财务数据和关键指标变化 - 公司第二季度净收入为1,240万美元,较第一季度下降3% [4][8] - 每股摊薄收益为0.85美元,较第一季度下降2% [4][8] - 资产收益率和有形权益收益率均较上季度有所下降 [9] - 净利息收入较第一季度下降5%,净利差下降14个基点至2.4% [10][11] 各条业务线数据和关键指标变化 - 贷款增长1%,较近期季度有明显放缓 [14] - 住房抵押贷款中,可出售部分占比提高至50% [18] 各个市场数据和关键指标变化 - 存款竞争和定价压力持续,存款成本较上季度上升26个基点至1.48% [12] - 活期存款和储蓄存款平均余额较上季度各下降7% [13] 公司战略和发展方向及行业竞争 - 公司将重点关注存款和流动性、净利差和资产质量 [5][6] - 通过提高贷款定价、增加可出售住房抵押贷款等措施优化净利差 [14][18] - 增加利率互换合约以降低利率风险敞口 [15] - 通过联邦银行期限融资计划锁定1年期融资以管理资金成本 [15][16] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 当前利率环境和收益率曲线倒挂对经营业绩产生影响 [5][8][9] - 资产质量保持良好,不良贷款率和逾期贷款率均保持较低水平 [17] - 资本充足,即使包括投资组合未实现损失在内也能满足监管要求 [20] - 对未来几个月联储政策动向和整体经济活动保持谨慎态度 [6] 问答环节重要的提问和回答 问题1 **Steve Moss 提问** 对于净利差的展望,公司如何看待当前存款环境的影响 [26][27] **Mike Archer 回答** 预计第三季度净利差可能在2.40%左右,受联储加息和季节性存款流动的影响 [27][28] 问题2 **Damon DelMonte 提问** 如果联储再次加息,对公司净利差会有什么影响 [35][36] **Mike Archer 回答** 加息将给存款和借款成本带来更大压力,但公司已采取措施如利率互换等部分抵消影响 [37][38] 问题3 **Matthew Breese 提问** 公司是否考虑进一步调整资产负债表结构以应对净利差压力 [51][52] **Mike Archer 回答** 公司会持续审视各项资产负债表调整措施,但目前尚未确定具体计划 [53]

交易性证券公允价值 - 截至2023年3月31日和2022年12月31日，公司交易性证券公允价值均为400万美元[113] 可供出售债务证券（AFS）数据 - 截至2023年3月31日，可供出售债务证券（AFS）摊销成本为7.77621亿美元，公允价值为6.86423亿美元；2022年12月31日，摊销成本为7.9696亿美元，公允价值为6.95875亿美元[114] - 2023年3月31日，AFS债务证券未实现净损失为7160万美元（递延所得税资产1960万美元后）；2022年12月31日为7940万美元（递延所得税资产2170万美元后）[115] - 截至2023年3月31日和2022年12月31日，AFS债务证券应计利息应收款分别为200万美元和190万美元[117] 持有至到期债务证券（HTM）数据 - 截至2023年3月31日，持有至到期债务证券（HTM）摊销成本为5.40074亿美元，公允价值为5.10999亿美元；2022年12月31日，摊销成本为5.46583亿美元，公允价值为5.06193亿美元[119] AFS和HTM债务证券质押情况 - 截至2023年3月31日和2022年12月31日，AFS和HTM债务证券分别以6.302亿美元和8.219亿美元的摊销成本、5.603亿美元和7.265亿美元的估计公允价值进行质押[123] 公司贷款总额情况 - 截至2023年3月31日，公司贷款总额为4.073108亿美元；2022年12月31日为4.010353亿美元[125] 住宅抵押贷款出售情况 - 2023年和2022年第一季度，公司分别在二级市场出售3510万美元和4660万美元的住宅抵押贷款，贷款销售净收益分别为38.4万美元和110万美元[128] 向高管等发放贷款情况 - 截至2023年3月31日和2022年12月31日，向某些高管、董事及其关联公司发放的未偿还贷款均低于公司股东权益的5%[127] 会计准则采用情况 - 公司于2023年1月1日起前瞻性采用ASU 2022 - 02，对合并财务报表无影响[112] - 自2023年1月1日起，公司前瞻性采用ASU No. 2022 - 02，取消了问题债务重组（TDR）的确认和计量[170] 贷款ACL总期末余额情况 - 截至2023年3月31日的三个月，贷款ACL总期末余额为37,134千美元，较2022年末的36,922千美元增加212千美元[133] - 截至2022年3月31日的三个月，贷款ACL总期末余额为31,785千美元[133] - 2022年全年，贷款ACL总期末余额为36,922千美元，较2021年末的33,256千美元增加3,666千美元[133] 各类贷款ACL期末余额变化 - 截至2023年3月31日的三个月，非业主占用贷款ACL期末余额为16,324千美元，较2022年末的17,296千美元减少972千美元[133] - 截至2023年3月31日的三个月，业主占用贷款ACL期末余额为2,470千美元，较2022年末的2,362千美元增加108千美元[133] - 截至2023年3月31日的三个月，商业贷款ACL期末余额为4,581千美元，较2022年末的5,446千美元减少865千美元[133] - 截至2023年3月31日的三个月，住宅房地产贷款ACL期末余额为10,812千美元，较2022年末的9,089千美元增加1,723千美元[133] - 截至2023年3月31日的三个月，房屋净值贷款ACL期末余额为2,440千美元，较2022年末的2,225千美元增加215千美元[133] - 截至2023年3月31日的三个月，消费贷款ACL期末余额为507千美元，较2022年末的504千美元增加3千美元[133] 贷款分级情况 - 贷款分为1 - 10级，1 - 6级为低至中度风险，7 - 10级分别为有潜在弱点、有确定弱点、有潜在损失和有确定损失[136][137] 2022年末各类贷款总额情况 - 2022年末非自用商业房地产贷款总额为339,171千美元，2021年为288,043千美元[140] - 2022年末自用商业房地产贷款总额为60,144千美元，2021年为82,834千美元[140] - 2022年末商业贷款总额为73,686千美元，2021年为70,162千美元[140] - 2022年末住宅房地产贷款总额为533,035千美元，2021年为579,216千美元[140] - 2022年末房屋净值贷款总额为26,712千美元，2021年为693千美元[140] - 2022年末消费者贷款总额为8,009千美元，2021年为3,816千美元[140] 贷款应计利息及非应计状态情况 - 2023年3月31日和2022年12月31日，贷款应计利息分别为1.1亿美元和1.03亿美元[143] - 2023年3月31日，非应计状态的住宅房地产贷款为325千美元，2022年为387千美元[143] - 截至2023年3月31日的三个月，公司未记录非应计贷款的任何利息收入[143] 修改贷款情况 - 截至2023年3月31日的三个月，无需要披露的修改贷款[144] 公司执行和非执行TDRs记录投资余额情况 - 截至2022年12月31日，公司执行和非执行TDRs的记录投资余额分别为210万美元和45.2万美元[146] 作为抵押品的贷款账面价值情况 - 截至2023年3月31日和2022年12月31日，作为抵押品的住宅房地产和商业贷款的账面价值均为18亿美元[148] 其他投资总额情况 - 截至2023年3月31日和2022年12月31日，其他投资总额分别为1941.4万美元和1271.3万美元[150] SBA PPP贷款总本金余额情况 - 截至2023年3月31日和2022年12月31日，SBA PPP贷款的总本金余额分别为58.3万美元和64.8万美元[152] 指定为待售的住宅抵押贷款本金余额及未实现收益情况 - 截至2023年3月31日和2022年12月31日，指定为待售的住宅抵押贷款本金余额分别为450万美元和530万美元[153] - 2023年第一季度和2022年第一季度，公司在待售贷款上记录的未实现收益分别为8.5万美元和14.2万美元[153] 商业房地产贷款ACL情况 - 截至2023年3月31日的三个月内，商业房地产贷款的ACL增加了20万美元，达到3710万美元[159] 公司对不同行业贷款敞口情况 - 截至2023年3月31日，公司对非住宅建筑出租行业和住宅建筑出租行业的总敞口分别占总贷款的13%和12%，占商业房地产贷款总额的32%和28%[160] 2023年3月31日各类贷款总额情况 - 截至2023年3月31日，非业主占用商业房地产贷款总额为32,495千美元，2022年为349,083千美元[165] - 截至2023年3月31日，业主占用商业房地产贷款总额为17,730千美元，2022年为54,524千美元[165] - 截至2023年3月31日，商业贷款总额为14,185千美元，2022年为68,796千美元[165] - 