Investor Presentation First Quarter 2025 May 2025 Forward-Looking Statements - Disclaimer Certain statements in this presentation are forward-looking statements, including our Q2 2025 and full-year 2025 guidance and our expectations for Realize, our new performance advertising platform. Forward-looking statements generally relate to future events including future financial or operating performance of Taboola.com Ltd. (the "Company"). In some cases, you can identify forward-looking statements by terminology ...

数字资产合作伙伴情况 - 公司拥有约1.1万个数字资产合作伙伴，每日触达约6亿人[90] - 2024年Q4、2023年Q4和2022年Q4，公司分别有1.1万、1.2万和1.5万个数字资产合作伙伴[97] 规模广告商客户情况 - 2025年Q1、2024年Q1和2023年Q1，公司分别有2000、1800和1700个规模广告商客户[101] - 2025年Q1、2024年Q1和2023年Q1，规模广告商的平均收入分别约为18.4万美元、19万美元和15.7万美元[101] - 2025年Q1、2024年Q1和2023年Q1，规模广告商的收入贡献分别占公司收入的86%、84%和82%[101] 公司收入情况 - 2025年Q1和2024年Q1，公司收入分别为4.27493亿美元和4.14008亿美元[106] - 2025年第一季度收入为427,493千美元，2024年同期为414,008千美元[113] - 2025年第一季度营收4.275亿美元，较2024年同期增长1350万美元，增幅3.3%[142][143] 公司毛利润情况 - 2025年Q1和2024年Q1，公司毛利润分别为1.19307亿美元和1.08953亿美元[106] - 2025年第一季度毛利润为119,307千美元，2024年同期为108,953千美元[113] - 2025年第一季度毛利润1.193亿美元，较2024年同期增长1040万美元，增幅9.5%[142][144] 公司净亏损情况 - 2025年Q1和2024年Q1，公司净亏损分别为875万美元和2615.8万美元[106] - 2025年第一季度净亏损8,750千美元，2024年同期为26,158千美元[117] 公司调整后EBITDA情况 - 2025年Q1和2024年Q1，调整后EBITDA分别为3593.5万美元和2348.9万美元[106] - 2025年第一季度调整后EBITDA为35,935千美元，2024年同期为23,489千美元[117] - 2025年第一季度调整后EBITDA与剔除TAC后毛利润的比率为23.7%，2024年同期为16.9%[120] 公司非GAAP净收入情况 - 2025年Q1和2024年Q1，非GAAP净收入分别为2500万美元和383.2万美元[106] - 2025年第一季度非GAAP净收入为25,000千美元，2024年同期为3,832千美元[124] 公司自由现金流情况 - 2025年第一季度自由现金流为36,070千美元，2024年同期为26,806千美元[129] 公司税收情况 - 2025年和2024年第一季度以色列法定企业税率为23%，公司享有一定税收优惠[139] - 2021年及后续纳税年度，公司在满足一定条件下，可享受以色列中部地区12%的优惠税率[140] - 截至2025年3月31日，公司在以色列累计有2380万美元的税务亏损可无限期抵税[141] 公司流量获取成本情况 - 2025年第一季度流量获取成本为279,797千美元，2024年同期为275,120千美元[113] 公司剔除TAC后毛利润情况 - 2025年第一季度剔除TAC后毛利润为151,733千美元，2024年同期为138,888千美元[113] 公司总营收成本情况 - 2025年第一季度总营收成本3.082亿美元，较2024年同期增长310万美元，增幅1.0%[142][145] 公司运营活动净现金情况 - 2025年第一季度运营活动产生的净现金为4810万美元，较2024年同期增加1570万美元[154][162][163] 公司现金及现金等价物情况 - 截至2025年3月31日，公司现金及现金等价物为2.162亿美元，较2024年12月31日减少1040万美元[156] 公司循环信贷协议情况 - 2025年3月18日，公司签订了一项最高2.7亿美元的循环信贷协议，截至3月31日，已使用1.265亿美元[157][158] - 截至2025年3月31日，2025年循环信贷安排下有1.265亿美元未偿还借款，利率为可变利率[185] 公司股票回购情况 - 公司董事会授权了股票回购计划，截至2025年3月31日，剩余授权回购金额为1.964亿美元[160][161] - 2025年第一季度，公司回购了1620万股股票，平均价格为每股3.03美元[161] 公司投资活动净现金使用量情况 - 2025年第一季度投资活动净现金使用量为830万美元，较2024年同期的160万美元增加670万美元[169] 公司融资活动净现金使用量情况 - 2025年第一季度融资活动净现金使用量为5120万美元，较2024年同期的2880万美元增加2240万美元[171] 公司债务及义务到期情况 - 截至2025年3月31日，债务义务在2029年后到期金额为1.265亿美元，经营租赁2025 - 2029年及以后到期金额分别为2219.5万、2747.4万、1831.7万、1004.6万、720.2万、1404.3万美元，不可撤销采购义务2025 - 2028年到期金额分别为2911.8万、757.5万、435.8万、3.3万美元[174] 公司未确认税收利益负债拨备情况 - 截至2025年3月31日，未确认税收利益负债拨备总计1110万美元[177] 外币汇率变动对经营损益影响情况 - 外币汇率变动10%对2025年第一季度经营损益影响：NIS/USD为±159.1万美元、EUR/USD为±129.9万美元、GBP/USD为±67.4万美元、JPY/USD为±30.7万美元；对2024年第一季度经营损益影响：NIS/USD为±45.8万美元、EUR/USD为±75.7万美元、GBP/USD为±46.1万美元、JPY/USD为±30.6万美元[182] 公司应收账款及总收入客户占比情况 - 截至2025年3月31日和2024年12月31日，除特定披露外，无单一客户占应收账款或总收入的10%以上[190] 公司现金余额存放情况 - 截至2025年3月31日，公司主要在美国、英国和以色列的银行维持现金余额，美英银行存款有保险但超限额，以色列无政府存款保险[191] 公司短期投资情况 - 截至2025年3月31日，公司未持有短期投资[192] 公司衍生品信用风险情况 - 公司通过限制交易对手为主要金融机构并分散风险来降低衍生品信用风险，但仍可能因机构违约受损[192]

