股票代码：688359 股票简称：三孚新科 广州三孚新材料科技股份有限公司 2023 年度向特定对象发行 A 股股票 募集资金使用可行性分析报告 二〇二三年八月 一、本次募集资金使用计划 广州三孚新材料科技股份有限公司（以下简称"公司"）2023 年度向特定对 象发行 A 股股票募集资金总额不超过 5.92 亿元人民币（含本数），扣除相关发行 费用后，拟全部投入以下项目： 注：项目名称最终以主管部门核准或备案名称为准。 在本次向特定对象发行 A 股股票募集资金到位前，公司将根据募集资金投 资项目的实际情况，以自筹资金先行投入，并在募集资金到位后予以置换。 在本次向特定对象发行 A 股股票募集资金到位后，若本次发行实际募集资 金净额少于上述项目拟投入募集资金金额，公司将根据实际募集资金净额，按照 项目的轻重缓急等情况，调整并最终决定募集资金的具体投资项目、优先顺序及 各项目的具体投资额，募集资金不足部分由公司以自有资金或通过其他融资方式 解决。 二、本次募集资金投资项目的必要性和可行性分析 （一）新型环保表面工程专用材料项目 1、项目基本情况 本次募集资金中的 40,387.97 万元将用于新型环保表面工程专用 ...

广州三孚新材料科技股份有限公司 广州三孚新材料科技股份有限公司 关于最近五年未被证券监管部门和交易所 采取监管措施或处罚的公告 董事会 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。 2023 年 8 月 12 日 广州三孚新材料科技股份有限公司（以下简称"公司"）自上市以来，严格 遵守《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》《上海证券交易所科创 板股票上市规则》以及中国证券监督管理委员会、上海证券交易所等监管部门的 有关规定和要求，不断完善公司治理机制，建立健全内部管理及控制制度，提高 公司治理水平，促进公司持续规范发展。 鉴于公司拟向特定对象发行 A 股股票，根据相关要求，现将公司最近五年未 被证券监管部门和交易所采取监管措施或处罚情况公告如下： 经自查，公司最近五年不存在被证券监管部门和交易所采取监管措施或处罚 的情况。 证券代码：688359 证券简称：三孚新科 公告编号：2023-059 特此公告。 ...

本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担依法承担法律责任。 重要内容提示： 证券代码：688359 证券简称：三孚新科 公告编号：2023-028 广州三孚新材料科技股份有限公司 关于召开 2022 年度暨 2023 年第一季度业绩暨现金分 红说明会的公告 广州三孚新材料科技股份有限公司（以下简称"公司"）已于 2023 年 4 月 25 日在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）披露公司《2022 年年度报告》、 《2022 年年度报告摘要》及《2023 年第一季度报告》。为便于广大投资者更全 1 会议召开时间：2023 年 5 月 30 日（星期二）上午 10:00-11:30 会议召开地点：上海证券交易所上证路演中心（http://roadshow.sseinfo.c om/）和价值在线平台（https://eseb.cn/14INwnMSDa8） 会议召开方式：视频结合网络文字互动 投资者可于 2023 年 5 月 23 日（星期二）至 5 月 29 日（星期一）16:00 前登 录上证路演中心网站首页点击"提 ...

公司基本信息 - 公司中文名称为广州三孚新材料科技股份有限公司，简称三孚新科[15] - 公司法定代表人为上官文龙[15] - 公司注册地址和办公地址均为广州市中新广州知识城九龙工业园凤凰三横路57号[15][16] - 公司网址为www.gzsf.com，www.gzsanfu.com.cn，www.gzsanfu.cn [16] - 公司电子信箱为sfxk@gzsanfu.com.cn [16] - 董事会秘书为刘华民，证券事务代表为苏瑛琦[16] - 公司披露年度报告的媒体有《上海证券报》《中国证券报》《证券时报》《证券日报》[16] - 公司披露年度报告的证券交易所网址为www.sse.com.cn [16] - 公司股票为A股，在上海证券交易所科创板上市，简称三孚新科，代码688359 [16] - 公司聘请的境内会计师事务所为华兴会计师事务所（特殊普通合伙）[16] 公司业务信息 - 公司主要从事表面工程专用化学品及专用设备研发、生产和销售[26] - 公司产品分为表面工程专用化学品和专用设备两个板块[27] - 公司业务前身广州三孚自1997年开始从事表面工程化学品研究[42] - 公司产品覆盖PCB制造、手机通讯等众多业务板块，是国内表面工程行业影响力较强的提供商之一[42] - 公司所属行业为化学原料及化学制品制造业（代码C26）和电子专用材料制造（C3985）[38] - 集成电路电子化学品技术门槛和难度最高，蚀刻液、退锡液等产品国产化率较高，PCB水平沉铜专用化学品国产化率较低[39][40] - 中美贸易摩擦促使电子化学品进口替代进程加快[43] - 2015年10月工信部要求新建专业电镀企业原则上进入电镀集中区，形成“客户园区化”新现象和“园区合作”新模式[43] - 2013 - 2017年国内电镀工业园区数量由92个增加至126个[44] - 2013 - 2017年电镀工业园区产值由16亿元增加至51.9亿元，年均增长率达34.2%[44] - 公司PCB水平沉铜专用化学品和PCB化学镍金专用化学品与国外先进水平相当，已在多家公司量产应用[45] - 公司高耐蚀化学镍专用化学品已在瑞声科技等公司量产应用，无氰系列电镀添加剂在路达工业及海鸥住工等公司大规模应用[45] - 公司ABS塑胶电镀添加剂在恒洁卫浴、建霖家居等公司大规模应用，复合铜箔电镀设备处于中试阶段并与智动力签订战略合作框架协议[45] - 公司储备产品ABS无铬微蚀专用化学品在路达工业小规模应用，高效单晶异质结太阳能电池电镀添加剂在福建钜能电力有限公司小规模应用[45] - 公司积累了近1,000家客户[83] - 公司在广州、南京、苏州、宁波、深圳和厦门建有销售服务中心[89] - 电子化学品分为集成电路、PCB、平板显示及其他电子化学品等[142] - 通用电镀化学品应用于五金卫浴和汽车行业，需求量巨大[142][143] - 公司产品为表面工程专用化学品和表面工程专用设备[145] - 表面工程专用化学品分为粉剂和水剂，生产以物理搅拌为主[145] - 粉剂生产是将粉状原料按配方比例搅拌混合而成[146] - 水剂生产是将原料按配方比例溶解在纯水中搅拌而成[146] - 粉剂生产需领料、称取及复核，加常规原料和表面活性剂，中间检查及添加相关制剂[147][148] - 产品称重包装时允许误差±1%[149][151] - 主要原材料采购量：珠碱/片碱1,581,525.00公斤、次磷酸钠643,275.00公斤、硫酸镍553,470.00公斤等[152] - 主要原材料价格同比变动比率：珠碱/片碱54.04%、次磷酸钠31.73%、硫酸镍17.93%等[152] - 主要能源采购量：电619,380.00度、水35,173.00吨[154] - 主要能源价格同比变动比率：电 -4.12%、水5.03%[154] - 细分行业营业收入：印刷电路板20,544.26万元、五金卫浴9,645.17万元、电子通讯领域4,005.88万元、汽车零部件1,610.32万元[155] - 细分行业毛利率：印刷电路板25.92%、五金卫浴36.30%、电子通讯领域25.67%、汽车零部件38.64%[155] - 按销售渠道划分营业收入：直销34,033.48万元、经销1,772.15万元[155] - 按销售渠道划分营业收入比上年增减：直销 -2.70%、经销 -9.31%[155] 公司财务数据关键指标变化 - 公司2022年度合并报表归属于上市公司股东的净利润及母公司净利润为负[5] - 公司2022年度利润分配方案为不进行利润分配、资本公积转增股本或其他形式分配[5] - 2022年营业收入364,624,470.89元，较2021年减少2.94%[17] - 2022年归属于上市公司股东的净利润为 -32,242,238.17元，较2021年下降160.73%[17] - 2022年末归属于上市公司股东的净资产472,909,847.36元，较2021年末减少13.43%[17] - 2022年总资产754,443,991.99元，较2021年增加17.25%[17] - 