截至2023年3月31日，住宅房地产贷款总额为47,241千美元，2022年为544,518千美元[165] - 截至2023年3月31日，房屋净值贷款总额为3,926千美元，2022年为25,674千美元[165] - 截至2023年3月31日，消费者贷款总额为1,441千美元，2022年为7,204千美元[165] 过去三个月各类贷款总冲销额情况 - 过去三个月商业贷款的总冲销额为312千美元，2021年为51千美元[165] - 过去三个月住宅房地产贷款的总冲销额为18千美元[165] - 过去三个月消费者贷款的总冲销额为4千美元[165] 贷款组合监控情况 - 公司密切监控贷款组合表现，明确贷款非应计和应计状态的判定条件[167] 贷款逾期及非应计贷款总额情况 - 截至2023年3月31日和2022年12月31日，贷款逾期总额分别为348.3万美元和394.5万美元，贷款未偿还总额分别为4073.108万美元和4010.353万美元[168] - 截至2023年3月31日和2022年12月31日，非应计贷款总额分别为295.8万美元和299.1万美元[168] 非应计状态贷款利息收入估计情况 - 2023年和2022年第一季度，若处于非应计状态的贷款按原条款正常还款，估计应确认的利息收入分别为2.5万美元和4.6万美元[169] 公司处于止赎程序的消费抵押贷款情况 - 截至2023年3月31日和2022年12月31日，公司处于止赎程序的消费抵押贷款分别为45万美元和48.1万美元[172] 短期借款总额情况 - 截至2023年3月31日和2022年12月31日，短期借款总额分别为486.318万美元和265.176万美元[174] 客户持有的定期存单情况 - 截至2023年3月31日和2022年12月31日，客户持有的由CMO和MBS证券作为隔夜回购协议抵押的定期存单分别为61.7万美元和61.6万美元[177] 表外信贷风险的预期信用损失准备（ACL）情况 - 截至2023年3月31日和2022年12月31日，表外信贷风险的预期信用损失准备（ACL）分别为300万美元和330万美元[180] 公司重大损失或有事项情况 - 截至2023年3月31日和2022年12月31日，公司无重大损失或有事项需披露[182] 衍生金融工具使用情况 - 公司使用利率互换等衍生金融工具管理利率风险，包括现金流套期和公允价值套期[184][185] 套期工具指定衍生品及非套期工具指定衍生品公允价值情况 - 截至2023年3月31日，套期工具指定衍生品的公允价值资产为1099.6万美元，负债为685.9万美元；非套期工具指定衍生品的公允价值资产为1158.2万美元，负债为1161.1万美元[189] 套期关系中封闭投资组合情况 - 截至2023年3月31日，套期关系中使用的封闭投资组合的摊余成本基础为8.537亿美元，指定套期项目金额为3亿美元[190] 2023年第一季度合并损益表中现金流套期影响情况 - 2023年第一季度，合并损益表中记录的现金流套期影响下，贷款利息和费用为4533.2万美元，存款利息为1583.2万美元，借款利息为208.5万美元，次级附属债券利息为52.8万美元[191] 衍生品净负债头寸公允价值情况 - 截至2023年3月31日和2022年12月31日，衍生品净负债头寸的公允价值分别为1160万美元和1480万美元[193] 公司次级附属债券情况 - 截至2023年3月31日和2022年12月31日，公司有两笔金额为4430万美元的次级附属债券[201] 客户回购协议总额情况 - 截至2023年3月31日和2022年12月31日，客户回购协议总额分别为19691.8万美元和19645.1万美元[203] 公司信贷承诺及备用信用证情况 - 截至2023年3月31日和2022年12月31日，公司的信贷承诺分别为77940.2万美元和81777.2万美元，备用信用证分别为676.9万美元和680.1万美元[206] 表外信贷风险敞口的信贷损失拨备情况 - 2023年和2022年第一季度，表外信贷风险敞口的信贷损失拨备分别为 - 27.5万美元和16.1万美元[207] 2023年第一季度客户贷款互换等业务损益情况 - 2023年第一季度，客户贷款互换损失2.7万美元，固定利率抵押贷款利率锁定承诺收益84万美元，远期交付承诺损失96万美元，总计损失3.9万美元[192] 套期工具指定的利率合约名义金额情况 - 套期工具指定的利率合约名义金额在2023年3月31日为6万美元，2022年12月31日为11万美元[189] 公司未来重新分类情况 - 未来12个月，公司预计将重新分类250万美元以减少利息支出，重新分类300万美元以减少利息收入[212] 贷款账面价值及累计公允价值套期调整情况 - 截至2023年3月31日，贷款的账面价值为301,552千美元，累计公允价值套期调整为 - 1,552千美元[217] 利率合约在OCI的收益（损失）及重新分类至收入金额情况 - 2023年第一季度，利率合约在OCI的收益（损失）为 - 1,549千美元，从AOCI重新分类至收入的金额为209千美元[218] - 2022年第一季度，利率合约在OCI的收益（损失）为3,635千美元，从AOCI重新分类至收入的金额

财务数据和关键指标变化 - 2023年第一季度净收入为1270万美元，摊薄后每股收益为0.87美元，较2022年第四季度均下降17% [2][5] - 非公认会计准则下，第一季度税前预拨备收益为1800万美元，较上一季度下降9% [5] - 净利息收入环比下降270万美元或7%，净利息收益率降至2.54% [78] - 第一季度非利息收入总计990万美元，较上一季度增长1% [6] - 第一季度非利息支出总计2620万美元，较上一季度下降3% [79] - 2023年第一季度非公认会计准则效率比率为58.96%，上一季度为56.35% [79] - 第一季度开销比率为1.84%，2022年第四季度为1.93% [79] - 截至3月31日，投资组合未实现亏损1.22亿美元，2022年12月31日为1.415亿美元 [54] - 第一季度末，有形普通股权益比率为6.56%，年末为6.37% [68] 各条业务线数据和关键指标变化 - 第一季度出售了40%的住宅抵押贷款产品，2022年第四季度为16% [6] - 截至第一季度末，商业房地产办公室投资组合占总贷款的5%，无贷款处于非应计状态或逾期 [26] - 2023年第一季度贷款增加6280万美元或2%，零售和商业承诺贷款管道均维持在5000万美元左右 [69] 各个市场数据和关键指标变化 - 过去几个月，市场存款竞争加剧，公司存款贝塔系数（不包括经纪存款）目前为24%，第一季度为44% [27] - 截至3月31日，公司未保险和无抵押存款占总存款的15%，2022年12月31日为16% [67] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司将继续在当前环境下放贷，重点是最大化利润率，有放贷能力但会有选择性 [24][59] - 战略转向出售所有符合条件的住宅抵押贷款产品，以优化净利息收益率 [6] - 积极管理资金成本，通过各种策略应对市场竞争 [27] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 银行业过去一个季度的动荡未大幅改变公司的优先事项，仍为存款、利润率和资产质量 [75] - 预计第二季度利润率可能下降几个基点至个位数高点 [41] - 认为存款组合中无利息存款占比有望保持在20%以上 [41] 其他重要信息 - 截至3月31日，公司主要可用流动性来源总计13亿美元，约为未保险和无抵押存款的1.9倍 [4] - 第一季度，公司对Signature Bank债券进行了180万美元的全额减记 [2][26] - 第一季度执行3亿美元固定支付浮动利率互换，获得47.9万美元收入 [27] - 第一季度宣布每股0.42美元的股息，未回购股票，目前仍有75万股回购额度 [66][68] 问答环节所有提问和回答 问题: 关于利率互换的期限和对利润率的预期 - 利率互换期限有3年、4年和5年，会计处理提供了一定灵活性，目前获得正向利差，本季度约为50万美元，预计第二季度利润率提升5 - 7个基点 [9][83] 问题: 全年贷款增长预期 - 预计贷款增长相对平稳或为低至中个位数，公司会根据利率和利润率情况进行选择性放贷 [12][34] 问题: 费用支出展望 - 预计未来费用支出不会有大幅增长，公司将专注于费用管理 [14][37] 问题: 存款组合中非利息存款占比的预期 - 预计非利息存款占比会进一步压缩，但有望保持在20%以上 [39][92] 问题: 利润率是否已达最大压缩程度 - 预计第二季度利润率可能下降几个基点至个位数高点，公司会密切关注存款组合变化和季节性存款流入情况 [41] 问题: 3月利润率和存款成本 - 3月利润率为2.51亿美元 [42] 问题: 证券投资组合是否会继续缩减 - 未明确回复是否会继续缩减 [20] 问题: 若贷款增长不足，是否有股票回购计划 - 会考虑股票回购，但会结合整体资本规划，目前股票价格有吸引力 [20][99] 问题: 住宅抵押贷款策略转变是否会带来手续费收入增长 - 目前不预期手续费收入会回升到疫情前水平，预计会有所稳定 [91][92] 问题: 除经纪存款外的核心存款增长预期 - 短期内会利用现金流支持贷款增长和偿还借款，核心存款增长需观察季节性存款流动和市场竞争情况 [97][98]

