财务数据关键指标变化（季度） - 截至2025年9月30日的三个月，公司净收入为2,133,281美元，其中信托账户利息收入为2,527,476美元，一般及行政费用为394,195美元[120] 财务数据关键指标变化（年度累计） - 截至2025年9月30日的九个月，公司净收入为6,348,172美元，其中信托账户利息收入为7,258,722美元，一般及行政费用为910,550美元[120] 融资活动与资金安排 - 2024年12月16日完成首次公开募股，发行23,000,000单位，每股10.00美元，总收益为230,000,000美元[122] - 同时向保荐人私募配售805,000单位，每股10.00美元，总收益为8,050,000美元[122] - 首次公开募股及私募后，共有231,150,000美元存入信托账户，并产生13,354,261美元费用[123] - 公司单位投资者同意以约2.74亿美元购买公司A类单位，每单位价格为10.00美元[117] 现金及信托账户状况 - 截至2025年9月30日，信托账户中的现金和有价证券为238,902,575美元（包含约7,752,575美元利息收入）[127] - 截至2025年9月30日，信托账户外的现金为845,830美元[128] 战略合作与协议 - 公司于2025年10月1日与Avalanche Treasury Co.等实体签订了业务合并协议[114] 管理层薪酬与费用 - 公司每月需向董事长兼首席执行官及总裁兼首席财务官支付总计高达20,000美元的服务费[132]

财务数据关键指标变化：净利润与收入 - 截至2025年6月30日的三个月，公司净利润为2,196,370美元，其中信托账户持有证券的利息收入为2,391,942美元，运营成本为195,572美元[109] - 截至2025年6月30日的六个月，公司净利润为4,214,891美元，其中信托账户利息收入为4,731,246美元，运营成本为516,355美元[109] 财务数据关键指标变化：现金流 - 截至2025年6月30日的六个月，公司经营活动所用现金净额为222,509美元[113] 融资活动与资金状况 - 公司于2024年12月16日完成首次公开募股，发行23,000,000个单位，每股10.00美元，募集资金总额230,000,000美元[111] - 同时，公司向发起人私募发行805,000个单位，每股10.00美元，募集资金8,050,000美元[111] - 首次公开募股及私募后，共计231,150,000美元存入信托账户，公司产生13,354,261美元费用，包括460万美元现金承销费、805万美元递延承销费及704,261美元其他发行成本[112] - 截至2025年6月30日，公司信托账户持有现金及有价证券236,375,099美元，其中包含约5,225,099美元利息收入[115] - 截至2025年6月30日，公司信托账户外持有现金1,160,883美元，将用于寻找和评估潜在合并目标等用途[116] 成本和费用 - 公司每月需向董事长兼首席执行官及总裁兼首席财务官支付总计不超过20,000美元的服务费，截至2025年6月30日的三个月和六个月，该费用分别为60,000美元和120,000美元[120] - 承销商有权获得每单位0.35美元，总计8,050,000美元的递延承销费，该费用仅在完成业务合并后从信托账户支付[121]

财务收入 - 截至2025年3月31日的三个月，公司净收入为2,018,521美元[107] - 同期，信托账户中持有证券的利息收入为2,339,304美元，运营成本为320,783美元[107] 首次公开募股及私募发行 - 首次公开募股发行23,000,000个单位，每股10.00美元，总收益为230,000,000美元[108] - 同时向发起人私募发行805,000个单位，每股10.00美元，总收益为8,050,000美元[108] - 首次公开募股及私募完成后，共有231,150,000美元存入信托账户[109] 成本与费用 - 公司产生发行相关成本13,354,261美元，包括460万美元现金承销费、805万美元递延承销费及704,261美元其他发行成本[109] - 公司每月向董事长兼CEO及总裁兼CFO支付总计最高20,000美元的服务费，截至2025年3月31日的三个月内，该费用为60,000美元[116] 信托账户状况 - 截至2025年3月31日，信托账户中的现金和证券总额为233,983,157美元（包含约2,833,157美元利息收入并扣除未实现损失）[111] - 信托账户外持有的现金为1,221,107美元[112] 或有负债与支付安排 - 承销商有权获得每股0.35美元、总计8,050,000美元的递延承销费，该费用仅在完成业务合并时从信托账户支付[117]

