财务数据和关键指标变化 - 公司第三季度收入为2.01亿美元，同比增长53% [33] - 非GAAP毛利率为79%，去年同期为81% [38] - 非GAAP运营亏损为800万美元，去年同期为2800万美元 [10] - 美元净扩张率为144%，去年同期为132% [34] - 自由现金流为1100万美元，预计第四季度将转为负值 [44] 各条业务线数据和关键指标变化 - Create业务收入增长45%至6300万美元 [34] - Operate业务收入增长72%，占总收入的60% [33] - 战略合作伙伴收入持平，为1800万美元 [37] - 公司预计第四季度收入为2亿至2.04亿美元，全年收入为7.52亿至7.56亿美元 [41][42] 各个市场数据和关键指标变化 - 2020年前九个月，基于Unity的应用平均每月下载量超过50亿次 [12] - 截至第三季度末，Unity拥有约25亿月活跃终端用户 [12] - 全球收入排名前100的游戏开发公司中，94家是Unity的客户 [12] - 全球前10大汽车制造商均使用Unity [12] 公司战略和发展方向和行业竞争 - Unity致力于成为全球实时3D内容的领导者，预计未来大多数内容将转向实时3D [14] - 公司计划继续专注于核心游戏市场，并通过创新和数据优势扩大业务 [21] - 公司正在扩展至工业、汽车、建筑、工程和娱乐等新垂直领域 [22] - 公司推出了LEGO Microgame和Forma等新产品，旨在降低用户进入门槛并扩展至非游戏领域 [25][27] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司认为COVID-19带来的远程工作政策对业务产生了积极影响，但也可能导致2021年的比较基数较高 [34] - 公司预计第四季度的季节性增长将不如往年显著，因为用户已经在家中进行高水平的参与 [40] - 公司对长期增长持乐观态度，特别是在游戏和其他垂直领域的扩展 [132] 其他重要信息 - 公司成功完成了IPO，成为过去十年中第二大软件IPO [9] - 公司预计第四季度非GAAP运营亏损为3500万至4000万美元，全年亏损为6600万至7100万美元 [41][42] - 公司预计第四季度加权平均完全稀释股份数为3.21亿股 [43] 问答环节所有的提问和回答 问题: iOS 14变化对公司的影响 - 公司认为iOS 14的变化不会对业务产生重大影响，预计短期内会有一些调整，但长期影响有限 [50][51] - 公司认为其数据优势将使其在IDFA变化中处于有利地位 [51] 问题: 游戏行业的趋势和季节性 - 公司认为COVID-19已经导致用户参与度大幅提升，预计第四季度的季节性增长将不如往年显著 [53][54] - 公司认为游戏行业的增长趋势将持续，但第四季度的增长可能会受到新游戏机发布的影响 [107] 问题: 投资优先级和资本使用 - 公司表示其投资优先级不会因IPO后的资本增加而改变，将继续专注于核心业务和创新 [60][61] - 公司计划在特定应用和平台能力上进行投资，以推动长期增长 [62][63] 问题: Roblox与Unity的竞争关系 - 公司认为Roblox的成功证明了实时3D内容创作的潜力，Unity计划通过低代码和无代码工具扩展其用户基础 [74][75] - 公司认为其平台在专业和消费者市场都有巨大的增长机会 [74] 问题: 价格调整和客户反应 - 公司表示其价格调整得到了客户的积极反应，未来可能会继续调整价格以反映其提供的价值 [79][80] - 公司认为其长期目标是扩大市场份额，而不是通过短期价格调整来增加收入 [82] 问题: 游戏业务模型的未来 - 公司承认其在游戏行业的收入份额较低，但计划通过增加新工具和服务来扩大其市场份额 [86][87] - 公司预计未来几年其游戏业务将增长10倍 [89] 问题: Create和Operate业务的交叉销售 - 公司表示其Create和Operate业务的交叉销售是增长的关键驱动力，预计这一趋势将持续 [90][91] 问题: 下一代游戏机的影响 - 公司认为其在下一代游戏机市场的地位将显著提升，预计将在这一周期中获得更多市场份额 [95][96] - 公司预计AAA游戏市场将继续由第一方技术主导，但Unity和Unreal将在AA市场中占据更大份额 [97] 问题: 第四季度指引和季节性 - 公司预计第四季度的收入增长将低于历史季节性水平，主要原因是用户参与度已经处于高位 [102][106] - 公司认为新游戏机的发布可能会对第四季度的用户参与度产生影响 [107] 问题: 游戏开发中的Operate工具使用 - 公司承认其Operate工具的使用率尚未达到预期，但预计未来将随着新产品的推出而增加 [113][114] - 公司计划通过简化网络代码和托管服务来提高Operate工具的使用率 [117][118] 问题: Metaverse的货币化机会 - 公司认为Metaverse已经存在，未来将越来越多地转向实时3D内容 [121][122] - 公司预计其Create和Operate业务将在Metaverse中发挥重要作用，并带来显著的收入增长 [123][124] 问题: Create订阅收入的增长 - 公司表示Create订阅收入的增长主要来自游戏和新垂直领域的扩展 [126][127] - 公司预计未来将继续保持强劲增长，特别是在新垂直领域的扩展 [131] 问题: 应用下载量的增长 - 公司认为应用下载量的增长反映了市场的扩展，但下载量本身并不直接转化为收入 [134][135] - 公司预计未来将通过增加新工具和服务来更好地货币化这些下载量 [139] 问题: 商业领域的3D应用 - 公司认为Forma等新产品将在商业领域带来显著的增长机会，特别是在汽车和奢侈品行业 [145][146] - 公司计划通过实时3D交互工具来改变传统的销售模式 [148][149] 问题: Operate业务的增长 - 公司预计Multiplay和Vivox等Operate工具将在未来继续增长，特别是在新垂直领域的扩展 [152][153] - 公司认为Operate业务的增长不仅依赖于用户参与度，还依赖于新客户的增加和新产品的推出 [155]

用户数据 - 公司全球月活终端用户约25亿，2020年前九个月，每月基于Unity构建的应用平均下载量超50亿次[148] 高收入客户数据 - 截至2020年9月30日和2019年9月30日，贡献超10万美元收入的客户分别为739个和553个，占比均为72%[157][158] 美元净扩张率 - 截至2020年9月30日和2019年9月30日，美元净扩张率分别为144%和132%[161] 财务关键指标（整体） - 2020年第三季度收入2.00784亿美元，2019年同期为1.30943亿美元；2020年前九个月收入5.52109亿美元，2019年同期为3.83708亿美元[162] - 2020年第三季度净亏损1.44719亿美元，2019年同期为4554.9万美元；2020年前九个月净亏损1.98806亿美元，2019年同期为1.12611亿美元[162] - 2020年第三季度成本占收入的24%，2019年为20%；2020年前九个月成本占收入的22%，2019年为23%[162] - 2020年第三季度毛利润率为76%，2019年为80%；2020年前九个月毛利润率为78%，2019年为77%[162] - 2020年第三季度总营收2.00784亿美元，较2019年同期的1.30943亿美元增长6984.1万美元，增幅53%；前九个月总营收5.52109亿美元，较2019年同期的3.83708亿美元增长1.68401亿美元，增幅44%[173] - 2020年第三季度成本收入为4754万美元，较2019年同期的2645.1万美元增长2108.9万美元，增幅80%；前九个月成本收入为1.1984亿美元，较2019年同期的8860.2万美元增长3123.8万美元，增幅35%[179] - 2020年第三季度毛利润为1.53244亿美元，较2019年同期的1.04492亿美元增长4875.2万美元，增幅47%；前九个月毛利润为4.32269亿美元，较2019年同期的2.95106亿美元增长1.37163亿美元，增幅46%[179] - 2020年第三季度研发费用为1.16648亿美元，较2019年同期的6403.4万美元增长5261.4万美元，增幅82%；前九个月研发费用为2.83507亿美元，较2019年同期的1.82832亿美元增长1.00675亿美元，增幅55%[184] - 2020年第三季度销售和营销费用为6076.4万美元，较2019年同期的4655.9万美元增长1420.5万美元，增幅31%；前九个月销售和营销费用为1.47739亿美元，较2019年同期的1.25322亿美元增长2241.7万美元，增幅18%[188] - 2020年第三季度一般和行政费用为1.17515亿美元，较2019年同期的3563.1万美元增长8188.4万美元，增幅230%；前九个月一般和行政费用为1.94988亿美元，较2019年同期的8904.1万美元增长1.05947亿美元，增幅119%[191] - 2020年第三季度利息收入和其他费用净额为202.3万美元，较2019年的180.8万美元增加21.5万美元，增幅12%；前九个月为82.9万美元，较2019年的249.4万美元减少166.5万美元，降幅67%[196] - 2020年第三季度所得税拨备为39.8万美元，较2019年的200.9万美元减少161.1万美元，降幅80%；前九个月为260.9万美元，较2019年的802.8万美元减少541.9万美元，降幅68%[200] - 2020年第三季度GAAP毛利润为1.53244亿美元，非GAAP毛利润为1.58945亿美元，GAAP毛利率为76%，非GAAP毛利率为79%；2019年GAAP毛利润为1.04492亿美元，非GAAP毛利润为1.05579亿美元，GAAP毛利率为80%，非GAAP毛利率为81%[205] - 2020年第三季度GAAP运营亏损为1.41683亿美元，非GAAP运营亏损为844.1万美元；2019年GAAP运营亏损为4173.2万美元，非GAAP运营亏损为2777.8万美元[206] - 2020年第三季度非GAAP运营亏损较去年同期的2780万美元改善至840万美元，部分得益于与新冠疫情相关的一次性节省[207] - 2020年第三季度GAAP净亏损为1.44719亿美元，非GAAP净亏损为1296.2万美元；2019年GAAP净亏损为4554.9万美元，非GAAP净亏损为3520.7万美元[211] - 2020年第三季度GAAP基本和摊薄每股净亏损为0.97美元，非GAAP基本和摊薄每股净亏损为0.09美元；2019年GAAP基本和摊薄每股净亏损为0.76美元，非GAAP基本和摊薄每股净亏损为0.67美元[211] - 