净收入与每股收益情况 - 2023年第一季度公司净收入为650万美元，摊薄后每股普通股收益为0.32美元，2022年第一季度净收入为560万美元，摊薄后每股普通股收益为0.28美元，2022年第四季度净收入为840万美元，摊薄后每股普通股收益为0.42美元[206] - 2023年第一季度剔除合并相关费用后净收入为700万美元，摊薄后每股0.35美元，2022年第四季度为910万美元，摊薄后每股0.46美元，2022年第一季度为620万美元，摊薄后每股0.31美元[206] 净收入变化原因 - 2023年第一季度与2022年第一季度相比，剔除合并相关费用后净收入增加80.3万美元，主要因净利息收入增加320万美元，部分被非利息收入减少71.2万美元、非利息费用增加60万美元和信贷损失拨备增加61.3万美元抵消[206] - 2023年第一季度与2022年第四季度相比，剔除合并相关费用后净收入减少220万美元，因净利息收入减少130万美元、非利息收入减少52.8万美元，以及非利息费用增加16.9万美元和信贷损失拨备增加76.3万美元[206] 合并相关费用 - 2023年第一季度和2022年第四季度记录的合并相关费用分别为69.1万美元和96.7万美元[206] 税等效净利息收入与净利息收益率 - 2023年第一季度税等效净利息收入为2570万美元，2022年第一季度为2250万美元，2022年第四季度为2690万美元[207] - 2023年第一季度净利息收益率为3.18%，较2022年第一季度的2.76%增加42个基点，较2022年第四季度的3.35%减少17个基点[207] 税等效利息收入变化原因 - 2023年第一季度与2022年第一季度相比，税等效利息收入增加1070万美元，增幅44.1%，主要因贷款平均额增加4.759亿美元且平均收益率提高59个基点，应税投资证券平均余额增加1.225亿美元带来210万美元额外收入[208] 利息费用变化原因 - 2023年第一季度与2022年第一季度相比，利息费用增加750万美元，增幅396.1%，主要因计息存款费用增加590万美元和联邦住房贷款银行短期借款费用增加140万美元，短期借款平均余额增加1.14亿美元[211] - 2023年第一季度与2022年第四季度相比，利息费用增加410万美元，增幅76.1%，主要因计息负债利率提高，其中计息存款利率提高52个基点，联邦住房贷款银行短期借款利率提高98个基点[212] 总非利息收入变化 - 2023年第一季度总非利息收入较2022年第一季度减少71.2万美元，降幅11.8%，较2022年第四季度减少52.8万美元，降幅9.0%[217] 非利息费用变化 - 2023年第一季度非利息费用（不含合并相关费用）较2022年第一季度增加60万美元，增幅3.1%，较2022年第四季度增加16.9万美元，增幅不到1.0%[218] 信贷损失拨备与准备金比率 - 2023年第一季度信贷损失拨备为120万美元，2022年第一季度为60万美元，2022年第四季度为45万美元[219] - 2023年3月31日、2022年12月31日和2022年3月31日，信贷损失准备金与期末贷款的比率分别为1.07%、0.65%和0.67%[219] 所得税费用 - 2023年第一季度所得税费用为240万美元，2022年第一季度为190万美元，2022年第四季度为290万美元[220] 待售贷款公允价值 - 2023年3月31日和2022年12月31日，待售贷款的公允价值分别为350万美元和420万美元[221] 贷款总额与结构 - 截至2023年3月31日，收购Severn剩余未偿还贷款总额为3.428亿美元，剔除这些贷款和遗留PPP贷款，遗留贷款总额较2022年12月31日增加1.42亿美元，增幅6.5%[225] - 2023年3月31日，建设贷款为2.504亿美元，占贷款总额的9.4%，商业房地产贷款为11亿美元，占贷款总额的41.1%[226] 净利息利差与净息差 - 2023年第一季度净利息利差为2570.4万美元，净息差为3.18%；2022年第一季度净利息利差为2246.9万美元，净息差为2.76%[215] 贷款占总风险资本比率 - 2023年3月31日，非业主占用商业房地产贷款（包括建设、土地和土地开发贷款）占总风险资本的290.9%，建设、土地和土地开发贷款占总风险资本的69.3%[229] 商业房地产投资组合增长情况 - 商业房地产投资组合（包括建设）在过去36个月内增长108.0%[230] 贷款信用损失拨备与净冲销比率 - 2023年3月31日贷款信用损失拨备为2850万美元，2022年12月31日为1660万美元，2022年3月31日为1470万美元[231] - 2023年第一季度净冲销与平均贷款的年化比率为0.00%，2022年第四季度为0.01%，2022年第一季度年化净回收为0.03%[231] 非performing资产情况 - 2023年3月31日非 performing资产为270万美元，2022年12月31日为390万美元，主要因逾期90天以上仍计息贷款减少120万美元（66.8%）[235] 投资证券情况 - 2023年3月31日投资证券（包括受限股票）总计6.47亿美元，较2022年12月31日减少850万美元（1.3%）[240] 总存款情况 - 2023年3月31日总存款为29.9亿美元，较2022年12月31日减少1520万美元（不到1%）[241] 短期借款情况 - 2023年3月31日短期借款为1.315亿美元，2022年12月31日为4000万美元[243] 现金及现金等价物净减少情况 - 2023年前三个月现金及现金等价物净减少1780万美元，2022年同期减少1260万美元[247] 股东权益总额情况 - 2023年3月31日股东权益总额降至3.616亿美元，较2022年12月31日减少260万美元（不到1%）[249] 资本充足率情况 - 2023年3月31日公司和银行被视为“资本充足”，公司一级杠杆比率为9.26%，一级风险资本比率为11.85%，总风险资本比率为13.85%[252][254]

Table of Contents UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION Washington, D.C. 20549 FORM 10-K þ ANNUAL REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the Year Ended December 31, 2022 ◻ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 Commission File No. 0-22345 SHORE BANCSHARES, INC. (Exact name of registrant as specified in its charter) | Maryland | 52-1974638 | | --- | --- | | (State or Other Jurisdiction of | (I.R.S. Employe ...

Table of Contents UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION Washington, D.C. 20549 FORM 10-Q ☒ QUARTERLY REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the Quarterly Period Ended September 30, 2022 OR ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the transition period from to Commission file number 0-22345 SHORE BANCSHARES, INC. (Exact name of registrant as specified in its charter) | Maryland | 52-1974638 | | --- | - ...