首次公开募股与私募配售详情 - 公司于2024年12月16日完成首次公开募股，发行23,000,000单位，每股10.00美元，总募集资金2.3亿美元[335] - 同时向发起人完成私募配售805,000单位，每股10.00美元，募集资金805万美元[335] - 首次公开募股及私募后，共有2.3115亿美元资金存入信托账户[336] 发行相关成本与费用 - 公司产生1335.4261万美元费用，包括460万美元现金承销费、805万美元递延承销费及70.4261万美元其他发行成本[336] - 承销商有权获得每股0.35美元（总计805万美元）的递延承销费，该费用仅在完成业务合并时从信托账户支付[344] 现金及信托账户状况 - 截至2024年12月31日，信托账户持有现金及有价证券2.31643853亿美元（含约49.3853万美元利息收入）[338] - 截至2024年12月31日，信托账户外持有现金138.3392万美元[339] 报告期净收入构成 - 2024年6月14日至12月31日期间，公司净收入为44.3117万美元，由信托账户有价证券利息收入49.3853万美元扣除运营费用5.0736万美元构成[334] 管理层服务报酬安排 - 公司每月需向董事长兼首席执行官及总裁兼首席财务官支付总计最高2万美元的服务报酬，截至报告期末尚未产生或支付任何款项[343] 债务与表外安排 - 公司无任何长期债务、资本租赁义务或长期负债，亦无表外融资安排[342][343]

发行情况 - 公司拟公开发行2000万单位，总金额2亿美元，每单位发行价10美元[9][11] - 承销商有45天选择权，可额外购买最多300万单位以应对超额配售[11] - 公开发行价格每单位10美元，承销折扣和佣金每单位0.55美元，扣除费用前公司所得款项每单位9.45美元，总计1.89亿美元[34] 股权结构 - 初始股东购买625万股，占比23.8%，支付2.5万美元，平均每股0.004美元；公众股东购买2000万股，占比76.2%，支付2亿美元，平均每股10美元[56] - B类普通股将在首次业务合并完成时或之后自动按1:1转换为A类普通股，转换后A类普通股数量将占总数的23.8%[57] 财务数据 - 截至2024年9月30日，假设超额配售权全部行使，NTBV为6.73美元；假设未行使超额配售权，NTBV为6.72美元[24] - 此次发行及私募单位出售所得款项，2.01亿美元（若承销商超额配售权全部行使则为2.3115亿美元）将存入信托账户，每单位价格均为10.05美元[26] 业务合并 - 公司有18个月时间完成首次业务合并，若预计无法完成，可寻求股东批准延长时间，且延长次数无限制[28][29][91] - 初始业务合并需满足公平市值至少为信托账户资产价值80%的要求[95] - 交易后公司预计拥有或收购目标业务100%的股权或资产，最低不少于50%[96] 公司性质与政策 - 公司为非加速申报公司、较小报告公司和新兴成长公司[5] - 公司是“新兴成长型公司”和“小型报告公司”，将遵守简化的上市公司报告要求[32] 团队情况 - 管理团队成员在超200家公司有投资、咨询、募资和共同投资经历，投资超100家私募股权公司和风险投资基金[66] - 管理团队和董事会成员共同完成超100笔复杂交易和重组[68] 其他要点 - 公司拟将单位在纳斯达克全球市场以“MLACU”为代码上市，预计A类普通股和认股权证在招股说明书日期后的第52天开始单独交易，单独交易后预计分别以“MLAC”和“MLACR”为代码上市[31] - 若无法在规定时间完成首次业务合并，创始人股份、私人股份和私人权利将一文不值，公司将偿还最多30万美元贷款[19]

