指标变化 文档未提及相关内容 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司在2021年超额完成增长目标，新业务发展使贷款和存款关系增加，扩大了资产负债表，提高了运营杠杆和回报水平 [4] - 吸引了大量新人才，加强了业务发展能力，扩大了在加利福尼亚州的业务覆盖范围 [5] - 为支付和科技业务奠定基础，加强了房地产、医疗保健、媒体和娱乐、资金管理等核心业务的能力 [5] - 赎回了D系列优先股，收购了太平洋商业银行，优化了资本使用以增加收益和提升特许权价值 [5] - 2022年将专注于实现PMB收购的协同效应，拓展与新客户的关系，加速技术投资，优化资本使用 [27] - 目标是成为客户金融服务生态系统的核心，通过自身平台或与金融科技公司合作提供创新解决方案 [28] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司认为凭借新增的银行人才、PMB收购的影响以及整个组织的高效执行，在2022年有望实现强劲增长，尤其是考虑到加利福尼亚市场的吸引力 [24] - 公司已做好准备从利率上升周期中受益，资产敏感性的提高将有助于扩大净息差 [20][24] - 建立优质存款特许经营权是首要任务，随着利率上升，已建立的存款基础的价值将更加明显 [25][26] - 预计2022年贷款增长强劲，目标是实现高个位数至低两位数的净贷款增长 [48] 其他重要信息 - 第四季度完成了对太平洋商业银行的收购，系统转换于11月中旬完成，预计到2022年第一季度末实现40%的成本节约目标 [6][7] - 收购产生的有形账面价值稀释情况好于此前预期，回本速度也将比原预期更快 [7] - 公司的一年期GAAP比率从2019年底的7%升至2021年底的38%，显示出资产敏感性的显著提高 [20] - 第四季度不良贷款增加690万美元至5260万美元，其中包括从太平洋商业银行收购的2160万美元贷款 [21] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 2022年开始的技术投资项目类型以及PMB预计40%的成本节约如何影响底线和再投资 - 公司将优化和改进端到端贷款发起系统，预计年中推出；还在白标B2B支付平台Finexio并向客户推广 [32][33] - 预计能获得PMB 40%的成本节约，可能会将部分节约资金以及自身成本效率提升所节省的资金用于客户体验和技术投资，2022年的运营成本预计与2021年相当，加上PMB历史费用的55% - 60% [35] 问题2: 贷款资金增长的具体领域以及还款情况是否异常 - 第四季度CRE、多户住宅和仓库贷款较第三季度有所增长，建筑贷款下降，纯C&I贷款基本持平，贷款组合整体平衡 [39] - 预计媒体和娱乐、非营利和教育等业务将继续增长，核心C&I业务也将在今年持续增长 [40] - 还款额较高，但只要生产引擎强劲，贷款最终会实现净增长 [39] 问题3: 招聘市场情况以及最希望增加人才的领域 - 招聘市场对公司有利，但竞争激烈，招聘成本高于以往，公司会谨慎选择合适的人才 [43][44] - 招聘目的是支持公司增长，需要在后台和前线增加人员以提供更好的服务 [43] 问题4: 进入2022年贷款管道情况、季度对比以及新贷款收益率趋势 - 新贷款收益率下降是由于组合问题，CRE季度环比持平，多户住宅略有上升，建筑贷款下降，C&I持平 [46] - 预计2022年贷款增长强劲，目标是实现高个位数至低两位数的净贷款增长，但不确定还款情况 [48] 问题5: 第一季度整合完成后的核心费用运行率以及考虑通胀、新招聘和技术举措后的费用增长情况 - 目标是将运营费用控制在每季度4550万 - 4700万美元，第一季度通常会略高 [53] - 会考虑通胀和招聘竞争等因素，努力提高运营效率 [53] 问题6: 本季度550万美元净冲销的原因 - 公司出售了一些不良贷款并获得溢价，同时对部分贷款进行了冲销以保持适当的准备金水平 [57] - 部分冲销与太平洋商业银行收购的贷款有关，还包括之前已预留准备金的贷款 [59] 问题7: 新招聘的媒体和娱乐业务负责人如何拓展业务线以及该领域的市场机会 - 公司主要在流媒体内容制作融资领域开展业务，新负责人将帮助设计和实施战略，拓展整个生态系统的融资机会，包括内容分发等领域 [62][63] 问题8: 2022年每季度4550万 - 4700万美元的费用是否考虑了遗留诉讼费用的减少 - 遗留诉讼费用（已确定的赔偿专业费用）不包含在该费用范围内 [66] 问题9: 考虑到资金方面的变化，预计前几次加息时资金会如何反应 - 由于市场流动性充足，预计早期加息不会对存款产生明显影响，非利息存款和低成本支票预计不会有反应，货币市场存款可能在到期时有所反应，但公司目前不需要提高存款利率 [68][69] 问题10: 对股票回购的想法是否有变化 - 公司首先希望赎回优先股，预计在上半年完成，若能在第一季度完成则更佳 [71] - 会根据股票交易情况和其他资本用途综合考虑是否实施股票回购计划 [72] 问题11: 本季度贷款收益率调整中PPP费用降低和增值收益增加的相对影响 - PPP项目逐渐结束，其在数据中的占比减少，贷款收益率的变化主要与提前还款费用有关，第四季度大部分11个基点是提前还款费用，其余与PPP摊销或加速增值有关，上一季度情况类似 [75] 问题12: 遗留存款在本季度的波动是季节性还是有针对性的 - 这是战略调整，公司利用收购太平洋商业银行带来的高现金水平，退出了一些关系较弱、成本较高的存款 [78] 问题13: 对于交易带来的超额流动性，是否有信心用现有存款进行投资，是否还需调整存款组合 - 公司对目前的存款组合有信心，认为可以进行流动性投资，存款基础稳定且在增长，组合反映了未来的发展方向 [80] 问题14: 目前是否反对在地理范围外招聘 - 公司不反对在地理范围外招聘，会根据技能和岗位匹配度进行招聘，目前在湾区已有一些招聘 [82] 问题15: 是否有在湾区开设分行的计划 - 有可能开设分行，但会先评估市场上的贷款和存款规模，确保分行从一开始就能盈利 [83] 问题16: PMBC转换后到目前为止已实现的成本节约情况以及剩余情况 - 目前无法提供具体数字，但在去年最后一段时间可能有50万 - 100万美元的成本节约 [86] 问题17: 未来一两年在ROA和有形资产回报率方面的目标 - 公司希望逐步提高ROA，达到1.10、1.25和1.40，今年有望在1.10 - 1.25之间 [88] - 有形资产回报率很重要，公司希望达到中高两位数水平 [89] 问题18: 年末贷款管道情况、与上一季度对比以及对今年中高个位数有机贷款增长的信心 - 贷款管道强劲，对实现中高个位数有机贷款增长有信心，但不确定还款情况，若利率上升市场可能会有短暂停顿 [91] - 经济形势良好，尽管年初受疫情影响，但目前情况较为稳健，公司预计今年营收增长强劲 [92][93] 问题19: 新招聘的媒体和娱乐业务负责人的业务规模以及是否有机会挑选业务 - 招聘主要基于经验和行业关系，更注重帮助设计和实施战略，未来两到三年该业务组合有望翻倍或三倍增长 [95]

资产与负债 - 公司总资产从2020年12月31日的7,877,334千美元增长至2021年9月30日的8,278,741千美元，增长约5.1%[19] - 公司总负债从2020年12月31日的6,980,127千美元增长至2021年9月30日的7,433,938千美元，增长约6.5%[19] - 股东权益从2020年12月31日的897,207千美元减少至2021年9月30日的844,803千美元，减少约5.8%[19] - 公司持有的可供出售证券从2020年12月31日的1,231,431千美元增长至2021年9月30日的1,303,368千美元，增长约5.8%[19] - 公司持有的贷款损失准备金从2020年12月31日的81,030千美元减少至2021年9月30日的73,524千美元，减少约9.3%[19] - 公司持有的现金及现金等价物从2020年12月31日的220,819千美元减少至2021年9月30日的185,840千美元，减少约15.8%[19] - 公司持有的其他资产从2020年12月31日的195,119千美元增长至2021年9月30日的224,721千美元，增长约15.2%[19] - 公司总资产从2020年12月31日的7,877,334千美元增长至2021年9月30日的8,278,741千美元[203] - 有形普通股权益从2020年12月31日的672,552千美元增长至2021年9月30日的710,916千美元[203] - 有形普通股权益与有形资产的比率从2020年12月31日的8.58%略微上升至2021年9月30日的8.63%[203] - 2021年9月30日的平均有形普通股权益为713,900千美元，较2020年9月30日的640,180千美元有所增长[205] 贷款与存款 - 贷款净额从2020年12月31日的5,817,375千美元增长至2021年9月30日的6,155,051千美元，增长约5.8%[19] - 