公司运营分行情况 - 公司在马里兰州、特拉华州和弗吉尼亚州运营30家全方位服务分行[196] 净收入与每股收益情况 - 2022年第二季度公司净收入为750万美元，摊薄后每股普通股收益为0.38美元，2021年同期净收入为400万美元，摊薄后每股普通股收益为0.34美元；2022年第一季度净收入为560万美元，摊薄后每股普通股收益为0.28美元[210] - 2022年上半年公司净收入为1310万美元，摊薄后每股普通股收益为0.66美元，2021年同期净收入为800万美元，摊薄后每股普通股收益为0.68美元[211] 税等效净利息收入情况 - 2022年第二季度税等效净利息收入为2470万美元，2021年同期为1410万美元，2022年第一季度为2250万美元[213][214] - 2022年上半年税等效净利息收入增加1910万美元，增幅68.4%[222] 净利息收益率情况 - 2022年第二季度净利息收益率为3.10%，较2021年同期的2.91%增加19个基点，较2022年第一季度的2.78%增加32个基点[214] - 2022年上半年净利息收益率为2.94%，2021年同期为2.96%[222] 税等效利息收入变化情况 - 2022年第二季度税等效利息收入较2021年同期增加1110万美元，增幅71.6%；较2022年第一季度增加230万美元，增幅9.6%[215][216] 贷款平均额情况 - 2022年第二季度贷款平均额较2021年同期增加77250万美元，平均收益率提高25个基点；较2022年第一季度增加8140万美元，增幅3.8%[215][216] - 2022年上半年贷款平均余额增加7405万美元，增幅51.1%，主要因2021年第四季度收购Severn [225] 应税投资证券平均余额情况 - 2022年第二季度应税投资证券平均余额较2021年同期增加2.601亿美元，带来130万美元额外收入；较2022年第一季度增加1520万美元，增幅2.9%，平均收益率提高26个基点，带来40.7万美元额外收入[215][216] - 2022年上半年应税投资证券平均余额增加2815万美元，增幅109.5%[225] 利息支出情况 - 2022年第二季度利息支出较2021年同期增加62.4万美元，增幅43.7%；较2022年第一季度增加15.8万美元，增幅8.3%[217][218] - 2022年上半年利息支出增加97.4万美元，增幅32.8%，主要因计息存款增加8606万美元，增幅68.1%[226] 合并相关费用情况 - 2022年第二季度和第一季度的合并相关费用分别为24.1万美元和73万美元[210] 利息收入情况 - 2022年上半年利息收入增加2010万美元，增幅65.0%，主要因贷款利息和费用增加1680万美元，增幅58.3%，应税投资证券增加240万美元，增幅116.1%[225] 非利息收入情况 - 2022年第二季度非利息收入较2021年第二季度增加290万美元，增幅100.9%，较2022年第一季度减少21.3万美元，降幅3.5%[231] - 2022年上半年非利息收入较2021年同期增加640万美元，增幅117.6%[232] 非利息支出情况 - 2022年第二季度非利息支出（不含合并相关费用）较2021年第二季度增加940万美元，增幅89.1%，较2022年第一季度增加25.1万美元，增幅1.2%[235] - 2022年上半年非利息支出（不含合并相关费用）较2021年同期增加1850万美元，增幅87.9%[236] 信贷损失拨备情况 - 2022年第二季度信贷损失拨备为20万美元，2021年第二季度为65万美元，2022年第一季度为60万美元[237] - 2022年6月30日，信贷损失拨备与期末贷款的比率为0.68%，2022年3月31日为0.67%，2021年6月30日为1.02%[237] - 2022年和2021年截至6月30日的六个月信贷损失拨备分别为80万美元和110万美元，净回收额分别为73.9万美元和12.5万美元[238] - 2022年6月30日，信贷损失拨备为1550万美元，2021年12月31日为1390万美元，2021年6月30日为1510万美元[251] 净回收额情况 - 2022年第二季度净回收额为57.3万美元，2021年第二季度为12.5万美元，2022年第一季度为16.6万美元[237] - 2022年第二季度年化净回收额与平均贷款的比率为0.10%，2022年第一季度为0.03%，2021年第二季度为0.03%[251] - 2022年6月30日总净冲销（回收）为57.3万美元，年化净冲销（回收）与平均贷款的比率为 - 0.10%；2021年6月30日分别为12.5万美元和 - 0.03%[255] 所得税费用情况 - 2022年第二季度所得税费用为270万美元，2021年第二季度为140万美元，2022年第一季度为190万美元[239] 待售贷款公允价值情况 - 2022年6月30日和2021年12月31日，待售贷款的公允价值分别为730万美元和3770万美元[241] 总贷款情况 - 截至2022年6月30日，总贷款为2.264579亿美元，2021年12月31日为2.119175亿美元[244] PPP贷款情况 - 2022年6月30日，PPP贷款为170万美元，2021年12月31日为2760万美元，减少了2580万美元，降幅为93.7%[245] 非performing资产情况 - 2022年6月30日非 performing资产为370万美元，较2021年12月31日的300万美元增加，主要因收购Severn使非应计贷款增加68.9万美元，增幅34.4%[258] 投资证券情况 - 2022年6月30日投资证券（含受限股票）总计5.648亿美元，较2021年12月31日增加3770万美元，增幅7.15%[264] 债务证券组合归类情况 - 2022年6月30日债务证券组合中18.6%归类为可供出售，81.4%归类为持有至到期；2021年12月31日分别为22.6%和77.4%[263] 可供出售证券构成情况 - 2022年6月30日可供出售证券中77.4%为抵押支持证券，20.6%为美国政府机构证券，2.0%为公司债券；2021年末分别为79.2%、19.1%和1.7%[264] 持有至到期证券构成情况 - 2022年6月30日持有至到期证券中73.8%为抵押支持证券，23.3%为美国政府机构证券，2.8%为次级债务工具，社区再投资债券不足1%；2021年末分别为74.8%、21.4%、3.6%和不足1%[264] 总存款情况 - 2022年6月30日总存款为30.1亿美元，较2021年12月31日减少1190万美元，降幅小于1%[266] 短期借款情况 - 2022年6月30日公司无短期借款，2021年12月31日有410万美元的回购协议下出售证券的短期借款[267] 现金及现金等价物净变化情况 - 2022年前六个月现金及现金等价物净减少1.806亿美元，2021年前六个月增加5030万美元，2022年减少主要因净贷款增长1.439亿美元和购买持有至到期证券7850万美元[271] 银行质押抵押品情况 - 2022年6月30日和2021年12月31日，银行通过联邦住房贷款银行（FHLB）分别质押约2.9亿美元和3.637亿美元的抵押品[272] 股东权益情况 - 截至2022年6月30日，公司股东权益较2021年12月31日增加210万美元，增幅不到1%，达到3.528亿美元[273] 可供出售证券未实现损失情况 - 可供出售证券未实现损失（税后）为670万美元，股息支付记录在累计其他综合收益（损失）中，部分抵消了当年留存收益的增加[275] 公司合并资本要求情况 - 自2021年第四季度收购Severn后，截至2021年12月31日，公司合并总资产超过30亿美元，需遵守合并资本要求[277] 资本比率情况 - 截至2022年6月30日，Shore Bancshares, Inc.一级杠杆率为8.65%，普通股一级资本比率为12.22%，一级风险资本比率为12.22%，总风险资本比率为14.70%[280] - 截至2022年6月30日，Shore United Bank一级杠杆率为9.45%，普通股一级资本比率为13.39%，一级风险资本比率为13.39%，总风险资本比率为14.05%[280] - 截至2021年12月31日，Shore Bancshares, Inc.一级杠杆率为9.43%，普通股一级资本比率为12.76%，一级风险资本比率为12.76%，总风险资本比率为15.36%[280] - 截至2021年12月31日，Shore United Bank一级杠杆率为9.48%，普通股一级资本比率为13.90%，一级风险资本比率为13.90%，总风险资本比率为14.55%[280] 公司市场风险情况 - 公司主要市场风险是利率波动，自2021年12月31日起持续监控实际和模拟敏感性头寸[281]