发行情况 - 公司拟公开发行2000万单位证券，总价2亿美元，每单位发行价10美元[9] - 承销商有45天选择权，可额外购买最多300万单位以覆盖超额配售[11] - 公开发行价格为每单位10美元，承销折扣和佣金每单位0.55美元，总计1100万美元[34] - 公司扣除费用前所得款项每单位9.45美元，总计1.89亿美元[34] - 本次发行2000万单位，每个单位包含一股A类普通股和一份权利，每份权利可在完成初始业务合并后获得十分之一股A类普通股[124] 股东情况 - 初始股东购买625万股，占比23.8%，支付2.5万美元，每股均价0.004美元[56] - 公众股东购买2000万股，占比76.2%，支付2亿美元，每股均价10美元[56] - 公众股东有权在完成初始业务合并时赎回最多15%发售股份[12] - B类普通股将在首次业务合并完成时或之后自动按1:1转换为A类普通股，转换后A类普通股数量占比23.8%[57] 资金情况 - 此次发行及私募单元销售所得款项，2.01亿美元（若承销商全额行使超额配售权则为2.3115亿美元）将存入信托账户，每单位价格均为10.05美元[26] - 假设信托账户资金仅投资于货币市场基金，年利率4.80%，预计每年利息约960万美元[147] - 本次发行和私募单位销售未存入信托账户的净收益初始约为170万美元（若超额配售权全部行使则为155万美元）[148] 业务合并 - 公司需在本次发行结束后18个月内完成首次业务合并，若无法完成，需赎回100%公众股份[28] - 公司可能在任何行业或企业发展阶段寻找业务合并目标，主要聚焦与有规模、有增长潜力且管理团队优秀的成熟企业完成业务合并[48] - 公司初始业务合并需满足公平市值至少达信托账户资产价值80%的要求[95] - 公司预计初始业务合并后公司将拥有或收购目标业务100%股权或资产，最低不少于50%[96] 公司性质与福利 - 公司为空白支票公司，尚未选定具体业务合并目标[10] - 公司为非加速申报公司、较小报告公司和新兴成长公司[5] - 公司是开曼群岛豁免公司，获20年税收豁免承诺[117] - 公司作为新兴成长公司的状态将持续到最早满足多个条件之一[120] - 公司作为较小报告公司的状态将持续到满足特定条件的财年最后一天[121] 团队情况 - 管理层团队成员在超200家公司有投资、咨询、募资和联合投资经历，投资超100家私募股权公司和风险投资基金[66] - 管理层团队作为高管、投资者和并购顾问，合计谈判并完成超100笔复杂交易和重组[68] - 保罗·格林伯格在Axos任职期间，公司年收益从200万美元增长到4.5亿美元，截至2024年6月30日财年总资产约230亿美元[70] 其他 - 公司拟申请将其单位在纳斯达克全球市场上市，股票代码为“MLACU”[31] - 预计A类普通股和权利将在招股说明书日期后的第52天开始单独交易，代码分别为“MLAC”和“MLACR”[31] - 公司将向SEC提交Form 8 - A注册声明，自愿根据《1934年证券交易法》注册证券[108]

费用情况 - 发行和分销其他费用预计75万美元，含多项明细[12] 股份交易 - 2024年6月发起人2.5万美元买718.75万股B类普通股，约0.003美元/股[16] - 发起人和BTIG承诺购买私募单位，数量依超额配售权而定[19] 文件签署 - 指定Paul Grinberg为法定代理人签署文件[29] - 2024年12月5日CEO和CFO等签署注册声明[30]

