投资者关系活动基本信息 - 活动类别为业绩说明会 [3] - 活动时间为2025年5月16日15：00 - 17：00 [3] - 活动地点为中证网“中证路演中心” [3] - 参会人员为通过网络参加的投资者，上市公司接待人员包括董事长邓达琴等5类人员 [3] 2024年亏损原因 - 下游锂电、光伏等领域产能过剩，出货量和平均价格下滑致利润下滑 [5] - 存货减值计提约1.36亿元 [5] - 信用减值计提0.42亿元 [5] - 部分资产减值约0.50亿元 [5] 投资者互动交流渠道 - 公司网站设有投资者关系栏目，可在线留言 [6] - 证券事务咨询电话0795 - 4607588 [6] - 公司邮箱nxts1688@sina.com [6] 技术工艺突破 - 公司通过调节原料颗粒度、优化压型和焙烧路线，可减少1 - 2次焙烧工序，细颗粒等静压石墨获2022年度江西省优秀新产品 [6] 产品应用领域 电池领域 - 高纯石墨用于钠电池正负极材料烧结，代表客户有钠能时代等 [7] - 高纯石墨用于固态电池固态电解质 [7] 半导体和核电领域 - 特种石墨是半导体行业芯片制造和第三代半导体材料生产的核心材料，如用于单晶硅生产热场系统等 [7] - 石墨是核工业关键材料，用于高温气冷堆等，公司暂无直接核电类用户 [7] 其他领域 - 特种石墨应用于锂电、光伏、人造金刚石等多个领域，还可用于深海船舶及海洋工程高温高压密封 [8] 业绩改善措施 - 盘活产能，优化产品结构，加强稀土加工、半导体石墨等领域布局，拓展海外市场 [9] - 加强内控管理和绩效考核，全链条降本增效 [9] - 多举措保证企业现金流 [9] 市值维护举措 - 公司通过提升经营业绩和发展质量、优化治理结构、加强投资者沟通等完善股东回报机制，维护中小股东利益 [10] 出口管制情况 - 特种石墨属国家两用物项，一直进行出口管制，2023年解除低敏感石墨产品出口管制，保留高纯度等石墨材料及其制品 [11][12] 研发布局 - 公司持续加强研发，探索特种石墨材料高端使用场景 [12]

发行相关 - 本次初始发行股票数量为2327.34万股，若全额行使超额配售选择权，发行股票数量为2676.44万股[10][54] - 每股发行价格为14.68元/股，预计发行日期为2023年5月11日[10] - 行使超额配售选择权之前发行后总股本为9309.34万股，全额行使则为9658.44万股[10] - 预计募集资金总额为3.42亿元（超额配售选择权行使前）、3.93亿元（全额行使后）[55] - 本次发行费用总额为3837.24万元（行使超额配售选择权之前）、4108.79万元（全额行使）[55] 业绩数据 - 报告期内，公司扣除非经常性损益后归属于母公司所有者的净利润分别为3911.62万元、7213.14万元和9066.22万元[16] - 2022年资产总计15.75亿元，营业收入为5.56亿元，净利润为9807.49万元[45][47] - 2023年1 - 3月，公司营业收入为18202.58万元，较上年同期上升101.48%[29] - 2023年1 - 3月，扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润为2407.05万元，较上年同期上升114.77%[29] 财务指标 - 报告期各期末应收账款账面价值分别为13984.97万元、14564.90万元和17677.77万元[23] - 报告期各期末银行借款余额分别为12105.00万元、20250.00万元和47940.00万元[24] - 报告期内主营业务毛利率分别为34.43%、37.07%和33.34%[26] - 2022年资产负债率（母公司）为56.56%[47] 研发情况 - 报告期内公司研发投入分别为913.15万元、1549.36万元和2009.13万元[73] - 截至2022年12月31日，公司及子公司共有研发人员57名，占公司员工总数11.09%[75] - 截至招股说明书签署日，公司已获得专利55项，包括发明专利15项、实用新型专利40项[77] 产品与技术 - 年产2万吨中粗结构高纯石墨项目投产后产品主要用于锂电行业[27] - 氢燃料电池石墨双极板研究项目基本完成试验，尚待批量中试[84] - 细颗粒等静压石墨研究项目技术基本成熟，小样进入焙烧环节[84] - 石墨材料高温提纯研究项目处于调试、试验过程中[85] 市场与行业 - 2018年模压特种石墨市场价格约为35000元/吨，2019年最低约为22000元/吨，2022年最高可达36000元/吨左右[18][119][120] - 特种石墨行业上游材料生产企业规模相对较大、集中度高，中下游制品加工企业数量多、竞争激烈[19] - 2020 - 2022年公司自产特种石墨销售量分别约为7800吨、10600吨和12800吨，占国内细结构特种石墨总销量比例超11%[98][99] 股权结构 - 李海航、邓达琴、李江标分别直接持有宁新新材13.96%、12.05%和7.52%的股份，盛通合伙持有3.19%，四者合计持有36.72%股份[41] - 公司公开发行前总股本为6982万股，本次公开发行新股不超过2327.34万股，占发行后总股本比例不低于25%[178] 募投项目 - 本次公开发行股票募集资金扣除费用后，拟投入江西宁昱鸿新材料项目28000万元、补充流动资金12000万元[113] - 募投项目之一为年产2万吨中粗结构高纯石墨[138]

