股价表现 - 新鸿基公司(00086)股价上涨近6%，截至发稿时涨幅为5.76%，报4.04港元 [1] - 成交额为294.02万港元 [1] 财务表现 - 公司预计2025年6月30日止六个月股东应占溢利不低于8亿港元，较2024年同期的7540万港元有显著增长 [1] - 同比增长幅度至少达到961% [1] 业绩变动原因 - 投资管理业务带来的投资收益增加是溢利增长的主要原因 [1] - 信贷业务溢利减少部分抵消了整体增长 [1]

股价表现 - 新鸿基公司股价上涨5 76%至4 04港元 成交额达294 02万港元 [1] 盈利预测 - 公司预计2025年上半年股东应占溢利不低于8亿港元 较2024年同期的7540万港元显著增长 [1] 业绩驱动因素 - 投资管理业务带来的投资收益增加是业绩增长主因 [1] - 信贷业务溢利减少部分抵消了整体业绩增幅 [1]

新鸿基公司盈利预测 - 公司预计2025年上半年股东应占溢利不低于8亿港元，较2024年同期的7540万港元增长超10倍 [1] - 盈利显著增长主要源于投资管理业务带来的投资收益增加 [1] - 信贷业务溢利减少部分抵消了整体盈利增长 [1] 业务表现分析 - 投资管理业务成为推动公司盈利增长的核心动力 [1] - 信贷业务表现疲软对公司整体盈利产生负面影响 [1]

香港交易及結算所有限公司及香港聯合交易所有限公司對本公佈的內容概不負 責，對其準確性或完整性亦不發表任何聲明，並明確表示，概不 對 因本公佈全部 或任何部 分 內容而產生或因倚賴該等內容而引致的任何損失承擔任何責任。 （ 於香港註冊成立之有限公司 ） （股份代號：86） 1 股東及潛在投資者在買賣本公司證券時，務請審慎行事。 代表 董事會 新鴻基有限公司 執行董事 Brendan James McGraw 香港，2025年8月6日 於本公佈日期，董事會成員包括： 執行董事： 正面盈利預告 本公佈乃新鴻基有限公司（「本公司」，連同其附屬公司統稱「本集團」）根據香 港聯合交易所有限公司證券上市規則（「上市規則」）第 13.09(2)(a)條及香港法例 第 571 章《證券及期貨條例》第 XIVA 部項下之內幕消息條文（定義見上市規 則）而作出。 本公司董事會（「董事會」）謹此通知本公司股東（「股東」）及潛在投資者，根據 管理層目前可獲得之資料及對本集團截至2025年6月30日止六個月之最新未經審 核綜合管理賬目(「管理賬目」）作出的初步審閱及評估，預計截至2025年6月30日 止六個月本公司股東應佔溢利將不低於8 ...

股份發行人及根據《上市規則》第十九B章上市的香港預託證券發行人的證券變動月報表 | 截至月份: | 2025年7月31日 | 狀態: | 新提交 | | --- | --- | --- | --- | | 致：香港交易及結算所有限公司 | | | | | 公司名稱: | 新鴻基有限公司 | | | | 呈交日期: | 2025年8月4日 | | | | I. 法定/註冊股本變動 不適用 | | | | FF301 第 1 頁 共 10 頁 v 1.1.1 FF301 II. 已發行股份及/或庫存股份變動 | 1. 股份分類 | 普通股 | | 股份類別 | 不適用 | 於香港聯交所上市 (註1) | 是 | | | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | | 證券代號 (如上市) | 00086 | 說明 | | 普通股 | | | | | | | 已發行股份（不包括庫存股份）數目 | | 庫存股份數目 | | 已發行股份總數 | | | 上月底結存 | | | 1,964,958,493 | | 0 | | 1,964,958,493 | | 增加 / ...

