量化市场跟踪 - 全市场股票池动量因子获取正收益0.70% 盈利因子和Beta因子分别获取正收益0.34%和0.28% 市值因子表现负收益-0.58%体现小市值风格 [4] 单因子表现 - 沪深300股票池中单季度营业利润同比增长率因子表现最佳(1.25%) 单季度ROE同比因子(1.07%)和早盘收益因子(0.95%)表现突出 6日成交金额标准差(-0.91%)和标准化预期外收入(-0.89%)表现较差 [5] - 中证500股票池早盘后收益因子(1.24%)和5日成交量标准差(1.05%)表现优异 ROE稳定性(-0.96%)和5分钟收益率偏度(-0.84%)表现弱势 [5] - 流动性1500股票池对数市值因子(1.56%)和单季度净利润同比增长率(1.21%)领先 毛利率TTM(-1.20%)和5日平均换手率(-1.15%)表现不佳 [5] 因子行业内表现 - 基本面因子在公用事业和休闲服务行业表现一致 净资产增长率因子和净利润增长率因子获得正收益 [6] - 估值类因子中BP因子在建筑材料、银行、传媒行业正收益明显 EP因子在煤炭行业表现突出 [6] - 残差波动率因子和流动性因子在国防军工、石油石化、汽车行业表现一致 煤炭和银行行业呈现大市值风格 [6] 组合跟踪表现 - PB-ROE-50组合在全市场股票池获得超额收益1.43% 中证800股票池超额收益0.44% 中证500股票池超额收益-0.40% [7] - 公募调研选股策略相对中证800获得超额收益3.21% 私募调研跟踪策略超额收益0.16% [8] - 大宗交易组合相对中证全指获得超额收益3.61% [9] - 定向增发组合相对中证全指获得超额收益0.77% [10]

量化市场跟踪 - 本周beta因子、动量因子和残差波动率因子分别获得1.10%、0.54%和0.36%的正收益，市场动量效应占优 [2] - 流动性因子和线性规模因子表现较差，分别取得-0.65%和-0.40%的负收益 [2] 单因子表现 - 沪深300股票池中，单季度ROA(3.19%)、单季度ROE(2.87%)、总资产增长率(2.85%)表现较好，而EPTTM分位点(-0.89%)、下行波动率占比(-1.00%)、市盈率TTM倒数(-1.49%)表现较差 [3] - 中证500股票池中，动量弹簧因子(1.52%)、早盘后收益因子(1.36%)、ROIC增强因子(1.18%)表现较好，日内波动率与成交金额的相关性(-1.10%)、5日平均换手率(-1.15%)、下行波动率占比(-1.94%)表现较差 [3] - 流动性1500股票池中，早盘后收益因子(2.04%)、标准化预期外盈利(1.95%)、ROA稳定性(1.62%)表现较好，对数市值因子(-0.90%)、下行波动率占比(-1.15%)、市净率因子(-1.35%)表现较差 [3] 因子行业内表现 - 净资产增长率因子在通信行业正收益明显，净利润增长率因子在纺织服装、通信行业表现较好 [5] - 每股净资产因子在通信、计算机行业表现较好，每股经营利润TTM因子在通信、综合、非银金融行业正收益明显 [5] - 5日动量因子在石油石化、综合行业动量效应明显，在钢铁、煤炭行业反转效应明显 [5] - 1月动量因子在石油石化、综合、纺织服装行业动量效应明显，在煤炭、建筑材料、房地产行业反转效应显著 [5] - 估值类因子中，BP因子在农林牧渔行业表现较好，EP因子在非银金融、通信、商业贸易行业表现较好 [5] - 对数市值因子在通信行业表现较好，残差波动率因子在休闲服务、汽车、石油石化行业表现较好，流动性因子在通信、汽车行业正收益明显 [5] 组合跟踪 - PB-ROE-50组合在中证800股票池中超额收益明显，中证500股票池中获得0.56%超额收益，中证800股票池中获得1.46%超额收益 [6] - 公募调研选股策略和私募调研跟踪策略分别获得3.33%和3.29%的超额收益 [7] - 大宗交易组合相对中证全指获得0.80%的超额收益 [8] - 定向增发组合相对中证全指获得0.91%的超额收益 [9]

