财务数据关键指标变化 - 商誉 - 截至2019年3月31日，公司商誉达810.1661万美元，源于对Mobilisa和Positive Access的收购[79] 财务数据关键指标变化 - 收入 - 2019年第一季度收入同比增长20%，达127.9万美元，主要因商业收入增加，SaaS收入增长45%，达86.1万美元[91] 财务数据关键指标变化 - 毛利润与毛利率 - 2019年第一季度毛利润增至108.7万美元，但毛利率从90.5%降至85%，主要因SaaS托管成本增加[92] 财务数据关键指标变化 - 运营费用 - 2019年第一季度运营费用同比增加13%，达230.6万美元，主要因股票薪酬成本和开发人员数量增加[93] 财务数据关键指标变化 - 净亏损 - 2019年第一季度净亏损121.3万美元，高于去年同期的106.8万美元[95] - 2019年3月31日GAAP净亏损为1212991美元，2018年同期为1067957美元[108] 财务数据关键指标变化 - 资产与权益 - 截至2019年3月31日，公司现金及现金等价物为384.1万美元，营运资金为335.7万美元，总资产为1392.3万美元，股东权益为1207.6万美元[96] 财务数据关键指标变化 - 经营活动净现金使用量 - 2019年第一季度经营活动净现金使用量为54.2万美元，低于去年同期的86.5万美元[97] 财务数据关键指标变化 - 信贷协议 - 2019年2月6日，公司与花旗银行达成循环信贷协议，最高借款额度为200万美元，截至3月31日未使用额度为200万美元[99] 财务数据关键指标变化 - 净运营亏损抵税 - 截至2018年12月31日，公司可用净运营亏损约为1500万美元，2017年前的亏损可在2019 - 2038年抵税，2018年亏损可按80%抵税且无期限限制[105] 财务数据关键指标变化 - 非GAAP财务绩效指标 - 公司使用调整后EBITDA作为非GAAP财务绩效指标，以辅助投资者评估公司运营情况[106] 财务数据关键指标变化 - 其他财务指标对比 - 2019年3月31日利息和其他收入为 - 6019美元，2018年同期为 - 13870美元[108] - 2019年3月31日折旧和摊销为62110美元，2018年同期为59150美元[108] - 2019年3月31日基于股票的薪酬费用为369739美元，2018年同期为60708美元[108] - 2019年3月31日调整后EBITDA为 - 787161美元，2018年同期为 - 961969美元[108] 财务数据关键指标变化 - 资产负债表外情况 - 公司未进行任何资产负债表外融资安排，未设立特殊目的实体[109] - 公司未对其他实体的债务或承诺提供担保，未参与非金融资产期权交易[109] 财务数据关键指标变化 - 前瞻性陈述 - 文件包含关于未来收入增长、运营亏损和现金流的前瞻性陈述[110] 财务数据关键指标变化 - 信用风险 - 公司面临信用风险集中的金融工具主要是现金，存于一家金融机构[111] - 公司会定期评估该金融机构的相对信用状况[111]

财务数据和关键指标变化 - 2019年第一季度营收为127.9万美元，较去年同期的106.2万美元增长20% [57] - 2019年第一季度SaaS营收约为86.1万美元，较2018年第一季度的59.5万美元增长45%，较2018年第四季度的约82.6万美元增长4% [57] - 2019年3月31日止季度毛利润占营收的百分比为85%，而2018年3月31日止季度为90.5% [57] - 2019年3月31日止三个月运营费用增加13%，即26.3万美元，至230.6万美元，而前一季度为204.3万美元 [58] - 2019年3月31日止三个月净亏损为121.3万美元，而2018年3月31日止季度净亏损为106.8万美元；摊薄后每股净亏损为0.08美元，而上年同期为0.07美元 [59] - 2019年3月31日止季度调整后EBITDA为负78.7万美元，而2018年3月31日止季度为负96.2万美元 [59] - 截至2019年3月31日，公司现金为380万美元，营运资金为340万美元，总资产为1390万美元，股东权益为1210万美元 [60] - 2019年3月31日止三个月，公司净现金使用量为53.5万美元，而2018年3月31日止三个月为24.4万美元 [61] - 2019年第一季度投资活动提供的净现金为7000美元，而2018年3月31日止三个月投资活动使用的净现金为6.7万美元 [62] - 2019年第一季度无融资活动，而2018年第一季度融资活动产生68.8万美元 [62] 各条业务线数据和关键指标变化 - SaaS业务营收持续增长，季度环比增长45%，连续增长4%；预计进入第三季度后，SaaS营收的连续增长将加速 [8][9] - Retail ID扫描量同比增长7.5%，欺诈尝试增长3%；欺诈增长未与扫描量同步，是因数据泄露与欺诈实施存在时间差，且有组织的犯罪分子会避开有Retail ID认证系统的商店 [45] - 2019年第一季度Age ID销售额几乎是2018年第一季度的两倍；第一季度有三个新执法机构签约使用Age ID [48][50] 各个市场数据和关键指标变化 - 2018年与2017年相比，个人身份信息泄露增加120%；自上次财报电话会议后的六周内，有七起重大数据泄露事件，三分之二的酒店网站暴露了人们的个人信息 [13] - 2018年，使用受害者被盗个人数据开设新账户的欺诈行为估计造成34亿美元损失；零售商预计在2023年前，因非现场刷卡欺诈交易将损失约1300亿美元营收；无收据退货欺诈每年给零售行业造成97亿美元损失 [18][25][28] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司将继续专注于金融服务/零售领域，认为这是一个巨大的未开发市场，能带来快速增长和营收 [51] - 公司通过提供集成工具和示例代码，简化客户整合认证系统的编码工作；根据零售商和银行的资源情况，编码一般需1 - 3个月，之后进行1 - 2个月的有限门店推广，再进行全系统部署，速度取决于培训资源；通常10月初停止部署，1月中旬或2月初恢复 [34][35][36] - 公司正在与一家大型金融机构进行系统集成开发，已在上季度确认两笔18.5万美元开发付款中的第一笔，预计2019年第三季度初完成开发并收到第二笔付款 [12] - 公司已与医院集团和汽车经销商集团签订认证合同，并与一家经销商管理软件提供商达成合作，将Retail ID纳入其产品套件 [44] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司认为身份盗窃问题日益严重，市场对身份认证的需求巨大，公司的解决方案是应对这一问题的最佳方式 [52][53] - 公司实施计划按进度进行，客户引入符合预期，只要抓住客户提供的机会，有望迎来丰收年 [53] - 随着更多客户采用按扫描量计费模式，预计第四季度业务将呈现积极的季节性增长 [38] 其他重要信息 - 2019年2月6日，公司与花旗银行签订循环信贷协议，最高借款额度为200万美元，以抵押账户担保，利率为花旗银行利率减2%；截至目前，该额度无未偿还金额，预计现有现金、运营现金及信贷额度足以满足未来12个月的营运资金和资本支出需求 [63][64] - 截至2018年12月31日，公司净运营亏损结转约为1500万美元 [64] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 请说明实施团队的构成及新增规模，以及毛利率和利息及其他收入项目下降的原因，第四季度是否会出现业务下滑，零售商和医院业务的进展情况 - 实施团队主要是新增人员；整体工程薪资同比第一季度增加约21.7万美元 [67][72] - 利息收入下降是因为现金余额减少 [75] - 第四季度扫描量会大幅增加，随着更多客户采用按扫描量计费模式，该季度业务将呈现季节性高峰 [76] - 仍有16家零售商在合作中，其中5家有确定的推广日期；医院业务处于早期阶段，但有大型集团可合作，主要是将现有Retail ID产品重新用于医院场景 [77][81][79] 问题2: 请介绍汽车经销商业务的合作细节、实施速度、市场规模、公司应对不同市场的能力、经销商和金融机构的损失情况 - 