The most oversold stocks in the consumer staples sector presents an opportunity to buy into undervalued companies.The RSI is a momentum indicator, which compares a stock’s strength on days when prices go up to its strength on days when prices go down. When compared to a stock’s price action, it can give traders a better sense of how a stock may perform in the short term. An asset is typically considered oversold when the RSI is below 30, according to Benzinga Pro.Here's the latest list of major oversold pla ...

整体市场与AI主题 - 截至12月5日，标普500指数成分股公司已有99%公布财报，第三季度每股收益预计同比增长13.4%，若得以确认，这将是连续第四个季度实现两位数增长，且增速高于今年第二季度的12% [2] - 第三季度财报电话会议中提及“AI”的标普500公司数量达到306家，创下10年新高，高于今年第二季度创下的292家的前纪录 [6] - 提及AI的公司股价表现更优：自9月30日起，提及AI的公司股价平均上涨1%，而未提及的公司平均上涨0.3%；自2024年12月31日起，两者涨幅分别为13.9%和5.7% [7][8] - 市场对第三季度财报的反应较以往更为负面：业绩超预期的公司股价在财报发布前后四天平均仅上涨0.4%，低于五年平均的0.9%；而业绩未达预期的公司股价平均下跌5%，远低于五年平均的2.6%跌幅 [64][65] 即将发布财报的焦点公司 - AI领域领导者甲骨文（ORCL）即将发布财报，其股价年初至今上涨30%，但过去一个月下跌13% [1][9] - 下周还将迎来Adobe（ADBE）和博通（AVGO）的财报，为第三季度财报季收尾 [5] - 投资者亦将关注专业零售商GameStop（GME）、AutoZone（AZO）、Chewy（CHWY）以及好市多（COST）的季度业绩更新 [4] 零售与消费品行业 - **维多利亚的秘密（VSCO）**：第三季度净销售额同比增长9%至14.72亿美元，高于预期的14.0亿美元；每股净亏损0.46美元，好于预期的亏损0.60美元；公司上调2025财年指引，预计净销售额64.5-64.8亿美元（原指引63.3-64.1亿美元），调整后每股收益2.40-2.65美元（原指引1.80-2.20美元），股价盘前涨超13% [10][11][12] - **Ulta Beauty（ULTA）**：第三季度业绩超预期，公司上调全年指引，预计净销售额约123亿美元（原指引120-121亿美元），每股收益25.20-25.50美元（原指引23.85-24.30美元），股价盘后上涨5% [17][18] - **克罗格（KR）**：第三季度营收339亿美元，与去年同期336亿美元基本持平，低于预期的341亿美元；同店销售额（不含燃料）同比增长2.6%；公司收窄全年同店销售增长指引至2.8%-3.0%（原为2.7%-3.4%），股价盘前下跌约3% [19][20] - **美元树（DLTR）**：第三季度营收增长9.4%至47.5亿美元，略超预期；调整后每股收益1.21美元，显著高于预期的1.10美元；同店销售额增长4.2%；公司上调全年调整后每股收益指引至5.60-5.80美元（原为5.32-5.72美元），股价上涨4% [35][36][38] - **梅西百货（M）**：第三季度营收47亿美元，与去年持平且略超预期；调整后每股收益0.09美元，好于预期的亏损0.14美元；同店销售额增长2.5%，为约三年来最强表现；公司上调2025财年销售指引至214.8-216.3亿美元（原为211.5-214.5亿美元） [39][40][41] - **美国鹰牌服饰（AEO）**：第三季度营收13.6亿美元，同比增长6%；每股收益0.53美元，超预期；同店销售额增长4%；公司称感恩节周末销售创纪录，股价大涨超11% [44][45][46] - **Five Below（FIVE）**：第三季度净销售额同比增长23.1%至10亿美元，超预期；同店销售额增长12.4%；每股收益0.66美元，远超预期的0.26美元；公司上调全年销售指引至46.2-46.5亿美元，每股收益指引至5.51-5.69美元（原为4.56-4.96美元） [25][26][27] 科技与半导体行业 - **惠与（HPE）**：预计第一财季营收90-94亿美元，低于分析师平均预期的99亿美元；在刚结束的10月季度中，营收97亿美元同比增长14%但略低于预期，网络业务营收同比激增150%至28亿美元，服务器营收同比下降5%至45亿美元，混合云营收下降12%至14亿美元，股价下跌4% [14][15][16] - **Snowflake（SNOW）**：第三季度营收11.5亿美元同比增长29%，略低于预期；每股净亏损0.87美元，亏损小于预期；公司给出的第四季度产品营收指引11.9-12.0亿美元及全年营收指引44.4亿美元均低于预期；同时宣布与Anthropic达成多年2亿美元协议，股价盘后下跌8% [29][30][31][32] - **赛富时（CRM）**：第三季度营收102.7亿美元同比增长8.6%，基本符合预期；稀释后每股收益3.25美元，远超预期的2.58美元；公司上调全年营收预测，股价盘后上涨 [34] - **Marvell（MRVL）**：第三季度营收20.7亿美元，每股收益2.20美元，均超预期；公司宣布以32.5亿美元现金加股票收购芯片初创公司Celestial AI，预计后者将在2028财年下半年开始贡献5亿美元年收入，股价盘后下跌6% [54][55] - **Credo（CRDO）**：第二财季营收2.68亿美元，每股收益0.44美元，均超预期；公司称受益于AI基础设施建设，预计当前季度营收3.35-3.45亿美元，股价大涨20% [57][58] - **MongoDB（MDB）**：第三季度营收6.283亿美元，同比增长19%，远超公司自身指引；每股亏损0.02美元，亏损远小于预期；公司上调全年营收指引至24.34-24.39亿美元（原为23.4-23.6亿美元），股价盘后大涨15% [59][60][62] 网络安全行业 - **CrowdStrike（CRWD）**：第三季度营收12.3亿美元，同比增长22%，超预期；稀释后每股亏损0.14美元；公司因AI应用提升对其Falcon平台的需求而上调全年营收指引至47.9-48.0亿美元 [47][48][49] - **Okta（OKTA）**：第三季度营收7.42亿美元，同比增长12%，超预期；调整后每股收益0.82美元，超预期 [52] 其他行业 - **荷美尔食品（HRL）**：第四季度销售额增长但转为亏损，股价盘前上涨5% [23] - **达乐公司（DG）**：第三财季业绩超预期，股价盘前上涨4% [24] - **迪尔（DE）**：公司发布的年度展望未达分析师预期，股价盘前下跌5% [66]