量化市场跟踪 - 本周全市场股票池中Beta因子和流动性因子分别获取正收益1.06%和0.37%，市值因子和残差波动率因子分别获取负收益-0.64%和-0.31%，市场表现为小市值风格，盈利因子获取负收益-0.30% [2] - 沪深300股票池中表现较好的因子有单季度净利润同比增长率(1.94%)、5日反转(1.83%)和标准化预期外收入(1.79%)，表现较差的因子有大单净流入(-0.87%)、ROIC增强因子(-0.63%)和单季度ROA(-0.45%) [3] - 中证500股票池中表现较好的因子有总资产增长率(1.84%)、单季度营业收入同比增长率(1.56%)和单季度营业利润同比增长率(1.07%)，表现较差的因子有营业利润率TTM(-1.79%)、单季度EPS(-1.67%)和大单净流入(-1.60%) [3] - 流动性1500股票池中表现较好的因子有单季度营业利润同比增长率(2.31%)、单季度净利润同比增长率(2.09%)和6日成交金额的移动平均值(1.55%)，表现较差的因子有市盈率因子(-1.74%)、市盈率TTM倒数(-1.69%)和单季度ROE(-1.41%) [3] 因子行业内表现 - 基本面因子在各行业表现分化，净资产增长率因子、每股净资产因子和每股经营利润TTM因子在综合行业正收益明显 [4] - 估值类因子中EP因子和BP因子在综合行业正收益明显 [4] - 残差波动率因子和流动性因子在非银金融行业正收益明显 [4] - 市值风格上本周综合、通信行业大市值风格显著 [4] 组合跟踪表现 - PB-ROE-50组合在中证800和全市场股票池中获取正超额收益，中证500股票池中获得超额收益-1.38%，中证800股票池中获得超额收益0.50%，全市场股票池中获得超额收益0.09% [5] - 公募调研选股策略相对中证800获得超额收益0.40%，私募调研跟踪策略相对中证800获得超额收益0.79% [6] - 大宗交易组合相对中证全指获得超额收益1.16% [7] - 定向增发组合相对中证全指获得超额收益1.05% [8]

量化市场跟踪 - 本周beta因子和动量因子分别获得0.58%和0.31%的正收益 规模因子和流动性因子则分别取得-0.66%和-0.37%的负收益 市场动量效应占优且小市值风格显著 [3] 单因子表现 - 沪深300股票池中 总资产增长率因子表现最佳(2.23%) 其次是单季度营业收入同比增长率(1.78%)和单季度ROA(1.58%) 表现最差的是市净率因子(-0.64%) [4] - 中证500股票池中 单季度净利润同比增长率因子表现最好(1.54%) 其次是单季度营业利润同比增长率(1.29%)和单季度ROE同比(1.28%) 表现最差的是6日成交金额的移动平均值(-0.97%) [4] - 流动性1500股票池中 总资产增长率因子表现最优(2.67%) 其次是单季度ROA同比(2.15%)和单季度营业收入同比增长率(2.13%) 表现最差的是市盈率因子(-0.81%) [4] 因子行业内表现 - 净资产增长率因子在通信行业表现突出 净利润增长率因子在商业贸易行业表现良好 [5] - 5日动量因子在轻工制造行业呈现明显动量效应 在国防军工、煤炭、综合行业则呈现反转效应 [5] - 估值类因子中 BP因子在银行行业表现较好 EP因子在通信行业表现优异 [5] 组合跟踪表现 - PB-ROE-50组合在全市场股票池中获得3.35%的超额收益 在中证800和中证500股票池中分别获得1.87%和0.45%的超额收益 [7] - 公募调研选股策略相对中证800获得3.37%的超额收益 私募调研跟踪策略相对中证800获得1.31%的超额收益 [8] - 大宗交易组合相对中证全指获得0.41%的超额收益 [9] - 定向增发组合相对中证全指获得1.97%的超额收益 [10]