恒指及新鸿基公司表现 - 恒指从年内最低点18600点反弹，年初至今累涨19.07%，波幅近30%，在全球资产中表现突出 [1] - 新鸿基公司股价年初至今上涨约30%，受益于港股结构性机遇与全球资本配置趋势 [1] - 公司三大核心业务线（信贷、投资管理、基金管理）协同发力，展现多元投资平台优势 [1] 投资管理业务 - 投资管理业务由另类投资、公开市场及房地产组成，其中另类投资占比达74.2%（2024年末数据） [1] - 2025年迎来港股与美股双线价值兑现，展现业务韧性 [1] 圣贝拉IPO及新消费逻辑 - 新鸿基投资的母婴企业圣贝拉登陆港交所，首日股价涨幅超50%，总市值超60亿港元 [2] - 圣贝拉IPO募集净额6.3亿港元，香港公开发售认购倍数达193倍 [2] - 公司作为圣贝拉2020年B轮唯一投资方，助力其完成从初创到上市的蜕变 [2] - 圣贝拉构建覆盖80余个网点的服务体系，整合AI科技打造母婴养老生态圈 [2] Jefferson Capital投资 - Jefferson Capital在纳斯达克上市首日股价飙升23.6%，估值达12亿美元 [3] - 新鸿基2018年与美国J.C. Flowers共同投资，精准捕捉美国消费债务市场拐点 [3] - 公司信贷业务传统优势显著，亚洲联合财务为香港无抵押贷款市场领导者 [3] 基金管理业务 - 2024年基金管理总资产管理规模达20亿美元，增幅109.3%，收入同比增长191.7%至4900万港元 [4] - SHK Latitude Alpha基金获HFM亚太区表现大奖提名，反映其卓越经风险调整回报 [4][5] - 基金由Allen Sing团队管理，基于高透明度与深入研究，旨在不同周期中产生稳定回报 [5] 信贷业务进展 - 新鸿基信贷获委任管理第二笔7000万美元住宅按揭组合，此前已管理首笔1亿美元组合 [5][6] - 信贷业务与投资管理业务协同，拓宽收入来源并把握香港地产商资产剥离需求 [6] 业务协同与展望 - 公司通过信贷、投资管理及基金管理形成多元互补生态，展现战略前瞻性 [6] - 业务多元协同为未来增长注入动能，公司作为另类资产投资平台值得长期关注 [6]

公司发展历程 - 1969年新鸿基公司成立，1983年于香港上市[13] - 2015年光大证券收购新鸿基金融70%股权，2020年收购余下30%[14] - 2021年成立基金管理平台Sun Hung Kai Capital Partners[14] - 2022年推出多家族办公室平台——家族办公室解决方案[14] - 2023年亚洲联合财务推出SIM信用卡[14] - 2024年新鸿基信贷推出楼按资产管理服务[14] 公司业务范围 - 公司业务包括信贷、投资管理及基金管理业务[11] - 信贷业务有多元化贷款组合，包括消费金融及按揭贷款[15] - 投资管理组合包含公开市场、另类投资及房地产等范畴[18] 财务数据关键指标变化 - 2024年公司股东应占溢利377.7百万港元（2023年亏损471.4百万港元），每股基本盈利19.3港仙（2023年每股亏损24.1港仙）[28] - 2024年股本回报率及资产回报率分别增至1.8%及1.5%（2023年分别为 -2.2%及 -0.5%）[28] - 2024年公司择机回购37.9百万美元中期票据，赎回277.0百万美元到期票据，整体中期票据敞口减低314.8百万美元[28] - 自2022年中期票据回购及赎回总额达434.1百万美元，资本净负债比率自2023年下跌740个基点至31.2%[28] - 2024年公司宣布派发第二次中期股息每股14港仙，每股股息总额26港仙，与去年相同[29] - 2024年除税前溢利增长1024.4%，达86130万港元；应占溢利扭亏为37770万港元[40] - 2024年收入下降3.9%，为37.62亿港元；每股股息保持26港仙[40] - 资本净负债比率由38.6%降至31.2%；总资产下降8.7%，为373.001亿港元[40] - 2024年现金总额下降25.2%，为50.072亿港元；每股账面价值稳定在10.8港元[40] - 2024年公司收入为37.62亿港元，较2023年的39.17亿港元减少3.9%[45][48][52] - 