市场整体表现与情绪 - 美国股市在2025年12月4日下午交易时段表现相对平静，主要指数在历史高点附近徘徊，市场在经历波动后趋于稳定[1] - 标普500指数微涨0.1%，较10月底创下的历史高点仅低0.5% 道琼斯工业平均指数微跌不到0.1%，下跌17点 纳斯达克综合指数微涨0.1%[2] - 道指和标普500指数均处于其历史收盘高点的1%范围内，纳斯达克指数则较其历史高点低约2%，市场整体维持上行轨迹[2] 宏观经济与央行政策焦点 - 市场主要焦点集中于即将于12月9日至10日召开的美联储会议，市场参与者对美联储将在此次会议上降息25个基点的信心增强，部分工具显示概率达87%[3] - 近期经济数据强化了降息预期，例如11月ADP就业报告意外疲软，显示私营部门就业人数减少32,000人，而市场预期为增长[3] - 美联储偏爱的通胀指标——个人消费支出价格指数将于12月5日发布，该数据将为通胀压力提供关键见解，并可能显著影响美联储的决策过程[4] 公司业绩与股价表现 - 美元树公司股价在下午交易中大涨12.6%，因其最新季度利润超出预期，得益于客流量增加和单笔销售利润率的改善[5] - 荷美尔食品公司股价上涨3.3%，其季度盈利超出预期，旗下Planters坚果和Jennie-O火鸡产品表现强劲，并对来年利润给出了乐观预测[5] - Salesforce股价上涨4%，其最新季度利润超出预期，尽管营收略逊于预期，但公司首席执行官强调了其在人工智能技术“新时代”的强势地位[5] - UiPath股价飙升21%，因公司在财报中实现了季度盈利[5] - Snowflake股价大幅下跌11.5%，尽管其利润和营收均超出分析师预期，但分析师指出可能是此前兴奋情绪后的“失望”以及产品收入增长减速所致[5] - 零售巨头克罗格公司股价下跌4.5%，因其报告的营收弱于分析师预期，尽管利润超出预期[5] - Meta Platforms股价上涨4%，因有报道称该公司预计将在明年削减其元宇宙计划的支出[5] - 英伟达股价上涨2.5%，苹果、亚马逊、微软和Alphabet等其它知名科技股涨跌互现，部分在下午交易中微幅下跌[5]