净收入与每股收益情况 - 2022年第一季度公司净收入为560万美元，摊薄后每股普通股收益为0.28美元，2021年第一季度净收入为400万美元，摊薄后每股普通股收益为0.34美元；2021年第四季度净收入为270万美元，摊薄后每股普通股收益为0.16美元[191] - 2022年第一季度剔除合并相关费用后净收入为620万美元，摊薄后每股0.31美元，2021年第四季度为790万美元，摊薄后每股0.46美元；与2021年第一季度相比增加240万美元[191] 净利息收入与收益率变化 - 2022年第一季度与2021年第一季度和第四季度相比，净利息收入增加，主要因贷款利息和费用及应税投资证券收入增加，部分被计息存款和次级债务利息费用增加抵消[192] - 2022年第一季度净利息收益率为2.78%，较2021年第一季度的3.00%下降22个基点，较2021年第四季度的2.87%下降9个基点[192] - 若无4亿美元估计过剩流动性，2022年第一季度净利息收益率为3.07%[194] - 2022年第一季度净利息利差为2246.9万美元，收益率2.66%；净利息收益率为2.76%；2021年第一季度净利息利差为1383.6万美元，收益率2.84%；净利息收益率为3.00%[201] 税等效利息收入变化 - 2022年第一季度税等效利息收入较2021年第一季度增加900万美元，增幅58.4%，主要因贷款平均规模增加6.849亿美元及平均收益率提高17个基点等[195] - 2022年第一季度税等效利息收入较2021年第四季度增加190万美元，增幅8.6%，主要因贷款平均余额增长2.486亿美元，增幅13.2%等[196] 利息费用变化 - 2022年第一季度利息费用较2021年第一季度增加35万美元，增幅22.7%，源于计息存款费用及长期预付款和次级债务费用增加[197] - 2022年第一季度利息费用较2021年第四季度增加13.7万美元，增幅7.8%，主要因计息存款平均余额增加2.844亿美元，增幅15.4%[198] 合并相关费用情况 - 2022年第一季度和2021年第四季度合并相关费用分别为73万美元和760万美元[191] 总非利息收入与支出变化 - 2022年第一季度总非利息收入较2021年第一季度增加350万美元，增幅136.4%，较2021年第四季度增加91.7万美元，增幅17.9%[203] - 2022年第一季度总非利息支出（不包括合并相关费用）较2021年第一季度增加910万美元，增幅86.7%，较2021年第四季度增加370万美元，增幅15.8%[204] 信贷损失拨备情况 - 2022年第一季度信贷损失拨备为60万美元，2021年第一季度为42.5万美元，2021年第四季度为 - 170万美元[205] - 2022年3月31日、2021年12月31日和2021年3月31日，信贷损失拨备分别为1470万美元、1390万美元和1430万美元[217] - 2022年3月31日和2021年12月31日，信贷损失拨备占期末贷款的百分比分别为0.67%和0.66%，排除PPP贷款和收购贷款后分别为0.92%和0.93%[217] 所得税费用与有效税率情况 - 2022年第一季度所得税费用为190万美元，2021年第一季度为140万美元，2021年第四季度为130万美元；2022年第一季度有效税率为25.6%，2021年第四季度为31.8%，2021年第一季度为26.4%[206] 待售贷款公允价值情况 - 2022年3月31日和2021年12月31日，待售贷款的公允价值分别为1290万美元和3770万美元[207] 贷款业务情况 - 截至2022年3月31日，收购Severn新增的5.846亿美元贷款中，有5.065亿美元未偿还；剔除这些贷款和遗留PPP贷款，遗留贷款较2021年12月31日增加1.119亿美元，增幅7.2%[2021] - 2022年3月31日和2021年12月31日，PPP贷款分别占总贷款的1490万美元和1840万美元；2022年3月31日未偿还PPP贷款较2021年12月31日减少1270万美元，降幅45.9%[2021] - 2022年3月31日，建筑贷款为2.582亿美元，占总贷款的11.8%；商业房地产贷款为9.281亿美元，占总贷款的42.6%[2023] - 2021年12月31日，建筑贷款为2.394亿美元，占总贷款的11.3%；商业房地产贷款为8.962亿美元，占总贷款的42.3%[2023] - 2022年3月31日，非业主自用商业房地产贷款占总风险资本的291.4%，建设、土地及土地开发贷款占总风险资本的79.1%[214] - 商业房地产投资组合（包括建设）在过去36个月增长了101.4%[215] 净回收额情况 - 2022年第一季度净回收额为16.6万美元，年化净回收额与平均贷款的比率为0.03%[217] 不良资产情况 - 2022年3月31日和2021年12月31日，不良资产分别为390万美元和300万美元，非应计贷款增加84.4万美元（42.1%），应计问题债务重组减少66.3万美元（11.7%）[215] 债务证券投资组合情况 - 2022年3月31日，债务证券投资组合中21.5%归类为可供出售，78.5%归类为持有至到期，而2021年12月31日分别为22.6%和77.4%[215] 投资证券情况 - 2022年3月31日，包括受限股票在内的投资证券总计5.25亿美元，较2021年12月31日减少210万美元（不到1%）[216] 总存款情况 - 2022年3月31日，总存款达30.7亿美元，较2021年12月31日增加4230万美元（1.4%）[218] 短期回购协议借款情况 - 2022年3月31日，短期回购协议借款较2021年12月31日减少410万美元（100%）[219] 次级债务证券情况 - 2021年10月31日公司收购的2035年到期次级债务证券未偿还本金余额为2060万美元，2022年3月31日债务余额为1820万美元[232] 现金及现金等价物情况 - 2022年前三个月现金及现金等价物净减少1260万美元，2021年同期增加4020万美元，2022年减少主要因净贷款增长6120万美元和购买银行拥有的人寿保险1000万美元[233] 资金信贷额度与抵押品情况 - 银行有1500万美元联邦基金信贷额度和反向回购协议用于满足短期资金需求，2022年3月31日和2021年12月31日通过FHLB质押的抵押品分别约为2.831亿美元和3.639亿美元[234] 股东权益情况 - 截至2022年3月31日，公司股东权益总额增加120万美元至3.519亿美元，增幅不到1%[235] 合并资本要求情况 - 公司2021年第四季度收购Severn后，截至2021年12月31日合并总资产超过30亿美元，需遵守合并资本要求[238] 资本比率情况 - 截至2022年3月31日，Shore Bancshares, Inc.一级杠杆比率为8.33%，普通股一级资本比率为12.35%，一级风险资本比率为12.35%，总风险资本比率为14.86%[241] - 截至2022年3月31日，Shore United Bank一级杠杆比率为9.14%，普通股一级资本比率为13.56%，一级风险资本比率为13.56%，总风险资本比率为14.21%[241] - 截至2021年12月31日，Shore Bancshares, Inc.一级杠杆比率为9.43%，普通股一级资本比率为12.76%，一级风险资本比率为12.76%，总风险资本比率为15.36%[241] - 截至2021年12月31日，Shore United Bank一级杠杆比率为9.48%，普通股一级资本比率为13.90%，一级风险资本比率为13.90%，总风险资本比率为14.55%[241] 市场风险情况 - 公司主要市场风险是利率波动，自2021年12月31日起持续监控实际和模拟敏感性头寸[242]

整体财务数据关键指标变化 - 2021年净收入为1537万美元，2020年为1573万美元，2021年基本和摊薄后每股收益分别为1.17美元和1.27美元，2020年分别为1.27美元和1.37美元[226] - 2021年12月31日总资产为34.60亿美元，较2020年末的19.33亿美元增加15亿美元，增幅79.0%，剔除收购资产后增加4.068亿美元，增幅21.0%[227] - 总存款较2020年12月31日增加13.26亿美元，增幅77.9%，剔除收购存款后增加3.702亿美元，增幅21.8%[228] - 股东权益较2020年12月31日增加1.557亿美元，增幅79.8%，2021年12月31日，总权益与总资产比率为10.14%，有形权益与有形资产比率为8.25%[229] - 2021年末总资产为34.60136亿美元，较2020年末的19.33315亿美元增长79.0%[355,357] - 2021年末总负债为31.09443亿美元，较2020年末的17.38296亿美元增长78.9%[355,357] - 2021年末股东权益为3.50693亿美元，较2020年末的1.95019亿美元增长80.0%[357] - 2021年净利润为1536.8万美元，较2020年的1573万美元下降2.3%[359,361] - 2021年综合收益为1389.5万美元，较2020年的1705.2万美元下降18.5%[361] - 2021年净利润为15368000美元，2020年为15730000美元[367] - 2021年经营活动净现金使用量为7503000美元，2020年提供的净现金为18430000美元[367] - 2021年投资活动提供的净现金为38193000美元，2020年使用的净现金为280080000美元[367] - 