公司风险 - 公司的财务状况和运营结果受到美国和国际金融市场和经济状况的不利影响[48] - 美国政府主权信用评级的降级可能会对公司业务产生不利影响[49] - 市场利率波动可能会对公司的绩效产生不利影响[49] - 美联储对利率的调整可能会对公司的绩效产生负面影响[50] - 公司的业务表现和普通股股价可能会受到市场波动的影响[51] - 对伦敦银行同业拆借利率（LIBOR）和其他指数的改革可能会对公司的业务、财务状况或运营结果产生不利影响[52] - 公司的贷款集中在缅因州的某些地区，这些市场的不利条件可能会对公司的运营产生不利影响[53] - 公司的商业地产和商业贷款组合占总贷款余额的51%，风险较其他类型的贷款更高[54] - 商业贷款通常比住宅抵押贷款具有更高的违约风险[55] - 公司面临着强烈的竞争风险，可能影响盈利能力[58] - 公司的资金成本已经增加，未来可能进一步增加[62] - 公司的业务受到高度监管，法律和法规的变化可能对其产生不利影响[65] - 公司可能因违反监管规定而面临罚款、处罚等负面后果[66] - 公司受到金融监管机构的严格审查，可能面临违规行为的处罚[67] - 需要遵守社区投资和公平借贷法律，否则可能导致各种制裁[68] - 公司声誉受损可能严重影响业务[70] - 风险管理不当可能导致重大损失[70] - 公司需吸引和留住合格员工[70] - 公司可能需要承担通过抵押物收购而获得的财产的环境责任[70] - 信息系统故障、中断或安全漏洞可能对公司的财务状况和业绩产生不利影响[72] - 公司面临各种网络安全风险，可能对业务、财务状况和业绩产生不利影响[73] - 公司的技术、系统和网络可能成为网络攻击的目标，可能对业务产生不利影响[74] - 金融服务行业不断面临技术变革，公司需投入大量资源进行信息技术系统升级以提供适当水平的功能性和安全性[76] - 公司依赖第三方供应商提供业务基础设施的关键组件，但无法控制其行动，任何问题都可能对公司的产品和服务交付或业务运营产生不利影响[76] - 自然灾害可能会影响公司的运营和财务表现，气候变化可能加剧这些风险并带来合规、战略、声誉等风险[78] - 公司的财务报表部分基于假设和估计，如果错误可能导致未来意外损失[81] - 会计准则的变化可能难以预测，可能会对公司的财务状况和业绩记录和报告产生重大影响[82] - 税法和法规的变化以及对税法和法规解释的差异可能会对公司的财务报表产生不利影响[84] 公司财务表现 - 公司2022年的平均无形资产摊销后净收入为61,933千美元，2021年为69,531千美元，2020年为60,025千美元[96] - 公司2022年的平均有形股东权益回报率为16.71%，2021年为15.61%，2020年为14.79%[96] - 公司2022年的效率比率为56.16%，2021年为54.85%，2020年为52.56%[98] - 公司2022年的调整后利息收入加非利息收入为190,245千美元，2021年为188,159千美元，2020年为187,952千美元[98] - 公司2022年的调整后利息收入加非利息收入比率为56.72%，2021年为55.41%，2020年为53.52%[98] - 公司2022年的调整后利息收入净利率为2.85%，2021年为2.87%，2020年为3.10%[100] - 公司2022年的有形每股净值为股东权益减去商誉和核心存款无形资产后的比率，为每期末总普通股[100] - 公司在2022年底的有形每股净值为24.37美元，较2021年下降了5.57美元[101] - 核心存款在2022年底达到4,345,225千美元，较2021年增长254,452千美元[101] - 公司在2022年和2021年的贷款准备金（ACL）分别为36.9百万美元和33.3百万美元[112] - 公司采用了一年的预测期和一年的回归期来衡量2022年和2021年的贷款ACL[109] - 公司对贷款ACL的关键假设包括宏观经济因素、预测期和回归速度、预付速度和定性因素[107] - 公司认为ACL对贷款是关键的会计政策，需要管理层进行重要的判断和估计[105] - 公司在2022年和2021年的资产负债表中，ACL对贷款的金额分别为36.9百万美元和33.3百万美元[112] - 公司认为ACL对贷款和ACL对资产负债表之外的信贷敞口是关键的会计政策[113] - 公司在2022年和2021年的资产负债表中，ACL对资产负债表之外的信贷敞口的金额分别为3.3百万美元和3.2百万美元[113]

财务数据和关键指标变化 - 2022年全年净收入6140万美元，摊薄后每股收益4.17美元，较2021年创纪录的收益分别下降11%和9% [1][20] - 非GAAP税前拨备前基础上，2022年全年盈利8150万美元，较去年下降2%；调整SBA PPP贷款收入后，盈利总计8030万美元，较去年增长7% [1] - 2022年股息支付率为39%，包括第四季度宣布的季度股息增加0.02美元或5%；全年回购225,245股普通股 [1] - 2022年第四季度净收入1540万美元，摊薄后每股收益1.05美元，较第三季度增长8% [20][23] - 第四季度非GAAP税前拨备前收益1980万美元，较第三季度下降4% [23] - 第四季度净利息收入较第三季度下降2%，净息差环比压缩12个基点至2.76% [23][34] - 第四季度利息收益资产收益率增长27个基点至3.67% [23] - 第四季度非利息收入总计980万美元，环比下降2%；排除投资交易损失后，非利息收入将增长7% [24] - 第四季度拨备46.6万美元用于预期信贷损失，较上一季度减少230万美元 [2][20] - 截至2022年12月31日，贷款拨备率为0.92%，较上一季度下降3个基点；准备金覆盖不良资产7.2倍 [20][24] - 第四季度末有形账面价值每股增加1.40美元或6%，至24.37美元；有形普通股权益比率季度内增加24个基点，至6.37% [53] 各条业务线数据和关键指标变化 - 第四季度借记卡收入因年度借记卡交易量激励增加80.6万美元 [24] - 第四季度抵押贷款银行业务收入较上一季度增加，主要因可售住宅贷款管道公允价值变化；否则，因第四季度住宅抵押贷款产量下降28%，出售产量下降45%，该业务收入将下降 [24] - 第四季度存款成本增长39个基点至0.84%，存款贝塔系数为29%；全年存款贝塔系数为20.2%，综合资金贝塔系数为21% [37] - 第四季度将84%的住宅抵押贷款产量纳入投资组合，目前指定出售的住宅抵押贷款管道已增长至30% [37] 各个市场数据和关键指标变化 - 2023年第一季度预计净息差会进一步压缩，因处于正常季节性资金流出高峰期，且美联储预计在第一季度进一步加息 [2] - 存款竞争加剧，当地市场竞争对手和其他机构在当前市场寻求流动性 [27] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 专注通过多种策略提高净利息收入和净息差，包括关注贷款和存款定价、合理调整资产负债表、接受较低贷款增长以关注长期发展 [21] - 预计2023年贷款增长将放缓，处于中个位数的较低水平 [21][23] - 公司运营环境竞争激烈，在贷款交易价格方面较为谨慎 [21] - 注重有机战略，以改善在当前环境中的定位 [25] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 对2022年年度业绩感到满意，核心业绩使公司有信心应对短期挑战，同时关注长期发展 [1] - 预计第一季度净息差会压缩，但随着正常季节性资金流入、美联储稳定加息步伐以及贷款重新定价，净息差有望反弹 [27] - 资产质量目前良好，但会持续监测和评估贷款组合，未发现困境迹象 [24] - 认为当前贷款拨备水平适当，若经济和信贷状况保持稳定，拨备水平可能在92 - 95个基点之间波动 [41] 其他重要信息 - 第四季度完成投资重组，出售约2800万美元证券，亏损90.3万美元，回购约2800万美元高收益证券，预计一年回本，全季度净息差提升1 - 2个基点 [2] - 上周执行两项利率互换策略，将2亿美元贷款的固定利率现金流转换为与联邦基金利率挂钩的可变利率现金流，若市场对联邦基金利率的预期成真，全季度净息差预计提升4 - 5个基点 [2] - 预计2023年第一季度费用将增加2% - 3%，考虑到FDIC评估增加和正常绩效加薪的部分季度影响 [53] - 最近承诺的住宅抵押贷款和商业贷款管道均徘徊在5000万美元左右，加权平均利率在6.4% - 6.7%之间 [52] 总结问答环节所有的提问和回答 问题: 对存款定价和净息差的最新想法，以及2023年贷款组合增长驱动部分的预期 - 预计第一季度存款贝塔系数在30% - 35%左右，净息差可能压缩至265个基点左右，上下浮动2 - 3个基点；之后随着季节性资金流入、美联储稳定加息和贷款重新定价，净息差有望反弹 [27] - 贷款市场从住宅转向商业和小企业领域，公司在商业领域的资产负债表规模和结构能力，以及小企业领域的新产品和新软件优势，有助于获得更高收益率 [28] 问题: 2023年初至少上半年的拨备水平预期 - 若经济和信贷状况保持稳定，拨备水平可能在92 - 95个基点之间波动 [41] 问题: 为保留净息差采取的两项措施详情 - 第四季度出售约2800万美元收益率约2.6%的证券，回购约2800万美元收益率约6%的证券 [42] - 执行两项利率互换策略，总计2亿美元名义金额，其中1.5亿美元三年期，支付固定利率，收取可变利率，支付金额3.71亿美元；5000万美元五年期，支付金额3.34亿美元，均收取联邦基金OIS [58] 问题: 2023年是否有存款增长预期，增长领域以及对经纪存款的进一步依赖情况 - 预计存款增长为中个位数 [46] - 正在考虑额外9000 - 1亿美元的经纪存款，采用阶梯式CD策略，期限为12个月 [62] 问题: 证券投资组合的每月现金流情况 - 平均每月现金流在900 - 1000万美元之间，可能会将这些投资现金流重新配置用于抵消资金、隔夜资金借款或支持贷款增长 [48] 问题: 是否会继续执行股票回购授权 - 未明确回复是否会继续执行75万股的股票回购授权 [64]