2024年除税前溢利为8.613亿港元，较2023年的7660万港元增加1024.4%[48][50] - 2024年公司股东应占溢利为3.777亿港元，2023年为亏损4.714亿港元[45][48][50] - 2024年每股基本盈利为19.3港仙，2023年为亏损24.1港仙[45][48][50] - 2024年末公司总资产为373.001亿港元，较2023年的408.695亿港元减少8.7%[45] - 2024年末公司总负债为130.469亿港元，较2023年的164.739亿港元减少20.8%[45] - 2024年末公司股东权益为211.475亿港元，较2023年的212.68亿港元减少0.6%[45] - 2024年公司资本净负债比率同比下跌740个基点至31.2%[50] - 集团管理及支援2024年除税前溢利3.714亿港元，较2023年的4.648亿港元同比减少20.1%[54] - 本年度营运成本为14.414亿港元，较2023年的14.678亿港元同比减少1.8%[54] - 2024年收入为31.448亿港元，较2023年的32.318亿港元同比减少2.7%[59] - 经营成本同比减少8.7%，成本收益比率下跌210个基点至31.2%[59][60] - 融资成本为5.051亿港元，较2023年的5.047亿港元同比增加0.1%[59] - 减值亏损净额为7.935亿港元，较2023年的6.757亿港元同比增加17.4%[59] - 汇兑亏损为4590万港元，较2023年的850万港元同比增加440.0%[59] - 2024年末公司股东应占权益211.475亿港元，较2023年的212.68亿港元下降0.6%[140] - 2024年末现金总额50.072亿港元，较2023年的66.927亿港元下降25.2%[140] - 2024年末借款总额116.123亿港元，较2023年的149.051亿港元下降22.1%，其中59.2%需一年内偿还（2023年为56.1%）[140][141] - 2024年末债务净额66.051亿港元，较2023年的82.124亿港元下降19.6%[140] - 2024年末资本净负债比率降至31.2%，利息偿付率从2023年的1.08增至1.94，提升79.6%[140] - 2024年末资产回报率升至1.5%，较2023年上升2.0个百分点；股本回报率升至1.8%，较2023年上升4.0个百分点[140][143] 各条业务线数据关键指标变化 - 2024年基金管理平台总资产管理规模达20.0亿美元，较2023年增长超一倍，除税前贡献达49.0百万港元[25] - 2024年投资管理分项带来2.5%的整体投资收益，持续对冲基金投资组合取得10.6%的收益[26] - 截至2024年底，新信用卡业务SIM信用卡累计交易量超15亿港元，按揭贷款分项管理100百万美元住宅按揭组合[27] - 2024年公司新业务基金管理除税前溢利由去年16.8百万港元增至49.0百万港元，ActusRayPartners资产管理规模增至超11亿美元[30] - 2024年投资管理收益总额为39440万港元，2023年亏损33200万港元；经内部分配资金开支成本后，该业务录得除税前亏损40590万港元，2023年为12.913亿港元[33] - 2024年持续对冲基金回报为10.6%，多元化私募股权组合回报为1.1%；房地产业务收益为20090万港元[33] - 2024年消费金融业务贡献除税前溢利80730万港元，2023年为97950万港元；按揭贷款分项贡献除税前溢利3950万港元，2023年为6570万港元[34] - 2024年香港业务贷款结余总额91.994亿港元，较2023年增长0.8%；年内新增贷款额132.126亿港元，增长7.0%；新增贷款数目220,284笔，增长8.9%；每笔贷款平均结余41,194港元，下降14.5%[63] - 2024年香港业务贷款总回报30.4%，撇账率8.0%，减值亏损净额率8.8%，减值拨备率6.1%[63] - 截至2024年底，SIM信用卡业务累计交易额超15亿港元[64] - 2024年中国内地业务贷款结余总额19.423亿港元，较2023年下降6.3%；年内新增贷款额32.345亿港元，增长19.7%；新增贷款数目8,135笔，下降47.1%；每笔贷款平均结余212,176元人民币，增长98.2%[67] - 