文章核心观点 - 在当前消费者支出更趋选择性的背景下，Sprouts Farmers Market (SFM) 和 Ollie's Bargain Outlet (OLLI) 因其价值导向的定位而受到关注，文章旨在分析哪家公司更具投资潜力 [1][2] - 综合分析认为，OLLI 在销售增长势头、客户忠诚度、盈利能力和扩张前景方面优于面临增长放缓和利润率正常化压力的 SFM，是当前更具吸引力的零售股选择 [20] Sprouts Farmers Market (SFM) 运营与财务表现 - 可比销售额增长显著放缓，2025财年第三季度可比门店销售额增长为5.9%，低于管理层预期，且远低于前两个季度10.2%和11.7%的增幅 [2] - 消费者行为趋于谨慎，客单价下降，特别是在中产阶级和年轻消费者群体中，预计2026财年第一和第二季度可比销售额增长将分别仅为1%和1.6% [3] - 利润率面临正常化压力，2025财年第四季度息税前利润率预计将同比持平，预计毛利率扩张将放缓至20个基点 [4] - 过去一年公司股价下跌45.2%，反映了市场对可比销售额放缓、利润率正常化以及竞争加剧的担忧 [17] Sprouts Farmers Market (SFM) 战略举措 - 专注于产品创新和客户体验，自有品牌产品销售额占比已超过25%，并计划在2025年推出约7000种新产品 [5] - 加强全渠道战略，与Uber Eats、DoorDash和Instacart合作推动电子商务销售，第三季度电商销售额同比增长21%，占总销售额的15.5% [6] - 门店扩张保持强劲，第三季度新开9家门店，门店总数达464家，拥有约140个获批选址管道，计划2025年新开37家门店，目标到2027年实现10%的门店数量增长 [7] Ollie's Bargain Outlet (OLLI) 运营与财务表现 - 核心战略为“低价买入、低价卖出”，辅以严格的成本控制和提升门店生产率 [10] - 忠诚度计划Ollie's Army是重要增长引擎，活跃会员数超1600万，同比增长超10%，这些会员贡献了总销售额的80%以上，且单次消费额高出约40% [10][11] - 可比门店销售额增长约5%，主要由交易量增长推动，公司受益于有利的清仓环境和消费者寻求更高价值的行为 [11] - 过去一年公司股价上涨23.9%，得益于强劲的运营势头、不断扩大的客户忠诚度和有纪律的门店扩张 [17] Ollie's Bargain Outlet (OLLI) 战略与扩张 - 商品策略依赖于品牌清仓，能够持续以有吸引力的条件采购知名品牌商品 [12] - 通过扩大关键分销中心来扩展分销基础设施，为门店数量的显著增长提供支持，降低长期物流风险 [13] - 长期目标为超过1300家门店，门店网络从2020财年的388家增长至2024财年的559家，复合年增长率达9.5% [14] - 新店房地产模式注重灵活性，专注于25000-35000平方英尺的二手场地，平均初始现金投资约为100万美元，目标新店首年销售额约为400万美元 [14] 市场预期与估值比较 - Zacks对SFM当前财年销售额和每股收益的共识预期同比增幅分别为14.2%和40.5%，但当前财年每股收益共识预期在过去30天内下降了5美分至5.27美元 [15][16] - Zacks对OLLI当前财年销售额和每股收益的共识预期同比增幅分别为16.4%和16.5%，当前财年每股收益共识预期在过去30天内保持3.82美元不变 [16] - SFM的远期市销率为0.85，低于其过去三年中位数0.98；OLLI的远期12个月市销率为2.61，高于其过去三年中位数2.19 [19] - SFM的Zacks排名为第5级（强烈卖出），OLLI的Zacks排名为第2级（买入） [21]

