公司年度股东大会概况 - 本次会议为Provident Financial Holdings公司的年度股东大会 由公司总裁兼首席执行官Donavon Ternes主持并致开幕词 [1][2] - 会议过程被录音 并设有问答环节 股东及委托代理人可通过点击Q&A标签随时提交问题 [1] 与会人员 - 公司董事会成员及提名候选人包括Craig Blunden, Judy Carpenter等七人出席了会议 [3] - 公司高级管理人员包括Scott Ritter, Dave Weiant等五人也出席了会议 [3] - 此外 公司法律顾问John Breyer以及会计师事务所合伙人Daniel Israel也参加了会议 [3] 股东投票资格 - 公司秘书已准备好有权在本次会议上投票的股东名单 该名单按字母顺序排列 [4] - 股东名单的登记基准日为2025年10月6日 记录了在该日营业时间结束时持有公司普通股的股东 该名单可在虚拟会议上查阅 [4]

公司活动与介绍 - 公司举办2025年投资者日活动 由资本市场高级副总裁Adam Beaumont主持 向现场及线上参与者致欢迎辞 [1] - 公司团队计划在活动中更新业务状况并介绍新的发展战略 [1] - 本次演讲内容将被录制并发布在公司官网上 [1] 财务信息说明 - 公司提醒与会者 除非另有说明 所有展示数据均以加元为单位 [2]

财务数据和关键指标变化 - 无相关内容 各条业务线数据和关键指标变化 - 无相关内容 各个市场数据和关键指标变化 - 无相关内容 公司战略和发展方向和行业竞争 - 无相关内容 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 无相关内容 其他重要信息 - 公司年度股东大会于2025年11月20日当地时间上午11点以虚拟方式举行 [11] - 截至2025年10月6日记录日，公司有6,503,511股普通股有权投票，实际出席或通过代理投票的股份为5,736,174股，占总投票权的88.20%，构成法定有效人数 [3][11] - 股东大会选举了三名董事，每位任期三年：Debbie H Guthrie获得3,215,117股赞成票（60.67%），Kathy M MacDougall获得3,217,063股赞成票（60.70%），Matthew E Webb获得3,216,572股赞成票（60.69%） [12] - 关于高管薪酬的咨询性投票获得2,796,098股赞成票（52.75%），2,055,034股反对票（38.78%），448,632股弃权票（8.47%），提案获得通过 [13] - 关于任命Deloitte & Touche, LLP为公司截至2026年6月30日财年独立审计师的提案获得5,602,909股赞成票（97.67%），131,087股反对票（2.29%），2,178股弃权票（0.04%），提案获得通过 [14][15] - 所有投票的初步结果将在会后核实，最终官方结果将通过Form 8-K向美国证券交易委员会提交 [15] 问答环节所有提问和回答 - 会议期间管理层询问是否有问题，但未收到任何提问 [10]

财务数据和关键指标变化 - 无相关内容 各条业务线数据和关键指标变化 - 无相关内容 各个市场数据和关键指标变化 - 无相关内容 公司战略和发展方向和行业竞争 - 无相关内容 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 无相关内容 其他重要信息 - 公司年度股东大会于2025年11月20日当地时间上午11点以虚拟方式举行 [11] - 截至投票记录日2025年10月6日收盘，公司有6,503,511股普通股流通在外并有权投票 [3] - 实际出席或通过代理出席股东大会的股份为5,736,174股，占全部有投票权股份的88.20%，构成法定多数和有效法定人数 [11] - 选举三位董事，每位任期三年，提名人为Debbie H Guthrie、Kathy M Michalak和Matthew E Webb [5][6] - Debbie H Guthrie获得3,215,117股赞成票，占比60.67%，2,084,647股反对票，占比39.33% [12] - Kathy M Michalak获得3,217,063股赞成票，占比60.70%，2,082,701股反对票，占比39.30% [12] - Matthew E Webb获得3,216,572股赞成票，占比60.69%，2,083,192股反对票，占比39.31% [12] - 