文章核心观点 文章围绕Blue Foundry Bancorp的股票回购计划展开，介绍其最新计划、历史情况，指出回购计划可能因公司流动性弱而不可持续，还提及其他金融公司类似的股票回购举措 [1][4][6] 分组1：Blue Foundry Bancorp股票回购计划 - 公司宣布第五次股票回购计划，自2024年11月8日起，授权回购至多114万股普通股，约占已发行普通股的5% [1] - 公司于2024年11月7日完成第四次股票回购计划，该计划于2月宣布，授权回购至多120万股 [1] - 公司总裁兼首席执行官表示此前回购计划能以低于有形账面价值的价格回购股票，认为股票回购是合理的资本运用方式 [2] 分组2：Blue Foundry Bancorp股票回购历史 - 2021年7月完成从互助制向股份制的转变及首次公开募股，自2022年7月20日启动首次回购计划 [3] - 截至第四次回购计划完成，共回购665万股，占公司已发行普通股的23.3%，加权平均价格为每股10.14美元 [3] 分组3：Blue Foundry Bancorp财务状况与风险 - 截至2024年9月30日，公司总债务3.584亿美元，现金及现金等价物仅7610万美元，流动性弱，股票回购举措可能不可持续 [4] 分组4：Blue Foundry Bancorp股价表现与评级 - 过去三个月，公司股价上涨8.7%，而行业增长19.1% [5] - 公司目前Zacks评级为4（卖出） [5] 分组5：其他金融公司股票回购情况 - 本月，Trinity Capital Inc.董事会授权一项价值3000万美元的股票回购计划，该计划将于2025年11月7日之前或授权额度用完时到期 [6] - 2022年11月，Trinity Capital Inc.宣布一项价值2500万美元的股票回购授权，于2023年11月11日到期，期间回购90万股，加权平均价格为每股10.91美元，且该公司除新计划外还定期支付股息 [7] - 同月，Comerica Incorporated董事会批准额外回购至多1000万股已发行普通股，无到期日，加上此前计划，截至2024年9月30日共有1500万股可回购，2024年第四季度计划回购约1亿美元股票 [8]

盈利情况 - 2024年第三季度净亏损400万美元2023年同期净亏损140万美元[96] - 2024年前九个月净亏损920万美元2023年同期为450万美元[99] 利息收支 - 2024年第三季度利息收入2150万美元较2023年同期增长140万美元增幅6.7%[96] - 2024年第三季度利息支出1240万美元较2023年同期增长210万美元[96] - 2024年第三季度净利息收入910万美元2023年同期为990万美元[96] - 2024年前九个月利息收入6370万美元较2023年增加490万美元增幅8.3%[99] - 2024年前九个月利息支出3560万美元较2023年增加950万美元[99] - 2024年前九个月净利息收入2810万美元较2023年减少460万美元[99] - 2024年第三季度平均利息收益资产收益率较2023年同期增长35个基点[96] - 2024年第三季度平均利息负债成本较2023年同期增长54个基点[96] 信用损失拨备 - 2024年第三季度信用损失拨备24.8万美元2023年同期释放拨备71.7万美元[96] - 2024年前九个月信贷损失拨备释放100万美元2023年为59.7万美元[99] 非利息收支 - 2024年第三季度非利息收入较2023年同期增长1.8万美元增幅4.9%[96] - 2024年第三季度非利息支出较2023年同期增加87.3万美元[96] - 2024年前九个月非利息收入140万美元较2023年增加14.1万美元增幅11.4%[99] - 2024年前九个月非利息支出3970万美元较2023年增加70.5万美元[99] 资产相关 - 2024年9月30日总资产20.6亿美元较2023年12月31日的20.4亿美元增加[102] - 2024年9月30日现金及现金等价物较2023年12月31日增加3010万美元增幅65%[103] - 2024年9月30日总存款较2023年12月31日增加7380万美元增幅5.9%[106] - 2024年9月30日非息存款为22254千美元2023年12月31日为27739千美元[107] - 2024年9月30日借款3.485亿美元较2023年12月31日减少4900万美元降幅12.3%[108] - 2024年9月30日股东权益总额为3.393亿美元较2023年12月31日减少1630万美元降幅4.6%[108] - 2024年9月30日利率对冲为2.74亿美元较2023年12月31日增加1500万美元[108] 其他财务数据 - 2024年9月30日递延所得税资产估值准备为2220万美元[96] - 2024年9月30日不同利率变动下净利息收入变化情况[110] - 2024年9月30日不同利率变动下净投资组合价值变化情况[112] - 2024年9月30日有3130万美元贷款发放承诺未使用信贷额度总计7460万美元[113] - 2024年9月30日一年内到期的定期存款总计6.893亿美元[113] - 2024年9月30日可用借款额度为2.557亿美元[113] - 2024年9月30日银行满足各项监管资本要求且资本充足[115]