公司概况 - 公司为一家相对较小的美国杂货连锁店，专注于天然、有机和健康导向的产品，并以公平价格销售 [1] - 公司运营略超过440家门店 [1] 分析师背景 - 分析师为前买方分析师，具备科技、公用事业和零售等多个行业的综合研究背景 [1] - 分析师拥有金融硕士学位，主攻估值专业，并正在成为特许金融分析师的道路上 [1] - 分析师的投资理念以长期价值投资为核心，基于永恒原则但适应当今动态市场的现实 [1]

公司概况 - Sprouts Farmers Market Inc (SFM) 是一家相对较小的美国杂货连锁店 专注于以公平价格销售天然、有机和健康导向的产品 [1] - 公司运营着略超过440家门店 [1] 作者背景与投资立场 - 文章作者为前买方分析师 拥有跨行业研究背景 涵盖科技、公用事业和零售等行业 [1] - 作者持有金融硕士学位 专攻估值 并正在成为CFA持证人 [1] - 作者披露其通过股票、期权或其他衍生工具对SFM持有有益的长期多头头寸 [2]

亚马逊在Whole Foods的新实验 - 公司在费城一家Whole Foods门店内建造了一个占地1万平方英尺的小型仓库，作为微型履约中心，用于存放金鱼饼干、汰渍洗衣球等非有机品牌商品[1][3] - 该实验旨在补充Whole Foods的有机购物体验，通过店内二维码引导顾客进入定制化数字店面，订购通常不在Whole Foods货架上的品牌商品，并在店内取货[2][3] - 此举是为了满足顾客一站式购物的便利性需求，防止顾客在Whole Foods购物后前往其他商店[4] 亚马逊的杂货业务战略 - 公司正试图扩大在杂货行业的影响力，挑战沃尔玛等公司主导的市场份额[5] - 除Whole Foods外，公司的实体店业务还包括Amazon Fresh生鲜超市和Amazon Go便利店[5] - 公司的杂货配送业务增长迅速，不包括Whole Foods和Fresh在内的杂货业务在过去一年实现了超过1000亿美元的总销售额，使其成为美国前三的杂货零售商[6] Whole Foods的扩张计划 - Whole Foods计划在未来几年进行扩张，并最近推出了针对城市环境的较小版本门店[6] - 目前已推出三家小型门店，起步状况良好，预计未来将看到更多此类门店[7]

行业特征 - 杂货股指主营食品和日常家居用品销售的公司股票 包括超市 杂货连锁店 便利店 批发商及相关零售商和供应商 [2] - 该行业通常被视为防御性板块 提供稳定的现金流和较低的增长 但对投入成本和消费者支出模式敏感 例如食品通胀和自有品牌竞争 [2] 重点公司概览 - Conagra Brands是一家消费者包装食品公司 主要在美国运营 业务分为杂货与零食 冷藏与冷冻 国际及餐饮服务四个部门 [3] - BJ's Wholesale Club是一家会员制仓储式俱乐部运营商 产品类别包括杂货 家居与宠物用品 电视和电子产品 家具 电脑和平板电脑等 [3] - Brixmor Property Group是一家房地产投资信托基金 主营以杂货店为核心的社区和邻里购物中心的拥有和运营 [4] - Maplebear以Instacart名义运营 为北美家庭提供在线杂货购物服务 通过移动应用和网站销售和配送杂货产品 并提供软件即服务解决方案 [4]

