财务数据关键指标变化 - 预计2025年半年度归属上市公司股东净利润为-3800万元至-5700万元[3] - 预计2025年半年度归属上市公司股东扣非净利润为-3600万元至-5500万元[3] - 2024年半年度归属上市公司股东净利润为-1.34亿元[5] - 2024年半年度归属上市公司股东扣非净利润为-1.41亿元[6] - 2024年半年度每股收益为-0.27元[7] 管理层讨论和指引 - 业绩预告期间为2025年1月1日至6月30日[2] - 2025年上半年业绩预亏因宏观经济低迷、下游市场产能过剩等[8] - 部分客户缩减或取消产能扩张计划，设备投资需求降低[8] - 部分项目验收周期拉长，成本费用增加，接单毛利下降[8] - 预告数据为初步核算，准确数据以2025年半年度报告为准[10]

公司动态 - ST百利股票将于7月14日停牌一天，7月15日起复牌并撤销其他风险警示，股票简称由"ST百利"变更为"百利科技"，日涨跌幅限制由5%变更为10% [2] - 公司证券代码为603959，停牌类型为A股停牌，停牌起始日为2025/7/14，复牌日为2025/7/15 [3] 整改情况 - 2023年度内部控制审计报告否定意见涉及事项影响已消除，内部控制缺陷整改已完成，2024年度内部控制审计报告为标准无保留意见 [4] - 实际控制人王海荣已偿还全部非经营性资金占用本金1.92亿元及应计利息959.85万元，非经营性资金占用问题已完成整改 [4] 监管处罚 - 公司因未按规定披露非经营性资金占用事项及2022-2023年定期报告存在重大遗漏，被湖南证监局责令改正、警告并罚款400万元 [6] - 时任董事长王海荣被警告、罚款600万元并采取3年证券市场禁入措施，两名副总裁分别被罚款80万元和50万元 [6] 财务表现 - 2024年度归母净利润为-4.01亿元，连续2年亏损 [6] - 2024年营业总收入12.17亿元，同比下滑41.19%，营业总成本14.30亿元 [7] - 2025年一季度营业总收入3.18亿元，同比增长17.92%，但净利润仍亏损0.31亿元 [7] - 2024年研发支出1.18亿元，较2023年的1.23亿元略有下降 [7] 市场数据 - 截至7月11日收盘，公司股价报5.98元/股，总市值29亿元 [8] 业务背景 - 公司为能源及材料领域智慧工厂建设提供整体解决方案，主要服务石油天然气、石油化工、现代煤化工和新能源材料行业 [7]

公司动态 - ST百利撤销其他风险警示，股票简称变更为"百利科技"，股票将于7月14日停牌一天，7月15日起复牌并撤销其他风险警示 [2] - 撤销风险警示后，公司股票价格的日涨跌幅限制由5%变更为10% [2] - 公司内部控制缺陷已整改完成，非经营性资金占用已清偿 [3] 财务与审计 - 大华会计师事务所对公司2023年度内部控制出具了否定意见的《内部控制审计报告》，公司股票于2024年5月6日起被实施其他风险警示 [4] - 天职国际会计师事务所对公司2024年度内部控制出具了标准无保留意见的《内部控制审计报告》 [5] - 公司实际控制人王海荣已对其所占用的非经营性资金本金1.92亿元及应计利息959.85万元全部偿还完毕 [5] - 公司2024年度归母净利润为-4.01亿元，连续2年亏损 [8] 监管与处罚 - 公司因未按规定披露非经营性资金占用事项及2022年年度报告、2023年半年度报告、2023年年度报告存在重大遗漏，被湖南监管局责令改正，给予警告，并处以罚款400万元 [7] - 时任公司董事长兼总裁王海荣被给予警告，并处以罚款600万元，采取3年证券市场禁入措施 [7] 经营数据 - 公司2025年一季度营业总收入为3.18亿元，同比增长17.92% [9] - 2024年营业总收入为12.17亿元，同比下降41.19% [9] - 2024年营业总成本为14.30亿元 [9] - 2024年研发支出为1.18亿元 [9] 市场表现 - 截至7月11日收盘，公司股价报5.98元/股，总市值为29亿元 [10] 业务概况 - 公司是一家致力于为能源及材料领域智慧工厂建设提供整体解决方案的技术服务提供商，主要服务于石油天然气、石油化工、现代煤化工和新能源材料行业 [9]