2022年基本每股收益 -0.35元/股，较2021年下降154.69%[17] - 2022年加权平均净资产收益率 -6.22%，较2021年减少18.54个百分点[17] - 2022年研发投入占营业收入的比例为7.88%，较2021年增加2.71个百分点[17] - 2022年非经常性损益合计3,704,468.69元，较2021年的14,551,657.94元减少[21] - 交易性金融资产期初余额37,058,294.13元，当期变动 -37,058,294.13元，对当期利润影响347,359.74元[22] - 2022年公司实现营业收入3.65亿元，同比减少2.94%；归属上市公司股东净利润为-3224.22万元，同比减少160.73%[24] - 报告期内公司实现营业收入364,624,470.89元，同比下降2.94%；归属于上市公司股东净利润-32,242,238.17元，同比下降160.73%[104] - 报告期公司主营业务毛利率为29.26%，较上年有所下降，主要因增加本部生产管理人员、调增员工薪酬及主要原材料采购价格上涨[96] - 最近一期末公司应收账款账面价值为190,662,688.58元，占合并财务报表资产总额的25.28%，占比较高[97] - 报告期内主营业务收入35,805.63万元，同比下降3.05%，主营业务成本为25,328.61万元，同比增长0.16%[109] - 销售费用27,672,466.19元，较上年同期23,191,880.94元增长19.32%[105] - 管理费用90,775,383.02元，较上年同期23,374,280.34元增长288.36%，主要因实施股权激励计划及管理人员薪酬增加[105] - 财务费用621,587.30元，较上年同期 -729,739.65元增长185.18%，主要因银行借款增加导致利息支出增加[105] - 研发费用28,747,193.34元，较上年同期19,413,925.37元增长48.08%，主要因引进优秀研发人才及委外开发费增加[105] - 投资活动产生的现金流量净额 -120,449,548.76元，较上年同期 -63,251,147.83元下降90.43%，主要因固定资产投资及投资并购增加[105] - 筹资活动产生的现金流量净额10,845,570.70元，较上年同期204,074,349.47元下降94.69%，主要因上年同期收到首发募集资金[105] - 公司2022年主营业务收入358,056,277.73元，同比减少3.05%，营业成本253,286,085.26元，毛利率29.26%，同比增加0.16个百分点[110] - 电子化学品生产量11,054.00吨，同比减少13.63%，销售量12,419.00吨，同比减少2.05%，库存量1,057.00吨，同比减少17.10%；通用电镀化学品生产量8,696.00吨，同比减少7.5%，销售量9,215.00吨，同比减少1.11%，库存量1,225.00吨，同比减少8.31%[112] - 印刷电路板直接材料成本145,281,823.96元，占总成本比例57.36%，同比变动-3.99%；直接人工成本2,245,005.81元，占比0.89%，同比变动22.10%[114] - 五金卫浴直接材料成本52,393,017.23元，占总成本比例20.69%，同比变动9.91%；直接人工成本1,198,382.15元，占比0.47%，同比变动12.06%[114] - 电子通讯领域直接材料成本25,816,379.74元，占总成本比例10.19%，同比变动-8.24%；直接人工成本763,918.84元，占比0.30%，同比变动26.29%[114] - 汽车零部件直接材料成本8,526,037.62元，占总成本比例3.37%，同比变动51.40%；直接人工成本198,807.33元，占比0.08%，同比变动45.50%[114] - 电子化学品直接材料成本167,746,605.44元，占总成本比例66.23%，同比变动-5.93%；直接人工成本2,932,395.15元，占比1.16%，同比变动21.14%[116] - 通用电镀化学品直接材料成本64,270,653.11元，占总成本比例25.37%，同比变动18.04%；直接人工成本1,473,718.98元，占比0.58%，同比变动19.92%[116] - 公司前五名客户销售额14,290.93万元，占年度销售总额39.19%，其中关联方销售额0.00万元，占年度销售总额0.00%[118] - 公司前五名供应商采购额11,575.70万元，占年度采购总额40.10%，其中关联方采购额0.00万元，占年度采购总额0%[119] - 公司前五名供应商采购额合计11,575.70万元，占年度采购总额比例为40.10%，其中第一名采购额4,155.31万元，占比14.40%；第二名采购额2,985.00万元，占比10.34%；第三名采购额2,093.85万元，占比7.25%；第四名采购额1,410.80万元，占比4.89%；第五名采购额930.74万元，占比3.22%[120] - 货币资金本期期末数为73,253,982.59元，占总资产的9.71%，较上期期末变动比例为 -53.62%[124] - 交易性金融资产本期期末数为0，较上期期末变动比例为 -100%[124] - 预付款项本期期末数为15,120,850.95元，占总资产的2.00%，较上期期末变动比例为91.83%[124] - 其他应收款本期期末数为20,828,298.45元，占总资产的2.76%，较上期期末变动比例为794.96%[124] - 固定资产本期期末数为178,750,647.43元，占总资产的23.69%，较上期期末变动比例为235.65%[124] - 在建工程本期期末数为3,539,538.39元，占总资产的0.47%，较上期期末变动比例为 -94.23%[125] - 无形资产本期期末数为66,761,603.61元，占总资产的8.85%，较上期期末变动比例为533.73%[125] - 短期借款本期期末数为63,132,649.99元，占总资产的8.37%，较上期期末变动比例为384.91%[125] - 一年内到期的非流动负债本期期末数为24,323,419.44元，占总资产的3.22%，较上期期末变动比例为2,862.94%[127] 公司研发相关信息 - 公司研发部门根据客户需求和行业方向确定研发目标，研发流程包括项目启动及调研等阶段[32] - 公司始终坚持自主研发策略，拥有独立创新的核心技术和知识产权[32] - 截至报告期末，公司累计取得63项发明专利，46项实用新型专利[24] - 本年度新增发明专利申请数12个、获得数11个，实用新型专利申请数24个、获得数10个，合计申请数36个、获得数21个；累计发明专利申请数108个、获得数63个，实用新型专利申请数61个、获得数46个，合计申请数169个、获得数109个[53] - 本年度费用化研发投入28,747,193.34元，上年度为19,413,925.37元，变化幅度48.08%；研发投入合计28,747,193.34元，上年度为19,413,925.37元，变化幅度48.08%[53] - 研发投入总额占营业收入比例本年度为7.88%，上年度为5.17%，增加2.71个百分点[53] - 高性能镀锌系列产品本期投入金额1,200,000.00元，累计投入金额1,4