证券投资情况 - 截至2022年9月30日和2021年12月31日，公司交易性证券公允价值分别为370万美元和440万美元[34] - 截至2022年9月30日，可供出售（AFS）债务证券摊销成本为8.33888亿美元，公允价值为7.23618亿美元，未实现损失为1.10336亿美元；截至2021年12月31日，摊销成本为15.08981亿美元，公允价值为15.07486亿美元，未实现损失为1773万美元[35] - 2022年6月，公司将公允价值为5.203亿美元的证券从AFS转为持有至到期（HTM），转移时AFS债务证券未实现损失税前为7210万美元，截至2022年9月30日，转移证券在累计其他综合收益（AOCI）中报告的净未实现损失为5370万美元[37] - 截至2022年9月30日，AFS债务证券（不包括从AFS转移至HTM的证券）在AOCI中报告的净未实现损失为8660万美元；截至2021年12月31日为120万美元[38] - 2022年第三季度和前九个月，投资销售收益分别为0和872.3万美元，已实现总收益分别为0和1.3万美元，已实现总损失分别为0和2.2万美元[39] - 2022年9月30日和2021年12月31日，可供出售（AFS）债务证券应计利息应收款分别为200万美元和340万美元[42] - 2022年9月30日，AFS债务证券摊余成本为8.33888亿美元，估计公允价值为7.23618亿美元[44] - 2022年9月30日和2021年12月31日，持有至到期（HTM）债务证券摊余成本分别为5.34309亿美元和129.1万美元，估计公允价值分别为4.91759亿美元和138万美元[45] - 2022年6月，公司将公允价值为5.203亿美元的证券从AFS转入HTM[45] - 2022年9月30日和2021年12月31日，HTM债务证券应计利息应收款分别为140万美元和1万美元[48] - 2022年9月30日和2021年12月31日，AFS和HTM债务证券分别以7.658亿美元和6.401亿美元的摊余成本、6.736亿美元和6.412亿美元的估计公允价值进行质押[51] - 2022年9月30日和2021年12月31日，公司其他投资分别为1510.8万美元和1028万美元[52] 会计准则评估 - 公司正在评估ASU 2022 - 02对合并财务报表的影响，预计采用时不会产生重大影响[32] - 公司正在评估ASU 2022 - 01的修订，预计采用该指南时对合并财务报表不会产生重大影响[33] 贷款业务情况 - 2022年9月30日和2021年12月31日，公司贷款总额分别为3.86068亿美元和3.431474亿美元[54] - 2022年第三季度和前九个月，公司分别出售3790万美元和1.316亿美元的住宅抵押贷款，分别实现净收益78.3万美元和290万美元；2021年同期分别出售8620万美元和3.896亿美元，分别实现净收益220万美元和1130万美元[60] - 2022年9月30日和2021年12月31日，公司指定为持有待售的住宅抵押贷款本金余额分别为490万美元和580万美元[61] - 公司积极管理贷款组合，持续重新评估承销标准以应对经济变化带来的信用风险[63] - 公司通过信用风险和特殊资产团队、信用风险政策委员会等治理结构监控和管理信用风险[63] - 为确定贷款的预期信用损失准备（ACL），公司将贷款按独特风险特征划分为不同组合细分[64] - 非业主占用商业房地产贷款还款主要源于租金收入或房产销售、再融资所得[65] - 业主占用商业房地产贷款还款主要来自借款人业务运营现金流[66] - 商业贷款用于企业营运资金和/或资本投资融资，还款主要依靠借款人经营现金流[67] - 小企业管理局薪资保护计划（SBA PPP）贷款是无担保、由SBA全额担保的商业贷款，该计划于2021年5月31日结束[68] - 住宅房地产贷款发放给有还款能力且符合承销因素的借款人[69] - 房屋净值贷款和信贷额度发放给合格个人，由住宅抵押留置权担保[70] - 消费贷款产品包括个人信贷额度和分期贷款，用于多种用途，可能有担保或无担保[71] - 截至2022年9月30日的九个月内，贷款的ACL增加330万美元，达到3650万美元[74] - 2022年6月30日至9月30日，贷款总余额从3424.4万美元增至3654.2万美元[74] - 2022年前九个月贷款增长13%，由住宅房地产、商业和非业主占用商业房地产贷款推动[74] - 公司释放500万美元为特定酒店相关贷款设立的准备金[74] - 截至2022年9月30日，公司对非住宅建筑出租行业的总敞口占总贷款的13%，占商业房地产贷款总额的32%[76] - 截至2022年9月30日，无其他行业敞口超过公司总贷款组合的10%[76] - 公司将商业房地产、住宅房地产等贷款组合按信用风险特征分类，并应用1 - 10级信用质量指标[77] - 公司定期重新评估资产质量指标，以反映贷款组合的风险构成[78] - 住房equity和消费贷款按组分析，考虑逾期率和其他经济条件[78] - 逾期超过90天的贷款和非应计贷款（包括TDRs）被视为不良贷款[78] - 截至2022年9月30日，公司各类贷款总计830,084千美元，2021年为1,024,604千美元，2020年为481,118千美元，2018年为248,234千美元，此前为624,837千美元[80] - 非业主自用商业房地产贷款中，评级为“通过（1 - 6级）”的贷款金额为261,937千美元，总计261,937千美元[80] - 业主自用商业房地产贷款中，评级为“通过（1 - 6级）”的贷款金额为52,250千美元，总计52,276千美元[80] - 商业贷款中，评级为“通过（1 - 6级）”的贷款金额为57,184千美元，总计57,201千美元[80] - SBA PPP贷款总计685千美元，评级均为“通过（1 - 6级）”[80] - 住宅房地产贷款中，评级为“通过（1 - 6级）”的贷款金额为429,072千美元，总计429,072千美元[80] - 房屋净值贷款中，表现良好的贷款金额为22,801千美元，总计22,801千美元[80] - 消费贷款中，表现良好的贷款金额为6,797千美元，总计6,797千美元[80] - 循环贷款摊余成本基础金额为313,802千美元[80] - 循环贷款转为定期贷款金额为42,365千美元[80] - 截至2021年12月31日，公司各类贷款总计3431474千美元，2020年为557853千美元，2019年为352013千美元，2018年为275431千美元，2017年为213669千美元[82] - 非业主占用商业房地产贷款中，评级为“通过”的贷款金额为286428千美元，“特别提及”为171千美元，“次级”为350千美元，总计286949千美元[82] - 业主占用商业房地产贷款中，评级为“通过”的贷款金额为91328千美元，“特别提及”为0千美元，“次级”为0千美元，总计91328千美元[82] - 商业贷款中，评级为“通过”的贷款金额为91102千美元，“特别提及”为145千美元，“次级”为0千美元，总计91247千美元[82] - SBA PPP贷款中，评级为“通过”的贷款金额为35164千美元，“特别提及”为470千美元，“次级”为0千美元，总计35634千美元[82] - 住宅房地产贷款中，评级为“通过”的贷款金额为586637千美元，“特别提及”为0千美元，“次级”和“可疑”总计3563千美元，总计586637千美元[82] - 房屋净值贷款中，“执行中”贷款金额为760千美元，“非执行中”为0千美元，总计760千美元[82] - 消费者贷款中，“执行中”贷款金额为6860千美元，“非执行中”为0千美元，总计6860千美元[82] - 公司密切监控贷款组合表现，贷款在特定条件下会被列入非应计状态，满足条件后可恢复应计状态[84] - 无担保贷款通常在可收回性存疑时直接核销，一般不列入非应计状态[84] - 截至2022年9月30日，贷款逾期90天以上及非应计贷款总额为6783千美元，总未偿还贷款为3860680千美元；截至2021年12月31日，对应数据分别为4685千美元和3431474千美元[85] - 截至2022年9月30日，非应计贷款总额为2765千美元；截至2021年12月31日，为4327千美元[85] - 截至2022年9月30日，抵押依赖型非应计贷款总额为321千美元；截至2021年12月31日，为379千美元[87] - 