三位提名董事均成功当选 [12][16] - 关于批准高管薪酬的咨询性议案获得2,796,098股赞成票，占比52.75%，2,055,034股反对票，占比38.78%，448,632股弃权票，占比8.47%，议案获得通过 [13][14][16] - 关于批准任命Deloitte & Touche, LLP为公司截至2026年6月30日财年独立审计师的议案获得5,602,909股赞成票，占比97.67%，131,087股反对票，占比2.29%，2,178股弃权票，占比0.04%，议案获得通过 [14][15][16] 问答环节所有提问和回答 - 会议期间管理层询问是否有问题，但未收到任何提问 [10]

财务数据和关键指标变化 - 无相关内容 各条业务线数据和关键指标变化 - 无相关内容 各个市场数据和关键指标变化 - 无相关内容 公司战略和发展方向和行业竞争 - 无相关内容 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 无相关内容 其他重要信息 - 公司于2025年11月20日举行了年度股东大会 会议以虚拟形式召开 [1][12] - 截至2025年10月6日记录日 公司有6,503,511股普通股有权投票 [3] - 实际出席或通过代理出席的股份为5,736,174股 占总投票权的88.20% 构成法定人数 [12] - 会议选举了三位董事 任期三年 选举结果如下 [13] - Debbie H Guthrie 获得3,215,117票 占60.67% 反对票2,084,647票 占39.33% - Kathy M MacDougall 获得3,217,063票 占60.70% 反对票2,082,701票 占39.30% - Matthew E Webb 获得3,216,572票 占60.69% 反对票2,083,192票 占39.31% - 会议通过了关于高管薪酬的咨询性投票 赞成票2,796,098票 占52.75% 反对票2,055,034票 占38.78% 弃权票448,632票 占8.47% [14] - 会议批准任命德勤会计师事务所为公司截至2026年6月30日财年的独立审计师 赞成票5,602,909票 占97.67% 反对票131,087票 占2.29% 弃权票2,178票 占0.04% [15] - 会议所有投票的临时结果将由选举监察员核实 最终官方结果将通过提交给美国证券交易委员会的8-K表格披露 [15][16] 总结问答环节所有的提问和回答 - 无相关内容

收入和利润（同比变化） - 2025年第三季度净利息收入为893万美元，相比2024年同期的861.6万美元增长3.6%[12] - 2025年第三季度净收入为168.1万美元，相比2024年同期的190万美元下降11.5%[12] - 净利润为168.1万美元，同比下降11.5%（2024年同期为19亿美元）[20] - 2025年第三季度基本每股收益为0.26美元，相比2024年同期的0.28美元下降7.1%[12] - 基本每股收益为0.26美元，稀释后每股收益为0.25美元（2024年同期均为0.28美元）[29] - 截至2025年9月30日的季度，公司净利润为168.1万美元，较去年同期的190万美元下降11.5%[29] - 净利润为168.1万美元，同比下降11.5%，稀释后每股收益为0.25美元，同比下降10.7%[133] - 净收入为1,681千美元，较上年同期的1,900千美元下降11.5%[12] - 本季度流通股基本每股收益为0.26美元，稀释后每股收益为0.25美元[12] - 加权平均流通股数从去年同期的683.3万股降至656.6万股[29] 成本和费用（同比变化） - 非利息支出为763.4万美元，相比2024年同期的752.3万美元增长1.5%[12] - 总利息支出为5,216千美元，较上年同期的5,459千美元下降4.4%[12] - 定期存款利息支出为2,764千美元，较上年同期的2,659千美元增长4.0%[12] - 非利息支出为763.4万美元，同比增长1.5%，效率比为78.35%[133] 利息收入与支出构成（同比变化） - 总利息收入为14,146千美元，与上年同期的14,075千美元基本持平[12] - 贷款净额产生的利息收入为13,131千美元，较上年同期的13,023千美元增长0.8%[12] - 净利息收入为8,930千美元，较上年同期的8,616千美元增长3.6%[12] - 净利息收入为893万美元，同比增长3.6%，净息差为3.00%，同比上升16个基点[133] 