公司境外上市备案反馈 - 证监会要求补充说明2025年5月至6月通过增资认购及原股东减资取得境内运营实体100%权益的定价依据、公允性、对价支付及所得税纳税情况 需论证是否符合外资并购规定并修正备案材料中对该规定的错误理解 [1] - 需说明跨境资金安排服务（货币兑换、贸易结构化结算）的具体模式、收费定价依据及净收益构成 明确资金活动属于经常项目或资本项目及其判定依据 论证外汇资质符合性及合规性 [1] - 需对照监管规则披露股东向上穿透后的基本信息 [2] - 需说明境内运营实体数据信息类型、规模、来源及使用情况 明确是否涉及向第三方或境外提供个人用户信息 并披露上市前后个人信息保护与数据安全措施 [2] - 需说明应向地方政府退回补贴的具体原因及相关诉讼进展 论证是否构成境外发行上市的实质性障碍 [2] 公司业务与经营概况 - 公司为电子产品进口供应链解决方案提供商 主营集成电路等电子产品跨境供应链服务 覆盖物联网通信、半导体、智能机器人和新能源等40多个垂直行业 [5] - 公司2024年进口业务量348亿人民币 出口业务量12.51亿人民币 进出口业务总量超360亿人民币 [5] - 公司获海关AEO高级认证、海关总署AA企业、广东省民营企业百强、中国服务业企业500强等多项资质荣誉 [5] 上市进程与架构 - 境外上市主体Hope Sea Inc于2025年4月22日在开曼群岛注册成立 2025年6月16日向港交所递交上市申请 农银国际担任独家保荐人 [4] - 公司通过境外持股主体中安贸易进行股权重组 涉及增资认购及原股东减资操作 以实现对境内运营实体的权益控制 [1]

公司上市申请与监管审查 - 中国证监会于2025年8月15日公布对华富洋等7家企业境外发行上市备案的补充材料要求 [1] - 证监会要求公司说明跨境资金安排合规性、数据信息处理及股东穿透信息等事项 [1][2][3] - 华富洋已于2025年6月16日向港交所主板提交上市申请 农银国际担任独家保荐人 [1] 股权交易合规性审查 - 2025年5月至6月公司通过增资认购及原股东减资取得境内运营实体100%权益 [1] - 证监会要求说明增资减资的定价依据、公允性、对价支付及所得税纳税情况 [1] - 需确认交易是否符合《关于外国投资者并购境内企业的规定》及外商投资税务管理程序 [1] - 备案材料对减资增资过程是否适用相关规定的理解存在错误需予以更正 [1] 跨境资金业务模式 - 公司为客户提供跨境资金安排服务包括货币兑换业务和贸易结构化结算业务 [2] - 证监会要求说明具体服务模式、客户收费定价依据及净收益构成 [2] - 需明确跨境资金活动属于经常项目或资本项目及其确定依据 [2] - 需确认是否需要外汇业务资质及是否符合外汇管理规定 [2] 公司股东与数据管理 - 需对照《监管规则适用指引——境外发行上市类第2号》说明股东向上穿透后基本信息 [3] - 要求说明境内运营实体收集储存的数据信息类型、规模、来源及使用情况 [3] - 需确认是否涉及向第三方或境外提供个人用户信息 [3] - 要求说明上市前后个人信息保护和数据安全的具体安排措施 [3] 政府补贴与诉讼事项 - 需说明应当向地方政府退回补贴的具体原因及相关诉讼最新进展 [3] - 要求评估该事项是否构成境外发行上市的实质性障碍 [3] 公司背景与经营业绩 - Hope Sea Inc于2025年4月22日在开曼群岛注册成立 [3] - 公司背后实体为深圳市华富洋供应链有限公司 是中国最大的电子产品进口供应链解决方案提供商 [3] - 拥有20多年跨境供应服务行业经验 专注于电子产品尤其是集成电路的跨境供应链解决方案 [3] - 服务覆盖物联网通信、半导体、智能机器人和新能源等40多个垂直行业 [3] - 2024年进口GMV达到约人民币348亿元 [3]