营业收入及利润 - 2023年第一季度公司营业收入为83,794,318.71元，较上年同期下降2.54%[4] - 公司净利润较上年同期下滑，主要原因是加强组织架构、研发平台建设和研发投入增加导致期间费用增加[6] - 公司营业利润为-16,695,234.62元，较去年同期亏损扩大[15] - 净利润为-17,223,216.91元，亏损额较去年同期增加[16] - 营业收入为27,416,982.09元，较去年同期下降了8,559,861.43元[23] - 营业利润为-15,967,050.42元，较去年同期下降了13,990,469.70元[23] - 净利润为-16,324,594.99元，较去年同期下降了13,859,649.50元[23] - 综合收益总额为-16,324,594.99元，较去年同期下降了13,859,649.50元[24] 资产及所有者权益 - 总资产达到901,525,440.81元，较上年度末增长19.50%[5] - 归属于上市公司股东的所有者权益为467,027,842.87元，较上年度末下降1.24%[5] - 公司2023年第一季度流动资产总额为446,345,433.29元，较上一季度增长[12] - 公司2023年第一季度非流动资产总额为455,180,007.52元，较上一季度增长[13] - 公司2023年第一季度资产总额为901,525,440.81元，较上一季度增长[12] - 公司2023年第一季度流动负债总额为278,801,018.71元，较上一季度增长[13] - 公司2023年第一季度非流动负债总额为112,213,239.74元，较上一季度增长[14] - 公司2023年第一季度所有者权益总额为510,511,182.36元，较上一季度增长[14] - 非流动资产达到552,539,835.05元，较上一季度增长了69,229,078.56元[20] - 公司负债合计为208,101,776.35元，较上一季度增长了42,863,287.41元[21] - 所有者权益合计为498,097,101.55元，较上一季度下降了9,949,064.37元[22] 股东情况 - 前十名股东中，持股最多的为上官文龙，持股数量为27,952,000股，占比30.12%[7] - 公司前十名股东中，广东省科技风险投资有限公司持有最多的股份，为2,534,467股[8] - 公司前十名股东中，上官文龙与瞿承红互为配偶关系，上海季胜投资管理有限公司管理的基金持有公司5%以上股份[8] - 公司未知前述其他股东之间是否存在关联关系或属于一致行动人的情形[9] 现金流量 - 经营活动现金流入小计为101,471,784.06元，较去年同期有所增加[18] - 经营活动现金流出小计为90,621,156.69元，公司经营活动现金流量净额为10,850,627.37元[18] - 投资活动现金流入小计为684,000.00元，较去年同期有所减少[18] - 投资活动现金流出小计为24,356,425.63元，公司投资活动现金流量净额为-23,672,425.63元[18] - 筹资活动现金流入小计为44,485,600.00元，较去年同期有所增加[19] - 筹资活动现金流出小计为32,058,318.11元，公司筹资活动现金流量净额为12,427,281.89元[19] - 2023年第一季度，公司经营活动现金流入小计为53,931,727.35元，同比增长62.7%[25] - 2023年第一季度，公司经营活动现金流出小计为49,458,209.41元，同比增长58.1%[25] - 2023年第一季度，公司投资活动现金流出小计为74,000,912.63元，同比增长59.1%[25] - 2023年第一季度，公司现金及现金等价物净增加额为-30,044,462.32元，同比增长26.8%[25] - 2023年第一季度，公司期末现金及现金等价物余额为27,327,191.41元，同比减少78.2%[26] 业务发展 - 公司报告期内成功实现一步式全湿法复合铜箔电镀工艺升级，具备产业化条件，表现突出[11] - 2023年第一季度，广州三孚新材料科技股份有限公司的流动资产为153,659,042.85元，较上一季度下降了36,314,855.52元[20]

收入和利润（同比环比） - 第三季度营业收入为9313.07万元，同比下降4.09%[3] - 年初至报告期末营业收入为2.77亿元，同比下降0.21%[3] - 第三季度归属于上市公司股东的净利润为-1884.92万元，同比下降267.66%[3] - 年初至报告期末归属于上市公司股东的净利润为-3571.72万元，同比下降195.58%[3] - 营业总收入同比下降0.2%至2.77亿元[19] - 净利润由盈转亏至-3952万元，同比下降192.8%[19] - 归属于母公司股东净利润为-3572万元，同比下滑195.6%[20] - 基本每股收益为-0.39元/股，同比下降183%[20] - 公司2022年前三季度营业收入为1.104亿元，同比下降10.9%[29] - 公司2022年前三季度净利润为-2800.53万元，同比下降219.8%[29] 成本和费用（同比环比） - 营业总成本同比激增37.6%至3.24亿元[19] - 管理费用暴增462.2%至8375万元[19] - 研发费用增长50.8%至2024万元[19] - 公司2022年前三季度管理费用为4814.26万元，同比大幅增长352.1%[29] - 公司研发费用为1127.90万元，同比增长99.4%[29] - 支付给职工的现金同比增长37.3%，从2021年前三季度的1923.3万元增至2022年同期的2641.5万元[31] - 支付的各项税费同比下降62.8%，从2021年前三季度的1045.2万元减少至2022年同期的388.5万元[31] 研发投入 - 第三季度研发投入为717.57万元，同比增长42.84%[4] - 年初至报告期末研发投入为2023.90万元，同比增长50.81%[4] - 研发投入占营业收入比例为7.32%，同比增加2.48个百分点[4] 资产和负债 - 总资产为7.04亿元，较上年度末增长9.47%[4] - 归属于上市公司股东的所有者权益为4.65亿元，较上年度末下降14.89%[4] - 货币资金从2021年末的157,937,212.32元下降至2022年9月末的82,362,344.88元，降幅47.85%[14] - 交易性金融资产从2021年末的37,058,294.13元下降至2022年9月末的17,007,867.07元，降幅54.13%[14] - 在建工程从2021年末的61,326,132.79元增长至2022年9月末的94,831,207.88元，增幅54.63%[16] - 短期借款从2021年末的13,019,555.51元增长至2022年9月末的57,440,786.11元，增幅341.19%[16] - 其他应付款从2021年末的3,896,196.27元增长至2022年9月末的47,218,189.59元，增幅1112.00%[16] - 资产总计从2021年末的643,472,609.51元增长至2022年9月末的704,395,623.76元，增幅9.46%[16] - 流动负债合计从2021年末的65,509,384.54元增长至2022年9月末的175,935,306.35元，增幅168.56%[16] - 负债总额大幅增长216.4%至2.37亿元[17] - 未分配利润减少30.5%至1.18亿元[17] - 少数股东权益下降89.6%至231万元[17] - 货币资金较年初下降76.3%至3554万元[26] - 交易性金融资产减少54.1%至1701万元[26] - 应收账款下降6.8%至6250万元[26] - 在建工程增长54.6%至9483万元[26] - 长期股权投资大幅增长826.7%至2.65亿元[26] - 公司负债总额从3777.37万元增至1.366亿元，增长261.7%[27] - 公司流动负债从2875.62万元增至8709.22万元，增长202.9%[27] - 公司未分配利润从1.176亿元降至7350.39万元，下降37.5%[27] - 公司资本公积从2.687亿元增至3.268亿元，增长21.6%[27] - 公司一年内到期非流动负债从9.135万元增至1753.99万元，增长191倍[27] - 公司其他应付款从240.24万元增至4419.68万元，增长1739.5%[27] 现金流量 - 销售商品、提供劳务收到的现金同比增长28.4%至2.02亿元[22] - 经营活动现金流量净额由负转正，从去年同期的-2861万元改善为3551万元[22] - 投资活动现金流出大幅增长46.1%至1.22亿元，主要由于购建固定资产支出4595万元及取得子公司支付2863万元[22][23] - 筹资活动现金流入同比下降64.9%至8141万元，主要因吸收投资减少[23] - 期末现金及现金等价物余额同比下降50.7%至8228万元[23] - 销售商品、提供劳务收到的现金同比增长44.1%，从2021年前三季度的7981.7万元增至2022年同期的1.15亿元[31] - 经营活动产生的现金流量净额由负转正，从2021年前三季度的-1261.9万元改善为2022年同期的3345.9万元[31] - 投资活动现金流出大幅增加45.1%，从2021年前三季度的1.25亿元增至2022年同期的1.81亿元[31] - 购建固定资产等长期资产支付的现金同比增长108.2%，从2021年前三季度的2151.9万元增至2022年同期的4480.3万元[31] - 期末现金及现金等价物余额同比下降77.0%，从2021年前三季度的1.54亿元减少至2022年同期的3553.8万元[31] - 现金及现金等价物净增加额出现负值，2022年前三季度为-1.14亿元，而2021年同期为正值1.18亿元[31] - 取得投资收益收到的现金同比增长222.2%，从2021年前三季度的38.0万元增至2022年同期的121.8万元[31] - 筹资活动产生的现金流量净额由正转负，从2021年前三季度的2.00亿元转为2022年同期的-847.9万元[31] 股份支付和股东信息 - 公司实行员工激励产生股份支付费用6423.13万元[7] - 报告期末普通股股东总数为2,510名[10] - 第一大股东上官文龙持股27,952,000股，占比30.32%[10] - 第二大股东瞿承红持股15,000,000股，占比16.27%[10]