2021年融资活动提供的净现金为366006000美元，2020年为353596000美元[367] - 2021年现金及现金等价物净增加额为396696000美元，2020年为91946000美元[367] - 2021年末现金及现金等价物为583613000美元，2020年末为186917000美元[367] 净利息相关数据关键指标变化 - 2021年税等效净利息收入为6430万美元，较2020年增加1150万美元，增幅21.9%[242] - 2021年净利息收益率为2.94%，2020年为3.27%，净利息利差2021年为2.80%，2020年为3.05%[243] - 2021年与2020年相比，净利息收入增加主要因盈利资产平均余额增加5.741亿美元，增幅35.6%，付息存款利率降低30个基点[242] - 2021年净利息收益率下降主要因总盈利资产平均收益率下降50个基点，存款大幅增加使多余流动性投资于低收益资产[243] - 2021年总利息收入为7030万美元，2020年为5980万美元，增长主要因生息资产平均余额增加5.741亿美元[245] - 2021年贷款利息对总利息收入影响最大，增加840万美元，贷款平均余额增加1.996亿美元，增幅14.6% [245] - 2021年利息支出为600万美元，2020年为710万美元，减少主要因计息存款平均利率下降[246] - 2021年净利息收入增加1154.2万美元，其中利率因素贡献261.5万美元，规模因素贡献892.7万美元[248] - 2021年总利息收入为7016.9万美元，较2020年的5967.7万美元增长17.6%[359] - 2021年总利息支出为603.9万美元，较2020年的708万美元下降14.7%[359] - 2021年净利息收入为6413万美元，较2020年的5259.7万美元增长21.9%[359] 非利息相关数据关键指标变化 - 2021年非利息收入增加270万美元，增幅25.6%，主要因新增抵押部门和Mid - Maryland产权业务[249] - 2021年非利息支出（不含合并相关费用）增加990万美元，增幅25.7%，主要因多项费用增加[251] - 2021年非利息收入为1349.8万美元，较2020年的1074.9万美元增长25.6%[359] - 2021年非利息支出为5680.6万美元，较2020年的3839.9万美元增长48.0%[359] 所得税相关数据关键指标变化 - 2021年公司报告所得税费用为580万美元，2020年为530万美元，有效税率2021年为27.4%，2020年为25.3% [255] - 2021年所得税支付为6253000美元，2020年为7935000美元[368] PPP贷款业务数据关键指标变化 - 2020年4月至PPP项目结束，公司处理1488笔PPP贷款，约1.267亿美元，截至2021年12月31日，有227笔PPP贷款未偿还，总计2760万美元[230][231] - 2021年末PPP贷款占总贷款2760万美元，2020年末为1.228亿美元[269] 员工数量数据关键指标变化 - 截至2021年12月31日，公司全职等效员工为454人，2020年为287人[252] 各类存款数据关键指标变化 - 截至2021年12月31日，公司其他银行计息存款从2020年的1.703亿美元增至5.667亿美元，增加3.964亿美元[257] - 2021年末存款总额从2020年末的17亿美元增至30.3亿美元，Severn收购增加约9.553亿美元[272] - 2021年平均生息存款增加3.845亿美元，增幅36.4%；平均无息存款增加1.432亿美元，增幅33.2%[274] - 2021年末估计未保险存款为9.748亿美元，2020年末为3.531亿美元[276] 投资证券数据关键指标变化 - 截至2021年12月31日，投资证券从2020年的2.103亿美元增至5.271亿美元，增加3.168亿美元[258] - 2021年末可供出售投资证券为1.17亿美元，2020年末为1.396亿美元；2021年未购买，2020年购买7350万美元[259] - 2021年末持有至到期投资证券为4.046亿美元，2020年末为6570万美元；2021年购买2.555亿美元，2020年购买5720万美元[260] - 2021年末可供出售证券中美国政府机构占比19.1%，抵押支持证券占比79.2%，公司债券占比1.7%；2020年末分别为16.9%、83.1%和0%[259] - 2021年末持有至到期证券中美国政府机构占比21.5%，抵押支持证券占比74.8%，次级债务工具占比3.6%，社区再投资债券占比不到1%；2020年末分别为28.7%、41.5%、29.2%和不到1%[262] - 2021年末可供出售投资证券总计1.17亿美元，2020年12月31日为1.396亿美元[332] - 2021年可供出售证券未实现损失为2027000美元，2020年未实现收益为1804000美元[368] 贷款业务数据关键指标变化 - 2021年末贷款待售公允价值为3770万美元，2020年末无此类贷款[266] - 2021年末贷款总额为21亿美元，较2020年末增加6.649亿美元，增幅45.7%[268] - 2021年末和2020年末，零售回购协议下出售的证券分别为410万美元和110万美元[277] - 2021年末，长期FHLB借款新增1010万美元，利率2.19%，到期日为2022年10月，2020年末无此类借款[277] - 2020年8月25日，公司发行2500万美元次级票据，初始利率5.375%，2025年9月1日前按此利率付息，之后按浮动利率付息[278][279] - 2021年10月31日，公司从Severn收购的2035年到期次级债务证券本金余额为2060万美元，2021年末债务余额为1820万美元[280] - 2021年和2020年，信贷损失拨备分别为 - 35.8万美元和390万美元，2021年净贷款回收为41.4万美元，2020年净贷款冲销为51.9万美元[301] - 2021年末和2020年末，信贷损失准备金均为1390万美元，占期末贷款的比例分别为0.93%和1.09%，2021年和2020年净（回收）冲销与平均贷款的比率分别为 - 0.03%和0.04%[302] - 2021年整体信贷质量较2020年改善，非应计贷款减少350万美元，90天仍应计贷款减少29.6万美元，应计债务重组贷款减少130万美元[303] - 2021年次级和关注类贷款分别减少810万美元和330万美元，合格/观察类贷款增加1200万美元[305] - 2021年净冲销（回收）为41.4万美元，占平均贷款的0.03%；2020年为-51.9万美元，占比0.04%[307] - 2021年末信贷损失准备金占期末贷款的比例为0.66%（含PPP贷款）、0.93%（不含部分贷款），占平均贷款的比例为0.89%[307] - 2021年末非应计贷款占总贷款的比例为0.09%，较2020年的0.38%下降；应计债务重组贷款占比为0.27%，较2020年的0.48%下降[312] - 2021年末非盈利资产为300万美元，较2020年末减少320万美元，降幅51.4%；应计债务重组贷款为570万美元，较2020年末减少130万美元，降幅19.0%[309] - 2021年末非应计贷款与总资产的比率为0.06%，较2020年末的0.28%下降；应计债务重组贷款与总资产的比率为0.16%，较2020年末的0.36%改善[309] - 截至2021年12月31日，公司贷款损失准备总额为1394.4万美元[348] - 2021年从贷款转移到其他房地产的金额为205000美元，2020年为0[368] 利率风险相关数据关键指标变化 - 利率上升400个基点时，2021年12月31日预计净利息收入变化为23.5%，2020年为23.5%；经济价值变化2021年为-2.1%，2020年为13.9%[321][322] - 公司通过平衡浮动利率资产和负债、匹配固定利率合同期限等方式管理利率风险[314] - 公司每季度至少进行一次利率模拟分析并向董事会报告，还会对报表进行六种利率冲击测试[317][318] - 长期通胀可能导致利率、工资和成本上升，若收入未相应增加，将对公司经营结果产生不利影响[325] 公司资金额度相关数据关键指标变化 - 公司有1500万美元联邦基金信贷额度和反向回购协议，2021年12月31日联邦住房贷款银行（FHLB）信贷额度约为3.637亿美元[331] - 2021年12月31日，公司存贷比约为70.0%，低于2020年末的85.5%，存款自2020年末增加13.3亿美元，增幅77.9%[332] - 2021年12月31日，现金及现金等价物为5.836亿美元，较2020年末的1.869亿美元增加3.967亿美元，增幅212.2%[332] 公司收购相关数据关键指标变化 - 截至2021年12月31日，公司收购塞文银行（Severn Bancorp）的资产和收入分别约占公司合并资产和合并收入的30%和8%[339] - 2021年10月31日，公司完成对塞文银行的收购，总对价约为1.698亿美元[350] 衍生工具相关数据关键指标变化 - 公司的衍生工具包括利率锁定承诺（IRLCs）和强制远期合约，按美国财务会计准则委员会（FASB）指导进行核算[329] - 2021年12月31日公司无指定套期保值[416] 公司贷款承诺相关数据关键指标变化 - 公司发放贷款承诺至贷款结束和出售的时间一般为14天至120天[330] 公司财务报告内部控制相关数据关键指标变化 - 公司管理层评估认为，截至2021年12月31日，公司财务报告内部控制有效[338] 公司会计政策相关数据关键指标变化 - 公司认为与信用损失准备、企业合并中收购贷款的会计处理和商誉相关的会计政策为关键会计政策[233] - 贷款减值按预期未来现金流现值等方法计量，无法收回部分会冲销[387] - 贷款被认定为问题债务重组需满足借款人财务困难且债权人给予让步等条件[388] - 信用损失准备基于贷款组合规模、风险特征等因素确定，评估至少每季度进行一次[392] - 信用损失准备由特定准备、