NEW YORK, May 07, 2025 (GLOBE NEWSWIRE) -- Taboola (Nasdaq: TBLA), a global leader in delivering performance at scale for advertisers, today announced its results for the first quarter ended March 31, 2025. “We’re pleased to start the year off strong, coming in above our guidance across all key metrics,” said Adam Singolda, CEO of Taboola. “We’re building real momentum — fueled by disciplined execution, traction on our Realize platform, and a deep belief in our long-term opportunity. We’ll continue to inves ...

For the Second Quarter and Full Year 2025, the Company currently expects (dollars in millions): | | Q2 2025 | | FY 2025 | | | --- | --- | --- | --- | --- | | | Guidance | | Guidance | | | | | | Unaudited | | | Revenues | $ | 438 - $458 | | $ 1,838 - $1,888 | | Gross profit | $ | 124 - $134 | $ | 536 - $552 | | ex-TAC Gross Profit* | $ | 156 - $166 | $ | 674 - $690 | | Adjusted EBITDA* | $ | 38 - $44 | $ | 201 - $209 | | Non-GAAP Net Income (Loss)* | $ | 26 - $32 | $ | 122 - $128 | Although we provide guidan ...

NEW YORK, April 30, 2025 (GLOBE NEWSWIRE) -- Taboola (Nasdaq: TBLA) today announced it has reached a new partnership with Samsung to serve news recommendations on Samsung devices and news channels. Under this new multi-year relationship, Taboola will power news recommendations on Samsung News, the popular news application found on millions of Samsung mobile devices worldwide, in markets across Europe and India. Today’s news extends on a long-term relationship between Taboola and Samsung and adds even more w ...

NEW YORK, April 16, 2025 (GLOBE NEWSWIRE) -- Taboola (Nasdaq: TBLA), a global leader in delivering performance at scale for advertisers, today announced that it will release first quarter 2025 financial results on Wednesday, May 7, 2025. Management will host a conference call and webcast to discuss financial results at 8:30 a.m. ET. What: Taboola First Quarter 2025 Financial Results Conference Call When: Wednesday, May 7, 2025 at 8:30 a.m. ET Details: Taboola's senior management team will discuss the Compan ...

NEW YORK, April 02, 2025 (GLOBE NEWSWIRE) -- Taboola, a global leader in delivering performance at scale for advertisers, today announced a new report based on a survey conducted with Qualtrics, a leading company in experience management working with nearly 20,000 organizations worldwide. Performance advertising on social media is rapidly growing—industry forecasts predict that social media ad spend will reach $239 billion in 2025 and is projected to reach $273 billion in 2026. However, new research found t ...