2022年和2021年截至9月30日的三个月，非应计贷款若按原条款正常计算的估计利息收入分别为30000美元和59000美元；九个月分别为115000美元和202000美元[88] - 截至2022年9月30日和2021年12月31日，贷款应计利息应收款分别为890万美元和780万美元[89] - 截至2022年9月30日，商业房地产-业主自用、商业、住宅房地产、消费者和房屋净值的TDRs记录投资分别为114千美元、58千美元、2254千美元、246千美元；截至2021年12月31日，分别为118千美元、74千美元、2341千美元、253千美元[91] - 截至2022年9月30日，公司有执行和非执行TDRs记录投资余额分别为230万美元和387000美元；截至2021年12月31日，分别为240万美元和394000美元[93] - 2022年和2021年截至9月30日的三个月，房屋净值TDRs修改前未偿还金额分别为0和144千美元，记录投资分别为0和143千美元[94] - 2022年和2021年截至9月30日的九个月，房屋净值TDRs修改前未偿还金额分别为0和303千美元，记录投资分别为0和313千美元[94] - 2022年和2021年截至9月30日的三个和九个月，此前12个月内无作为TDRs修改后借款人违约的贷款[95] - 2022年9月30日和2021年12月31日，公司处于止赎程序中的消费者抵押贷款分别为54.2万美元和88.8万美元[96] - 2022年9月30日和2021年12月31日，作为抵押品的住宅房地产和商业贷款账面价值分别为17亿美元和14亿美元[97] 公司负债情况 - 2022年9月30日和2021年12月31日，公司短期借款分别为42.1101万美元和21.1608万美元[99] - 2022年9月30日和2021年12月31日，公司次级债券均为4430万美元[101] - 2022年9月30日和2021年12月31日，客户回购协议分别为26.8876万美元和21.1608万美元[99] - 2022年9月30日和2021年12月31日，公司承诺授信分别为87.6757万美元和83.4533万美元[107] - 2022年9月30日和2021年12月31日，公司表外信贷风险的ACL分别为340万美元和320万美元[111] - 2022年和2021年前三季度，表外信贷风险的信贷损失拨备分别为24.6万美元和61.7万美元[112] - 未来12个月，预计将有280万美元重新分类为利息费用减少，260万美元重新分类为利息收入减少[118] - 2022年9月30日和2021年12月31日，特定客户持有的以CMO和MBS证券为抵押的CD分别为61.6万美元和72.8万美元[104] 利率合约与衍生品情况 - 截至2022年9月30日，指定为套期工具的利率合约名义金额为110,000千美元，公允价值为13,806千美元，负债公允价值为5,459千美元[125] - 截至2022年9月30日，未指定为套期工具的客户贷款互换名义金额为264,758千美元，资产公允价值为16,112千美元，负债公允价值为16,134千美元[125] - 截至2021年12月31日，指定为套期工具的利率合约名义金额为160,000千美元，公允价值为5,589千美元，负债公允价值为7,872千美元[125] - 截至2021年12月31日，未指定为套期工具的客户贷款互换名义金额为345,545千美元，资产公允价值为19,297千美元，负债公允价值为19,485千美元[125] - 2022年前三季度，利率合约总收益为10,604千美元[129] - 2022年第三季度，利率合约总收益为3,381千美元[129] - 2021年前三季度，利率合约总收益为3,655千美元[129] - 2021年第三季度，

财务数据和关键指标变化 - 2022年前三季度净收入4610万美元，摊薄后每股收益3.12美元，去年同期净收入5250万美元，摊薄后每股收益3.49美元 [5][11] - 2022年前三季度总收入近1.42亿美元，较2021年同期增长2% [5] - 第三季度净收入1430万美元，摊薄后每股收益0.97美元，较第二季度均下降5%；非GAAP基础下，调整后收益减少32.8万美元，降幅2% [12] - 第三季度净利息收入增加130万美元，增幅4% [12] - 第三季度净息差（NIM）增加4个基点至2.88%，生息资产收益率增加29个基点至3.4%，资产贝塔值为20% [13] - 第三季度资金成本增加25个基点至0.54%，总存款成本增加24个基点至0.45%，存款贝塔值为17%；年初至今存款贝塔值为14% [14] - 第三季度末贷款增长4%，前三季度增长13% [14] - 第三季度计提信贷损失费用280万美元，较上季度增加41.9万美元 [15] - 第三季度非利息收入1000万美元，较上一季度下降11% [17] - 第三季度非利息支出2710万美元，较第二季度增长2%；非GAAP效率比率为56.43%，上一季度为55.42% [18] - 第三季度有形账面价值每股下降0.95美元，降幅4%，至22.97美元；有形普通股权益比率下降38个基点至6.13% [19] 各条业务线数据和关键指标变化 - 第三季度住宅抵押贷款余额增长7%，商业房地产余额增长2%；季度末住宅抵押贷款管道约1.1亿美元，商业管道约9000万美元 [14] - 第三季度住宅抵押贷款业务量较上季度下降20%，相应的销售业务量也近下降20% [17] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 重新定位贷款业务，加强小企业贷款业务，招聘5名专职小企业贷款人员，试点培训项目，改进贷款流程，实现当日决策和一日内完成交易 [6] - 简化大额信贷审批流程，提高生产力和规模，为现有市场和新市场拓展能力 [7] - 关注资本管理，进行股票回购和分红，第三季度回购超6万股，每股分红0.4美元 [9] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 宏观经济环境面临快速加息、衰退可能性增加和地缘政治风险等挑战，但公司核心运营能力强，资产质量高，有信心应对 [5] - 预计第四季度贷款增长在2% - 3%，非利息收入在1000万 - 1100万美元，费用接近2700万美元，净息差争取持平 [12][18][25] 其他重要信息 - 2022年12月31日，Avesta Housing总裁兼首席执行官Rebecca Hatfield将加入公司董事会 [10] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 本季度释放剩余约70万美元COVID特定准备金情况及未来拨备水平 - 公司释放了约75万美元特定准备金，若未释放本季度拨备将接近350万美元；未来拨备受贷款增长等因素影响，目前对准备金水平满意，若宏观经济维持现状，未来拨备影响可能减小 [22][23][24] 问题2: 贷款增长情况及年末和2023年展望 - 季度末住宅和商业贷款管道强劲，预计第四季度住宅贷款增长较强，贷款增长在2% - 3% [25] 问题3: 第四季度非利息收入指引是否包含年度借记卡激励 - 包含借记卡收入，若没有类似本季度的估值调整，有望达到指引上限 [26] 问题4: 贷款增长构成及资产负债表利率中性策略 - 住宅抵押贷款市场放缓，公司正加强商业和小企业贷款业务以抵消住宅贷款下降 [29] 问题5: SBA贷款对资产负债表产生有意义影响的时间 - 公司更多关注小企业贷款，包括SBA贷款等；预计住宅贷款下降时，其他领域贷款将增长，现有管道已体现这一趋势，大型商业贷款业务增长也较稳定 [30] 问题6: 存款增长前景、构成及证券减持情况 - 预计投资组合每月有120万美元现金流用于再投资；公司注重核心存款，尤其是支票账户，会结合非利息支票和货币市场产品，维持整体资金贝塔25%的指引 [31][32] 问题7: 活期存款构成变化、流失风险及增长驱动因素 - 客户对利率敏感，活期存款有流失风险，公司通过提供替代产品、加强企业资金管理等措施应对 [33][34] 问题8: 近期净息差展望及本季度扩张速度是否可持续 - 第三季度净息差因季节性因素较强，第四季度可能有季节性资金流出，公司目标是净息差环比持平，虽有下行风险但可管理 [35] 问题9: 资本充足率及TCE/TA相关问题 - 公司监管资本比率健康，剔除AFS投资组合影响后核心资本提升20%，对资本状况有信心并持续监测 [36]