非利息收入（同比变化） - 2025年第三季度，公司非利息收入总额为813万美元，较2024年同期的899万美元下降[118] - 2025年第三季度，卡类及处理费用收入为302万美元，较2024年同期的320万美元有所下降[118] - 2025年第三季度，存款账户费用收入为265万美元，较2024年同期的298万美元有所下降[118] 租赁相关费用（同比变化） - 2025年第三季度，与租赁相关的总费用为17.4万美元，较2024年同期的21.7万美元有所下降[125] - 经营租赁总费用为16.7万美元，同比下降23.0%[127] 现金流（同比变化） - 经营活动产生的净现金为24.96亿美元，同比下降2.5%（2024年同期为25.59亿美元）[20] - 投资活动产生的净现金为97.42亿美元，同比下降5.4%（2024年同期为102.95亿美元）[20] - 融资活动使用的净现金为159.21亿美元，同比变化不大（2024年同期为160.37亿美元）[20] - 经营活动产生的净现金为2,496千美元，较上年同期的2,559千美元下降2.5%[20] 现金及现金等价物（期间变化） - 期末现金及现金等价物为494.07亿美元，期初为530.9亿美元，期内净减少36.83亿美元[20] - 期末现金及现金等价物为49,407千美元，较期初的53,090千美元下降6.9%[20] 资产总额（环比变化） - 总资产从2025年6月30日的12.456亿美元下降至2025年9月30日的12.308亿美元，减少了1,480万美元[10] - 公司总资产公允价值从2025年6月30日的33.61亿美元下降至2025年9月30日的32.61亿美元，环比下降1亿美元或约3.0%[99] 贷款总额（环比变化） - 贷款总额（扣除信贷损失准备后）从2025年6月30日的10.457亿美元微降至2025年9月30日的10.418亿美元，减少了390万美元[10] - 持有的投资贷款为10.418亿美元，较上季度（10.457亿美元）下降0.38%[10][133] - 截至2025年9月30日，总贷款持有投资（毛额）为10.37825亿美元，较2025年6月30日的10.42423亿美元有所下降[37] - 与2025年6月30日相比，截至2025年9月30日的总投资贷款总额从10.424亿美元下降至10.378亿美元，降幅为0.4%[65][66] - 总贷款投资组合规模从2024年第三季度的104.5667亿美元微降至2025年第三季度的103.7825亿美元，降幅0.8%[68][69] 存款总额（环比变化） - 总存款从2025年6月30日的8.888亿美元下降至2025年9月30日的8.748亿美元，减少了1,390万美元[10] - 总存款为8.748亿美元，较上季度（8.888亿美元）下降1.57%[10][133] 投资证券（公允价值环比变化） - 截至2025年9月30日，投资证券总公允价值为961.98亿美元，较2025年6月30日的1007.33亿美元下降4.5%[30] - 可供出售投资证券总额从2025年6月30日的16.07亿美元降至2025年9月30日的15.44亿美元，减少630万美元或约3.9%[99] - 美国政府机构MBS（Level 2）公允价值从2025年6月30日的10.82亿美元降至2025年9月30日的10.38亿美元，减少440万美元或约4.1%[99] - 仅付息剥离证券（Level 3）公允价值从2025年6月30日的6万美元微降至2025年9月30日的5万美元[99] 投资证券（未实现损失） - 截至2025年9月30日，持有至到期投资证券的未实现损失为93.65亿美元，摊余成本为1038.77亿美元[30] - 截至2025年9月30日，公司投资证券未实现持有损失总额为940万美元，较2025年6月30日的1040万美元有所减少[31] - 截至2025年9月30日，投资证券总账面价值为10.5401亿美元，总公允价值为9.6198亿美元，未实现损失总额为936.5万美元[30] - 持有至到期投资证券的未实现损失为936.5万美元，其中美国政府支持的企业MBS占928.4万美元[30] - 与2025年6月30日相比，投资证券总未实现损失从1041.4万美元减少至936.5万美元，下降了10.1%[30][31] - 所有940万美元的未实现损失均处于亏损状态超过12个月，而2025年6月30日有1000美元的损失处于亏损状态少于12个月[32] - 