公司业务拓展 - 公司收购安纳波利斯的塞文银行公司，将扩大在安纳波利斯和安妮阿伦德尔县等市场的业务范围[145] 薪资保护计划（PPP）贷款情况 - 第一轮薪资保护计划（PPP）贷款1495笔，金额1.29亿美元，截至2021年9月30日，1447笔已获豁免或偿还，金额1.259亿美元；第二轮PPP贷款959笔，金额6730万美元，597笔已获豁免或偿还，金额2890万美元；截至2021年9月30日，共有410笔PPP贷款未偿还，金额4150万美元[148] 贷款延期支付情况 - 自疫情开始至2021年9月30日，公司执行了2.211亿美元未偿还贷款余额的本金和/或利息延期支付，截至该日，无与新冠相关的贷款延期未偿还[150] 股票回购计划情况 - 公司股票回购计划中，截至2021年12月31日到期时，还有54.2万美元可用[152] 公司净收入及每股收益情况 - 2021年第三季度，公司净收入460万美元，摊薄后每股普通股收益0.39美元，2020年第三季度净收入340万美元，摊薄后每股普通股收益0.27美元；与2020年第三季度相比，净收入增加120万美元[160] - 2021年第二季度，公司净收入400万美元，摊薄后每股普通股收益0.34美元；与2021年第二季度相比，2021年第三季度净收入增加58.6万美元[160] - 2021年前九个月，公司净收入1260万美元，摊薄后每股普通股收益1.08美元，2020年前九个月净收入1180万美元，摊薄后每股普通股收益0.95美元；与2020年前九个月相比，净收入增加80.1万美元[161] 合并相关费用情况 - 2021年第二和第三季度分别记录了37.7万美元和53.8万美元的合并相关费用[160] - 2021年前九个月，总合并相关费用为91.5万美元[161] 银行报告单位情况 - 截至2021年9月30日，公司只有一个银行报告单位[158] 税等效净利息收入情况 - 2021年第三季度税等效净利息收入为1560万美元，2020年第三季度为1330万美元，2021年第二季度为1410万美元[162][163] - 截至2021年9月30日的九个月，税等效净利息收入较2020年同期增加470万美元，增幅12.0%，净利息收益率为2.97%，低于2020年同期的3.35%[172] 净利息收益率情况 - 2021年第三季度净利息收益率为2.99%，较2020年第三季度的3.17%下降18个基点，较2021年第二季度的2.91%上升8个基点；若无2亿美元超额流动性，2021年第三季度收益率为3.31%[163] 税等效利息收入情况 - 2021年第三季度税等效利息收入较2020年第三季度增加200万美元，增幅13.4%；较2021年第二季度增加140万美元，增幅8.8%[164][165] - 截至2021年9月30日的九个月，税等效利息收入较2020年同期增加360万美元，增幅8.1%，主要源于贷款利息和费用增加240万美元（增幅5.6%）和应税投资证券利息增加130万美元（增幅60.2%）[173][174] 贷款平均余额及收益率情况 - 2021年第三季度贷款平均余额较2020年第三季度增加8060万美元，平均收益率提高13个基点；较2021年第二季度增加4260万美元，平均收益率提高14个基点[164][165] - 截至2021年9月30日的九个月，贷款平均余额较2020年同期增加1.127亿美元，增幅8.4%；应税投资证券平均余额较2020年同期增加1.586亿美元，增幅127.4%，平均收益率下降66个基点[174] 投资证券平均余额及收益率情况 - 2021年第三季度投资证券平均余额较2020年第三季度增加1.982亿美元，平均收益率下降56个基点；2021年第三季度应税投资证券平均余额较2021年第二季度增加4810万美元，平均收益率提高5个基点[164][165] 利息支出情况 - 2021年第三季度利息支出较2020年第三季度减少30.9万美元，降幅19.0%；较2021年第二季度减少11.6万美元，降幅8.1%[166][167] - 截至2021年9月30日的九个月，利息支出较2020年同期减少110万美元，降幅20.0%，主要因计息存款利率下降33个基点和消除FHLB长期预付款[175] 非利息收入情况 - 2021年第三季度非利息收入较2020年第三季度增加32.8万美元，增幅12.7%，较2021年第二季度增加6000美元，增幅不到1%[179] - 2021年前九个月非利息收入较2020年同期增加66.7万美元，增幅8.7%[180] 非利息支出情况 - 2021年第三季度非利息支出较2020年第三季度增加210万美元，增幅21.4%，较2021年第二季度增加110万美元，增幅9.7%[182] - 2021年前九个月非利息支出较2020年同期增加550万美元，增幅19.6%[183] 信贷损失拨备情况 - 2021年第三季度信贷损失拨备为29万美元，2020年第三季度为150万美元，2021年第二季度为65万美元[184] - 2021年前九个月信贷损失拨备为140万美元，2020年同期为290万美元[185] 所得税费用情况 - 2021年第三季度所得税费用为170万美元，2020年第三季度为110万美元，2021年第二季度为140万美元[186] 贷款总额情况 - 截至2021年9月30日贷款总额为14.95亿美元，较2020年12月31日增加4060万美元，增幅2.8%，剔除PPP贷款后增加1.219亿美元，增幅9.2%[188] 信贷损失准备金情况 - 截至2021年9月30日信贷损失准备金为1550万美元，2020年12月31日为1390万美元，2021年6月30日为1510万美元[184][193] 净回收额情况 - 2021年第三季度净回收额为14.7万美元，2020年第三季度为18.7万美元，2021年第二季度为12.5万美元[184] 贷款比率情况 - 2021年9月30日，计算比率所用季度至今平均贷款余额含6390万美元PPP贷款，剔除后比率为1.09%；2020年同期含1.257亿美元PPP贷款，剔除后比率为1.00%[198] 各项贷款净冲销（回收）情况 - 2021年各项贷款净冲销（回收）总计27.2万美元，占平均贷款的0.02%；2020年为 -58万美元，占比0.05%；2021年平均贷款余额为14.61083亿美元，2020年为13.48362亿美元[200] 非performing资产情况 - 2021年9月30日，非performing资产为440万美元，较2020年12月31日的630万美元减少，非accrual贷款减少200万美元，降幅36.6%；accruing TDRs减少120万美元，降幅17.8%[204] 债务证券投资组合归类情况 - 2021年9月30日，债务证券投资组合中29.8%归类为可供出售，70.2%归类为持有至到期；2020年12月31日分别为68.0%和32.0%[209] 投资证券情况 - 2021年9月30日，投资证券（含受限股票）总计3.602亿美元，较2020年12月31日增加1.499亿美元，增幅71.3%[210] 总存款情况 - 2021年9月30日，总存款达20.2亿美元，较2020年12月31日增加3.174亿美元，增幅18.7%[211] 短期借款情况 - 2021年9月30日，短期借款（证券回购协议）增至350万美元，较2020年12月31日增加250万美元，增幅233.4%[212] 次级票据发行情况 - 2020年8月25日，公司发行2500万美元固定至浮动利率次级票据，初始利率5.375%，2030年9月1日到期[213] 现金及现金等价物净增加情况 - 2021年前九个月现金及现金等价物净增加1.239亿美元，2020年同期增加6150万美元[214] 总股东权益情况 - 2021年9月30日，公司总股东权益增至2.016亿美元，较2020年12月31日增加660万美元，增幅3.4%[216] 市场风险及应对情况 - 公司主要市场风险是利率波动[224] - 公司有评估和缓解利率波动风险的程序[224] - 2020年年报第二部分第7项讨论了该风险及程序[224] - 自2020年12月31日以来，公司市场风险、评估和缓解风险的程序、实际和模拟敏感性头寸无重大变化[224]