非利息存款从2020年12月31日的1,559,248千美元增长至2021年9月30日的2,107,709千美元，增长约35.2%[19] - 利息存款从2020年12月31日的4,526,552千美元减少至2021年9月30日的4,435,516千美元，减少约2.0%[19] - 公司总贷款从2020年12月31日的58.98亿美元增长至2021年9月30日的62.29亿美元，增幅为5.6%[74] - 商业和工业贷款从2020年12月31日的20.88亿美元增长至2021年9月30日的22.97亿美元，增幅为10%[74] - 商业房地产贷款从2020年12月31日的8.07亿美元增长至2021年9月30日的9.07亿美元，增幅为12.4%[74] - 多户住宅贷款从2020年12月31日的12.90亿美元增长至2021年9月30日的12.96亿美元，增幅为0.4%[74] - SBA贷款从2020年12月31日的2.73亿美元下降至2021年9月30日的1.82亿美元，降幅为33.3%[74] - 建筑贷款从2020年12月31日的1.76亿美元下降至2021年9月30日的1.31亿美元，降幅为25.8%[74] - 单户住宅抵押贷款从2020年12月31日的12.30亿美元增长至2021年9月30日的13.94亿美元，增幅为13.3%[74] - 其他消费贷款从2020年12月31日的3338.6万美元下降至2021年9月30日的2329.8万美元，降幅为30.2%[74] - 贷款损失准备金从2020年12月31日的8103万美元下降至2021年9月30日的7352.4万美元，降幅为9.3%[74] - 公司总贷款从2020年12月31日的36,684千美元增长至2021年9月30日的48,933千美元，增长率为33.4%[108] - 公司2021年9月30日的SBA贷款总额为12,777千美元，较2020年12月31日的3,596千美元增长255.2%[108] - 公司2021年9月30日的单户住宅抵押贷款总额为22,192千美元，较2020年12月31日的17,820千美元增长24.5%[108] - 公司2021年9月30日的TDR贷款总额为8,201千美元，较2020年12月31日的8,997千美元下降8.8%[110] - 公司2021年9月30日的NTM贷款总额为571,378千美元，占总贷款应收款的9.2%，较2020年12月31日的437,113千美元增长30.7%[117] - 公司2021年9月30日的核心存款无形资产净值为1,787千美元，较2020年12月31日的2,633千美元下降32.1%[119] - 公司2021年9月30日的FHLB固定利率贷款余额为411,000千美元，加权平均利率为2.53%，较2020年12月31日的461,000千美元下降10.8%[122] - 公司2021年9月30日的NTM贷款中，利息仅贷款占比95.1%，较2020年12月31日的91.9%有所上升[117] - 公司2021年9月30日的TDR贷款中，单户住宅抵押贷款占比68.9%，较2020年12月31日的53.9%有所上升[110] - 公司2021年9月30日的NTM贷款中，绿色贷款（HELOC）占比4.4%，较2020年12月31日的7.2%有所下降[117] - 公司从联邦住房贷款银行（FHLB）获得的贷款总额为16.3亿美元，其中截至2021年9月30日，公司有资格额外借款8.949亿美元，基于未偿还本金余额为20.9亿美元的合格贷款[123] - 公司在旧金山联邦储备银行的借款能力为3.493亿美元，其中包括通过联邦储备贴现窗口和借款人托管（BIC）计划的担保借款能力[123] - 公司长期债务总额为2.6亿美元，其中5.25%的优先票据未偿还本金为1.75亿美元，4.375%的次级票据未偿还本金为8500万美元[126] - 公司2021年前九个月的贷款发放和本金回收净额为281,951百万美元，较2020年同期的427,308百万美元有所下降[33] - 公司2021年前九个月的存款净增加额为457,425百万美元，较2020年同期的605,099百万美元有所减少[33] - 公司2021年前九个月的现金及现金等价物净减少34,979百万美元，期末余额为185,840百万美元[33] 收入与支出 - 2021年9月30日，公司净利息收入为62,976千美元，同比增长12.75%[23] - 2021年9月30日，公司净收入为23,170千美元，同比增长45.63%[23] - 