截至2025年9月30日，936.5万美元的未实现损失全部处于亏损状态已超过12个月[31][32] - 未实现损失主要归因于利率变动，而非证券信用质量恶化，且公司无意在亏损状态下出售这些证券[32][33] - 未实现损失主要归因于利率变动，而非证券信用质量恶化，证券主要由美国政府支持[32] 持有至到期投资证券详情 - 截至2025年9月30日，持有至到期投资证券的摊余成本为10.3877亿美元，公允价值为9.4654亿美元，账面亏损约为9223万美元[36] - 截至2025年9月30日，投资组合中十年后到期的持有至到期证券占比最大，摊余成本为4.3654亿美元，公允价值为3.8621亿美元[36] - 截至2025年9月30日，持有至到期投资证券的摊余成本总额为1.03877亿美元，公允价值为9465.4万美元；可供出售投资证券的摊余成本总额为152.4万美元，公允价值为154.4万美元[36] - 截至2025年6月30日，持有至到期投资证券的摊余成本总额为1.09399亿美元，公允价值为9912.6万美元；可供出售投资证券的摊余成本总额为158.7万美元，公允价值为160.7万美元[36] 抵押贷款支持证券（MBS）活动 - 本财年第一季度抵押贷款支持证券（MBS）本金支付额为5500万美元[30] - 2026财年第一季度MBS本金偿还额为550万美元，2025年同期为570万美元[30] 贷款组合构成（按类型） - 截至2025年9月30日，总贷款持有用于投资净额为10.41776亿美元，其中单户抵押贷款为5.49535亿美元，多户抵押贷款为4.15175亿美元[37] - 截至2025年9月30日，公司总贷款投资组合规模为10.38亿美元，其中单户住宅抵押贷款占比最高，为5.50亿美元[38] - 贷款投资组合总额为10.37825亿美元，其中抵押贷款占绝对主导地位，达96.5%（10.00974亿美元）[51] - 单户住宅抵押贷款是最大的贷款类别，总额为5.49535亿美元，占贷款总额的52.9%[51] - 多户住宅抵押贷款是第二大贷款类别，总额为4.15175亿美元，占贷款总额的40.0%[51] - 截至2025年6月30日，公司贷款投资总额为10.424亿美元，其中2022年发放的贷款占比最高，达2.907亿美元（约27.9%）[52] - 单户住宅抵押贷款总额为5.444亿美元，占贷款总额的52.2%，其中“正常”（Pass）级别贷款为5.431亿美元[52] - 多户住宅抵押贷款总额为4.234亿美元，占贷款总额的40.6%，其中“正常”（Pass）级别贷款为4.207亿美元[52] 贷款组合构成（按发放年份） - 2022年发放的贷款规模最大，为2.873亿美元，占贷款总额的27.7%[51] - 2023年发放的贷款规模为2.722亿美元，占贷款总额的26.2%[51] 贷款利率结构 - 截至2025年9月30日和2025年6月30日，固定利率贷款均占投资组合中贷款总额的10%[37] - 在总贷款持有投资中，固定利率贷款占比为10%[37] - 按重定价期限划分，一年内到期的可调利率贷款总额为2.98577亿美元，占总贷款的29%[38] - 多户住宅抵押贷款规模为4.15亿美元，其中22.25亿美元（约53.6%）的利率在一年内重置[38] 商业房地产贷款（环比变化） - 商业房地产贷款总额为7101万美元，其中办公室物业占比最高，达33%（2369万美元）[39] - 与2025年6月30日相比，商业房地产贷款总额从7277万美元减少至7101万美元，下降了176万美元（约2.4%）[39][41] - 截至2025年6月30日，商业房地产贷款总额为7276.6万美元，其中办公室物业占比最高，为35%，加权平均LTV为41%[41] 商业房地产贷款（贷款价值比LTV） - 商业房地产贷款加权平均贷款价值比（LTV）从2025年6月30日的37%下降至2025年9月30日的36%[39][41] - 截至2025年9月30日，商业房地产贷款总额为7101万美元，其中办公室物业占比最高，为33%，加权平均LTV为40%[39] 商业房地产贷款（地域分布） - 按地域分布，南加州地区（不含内陆帝国）的商业房地产贷款占比最高，为53%（3788万美元）[43] - 内陆帝国地区的商业房地产贷款占比为19%（1347万美元），其中移动住宅公园贷款占比最高，达70%（472万美元）[43] - 按地域分布，截至2025年9月30日，商业房地产贷款主要集中在南加州（53%），其次是内陆帝国（19%）和加州其他地区（28%）[43] - 