发行信息 - 发行股数不超过2327.34万股，采用超额配售选择权发行股票数量不超349.10万股[8][49] - 每股面值1.00元，发行底价7.58元/股[8] - 发行股票类型为人民币普通股，定价方式为发行人和主承销商自主协商直接定价[8] - 保荐人、主承销商为方正证券承销保荐有限责任公司[8] - 本次公开发行股票完成后将申请在北交所上市[12] 业绩数据 - 2020 - 2022年扣非后净利润分别为3911.62万元、7213.14万元和9066.22万元[14][102] - 2022年资产总计15.75亿元，营业收入5.56亿元，净利润9807.49万元，毛利率32.33%[43] - 2023年1 - 3月，营业收入18202.58万元，扣非后净利润2407.05万元[27] - 报告期各期末应收账款账面价值分别为13984.97万元、14564.90万元和17677.77万元[21][113] - 报告期各期末银行借款余额分别为12105.00万元、20250.00万元和47940.00万元，资产负债率呈上升趋势[22][116] - 报告期内主营业务毛利率分别为34.43%、37.07%和33.34%[24][117] 研发情况 - 报告期内研发投入分别为913.15万元、1549.36万元和2009.13万元，占比为3.80%、4.09%和3.61%[61] - 截至2022年12月31日，研发人员57名，占员工总数11.09%[62] - 截至招股说明书签署日，已获专利55项，包括发明专利15项、实用新型专利40项[64] - 氢燃料电池石墨双极板项目基本完成试验，尚待批量中试[73] - 细颗粒等静压石墨项目技术基本成熟，产品小样进入焙烧环节[73] 市场与合作 - 2020 - 2022年自产特种石墨销售量分别约为7800吨、10600吨和12800吨，占国内细结构特种石墨总销量比例均超11%[86] - 与宁德时代、杉杉股份、璞泰来等及其关联企业建立直接合作关系[89] 股权结构 - 控股股东、实际控制人为李海航、邓达琴、李江标，合计直接持股33.53%，与盛通合伙合计持股36.72%[38][110][141] - 企巢简道、众利简道、简道众创合计持股7.66%，宜春发投持股7.16%[149] 募投项目 - 本次发行募投项目之一为年产2万吨中粗结构高纯石墨，拟投入28000万元[25][96][121] - 补充流动资金12000万元，合计募资40000万元[96][97] 风险提示 - 面临技术创新风险，如研发失败风险[101] - 面临经营风险，如业绩下滑、价格波动等风险[102][103][105][106][107] 其他信息 - 公司具备年产量超1.6万吨特种石墨的生产能力[40][86] - 2014年12月成立工程技术研究中心，2019年被认定为江西省石墨工程技术研究中心[60] - 2021年6月开始改进生产工艺，二次焙烧产品可达过去三次焙烧产品性能指标[68]

发行相关 - 发行股数不超2327.34万股（未考虑超额配售选择权），采用超额配售选择权发行的股票数量不超349.10万股，发行股数占发行后总股本的比例为25%[8][50] - 每股面值为人民币1.00元，发行底价为7.58元/股[8][50] - 本次发行募集资金投资项目之一为年产2万吨中粗结构高纯石墨[25] 业绩数据 - 2022 - 2020年营业收入分别为556284097.34元、378471087.92元、240394127.54元[43] - 2022 - 2020年净利润分别为98074900.37元、79209011.89元、45363404.65元[43] - 2022 - 2020年毛利率分别为32.33%、36.49%、33.62%[43] - 报告期内，公司扣除非经常性损益后归属于母公司所有者的净利润分别为3911.62万元、7213.14万元和9066.22万元[14] - 报告期各期末应收账款账面价值分别为13984.97万元、14564.90万元和17677.77万元[21] - 报告期各期末银行借款余额分别为12105.00万元、20250.00万元和47940.00万元[22] 用户数据 - 无 未来展望 - 公司盈利能力受宏观经济、市场环境等多种因素影响，存在业绩下滑风险[14] - 特种石墨产品市场价格波动大，会给公司经营成果带来不确定性[16] 新产品和新技术研发 - 氢燃料电池石墨双极板项目基本完成试验，尚待批量中试[74] - 细颗粒等静压石墨项目技术基本成熟，产品小样已进入焙烧环节[74] - 石墨材料高温提纯研究处于调试、试验过程中[74] - 高性能石墨铜复合材料研究处于调试、试验过程中[74] 市场扩张和并购 - 无 其他新策略 - 本次发行有关重要承诺包括股份锁定、稳定股价、填补摊薄即期回报、规范和减少关联交易等承诺[11] - 本次发行前滚存未分配利润由发行完成后的新老股东按发行后的持股比例共享[13]

