发行信息 - 公司拟发行不超过4000万股人民币普通股（A股），全部为新股发行，每股面值1元，发行后总股本不超过16000万股[7][28] - 拟上市板块为上海证券交易所主板，保荐人（主承销商）为国信证券股份有限公司[7] - 本次发行实际募集资金扣除费用后拟全部用于四个项目，总投资及拟用募集资金均为134,304.00万元[50] 公司概况 - 公司为上海小方制药股份有限公司，主营业务为外用药研发、生产和销售，产品为非处方家庭常备药[14][30] - 公司成立于1993年8月12日，2021年12月24日变更为股份有限公司，注册资本12000万元[27] - 实际控制人是方之光和鲁爱萍，均为加拿大籍，控股股东是运佳远东有限公司[14] 业绩数据 - 最近三年及一期公司营业收入分别为33,961.21万元、36,123.27万元、40,177.15万元和24,973.51万元[40] - 最近三年及一期扣非后归母净利润分别为13,533.57万元、15,010.09万元、16,007.28万元和8,975.45万元[40] - 2022年6月30日资产总额为47,611.01万元，资产负债率（母公司）为39.82%[43] 产品与市场 - 主要产品为消化类、皮肤类、五官类等外用药产品，“信龙”商标旗下多种外用药产品市场占有率持续领先[20][38] - 主要原材料包括原料药和包装材料，重要供应商有浙江省凤凰化工等[32] - 采取“经销 + 直销模式”销售，均为买断式销售[34] 股权结构 - 发行前实际控制人合计持股98,112,000股，占比81.76%，发行后仍控股[63] - 发行前香港运佳持股9408万股，占比78.40%；发行后持股9408万股，占比58.80%[163] - 国信资本持有公司240万股，占发行前总股本的2.00%[167] 未来展望 - 新生产基地土地面积28,504.60平方米，预计2024年底前投产，达产后产能为现有四倍[125] - 外用药生产基地新建项目贷款金额拟不超过37,500.00万元[125]

北京市君合律师事务所 关于 上海小方制药股份有限公司 首次公开发行股票 并在上海证券交易所主板上市 之 法律意见书 二〇二三年二月 | 释 义 3 | | --- | | 文 正 11 | | 一、本次发行及上市的批准和授权 11 | | 二、发行人本次发行及上市的主体资格 12 | | 三、本次发行及上市的实质条件 13 | | 四、发行人的设立 17 | | 五、发行人的独立性 18 | | 六、发起人和股东 18 | | 七、发行人的股本及其演变 19 | | 八、发行人的业务 20 | | 九、关联交易和同业竞争 21 | | 十、发行人及其控股子公司的主要财产 27 | | 十一、发行人的重大债权债务 31 | | 十二、发行人重大资产变化及收购兼并 32 | | 十三、发行人章程的制定与修改 33 | | 十四、发行人股东大会、董事会、监事会议事规则及规范运作 33 | | 十五、发行人董事、监事和高级管理人员及其变化 34 | | 十六、发行人的税务 35 | | 十七、发行人的环境保护和产品质量、技术等标准 36 | | 十八、发行人募集资金的运用 36 | | 十九、发行人的业务发展目标 3 ...

国信证券股份有限公司关于 上海小方制药股份有限公司 首次公开发行股票并在主板上市的 发行保荐书 保荐人（主承销商） （注册地址：深圳市红岭中路 1012 号国信证券大厦 16-26 层） 保荐机构声明 本保荐机构及所指定的两名保荐代表人均是根据《中华人民共和国公司法》 （以下简称《公司法》）、《中华人民共和国证券法》（以下简称《证券法》）、《首 次公开发行股票注册管理办法》（以下简称《注册管理办法》）等有关法律、法规 和中国证券监督管理委员会（以下简称中国证监会）的有关规定，诚实守信，勤 勉尽责，严格按照依法制订的业务规则、行业执业规范和道德准则出具本发行保 荐书，并保证所出具的文件真实、准确、完整。 3-1-2-1 | 保荐机构声明 | 1 | | --- | --- | | | 目录 2 | | 第一节 | 本次证券发行基本情况 3 | | | 一、保荐代表人情况 3 | | | 二、项目协办人及其他项目组成员 3 | | | 三、发行人基本情况 3 | | | 四、发行人与保荐机构的关联情况说明 4 | | | 五、保荐机构内部审核程序和内核意见 5 | | 第二节 | 保荐机构承诺 7 | | 第三节 ...

国信证券股份有限公司关于 上海小方制药股份有限公司 首次公开发行股票并在主板上市的 上市保荐书 保荐人（主承销商） （住所：深圳市红岭中路 1012 号国信证券大厦 16-26 层） 保荐机构声明 本保荐机构及所指定的两名保荐代表人均是根据《中华人民共和国公司法》 （以下简称《公司法》）、《中华人民共和国证券法》（以下简称《证券法》）、 《首次公开发行股票注册管理办法》（以下简称《注册管理办法》）等法律法规 和中国证券监督管理委员会（以下简称中国证监会）及上海证券交易所的有关规 定，诚实守信，勤勉尽责，严格按照依法制订的业务规则和行业自律规范出具本 上市保荐书，并保证所出具的文件真实、准确、完整。 3-1-3-1 上海证券交易所： 注册地址：上海市奉贤区洪朱路 777 号 （一）发行人简介 中文名称：上海小方制药股份有限公司 股份公司成立日期：2021 年 12 月 24 日 英文名称：Shanghai Xiao Fang Pharmaceutical Co.,Ltd. 联系方式：021-58207999 经营范围：许可项目：药品生产；药品批发；用于传染病防治的消毒产品生 产；化妆品生产；第二类医疗器械生产； ...

发行信息 - 本次发行A股不超过4000万股，全部为新股发行，每股面值1元，拟上市上交所[5] - 发行后总股本不超过16000万股，本次发行股份占发行后总股本比例不低于25%[5][130] 股东股份锁定 - 控股股东香港运佳等自上市日起36个月锁定首发前股份，特定股价情况锁定期延长6个月[5][6][16] - 机构和自然人股东自2021年9月8日起36个月内及上市交易之日起12个月内（孰晚）锁定发行前股份[7][8][28][29] - 间接持股董高监等锁定期为上市之日起12个月，任职期间每年转让股份不超持股总数25%[8][32][33][37][38] 稳定股价预案 - 有效期为上市之日起三年，股价连续20个交易日收盘价低于每股净资产启动[43][44] - 稳定股价措施实施顺位依次为公司回购、控股股东等增持、董高监增持[46] 财务数据 - 2022年6月30日资产总额47611.01万元，负债总额18951.40万元[118] - 2022年1 - 6月营业收入24973.51万元，净利润9159.10万元[123] - 2022年1 - 6月经营活动现金流量净额3328.60万元[121] 募集资金 - 本次发行募集资金拟投入项目合计134304.00万元[128] - 外用药生产基地新建项目总投资65964.00万元，拟使用募集资金65964.00万元[128] 公司业务 - 主要产品为消化类、皮肤类、五官类等外用药，包括开塞露、炉甘石洗剂等[88][92] - 采用经销为主的销售模式，经销商网点遍布全国[152] - 开展了包括新产品研发等的研发项目[153] 风险提示 - 若无法续租土地，可能需搬迁生产场地影响经营[151] - 若不能有效管理经销商，会影响销售业绩和品牌形象[152] - 若研发效果不达预期等，将对公司经营效益和发展能力造成不利影响[153]