商业房地产贷款总额为7.2766亿美元，其中南加州地区占比最高，为54%（3.9213亿美元）[46] 商业房地产贷款（物业类型细分） - 办公室贷款中，非业主自用部分占比最高，为1821万美元，占办公室贷款总额的76.8%[39] - 混合用途贷款中，办公室/零售组合规模最大，为640万美元[40] - 非自用商业房地产贷款占商业房地产贷款总额的85.6%，为6.2297亿美元[46] - 自用商业房地产贷款中，办公室物业占比最高，为54.1%（5,666万美元）[46] 贷款信用质量评级 - 公司采用内部风险评级政策，将贷款分为正常、关注、次级、可疑和损失五类，以评估信用质量[49] - 贷款组合中“正常”（Pass）级别占比极高，总额为10.319亿美元，占贷款总额的99.4%[51] - “关注”（Special Mention）级别贷款总额为176.2万美元，占贷款总额的0.02%[51] - “次级”（Substandard）级别贷款总额为52.82万美元，占贷款总额的0.05%[51] - 贷款风险评级中，“通过”类贷款占绝大部分，总额为10.29709亿美元，占贷款总额的99.2%[51] - 多户住宅抵押贷款是“次级”类贷款的主要来源，总额为473.7万美元[51] - 公司采用内部风险评级政策，将贷款分为通过、关注、次级、可疑和损失五个类别[49] - 商业房地产贷款总额为7277万美元，占贷款组合的7.0%，其中“通过”类别为7176万美元[52] 贷款核销情况 - 当期总 gross charge-offs 为零，表明资产质量表现强劲[51] - 2025年上半年所有贷款类别的当期总核销额均为0美元，表明资产质量稳定[52] - 截至2025年9月30日，公司所有贷款类别的当期总核销额均为零[51] - 所有贷款类别在当前期间均未发生总冲销额（0美元）[52] - 本季度所有贷款类别的净冲销率均为0%，与去年同期一致[68][69] - 本季度所有贷款类别均无实际冲销或回收，准备金变动全部来自信贷损失回收[68][69] 预期信用损失（ACL）方法论 - 公司根据ASC 326准则，使用历史经验、当前状况及合理预测来计量预期信用损失（ACL）[53] - 预期损失率应用于考虑合同还款条款和预期提前还款后估算的月度贷款余额[54] - 公司采用回归模型进行合理且可支持的预期信用损失预测，模型基于全国失业率和实际GDP的12个月预测[55] - 在定量拨备之外，管理层还考虑各种定性因素（Q-factors）以评估是否需调整集体评估贷款的拨备水平[56] - 集体评估贷款定性拨备的金额反映了管理层对每个定性因素相对权重及其对信用损失影响的评估[57] - 贷款损失准备金（ACL）的计算结合了历史损失经验、当前状况以及合理可支持的预测[53] - 预期损失率应用于通过考虑合同还款条款和预期提前还款估算的月度贷款余额[54] - 公司采用回归模型进行预期信用损失预测，模型基于对未来12个月国家失业率和实际GDP变化的合理且可支持的预测[55] - 公司对集体评估贷款的风险评估考虑了超出定量部分之外的定性因素（Q因素）[56] - 定性贷款损失准备金的金额反映了管理层对每个Q因素的相对权重及其对信用损失影响的评估[57] 贷款损失准备金（ACL）水平（同比及环比变化） - 截至2025年9月30日季度末，贷款信用损失准备金（ACL）为578万美元，较期初的642.4万美元下降10.0%[64] - 截至2025年9月30日，贷款信用损失准备金占总投资贷款总额的0.56%，低于2024年同期的0.61%[64] - 2025年第三季度末总贷款损失准备金为578万美元，较2024年同期的632.9万美元下降8.7%[68][69] - 总贷款损失准备金占贷款总额的比率从2024年第三季度的0.61%降至2025年第三季度的0.56%[68][69] - 截至2025年9月30日季度的期末贷款信用损失准备金为578万美元，较期初的642.4万美元下降10.0%，占总投资贷款总额的0.56%[64] 贷款损失准备金（按贷款类型细分） - 单一家庭贷款损失准备金从2024年第三季度的567.9万美元降至2025年同期的512.6万美元，降幅为9.7%[68][69] - 多户家庭贷款损失准备金从2024年第三季度的50.3万美元增至2025年同期的58.4万美元，增幅为16.1%[68][69] - 商业地产贷款损失准备金从2024年第三季度的7.8万美元降至2025年同期的1.2万美元，降幅为84.6%[68][69] - 建筑贷款投资组合规模从2024年第三季度的281.