发行相关 - 发行股数不超过2327.34万股，采用超额配售选择权发行股票数不超349.10万股，占发行后总股本的比例为25%[8][49] - 每股面值为人民币1.00元，发行底价为7.58元/股[8] - 本次发行尚需经北交所及中国证监会履行相应程序[48] - 发行前每股净资产为7.75元/股，净资产收益率为6.41%[51] - 本次公开发行股票拟募集资金40000万元，用于年产2万吨中粗结构高纯石墨项目和补充流动资金[99][100] 业绩数据 - 2022年度公司营业收入为55,628.41万元，较上年上升46.98%[27] - 2022年度扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润为9,066.22万元，较上年上涨25.69%[27] - 报告期内，发行人扣除非经常性损益后归属于母公司所有者的净利润分别为4611.26万元、3911.62万元、7213.14万元和3237.22万元[14] - 报告期各期末应收账款账面价值分别为13,528.46万元、13,984.97万元、14,564.90万元和14,344.05万元[20] - 报告期各期末银行借款余额分别为8,725.00万元、12,105.00万元、20,250.00万元和31,150.00万元，资产负债率呈上升趋势[21] - 报告期内主营业务毛利率分别为39.42%、34.43%、37.07%和34.10%[23] 市场价格 - 2018年模压特种石墨市场价格约为35000元/吨，2019年最低约为22000元/吨，2022年市场平均价格最高可达36000元/吨左右[15] 股权结构 - 公司控股股东和实际控制人为李海航、邓达琴、李江标，分别直接持有宁新新材13.96%、12.05%和7.52%的股份[37][38] - 盛通合伙持有公司3.19%的股份，李海航、邓达琴、李江标与盛通合伙合计持有公司36.72%股份[38] 研发情况 - 报告期内，公司研发投入分别为897.24万元、913.15万元、1,549.36万元和878.08万元，研发投入占营业收入的比重为3.91%、3.80%、4.09%和4.17%[62] - 截至2022年6月30日，公司及子公司共有研发人员57名，占公司员工总数14.62%[62] - 公司在研项目涵盖材料性能提升、工艺和设备改进及新产品开发定制，多个项目有进展[72][73][74] 子公司情况 - 公司有3家控股子公司和1家参股公司[175] - 宁和达注册资本500万元，宁新新材持股60%，2022年6月30日总资产1.16亿元，净资产2742.21万元，净利润634.67万元[177][178] - 宁易邦注册资本500万元，宁新新材持股74%，2022年1 - 6月净利润 - 3.12万元[179]

发行相关 - 发行股数不超过2327.34万股，可采用超额配售选择权，不超349.10万股，占发行后总股本比例为25%[8][48] - 每股面值1元，发行底价18元/股[8][48] - 发行前每股净资产7.75元/股，发行前净资产收益率6.41%[48][49] 业绩数据 - 报告期内扣非后归母净利润分别为4611.26万元、3911.62万元、7213.14万元和3237.22万元[14][100] - 2022年1 - 9月，营收37371.32万元，同比上升41.67%；扣非归母净利润6111.77万元，同比上升12.16%[27] - 2022年1 - 9月，经营活动现金流量净额3377.85万元，同比增长51.03%[27] 市场价格 - 2018年模压特种石墨市场价格约35000元/吨，2019年最低约22000元/吨，2022年平均价格最高可达36000元/吨左右[15][102] 财务指标 - 报告期各期末应收账款账面价值分别为13528.46万元、13984.97万元、14564.90万元和14344.05万元[20][111] - 报告期各期末银行借款余额分别为8725.00万元、12105.00万元、20250.00万元和31150.00万元，资产负债率呈上升趋势[21][114] - 报告期内主营业务毛利率分别为39.42%、34.43%、37.07%和34.10%[23][115] 生产能力 - 公司具备年产量超1万吨特种石墨的生产能力[40][82] 研发投入 - 报告期内公司研发投入分别为897.24万元、913.15万元、1549.36万元和878.08万元，占比分别为3.91%、3.80%、4.09%和4.17%[59] 专利情况 - 截至2022年6月30日，公司已获专利46项，其中发明专利9项、实用新型专利37项[62] 新产品研发 - 锂电池负极石墨化坩埚研发生产拟于本次募投项目中实施[68] - 氢燃料电池石墨双极板研究处于调试、试验阶段[70] 技术储备 - 金刚石模具行业专用特种石墨制备方法和EDM行业专用特种石墨研发作为技术储备[67][68] 募投项目 - 本次发行募集资金4亿元，分别投入江西宁昱鸿新材料项目2.8亿元和补充流动资金1.2亿元[95] - 募投项目之一为年产2万吨中粗结构高纯石墨[24][119] 股权结构 - 截至招股说明书签署日，李海航、邓达琴、李江标分别直接持有公司13.96%、12.05%和7.52%的股份，盛通合伙持有3.19%，四者合计持有36.72%股份[38][108][139][142] 股东权益 - 经2022年第四次临时股东大会审议通过，若发行方案实施，发行前滚存未分配利润由新老股东按发行后持股比例共享[13] 子公司情况 - 宁和达、宁易邦是发行人控股子公司，宁昱鸿是发行人全资子公司[31] - 2022年6月30日宁和达总资产115728396.11元，净利润6346700.78元[173]