公司基本信息 - 公司是总部位于马里兰州东海岸的最大独立金融控股公司，旗下银行在多地设有22家全服务分行[146] PPP贷款情况 - 第一轮PPP贷款1495笔，金额1.29亿美元，截至2021年6月30日，1037笔已获豁免或偿还，金额1.023亿美元；第二轮PPP贷款959笔，金额6730万美元，223笔已获豁免或偿还，金额720万美元；截至2021年6月30日，未偿还PPP贷款1195笔，总额8680万美元[149] - 截至2021年6月30日，未偿还PPP贷款总额为8680万美元，较2020年12月31日减少3600万美元，降幅29.3%[189] 贷款延期与修改情况 - 自疫情开始至2021年6月30日，公司执行本金和/或利息延期的未偿还贷款余额为2.211亿美元，截至2021年6月30日，仅950万美元（占总贷款组合的0.65%）仍处于延期状态[151] - 截至2021年6月30日，总贷款余额14.72429亿美元，其中952.6万美元贷款被修改，占比0.65%，仅酒店行业有贷款修改，修改比例为8.75%，商业贷款修改比例为0.92%[152] 股票回购与股息政策 - 公司目前暂停所有股票回购，合并完成后将恢复现有股票回购计划，剩余可回购金额为54.6万美元[154] - 公司预计基于强劲的资本状况维持季度现金股息，截至2021年6月30日，银行超过所有资本要求，被认为资本充足[155] 关键会计政策 - 公司认为信用损失准备和商誉及其他无形资产相关的会计政策为关键会计政策[158] - 信用损失准备代表管理层对资产负债表日贷款组合中固有信用损失的估计，确定该准备金额需要重大判断和估计[159] 流动性状况 - 公司密切监控流动性状况，目前因客户付款延期、PPP贷款资金和有机贷款增长，未动用可用的流动性来源[153] 疫情应对措施 - 公司自2020年3月开始为疫情潜在影响做准备，采取多项措施调整运营，保护员工和客户健康安全[148] 净收入与每股收益情况 - 2021年第二季度公司净收入400万美元，摊薄后每股收益0.34美元，2020年同期净收入530万美元，摊薄后每股收益0.43美元[161] - 2021年前六个月公司净收入800万美元，摊薄后每股收益0.68美元，2020年同期净收入850万美元，摊薄后每股收益0.68美元[164] 净利息收入与收益率情况 - 2021年第二季度税等效净利息收入1410万美元，2020年同期1310万美元，2021年第一季度1380万美元[165] - 2021年第二季度净利息收益率2.91%，较2020年同期的3.41%下降50个基点，较2021年第一季度的3.00%下降9个基点[165] - 2021年第二季度税等效利息收入较2020年同期增加93.8万美元，增幅6.4%，较2021年第一季度增加18.9万美元，增幅1.2%[166][167] - 2021年第二季度利息支出较2020年同期减少13.5万美元，降幅8.6%，较2021年第一季度减少11.6万美元，降幅7.5%[168][169] - 截至2021年6月30日的六个月，税等效净利息收入较2020年同期增加240万美元，增幅9.2%[174] - 截至2021年6月30日的六个月，税等效利息收入较2020年同期增加160万美元，增幅5.4%[175] - 截至2021年6月30日的六个月，利息支出较2020年同期减少76万美元，降幅20.4%[178] - 截至2021年6月30日的六个月，净利息收益率2.96%，2020年同期为3.45%[174] 非利息收入与支出情况 - 2021年上半年总非利息收入较2020年同期增加33.9万美元，增幅6.6%[182] - 2021年上半年总非利息支出较2020年同期增加340万美元，增幅18.7%[184] 信贷损失拨备与所得税费用情况 - 2021年上半年信贷损失拨备为110万美元，2020年同期为140万美元[187] - 2021年上半年所得税费用与2020年同期持平，均为290万美元[188] 贷款总额与结构情况 - 截至2021年6月30日，贷款总额为14.72亿美元，较2020年12月31日增加1820万美元，增幅1.2%[189] - 剔除PPP贷款后，截至2021年6月30日贷款总额增加6860万美元，增幅4.7%[189] - 截至2021年6月30日，建设贷款为1.168亿美元，占贷款总额的7.9%；商业房地产贷款为6.553亿美元，占贷款总额的44.5%[190] - 截至2021年6月30日，非业主占用商业房地产贷款（包括建设、土地和土地开发贷款）占总风险资本的302.3%[193] - 商业房地产投资组合（包括建设）在过去36个月内增长了41.7%[194] 信用损失准备情况 - 2021年6月30日、2021年3月31日和2020年12月31日，信用损失准备分别为1510万美元、1430万美元和1390万美元[196] - 2021年第二季度净回收额为12.5万美元，2020年第四季度为6.1万美元，2021年第一季度无净冲销或回收；2021年第二季度年化净回收与平均贷款的比率为0.03%，2020年第四季度为0.02%，2021年第一季度为0%[196] - 2021年6月30日和2020年12月31日，信用损失准备占期末贷款的百分比分别为1.02%和0.95%；排除PPP贷款后，该比率分别为1.09%和1.04%[197] 不良资产情况 - 2021年6月30日和2020年12月31日，不良资产分别为490万美元和630万美元，不良资产余额减少主要是由于非应计贷款减少150万美元，降幅27.6%；同期，应计问题债务重组减少65.9万美元，降幅9.4%[203] - 2021年6月30日和2020年12月31日，非应计贷款和应计TDRs占总贷款的比率分别降至0.70%和0.86%[203] 投资证券情况 - 2021年6月30日，投资证券（包括受限股票）总计3.174亿美元，较2020年12月31日增加1.071亿美元，增幅50.9%[208] - 2021年6月30日和2020年12月31日，债务证券组合中可供出售的分别占36.5%和68.0%，持有至到期的分别占63.5%和32.0%[207] 存款与借款情况 - 2021年6月30日，总存款达18.8亿美元，较2020年12月31日增加1799万美元，增幅10.6%[210] - 2021年6月30日，短期借款（证券出售回购协议）增至290万美元，较2020年12月31日增加190万美元，增幅176.9%[211] 次级票据发行情况 - 2020年8月25日，公司发行并出售总计2500万美元的固定至浮动利率次级票据，初始利率5.375%，2030年9月1日到期[212] 现金及现金等价物情况 - 2021年前六个月现金及现金等价物净增加5030万美元，2020年同期增加3130万美元[213] 银行资金与抵押情况 - 银行有1500万美元联邦基金信贷额度和逆回购协议用于满足短期资金需求[214] - 2021年6月30日和2020年12月31日，银行通过FHLB质押的抵押品分别约为2.989亿美元和3.167亿美元[214] 股东权益情况 - 2021年6月30日，公司股东权益总额较2020年12月31日增加370万美元至1.987亿美元[215] 社区银行杠杆率情况 - 2020年第二季度至年底社区银行杠杆率降至8%，2021年为8.5%，之后为9%[218] 银行资本水平情况 - 截至2021年6月30日，银行资本水平按规则仍被列为“资本充足”[220] - 2021年6月30日，银行一级杠杆比率为9.32%，一级普通股比率为13.15%，一级风险资本比率为13.15%，总风险资本比率为14.21%[222] - 2020年12月31日，银行一级杠杆比率为9.73%，一级普通股比率为13.21%，一级风险资本比率为13.21%，总风险资本比率为14.25%[222] 市场风险情况 - 公司主要市场风险是利率波动，自2020年12月31日以来市场风险、评估和缓解风险的程序及实际和模拟敏感性头寸无重大变化[223]