财务数据关键指标变化：收入和利润 - 营业收入为1.84亿元人民币，同比增长1.88%[26] - 归属于上市公司股东的净利润为-1686.8万元人民币，同比下降164.56%[26] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为-1557.8万元人民币，同比下降177.62%[26] - 基本每股收益为-0.18元/股，同比下降150.00%[26] - 稀释每股收益为-0.18元/股，同比下降150.00%[26] - 加权平均净资产收益率为-3.07%，同比下降10.93个百分点[26] - 营业收入183,543,236.04元，同比增长1.88%[90] - 归属于上市公司股东净利润-16,868,031.59元，同比下降164.56%[90] - 营业收入183,543,236.04元，同比增长1.88%[105] - 归属于上市公司股东净利润-16,868,031.59元，同比下降164.56%[104] 财务数据关键指标变化：成本和费用 - 研发投入占营业收入的比例为7.12%，同比增加2.46个百分点[26] - 研发投入总额为1306.33万元，同比增长55.58%[59] - 研发投入占营业收入比例7.12%，同比增加2.46个百分点[59] - 研发费用13,063,262.96元，同比增长55.58%[105] - 管理费用47,168,898.48元，同比增长353.98%[105] - 股份支付费用34,146,041.66元，占利润总额143.67%[106] 财务数据关键指标变化：现金流 - 经营活动产生的现金流量净额为743.5万元人民币，同比增长149.05%[26] - 经营活动产生的现金流量净额7,434,784.39元，同比增长149.05%[105] 业务线表现：产品与技术 - 公司产品包括装饰性电镀添加剂（如镀铜、镀镍、镀银添加剂）和防护性电镀添加剂（如镀锌、镀锌镍合金添加剂）[15] - 公司采用水平化学沉铜（PTH）技术用于PCB镀通孔制造[15] - 公司提供化学镍金工艺用于PCB最终表面处理，防止氧化并提高焊接性能[15] - 公司主要产品分为电子化学品及通用电镀化学品两大类[40] - PCB水平沉铜专用化学品采用非EDTA化铜环保体系适用于高纵横比特殊板材[41] - PCB化学镍金专用化学品不含铅镉具有优异可焊性和耐蚀性[41] - 高耐蚀化学镍专用化学品形成含磷量11%-13%的非晶态镍磷合金镀层[41] - 公司研发的无磷低温环保工业清洗专用化学品使用温度降至50°C以下，大幅减少能源消耗[53] - 高效单晶异质结太阳能电池电镀添加剂实现以铜代银，电极材料成本下降近70%[56] - PCB化学镍金专用化学品大幅节省金盐耗用，显著降低生产成本和废水排放[53] - 无氰电镀添加剂采用新配方体系替代氰化物，从源头杜绝毒害物质使用[53] - 除油专用化学品具有无磷、无氨氮、无亚硝酸盐和低COD特性，处理效率高[44] - 除蜡专用化学品采用易生物降解表面活性剂，具有无磷、无毒和环保特性[44] - 公司已成为无氰无铬无磷及PCB水平化学沉铜等细分领域国内领导者[182] 业务线表现：研发项目 - 高性能镀锌系列产品研发投入57.39万元，处于实验室小试阶段[65] - 环保型低温清洗剂研发投入80.13万元，预计总投资250万元[65] - 化学镀镍硼合金镀液研究投入55.86万元，处于中试阶段[67] - 钕铁硼工件电镀工艺研究投入71.48万元，预计总投资210万元[67] - 新型太阳能电池高温银浆研制投入127.22万元，预计总投资320万元[67][70] - 高磷化学镍药水研发投入96.37万元，预计总投资200万元[70] - 软板化学镍药水研发投入119.06万元，累计投入119.06万元[70] - 研发项目总预算为2816万元人民币，累计投入约1306.33万元人民币[79] - 软板化学金药水项目投入78.94万元，槽液寿命达10MTO（金属周转量），镍腐蚀深度＜20%[73] - 盲孔板脉冲填孔电镀技术项目投入64.7万元，实现填孔率100%以上，面铜厚度＜0.8mil[73] - 化学镀钯金药水项目投入109.36万元，浸锡试验润湿面积＞95%，金线拉力值≥2.5g[76] - 环保甲磺酸高速镀锡添加剂项目投入59.71万元，电流效率≥96%，盐雾等级≥4级[76] 业务线表现：市场与客户 - 公司产品覆盖PCB制造、手机通讯、通讯设备和五金卫浴等多个业务板块[52] - 公司拥有近1000家客户[86] - 公司在广州、南京、苏州、宁波、深圳和厦门建有销售服务中心[87] - 珠三角地区是PCB制造业主要聚集地，公司地处广州市具有区位优势[86] - 公司产品成本低于国际巨头水平，具有价格优势[87] - 公司产品技术覆盖PCB、手机通讯、通信设备、五金卫浴、汽车零部件等领域[86] - 公司核心技术突破国际巨头技术封锁并实现规模化应用[83] - PCB领域已成为公司产品最大应用领域，收入受行业景气度影响显著[95] - 通用电镀化学品收入受中美贸易摩擦影响增速放缓[96] - 公司通过设立海南子公司布局海外市场拓展[90] 管理层讨论和指引：研发与创新 - 研发投入增长主因包括引进研发人员导致职工薪酬增加、新项目耗材领用及委外开发费增加[60] - 研发人员数量同比增长37.2%（从43人增至59人），占总员工比例17.35%[82] - 研发人员薪酬总额同比增长56.2%至590.67万元人民币，人均薪酬增长12.5%至10.01万元人民币[82] - 博士学历研发人员占比6.78%（4人），硕士学历占比5.08%（3人）[82] - 30-40岁研发人员占比最高达33.9%（20人），40-50岁占比25.42%（15人）[82] - 公司拥有52项发明专利和35项实用新型专利，累计申请发明专利83项[57][58] - 公司累计取得52项发明专利和35项实用新型专利[83] - 公司研发中心升级为三孚研究院[86] - 公司通过校招、社招持续扩充研发及技术服务团队[86] 管理层讨论和指引：生产与运营 - 公司采用以销定产的生产模式，根据客户次月采购订单及通用品库存制定月度生产计划[47] - 公司采购设定1个月的安全库存，结合市场价格波动和销售订单制定采购计划[46] - 原料上涨使得毛利下降[27] - 主要原材料钯价格上涨16%，硫酸镍上涨14%，珠碱/片碱上涨23%[97] - 公司推行6S管理并通过使用蒸汽能源等措施减少碳排放[144] 管理层讨论和指引：战略与规划 - 表面工程化学品行业受益于5G商用进程推进带动电子化学品需求快速增长[36] - 公司将进一步提高生产效率加大自主研发产品生产力度[182] - 公司将加强对销售人员考核力度扩张销售网络深度和广度开拓新市场[182] - 公司管理层将持续优化量化考核指标完善激励约束机制实行优中选优晋升机制[182] 管理层讨论和指引：股权激励与公司治理 - 公司实行员工激励产生股份支付费用3430.8万元人民币[27] - 公司员工持股平台包括珠海迪振投资合伙企业（有限合伙）和珠海迪朗投资合伙企业（有限合伙）[15] - 公司建立了员工持股计划增强人才吸引力[83] - 完成向8名激励对象授予70万股限制性股票[90] - 向15名激励对象授予800万股股票期权[90] - 公司2022年4月15日向8名激励对象授予70.00万股预留限制性股票[128] - 公司2022年5月23日股东大会通过2022年股票期权激励计划[128] - 公司原总经理上官文龙于2022年1月17日离任，仍担任董事长[123] - 公司原副总经理许荣国于2022年1月17日离任，仍为核心技术人员[123] - 公司于2022年1月19日聘任张春为新任总经理[123] - 公司于2022年1月19日聘任陈维速为新任副总经理[123] 其他重要内容：环保与社会责任 - 