汽车经销商业务规模较小；与软件提供商合作，其系统为现成的，无需大量定制，集成后可快速推广；该市场存在较多使用虚假凭证租车或试驾不归还的情况，回报可观；公司倾向通过经销商管理系统销售产品，因其有推广动力；经销商和金融机构的损失通常是车辆全损 [83][84][94] 问题3: 大学和法律业务的增长情况，是否会公布相关签约信息，未来营收增长情况及第四季度业务表现 - Age ID业务在本季度几乎是2018年第一季度的两倍，大学业务增长良好，尤其是销售酒精的大学体育场；Law ID业务增长较慢，因执法人员使用需额外培训和软件成本；未来会增加相关签约信息的新闻发布；无法确定未来营收增长幅度，因取决于合作零售商的情况；历史数据显示第四季度扫描量较前三个季度有显著增长 [100][101][111] 问题4: 能否提供幻灯片展示，销售团队规模是否合适，销售过程中的最大阻力，欺诈者如何知晓零售商是否安装认证系统，能否透露零售合作伙伴信息 - 会考虑在后续季度提供幻灯片展示 [115] - 目前销售团队规模合适，随着新市场的开拓会考虑招聘新人员 [117] - 销售阻力主要是客户的惯性思维，过去客户对新技术期望过高但未达预期，且公司之前的集成流程不够便捷；现在通过教育客户、提供实施包和证明自身能力，获得了更多认可 [119][120][121] - 欺诈者通过尝试使用假身份证被拒，知晓哪些零售商安装了认证系统 [123] - 零售合作伙伴因不愿承认是欺诈受害者，不太愿意公开身份，但公司会尽力协调 [126]

财务数据和关键指标变化 - 2018年第四季度收入同比增长37%，达到133万美元，而2017年同期为96.8万美元 [38] - 2018年第四季度SaaS收入约为82.6万美元，较2017年第四季度的56.9万美元增长45%，较2018年第三季度的约65.1万美元增长27% [38] - 2018年第四季度毛利率从2017年同期的89.4%提高到93.1% [39] - 2018年第四季度净亏损为66.4万美元，而2017年第四季度净亏损为290万美元 [39] - 2018年第四季度摊薄后每股净亏损为0.04美元，而2017年同期为0.19美元 [40] - 2018年全年收入同比增长23%，达到443万美元，而2017年为360万美元 [41] - 2018年全年SaaS收入为266万美元，较2017年的170万美元增长63% [41] - 2018年全年毛利率为91.3%，而2017年同期为85.5% [41] - 2018年全年净亏损为400万美元，而2017年为600万美元 [44] - 2018年全年摊薄后每股净亏损为0.26美元，而2017年为0.48美元 [44] - 2018年调整后EBITDA为负370万美元，较2017年的负390万美元有所改善 [44] - 截至2018年12月31日，公司现金为440万美元，营运资金为420万美元，总资产为1450万美元，股东权益为1290万美元 [45] - 2018年公司净现金使用量为360万美元，而2017年为净现金生成490万美元 [46] 各条业务线数据和关键指标变化 零售ID业务 - 2018年第四季度总扫描量较2018年第三季度增长49%，同比增长近10% [20] - 2018年零售ID扫描量超过2200万次，几乎是2017年的两倍 [20] - 2018年第四季度，公司估计阻止了超过5.1万次欺诈尝试，为客户避免了约1.1亿美元的损失 [19] 年龄ID业务 - 2017年总扫描量略超过26万次，2018年增长至超过200万次 [29] - 2018年零售商扫描时的平均欺诈率为2.67%，执法部门使用时的欺诈率为6.94% [29] - 2018年下半年新的年龄ID客户数量较上半年增长116% [30] - 2018年第四季度年龄ID收入从2017年第四季度的4.8万美元增长129%至11万美元 [30] 法律ID业务 - 2018年第四季度签署了一个新的法律ID客户，并进行了一个成功的试点项目，目前处于采购订单阶段 [33] - 2019年第一季度开始了两个试点项目，目前正在等待下一步进展 [33] 各个市场数据和关键指标变化 - 