PPP贷款情况 - 第一轮PPP贷款1488笔，金额1.267亿美元，截至2021年3月31日，387笔、金额5220万美元已获豁免；第二轮PPP贷款660笔，金额5480万美元；截至2021年3月31日，未偿还PPP贷款1761笔，总额1.291亿美元[152] 贷款延期与修改情况 - 2021年第一季度，公司执行了2.211亿美元未偿还贷款余额的本金和/或利息延期，截至2021年3月31日，仅1610万美元（占总贷款组合的1.10%）仍处于延期状态[155] - 截至2021年3月31日，总贷款余额14.61522亿美元，其中1.6051亿美元贷款被修改，占比1.10%[156] 股票回购与股息情况 - 公司目前暂停了所有股票回购，合并完成后，公司打算恢复当前股票回购计划，剩余可回购金额为54.6万美元[158] - 公司预计基于强劲的资本状况维持季度现金股息，截至2021年3月31日，银行超过所有资本要求，被认为资本充足[159] 公司基本信息 - 公司是总部位于马里兰州东海岸的最大独立金融控股公司，旗下银行在多地运营22家全服务分行[149] - 公司普通股在纳斯达克全球精选市场上市，股票代码“SHBI”[150] 疫情应对措施 - 公司自2020年3月开始应对新冠疫情，启动业务连续性计划并采取多项措施[151] 流动性状况 - 公司密切监控流动性状况，目前因客户付款延期、PPP贷款资金和有机贷款增长，无需动用可用的流动性来源[157] 关键会计政策 - 公司认为信用损失准备和商誉及其他无形资产的会计政策是关键会计政策[161] 净收入与每股收益情况 - 2021年第一季度净收入为400万美元，摊薄后每股收益0.34美元，2020年第一季度净收入为310万美元，摊薄后每股收益0.25美元，2020年第四季度净收入为390万美元，摊薄后每股收益0.32美元[164] 税等效净利息收入与净利息收益率情况 - 2021年第一季度税等效净利息收入为1380万美元，2020年第一季度为1260万美元，2020年第四季度为1380万美元；2021年第一季度净利息收益率为3.00%，较2020年第一季度的3.48%下降48个基点，较2020年第四季度的3.08%下降8个基点[167] 利息收入情况 - 2021年第一季度利息收入较2020年第一季度增加65.8万美元，增幅4.5%，较2020年第四季度减少14.8万美元，降幅1.0%[168][169] 利息支出情况 - 2021年第一季度利息支出较2020年第一季度减少62.4万美元，降幅28.8%，较2020年第四季度减少18.5万美元，降幅10.7%[170][171] 非利息收入情况 - 2021年第一季度非利息收入较2020年第一季度增加20.5万美元，增幅8.7%，较2020年第四季度减少49万美元，降幅16.1%[176] 非利息支出情况 - 2021年第一季度非利息支出较2020年第一季度增加15万美元，增幅1.4%，较2020年第四季度减少5.7万美元，降幅小于1%[177] 信贷损失拨备情况 - 2021年第一季度信贷损失拨备为42.5万美元，2020年第一季度为35万美元，2020年第四季度为110万美元；2021年3月31日，信贷损失拨备与期末贷款的比率为0.98%，排除PPP贷款后为1.07%[178] 所得税费用与实际税率情况 - 2021年第一季度所得税费用为140万美元，2020年第一季度为110万美元，2020年第四季度为130万美元；2021年第一季度实际税率为26.4%，2020年第四季度为25.3%，2020年第一季度为25.2%[179] 贷款总额情况 - 2021年3月31日贷款总额为14.62亿美元，较2020年12月31日的14.54亿美元增加73万美元，增幅小于1%；排除PPP贷款后，2021年前三个月有机增长47万美元[180] 商业房地产贷款占比情况 - 2021年3月31日，商业房地产贷款（包括建设贷款）占总贷款的51.8%，2020年12月31日为52.8%；非业主占用商业房地产贷款（包括建设、土地和土地开发贷款）占总风险资本的303.2%，建设、土地和土地开发贷款占总风险资本的58.0%[182][183] 商业房地产投资组合增长情况 - 商业房地产投资组合（包括建设）在过去36个月内增长46.4%[184] 信用损失准备金情况 - 2021年3月31日、2020年3月31日和2020年12月31日，信用损失准备金分别为1430万美元、1040万美元和1390万美元[186] 净冲销或回收情况 - 2021年第一季度无净冲销或回收，2020年第一季度净冲销47.9万美元，2020年第四季度净回收6.1万美元；2021年第一季度年化净回收与平均贷款比率为0%，2020年第一季度年化净冲销率为0.15%，2020年第四季度为(0.02)%[186] 信用损失准备金占期末贷款百分比情况 - 2021年3月31日、2020年3月31日和2020年12月31日，信用损失准备金占期末贷款百分比分别为0.98%、0.81%和0.95%；排除PPP贷款后，该比例在2021年3月31日为1.07%，高于2020年3月31日的0.81%和2020年12月31日的1.04%[187] 非计息贷款等情况 - 2021年3月31日非计息贷款较2020年12月31日减少57.5万美元（10.5%），逾期90天仍计息贷款增加38.4万美元（47.8%），应计问题债务重组减少54.1万美元（7.7%），其他房地产拥有物业从0增至20.5万美元；非计息贷款和应计TDRs占总贷款比例从2020年12月31日的0.86%降至2021年3月31日的0.78%[192] 债务证券投资组合归类情况 - 2021年3月31日，债务证券投资组合中49.8%归类为可供出售，50.2%归类为持有至到期，2020年12月31日分别为68.0%和32.0%[196] 投资证券情况 - 2021年3月31日，包括受限股票的投资证券总计2.546亿美元，较2020年12月31日增加4430万美元（21.1%）[197] 总存款情况 - 2021年3月31日，总存款达18.0亿美元，较2020年12月31日增加9990万美元（5.9%）[198] 短期回购协议借款情况 - 2021年3月31日，短期回购协议借款较2020年12月31日增加250万美元（233.4%）至350万美元[199] 股东权益总额情况 - 2021年3月31日，股东权益总额较2020年12月31日增加110万美元至1.961亿美元[203] 社区银行杠杆率情况 - 社区银行杠杆率2020年二季度起降至8%，2021年为8.5%，之后为9%[206] - 公司未选择加入社区银行杠杆率框架[206] 巴塞尔协议III相关情况 - 巴塞尔协议III最终规则实施，银行资本最低要求数量和质量均提高[207] - 巴塞尔协议III最终规则实施期2015年1月1日开始，2019年1月1日全面实施[208] 银行资本水平情况 - 截至2021年3月31日，银行资本水平为“资本充足”[208] 银行资本比率情况 - 2021年3月31日，银行一级杠杆率为9.49%，一级普通股比率为13.39%，一级风险资本比率为13.39%，总风险资本比率为14.45%[209] - 2020年12月31日，银行一级杠杆率为9.73%，一级普通股比率为13.21%，一级风险资本比率为13.21%，总风险资本比率为14.25%[209] 市场风险情况 - 公司主要市场风险是利率波动，自2020年12月31日以来无重大变化[210] 披露控制和程序情况 - 截至2021年3月31日，公司披露控制和程序有效[213] 财务报告内部控制情况 - 2021年第一季度，公司财务报告内部控制无重大变化[214]

整体财务数据关键指标变化 - 2020年净收入为1573万美元，2019年为1620万美元，2020年基本和摊薄后每股收益分别为1.27美元和1.28美元[233] - 截至2020年12月31日，总资产为19.33亿美元，较2019年的15.59亿美元增加3.741亿美元，增幅24.0%[234] - 截至2020年12月31日，总存款增加3.594亿美元，增幅26.8%，达到17.01亿美元；股东权益增加220万美元，增幅1.1%，达到1.95亿美元，占总资产的10.09%[235] - 2020年税收等效净利息收入为5270万美元，较2019年增加240万美元，增幅4.9%[247] - 2020年净息差为3.27%，2019年为3.54%；2020年净利息利差为3.05%，2019年为3.20%[248] - 2020年总利息收入为5980万美元，2019年为5990万美元，贷款平均余额增加1.425亿美元，收益率从4.53%降至4.13%[251] - 2020年利息支出为710万美元，2019年为960万美元，需求存款、货币市场/储蓄存款和10万美元以上定期存款平均余额分别增加9090万美元、4580万美元和1610万美元，利率分别下降43、45和上升7个基点[254] - 2020年净利息收入增加244.5万美元，其中利率因素导致减少319.7万美元，规模因素导致增加564.2万美元[257] - 2020年非利息收入较2019年增加72.9万美元，增幅7.3%，主要因其他非利息收入增加140万美元，部分被存款账户服务费减少110万美元抵消[258] - 2020年非利息支出较2019年增加84.2万美元，增幅2.2%，主要因员工福利、数据处理、占用费用和FDIC保险费增加，部分被工资、OREO费用和其他非利息费用减少抵消[261] - 2020年公司全职等效员工为287人，2019年为294人[262] - 2020年持续经营业务所得税费用为530万美元，2019年为560万美元，有效税率分别为25.3%和25.6%[264] - 其他银行有息存款从2019年12月31日的7650万美元增至2020年12月31日的1.703亿美元，增加了9370万美元，存款增长3.594亿美元，增幅为26.8%[266] - 投资证券从2019年12月31日的1.371亿美元增至2020年12月31日的2.103亿美元，增加了7320万美元，2020年购买了1.307亿美元证券[267] - 2020年末可供出售投资证券为1.396亿美元，2019年末为1.228亿美元，2020年购买了7350万美元可供出售证券[268] - 2020年末持有至到期投资证券为6570万美元，2019年末为880万美元，2020年购买了5720万美元持有至到期证券[270] - 