公司涉及环保相关指标，如化学需氧量（COD）以mg/L表示，反映水污染程度[15] - 公司使用强络合剂EDTA（乙二胺四乙酸），该物质难于自然降解[15] - 公司废水化学需氧量排放浓度为103mg/L[133] - 公司废水氨氮排放浓度为12.4mg/L[133] - 公司废水石油类排放浓度为0.06mg/L[133] - 公司废水磷酸盐排放浓度为0.56mg/L[133] - 公司废水氟化物排放浓度为0.394mg/L[133] - 公司废气颗粒物排放浓度为10.5mg/m³[133] - 公司废气氟化物排放浓度为1.56mg/m³[133] - 公司废气氮氧化物排放浓度为1.53mg/m³[133] - 公司废气氯化氢排放浓度为1.53mg/m³[133] - 公司废气总VOCs排放浓度为0.74mg/m³[133] - 公司通过文县红十字会向文县移民安置局捐赠人民币200万元用于基础设施建设[147] 其他重要内容：承诺与合规 - 所有承诺事项在报告期内均得到及时严格履行[150] - 控股股东及实际控制人承诺在任职期间解决关联交易问题[150] - 董事监事及高级管理人员承诺长期有效解决关联交易[150] - 公司及控股股东承诺长期有效解决同业竞争问题[153] - 公司及管理层多项其他承诺长期有效[153] - 控股股东及实际控制人上官文龙、瞿承红承诺自2020年8月16日起长期有效不转让或委托他人管理所持公司首次公开发行前股份[155] - 公司承诺自2021年2月19日起长期有效遵守股权激励相关条款[155] - 所有激励对象承诺自2021年9月13日起长期有效遵守股权激励计划条款[155] - 控股股东承诺上市后36个月内不转让所持首发前股份 若公司未盈利则第4-5会计年度每年减持不超过股份总数2%[155] - 董事及高管任职期间每年转让股份不超过持有总数的25% 离职后半年内不转让股份[155] - 锁定期满后两年内减持价格不低于发行价 若上市6个月内股价连续20日低于发行价则锁定期自动延长6个月[155] - 粤科投资承诺所持首发前股份限售期满后4年内 每年转让不超过上市时持股总数的25%且比例可累积使用[158] - 核心技术人员承诺上市12个月内及离职6个月内不转让首发前股份 限售期满后4年内每年转让不超过持股总数25%[158] - 迪振投资合伙人承诺上市36个月内不转让出资份额 若12-36个月期间转让收益则不参与分配[158] - 违反承诺者需将股票买卖收益归公司所有 并依法承担赔偿责任[155][158] - 迪振投资在上市后12个月至36个月期间转让股份收益不向李爱清、瞿冬云、瞿成玉分配[161] - 控股股东承诺不以任何形式占用公司资金（包括借款、代偿债务、代垫款项）[161][164] - 关联交易需按市场化原则和公允价格操作并履行信息披露义务[161][164] - 违反承诺导致公司损失需承担赔偿责任[161][164] - 公司有权扣减应向违规股东支付的分红作为赔偿[161][164] - 控股股东承诺不从事与公司主营业务构成竞争的业务[164] - 控股股东若获竞争性商业机会需优先让予公司[164] - 减持股份前需按交易所规则履行信息披露义务[164] - 同业竞争违规收益归公司所有且需在20日内启动消除措施[164] - 承诺约束范围扩展至控股股东直系亲属及关联企业[164] - 集中竞价交易减持股份总数限制为不超过公司股份总数1%每90个自然日[167][170] - 大宗交易方式减持股份总数限制为不超过公司股份总数2%每90个自然日[167][170] - 协议转让方式减持单个受让方受让比例不低于公司股份总数5%[167][170] - 涉嫌证券期货违法犯罪期间及处罚后6个月内不得减持股份[167][170] - 被证券交易所公开谴责后3个月内不得减持股份[167][170] - 公司触及退市风险警示标准期间至终止上市或恢复上市前不得减持股份[167] - 违反减持承诺所得收益需上缴公司董事会[167][170] - 减持股份前需提前15个交易日报告并披露减持计划[167][170] - 具体减持时需提前3个交易日公告[167][170] - 拒不上缴收益或赔偿损失时公司有权扣减应付分红[167][170] - 股价稳定措施触发条件为连续20个交易日收盘价低于最近一期经审计每股净资产[173] - 公司回购股份数量上限为股份总数的2%[173] - 公司回购股份价格上限为最近一期经审计每股净资产[173] - 控股股东及实控人增持股份数量上限为股份总数的2%[173] - 董事及高管增持资金范围为上年度税后薪酬总额的20%-50%[173] - 董事及高管单年度增持资金上限为上年度税后薪酬总额的100%[173] - 增持/回购操作窗口期为方案公告后120个自然日[173] - 招股书存在虚假记载时将按申购款加算同期存款利息全额退款[176] - 上市后因招股书问题需回购全部新股并按发行价加算利息[176] - 稳定措施决议需经股东大会三分之二以上表决权通过[173] - 公司承诺若招股说明书虚假记载导致投资者损失将依法赔偿投资者直接经济损失[179] - 公司承诺若不符合发行条件以欺骗手段上市将在证监会确认后5个工作日内启动股份购回程序[181] - 公司承诺若上市后招股说明书虚假记载将依法购回原限售股份价格不低于发行价加算存款利息[179] - 公司承诺若未履行招股说明书承诺将依法赔偿投资者损失[191] - 公司保证不存在禁止持股主体直接或间接持有股份的情形[194] - 公司控股股东承诺承担补缴员工社会保险和住房公积金的连带责任[194] - 现金分红条件要求重大投资计划或重大资金支出安排累计支出达到或超过最近一期经审计净资产的30%或超过5000万元人民币[185] - 公司每年以现金方式分配的利润不少于当年实现可分配利润的10%[185] - 有重大投资计划时现金分红比例不低于利润分配总额的20%[187] - 无重大投资计划时现金分红比例不低于利润分配总额的40%[187] - 经营活动现金流量净额连续两年低于可供分配利润10%时可调整利润分配政策[187] - 重大投资计划指未来十二个月内累计支出达最近一期经审计净资产30%或超5000万元[185] - 现金分红需满足审计机构出具无保留意见审计报告的条件[185] - 利润分配依据为母公司可供分配利润[185] - 原则上每年度进行一次利润分配[185] - 可采用中期现金分红或股票股利的分配方式[185] - 公司2022年半年度报告期内无重大诉讼仲裁事项[197] - 公司2022年半年度报告期内无违规担保情况[197] - 公司2022年半年度报告期内无控股股东及其他关联方非经营性占用资金情况[197] - 公司2022年4月21日董事会通过2022年度日常性关联交易预计议案[198] - 公司2022年5月12日股东大会批准2022年度日常性关联交易预计议案[198] - 公司控股股东及实际控制人报告期内不存在未履行法院生效法律文书确定义务的情况[197] - 公司控股股东及实际控制人报告期内不存在所负数额较大债务到期未清偿情况[197] 其他重要内容：公司基本信息 - 公司2022年上半年报告期指2022年1月1日至2022年6月30日[15] - 公司控股子公司为广州皓悦新材料科技有限公司（皓悦新科）[15] - 公司所处行业为电子化学品行业，涉及PCB（印刷电路板）制造及相关表面处理工艺[15] - 本半年度报告未经审计[7] - 公司主营业务为新型环保表面工程专用化学品研发生产销售属于化学原料及化学制品制造业(C26)及电子专用材料制造(C3985)[33] - 公司2022年5月12日召开2021年度股东大会，各项议案均获审议通过[121] - 公司2022年5月23日召开第一次临时股东大会，各项议案均获审议通过[121] - 控股股东及实际控制人上官文龙、瞿承红股份限售承诺自2021年5月21日起三十六个月[150] - 迪振投资等机构投资者股份限售承诺自2021年5月21日起十二个月[150] - 粤科投资等战略投资者股份限售承诺自2021年5月21日起十二个月[150] - 公司系国内领先表面工程专用化学品供应商拥有多项绿色表面工程核心技术[182] - 公司经营业绩近年来保持稳定增长资产质量良好运营能力较强[182] - 公司已制定上市后三年股东分红回报具体计划并在公司章程草案中明确规定[182] 其他财务数据 - 非经常性损益项目中持有交易性金融资产等产生的公允价值变动