股票相关 - A股股票简称由“ST百利”变更为“百利科技”，代码“603959”不变[3] - 2024年5月6日起被实施其他风险警示，9月30日起叠加实施[4] - 2025年7月14日停牌一天，15日起复牌并撤销其他风险警示[7] - 撤销后股票转出风险警示板，日涨跌幅限制由5%变为10%[7] 资金与业绩 - 截至2023年末，19191.05万元异常预付账款构成实控人非经营性资金占用[5] - 2024年末实控人偿还本金19191.05万元及利息959.85万元[5] - 2024年度归属股东净利润 -401449354.05元，连续2年亏损[8]

公司股票交易变更 - 公司股票将于2025年7月14日停牌一天并于2025年7月15日起复牌同时撤销其他风险警示 [1] - 撤销风险警示后公司股票转出风险警示板交易股票价格的日涨跌幅限制由5%变更为10% [1] 公司财务表现 - 公司2024年度归属于上市公司股东净利润为-4 01亿元连续2年亏损 [1]

控股股东被申请破产清算的基本情况 - 公司控股股东西藏新海新创业投资有限公司（新海新）被邢台天鹭房地产开发有限公司经济开发区分公司申请破产清算，理由是"不能清偿到期债务且明显缺乏清偿能力" [1] - 破产清算申请提交至西藏自治区拉萨市堆龙德庆区人民法院 [1] - 公司已于2025年6月23日披露相关提示公告（公告编号：2025-049） [1] 控股股东被申请破产清算的进展情况 - 堆龙德庆法院于2025年7月1日出具《民事裁定书》，认为申请人提交的材料仅能证明其为合法债权人及被申请人存在其他诉讼，但无法证明被申请人达到破产清算条件 [1] - 法院指出被申请人注册信息显示正常经营状态，且案外人提交异议，故裁定不予受理破产清算申请 [1] - 法院认定申请人提交的材料缺乏充分事实依据，不符合法律规定 [1] 信息披露 - 公司指定信息披露媒体为《中国证券报》《上海证券报》和上海证券交易所网站（www.sse.com.cn） [2] - 所有信息以指定媒体和网站披露为准 [2]

公司事件 - 2025年6月23日公司披露控股股东被申请破产清算提示公告[2] - 控股股东西藏新海新被邢台天鹭申请破产清算[2] - 2025年7月1日公司收到法院《民事裁定书》[3] - 法院裁定对破产清算申请不予受理[3] - 法院认为材料不能证明新海新达破产清算条件[3]

业务开展情况 - 公司2024年营业收入12.17亿元，同比下滑41.19%，主要因部分已签订项目实施放缓[1] - 截至2024年末应收账款及合同资产11.84亿元，占资产总额42%，占比同比增加6.58个百分点[1] - 重点项目"巴斯夫杉杉三元正极材料项目"应收账款1.26亿元，"安徽海创磷酸铁锂项目"合同资产0.61亿元，均因变更调试未最终完工[2] - 对6家公司5.43亿元应收账款全额计提坏账，核销内蒙古新圣天然气0.80亿元应收款[2] 项目风险与减值 - 贵州磷化10万吨磷酸铁锂项目处于前期阶段，累计投入远低于合同额[6] - 其他项目因验收整改未结算，累计投入与合同额差异属正常状态[6] - 公司按账龄及预期信用损失率计提减值，判断减值计提充分[6] - 对山西潞宝兴海等关联方应收账款1.66亿元全额计提坏账[49] 资金占用与供应商问题 - 2024年末预付账款1.28亿元，其中0.15亿元账龄超1年未交货[11] - 2022-2023年七家供应商1.91亿元预付款被挪用偿还关联方债务，2024年末已偿还[11] - 前十大供应商交易中未发现异常资金往来[13][14] 子公司处置情况 - 2024年12月以1443.12万元出售常州百韩科22%股权，仍持股29%[17] - 处置后常州百韩科应付公司往来款余额1.19亿元[20] - 主要子公司常州百利锂电2024年营收3.15亿元，净利润-0.33亿元[18] 长期股权投资与诉讼 - 对山西潞宝15%股权系2018年4.7亿元债转股形成，已计提减值8053万元[23] - 重庆兴海未支付业绩补偿款9902万元，法院已冻结其持有的潞宝兴海股权[57][60] - 涉及三起投资者诉讼合计82.51万元，均已立案未判决[34][44] 财务与经营风险 - 2024年归母净利润-4.01亿元，2025年一季度续亏0.31亿元[31][40] - 控股股东新海新100%股份被冻结，72.23%质押，被申请破产清算[33][45] - 公司60万元资产被诉前保全，暂未影响利润[35][45]