贷款总额在2020年12月31日达到15亿美元，较2019年增加2.056亿美元，增幅为16.5%，PPP贷款占1.229亿美元[274] - 存款总额从2019年12月31日的13.4亿美元增至2020年12月31日的17亿美元，除定期存款减少220万美元外，各存款产品均有增加[279] - 2020年平均有息存款增加1.39亿美元，增幅为15.1%；平均定期存款和其他定期存款增加1860万美元，增幅为7.2%；平均无息存款增加8270万美元，增幅为23.7%[279] - 2020年和2019年末，零售回购协议下出售的证券分别为110万美元和120万美元[285] - 2019年末长期FHLB借款为1500万美元，利率为2.82%，该笔借款于2020年4月还清，2020年末无未偿还长期FHLB借款[285] - 2020年8月25日，公司发行并出售本金总额2500万美元的次级票据，初始利率为5.375%[286] - 初始债务发行成本为61.1万美元，2020年12月31日债务余额为2440万美元，扣除未摊销发行成本57.1万美元[287] - 2020年12月31日，公司股东权益总额为1.95亿美元，2019年为1.928亿美元；2020年权益与总资产比率为10.09%，2019年为12.37%[288] - 2020年12月31日，可供出售投资组合税后净未实现持有收益为150万美元，2019年为21.8万美元[290] - 2020年12月31日，银行普通股一级资本为1.80696亿美元，一级资本为1.80696亿美元，二级资本为1418.9万美元，总风险资本为1.94885亿美元[295] - 2020年信用损失拨备为390万美元，2019年为70万美元；2020年净贷款冲销总额为51.9万美元，2019年为53.6万美元[308] - 2020年12月31日，信用损失准备为1390万美元，占期末贷款（不包括PPP贷款）的1.04%，2019年为1050万美元，占比0.84%[309] - 2020年净冲销与平均贷款比率为0.04%，2019年同样为0.04%[309] - 2020年整体信贷质量较2019年改善，非应计贷款减少510万美元，90天仍应计贷款减少52.2万美元，其他不动产减少7.4万美元[310] - 2020年与2019年相比，次级和特别提及贷款分别减少250万美元和210万美元，关注类贷款增加4130万美元[310] - 2020年总贷款为1.3888亿美元，2019年为1.0507亿美元，其中建设贷款2020年为193.7万美元占比7.3%，2019年为157.6万美元占比8.0%；住宅房地产贷款2020年为333.8万美元占比30.5%，2019年为250.1万美元占比35.4%等[314] - 2020年12月31日，不良资产为630万美元，较2019年12月31日减少570万美元，降幅47.8%；应计TDRs为700万美元，较2019年减少50.4万美元，降幅6.7% [314] - 2020年12月31日，非应计贷款与总资产的比率为0.28%，低于2019年的0.68%；应计TDRs与总资产的比率为0.36%，高于2019年的0.48% [314] - 2020年非应计贷款为545.5万美元，2019年为1059万美元；90天以上逾期仍应计的贷款2020年为80.4万美元，2019年为132.6万美元等[317] - 利率上升400个基点时，2020年净利息收入预计变化23.5%，2019年为8.1%；经济价值预计变化2020年为13.9%，2019年为 - 3.6% [326][327] - 2020年12月31日，贷存比约为85.5%，低于2019年末的93.1%，存款自2019年末增加3.594亿美元，增幅26.8% [334] - 2020年末可供出售投资证券为1396万美元，2019年12月31日为1228万美元；现金及现金等价物2020年12月31日为1869万美元，较2019年末增加919万美元，增幅96.8% [334] - 2020年和2019年12月31日，公司总资产分别为19.33315亿美元和15.59235亿美元[356] - 2020年和2019年12月31日，公司总负债分别为17.38296亿美元和13.66433亿美元[356] - 2020年和2019年12月31日，公司股东权益分别为1.95019亿美元和1.92802亿美元[356] - 2020年和2019年，公司总利息收入分别为5967.7万美元和5976.7万美元[359] - 2020年和2019年，公司总利息支出分别为708万美元和963.6万美元[359] - 2020年和2019年，公司净利息收入分别为5259.7万美元和5013.1万美元[359] - 2020年和2019年，公司净收入分别为1573万美元和1619.8万美元[359] - 2020年和2019年，公司综合收入分别为1705.2万美元和1935.5万美元[360] - 2020年和2019年，公司普通股每股股息分别为0.48美元和0.42美元[359] - 2020年末股东权益为195,019千美元，2019年末为192,802千美元[362][363] - 2020年净收入为15,730千美元，2019年为16,198千美元[366] - 2020年经营活动提供的净现金为18,430千美元，2019年为13,743千美元[366] - 2020年投资活动使用的净现金为280,080千美元，2019年为45,678千美元[366] - 2020年融资活动提供的净现金为353,596千美元，2019年为59,681千美元[366] - 2020年末现金及现金等价物为186,917千美元，2019年末为94,971千美元[366] - 2020年利息支付为6,833千美元，2019年为10,071千美元[366] - 2020年所得税支付为7,935千美元，2019年为11,920千美元[366] 薪资保护计划（PPP）业务数据关键指标变化 - 2020年4 - 8月8日，公司处理1488笔薪资保护计划（PPP）贷款，金额约1.267亿美元[237] 贷款业务数据关键指标变化 - 截至2020年12月31日，公司对2.211亿美元未偿还贷款余额执行本金和/或利息延期，其中仅3490万美元（占总贷款组合的2.40%）仍处于延期状态[240] - 酒店行业贷款修改比例为28.15%，总商业贷款修改比例为3.26%，住宅房地产贷款修改比例为0.08%，消费贷款修改比例为0.26%，总贷款修改比例为2.40%[241] - 不包括PPP贷款，商业房地产贷款增加7470万美元，增幅为12.7%；消费贷款增加1370万美元，增幅为77.4%；建筑贷款增加690万美元，增幅为6.9%；住宅贷款增加100万美元，增幅不到1%；商业贷款减少1360万美元，降幅为13.4%[274][276] 会计政策相关 - 公司认为信用损失准备和商誉相关会计政策为关键会计政策[243] - 公司在2020年采用新会计政策，相关影响在讨论和财务报表附注中说明[246] - 编制财务报表需要管理层进行估计和假设，可能影响资产、负债和损益的报告金额[369] - 贷款按本金减去递延费用、溢价、折扣、成本和部分冲销后的净额列示，逾期90天以上或认定为减值时停止计息[374] - 贷款减值按预期未来现金流现值、可观察市场价格或抵押物公允价值计量，减值部分冲销[375] - 贷款被认定为问题债务重组（TDR）需满足借款人财务困难且债权人给予让步，TDR贷款视为减值贷款[376] - 信用损失准备基于贷款组合规模、风险特征、实际损失经验等因素确定，至少季度评估[380] - 信用损失准备由特定准备、历史公式准备和定性公式准备三部分组成[382] - 历史公式准备按内部风险评级对贷款分组，根据过去16个季度平均历史冲销率确定准备因子[383] - 土地按成本计价，房屋及设备按成本减累计折旧和摊销列示，折旧和摊销采用直线法[386] - 商誉至少每年进行减值测试，2019年和2020年均未确认减值损失[389][391] - 其他房地产按收购时公允价值减估计销售成本入账，运营成本和价值减记计入营业费用[393] - 公司采用负债法核算所得税，递延税项资产和负债按适用税率计算[396] - 2020年1月1日起，公司采用ASU 2017 - 04准则，对合并财务报表无重大影响[421] - 2020年，公司成立项目管理团队推进ASU No. 2016 - 13准则实施，目前正运行与现有已发生损失减值模型的并行模拟[410] - 公司正在评估ASU 2019 - 12准则对合并财务报表的影响[412] 其他业务相关 - 公司通过Shore United Bank开展银行业务，主要收入来源是贷款利息[368] - 2020年12月31日，银行计息存款超过联邦存款保险公司（FDIC）保险可收回余额约670万美元[404] - 2020年和2019年全年，公司持续经营业务的广告费用分别约为33.1万美元和42.5万美元[407] - 2020年，从累计综合收益中转出的金额为可供出售证券收益34.7万美元，相关税收影响为8.8万美元，2019年无转出[409] - 截至目前，银行基于伦敦银行同业拆借利率（LIBOR）定价的贷款仅27笔，占贷款组合的7.8%[416] - 规则变更前，公司作为“加速申报公司”，