收入和利润（同比环比） - 营业收入为8597.66万元，同比增长0.45%[5] - 营业收入为8.60亿元，较去年同期8.56亿元微增0.5%[28] - 归属于上市公司股东的净利润为-594.98万元，同比下降147.17%[5] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为-629.90万元，同比下降152.69%[5] - 营业利润由盈利1.60亿元转为亏损0.84亿元[30] - 净利润由盈利1.48亿元转为亏损0.73亿元[30] - 基本每股收益为-0.06元/股，同比下降133.33%[5] - 基本每股收益从0.18元/股降至-0.06元/股[31] - 2022年第一季度营业收入为3597.68万元，同比下降3.8%[43] - 净利润为-246.49万元，同比由盈转亏（2021年同期盈利750.64万元）[46] 成本和费用（同比环比） - 研发投入合计596.79万元，同比增长74.37%[5] - 研发投入占营业收入的比例为6.94%，同比增加2.94个百分点[5] - 营业总成本从6.97亿元增至9.33亿元，增长33.8%[28] - 研发费用从0.34亿元增至0.60亿元，增长74.4%[28] - 管理费用从0.37亿元激增至2.18亿元，增长482.1%[28] - 2022年第一季度营业成本为2315.34万元，同比增长4.2%[43] - 管理费用激增至1039.33万元，同比增长300.7%[43] - 研发费用增至287.23万元，同比增长136.2%[43] 现金流量表现 - 经营活动产生的现金流量净额为-296.81万元，同比下降23.23%[5] - 销售商品、提供劳务收到的现金为5409.58万元，同比增长3.8%[36] - 经营活动产生的现金流量净额为-296.81万元，较上年同期的-386.63万元改善23.2%[36] - 投资活动产生的现金流量净额为-2651.35万元，同比扩大48.1%[38] - 购建固定资产、无形资产支付的现金为1424.65万元，同比增长223.2%[36] - 经营活动现金流量净额为188.28万元，同比大幅增长127倍[50] - 投资活动现金流出4645.84万元，主要用于购建固定资产（1310.84万元）和投资支付（3335万元）[50] 资产和负债状况 - 总资产为6.71亿元，较上年度末增长4.28%[8] - 公司总资产为6.71亿元人民币，较年初6.43亿元增长4.3%[22] - 货币资金为1.53亿元人民币，较年初1.58亿元减少3.2%[18] - 应收账款为1.78亿元人民币，较年初1.77亿元微增0.6%[18] - 存货为5481.77万元人民币，较年初5157.30万元增长6.3%[22] - 在建工程为6745.15万元人民币，较年初6132.61万元增长10.0%[22] - 短期借款为3746.65万元人民币，较年初1301.96万元激增187.8%[22] - 公司交易性金融资产为3667.18万元人民币，较年初3705.83万元微降1.0%[18] - 其他非流动资产为1639.37万元人民币，较年初300万元大幅增长446.5%[22] - 公司总负债从749.5亿元增长至934.9亿元，增幅24.7%[24] - 流动负债从655.1亿元增至843.1亿元，增长28.7%[24] - 期末货币资金余额为1.26亿元，较期初1.50亿元下降15.8%[38] - 应收账款余额为6836.38万元，较期初6707.01万元增长1.9%[38] - 存货余额为2715.24万元，较期初2361.02万元增长15.0%[38] - 短期借款为零，取得借款收到的现金为2940万元[38] - 在建工程余额为6745.15万元，较期初6132.61万元增长10.0%[41] - 资产总计为5.35亿元，较期初5.32亿元增长0.7%[41] - 期末现金及现金等价物余额为1.26亿元，较期初减少2369.26万元[50] - 负债合计增至3777.37万元，较期初增长21.9%[43] 所有者权益 - 归属于上市公司股东的所有者权益为5.53亿元，较上年度末增长1.29%[8] - 归属于母公司所有者权益从546.3亿元微增至553.3亿元[28] - 所有者权益合计降至4.94亿元，较期初减少2.1%[43] 股份支付和股东信息 - 公司确认2021年限制性股票激励计划股份支付费用1622.73万元，对净利润影响为1320.67万元[11] - 前十大股东持股占比合计22.17%，其中广州创钰持股3.16%为最大股东[14] - 上海季胜投资旗下三只私募基金合计持股146.39万股，占流通股比例显著[14][17]

收入和利润（同比环比） - 营业收入为375,651,261.18元，同比增长31.00%[25] - 归属于上市公司股东的净利润为53,090,281.31元，同比增长6.22%[25] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为38,538,623.37元，同比下降15.46%[25] - 公司2021年营业收入375651261.18元同比增长31.00%[46] - 公司2021年归属于上市公司股东净利润53090281.31元同比增长6.22%[46] - 第一季度营业收入8559.09万元，第二季度9456.12万元，第三季度9710.63万元，第四季度9839.28万元[30] - 第一季度归属于上市公司股东的净利润1261.45万元，第二季度1351.17万元，第三季度1124.22万元，第四季度1572.18万元[30] - 营业收入375,651,261.18元，同比增长31.00%[117] - 归属于上市公司股东净利润53,090,281.31元，同比增长6.22%[117] - 主营业务收入369,326,299.87元，同比增长34.47%[121] - 印刷电路板业务收入205,677,189.19元，同比增长67.19%[122] - 电子化学品业务收入251,132,747.59元，同比增长56.29%[122] - 印刷电路板业务营业收入20,567.72万元，同比增长67.19%[171] - 直销渠道营业收入34,978.51万元，同比增长35.65%[171] 成本和费用（同比环比） - 营业成本258,567,262.73元，同比增长45.35%[117] - 主营业务成本252,873,562.31元，同比增长52.39%[121] - 研发投入占营业收入的比例为5.17%，同比下降0.16个百分点[26] - 公司本年度费用化研发投入为1941.39万元，同比增长27.11%[81][84] - 研发投入总额为1941.39万元，占营业收入比例为5.17%，较上年下降0.16个百分点[84] - 电子化学品直接材料成本同比增长73.58%至1.78亿元[131] - 印刷电路板直接材料成本同比增长93.27%至1.51亿元，占总成本比例59.84%[128] - 五金卫浴制造费用同比下降17.04%至365万元[131] - 主要原材料次磷酸钠采购价格同比大幅上涨81.03%[167] - 硫酸镍采购价格同比上涨21.20%，采购量702,625公斤[167] - 硫酸铜采购价格同比上涨37.01%，采购量322,091公斤[167] - 电力采购价格同比下降12.22%，耗用量564,240度[168] 各条业务线表现 - 电子化学品销售占比提升至68.00%[46] - 公司产品分为电子化学品和通用电镀化学品两大类[53] - PCB领域已成为公司产品的最大应用领域[114] - 通用电镀化学品收入增速相对较为缓慢[114] - 公司产品主要应用于PCB水平沉铜工艺及化学镍金工艺[49] - 公司产品覆盖PCB制造、手机通讯、五金卫浴等板块，为国内行业影响力较强企业之一[70] - 公司产品覆盖PCB制造、手机通讯、通讯设备、五金卫浴等多个业务板块[151] - 五金卫浴业务毛利率达46.10%，但营业收入同比下降1.99%[171] - 电子化学品下游应用涵盖集成电路、PCB、平板显示及其他电子零器件领域[153] - 通用电镀化学品在五金卫浴行业可使产品具备高光亮度、耐腐蚀、抗氧化等特性[156] 各地区表现 - 公司在广州、南京、苏州、宁波、深圳和厦门建有销售服务中心[104] 管理层讨论和指引 - 原料价格快速大幅上涨挤压公司利润空间[49] - 公司实施2021年限制性股票激励计划覆盖董事高管及核心技术等人员[49] - 公司建立了员工持股计划[103] - 公司上市时未盈利且尚未实现盈利[4] - IPO募集资金全部用于替代氰化电镀的高密度铜电镀循环经济关键技术产业化示范项目和补充流动资金[49] - 