核心观点 - 公司针对中证投服中心关于三家客户应收账款问题的质询函进行了详细回复，披露了坏账形成原因、计提依据及催收措施 [1][2] - 三家客户合计计提坏账准备5.37亿元，其中山西潞宝兴海1.66亿元、辽宁缘泰1.97亿元、滕州瑞达1.74亿元 [2] - 公司已采取包括法律诉讼、强制执行、债转股等多种措施追讨欠款，但回收效果有限 [7][8][9][19][20][21][22] 山西潞宝兴海新材料有限公司 - 2012-2018年承接总包合同金额20.55亿元及设计合同8180万元，累计回款18.94亿元（含债转股4.7亿元），剩余应收1.66亿元 [3][6] - 2019年因潞宝兴海商业票据违约、资产负债率75%、现金流仅4.78万元且产品价格下跌22%等因素，计提90%坏账准备 [5][6] - 通过债转股取得潞宝兴海15%股权，但业绩补偿款9902万元未按期支付，已申请法院强制执行并冻结股权 [7][8][19] - 最新达成5年分期还款协议，首期支付3000万元，若违约将按日万分之二计息并诉讼 [18][19] 山东省滕州瑞达化工有限公司 - 2015-2019年承接总包合同2.47亿元，累计回款735万元，剩余应收1.74亿元已全额计提坏账 [9][10][11] - 坏账原因为2019年票据违约、资产负债率83.85%、项目技术路线问题导致停产且股东支持有限 [11] - 2023年起诉追讨1.74亿元，司法鉴定初稿显示结算金额可能调整为1.437亿元，等待法院审理 [20][21] 辽宁缘泰石油化工有限公司 - 2014-2018年承接总包及设备合同4.69亿元，累计回款2.72亿元，剩余应收1.98亿元已全额计提坏账 [12][13][14][15] - 2019年因票据违约、开工率仅50%、资产负债率高且涉及违规经营等问题，最初计提85%坏账 [15] - 2023年客户破产重整，公司已申报债权1.98亿元，目前处于破产清算阶段 [14][22] 行业与经营影响 - 化工行业下游需求疲软导致客户经营恶化，如己内酰胺价格2019年下跌22%，2020年再跌20% [6] - 工程总承包业务面临客户资金链断裂风险，三家客户均出现票据违约且回款困难 [5][11][15] - 公司采取法律手段维护权益，但执行效果受限，如潞宝兴海仅收回6万元执行款 [19]

业务开展情况 - 2024年营业收入12.17亿元，同比下滑41.19%，主要因部分已签订项目实施放缓[1] - 应收账款及合同资产账面价值11.84亿元，占资产总额42%，占比增加6.58个百分点[1] - 主要项目如巴斯夫杉杉电池材料项目(1.26亿元应收)和安徽海创新能源项目(0.61亿元合同资产)尚未最终完工[1] - 对6家公司5.43亿元应收账款全额计提坏账，核销内蒙古新圣天然气0.80亿元应收款[1] 主要存量项目 - 存量项目合同总额41.42亿元，包括四川海创尚纬(14.30亿元)、湖南杉杉能源(8.52亿元)等8个项目[1][2] - 项目进度差异原因：贵州磷化项目处于前期阶段(累计投入2,614.79万元/合同额4.48亿元)，其他项目因验收或整改未结算[2] - 黔西市蕙黔项目(1.81亿元)已完成结算但8,804.02万元1-2年应收款因业主经营困难未支付，已提起仲裁[2][3] 应收账款及合同资产 - 期末应收账款及合同资产33,310.30万元账龄1年以内，19,368.34万元1-2年，8,559.83万元2-3年[2] - 减值计提依据：按账龄组合计提(1年以内5%，1-2年30%，2-3年50%，3年以上100%)，考虑项目验收后回款可能性[2] - 全额计提坏账的5.43亿元涉及6家非关联方客户，主要因行业低迷、客户资金紧张或破产[5][6] 预付款项情况 - 账龄超1年未交货预付款1,532.02万元，包括浙江双子智能装备(卧式反应釜)和柏瑞思智能装备(高混机设备)[12][13] - 2024年前十大供应商交易额3.74亿元，已支付2.18亿元，青岛宜博科技因部分设备未履约已提起仲裁[11][12] 子公司及投资情况 - 主要子公司常州百利锂电(锂电池材料生产线)和武汉炼化(工程设计)2024年营收占比分别为6.48%和未披露[14][15] - 处置常州百韩科22%股权获1,443.12万元，评估增值率59.86%，目的为缓解资金压力[14][15][16] - 对山西潞宝15%股权投资4.70亿元(债权转股权)，已计提减值8,053.31万元，另有1.66亿元应收款全额计提坏账[17][18][19] 其他应收款 - 巴斯夫杉杉2,000万元履约保证金账龄3-4年，按50%计提减值1,000万元，因项目未完成验收[18] - 其他应收款减值计提方法：按账龄组合(2-3年30%，3-4年50%)，不考虑单项减值[18]