2024年中国内地业务贷款总回报17.6%，撇账率0.8%，减值（拨回）净额率 -0.5%，减值拨备率2.8%[67] - 2024年按揭贷款业务收入2.293亿港元，较2023年减少20.1%；贷款回报9.7%；经营成本4500万港元，减少22.5%；成本收益比率19.6%[70][71] - 2024年按揭贷款业务融资成本6860万港元，较2023年减少35.0%；减值亏损支出净额7620万港元，增加32.5%；除税前贡献3950万港元，减少39.9%[70] - 截至2024年12月31日，按揭贷款业务贷款结余净额19.788亿港元，较2023年减少19.8%；贷款结余总额21.462亿港元，减少16.5%[70][71] - 截至2024年底，按揭贷款首次按揭贷款占比超90%，贷款价值比率为76.9%[71] - 消费金融客户贷款结余净额中，2024年12月31日总计9.541亿港元，占比9.1%；2023年12月31日总计10.094亿港元，占比9.5%[63] - 融资成本为6860万港元，同比减少35.0%，减值亏损支出净额为7620万港元，同比增加32.5%[72] - 新鸿基信贷贡献的除税前溢利为3950万港元，2023年为6570万港元[72] - 公司推出楼按资产管理服务，管理价值1亿美元的住宅按揭组合[72] - 投资管理业务录得总收益3.944亿港元，2023年为亏损3.32亿港元，年度回报率为2.5%，2023年为 - 2.0%[74] - 另类投资及房地产项下的财务工具分别录得已兑现收益净额8620万港元，2023年为亏损1.9亿港元；未兑现收益净额2.5亿港元，2023年为亏损1.344亿港元[75] - 2020至2024年五年间，另类投资及房地产项下的财务工具累计已兑现收益为52.477亿港元[75] - 2024年公开市场录得收益3510万港元，回报率为1.7%，2023年为亏损4.6%[75] - 2024年企业持股录得1.9%的收益，主要由中国金融科技和互联网平台持仓驱动，部分被中国合同开发生产组织持仓亏损抵销[83] - 2024年私募股权外部基金年末价值445460万港元，平均价值429810万港元，收益15360万港元，年度回报3.6%；直接/跟投项目年末价值388990万港元，平均价值387800万港元，亏损6220万港元，年度回报 -1.6%[90] - 2024年对冲基金持续性基金年末价值192780万港元，平均价值193710万港元，收益20520万港元，年度回报10.6%；已终止基金年末无价值，平均价值13930万港元，亏损1310万港元，年度回报 -9.4%[90] - 2024年特殊机会投资及结构信贷年末价值79090万港元，平均价值75050万港元，收益150万港元，年度回报0.2%[90] - 截至2024年12月31日，房地产投资组合估值为23.721亿港元，较前一年末的24.135亿港元有所下降[109] - 撇除重估亏损，2024年房地产收益为2.009亿港元，2023年为1.422亿港元[109] - 2024年SHKCP总资产管理规模达20亿美元[116] - 基金伙伴ActusRayPartners资产管理规模达11亿美元[116] - 2024年末总资产管理规模（已定義）为20.18亿美元，2023年为9.64亿美元[124] - 撇除新增资产管理规模类别贡献的4.59亿美元，2024年基金合作夥伴關係等业务的总资产达15.59亿美元，2023年为9.64亿美元[124] - 2024年公司资产负债表资本占比从2023年的37.2%降至20.1%，外部投资者资本占比从62.8%增至79.9%[128][130] - 费用收益因资产管理规模显著扩张按年上涨55.6%，经营费用按年增加9.6%[131][132] - 其他收入2360万港元，主要因ActusRayPartners部分回購种子资本收入分成确认[131] - 2024年除税前贡献达4900万港元，较2023年的1680万港元增长191.7%[132] - 利息收益从2023年的90万港元增至2024年的100万港元，涨幅11.1%[132] - 汇兑亏损净额从2023年的10万港元增至2024年的40万港元，涨幅300.0%[132] 公司业务合作与发展 - 2024年公司与GAM