交易性证券公允价值变化 - 截至2022年6月30日和2021年12月31日，公司交易性证券公允价值分别为380万美元和440万美元[34] - 2022年6月30日交易性证券金融资产公允价值为3808千美元，2021年12月31日为4428千美元[180] 可供出售（AFS）债务证券数据变化 - 截至2022年6月30日，可供出售（AFS）债务证券摊销成本为8.646亿美元，估计公允价值为7.88123亿美元，未实现损失为7666.8万美元；截至2021年12月31日，摊销成本为15.08981亿美元，估计公允价值为15.07486亿美元，未实现损失为1773万美元[35] - 截至2022年6月30日，计入AOCI的AFS债务证券净未实现损失为6000万美元，递延所得税资产为1640万美元；截至2021年12月31日，净未实现损失为120万美元，递延所得税资产为32.1万美元[38] - 截至2022年6月30日，可供出售（AFS）债务证券总计335项，公允价值7.61309亿美元，未实现损失76.668万美元；截至2021年12月31日，总计180项，公允价值9.72657亿美元，未实现损失17.73万美元[39] - 截至2022年6月30日和2021年12月31日，AFS债务证券应计利息应收款分别为190万美元和340万美元[42] - 截至2022年6月30日，AFS债务证券摊销成本为8.646亿美元，公允价值为7.88123亿美元[44] 证券转移相关情况 - 2022年6月，公司将公允价值为5.203亿美元的证券从AFS转为持有至到期（HTM），转移时AFS债务证券未实现损失税前为7210万美元，计入累计其他综合收益（AOCI）；截至2022年6月30日，计入AOCI的已转移证券净未实现损失为5600万美元，递延所得税资产为1530万美元[37] - 2022年第二季度，公司将公允价值为5.203亿美元的证券从AFS转移至HTM[45] 财务会计准则影响评估 - 财务会计准则委员会（FASB）发布的ASU 2022 - 02于2022年12月15日后开始的财年生效，公司正在评估其对合并财务报表的影响，预计采用时不会产生重大影响[32] - FASB发布的ASU 2022 - 01于2022年12月15日后开始的财年生效，公司正在评估该修正案，预计采用该指南时对合并财务报表不会产生重大影响[33] 投资出售情况 - 2022年3月和6月，公司出售投资所得款项为872.3万美元，实现总收益1.3万美元，实现总损失2.2万美元[39] 持有至到期（HTM）债务证券数据变化 - 截至2022年6月30日，持有至到期（HTM）债务证券摊销成本为5.4652亿美元，未实现收益22.3万美元，未实现损失92.05万美元，公允价值为5.37538亿美元；2021年12月31日，摊销成本为129.1万美元，未实现收益8.9万美元，公允价值为138万美元[45] - 截至2022年6月30日和2021年12月31日，HTM债务证券应计利息应收款分别为140万美元和1万美元[49] - 截至2022年6月30日，HTM债务证券摊销成本为5.4652亿美元，公允价值为5.37538亿美元[51] 质押债务证券情况 - 截至2022年6月30日和2021年12月31日，AFS和HTM债务证券摊销成本分别为6.628亿美元和6.401亿美元，估计公允价值分别为6.195亿美元和6.412亿美元，已被质押[52] 其他投资情况 - 截至2022年6月30日和2021年12月31日，公司对联邦住房贷款银行（FHLBB）和联邦储备银行（FRB）的其他投资分别为1443.1万美元和1028万美元[54] 贷款总额及分类贷款数据变化 - 截至2022年6月30日和2021年12月31日，公司贷款总额分别为37.24227亿美元和34.31474亿美元[56] - 2022年6月30日和2021年12月31日，商业贷款总额分别为1.956643亿美元和1.895108亿美元，零售贷款总额分别为1.767584亿美元和1.536366亿美元[56] - 截至2022年6月30日和2021年12月31日，已收购贷款的未摊销公允价值标记折扣净额分别为 - 46.7万美元和 - 59.3万美元，未摊销贷款发起成本净额分别为56.33万美元和31.1万美元[56] - 2021年公司向符合条件企业发放1620笔SBA PPP贷款，总额1.022亿美元；截至2022年6月30日，19笔总额250万美元的SBA PPP贷款仍未偿还[59] - 截至2022年6月30日和2021年12月31日，公司对某些高管、董事及其关联公司的未偿还贷款均低于公司股东权益的5%[61] - 截至2022年6月30日和2021年12月31日，非业主自用商业房地产贷款总额分别为286,949千美元和1,208,700千美元，业主自用商业房地产贷款总额分别为91,328千美元和324,214千美元[84][87] - 截至2022年6月30日和2021年12月31日，商业贷款总额分别为91,247千美元和421,220千美元，SBA PPP贷款总额分别为35,634千美元和2,509千美元[84][87] - 截至2022年6月30日和2021年12月31日，住宅房地产贷款总额分别为586,637千美元和1,517,239千美元，房屋净值贷款总额分别为760千美元和230,865千美元[84][87] - 截至2022年6月30日和2021年12月31日，消费者贷款总额分别为6,860千美元和19,480千美元，所有贷款总额分别为1,099,415千美元和3,724,227千美元[84][87] 住宅抵押贷款出售情况 - 2022年和2021年第二季度，公司分别出售4700万美元和1.108亿美元住宅抵押贷款，净收益分别为100万美元和290万美元；2022年和2021年前六个月，分别出售9370万美元和3.034亿美元，净收益分别为220万美元和910万美元[62] 指定为待售的住宅抵押贷款情况 - 截至2022年6月30日和2021年12月31日，公司指定为待售的住宅抵押贷款本金余额分别为340万美元和580万美元，未实现（损失）收益分别为 - 4万美元和2.9万美元[63] - 2022年和2021年第二季度，公司在合并损益表中记录的待售贷款未实现收益分别为7.3万美元和26.7万美元；2022年和2021年前六个月，未实现损失分别为 - 6.9万美元和 - 80.4万美元[63] SBA PPP贷款发放情况 - 2021年5月31日起，公司停止发放SBA PPP贷款[58][72] 贷款业务区域情况 - 公司贷款业务主要在缅因州开展，在马萨诸塞州和新罕布什尔州设有贷款生产办公室[57] 贷款损失准备情况 - 截至2022年6月30日的六个月内，贷款的ACL增加100万美元，达到3420万美元[78] - 2022年上半年贷款增长9%，抵消了商业房地产非业主占用贷款部分中为某些酒店相关贷款设立的420万美元准备金的减少[78] - 截至2022年6月30日和2021年12月31日，某些酒店相关贷款的准备金分别为76.8万美元和500万美元[78] 贷款行业敞口情况 - 截至2022年6月30日，公司对非住宅建筑出租行业的总敞口占总贷款的13%，占商业房地产贷款总额的32%[80] - 截至2022年6月30日，没有其他行业敞口超过公司总贷款组合的10%[80] 贷款信用质量指标情况 - 公司将商业房地产非业主占用、业主占用、商业和住宅房地产投资组合细分按信用风险特征分类，并应用1 - 10级信用质量指标[81] - 1 - 6级贷款代表低至中度风险，不受监管指导中的不利批评[81] - 7级贷款有潜在弱点，目前受抵押品和还款能力保护[81] - 8级贷款有明显弱点，抵押品或借款人还款能力不足[81] - 9级贷款有潜在损失，全额收回或清算高度存疑；10级贷款有确定损失，被视为无法收回[81] 不同评级贷款金额情况 - 截至2022年6月30日，非业主自用商业房地产贷款中，评级为“通过（1 - 6级）”的金额为211,579千美元，总金额为1,208,700千美元[84] - 截至2022年6月30日，业主自用商业房地产贷款中，评级为“通过（1 - 6级）”的金额为36,024千美元，总金额为324,214千美元[84] - 截至2022年6月30日，商业贷款中，评级为“通过（1 - 6级）”的金额为47,525千美元，总金额为421,220千美元[84] - 截至2022年6月30日，SBA PPP贷款总额为2,509千美元[84] - 截至2022年6月30日，住宅房地产贷款中，评级为“通过（1 - 6级）”的金额为294,790千美元，总金额为1,517,239千美元[84] - 截至2022年6月30日，房屋净值贷款中，表现良好的金额为18,517千美元，总金额为230,865千美元[84] - 截至2022年6月30日，消费者贷款中，表现良好的金额为4,158千美元，总金额为19,480千美元[84] - 2021年非业主自用商业房地产贷款中，评级为“通过（1 - 6级）”的金额为286,428千美元[87] - 2021年业主自用商业房地产贷款中，评级为“通过（1 - 6级）”的金额为91,328千美元[87] - 2021年商业贷款中，评级为“通过（1 - 6级）”的金额为91,102千美元[87] - 2021年SBA PPP贷款中，评级为“通过（1 - 6级）”的金额为35,164千美元[87] - 2021年住宅房地产贷款中，评级为“通过（1 - 6级）”的金额为586,637千美元[87] 贷款非应计及逾期情况 - 公司密切监控贷款组合表现，贷款满足特定条件会被置于非应计状态，满足条件后可恢复应计状态[89] - 截至2022年6月30日和2021年12月31日，贷款逾期90天以上及非应计贷款总额分别为468.6万美元和468.5万美元，总贷款余额分别为37.24227亿美元和34.31474亿美元[90] - 截至2022年6月30日和2021年12月31日，非应计贷款总额分别为350.5万美元和432.7万美元[90] - 截至2022年6月30日和2021年12月31日，抵押依赖型非应计贷款总额分别为32.5万美元和37.9万美元[92] - 