在保险行业，风险决定定价，定价决定保障责任。理论上，"非标体"相较于"标准体"、老年人相较于年 轻体，商业健康保险（下称"健康险"）的保费注定会有所提高。但随着行业竞争加剧，"价格战"下，越 来越多健康险产品不断放宽既往症限制、扩充特药目录、降低免赔额，但保费增长和定价差异却并不显 著。 多名接受第一财经采访的商保专家和产业界人士表示，带病体保险行业的"价格战"存在两面性，虽然在 带病体保险市场规模还待扩张的背景下，过早陷入价格竞争，可能会影响保司增加保障责任、进行产品 创新的空间；但从某种程度上也说明，行业正逐渐进入"市场竞争更充分"的阶段。同时，随着商业健康 险公司（下称"保司"）精算能力提升和风控手段增多，"保障责任较保费更快增长"并不意味着保险产品 一定会出现运营风险。 "价格战"的两面性 价格竞争的背后，一定程度上是新入局者对存量市场的争夺。 "原先1万元的高端医疗险产品逐渐降级至1000~3000元的中高端险种，而几百元的中低端百万医疗险的 保障范围的广度似乎又超过了大几千元的重疾险。当整个保险界过早消耗'消费降级'的机会，陷入'价格 战'时，一个悖论就出现了：涨费率，产品卖不出去；维持低费率又会 ...