Investments、Wentworth Capital建立合作关系，拓展业务范围[31] - 公司承诺1000万美元投资于WCD基金，并有权从所有WCD基金产生的总收益中分成[121] - 公司引入外部资金分销及经所有权调整的资产管理规模两个额外类别计算资产管理规模[123] - 外部资金分销类别包括SHKCP为第三方经理分销的资产[123] - 经所有权调整的资产管理规模包括由公司持有或实际持有股权的合作伙伴所管理的资产，并按所有权比例调整[123] 公司业务规划 - 公司消费金融业务将扩阔服务及产品种类，加强电子化投资[133] - 公司投资管理业务将专注审慎投资组合管理，探索全球精选投资[134] 公司资产抵押情况 - 截至2024年末，公司将7.41亿港元物业抵押给银行，1.563亿港元应收按揭贷款用于抵押证券化融资交易[148] 公司员工情况 - 2024年末员工总数978人，较2023年的1087人减少，员工成本总额5.932亿港元，较2023年的6.258亿港元下降[151] - 年内公司根据雇员股份拥有计划授出1,077,000股股份予获选承授人，2024年归属股份为1,242,000股，2024年12月31日已授出但尚未归属的股份为2,359,000股[152] 公司法规监管与合规 - 公司受香港《香港联合交易所有限公司证券上市规则》《证券及

基金管理业务数据关键指标变化 - 2024年基金管理平台总资产管理规模达20.0亿美元，较2023年增长超一倍，除税前贡献达49.0百万港元[4] - 2024年基金管理除税前溢利由去年的16.8百万港元增至49.0百万港元，总资产管理规模达20亿美元[11] - 截至2024年末，ActusRayPartners资产管理规模增至超11亿美元[11] - 基金管理除税前溢利达4900万港元，2023年为1680万港元，同比增加191.7%；费用收益达5650万港元，同比增加55.6%，资产管理规模总额达20亿美元[67] - SHKCP资产管理总规模达20亿美元，其中ActusRayPartners资产管理规模达11亿美元[130] - 2024年末总资产管理规模为20.18亿美元，2023年为9.64亿美元，撇除新增类别贡献的4.59亿美元外，基金合作及家族办公室等管理资产达15.59亿美元，2023年为9.64亿美元[142] - 2024年基金合作与家族办公室等业务中，期初资管规模9.64亿美元，现金流量净额增加3.84亿美元，市场因素增加2.11亿美元，期末达15.59亿美元[143] - 费用收益因资管规模扩张按年上涨55.6%，经营费用按年增加9.6%，其他收入2360万港元，除税前贡献达4900万港元[148] - 2024年费用收益5650万港元，2023年为3630万港元，变动55.6%；利息收益100万港元，2023年为90万港元，变动11.1%；其他收入2360万港元，2023年为1570万港元，变动50.3%；总收益8110万港元，2023年为5290万港元，变动53.3%；经营费用3190万港元，2023年为2910万港元，变动9.6%；财务资产收益净额1020万港元，2023年亏损690万港元；汇兑亏损净额40万港元，2023年为10万港元，变动300.0%；除税前贡献4900万港元，2023年为1680万港元，变动191.7%[149] - 家族办公室解决方案及SHKCP基金资管规模2.49亿美元，外部基金分销3.41亿美元，经所有权调整的资管规模1.18亿美元，基金合作伙伴关系13.1亿美元[140] 投资管理业务数据关键指标变化 - 2024年投资管理分项整体投资收益为2.5%，持续对冲基金投资组合收益为10.6%[6] - 2024年投资管理收益总额为39440万港元，2023年亏损33200万港元；经内部分配资金开支成本66940万港元后，该业务录得除税前亏损40590万港元，2023年为12.913亿港元[15] - 2024年持续对冲基金录得回报10.6%，多元化私募股权组合录得回报1.1%；房地产业务录得20090万港元收益[15] - 投资管理总收益为39440万港元，2023年亏损33200万港元，除税前亏损40590万港元，2023年为12.913亿港元，亏损同比减少68.6%[67][70] - 