2022年和2021年截至6月30日的三个月，非应计贷款若按原条款应计利息收入分别估计为3.8万美元和6.7万美元；六个月分别为8.5万美元和14.3万美元[93] 贷款应计利息应收款情况 - 截至2022年6月30日和2021年12月31日，贷款应计利息应收款总额分别为850万美元和780万美元[94] TDR相关情况 - 截至2022年6月30日和2021年12月31日，TDR记录投资总额分别为270.9万美元和278.6万美元，特定准备金分别为37.7万美元和39.7万美元[96] - 截至2022年6月30日和2021年12月31日，公司有执行和非执行TDR记录投资余额，2022年分别为230万美元和39.3万美元，2021年分别为240万美元和39.4万美元[96] - 2022年和2021年截至6月30日的三个月，房屋净值TDR修改前投资为14.4万美元和14.3万美元；六个月分别为30.3万美元和31.3万美元[98] - 2022年和2021年截至6月30日的三个月和六个月，此前12个月内无修改为TDR后借款人违约的贷款[99] 消费抵押贷款止赎情况 - 截至2022年6月30日和2021年12月31日，公司处于止赎程序中的消费抵押贷款分别为60.7万美元和88.8万美元[100] 抵押品账面价值情况 - 2022年6月30日和2021年12月31日，作为抵押品的住宅房地产和商业贷款账面价值分别为15亿美元和14亿美元[101] 短期借款及次级债券情况 - 2022年6月30日和2021年12月31日，公司短期借款总额分别为371,502千美元和211,608千美元[104] - 2022年6月30日和2021年12月31日，公司次级债券均为4430万美元[104] 客户回购协议抵押品情况 - 2022年6月30日和2021年12月31日，客户回购协议抵押品中，美国政府支持企业发行或担保的抵押支持证券分别为117,618千美元和120,846千美元[107] - 2022年6

财务数据和关键指标变化 - 公司第二季度净利润为1500万美元，稀释后每股收益为1.02美元，环比下降11%和10% [4] - 税前拨备前收益环比增长6%，若剔除SBA PPP收入，收益环比增长11% [7] - 贷款总额为37亿美元，同比增长13%，环比增长5% [5] - 净利息收入为3650万美元，环比略有增长，净利息收益率为2.84%，环比下降3个基点 [9] - 非利息收入为1110万美元，环比增长13%，主要得益于抵押贷款银行收入、经纪费用和借记卡收入的增长 [10] - 非利息支出为2660万美元，环比增长1%，非GAAP效率比率为55.42%，环比下降1.05个百分点 [10] 各条业务线数据和关键指标变化 - 住宅抵押贷款和商业贷款是贷款增长的主要驱动力，第二季度住宅抵押贷款80%保留在贷款组合中 [7] - C&I贷款第二季度增长4%，上半年增长16% [8] - 抵押贷款银行收入、经纪费用和借记卡收入是非利息收入增长的主要来源 [10] 各个市场数据和关键指标变化 - 贷款组合中，超过30至89天的逾期贷款为200万美元，不良贷款为500万美元，占总贷款的比例分别为0.06%和0.16% [5][11] - 贷款损失准备金增加230万美元，贷款损失准备金占总贷款的比例从90个基点上升至92个基点 [8] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司采取了一系列措施来加强资产负债表，包括将部分投资组合从可供出售转为持有至到期，以应对利率上升的风险 [5] - 公司预计在当前利率环境下，净利息收益率将在未来几个季度继续扩大 [9] - 公司预计季度运营费用将保持在2700万美元左右 [10] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层认为当前经济环境不确定且波动，因此采取了增加贷款损失准备金的措施 [4] - 管理层预计贷款增长将继续，但可能会受到利率上升的影响 [5] - 管理层对信用质量保持信心，认为不良贷款和逾期贷款的比例仍然低于历史水平 [11] 其他重要信息 - 公司在第二季度支付了每股0.40美元的股息，股息收益率为3.6%，并回购了148,470股股票，平均价格为45.83美元 [5] - 公司预计第三季度净利息收益率将扩大3至5个基点 [15] 问答环节所有的提问和回答 问题: 关于净利息收益率的展望 - 公司预计第三季度净利息收益率将扩大3至5个基点，主要取决于美联储的利率政策 [15] - 公司预计存款成本将在下一季度上升15至20个基点，贷款收益率也将上升 [21] 问题: 关于贷款损失准备金的展望 - 公司表示贷款损失准备金的增加取决于经济预测和贷款增长，如果经济改善，准备金将趋于稳定 [17] 问题: 关于贷款组合的展望 - 公司预计住宅抵押贷款将继续保持强劲，商业贷款可能会有所放缓，但仍有建筑贷款支持 [22] 问题: 关于燃料成本上升的影响 - 公司表示燃料成本的上升将直接影响消费者，尤其是在冬季，但旅游业的强劲可能会缓解这一影响 [24]

交易性证券公允价值变化 - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，公司交易性证券公允价值分别为410万美元和440万美元[34] - 截至2022年3月31日，交易性证券公允价值为412.4万美元，可供出售债务证券中美国政府支持企业债务为767万美元、州和政治分区债务为1.11956亿美元等[177] - 截至2021年12月31日，交易性证券公允价值为442.8万美元，可供出售债务证券中美国政府支持企业债务为834.4万美元、州和政治分区债务为1.17478亿美元等[177] 可供出售债务证券（AFS）数据 - 截至2022年3月31日，可供出售债务证券（AFS）摊销成本为15.16057亿美元，公允价值为14.21809亿美元；截至2021年12月31日，摊销成本为15.08981亿美元，公允价值为15.07486亿美元[35] - 2022年3月31日，AFS债务证券在累计其他综合收益（AOCI）中报告的净未实现损失为7400万美元，递延所得税资产为2030万美元；2021年12月31日，净未实现损失为120万美元，递延所得税资产为32.1万美元[38] - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，AFS债务证券无备抵[37] - 2022年和2021年第一季度，公司未出售任何AFS债务证券[39] - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，AFS债务证券应计利息应收款分别为360万美元和340万美元，且均无备抵[42] - 2022年3月31日，一年或以内到期的AFS债务证券摊销成本为121.7万美元，公允价值为122.7万美元；一至五年到期的摊销成本为862.5万美元，公允价值为856万美元；五至十年到期的摊销成本为8808.7万美元，公允价值为8658.6万美元；十年以上到期的摊销成本为4667.6万美元，公允价值为4470.7万美元；抵押相关证券摊销成本为13.71452亿美元，公允价值为12.80729亿美元[44] 财务会计准则影响评估 - 财务会计准则委员会（FASB）发布的ASU 2022 - 02于2022年12月15日后开始的财年生效，公司正在评估其对合并财务报表的影响，预计采用时不会产生重大影响[32] - FASB发布的ASU 2022 - 01于2022年12月15日后开始的财年生效，公司正在评估该修订，预计采用该指南时对合并财务报表不会产生重大影响[33] 持有至到期（HTM）债务证券数据 - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，持有至到期（HTM）债务证券摊余成本分别为129万美元和129.1万美元，公允价值分别为130万美元和138万美元[45] - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，HTM债务证券应计利息应收款分别为8000美元和10000美元[46] - 截至2022年3月31日，一年至五年到期的HTM债务证券摊余成本为86.6万美元，公允价值为87.5万美元；五年至十年到期的摊余成本为42.4万美元，公允价值为42.5万美元[49] 质押债务证券数据 - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，可供出售（AFS）和HTM债务证券用于质押的摊余成本分别为6.999亿美元和6.401亿美元，公允价值分别为6.547亿美元和6.412亿美元[50] 对银行投资数据 - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，公司对联邦住房贷款银行（FHLBB）和联邦储备银行（FRB）的投资分别为1018.7万美元和1028万美元[52] 贷款总额数据 - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，公司贷款总额分别为3.534218亿美元和3.431474亿美元[54] - 截至2022年3月31日，公司贷款总额为3534218千美元[83] - 2021年公司贷款总额为1057180千美元，较2022年有较大差距[83] - 