公司业绩情况 - 公司2025年第一季度业绩有望达到此前公布的营收、毛利润、扣除TAC后的毛利润和调整后息税折旧摊销前利润指引区间高端 [1] - 公司预计于2025年5月7日周三开盘前公布2025年第一季度业绩，新闻中指标为初步未经审计数据，可能会有变化 [2] 投资者活动 - 公司将于2025年3月26日上午10点举办投资者日活动，可通过investors.taboola.com网站观看网络直播 [3] 公司业务介绍 - 公司通过超越搜索和社交的绩效广告技术助力企业发展，实现可衡量的大规模成果 [4] - 公司与数千家企业合作，这些企业在其强大的广告平台Realize上直接投放广告，覆盖全球约6亿日活用户；NBC新闻、雅虎等出版商以及三星、小米等原始设备制造商使用公司技术来增加受众和收入，使Realize能提供独特数据、专业算法和无与伦比的规模 [5] 非GAAP财务信息说明 - 新闻包含扣除TAC后的毛利润和调整后息税折旧摊销前利润的当前预期，这些是非GAAP财务指标，不应孤立看待或替代GAAP下的营收、毛利润等指标；公司认为非GAAP财务指标能为管理层和投资者提供有关未来财务和业务趋势的有用补充信息，但存在固有局限性；公司无法提供净收入（亏损）的初步信息，因其某些要素不可预测，提供该信息不切实际 [6] 联系方式 - 投资者联系人为Jessica Kourakos、Aadam Anwar，邮箱为investors@taboola.com [9] - 媒体联系人为Dave Struzzi，邮箱为press@taboola.com [9]

文章核心观点 公司宣布达成2.7亿美元循环信贷安排，用新贷款偿还旧贷款，预计每年节省利息300 - 500万美元，该安排降低资本成本、增强流动性、延长债务到期时间并提供额外债务能力 [1][2] 分组1：新循环信贷安排情况 - 公司达成2.7亿美元新循环信贷安排，用新贷款全额偿还先前定期贷款剩余本金1.232亿美元及应计利息 [1] - 基于当前利率，公司预计每年节省利息约300 - 500万美元 [1] - 新循环信贷安排可增加财务灵活性，使公司保持较低平均债务余额，创造额外年度利息节省 [6] - 新循环信贷安排将公司债务到期时间延长至2030年 [2][6] - 新循环信贷安排提供约1.8亿美元额外债务能力，增强财务灵活性 [6] 分组2：公司情况 - 公司是全球广告效果规模化交付领域的领导者，通过超越搜索和社交的效果广告技术助力企业发展 [1][3] - 公司与数千家企业合作，其广告平台Realize拥有约6亿日活用户，众多知名出版商和原始设备制造商使用其技术增加受众和收入 [4] 分组3：交易相关方 - 美国银行担任行政代理；花旗银行伦敦分行和山谷国民银行担任联合代理；美国银行、花旗银行伦敦分行和山谷国民银行担任联合簿记行和联合牵头安排行 [2]

文章核心观点 公司宣布达成2.7亿美元循环信贷安排，用新贷款偿还旧贷款，预计每年节省利息300 - 500万美元，该安排降低资本成本、增强流动性、延长债务到期时间至2030年，为公司提供财务灵活性 [1][2] 信贷安排情况 - 公司达成2.7亿美元循环信贷安排 [1] - 公司用新贷款全额偿还先前定期贷款剩余本金1.232亿美元及应计利息 [1] - 基于当前利率，公司预计每年节省利息约300 - 500万美元 [1] - 美国银行担任行政代理，花旗银行伦敦分行和Valley National Bank担任联合代理，三家银行还担任联合簿记行和联合牵头安排行 [2] 新信贷安排好处 - 降低公司资本成本，增强流动性，延长债务到期时间至2030年 [2] - 增强公司资产负债表，提供财务灵活性，支持公司继续投资以加速盈利增长并维持股票回购计划 [2] - 增加财务灵活性，使公司可维持较低平均债务余额，从而额外节省年度利息 [6] - 提供约1.8亿美元额外债务额度，增强财务灵活性 [6] 公司业务情况 - 公司通过超越搜索和社交的绩效广告技术助力企业发展，实现可衡量的大规模成果 [3] - 公司与数千家企业合作，这些企业在其强大的广告平台Realize上直接投放广告，覆盖全球约6亿日活用户 [4] - NBC News、Yahoo等出版商以及三星、小米等原始设备制造商使用公司技术增加受众和收入，使Realize能提供独特数据、专业算法和无与伦比的规模 [4]