财务数据和关键指标变化 - 贷款投资额在截至2025年9月30日的三个月内减少了约400万美元 [6] - 净息差在截至2025年9月30日的季度增至3%，较上一季度增长6个基点 [8] - 总生息资产平均收益率增长8个基点，总有息负债成本增长1个基点 [8] - 存款平均成本在截至2025年9月30日的季度增至1.34%，上升1个基点 [9] - 借款成本在9月季度增至4.59%，上升1个基点 [9] - 非生息资产在2025年9月30日为190万美元，较2025年6月30日的140万美元有所增加 [6] - 信贷损失拨备在9月季度录得62.6万美元的回转 [7] - 信贷损失拨备占贷款投资总额的比例在2025年9月30日为56个基点，低于2025年6月30日的62个基点 [7] - 运营费用在9月季度为76亿美元，与6月季度持平 [12] 各条业务线数据和关键指标变化 - 最近季度贷款投资发放额为2960万美元，较上一季度增长1% [5] - 贷款投资总额的减少主要体现在多户住宅和商业房地产贷款的下降，部分被单户住宅贷款的增加所抵消 [6] - 9月季度贷款本金偿还额为3450万美元，较6月季度的4200万美元下降18% [5] - 截至2025年9月30日，公司对各类写字楼担保贷款的敞口为3690万美元，占贷款投资总额的3.5% [7] - 在2026财年剩余时间内，仅有9笔总额为380万美元的商业房地产贷款到期 [7] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司将在某些贷款板块审慎调整承保要求，以鼓励更高的贷款发放量 [5] - 短期资产负债表管理策略比上一财年更侧重于增长 [12] - 公司认为在当前环境下，对贷款组合进行有纪律的贷款增长是最佳行动方案 [12] - 公司正在全公司范围内寻求运营效率以降低运营费用 [12] - 维持现金股息非常重要，并通过股票回购计划向股东进行审慎的资本回报 [13] - 在9月季度回购了约67,000股普通股 [13] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 房地产投资者持谨慎态度，市场存在不确定性，但随着抵押贷款利率下降，活动有所增加 [5] - 单户和多户住宅贷款管道较上一季度适度增加，表明12月的贷款发放量将在最近季度的范围内 [6] - 当前信贷质量保持良好，截至2025年9月30日没有处于早期拖欠阶段的贷款 [6] - 公司继续监控商业房地产贷款，特别是由写字楼担保的贷款，但对其表现有信心 [6] - 新的贷款生产以高于现有贷款组合加权平均利率的抵押贷款利率进行发放 [9] - 可调整利率贷款正在以高于当前利率的水平重新定价 [10] - 由于当前市场利率走低，存在将到期批发资金重新定价下调的机会 [10] - 考虑到当前利率前景，预计将这些到期负债重新定价至较低的加权平均资金成本 [11] - 目前情况表明，12月季度净息差仍有扩张机会 [11] - 预计在2026财年剩余时间内，每季度运营费用运行率约为7600万至7700万美元 [12] - 在9月季度部分成功执行了增长策略，但发放被贷款提前还款所抵消 [13] - 资本比率远超"资本充足"标准 [13] 其他重要信息 - 截至2025年9月30日，全职员工人数为164人，高于一年前的157人 [11] - 在2026财年第一季度，向股东分配了92.1万美元现金股息，并回购了约110万美元的普通股 [14] - 资本管理活动占9月季度净收入的117% [14] 问答环节所有提问和回答 问题: 关于资产负债表增长的挑战和2026日历年贷款增长轨迹 - 在多户住宅和多户住宅以外的商业房地产领域，由于抵押贷款利率高于三四年前，借款人对新活动仍有些犹豫，但抵押贷款利率正在下降，这应为潜在买家带来更多机会 [16] - 由于抵押贷款利率下降，再融资活动存在一些机会，但市场状况也导致贷款组合中的提前还款金额升高 [17] - 尽管过去四五个季度贷款发放量相对稳定，但再融资量导致的提前还款额大致相当，使得贷款增长困难 [17] - 在过去一年左右的时间里，公司一直在放宽一些承保标准，特别是在多户住宅领域，这似乎使管道活动有所增加，但投资组合仍难以实现有意义的增长 [17] 问题: 下一季度净息差是否会以类似第三季度的水平扩张 - 管理层认为这是一个合理的预期，从2024年6月30日净息差低点2.74%到2025年9月30日的3%，已增长26个基点，最近季度增长6个基点 [19][20] - 当前因素与6月30日时相对相似，但预计有息负债成本可能会因美联储降息而下降更多 [21] - 预计在12月季度及整个2026财年将出现适度或中等的净息差扩张 [21] 问题: 低利率对贷款组合平均寿命的影响及其与拨备变化的关联 - 贷款组合主要由长期抵押贷款构成，利率变化会对其平均寿命产生重大影响，利率下降会增加再融资活动，缩短平均寿命，从而导致信贷损失回转 [22][23] - 如果抵押贷款利率继续下降，且贷款组合没有信用质量恶化或显著增长，那么随着利率下降，贷款提前还款将增加，再融资活动将增加，这将缩短贷款组合的预计寿命，并可能对信贷损失回转产生不成比例的影响 [24]