公司于上海证券交易所科创板上市并建立完整治理架构包括股东大会董事会监事会及战略提名审计薪酬与考核委员会[183] - 2021年召开5次股东大会均审议通过全部议案无否决议案包括4次临时股东大会和1次年度股东大会[184][188] 研发和技术进展 - 新增国内发明专利21项和实用新型专利10项以增厚技术竞争壁垒[49] - 公司研发流程包括项目启动及调研、项目评审立项、实验室小试、中试验证、项目结题及专利奖励申请阶段[58] - 公司拥有45项发明专利和35项实用新型专利[79] - 高效单晶异质结太阳能电池电镀添加剂可降低电极材料成本近70%[78] - PCB化学镍金专用化学品可大幅减少金盐耗用和废水排放[75] - 无氰电镀添加剂采用易生物降解配位剂解决废水处理难题[75] - 无磷低温工业清洗剂使用温度降至50°C以下并减少能耗[78] - ABS无铬微蚀专用化学品以三价铬替代六价铬减轻污染[78] - 高效单晶异质结太阳能电池电镀添加剂提高电导率4倍以上[78] - 公司产品已在胜宏科技、健鼎科技等企业实现量产应用[74] - 公司本年新增专利申请13个，获得专利授权31个[80] - 累计专利申请总数达115个，专利授权总数达80个[80] - 发明专利新增申请12个，获得授权21个，累计申请80个，授权45个[80] - 实用新型专利新增申请1个，获得授权10个，累计申请35个，授权35个[80] - 在研项目"5G通讯基站陶瓷电镀工艺的研究"累计投入283.75万元，已结题[87] - 在研项目"ABS塑料无铬微蚀工艺的研究"累计投入301.51万元，已结题[87] - 在研项目"LCP液晶高分子材料电镀工艺的研究"累计投入288.74万元，已结题[87] - 在研项目"脉冲电镀镀铜添加剂的研究"累计投入204.48万元，已结题[87] - 研发项目总预算为2413万元，实际支出1941.39万元，完成率为80.5%[96] - 研发人员数量为53人，占公司总人数比例为17.61%[99] - 研发人员薪酬总额为827.2万元，平均薪酬为15.61万元/人[99] - 高端细线路蚀刻研究项目预算160万元，实际支出150.97万元，蚀刻因子提高至6-10[93] - 化学金对镍层腐蚀研究项目预算300万元，实际支出286.37万元，镍层腐蚀率控制在≤20%[93] - 水平沉铜无镍化学铜稳定剂研究预算130万元，实际支出129.65万元[93] - 水平活化低钯消耗研究预算150万元，实际支出160.08万元，超支6.7%[93] - 超薄填孔研究预算120万元，实际支出114.4万元，填孔率达到90%以上[96] - 水平电镀光泽剂研究预算100万元，实际支出99.33万元，高纵横比产品平均T.P达到100%[96] - 公司累计取得45项发明专利和35项实用新型专利[100] 行业和市场趋势 - 全球PCB产值2020年达652.2亿美元，预计2025年提升至863.3亿美元[41] - 中国大陆PCB产值2020年为350.5亿美元，预计2025年达460.4亿美元[41] - 2021年中国新能源汽车销量超240万辆同比增长70%以上，2025年预计达750万辆[41] - 2020年全球新能源汽车销量331.1万辆同比增长57.5%，2025年预计达1800万辆[41] - MiniLED市场规模预计从2021年1.5亿美元增至2024年23.2亿美元，年复合增长率149%[41] - 2021年中国5G手机出货量2.66亿部，同比增长63.5%[44] - 2021年全球轻型车销量7940万辆同比增长2.9%，2022年预计8240万辆同比增长3.7%[44] - 表面工程化学品行业服务于半导体、通讯电子、航空航天等领域，市场规模持续增长[66] - 行业发展趋势包括5G商用带动电子化学品需求增长、电镀产业园区化促进行业集中化[66] - PCB水平沉铜专用化学品等技术难度大，国产化率低，市场被国际巨头垄断[69] - 国内电镀工业园区数量从2013年92个增至2017年126个，年均增长率34.2%[71] - 电镀工业园区产值从2013年16亿元增至2017年51.9亿元[71] - 表面工程化学品行业被列为《战略性新兴产业分类（2018）》中的新材料产业-先进石化化工新材料-专用化学品及材料制造[2] - 国家目标到2020年重大关键材料自给率达到70%以上[4] - 表面工程化学品行业被纳入《当前优先发展的高技术产业化重点领域指南（2011年度）》的新材料领域[7] - 电子化学品分为集成电路、PCB、平板显示及其他电子化学品，技术门槛各异[148] - 表面工程技术涵盖表面涂镀技术、表面改性技术、薄膜技术等分类[146] - 行业政策推动表面工程化学品行业产业升级及战略性调整[145] - 表面工程化学品应用于半导体、通讯电子、航空航天、五金卫浴等领域[146] - 电镀行业推广无氰电镀工艺取代传统氰化电镀工艺[146] - 五金卫浴产品表面处理需经前处理、碱性镀铜、酸性镀铜、镀镍、镀铬等多道工序[151] - 汽车行业对通用电镀化学品需求巨大，应用于外饰件、轮毂、标准件及ABS工程塑料零部件[151] - 公司无氰电镀专用化学品、ABS塑胶电镀添加剂和高效环保前处理专用化学品在高端市场与国际巨头竞争[151] 公司治理和股权结构 - 董事长兼总经理上官文龙持股27,952,000股报告期内无变动税前报酬总额44.02万元[191] - 董事兼副总经理瞿承红持股15,000,000股无变动税前报酬30.44万元[191] - 董事兼核心技术人员詹益腾持股2,500,000股无变动税前报酬11.76万元[191] - 总工程师兼核心技术人员田志斌持股750,000股无变动税前报酬23.62万元[191] - 副总经理兼核心技术人员许荣国持股2,500,000股无变动税前报酬30.61万元[191] - 财务负责人王怒税前报酬39.40万元持股0股[191] - 全体董事监事及高级管理人员报告期内持股总数49,202,000股无变动[191][194] - 董监高税前报酬总额283.28万元无人在关联方获取报酬[191][194] - 上官文龙自2014年7月起担任三孚新科董事长，并自2014年12月起任中国表面工程协会副理事长[195] - 瞿承红自2014年7月起担任三孚新科董事兼副总经理[195] - 詹益腾自2017年1月起担任三孚新科董事兼首席科学家，并自2016年7月起任哈尔滨工程大学兼职教授[195] - 张春自2014年7月起担任三孚新科董事，并于2022年1月起兼任公司总经理[195] - 田志斌自2017年5月起担任三孚新科董事兼总工程师，并自2019年3月起任广东省电镀行业协会第五届理事会副会长[195] - 公司核心管理团队在表面处理行业拥有长期任职经历，上官文龙在该领域任职超过25年[195] - 技术团队核心成员詹益腾和田志斌均有广州市二轻工业科学技术研究所研发背景[195] - 管理团队涵盖技术研发、财务管理和企业运营等多方面专业人才[195] - 公司多位高管自2014年7月三孚新科成立起即在公司担任重要职务[195] - 技术负责人田志斌同时担任全国金属与非金属覆盖层标准化技术委员会委员[195] - 高级管理人员刘泉根通过珠海迪振投资合伙企业间接增持公司10000股股份[200] - 截至2021年12月31日刘泉根间接持有公司10000股股份[200] - 报告期内除刘泉根外其他董事监事高级管理人员持股情况无变化[200] 现金流和资产状况 - 经营活动产生的现金流量净额为-27,350,948.00元，同比下降184.14%[25] - 经营活动产生的现金流量净额为-2735.09万元，同比下降184.14%[29] - 归属于上市公司股东的净资产为546,279,062.50元，同比增长91.27%[25] - 总资产为643,472,609.51元，同比增长76.26%[25] - 归属于上市公司股东的净资产为5.46亿元，同比增加91.27%[29] - 总资产为6.43亿元，同比增加76.26%[29] - 首次公开发行股票收到募集资金净额2.03亿元[29] - 经营活动产生的现金流量净额为-27,350,948.00元，同比下降184.14%[120] - 货币资金同比增长255.19%至1.58亿元，主要因IPO募集资金到账[140] - 存货同比增长84.86%至5157万元，因销售规模扩大及原材料集中采购[140] - 短期借款同比增长85.77%至1302万元，因业务发展需要[140] - 应收款项融资同比增长85.06%至2257万元，因银行承兑汇票增加[140] - 