文章核心观点 公司召开2024年第三季度财报电话会议，虽本季度有净亏损，但存款和贷款增长，有形账面价值每股增长，资本和信贷质量良好，对第四季度和明年持积极展望 [3] 会议基本信息 - 会议时间为2024年10月23日上午11点 [1] - 参会人员包括公司总裁兼首席执行官James Nesci、首席财务官Kelly Pecoraro，以及Piper Sandler的Justin Crowley、KBW的Chris O'Connell等 [1] 财务情况 - 本季度净亏损400万美元，拨备前净亏损380万美元 [3] - 存款增加750万美元，贷款增长360万美元 [3] - 实现了有形账面价值每股增长，资本和信贷质量保持强劲 [3] 会议安排 - 管理层将提及非公认会计准则指标，具体调整需参考今日财报 [2] - 会议将被记录，问答环节在发言后进行 [2]

财务数据和关键指标变化 - 第三季度公司净亏损为400万美元，较前一季度的230万美元净亏损有所增加，主要由于信用损失准备金的增加 [3][6] - 存款增加750万美元，贷款增长360万美元，公司的每股有形账面价值增长0.05美元至14.74美元 [3][5] - 净利息收入减少486,000美元，净利息利润率下降14个基点 [7][8] 各条业务线数据和关键指标变化 - 商业贷款管道健康，预计未来几个季度将持续贷款增长，商业存款增长11% [4][6] - 本季度发放了2200万美元的商业信用额度，未使用的信用额度增加1280万美元 [6][9] 各个市场数据和关键指标变化 - 公司在零售市场的存款增长7%，而批发存款减少4% [4][5] - 非不良资产减少110万美元，非不良贷款占总贷款的比例下降7个基点 [7] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司专注于吸引中小型企业的全方位银行关系，计划减少对批发存款的依赖 [4][5] - 公司正在转型为更具商业导向的机构，选择性地发放房地产贷款 [4][9] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层对第四季度及未来一年的前景持乐观态度，预计美联储的降息将对净利息收入产生积极影响 [3][6] - 公司保持强劲的资本水平和流动性，未受单一存款人集中风险的影响 [5][9] 其他重要信息 - 本季度回购了522,000股股票，平均回购价格为10.52美元 [5] - 公司在流动性方面表现良好，未使用的借款能力为3.34亿美元 [5] 问答环节所有提问和回答 问题: 关于本季度的净利息利润率 - 管理层表示，贷款收益率下降与贷款产品的资金时机有关，预计未来将改善 [11] 问题: 关于存款利率的降低 - 管理层提到已将CD利率下调至4.40%，并将观察其对资金的影响 [12] 问题: 关于贷款购买的具体情况 - 管理层提到参与了一个消费者贷款池，所有贷款均经过严格的信用审核 [13][14] 问题: 关于贷款管道的情况 - 管理层表示，贷款管道比上季度略强，当前管道超过6000万美元，利率约为8.7% [18] 问题: 关于CD组合的到期情况 - 管理层提到约3亿美元的CD将在第四季度到期 [25]

文章核心观点 文章围绕Blue Foundry Bancorp季度财报展开，分析其业绩表现、股价走势，探讨未来发展并提及同行业Midland States Bancorp预期情况 [1][2][3][5] 公司业绩表现 - Blue Foundry Bancorp2024年第三季度每股亏损0.19美元，高于Zacks共识预期的0.17美元，去年同期每股亏损0.06美元，此次财报盈利意外为 - 11.76% [1] - 上一季度公司预期每股亏损0.19美元，实际亏损0.11美元，盈利意外为42.11%，过去四个季度公司三次超出共识每股收益预期 [1] - 公司2024年第三季度营收947万美元，未达Zacks共识预期7.66%，去年同期营收1025万美元，过去四个季度公司三次超出共识营收预期 [1] 公司股价走势 - 自年初以来Blue Foundry Bancorp股价上涨约3.8%，而标准普尔500指数上涨22.7% [2] 公司未来展望 - 股票近期价格走势及未来盈利预期的可持续性主要取决于管理层在财报电话会议上的评论 [2] - 公司盈利前景可帮助投资者判断股票走向，实证研究表明近期股价走势与盈利预测修正趋势密切相关 [3] - 财报发布前公司盈利预测修正趋势喜忧参半，当前Zacks排名为3（持有），预计短期内股票表现与市场一致 [4] - 下一季度当前共识每股收益预期为 - 0.17美元，营收1040万美元，本财年共识每股收益预期为 - 0.58美元，营收4063万美元 [4] 行业情况及同行业公司表现 - Zacks行业排名中，东北银行行业目前处于250多个Zacks行业前20%，排名前50%的行业表现优于后50%超两倍 [5] - 同行业Midland States Bancorp预计10月24日公布2024年第三季度财报，预计每股收益0.63美元，同比下降19.2%，过去30天该季度共识每股收益预期上调1.6% [5] - Midland States Bancorp预计营收7290万美元，较去年同期下降5.1% [5]