证券发行 - 公司拟公开发行2000万单位证券，总金额2亿美元，每单位售价10美元[9][11] - 承销商有45天选择权，可额外购买至多300万单位证券以应对超额配售[11] - 公司发起人及BTIG承诺购买74.5万单位私人单位（若超额配售权全部行使，为80.5万单位），每单位10美元[13] 股东权益 - 公众股东在公司完成初始业务合并时，最多可赎回本次发售股份的15%[12] - 初始股东购买6250000股，占比23.8%，总价25000美元，每股0.004美元；公众股东购买20000000股，占比76.2%，总价200000000美元，每股10美元[56] - B类普通股将在首次业务合并完成时或之后自动按1:1转换为A类普通股，转换后A类普通股数量占比23.8%[58] 财务数据 - 截至2024年9月30日，假设超额配售权全部行使，NTBV为6.73美元；假设未行使超额配售权，NTBV为6.72美元[24] - 此次发行及私募单位出售所得款项，若不行使超额配售权为2.01亿美元，若全部行使则为2.3115亿美元，将存入信托账户[26] - 公开发行价格为每单位10美元，总计2亿美元；承销折扣和佣金为每单位0.55美元，总计1100万美元；公司扣除费用前所得款项为每单位9.45美元，总计1.89亿美元[34] 业务合并 - 公司需在发行结束后的24个月内完成首次业务合并，若无法完成，将赎回100%的公众股份[28][30] - 公司可能在任何业务、行业或企业发展阶段寻找目标，主要关注与具有增长潜力的成熟企业完成业务合并[49] - 公司预计初始业务合并后公司将拥有或收购目标业务100%的股权或资产，最低需拥有或收购50%以上有表决权证券以获控制权[97] 团队经验 - 管理团队成员在超200家公司有投资、咨询、融资和联合投资经历，投资超100家私募股权公司和风险投资基金[67] - 管理团队作为高管、投资者和并购顾问，共同完成超100笔复杂交易和重组[69] - 保罗·格林伯格在Axos任职期间，年收益从200万美元增长到45000万美元，截至2024年6月30日财年，总资产约230亿美元[71] 公司身份 - 公司是新兴成长公司、非加速申报公司和较小报告公司[5] - 公司将遵守简化的上市公司报告要求[32] - 公司是开曼群岛豁免公司，已获得开曼群岛政府20年的税收豁免承诺[118] 其他要点 - 公司拟申请将单位在纳斯达克全球市场上市，股票代码为“MLACU”，预计A类普通股和认股权证在招股说明书日期后的第52天开始分开交易[31] - 若通过股权或可转换债券发行筹集额外资金，公众股东可能会遭受重大稀释[63] - 公司目前不计划将完成业务合并的时间延长至24个月以上，但如有需要可寻求股东批准延期[92]

