三、请就你公司设立及历次股权变动是否合法合规进行核查，并出具结论性意见。 四、请你公司对照《境内企业境外发行证券和上市管理试行办法》第八条的规定，补充说明你公司及所 有下属企业是否存在境外发行上市禁止性情形。 五、请详细说明你公司募集资金用途。 智通财经APP获悉，12月12日，中国证监会公布《境外发行上市备案补充材料要求(2025年12月8日— 2025年12月12日)》。中国证监会国际司共对8家企业出具补充材料要求，其中，要求罗博特科 (300757.SZ)补充说明募集资金用途等事项。据港交所10月28日披露，罗博特科递表港交所主板，华泰 国际、花旗、东方证券国际为其联席保荐人。 中国证监会请罗博特科补充说明以下事项，请律师核查并出具明确的法律意见： 一、你公司及下属公司业务及经营范围包含光伏制造，电池解决方案，研发、组装生产、销售新能源设 备、LED及半导体领域相关生产设备，半导体设备的研发，光伏及LED设备研究与开发，半导体器件专 用设备制造，光伏设备及元器件制造等的具体情况，请补充说明是否实际开展相关业务及具体运营情 况，是否已取得必要的资质许可。 二、关于你公司本次发行方案的发行数量上限，你公司备 ...

公司近期财务表现 - 2024年前三季度营业收入为4.16亿元，同比大幅下降59.04% [1][2] - 2024年前三季度归属于上市公司股东的净利润为-7474.89万元，同比下降205.01% [1][2] - 2024年第三季度单季度营业收入为1.68亿元，同比下降43.22%，单季度净亏损为4141.87万元，同比下降344.24% [2] - 2024年前三季度经营活动产生的现金流量净额为5598.54万元，同比大幅增长114.92% [2] - 公司总资产截至报告期末为35.74亿元，较上年度末增长51.11% [2] 历史财务数据与业务结构 - 2022年至2024年，公司收入分别为9.01亿元、15.7亿元、11.04亿元，净利润分别为2560.4万元、7946.9万元、6317.6万元 [1] - 光伏制造解决方案是公司核心收入来源，2022年至2024年该业务收入占比分别为92.8%、95%、92.5% [4][5] - 2025年上半年，光伏制造解决方案业务收入占比下降至72.6%，而硅光组装与测试设备业务收入占比升至18.7% [4][5] - 硅光组装与测试设备业务从2024年才开始贡献收入，2024年全年收入为5017.8万元 [4][5] 战略收购与市场地位 - 公司于2024年5月完成对全球高精耦合设备龙头ficonTEC的收购，并已正式并表 [3] - 收购ficonTEC使公司掌握了用于硅光器件组装与测试的专有核心技术 [3] - 2024年，公司在硅光智能制造设备市场的市占率约为25.5%，排名全球第一 [7][9] - 公司是唯一能够提供端到端解决方案的供应商，并在10纳米以内超高精度水平上是全球唯一为量产环境提供设备的供应商 [7] 核心业务挑战与增长动力 - 公司业绩倒退主要原因是光伏行业下游产能过剩，整体需求萎缩，给上游设备行业带来巨大压力 [5] - 公司积极拓展海外市场以对冲主业下滑，包括增长强劲的印度市场 [6] - ficonTEC是博通CPO产品耦合设备的唯一供应商，并已进入英伟达供应链，截至2024年7月31日对英伟达在手订单余额为2433.83万欧元（约合人民币1.7亿元） [9] - 截至中报审议日，公司光电子及半导体业务板块在手订单金额为6.62亿元 [10] 未来发展前景与战略 - 浙商证券预计ficonTEC在2025年期间费率约为29%，净利率预计为13.1%，并逐步优化至2028年的20%和22.6% [3] - 公司赴港上市旨在利用香港国际金融中心地位，更好地整合其在德国和爱沙尼亚的生产能力，构建支持全球客户的一体化网络 [10] - 短期业绩拐点取决于光伏设备业务何时企稳回升，长期增长则依赖于硅光及CPO赛道布局的兑现 [10]