2020年公司确定预计非GAAP税率为 - 17%，将根据相关税法变化等因素定期重新评估[209] 业务线营收数据 - 2020年第三季度Create Solutions营收6259.1万美元，较2019年同期的4302.7万美元增长1956.4万美元，增幅45%；前九个月营收1.64378亿美元，较2019年同期的1.20597亿美元增长4378.1万美元，增幅36%[173] - 2020年第三季度Operate Solutions营收1.20023亿美元，较2019年同期的6971.9万美元增长5030.4万美元，增幅72%；前九个月营收3.36904亿美元，较2019年同期的2.06801亿美元增长1.30103亿美元，增幅63%[173] - 2020年第三季度Strategic Partnerships and Other营收1817万美元，较2019年同期的1819.7万美元减少27000美元；前九个月营收5082.7万美元，较2019年同期的5631万美元减少548.3万美元，降幅10%[173] 业务发展动态 - 2020年9月推出云内容交付服务和乐高微游戏，2020年第三季度发布MARS[151] 业务风险 - 公司预计2020年运营解决方案不会出现正常的第四季度季节性增长[168] - 苹果计划实施的隐私政策变化可能对公司货币化产品收入产生不利影响[168] 财务指标变化原因 - 营收增长主要源于现有客户收入增长，成本收入增加主要因托管成本和人员相关费用增加，各费用增长受人员扩充和一次性股票补偿费用等因素影响[174,175,179,180,184,185,188,189,191,192] 信贷与利息费用 - 2020年3月公司全额提取1.25亿美元信贷额度，9月偿还，2020年第三季度和前九个月产生利息费用，2019年无未偿债务，2020年前三季度利息费用分别为61.5万美元和140.3万美元[194] 现金流定义 - 公司将自由现金流定义为经营活动使用的净现金减去购买财产和设备使用的现金，用于衡量公司产生现金或获取额外现金来源以支持运营和投资的能力[212] 现金流数据 - 2020年前9个月经营活动提供净现金514.8万美元，2019年为使用6882.8万美元[214][220] - 2020年前9个月自由现金流为-2380.8万美元，2019年为-8527万美元[214] - 2020年前9个月投资活动使用净现金6467.4万美元，2019年为1.70473亿美元[214][220] - 2020年前9个月融资活动提供净现金16.94073亿美元，2019年为1608.01万美元[214][220] 现金与亏损情况 - 截至2020年9月30日，公司现金为17.594亿美元，累计亏损7.14亿美元[216][217] 收购情况 - 2020和2019年前9个月分别收购2家和6家公司，使现金余额分别减少3570万美元和1.54亿美元[218] 经营活动现金组成 - 2020年前9个月经营活动现金由净亏损1.988亿美元、非现金费用1.799亿美元和净经营资产负债变化净流入2410万美元组成[221] - 2019年前9个月经营活动现金由净亏损1.126亿美元、非现金费用4530万美元和净经营资产负债变化净流出150万美元组成[222] 投资活动现金用途 - 2020年前9个月投资活动现金用于收购3570万美元和资本支出2900万美元，2019年分别为1.54亿美元和1640万美元[223] 融资活动现金来源 - 2020年前9个月融资活动现金主要来自首次公开募股净收益14.201亿美元、发行可转换优先股和普通股净收益2500万美元等[224]

业绩总结 - 第三季度收入为2.01亿美元，同比增长53%[12] - 非GAAP毛利率为79%，较去年同期的81%略有下降[34] - 非GAAP运营亏损为800万美元，相较于去年同期的2100万美元有所改善[35] - 2020年第四季度预计收入为2亿美元，全年收入预计为7.52亿美元[67] - 非GAAP运营亏损预计为3500万美元，全年预计为6600万美元[69] - 2020年第三季度，超过10万美元的客户数量为739个，占总收入的72%[60][62] - 2020年第三季度，运营解决方案收入占总收入的60%[40] - 非GAAP运营利润率在2020年第三季度为-4%，相比2019年第三季度的-21%有显著改善[35] 用户数据 - 客户的美元基础净扩展率为144%[12] - 每月应用下载量达到50亿次，月活跃用户数为25亿[14] 毛利与运营损失 - 非GAAP毛利润为158,945万美元，毛利率为81%[124][129] - 运营损失为48,580万美元，较上季度增加[144] - 非GAAP运营损失为23,861万美元，运营利润率为(13%) [167][182] - 股票基础补偿费用为6,549万美元，较上季度有所增加[147] - 雇主税相关员工股票交易的费用为61,806万美元[153] 未来展望 - 过去几个季度的非GAAP毛利润在91,104万美元至144,591万美元之间波动[126][124] - 过去几个季度的运营损失在(27,684)万美元至(48,580)万美元之间波动[143][144] - 过去几个季度的非GAAP运营利润率在5%至22%之间波动[178][189]