业绩总结 - 截至2025年9月30日，净收入同比增长约3%[19] - 净利息收入环比下降约1%，净利息利润率增加6个基点至3.00%[19] - 非利息收入环比下降约8%[19] - 运营费用基本保持不变[19] 用户数据 - 截至2025年9月30日，贷款投资组合总额为1,037,825,000美元，利率为5.20%[48] - 单户家庭贷款占贷款组合的53%[49] - 多户家庭贷款占贷款组合的40%[49] - 商业房地产贷款占贷款组合的7%[49] - 截至2025年9月30日，存款账户的平均余额约为37千美元，同比增长8.8%[56] 未来展望 - 截至2025年9月30日，总存款为874,839千美元，同比增长1.1%[55] - 截至2025年9月30日，借款总额为213,066千美元，利率为4.55%[57] - 不良资产总额为1,888千美元，占总资产的0.15%[64][65] 新产品和新技术研发 - 截至2025年9月30日，单户家庭贷款的加权平均贷款价值比率为63%[82] - 截至2025年9月30日，单户家庭贷款的加权平均FICO评分为764[82] 市场扩张和并购 - 多家庭贷款总余额为415,175千美元，2021年贷款余额为83,188千美元，2022年为72,265千美元[83] - 商业房地产贷款总余额为71,010千美元，2021年贷款余额为22,609千美元，2022年为12,470千美元[84] 负面信息 - 截至2025年9月30日，非利息支票账户余额为79,007千美元，同比下降8.4%[55] - 截至2025年9月30日，利息支票账户余额为234,038千美元，同比下降6.1%[55] - 截至2025年9月30日，储蓄账户余额为228,616千美元，同比下降3.4%[55] 其他新策略和有价值的信息 - 截至2025年9月30日，未偿还贷款的逾期率为0%[69] - 多家庭贷款的加权平均贷款价值比（LTV）为43%，2023年为35%[83] - 商业房地产贷款的加权平均LTV为36%，2023年为34%[84] - 多家庭贷款的加权平均债务覆盖率为1.67倍，2023年为1.79倍[83] - 商业房地产贷款的加权平均债务覆盖率为1.82倍，2023年为1.80倍[84] - 多家庭贷款的加权平均FICO评分为761，2023年为755[83] - 商业房地产贷款的加权平均FICO评分为767，2023年为775[84] - 2025年第一季度，Provident Bank向Provident Financial Holdings支付现金股息为10.5百万美元[95] - 2025年第一季度，回购约67,000股普通股[95]

收入和利润表现 - 净利润为168万美元，环比增长3%，但同比下降12%[1][2] - 净利息收入为893万美元，同比增长4%（31.4万美元）[2][6] - 非利息收入为81.3万美元，同比下降10%（8.6万美元）[21][22] - 2025财年第三季度净利息收入为893万美元，同比增长3.6%，环比增长0.5%[37][39] - 2025财年第三季度净利润为168.1万美元，同比下降11.5%，但环比增长3.4%[37][39] - 2025财年第三季度非利息收入为81.3万美元，同比下降9.6%，环比下降7.6%[37][39] - 2025财年第三季度每股基本收益为0.26美元，去年同期为0.28美元[37] - 2025年第三季度基本每股收益为0.26美元，稀释后每股收益为0.25美元[43] 成本和费用 - 非利息支出为763万美元，同比增长1%（11.1万美元）[23] - 所得税拨备为105万美元，同比大幅增长34%[25] - 2025财年第三季度总利息支出为521.6万美元，同比下降4.4%，与上季度基本持平[37][39] - 2025财年第三季度效率比为78.35%，较去年同期的79.06%有所改善[41] 净息差与收益率 - 净息差为3.00%，环比上升6个基点，同比上升16个基点[1][6] - 2025财年第三季度净利差为3.00%，较去年同期的2.84%上升16个基点[41] - 2025年第三季度净息差为3.00%，较上年同期的2.84%有所改善[43] - 2025年第三季度平均贷款净额为10.395亿美元，加权平均收益率为5.05%，较上年同期收益率上升8个基点[52] - 2025年第三季度平均总生息资产为11.92亿美元，加权平均收益率为4.75%，较上年同期上升12个基点[52] - 2025年第三季度平均付息负债总额为10.778亿美元，加权平均成本率为1.92%，较上年同期下降5个基点[52] - 2025年第三季度平均存款额为8.84951亿美元，平均成本率为1.34%，较上年同期上升7个基点[52] 贷款业务表现 - 持有至投资贷款余额为10.4亿美元，较上季度末的10.5亿美元略有下降[1][7] - 