证券发行 - 公司拟公开发行2000万单位证券，总金额2亿美元，每单位售价10美元[9] - 承销商有45天选择权，可额外购买最多300万单位证券[11] - 公司发起人及BTIG承诺购买74.5万单位私募证券，若超额配售权全部行使，则购买80.5万单位[13] 股东权益 - 公众股东有权在公司完成首次业务合并时，赎回最多15%本次发行的A类普通股[12] - 初始股东购买625万股，占比23.8%，总价2.5万美元，均价0.004美元；公众股东购买2000万股，占比76.2%，总价2亿美元，均价10美元[56] - B类普通股将在初始业务合并完成时按1:1转换为A类普通股，转换后A类普通股总数占比23.8%[58] 财务数据 - 截至2024年9月30日，假设超额配售权全部行使，NTBV为6.73美元；假设未行使超额配售权，NTBV为6.72美元[24] - 此次发行及私募单位销售所得款项中，2.01亿美元（若承销商超额配售权全部行使则为2.3115亿美元）将存入信托账户[26] - 公开发行价格为每单位10美元，总金额2亿美元；承销折扣和佣金每单位0.55美元，总计1100万美元；扣除费用前公司所得款项每单位9.45美元，总计1.89亿美元[34] 公司运营 - 公司需在此次发行结束后24个月内完成首次业务合并，否则将赎回100%的公众股份[28] - 公司拟申请将单位在纳斯达克全球市场上市，代码为“MLACU”，预计A类普通股和认股权证在招股说明书日期后第52天开始分开交易[31] - 公司是“新兴成长型公司”和“较小报告公司”，将遵守简化的上市公司报告要求[32] 团队情况 - 管理团队成员在超200家公司有投资、咨询等经历，投资超100家私募股权公司和风险投资基金[67] - 管理团队和董事会成员合计完成超100笔复杂交易和重组[69] - 保罗·格林伯格任职Axos期间，年收益从200万美元增长到4.5亿美元，截至2024年6月30日财年总资产约230亿美元[71] 业务战略 - 公司战略是利用团队经验完成初始业务合并，未选定特定目标[84] - 公司筛选目标业务的标准包括行业领先地位、稳定现金流、与SPAC结合有独特优势等[86] - 公司拟通过本次发行所得现金、私募所得、出售股份、发行债务等方式完成初始业务合并[90] 过往案例 - SLAC于2021年2月完成首次公开募股，发行3450万份单位，筹集约3.45亿美元[80] - 2022年7月31日SLAC与W3BCLOUD Holdings Inc.签订业务合并协议，后因市场条件变化终止[80] - 2024年2月12日，SLAC董事会决定无法在规定时间内完成初始业务合并，宣布不进行合并并赎回公众股份，公司已解散清算[81] 其他要点 - 公司行政办公室位于内华达州因cline村，电话(775) 204 - 1489[117] - 公司是开曼群岛豁免公司，获20年免税承诺[118] - 公司作为新兴成长型公司可利用《JOBS法案》第107节规定的过渡期，延迟采用某些会计准则[120]

证券发行 - 公司拟公开发行2000万单位证券，每单位售价10美元，募资2亿美元[9][34] - 每单位含1股A类普通股和0.5份可赎回认股权证，认股权证行使价11.5美元/股[11][127] - 承销商有45天选择权，可额外购买最多300万单位证券[11] - 公司发起人及BTIG承诺购买74.5万单位私募证券（若超额配售权全行使则为80.5万单位），每单位10美元[13] 股权结构 - 初始股东购买625万股，占比23.8%，支付2.5万美元，每股0.004美元；公众股东购买2000万股，占比76.2%，支付2亿美元，每股10美元[55] - B类普通股在初始业务合并完成时或之后按1:1转换为A类普通股，转换后A类普通股占比23.8%[56] 资金安排 - 公司预计将2亿美元（若超额配售权全行使则为2.3115亿美元）存入信托账户[26] - 承销折扣和佣金为每单位0.55美元，总计1100万美元[34] - 扣除费用前公司所得收益为每单位9.45美元，总计1.89亿美元[34] 业务合并 - 公司需在发行结束后24个月内完成首次业务合并，可寻求股东批准延期且无次数限制[28][90] - 若无法完成，将100%赎回公众股份，预计赎回价约每股10.05美元[30][92] - 初始业务合并总公允价值至少为信托账户资产价值的80%[93] - 预计合并后公司将拥有或收购目标业务100%股权或资产，最低不少于50%[94] 团队情况 - 管理团队成员在超200家公司有投资等经历，投资超100家私募股权公司和风险投资基金[65] - 管理团队和董事会多种方式为股东创造价值[66] - 管理团队共同谈判并完成超100项复杂交易和重组[67] 认股权证 - 认股权证在完成首次业务合并30天后可行使，有效期至合并后五年[128][130] - 若特定条件满足，公司可按每份0.01美元赎回认股权证[130] 其他要点 - 公司拟申请将单位证券在纳斯达克全球市场上市，代码为“MLACU”[31] - 公司获开曼群岛政府20年免税承诺[115] - 公司作为新兴成长型和小型报告公司可享受报告要求豁免和减少披露义务[116][119]