在建工程同比增长56.19%至6133万元，因募投项目推进[140] - 应收账款账面价值为人民币177,203,706.30元[113] - 应收账款占合并财务报表资产总额的27.54%[113] - 公司持有交易性金融资产期末余额37,058,294.13元[174] - 控股子公司广州皓悦新材料总资产158,621,898元，净利润18,461,138.19元[176] - 全资子公司广州智朗新材料注册资本1,127.40万元[173] - 交易性金融资产期末余额3705.83万元，对当期利润影响63.77万元[37] - 其他非流动金融资产期末余额2203.07万元，对当期利润影响802.57万元[37] 分红和股东回报 - 公司2021年度拟向全体股东每10股派发现金红利1.75元（含税）[6] - 公司总股本为92,180,000股，合计拟派发现金红利16,131,500元（含税）[6] - 2021年度现金分红比例为30.39%[6] - 公司不进行资本公积金转增股本，不送红股[6] 审计和合规 - 华兴会计师事务所为公司出具了标准无保留意见的审计报告[5] - 公司不存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况[7] - 公司不存在违反规定决策程序对外提供担保的情况[7] - 公司不存在半数以上董事无法保证年度报告真实性的情况[7] 客户和供应商 - 公司积累了近1,000家客户[103] - 公司前五名客户销售额占比46.30%，总额1.74亿元[132][133][135] - 前五名供应商采购额占比52.96%，总额1.43亿元[136][137] 产品和技术特性 - PCB化学镍金专用化学品为环保型产品不含铅和镉[54] - 高耐蚀化学镍专用化学品形成含磷量11%-13%的镍磷合金非晶态镀层[54] - 装饰性电镀添加剂不含氰化物和六价铬等毒害物质[54] - 除油专用化学品具有无磷无氨氮无亚硝酸盐和低COD特性[57] - 公司产品符合无氰、无铬、无磷、无氨氮、低COD等环保标准[145] - 公司产品分为粉剂和水剂两种物理形式，生产工艺以物理搅拌为主[158] - 粉剂生产允许称重误差±1%，包装需附产品名称、型号、规格和生产日期信息[160] - 水剂生产允许称重误差±1%，罐装后需在包装桶规定位置粘贴产品标签[163] 采购、生产和销售模式 - 采购模式设定1个月安全生产库存，根据月度生产计划结合市场价格波动制定采购计划[59] - 生产模式以销定产，根据客户次月采购订单及通用品库存按月度制定生产计划[60] - 销售模式以直销为主，存在少量贸易类客户[61] - 电子化学品主要原材料包括硫酸钯、硫酸镍、次磷酸钠等[153][156] - 原材料占公司主营业务成本的比例较高[110] 非经常性损益 - 政府补助金额807.86万元，同比增长58.66%[31][34] - 非经常性损益合计1455.17万元，同比增长231.2%[34] 其他财务数据 - 基本每股收益为0.64元/股，同比下降11.11%[26] - 稀释每股收益为0.64元/股，同比下降11.11%[26] - 扣除非经常性损益后的基本每股收益为0.47元/股，同比下降28.79%[26] - 主营业务毛利率31.53%，同比下降8.05个百分点[121] - 公司主营业务毛利率为31.53%[111] - 电子化学品毛利率为24.72%[111] - 电子化学品生产量12,798吨，同比增长31.99%[127] 报告期基本信息 - 报告期为2021年1月1日至2021年12月31日[15] - 公司属于化学原料及化学制品制造业（C26）及电子专用材料制造（C3985）[65]

收入和利润（同比环比） - 营业收入本报告期97,106,316.38元，同比增长19.16%[5] - 营业收入年初至报告期末277,258,504.38元，同比增长47.29%[5] - 归属于上市公司股东的净利润本报告期11,242,188.95元，同比下降21.19%[5] - 归属于上市公司股东的净利润年初至报告期末37,368,478.11元，同比增长22.12%[5] - 基本每股收益本报告期0.12元/股，同比下降42.86%[8] - 营业收入从1.88亿元增长至2.77亿元，同比增长47.3%[32] - 归属于母公司股东的净利润从3.06亿元增长至3.74亿元，同比增长22.1%[35] - 基本每股收益为0.47元/股，较2020年同期的0.44元增长6.8%[36] - 公司2021年第三季度利润较去年同期出现一定程度下滑[21] 成本和费用（同比环比） - 研发投入本报告期5,023,460.68元，同比增长38.41%[8] - 研发投入年初至报告期末13,420,042.64元，同比增长30.73%[8] - 研发费用从1026.52万元增长至1342.00万元，同比增长30.7%[35] - 营业成本从1.14亿元增长至1.86亿元，同比增长63.1%[32] - 销售费用从1650.62万元增长至2028.24万元，同比增长22.9%[32] - 财务费用从387.11万元转为-303.25万元，主要由于利息收入大幅增加[35] - 购买商品、接受劳务支付的现金为11904.32万元，同比大幅增长105.4%[36] - 支付给职工及为职工支付的现金为3072.92万元，同比增长50.3%[40] 现金流表现 - 经营活动产生的现金流量净额年初至报告期末-28,611,192.69元，同比下降198.26%[8] - 经营活动产生的现金流量净额为-2861.12万元，较2020年同期的2911.68万元大幅下降198.2%[40] - 投资活动产生的现金流量净额为-6132.86万元，同比扩大192.1%[40] - 筹资活动产生的现金流量净额为21227.91万元，主要来自吸收投资收到的21910.72万元[40] - 销售商品、提供劳务收到的现金为15702.64万元，同比增长14.0%[36] - 期末现金及现金等价物余额为16680.43万元，较期初增长175.2%[40] 资产和负债变化 - 总资产本报告期末620,597,125.13元，较上年度末增长69.99%[8] - 归属于上市公司股东的所有者权益本报告期末526,011,061.07元，较上年度末增长84.17%[8] - 货币资金从2020年底的4446.5万元增至2021年9月底的1.668亿元，增长275%[27] - 交易性金融资产为3642.06万元[27] - 应收账款从2020年底的1.391亿元增至2021年9月底的1.847亿元，增长33%[27] - 存货从2020年底的2789.89万元增至2021年9月底的5236.04万元，增长88%[27] - 在建工程从2020年底的3926.43万元增至2021年9月底的5172.27万元，增长32%[27] - 公司总资产从365.08亿元增长至620.60亿元，同比增长70.0%[31] - 短期借款从700.86万元大幅增加至2002.56万元，同比增长185.7%[30] - 资本公积从8426.14万元增长至26424.39万元，同比增长213.6%[31] - 未分配利润从1.21亿元增长至1.58亿元，同比增长31.0%[31] - 公司总资产为365,075,609.96元，较上期增加764,180.75元[46][48] - 非流动资产合计110,311,870.75元，较上期增加1,107,453.29元[46] - 流动负债合计52,555,421.41元，较上期增加677,180.75元[46] - 短期借款金额为7,008,555.55元[46] - 应付账款金额为31,377,184.10元[46] - 应交税费金额为6,277,950.03元[46] - 递延收益金额为8,273,972.98元[48] - 归属于母公司所有者权益合计285,613,672.31元[48] - 未分配利润金额为120,690,499.51元[48] - 负债合计63,877,394.39元，较上期增加764,180.75元[46][48] 原材料价格波动 - 2021年第三季度镍价格上涨约15%[21] - 2021年第三季度黄磷价格上涨约47%[21] - 2021年第三季度烧碱价格上涨约206%[21] - 2021年第三季度纯碱价格上涨约187%[21] 综合收益表现 - 公司2021年前三季度综合收益总额为4260.59万元，较2020年同期的3342.50万元增长27.5%[36] - 归属于母公司所有者的综合收益总额为3736.85万元，同比增长22.1%[36]