财务状况 - 公司总资产为 XXX 亿元 [1] - 公司总负债为 XXX 亿元 [1] - 公司净资产为 XXX 亿元 [1] - 公司资产负债率为 XX% [1] 营业收入 - 公司本期营业收入为 XXX 亿元 [2] - 公司营业收入同比增长 XX% [2] - 公司主营业务收入占营业收入的 XX% [2] 盈利能力 - 公司本期净利润为 XXX 亿元 [3] - 公司净利润同比增长 XX% [3] - 公司毛利率为 XX% [3] - 公司净利率为 XX% [3] 现金流 - 公司经营活动产生的现金流量净额为 XXX 亿元 [4] - 公司投资活动产生的现金流量净额为 XXX 亿元 [4] - 公司筹资活动产生的现金流量净额为 XXX 亿元 [4] - 公司现金及现金等价物净增加额为 XXX 亿元 [4]

财务业绩 - 公司在2024年6月30日的三个月期间录得净亏损230万美元，而2023年同期为180万美元净亏损[161] - 公司在2024年上半年录得净亏损520万美元，较2023年同期的300万美元亏损有所增加[165] 利息收支 - 利息收入同比增加7.7%至2130万美元，主要由于所有类别的生息资产收益率上升以及现金及现金等价物平均余额增加所致[161] - 利息支出同比增加290万美元至1170万美元，主要由于计息负债利率上升所致[161] - 利息收入增加350万美元或9.2%，主要由于利息收益资产的收益率上升[165] - 利息支出增加740万美元，主要由于计息负债的利率上升[165] - 净利息收入下降390万美元或17.1%，净利差和净利差率分别下降48个和35个基点[165] 信贷损失准备 - 公司在2024年6月30日的三个月期间计提了762,000美元的信贷损失准备转回，而2023年同期计提了143,000美元的信贷损失准备[161] - 信贷损失拨备转回130万美元，主要由于经济因素改善和贷款余额下降[165] 非利息收支 - 非利息收入同比增加41.1%至536,000美元，主要由于出售其他房地产的收益123,000美元[161] - 非利息支出同比增加247,000美元至1320万美元，主要由于薪酬福利和房屋设备费用增加[161] - 非利息收入增加12.3万美元或14.2%，主要由于出售不良资产的收益[165] - 非利息支出下降16.8万美元，主要由于数据处理和专业费用的减少[165] 资产负债情况 - 总资产增加1.1亿美元至20.5亿美元[169] - 贷款余额下降1.33亿美元至15.47亿美元[170] - 存款余额增加6.63亿美元至13.1亿美元[173] 利率风险管理 - 公司利用利率互换等金融衍生工具来管理利率风险，减少利率变动对净利息收入和股权经济价值的影响[176] - 在100个基点利率上升的情况下，公司的经济价值权益(EVE)将下降23.6%[181] - 在100个基点利率下降的情况下，公司的经济价值权益(EVE)将上升23.6%[181] 资本充足性 - 截至2024年6月30日，公司各项监管资本指标均超过监管要求，被评为"资本充足"[184] - 公司的普通股一级资本比率为20.24%，一级资本充足率为20.24%，总资本充足率为21.16%[185] - 公司的一级杠杆资本比率为14.51%[185] 流动性 - 公司的可用借款能力是未担保存款的2.6倍[183] - 公司持有的未担保证券的估计公允价值为3.133亿美元，占投资组合的96.1%[183] - 公司的贷款承诺为1.95亿美元，未使用的信用额度为7.17亿美元[183] - 公司预计将有足够的资金满足当前的贷款承诺和信用额度[183]

文章核心观点 8月2日为投资者推荐三只具有买入评级和强劲势头特征的股票 [1] 分组1：WisdomTree, Inc.（WT） - 金融服务公司，Zacks排名第一，过去60天当前年度盈利的Zacks共识估计增长8.9% [1] - 过去三个月股价上涨25.7%，同期标准普尔500指数上涨6.2% [1] - 动量评分为A [1] 分组2：Blue Foundry Bancorp（BLFY） - 蓝铸造银行的银行控股公司，Zacks排名第一，过去60天当前年度盈利的Zacks共识估计增长15.9% [2] - 过去三个月股价上涨20.6%，同期标准普尔500指数上涨6.3% [2] - 动量评分为B [2] 分组3：Silvercorp Metals Inc.（SVM） - 矿产勘探和开采公司，Zacks排名第一，过去60天当前年度盈利的Zacks共识估计增长10.7% [3] - 过去六个月股价上涨53.5%，同期标准普尔500指数上涨10.3% [3] - 动量评分为B [3]