2021年9月30日，公司总非利息收入为5,519千美元，同比增长39.58%[23] - 2021年9月30日，公司总非利息支出为37,811千美元，同比下降6.39%[23] - 2021年9月30日，公司净收入可供普通股股东分配为21,443千美元，同比增长77.38%[23] - 2021年9月30日，公司基本每股收益为0.42美元，同比增长75%[23] - 2021年9月30日，公司其他综合亏损为3,792千美元，同比下降122.5%[25] - 2021年9月30日，公司综合收入为19,378千美元，同比下降40.8%[25] - 2021年9月30日，公司贷款收入为63,837千美元，同比增长2.93%[23] - 2021年9月30日，公司证券收入为7,167千美元，同比增长5.93%[23] - 2021年第三季度净收入为2317万美元，同比增长45.6%[28] - 2021年第三季度其他综合亏损为379.2万美元，而2020年同期为综合收益1683.1万美元[28] - 2021年第三季度股东权益总额为8.448亿美元，较2020年同期的8.742亿美元下降3.4%[28] - 2021年第三季度每股普通股股息为0.06美元，与2020年同期持平[28] - 2021年第三季度优先股股息为172.7万美元，较2020年同期的344.7万美元下降49.9%[28] - 2021年第三季度股票回购计划支出为30万美元，较2020年同期的27万美元增长11.1%[28] - 2021年第三季度基于股票的薪酬费用为110.6万美元，较2020年同期的134.6万美元下降17.8%[28] - 2021年第三季度留存收益为1.4768亿美元，较2020年同期的9500万美元增长55.5%[28] - 2021年第三季度累计其他综合收益为1094.8万美元，较2020年同期的126.6万美元增长764.5%[28] - 2021年第三季度额外实收资本为6.3151亿美元，较2020年同期的6.3341亿美元下降0.3%[28] - 截至2021年9月30日，公司股东权益总额为844,803美元，较2020年12月31日的897,207美元有所下降[31] - 2021年前九个月，公司净收入为56,595美元，较2020年同期的净亏损9,129美元有显著改善[31] - 2021年前九个月，公司其他综合收益净额为3,202美元，较2020年同期的13,166美元有所减少[31] - 2021年前九个月，公司回购了89,922美元的优先股，并支付了6,595美元的优先股股息[31] - 2021年前九个月，公司普通股股息为每股0.18美元，总计支付了9,061美元[31] - 2021年前九个月，公司通过股票期权行使获得了300美元的资本增加[31] - 2021年前九个月，公司通过股票增值权行使减少了5,372美元的资本[31] - 2021年前九个月，公司通过股票回购计划减少了59美元的资本[31] - 2021年前九个月，公司通过员工税负导致的限制性股票放弃减少了2,133美元的资本[31] - 2021年前九个月，公司通过股票分红再投资计划增加了30美元的资本[31] - 公司2021年前九个月的净收入为56,595百万美元，相比2020年同期的净亏损9,129百万美元有显著改善[33] - 公司2021年前九个月的经营活动产生的净现金流为75,699百万美元，较2020年同期的38,597百万美元大幅增长[33] - 公司2021年前九个月的利息支出为25,133百万美元，较2020年同期的52,577百万美元大幅减少[34] - 公司2021年前九个月的所得税支出为11,975百万美元，较2020年同期的758百万美元显著增加[34] - 公司2021年前九个月的投资活动净现金流出为416,973百万美元，较2020年同期的49,467百万美元大幅增加[33] - 公司2021年前九个月的融资活动净现金流入为306,295百万美元，较2020年同期的净现金流出70,112百万美元有显著改善[33] - 公司2021年9月30日的非利息收入为551.9万美元，较2020年同期的395.4万美元有所增加[169] - 公司2021年9月30日的存款服务费为91.3万美元，较2020年同期的64.8万美元有所增加[169] - 公司2021年9月30日的借记卡费用为45.1万美元，较2020年同期的38.4万美元有所增加[169] - 公司2021年9月30日的其他非利息收入为14.6万美元，较2020年同期的4.9万美元有所增加[169] - 