2018年身份盗窃资源中心报告显示，个人身份信息（PII）暴露量较2017年增长126%，共发生1244起数据泄露事件，导致4.465亿条记录暴露 [13] - 2018年有1440万美国成年人成为身份盗窃的受害者 [14] - 2018年第四季度，公司零售ID客户的整体欺诈尝试增加了20%，在线渠道增长了82%，高端零售商的尝试几乎翻了一番 [19] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司将继续通过银行和信用卡发行商销售产品，因为这些机构承担了身份盗窃的大部分成本和损失 [24] - 公司将增加IT和实施方面的人员开支，以确保能够满足市场需求 [24] - 年龄ID产品将继续通过协会、保险公司等渠道销售，并关注受监管压力的行业，如电子烟行业 [27] - 公司将积极向执法部门推广年龄ID产品，同时继续推进法律ID产品的销售和试点工作 [33] - 在年龄ID市场，公司产品在与竞争对手的测试中表现出色，能够检测出99%的假身份证，而竞争对手仅能检测出16% [25] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司过去一年实施的变革开始取得成效，市场对身份验证的需求不断增长 [11] - 身份盗窃问题仍然严重，市场对身份验证的需求将持续存在 [13] - 公司在金融服务领域取得了显著进展，预计将实现收入增长和盈利 [35] - 公司将继续执行现有战略，抓住客户带来的机会，2019年有望取得良好业绩 [35] 其他重要信息 - 2019年2月6日，公司与花旗银行签订了一项循环信贷协议，最高借款额度为200万美元 [48] - 截至2018年12月31日，公司净运营亏损结转约为1500万美元 [48] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 与前五名银行合作的零售商数量是否有变化 - 仍然是最初计划的零售商，公司正在与银行讨论其整个投资组合 [50][51] 问题2: Inlets产品的进展情况 - 仍在六个州上线，公司正在努力满足当地警方的需求，因为每个新州上线都有额外费用和成本 [52] 问题3: 人员和费用是否会在年内增加，是否有特定季度开始增加 - 公司已经增加了一些人员，并将根据客户需求进行调整，目标是加快客户实施进度 [53][54] 问题4: 执法客户市场的规模和公司的市场份额预期 - 市场规模很大，主要目标是不在警车内的警察，年龄ID产品的市场更容易打开，短期内年龄ID的销售可能会超过法律ID [56][57][58] 问题5: 年龄ID和法律ID的销售周期和交易规模 - 年龄ID的销售周期较短，可能只需几周；法律ID通常需要进行至少30天的试点，然后进入采购订单流程，周期较长 [60][61] 问题6: 扩大销售和IT团队对运营利润率的影响以及毛利率提高的原因 - 毛利率预计将在85% - 90%之间正常化，目前较高是由于产品组合的原因；扩大团队不会对运营利润率造成重大压力，公司会根据需求增加员工 [63][64][65] 问题7: 年龄ID产品在某大学镇测试中竞争对手准确率低是否意味着失败 - 是的，公司认为目前的法律和监管措施没有跟上技术发展，需要进行身份验证而不仅仅是扫描或目视检查 [67][68][69] 问题8: FDA专员离职对电子烟监管的影响以及FDA的具体行动 - FDA专员离职不会改变其打击电子烟问题的决心，公司将对FDA的指导方针发表评论，希望推动法律要求进行身份验证 [70][71][72] 问题9: 电子烟行业相关协会的规模以及与某公司门店数量的相关性 - 相关协会的会员数量远大于该公司的门店数量，市场规模很大 [74][75] 问题10: 债券利率是否会保持在2018年的水平，以及实现盈利的收入水平和时间线 - 公司预计在筹集资金之前实现EBITDA转正，但未给出具体时间 [77][78] 问题11: 如何量化公司业务机会的收入增长和实现时间 - 每个全国性零售商全面上线后每年可为公司带来80万 - 120万美元的收入，目前有16家零售商处于不同的实施阶段 [81][82][83] 问题12: 银行是否算零售商，品牌名信用卡是否等同于零售商 - 