集团管理及支援2024年除税前溢利37140万港元，2023年为46480万港元，同比减少20.1%[69][70] - 投资管理业务录得总收益3.944亿港元（2023年：亏损3.32亿港元），年度回报率2.5%（2023年：-2.0%），营运成本为1.077亿港元，同比减少43.1%，除税前亏损同比收窄68.6%，达4.059亿港元[94] - 另类投资及房地产项下的财务工具分别录得已兑现收益净额8620万港元（2023年：亏损1.9亿港元）及未兑现收益净额2.5亿港元（2023年：亏损1.344亿港元），另类投资组合录得收益2.85亿港元或2.6%（2023年：-2.5%）[95] - 2020至2024年五年间，另类投资及房地产项下的财务工具累计已兑现收益为52.477亿港元[95] - 2024年利息收益1.097亿港元，同比减少12.0%；已收股息4410万港元，同比减少14.2%；租金收益1800万港元，同比减少20.0%；已收费用50万港元[98] - 公开市场亏损净额为290万港元，同比减少98.0%；所占联营公司及合营公司业绩为5420万港元，同比增加139.8%；投资物业重估亏损为1.264亿港元，同比增加94.8%[98] - 2024年末公开市场资产年末价值为14.789亿港元，平均价值为20.594亿港元，收益为3510万港元，年度回报为1.7%（2023年：-4.6%）[101] - 另类投资资产年末价值为110.632亿港元，平均价值为110.03亿港元，收益为2.85亿港元，年度回报为2.6%（2023年：-2.5%）[101] - 房地产资产年末价值为23.721亿港元，平均价值为24.952亿港元，收益为7430万港元，年度回报为3.0%（2023年：3.3%）[101] - 企业持股在2024年录得1.9%的收益，主要受中国金融科技和互联网平台持仓驱动，部分被中国合同开发生产组织持仓亏损抵销[105] - 企业持股按行业划分，金融占比41.6%最高；按地区划分，美国占比55.4%最高[106] - 截至2024年12月31日，另类投资组合年末价值为1.10632亿港元，年度回报为2.6%；2023年年末价值为1.16068亿港元，年度回报为 - 2.5%[110] - 2024年私募股权外部基金年末价值44.546亿港元，平均价值42.981亿港元，年度回报3.6%；直接/跟投项目年末价值38.899亿港元，平均价值38.78亿港元，年度回报 - 1.6%[110] - 2024年对冲基金持续性基金年末价值19.278亿港元，平均价值19.371亿港元，年度回报10.6%；已终止基金平均价值1.393亿港元，年度回报 - 9.4%[110] - 2024年特殊机会投资及结构信贷年末价值7.909亿港元，平均价值7.505亿港元，年度回报0.2%；2023年年度回报为19.3%[110] - 私募股权持仓按行业划分，科技、媒体及电信占比41.1%最高；按地区划分，北美占比33.9%最高[116] - 对冲基金持续投资组合于2024年录得10.6%的稳健收益，核心型管理人实现 + 13.5%至 + 32.0%回报，探索型管理人表现介于 - 4.5%至 + 49.0%[119] - 对冲基金持仓按策略划分，股票长/短仓占比31.3%最高；按地区划分，日本占比35.4%最高[120] - 2024年与SHKCP合作完成多宗独家交易，为第三方投资者提供另类投资机遇准入[115] - 特殊机会投资及结构信贷持仓按行业划分，金融占27.5%、多元产业占31.2%、非必需消费品占41.3%；按地区划分，全球占22.3%、欧洲占16.7%、亚洲占10.4%、北美占50.6%[124] - 截至2024年12月31日，房地产投资组合估值为23.721亿港元，较前一年末的24.135亿港元有所下跌；撇除重估亏损，房地产业务收益为2.009亿港元[126] - 房地产持仓按资产类别划分，办公室占37.4%、住宅占17.4%、酒店占45.2%；按地区划分，日本占1.3%、澳洲及纽西兰占0.9%、英国占2.3%、欧盟占39.1%、香港占56.4%[127] - 2024年特殊机会投资及结构信贷策略专注利用市场失序及特定事件机会，投资组合扩展至西欧、北美和亚洲[122] - 2024年房地产投资组合主要由香港商业物业、私募融资投资及精选国际酒店业投资构成[126] 