公司2021年9月30日的总非利息收入为1407万美元，较2020年同期的1154.3万美元有所增加[169] - 公司2021年第三季度和九个月期间为现任董事支付的赔偿费用分别为24.4万美元和40万美元，为前任董事和前任高管支付的赔偿费用分别为51.3万美元和120万美元[172] - 公司2021年第三季度的净收入为2320万美元，稀释后每股收益为0.42美元，资产回报率为1.13%[178] - 公司2021年第三季度的年度化贷款增长（不包括PPP贷款）为16%，期末总存款成本为0.08%，较上一季度下降12个基点[178] - 公司2021年9月30日的净收入（亏损）可供普通股股东分配为21,443千美元，较2020年9月30日的12,084千美元显著增加[205] - 2021年9月30日的平均有形普通股权益回报率为12.04%，较2020年9月30日的7.68%有所提升[205] - 2021年9月30日的调整后净收入（亏损）可供普通股股东分配为21,666千美元，较2020年9月30日的12,363千美元有所增加[205] - 2021年9月30日的调整后平均资产回报率为9.10%，较2020年9月30日的-3.76%显著改善[205] - 2021年9月30日，公司非利息收入为55.19百万美元，较2021年6月30日的41.70百万美元增长32.4%[207] - 2021年9月30日，调整后的非利息收入为53.59百万美元，较2021年6月30日的41.50百万美元增长29.1%[207] - 2021年9月30日，非利息支出为378.11百万美元，较2021年6月30日的405.59百万美元下降6.8%[207] - 2021年9月30日，调整后的非利息支出为407.48百万美元，较2021年6月30日的419.72百万美元下降2.9%[207] - 2021年9月30日，非利息支出占平均总资产的比例为1.84%，较2021年6月30日的2.08%下降0.24个百分点[207] - 2021年9月30日，调整后的非利息支出占平均总资产的比例为1.99%，较2021年6月30日的2.15%下降0.16个百分点[207] - 2021年前九个月，公司非利息收入为1,407.0百万美元，较2020年同期的1,154.3百万美元增长21.9%[207] - 2021年前九个月，调整后的非利息收入为1,389.0百万美元，较2020年同期的1,079.7百万美元增长28.6%[207] - 2021年前九个月，非利息支出为1,251.05百万美元，较2020年同期的1,600.83百万美元下降21.8%[207] 投资与证券 - 公司持有的可供出售证券中，SBA贷款池证券的公允价值为1542.1万美元，全部为Level 2估值[42][47] - 公司持有的美国政府机构及政府支持企业住宅抵押贷款支持证券的公允价值为1.9329亿美元，全部为Level 2估值[42][47] - 公司持有的美国政府机构及政府支持企业抵押贷款债务证券的公允价值为2.5531亿美元，全部为Level 2估值[42][47] - 公司持有的市政证券的公允价值为1.2042亿美元，全部为Level 2估值[42][47] - 公司持有的非机构住宅抵押贷款支持证券的公允价值为154万美元，全部为Level 2估值[42][47] - 公司持有的抵押贷款债务证券的公允价值为5.4928亿美元，全部为Level 2估值[42][47] - 公司持有的公司债务证券的公允价值为1.6951亿美元，全部为Level 2估值[42][47] - 公司持有的待售贷款的公允价值为342.2万美元，其中242.7万美元为Level 2估值，99.5万美元为Level 3估值[42][47] - 公司持有的利率互换衍生资产的公允价值为449.5万美元，全部为Level 2估值[43][47] - 截至2021年9月30日，从GNMA贷款池回购的贷款未偿还本金余额为100万美元，预计损失率为1.55%（保险贷款）和20.00%（非保险贷款）[50] - 2021年9月30日，按公允价值计量的贷款持有待售总额为342.2万美元，未偿还本金余额为367.7万美元，差额为25.5万美元[52] - 2021年9月30日，按公允价值计量的贷款持有待售的净公允价值变动收益为16万美元，2020年同期为24万美元[54] - 2021年9月30日，单户住宅抵押贷款的账面价值为231.9万美元，全部归类为第三级公允价值计量[57] - 2021年9月30日，SBA贷款的账面价值为392.5万美元，全部归类为第三级公允价值计量