公司股权变动与合规性 - 2025年5月至6月通过增资认购及原股东减资退出取得境内运营实体100%权益 需说明定价依据、公允性、对价支付及所得税纳税情况 [1] - 需论证是否符合《关于外国投资者并购境内企业的规定》及外商投资、税务管理等监管程序合法合规性 [1] - 备案材料对减资增资过程是否适用外资并购规定的理解有误 需予以更正 [1] 跨境资金业务模式 - 公司提供跨境资金安排服务包括货币兑换业务和贸易结构化结算业务 [2] - 需说明服务具体模式、客户收费定价依据及跨境资金安排净收益构成 [2] - 需明确跨境资金活动属于经常项目或资本项目及其确定依据 并论证外汇资质与合规性 [2] 股东结构与数据安全 - 需根据监管规则说明股东向上穿透后的基本信息 [3] - 需披露境内运营实体收集储存的数据信息类型、规模、来源及使用情况 包括是否向第三方或境外提供个人用户信息 [3] - 需说明上市前后个人信息保护和数据安全的具体安排或措施 [3] 政府补贴与诉讼进展 - 需说明应当向地方政府退回补贴的具体原因及相关诉讼最新进展 [3] - 需评估补贴退回事项是否构成境外发行上市的实质性障碍 [3] 公司背景与经营业绩 - 公司于2025年4月22日在开曼群岛注册 是中国最大电子产品进口供应链解决方案提供商 [3] - 拥有20多年跨境供应服务行业经验 专注于电子产品尤其是集成电路的跨境供应链解决方案 [3] - 服务覆盖物联网通信、半导体、智能机器人和新能源等40多个垂直行业 2024年进口GMV达348亿元人民币 [3]

公司股权变动及合规性 - 公司通过增资认购深圳华富洋境外持股主体中安贸易的股权及原股东减资退出，取得境内运营实体100%权益，需说明增资、减资的定价依据、公允性、对价支付及所得税纳税情况 [1] - 需确认上述操作是否符合《关于外国投资者并购境内企业的规定》，并出具外商投资、税务管理等监管程序合法合规的结论性意见 [1] - 备案材料对减资、增资过程是否适用相关规定的理解有误，需更正 [1] 跨境资金安排业务 - 公司提供跨境资金安排服务，包括货币兑换业务、贸易结构化结算业务，需说明具体模式、收费定价依据及净收益构成 [2] - 需明确跨境资金活动属于经常项目或资本项目及其确定依据，以及是否需要外汇业务资质并符合外汇管理规定 [2] 股东信息及数据安全 - 需对照《监管规则适用指引——境外发行上市类第2号》，说明公司股东向上穿透后的基本信息 [3] - 需说明境内运营实体收集及储存的数据信息类型、规模、来源、使用情况，是否涉及向第三方或境外提供个人用户信息 [3] - 需披露上市前后个人信息保护和数据安全的安排或措施 [3] 公司背景及业务表现 - Hope Sea Inc 注册于开曼群岛，背后实体为深圳市华富洋供应链有限公司，是中国最大的电子产品进口供应链解决方案提供商 [3] - 华富洋拥有20多年跨境供应服务行业经验，主要为电子产品（如集成电路）提供跨境供应链解决方案，覆盖物联网通信、半导体、智能机器人和新能源等40多个垂直行业 [3] - 2024年公司进口GMV达人民币348亿元 [3] 政府补贴及诉讼 - 需说明应向地方政府退回补贴的具体原因及相关诉讼最新进展，评估是否对境外发行上市构成实质性障碍 [3]