文章核心观点 - 蓝铸银行（Blue Foundry Bancorp）获Zacks评级从升级为2号（买入），反映盈利预期上升，有望推动股价上涨，是投资组合的可靠选择 [1][3] 分组1：Zacks评级系统优势 - Zacks评级仅基于公司盈利情况，通过追踪卖方分析师对当前和下一年每股收益预期的共识来确定评级，对个人投资者判断股价短期走势很有用，相比华尔街分析师评级更客观 [1][2] - Zacks评级系统使用与盈利预期相关的四个因素将股票分为五组，有经外部审计的出色记录，自1988年以来1号（强力买入）股票平均年回报率达25% [7] - Zacks评级系统对超4000只股票维持“买入”和“卖出”评级的比例均衡，无论市场条件如何，仅前5%股票获“强力买入”评级，接下来15%获“买入”评级 [9] 分组2：盈利预期对股价的影响 - 公司未来盈利潜力变化与股价短期走势强相关，机构投资者会根据盈利和盈利预期计算股票公允价值并进行买卖，从而导致股价变动 [4] - 实证研究表明盈利预期修正趋势与股价短期走势强相关，追踪这种修正进行投资决策可能有回报，Zacks评级系统有效利用了这一力量 [6] 分组3：蓝铸银行盈利预期情况 - 截至2024年12月的财年，公司预计每股亏损0.58美元，较上年报告数字变化-87.1% [8] - 过去三个月，分析师不断上调对蓝铸银行的预期，Zacks共识预期已提高15.9% [8] 分组4：蓝铸银行评级升级意义 - 蓝铸银行评级升级意味着公司基本面业务改善，投资者对这一趋势的认可应会推动股价上涨 [5] - 蓝铸银行升级为Zacks 2号评级，处于Zacks覆盖股票中预期修正排名前20%，暗示短期内股价可能上涨 [10]

财务数据和关键指标变化 - 公司本季度净亏损2.3百万美元,较上季度2.8百万美元亏损有所改善 [14] - 拨备转回762,000美元,主要由于经济预测改善 [15] - 不良资产下降1.1百万美元,不良贷款占比下降3个基点 [16] - 净息差环比扩大4个基点至4.37% [18][19] - 贷款收益率上升11个基点至4.56%,存款成本上升16个基点至2.90% [19][20] 各条业务线数据和关键指标变化 - 商业存款同比增长9%,消费者存款增长6%,减少了4%的批发存款依赖 [9] - 贷款余额下降6.8百万美元,但新增贷款收益率达8.6% [22][23] - 可供出售证券增加32.6百万美元,加权平均收益率为5.8% [23] 各个市场数据和关键指标变化 - 公司仅2%的贷款投放于办公楼,且无任何在纽约市的敞口 [23] 公司战略和发展方向及行业竞争 - 公司聚焦于中小企业客户,吸引全方位银行业务关系 [9] - 公司在保持资产质量的前提下,有选择性地投放房地产贷款,同时积极拓展商业贷款 [10][11] - 公司维持较高的资本水平和充足的流动性,有利于应对行业竞争 [12][13] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 尽管面临竞争环境和收益率曲线倒挂,但公司存款增长和净息差扩张势头良好 [8] - 公司预计下半年将继续积极拓展商业贷款管线 [11] - 公司认为净息差将在当前水平附近保持稳定,但可能会受到利率环境和资产组合变化的适度影响 [27][29] 其他重要信息 - 公司在本季度回购了38.6万股,加强了股东价值 [11] - 公司的非利息支出预计在下季度将维持在1350万美元左右的中高水平 [21] 问答环节重要的提问和回答 问题1 **Justin Crowley 提问** 询问公司对未来净息差走势的预期,以及对利率下降的应对计划 [26][28][30][31] **Kelly Pecoraro 回答** 公司预计净息差将在当前水平附近保持稳定,但可能会受到利率环境变化的适度影响 [27][29][31] 问题2 **Christopher O'Connell 提问** 询问公司FHLB借款的情况,包括期限结构和对冲安排 [39][40][41][42][43][44] **Kelly Pecoraro 回答** 公司FHLB借款期限结构合理,有部分通过利率互换进行了对冲,未来成本上升幅度有限 [40][42][44] 问题3 **Christopher O'Connell 提问** 询问公司未来贷款增长和证券投资的策略 [45][46] **James Nesci 回答** 公司将根据贷款需求情况,适当补充证券投资,以维持贷款存款比例和资产负债结构 [46]