消费金融业务数据关键指标变化 - 2024年消费金融业务贡献除税前溢利80730万港元，2023年为97950万港元；按揭贷款分项贡献除税前溢利3950万港元，2023年为6570万港元[16] - 2024年消费金融分项收入3.1448亿港元，分项损益0.8073亿港元[37] - 2023年消费金融分项收入3.2318亿港元，分项损益0.9795亿港元[39] - 消费金融除税前贡献为80730万港元，2023年为97950万港元，同比减少17.6%；贷款结余总额为111.417亿港元，同比减少0.5%；贷款结余净额为105.284亿港元，同比减少0.9%[70][74][76] - 消费金融收入为31.448亿港元，同比减少2.7%；经营成本为9.826亿港元，同比减少8.7%；成本收益比率为31.2%，2023年为33.3%[74][76] - 消费金融融资成本为5.051亿港元，2023年为5.047亿港元，同比增加0.1%；减值亏损净额为7.935亿港元，同比增加17.4%[74] - 消费金融其他亏损为2100万港元，同比增加275.0%；汇兑亏损为4590万港元，同比增加440.0%[74][77] - 2024年消费金融客户贷款结余净额总计9.541亿港元，占比9.1%，2023年为10.094亿港元，占比9.5%[81] - 2024年香港分行数目46家，贷款结余总额91.994亿港元，较2023年增长0.8%；新增贷款额132.126亿港元，增长7.0%；新增贷款数目220284笔，增长8.9%；每笔贷款平均结余总额41194港元，下降14.5%[83] - 2024年香港贷款总回报30.4%，撇账率8.0%，减值亏损净额率8.8%，减值拨备率6.1%[83] - 2024年中国内地分行数目15家，贷款结余总额19.423亿港元，较2023年下降6.3%；新增贷款额32.345亿港元，增长19.7%；新增贷款数目8135笔，下降47.1%；每笔贷款平均结余总额212176元人民币，增长98.2%[86] - 2024年中国内地贷款总回报17.6%，撇账率0.8%，减值（拨回）/亏损净额率 -0.5%，减值拨备率2.8%[86] - 截至2024年底，SIM信用卡业务累计交易额超15亿港元[85] 按揭贷款业务数据关键指标变化 - 截至2024年底，新信用卡业务SIM信用卡累计交易量超15亿港元，按揭贷款分项管理100百万美元住宅按揭组合[7] - 2024年按揭贷款收入2.293亿港元，较2023年减少20.1%；贷款回报9.7%；经营成本4500万港元，减少22.5%；成本收益比率19.6%[89] - 2024年按揭贷款减值亏损支出净额7620万港元，较2023年增加32.5%；除税前贡献3950万港元，减少39.9%[89] - 截至2024年12月31日，按揭贷款结余总额21.462亿港元，较2023年减少16.5%；首次按揭贷款占比超90%；贷款价值比率为76.9%[90] - 融资成本为6860万港元，同比减少35.0%，减值亏损支出净额为7620万港元，同比增加32.5%，新鸿基信贷贡献的除税前溢利为3950万港元（2023年：6570万港元）[91] 财务数据关键指标变化 - 2024年公司股东应占溢利377.7百万港元（2023年：亏损471.4百万港元），每股基本盈利为19.3港仙（2023年：每股亏损24.1港仙）[8] - 2024年股本回报率及资产回报率分别增至1.8%及1.5%（2023年：分别为 -2.2%及 -0.5%）[8] - 2024年公司回赎中期票据使整体敞口减低314.8百万美元，自2022年来回赎总额达434.1百万美元[8] - 公司资本净负债比率自2023年下跌740个基点至31.2%[8] - 公司宣布每股股息总额为26港仙，与去年相同，已回购及注销210,000股股份[10] - 2024年利息收益为35.73亿港元，2023年为37.644亿港元；总收益为38.425亿港元，2023年为39.984亿港元[23] - 2024年透过损益账按公平值列账的财务资产及负债收益净额为4.198亿港元，2023年亏损4.784亿港元[23] - 2024年除税前溢利为8.613亿港元，2023年为7660万港元；本年度溢利为5.913亿港元，2023年亏损2.013亿港元[23] - 2024年本公司股东应占溢利为3.777亿港元，2023年亏损4.714亿港元；非控股权益应占溢利为2.136亿港元，2023年为2.701亿港元[23] - 2024年基本每股盈利为19.3港仙，2023年亏损24.1港仙；摊薄每股盈利为19.3港仙，2023年亏损24.0港仙[23] - 2024年公司本年度溢利59130万港元，2023年亏损20