2025财年第三季度贷款投资发放总额为2964万美元，同比增长2.4%[41] - 2025年第三季度用于投资的贷款发放总额为2.964亿美元，其中单户住宅抵押贷款为1.912亿美元[43] - 截至2025年9月30日，贷款净额为10.418亿美元，较上季度（10.457亿美元）下降0.4%[35] - 2025年第三季度总贷款投资额为10.378亿美元，加权平均收益率为5.20%[47] - 截至2025年9月30日，投资证券总额为10.542亿美元，加权平均收益率为1.72%[45] 存款业务表现 - 总存款为8.748亿美元，较上季度末下降2%[1][13] - 截至2025年9月30日，总存款为8.748亿美元，较上季度（8.888亿美元）下降1.6%[35] - 2025年第三季度总存款为8.748亿美元，加权平均成本率为1.32%[48] - 2025年第三季度平均无息支票账户余额为8130万美元，较上年同期的9070万美元下降10.4%[53] - 2025年第三季度平均未保险存款余额为1.445亿美元，较上年同期的1.212亿美元增长19.2%[53] 资产质量 - 不良资产占总资产比率为0.15%，高于上季度末的0.11%[1][18] - 信贷损失回收额为62.6万美元，同比减少7.1万美元[2][17] - 2025财年第三季度信贷损失拨备回拨626万美元，去年同期为回拨697万美元[37] - 2025年9月30日，不良贷款占总贷款投资的比例为0.18%，低于2024年12月31日的0.24%[45] - 截至2025年9月30日，不良贷款总额为188.8万美元，较2024年9月30日的210.6万美元下降10.4%[54] - 截至2025年9月30日，多户住宅抵押贷款不良余额为132万美元，而2024年同期为零[54] - 截至2025年9月30日，不良资产总额为188.8万美元，较2024年12月31日的253万美元下降25.4%[54] 资本管理与股东回报 - 公司在截至2025年9月30日的季度以每股15.75美元的平均成本回购了66,707股普通股[26] - 截至2025年9月30日，公司当前回购计划下仍有150,321股可供未来回购[26] - 2025年9月30日，公司普通股权一级资本比率为18.19%[45] 资产与负债总额 - 截至2025年9月30日，总资产为12.308亿美元，较上季度（12.456亿美元）下降1.2%[35] - 截至2025年9月30日，借款为2.131亿美元，与上季度（2.131亿美元）基本持平[35] - 截至2025年9月30日，股东权益为1.284亿美元，较上季度（1.285亿美元）略有下降[35] - 截至2025年9月30日，现金及现金等价物为4940.7万美元，较上季度（5309万美元）下降6.9%[35] - 截至2025年9月30日，持有至到期投资证券为1.039亿美元，较上季度（1.094亿美元）下降5.0%[35] - 2025年9月30日，总借款为2.131亿美元，加权平均成本率为4.55%[48] 盈利能力比率 - 2025财年第三季度平均资产回报率为0.55%，低于去年同期的0.61%[41] - 2025年第三季度平均资产回报率为0.55%，高于2024年第四季度的0.28%[43] 业务运营与流动性 - 公司在河滨县和圣贝纳迪诺县（内陆帝国）运营13个零售/商业银行网点[26] - 截至2025年9月30日，公司在旧金山联邦住房贷款银行的未使用借款额度约为2.79亿美元，在旧金山联邦储备银行的额度约为1.433亿美元[50]

核心业绩表现 - 季度每股收益为0.25美元，低于市场预期的0.29美元，同比去年的0.28美元有所下降，经调整后每股收益意外为-13.79% [1] - 上一季度实际每股收益为0.24美元，亦低于预期的0.29美元，收益意外为-17.24% [1] - 季度营收为974万美元，低于市场共识预期，同比去年的952万美元有所增长，营收意外为-5.41% [2] - 在过去四个季度中，公司仅有一次达到或超过每股收益预期，营收也仅有一次超过预期 [2] 股价表现与市场比较 - 公司股价自年初以来下跌约1.3%，而同期标普500指数上涨了16.9%，表现显著弱于大盘 [3] - 股价未来的走势将很大程度上取决于管理层在财报电话会议中的评论 [3] 未来业绩展望与预期 - 当前市场对下一季度的共识预期为每股收益0.32美元，营收1055万美元 [7] - 对本财年的共识预期为每股收益1.19美元，营收4190万美元 [7] - 在本季度财报发布前，公司的盈利预期修正趋势好坏参半，目前其Zacks评级为第3级（持有） [6] 行业背景与同业比较 - 公司所属的行业为Zacks金融-储蓄与贷款业，该行业在250多个Zacks行业中排名前36% [8] - 同业公司BankFinancial预计将在即将发布的报告中公布季度每股收益0.19美元，同比增长18.8%，营收预计为1340万美元，同比增长2% [9] - BankFinancial的每股收益预期在过去30天内保持不变 [9]