公司近期财务表现 - 2024年前三季度营业收入为4.16亿元，同比下降59.04% [1][2] - 2024年前三季度归属于上市公司股东的净利润为-7474.89万元，同比下降205.01% [1][2] - 2024年第三季度单季度营业收入为1.68亿元，同比下降43.22%，净利润为-4141.87万元，同比下降344.24% [2] - 公司总资产同比增长51.11%至35.74亿元，所有者权益同比增长65.26%至16.65亿元 [2] 历史财务数据与业务结构 - 2022年至2024年，公司收入分别为9.01亿元、15.7亿元、11.04亿元，净利润分别为2560.4万元、7946.9万元、6317.6万元 [1] - 光伏制造解决方案是公司核心收入来源，2022年至2025年上半年该业务收入占比分别为92.8%、95%、92.5%、72.6% [6][7] - 硅光组装与测试设备业务于2024年开始贡献收入，至2025年上半年业务占比已升至18.7% [6][7] - 2025年上半年公司总收入为2.48亿元，其中光伏制造解决方案收入为1.80亿元，硅光设备收入为4640万元 [7] 战略收购与市场地位 - 公司于2024年5月完成对全球高精耦合设备龙头ficonTEC的收购，并实现并表 [3] - 收购使公司掌握了用于硅光器件组装与测试的专有核心技术 [3] - 2024年公司在硅光智能制造设备市场的收入约为5亿元人民币，全球市场份额为25.5%，排名第一 [9][10] - 公司是唯一能够提供端到端解决方案的供应商，并在10纳米以内超高精度水平上是全球唯一为量产环境提供设备的供应商 [9] 客户与订单情况 - ficonTEC是博通CPO产品耦合设备的唯一供应商，并已帮助博通打造全球首批交换机侧的CPO产品，至少交付14台设备 [10] - ficonTEC已进入英伟达供应链，截至2024年7月31日，对英伟达在手订单余额为2433.83万欧元（约合人民币1.7亿元） [10] - 截至公司中报审议日，光电子及半导体业务板块在手订单金额为6.62亿元 [11] 行业背景与增长驱动 - 科技板块尤其是光模块CPO是2024年9月以来中国资本市场牛市的主线 [1] - 公司业绩下滑主要受光伏行业下游产能过剩、需求萎缩影响，给上游设备行业带来挑战 [7] - 硅光技术及CPO的快速发展预期将推动自动封装耦合设备市场需求持续增加 [11] 未来发展举措与展望 - 公司积极拓展海外市场以对冲主业下滑，包括增长强劲的印度市场 [8] - 完成收购后，光电子及半导体封测业务正助力公司突破单一主业瓶颈 [8] - 港股上市被视为重要一环，有助于公司利用其德国和爱沙尼亚的生产能力，构建支持全球客户的一体化网络 [11] - 短期业绩拐点取决于光伏设备业务企稳回升，长期增长则依赖于硅光及CPO赛道布局的兑现 [11]

公司上市与业务概况 - 罗博特科已向港交所提交主板上市申请，联席保荐人为华泰国际、花旗和东方证券国际[1] - 公司是智能制造设备及系统供应商，业务聚焦于为算力提升和AI赋能提供关键设备[1] - 核心业务包括硅光器件的高精密组装与测试设备，以及光伏电池制造解决方案[1] 硅光技术市场前景 - 硅光技术利用光子进行数据传输，具备更低功耗、更高速度和带宽的优势[1] - 全球硅光智能制造设备市场预计到2029年规模将达到233亿元人民币，2035年将增长至1150亿元人民币[1] 光伏制造领域市场地位 - 公司在光伏制造领域提供高速、高通量制造设备及智能制造执行系统（MES）[1] - 公司的智能光伏电池自动化制造装备在全球排名第四[1] - 按2024年收入计，全球前十大光伏制造商中有八家是公司客户[1]

上市申请概况 - 罗博特科智能科技股份有限公司于港交所主板递交上市申请，联席保荐人为华泰国际、花旗及东方证券国际 [1] - 本次发行H股面值为每股人民币1.00元 [2] 公司业务定位 - 公司是一家高精密智能制造设备及系统供应商，其产品用于提高算力及赋能AI的可持续发展 [3] - 公司的自动化设备与智能工厂一站式解决方案是制造光互连、光传感及光计算产品以及光伏电池的关键设备与核心支撑 [3] 硅光业务与市场前景 - 公司专注于提供用于硅光器件的高精密组装与测试设备，硅光技术通过使用光子进行数据传输，能以更低功耗及成本实现速度与带宽的显著提升 [4] - 全球硅光智能制造设备市场规模从2020年的人民币4亿元增长至2024年的人民币20亿元，复合年增长率为46.9% [4] - 预计全球硅光智能制造设备市场规模到2029年将达到人民币233亿元，复合年增长率为63.8%，并进一步于2035年增至人民币1,150亿元，复合年增长率为30.5% [4] - 公司通过收购ficonTEC掌握了用于组装与测试硅光器件的专有核心技术，覆盖整个高精密制造过程 [4] - ficonTEC在全球运营六个销售办事处，业务覆盖欧洲、北美洲和亚洲 [4] 光伏制造业务 - 在光伏制造领域，公司提供高速、高通量、高柔性的制造设备及智能制造执行系统（MES） [5] - 公司的全面光伏智能制造设备系列支持光伏电池生产的关键步骤，并可交付高效光伏电池生产整线及基于铜电镀技术的端到端铜互连解决方案 [6] - 按2024年收入计，公司在智能光伏电池自动化制造装备领域排名全球第四位，全球前十大光伏制造商中有八家为公司的客户 [6] 财务表现 - 公司2022年度、2023年度、2024年度及2025年截至6月30日止六个月收入分别约为9.01亿元、15.7亿元、11.04亿元、2.48亿元人民币 [6] - 同期，公司年度/期内溢利分别约为2560.4万元、7946.9万元、6317.6万元、-1218.9万元人民币 [6] - 公司2022年、2023年、2024年及2025年上半年的毛利率分别为20.9%、21.9%、28.7%和27.8% [7] - 公司2025年上半年出现亏损，除所得税前亏损为1747万元人民币 [7]