Table of Contents UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION WASHINGTON, D.C. 20549 FORM 10-Q ☑ QUARTERLY REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the quarterly period ended June 30, 2019 or ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the transition period from to Commission File Number 001-14585 FIRST HAWAIIAN, INC. (Exact Name of Registrant as Specified in its Charter) Delaware 99-0156159 (State or Other Juri ...

公司股权结构与业务板块 - 公司是银行控股公司，持有FHB 100%流通普通股，FHB业务分零售银行、商业银行、财资及其他三个运营板块[253] - 2016 - 2018年BNPP通过IPO和二次发售向公众出售1.0983亿股FHI普通股，2019年2月1日BWC出售剩余2485.975万股，BNPP完全退出FHI普通股所有权[255][256] - 2019年2月与两次二次发售同时，FHI与BWC达成股份回购协议，回购476.987万股FHI普通股[255] - 2019年2月12日，《股东协议》规定的非控制日期到来，BNPP在《股东协议》下的治理和同意权及《注册权协议》下的实质权利终止[258] 当地经济数据 - 2019年1 - 2月游客到访量较2018年同期微增0.5%，游客总消费较2018年同期下降2.7%[263] - 2019年3月夏威夷州经季节性调整失业率为2.8%，高于2018年3月的2.1%；美国全国经季节性调整失业率为3.8%，低于2018年3月的4.1%[263] - 2019年第一季度瓦胡岛单户住宅和公寓销量较2018年同期分别下降5.7%和10.5%[263] - 2019年第一季度瓦胡岛单户住宅销售中位价为78万美元，较2018年同期增长2.0%；公寓销售中位价为41.125万美元，较2018年同期下降3.2%[263] - 截至2019年3月31日，瓦胡岛单户住宅和公寓库存月数分别约为3.4个月和3.6个月[263] 公司财务业绩 - 2019年第一季度净收入为6992.4万美元，2018年为6795.8万美元；基本每股收益为0.52美元，2018年为0.49美元；摊薄后每股收益为0.52美元，2018年为0.49美元[266] - 2019年第一季度核心净收入为7205.2万美元，2018年为6825.9万美元；核心基本每股收益为0.53美元，2018年为0.49美元；核心摊薄后每股收益为0.53美元，2018年为0.49美元[266] - 2019年第一季度净息差为3.23%，2018年为3.13%；核心净息差（非公认会计原则）为3.23%，2018年为3.13%[266] - 2019年第一季度效率比率为48.20%，2018年为48.08%；核心效率比率（非公认会计原则）为47.42%，2018年为47.86%[266] - 2019年第一季度平均总资产回报率为1.38%，2018年为1.35%；核心平均总资产回报率（非公认会计原则）为1.43%，2018年为1.36%[266] - 2019年第一季度净收入为6990万美元，较2018年同期增加200万美元，增幅3%[287] - 2019年第一季度平均总资产回报率为1.38%，平均有形资产回报率为1.45%，较2018年同期增加3个基点[288] - 2019年第一季度净利息收入为1.451亿美元，较2018年同期增加540万美元，增幅4%，净息差为3.23%，较2018年同期增加10个基点[289] - 2019年第一季度贷款和租赁损失拨备为570万美元，较2018年同期减少30万美元，降幅5%[290] - 2019年第一季度非利息收入为4710万美元，较2018年同期减少160万美元，降幅3%[291] - 2019年第一季度非利息支出为9260万美元，较2018年同期增加200万美元，增幅2%[293] - 2019年第一季度零售银行净收入5840万美元，较2018年同期增加400万美元或7%[330] - 2019年第一季度商业银行净收入1740万美元，较2018年同期减少90万美元或5%[332] - 2019年第一季度财资及其他业务净亏损590万美元，较2018年同期增加亏损120万美元或26%[336] - 2019年第一季度服务收费810万美元，较2018年同期增加10万美元或1%[309] - 2019年第一季度信用卡手续费1670万美元，较2018年同期增加120万美元或7%[310] - 2019年第一季度薪资和员工福利支出4490万美元，较2018年同期增加270万美元或6%[318] - 2019年第一季度所得税拨备2390万美元，有效税率25.5%，与2018年同期持平[327] 公司资产负债情况 - 2019年3月31日普通股一级资本比率为12.05%，2018年为11.97%；一级资本比率为12.05%，2018年为11.97%；总资本比率为13.06%，2018年为12.99%[269] - 2019年3月31日现金及现金等价物为6.17867亿美元，2018年12月31日为10.03637亿美元；投资证券为44.8566亿美元，2018年为44.98342亿美元[270] - 2019年3月31日贷款和租赁为131.97454亿美元，2018年12月31日为130.76191亿美元；贷款和租赁损失拨备为1.41546亿美元，2018年为1.41718亿美元[270] - 2019年3月31日总资产为204.41136亿美元，2018年12月31日为206.95678亿美元；总存款为167.95244亿美元，2018年为171.50068亿美元[270] - 2019年3月31日总负债为178.27934亿美元，2018年12月31日为181.70839亿美元；股东权益总额为26.13202亿美元，2018年为25.24839亿美元[270] - 