收购背景与动因 - 亚马逊以137亿美元收购全食超市的交易在2017年震惊零售行业 [1] - 全食超市联合创始人表示，出售并非其本意，而是因激进投资者的威胁被迫进行 [1] - 激进对冲基金Jana Partners在2017年4月披露其持有全食超市8.8%的股份，成为第二大股东，并立即呼吁公司寻求出售 [2][5] 激进投资者的施压过程 - Jana Partners的代表向公司管理层展示了一份被指包含不准确信息的PPT，并拒绝提供副本 [3] - 投资者发出最后通牒，计划接管公司董事会、解雇首席执行官及其管理团队，然后将公司出售给出价最高者 [4] - 该基金以其激进的行动主义运动闻名，此前曾在蒂芙尼和康尼格拉等公司赢得董事会席位 [5] 全食超市被收购前的困境 - 作为天然有机食品先驱，全食超市面临同店销售额连续六个季度下滑的挑战 [6] - 公司面临来自销售有机产品的传统杂货商日益激烈的竞争，并难以摆脱其高价形象 [6] - 在Jana Partners介入前，公司的运营挑战已导致其股价大幅下跌，使其易受激进投资者压力影响 [6] 亚马逊作为解决方案的浮现 - 面对最后通牒，公司管理层考虑了多种选择，包括与激进投资者展开代理权争夺战 [7] - 管理层认识到需要时间来降低价格和改善运营，但敌意股东要求即时回报，使得公司缺乏所需时间 [7]

文章核心观点 - 三家分别来自科技、必需消费品和金融行业的公司宣布了重大的股票回购计划更新 这些举措均显示出管理层对公司未来前景的强烈信心 为投资者提供了潜在机会 [1] Salesforce (CRM) - 公司在分析师/投资者日预计 从2026财年至2030财年 营收将以10%的复合年增长率增长 显著加速了历史低位的增长 [3] - 当前2026财年营收预计增长8.5%至9% 约为至少十年来的最低增速 但预计从2027财年起将大幅加速增长 [4] - 计划在未来两个季度投入70亿美元用于股票回购 意味着季度回购支出将达35亿美元 这比过去三年平均约20亿美元的季度回购支出增加了约50% [5] - 股票代码CRM 当前股价25678美元 52周价格区间在22648美元至36900美元之间 [3] Albertsons Companies (ACI) - 公司报告2026财年第二季度业绩 销售额增长约2%符合预期 调整后每股收益下降约14%至044美元 但大幅超出市场预期的040美元 并提高了全年业绩展望 [7][8] - 尽管业绩看似平淡 但股价在财报发布后上涨近14% 公司正处于“投资年” 牺牲短期增长和利润率以提升长期竞争力 [8] - 宣布了一项7.5亿美元的加速股票回购计划 结合之前的回购 将使流通股数量较2026财年初减少12% [9] - 公司仍有13亿美元的回购额度 相当于其市值的约12% [9] - 股票代码ACI 当前股价1957美元 52周价格区间在1670美元至2320美元之间 [7] Synchrony Financial (SYF) - 公司报告2025年第三季度业绩 营收基本持平但略超预期 每股收益飙升47%至284美元 大幅超出市场预期064美元 [11] - 宣布增加10亿美元股票回购额度 总回购能力达到21亿美元 相当于其市值的81% 这是一个非常重大的比例 [11] - 在10月13日当周 超过50家金融服务公司公布业绩 而Synchrony是少数（如果不是唯一）宣布新增或追加回购计划的公司 [12] - 本季度公司贷款信用质量显著改善 拖欠率和净冲销额下降 这在区域银行借贷担忧的背景下是一个积极信号 [13] - 股票代码SYF 当前股价7299美元 52周价格区间在4054美元至7741美元之间 [11] 行业比较与展望 - Albertsons公司可能目前最受关注 其愿意向股东大量返还资本 [14] - 公司远期市盈率约为9倍 处于行业最低水平之一 如果其投资获得回报 股票未来表现可能强劲 [14]