公司与四家银行合作，银行带来16家零售商进行上线；品牌名信用卡是否等同于零售商取决于发卡数量，至少可以认为是等同的 [84][85] 问题13: 年龄ID和法律ID的收入趋势 - 法律ID的推广需要时间，目前公司将重点放在年龄ID上；年龄ID的销售在2018年下半年增长了一倍多，预计未来将继续增长 [87][89] 问题14: 16家零售商的上线时间 - 上线时间取决于零售商的IT资源和实施过程，一般需要数周或数月，公司有具体的时间表和目标日期 [91][93][95] 问题15: 是否有计划为小型零售商提供自助注册软件 - 公司已将产品从苹果B2B商店转移到普通苹果商店，小型零售商可以轻松下载和使用产品，未来将实现自助注册 [98][99] 问题16: 执法部门和零售商欺诈预防率差异是否能推动更快实施 - 6.94%的欺诈率是执法部门使用年龄ID的结果，该数据更能反映假身份证的实际使用情况，对向零售商推销产品有帮助，也表明法律需要跟上技术发展 [100][101][102]

商誉情况 - 截至2018年12月31日和2017年12月31日，商誉均为810.1661万美元，源于收购Mobilisa和Positive Access [152][154] 无形资产减值情况 - 2017年12月31日无形资产减值137.5422万美元，2018年未发生减值 [159] 营收情况 - 2018年营收443.3万美元，较2017年的359.8万美元增长23%，SaaS收入增长63%至269.6万美元 [172] 毛利润情况 - 2018年毛利润404.7万美元，较2017年的307.6万美元增加97万美元，毛利率从85%提升至91% [173] 运营费用情况 - 2018年运营费用814万美元，较2017年的915.7万美元减少101.7万美元，降幅11% [174] 利息和其他收入情况 - 2018年利息和其他收入13万美元，2017年为6万美元 [175] 净亏损情况 - 2018年净亏损396.4万美元，2017年净亏损602.1万美元 [176] - 2018年GAAP净亏损为396.3576万美元，调整后EBITDA为 - 366.1244万美元；2017年GAAP净亏损为602.0505万美元，调整后EBITDA为 - 385.6894万美元[189] 资产及权益情况 - 截至2018年12月31日，现金437.6万美元，营运资金424.4万美元，总资产1446.1万美元，股东权益1292万美元 [177] 现金流量情况 - 2018年现金减少363.4万美元，经营活动使用现金422.1万美元，投资活动使用现金10.1万美元，融资活动产生现金68.8万美元 [178] 信贷额度情况 - 2018年公司有循环信贷额度200万美元，截至12月31日无未偿还金额，可用额度200万美元 [180] - 2019年2月6日公司与花旗银行达成信贷安排，最高可借款200万美元，利率为花旗银行基准利率减2%，截至2019年3月21日未使用额度为200万美元[181] 证券发行情况 - 公司提交的S - 3表格通用暂搁注册声明允许未来公开发行证券，总初始发行价不超2500万美元，12个月内出售非关联股东市值不超三分之一[184] 净运营亏损情况 - 截至2018年12月31日，公司可用净运营亏损约为1500万美元，联邦和州净运营亏损可抵未来应税收入，2019 - 2038年到期[190] 合同义务情况 - 截至2018年12月31日，公司总合同义务为29.0939万美元，其中1年内支付12.7117万美元，1 - 3年支付16.3822万美元[191] 准则采用情况 - 2018年1月1日公司采用修改后追溯法采用ASC 606准则[195] - 2018年1月1日公司前瞻性采用ASU 2017 - 09准则，对合并财务报表无重大影响[197] - 2019年1月1日公司采用ASU 2016 - 02准则，确认使用权资产和相应负债约26.6万美元，对合并利润表无重大影响[200] 财务报表变动情况 - 2018年11月5日起，公司中期财务报表将包含季度股东权益变动表[196] 金融工具信用风险情况 - 公司金融工具信用风险集中于现金及现金等价物，现金存于三家金融机构[203]