截至2019年3月31日，总贷款和租赁为132亿美元，较2018年12月31日增加1.213亿美元，增幅1%[295] - 截至2019年3月31日，贷款损失准备金为1.415亿美元，较2018年12月31日减少20万美元，拨备与总贷款和租赁的比率为1.07%，较2018年12月31日减少1个基点[296] - 截至2019年3月31日，投资证券组合的总公允价值为45亿美元，较2018年12月31日减少1270万美元[297] - 截至2019年3月31日，总存款为168亿美元，较2018年12月31日减少3.548亿美元，降幅2%[298] - 截至2019年3月31日的三个月，公司贷款和租赁平均余额为131亿美元，较2018年同期增加7.77亿美元，增幅6%[304] - 截至2019年3月31日的三个月，公司投资证券组合平均余额为44亿美元，较2018年同期减少7.425亿美元，降幅14%[304] - 截至2019年3月31日的三个月，公司存款资金成本为2320万美元，较2018年同期增加800万美元[304] - 2019年3月31日和2018年12月31日，现金及现金等价物分别为6亿美元和10亿美元[339] - 2019年3月31日和2018年12月31日，可供出售投资证券账面价值均为45亿美元，较2018年末减少1270万美元[339][344] - 2019年3月31日和2018年12月31日，核心存款分别为151亿美元和153亿美元，分别占总存款的90%和89%[340] - 2019年3月31日，公司从FHLB和FRB的借款能力分别为14亿美元和6.696亿美元[339] - 2019年3月31日和2018年12月31日，投资证券组合未实现总收益分别为610万美元和10万美元，未实现总损失分别为7500万美元和1.422亿美元[347] - 2019年3月31日，贷款和租赁总额为132亿美元，较2018年末增加1.213亿美元，增幅1%[353] - 2019年3月31日，商业和工业贷款为32亿美元，较2018年末减少500万美元，降幅小于1%[354] - 2019年3月31日，商业房地产贷款为31亿美元，较2018年末增加1.565亿美元，增幅5%[355][358] - 2019年3月31日，建筑贷款为5.955亿美元，较2018年末减少3130万美元，降幅5%[360] - 2019年3月31日和2018年12月31日，公司持有的FHLB股票均为3410万美元[351] - 截至2019年3月31日，住宅房地产贷款为45亿美元，较2018年12月31日增加1220万美元，增幅不到1%[361] - 截至2019年3月31日，消费贷款为17亿美元，较2018年12月31日减少940万美元，降幅为1%，主要因信用卡余额降低[362] - 截至2019年3月31日，租赁融资为1.46亿美元，较2018年12月31日减少180万美元，降幅为1%[363] - 截至2019年3月31日，贷款和租赁投资组合中，按利率类型划分，Prime占8%、LIBOR占37%、可调利率占1%、其他占9%、混合利率占7%、固定利率占38%[366] - 截至2019年3月31日，贷款和租赁投资组合的地理分布为，夏威夷占70%、美国大陆占21%、关岛和塞班岛占8%、外国及其他占1%[366] - 截至2019年3月31日，商业和工业贷款中，一年内到期的为12.78032亿美元，一到五年到期的为15.77218亿美元，五年后到期的为3.4852亿美元[369] - 截至2019年3月31日，可调利率贷款一年内到期的为14.43412亿美元，一到五年到期的为14.75841亿美元，五年后到期的为3.53887亿美元[369] - 截至2019年3月31日，混合利率贷款一年内到期的为1670万美元，一到五年到期的为3823万美元，五年后到期的为8312万美元[369] - 截至2019年3月31日，固定利率贷款一年内到期的为8503.4万美元，一到五年到期的为2.98545亿美元，五年后到期的为1.28737亿美元[369] - 截至2019年3月31日，不良资产总额为440.4万美元，较2018年12月31日减少290万美元，降幅40%，不良资产与总贷款、租赁及其他房地产的比率降至0.03% [377] - 截至2019年3月31日，住宅抵押贷款非应计贷款为410万美元，较2018年12月31日减少50万美元，降幅11%，由28笔贷款组成，加权平均当前贷款价值比为64% [378] - 截至2019年3月31日，商业房地产非应计贷款为零，较2018年12月31日减少170万美元，降幅100%，原因是2019年第一季度有四笔此类贷款还清 [379] - 截至2019年3月31日，其他房地产拥有量为10万美元，较2018年12月31日的80万美元减少70万美元，2019年3月31日仅包含一处住宅房地产 [380] - 截至2019年3月31日，逾期90天以上仍计利息的贷款和租赁为640万美元，较2018年12月31日增加1%，消费者贷款和商业及工业贷款增加40万美元，被房屋净值信贷额度减少40万美元抵消 [383] - 截至2019年3月31日和2018年12月31日，减值贷款分别为2950万美元和3060万美元，相关拨备分别为90万美元和50万美元，2019年第一季度减值贷款减少主要因四笔商业房地产贷款净减少170万美元，部分被三笔商业及工业贷款净增加80万美元抵消 [385] - 截至2019年3月31日，债务重组修改条款的贷款为2620万美元，较2018年12月31日增加150万美元，增幅6%，主要因新增四笔商业及工业贷款90万美元和一笔住宅抵押贷款40万美元，其中96%按修改后条款执行并处于应计状态 [389] - 截至2019年3月31日，贷款和租赁损失准备金为1.415亿美元，占未偿还贷款和租赁总额的1.07%；2018年12月31日为1.417亿美元，占比1.08%[395] - 截至2019年3月31日，其他资产为4.624亿美元，较2018年12月31日增加1600万美元，增幅4%[400] - 截至2019年3月31日，存款总额为168亿美元，较2018年12月31日减少3.548亿美元，降幅2%[404] - 截至2019年3月31日，公共存款为15亿美元，较2018年12月31日减少8010万美元，降幅5%[403] - 截至2019年3月31日和2018年12月31日，公司长期借款包括6亿美元的联邦住房贷款银行（FHLB）固定利率预付款，加权平均利率2.80%，到期日为202