公司概况 - 华富洋成立于2001年，拥有20多年跨境供应链服务经验，专注于电子产品尤其是集成电路的供应链解决方案，服务覆盖物联网通信、半导体、智能机器人和新能源等40多个垂直行业 [2] - 公司是中国最大的电子产品进口供应链解决方案提供商 [2] 财务表现 - 2022-2024年主营业务收入分别为2.53亿元、2.21亿元、2.35亿元，年度利润分别为8698.9万元、8360.9万元、8552.8万元，业绩呈现波动 [2] - 2022-2024年合计现金分红5.24亿元（2023年2.1亿元、2024年3.14亿元），超过同期合计净利润2.56亿元，额外动用历史留存利润2.68亿元 [2] - IPO前两年分红额占公司成立23年来累计利润的41.1% [2] 股权结构 - 实际控制人冯苏军及杨春葵夫妇通过春晖家庭信托持股76%，其女儿冯扬通过玉承家庭信托持股24% [3] - 5.24亿元分红主要流入冯苏军家族 [3] IPO募资用途 - 计划将部分募集资金用于补充营运资金 [4]

公司概况 - 华富洋是一家总部位于中国的综合供应链解决方案提供商，专注于电子产品尤其是集成电路的跨境供应链服务[1] - 按2024年商品交易总额计算，公司是中国最大的综合电子产品进口供应链解决方案提供商，GMV达348亿元人民币[1] - 客户覆盖物联网通信、半导体、智能机器人解决方案及新能源等40多个垂直行业[1] 财务表现 - 2022-2024年主营业务总收入分别为2.53亿元、2.21亿元和2.35亿元，呈现波动[3] - 同期净利润分别为8698.9万元、8306.9万元和8552.8万元，同样存在波动[3] - 跨境资金安排业务的顺利执行对公司财务状况至关重要[3] 客户与供应商结构 - 前五大客户收入集中度约28%，且呈小幅上升趋势[3] - 前五大供应商采购集中度接近28%，主要依赖物流服务及物业租赁供应商[3] - 对供应商服务可靠性的依赖被视为潜在运营风险[3] 行业前景 - 中国电子产品跨境供应链服务市场规模预计从2024年10.2万亿元增至2029年13.3万亿元，复合年增长率6.9%[4] - 电子产品进口供应链综合解决方案市场GMV预计从2024年2.4万亿元增至2029年3.8万亿元，2025-2029年复合年增长率8.9%[4] - 中国电子产品国际贸易额预计2025-2029年以6.1%复合年增长率增长，2029年达13.9万亿元[4] 上市计划 - 公司已向香港交易所递交上市申请，农银国际担任独家保荐人[1] - 上市旨在巩固在中国电子产品进口供应链领域的领先地位并抓住市场复苏红利[4]

公司上市申请 - Hope Sea Inc向港交所主板提交上市申请，独家保荐人为农银国际 [1] - 公司是中国内地最大综合电子产品进口供应链解决方案提供商，2024年进口GMV达348亿元，市场份额1.45% [5] 财务表现 - 2022-2024年主营业务总收入分别为2.53亿元、2.21亿元、2.35亿元 [7] - 同期年利润分别为8698.9万元、8306.9万元、8552.8万元 [7] - 2022-2024年跨境资金安排净收益分别为1.171亿元、1.04亿元、1.119亿元，占主营业务总收入46.3%-47.6% [14] - 2023-2024年宣派股利分别为2.11亿元、3.14亿元 [4] 业务模式 - 提供电子产品跨境供应链解决方案，覆盖40多个垂直行业 [5] - 采用"四流合一"模式（货物流、资金流、信息流、商流） [6] - 2024年中国电子产品跨境供应链服务市场规模达10.2万亿元，预计2029年增至13.3万亿元，CAGR6.9% [6] - 正在发展出口解决方案和国际物流能力以支持客户"走出去"战略 [6] 股权结构 - 冯苏军家族通过信托100%控股公司 [8] - 冯苏军及杨春葵夫妇通过Hope Atlas持股76% [8] - 女儿冯扬通过Hope Horizon持股24% [8] 管理层 - 董事会由6名董事组成（2名执行董事、1名非执行董事、3名独立非执行董事） [9] - 70岁冯苏军任非执行董事兼董事会主席 [9] - 41岁冯扬任执行董事，负责集团营运管理 [11][12] - 40岁张晨光任执行董事兼CEO，负责业务发展 [13] 行业地位 - 按2024年GMV计算是中国内地最大综合电子产品进口供应链解决方案提供商 [5] - 客户覆盖物联网通信、半导体、智能机器人、新能源等领域 [5]