一、公司业务和业绩情况 * **业务板块**： * 信贷业务：包括消费金融和按揭贷款。 * 投资管理业务：另类投资、私募基金、对冲基金、特别机会、房地产。 * 基金管理业务：Sanhokai Capital Partners，持有证监会149号牌照。 * **业绩表现**： * 收入90%以上来自信贷业务的利息收入。 * 2023年上半年，除税前贡献比去年同期翻七倍。 * 净负债率从去年上半年的38.6%下降到今年上半年的33.3%。 * 成本收益比率比去年同期提高两个百分点。 * 股息分派稳定，股息率可观。 * 资产负债表和资本结构稳健，总资产390多亿港币，投资资产150亿港币，消费金融贷款100多亿港币。 二、投资管理业务 * **另类投资**： * 占投资资产的70%，包括私募股权、对冲基金、特别机会、房地产。 * 私募股权：40多亿港币，直投项目40亿港币。 * 对冲基金：调整投资策略，已终止基金，持续基金表现良好。 * 特别机会：关注疫情后机会，回报理想。 * 房地产：25亿港币，中长期资产，回报稳定。 * **基金管理业务**： * Sanhokai Capital Partners，持有证监会149号牌照。 * 产生正向现金流和损益贡献。 * **外部新兴基金经理合作**： * 提供种子资金、营运资金贷款、办公空间和战略性支持。 * 已发行三支基金，表现良好。 三、消费金融业务 * **贷款规模**： 100多亿港币，82%来自香港，18%来自内地。 * **贷款审批**： 采取保守姿态，降低审批率，控制风险。 * **不良贷款**： 不良贷款恢复率99%，减值亏损支出3000多万。 * **信用卡业务**： 与Maskar合作，针对年轻用户群体发行信用卡。 * **按揭贷款**： 针对被银行忽略的客户，提供按揭贷款服务。 四、其他业务 * **自有基金**： Latitude Alpha 对冲基金母基金策略，亚太地区房地产贷款策略，加州办公室解决方案。 * **GAM合作**： 与瑞士资产管理公司GAM建立战略合作伙伴关系，服务香港客户。 * **风险管理**： 严格审批贷款，控制风险，不良贷款恢复率99%。 * **ESG**： 未具体汇报。 五、未来展望 * **业务协同互补**： 信贷业务、投资管理业务、基金管理业务协同发展。 * **重点发展基金管理业务**： 希望通过资产管理规模的增长，实现稳定的现金流和管理费收入，多元化收入来源。 * **估值逻辑变化**： 未来三到五年内，估值逻辑可能发生变化。 * **市场环境**： 2023年下半年到2024年上半年市场环境挑战较大，但预计不良情况将改善，融资成本将下降。

本公司2020年年度业绩投资者网站会议本次会议将以普通话进行各位投资者的麦克风设置为静音业绩简解结束后我们将开放问答环节首先我为大家介绍今天主讲的公司管理层公司的投资者关系副总裁张钱女士 在今天的会议上Shirley将会向各位投资者介绍公司2024年的业绩表现以及2025年的展望和发展计划 今天的讨论包含前瞻性陈述并涉及社集团无法控的假设和因素相关的陈述不一定代表集团未来的表现也不构成对未来表现的保证首先有请Shirley为大家讲解业绩谢谢大家下午好 我们的核心业务围绕三大板块展开包括信贷、投资管理和基金管理我们通过亚洲联合财务和西红柿信贷开展信贷业务为我们提供稳定、具有韧性的现金流 我们的投资管理业务提供独特的投资机会准入凭借我们强大的业务专长和机构级的管制力求通过多元化的资产类别投资期限和地区来寻求具有吸引力的经风险调整回报我们的基金管理业务拥有全面监管牌照通过基金合作伙伴关系 西红旗Capital Partners自有基金家族办公室解决方案和战略联盟不断地丰富我们的多元策略并且开拓新的收入来源 作为多元另类投资者我们致力于实现丰厚的回报我们的核心优势和独特之处在于稳健的商业模式独特的投资渠道在另类投资方 ...