2020年公司贷款总额为517396千美元，与2022年和2021年数据不同[83] - 2021年所有贷款总额为1,099,415千美元[85] 小企业管理局薪资保护计划（SBA PPP）贷款数据 - 2021年公司发放1620笔小企业管理局薪资保护计划（SBA PPP）贷款，总额1.022亿美元，截至2022年3月31日，69笔共计63万美元未偿还[57] - 2020年公司发放3034笔SBA PPP贷款，总额2.448亿美元，截至2022年3月31日，12笔共计1.6万美元未偿还[58] - 截至2022年3月31日，公司SBA PPP贷款总额为6311千美元，其中评级为“Pass”的贷款金额为6311千美元[83] - 2021年SBA PPP贷款总额为35,634千美元[85] - 2021年SBA PPP贷款中，风险评级为“通过”的金额为35,164千美元[85] 住宅抵押贷款数据 - 2022年和2021年第一季度，公司分别出售4660万美元和1.926亿美元住宅抵押贷款，分别获利110万美元和620万美元[61] - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，公司指定为待售的住宅抵押贷款本金余额分别为680万美元和580万美元[62] 贷款损失准备（ACL）数据 - 截至2022年3月31日的三个月，贷款的ACL减少150万美元，降至3180万美元[76] - 截至2021年12月21日，商业房地产非业主占用、业主占用、商业、SBA PPP、住宅房地产、房屋净值、消费者贷款的ACL期初余额分别为1883.4万美元、253.9万美元、418.3万美元、1.9万美元、613.3万美元、146.9万美元、7.9万美元，总计3325.6万美元[76] - 截至2022年3月31日，商业房地产非业主占用、业主占用、商业、SBA PPP、住宅房地产、房屋净值、消费者贷款的ACL期末余额分别为1657.2万美元、233.9万美元、483.8万美元、0.4万美元、647.6万美元、143.5万美元、10.6万美元，总计3177万美元[76] - 2021年，贷款冲销总计116.4万美元，回收总计37.2万美元，贷款损失（信贷）拨备总计381.7万美元[76] - 2022年第一季度，贷款冲销总计31.2万美元，回收总计6.2万美元，贷款损失（信贷）拨备总计123.6万美元[76] 贷款风险评估与分类 - 公司将商业房地产、商业和住宅房地产投资组合按信用风险特征分为1 - 10级进行评估[78] - 房屋净值和消费贷款不单独进行风险评级，而是结合逾期率和其他经济条件进行分组分析[81] - 逾期超过90天的贷款和非应计贷款（包括债务重组贷款）被视为不良贷款[81] 各类贷款评级数据 - 截至2022年3月31日，公司商业房地产非自用贷款总额为1181622千美元，其中评级为“Pass”的贷款金额为1128199千美元[83] - 截至2022年3月31日，公司商业房地产自用贷款总额为322268千美元，其中评级为“Pass”的贷款金额为313941千美元[83] - 截至2022年3月31日，公司商业贷款总额为403352千美元，其中评级为“Pass”的贷款金额为397689千美元[83] - 截至2022年3月31日，公司住宅房地产贷款总额为1392199千美元，其中评级为“Pass”的贷款金额为1388621千美元[83] - 截至2022年3月31日，公司房屋净值贷款总额为209647千美元，其中“Performing”贷款金额为208502千美元[83] - 截至2022年3月31日，公司消费贷款总额为18819千美元，其中“Performing”贷款金额为18792千美元[83] - 2021年商业房地产非业主自用贷款中，风险评级为“通过”的金额为286,428千美元[85] - 2021年商业房地产业主自用贷款中，风险评级为“通过”的金额为91,328千美元[85] - 2021年商业贷款中，风险评级为“通过”的金额为91,102千美元[85] - 2021年住宅房地产贷款中，风险评级为“通过”的金额为586,637千美元[85] 贷款组合监控与状态 - 公司密切监控贷款组合表现，贷款满足特定条件会被置于非应计状态，满足条件后会恢复应计状态[87] 逾期及非应计贷款数据 - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，贷款逾期90天以上及非应计贷款总额分别为433.2万美元和468.5万美元[88] - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，非应计贷款总额分别为445.2万美元和432.7万美元[88] - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，抵押依赖型非应计贷款总额分别为43.8万美元和37.9万美元[90] - 2022年和2021年截至3月31日的三个月，非应计贷款若按原条款应计利息收入分别估计为4.6万美元和7.6万美元[91] 贷款应计利息应收款数据 - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，贷款应计利息应收款总额分别为800万美元和780万美元[92] 债务重组（TDR）数据 - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，TDR记录投资余额分别为274万美元和278.6万美元[94] 房屋净值贷款修改数据 - 2022年和2021年截至3月31日的三个月，房屋净值贷款修改前未偿还记录投资分别为0和15.9万美元[96] 止赎程序中消费者抵押贷款数据 - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，处于止赎程序中的消费者抵押贷款分别为120万美元和88.8万美元[98] 抵押资产账面价值数据 - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，作为抵押的住宅房地产和商业贷款账面价值分别为15亿美元和14亿美元[99] 长期借款数据 - 截至指定日期，公司没有任何长期借款[101] 次级债券数据 - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，公司次级债券均为4430万美元[102] - 2022年3月31日次级债券账面价值44.331万美元，公允价值32.805万美元；2021年12月31日账面价值44.331万美元，公允价值33.248万美元[191] 客户回购协议数据 - 2022年3月31日和2021年12月31日，客户回购协议分别为23766.8万美元和21160.8万美元[102][106] - 2022年3月31日客户回购协议金额为237,668千美元，2021年12月31日为211,608千美元[138] 定期存单数据 - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，某些客户持有的定期存单分别为61.6万美元和72.8万美元，由抵押支持证券和担保抵押债务凭证作为抵押[107] 承诺授信与备用信用证数据 - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，公司承诺授信分别为88897.5万美元和83453.3万美元，备用信用证分别为67.85万美元和79.52万美元[110] 表外信贷风险数据 - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，表外信贷风险的预期信用损失准备分别为340万美元和320万美元[112] - 2022年和2021年第一季度，表外信贷风险的信贷损失拨备分别为16.1万美元和 - 10.2万美元[114] 利息费用与收入重分类预计 - 公司预计未来12个月将有25.6万美元重新分类为利息费用减少，9万美元重新分类为利息收入减少[119] 重大损失或有事项披露 - 2022年3月31日和2021年12月31日，公司无重大损失或有事项需披露[116] 利率互换业务数据 - 公司使用利率互换作为利率风险管理策略一部分，用于对冲可变现金流[118] - 公司为客户提供利率互换服务，同时与第三方进行对冲以降低净风险敞口[121] - 2022年3月31日，指定为套期工具的衍生品公允价值资产为789.8万美元，负债为642.6万美元；未指定为套期工具的衍生品公允价值资产为822.3万美元，负债为825万美元[127] - 2021年12月31日，指定为套期工具的衍生品公允价值资产为558.9万美元，负债为787.2万美元；未指定为套期工具的衍生品公允价值资产为1975.4万美元，负债为1958.2万美元[127] - 2022年第一季度，利率合约在OCI中确认的总收益为363.5万美元，重分类至收入的总损失为11.8万美元[129] - 2021年第一季度，利率合约在OCI中确认的总收益为639.2万美元，重分类至收入的总损失为18.6万美元[129] - 2022年第一季度，合并利润表中记录的现金流套期影响，利息和贷款费用为3203.5万美元，存款利息为183.3万美元，次级债券利息为52.9万美元[129] - 2021年第一季度，合并利润表中记录的现金流