低碳园区建设业务 - 公司积极拓展低碳园区建设业务，提供整体解决方案，集成分布式光伏、储能、充电桩等多种供用能系统，实现供能侧的多能互补和用能侧终端一体化 [2] - 公司自身的金智科技园是低碳园区建设的实践案例，已建成并成功运行多年兆瓦级的屋顶光伏电站，配备储能、充电桩、综合能效管控系统，实现"光、储、充、管"及"源、网、荷、储"一体化 [3] - 公司在低碳园区建设方面的核心能力在于提供整体解决方案和全生命周期的设备运行及运维服务，依托自动化、信息化、智能化技术，形成具有自主知识产权的系列软硬件产品和解决方案 [3] 市场需求与定位 - 低碳园区建设市场需求旺盛，需求动机来自高耗能园区的经济利益和政府减碳要求，公司已中标开普园区风光储充智能微电网项目，并与多家酒店管理公司、工业园区签署合作协议 [3] - 在双碳背景下，公司定位为大中型工商业园区提供低碳（零碳）整体解决方案的"能源管家"，依托在低碳园区建设运维方面的实践经验 [3] 运营模式与利润来源 - 公司低碳园区建设业务以轻资产运营模式为主，利用原有业务营销体系拓展客户，开发低碳园区项目，用户或战略合作投资方进行项目投资，公司提供D(电力系统诊断)+EPC+EH（能源管家）整体解决方案 [4] - 公司通过EPC获取当期收益，项目建成后提供能源管家服务获得长期运维收益，部分项目中公司享有每年节省的二氧化碳排放量的50%，未来碳排放权有望产生直接经济效益 [4] - 公司还将与客户在电碳联动、降负荷补偿等方面积极探索有价值的商业模式 [4]

公司业务概述 - 公司长期专注于自动化、信息化、智能化技术，在智慧能源和智慧城市领域形成了具有自主知识产权的系列软硬件产品和解决方案 [2] - 在智慧能源业务领域，公司是国家电力自动化产业基地骨干企业，业务涵盖电力能源领域发、输、变、配、用各环节 [2] - 在智慧城市业务领域，公司是国内知名的智慧城市解决方案及服务提供商，业务覆盖城市公共安全、公共交通、公用事业及建筑空间等诸多方面 [2] 低碳园区建设 - 公司积极拓展"碳达峰"、"碳中和"相关业务，主要契入点为面向工业园区提供低碳园区建设的整体解决方案，并提供全生命周期的设备运行和运维服务 [3] - 公司自身的园区占地200亩，位于南京市江宁开发区，于2006年启用 [3] - 公司已完成对自身金智科技园的低碳园区微网升级改造，升级改造后，金智科技园区以1.2MW光伏发电系统、250kw*512kwh储能系统、2*5kW风机、充电桩等构成了"风、光、储、充"的智慧能源微电网 [3] - 项目投运后，光伏系统年发电约120万KWh，年均节省标煤485吨，减少碳粉尘排放326吨，减排CO2 1196吨 [3] 商业模式与战略合作 - 公司低碳园区建设业务以轻资产运营模式为主，主要提供D(电力系统诊断)+EPC+EH（能源管家）整体解决方案 [3] - 公司与东南大学长三角碳中和战略发展研究院、国能江苏公司均签署了相关战略合作协议 [4] - 碳研院将主要为公司提供前瞻性、可行性、示范性的研究成果，形成较为清晰的"碳达峰、碳中和"技术路径及实现路径 [4] - 国能江苏公司将对公司开发的符合其备案条件的"双碳"相关项目进行投资，这些项目在同等条件下优先由公司提供可研、EPC、运维等服务 [4] 技术优势与自研产品 - 公司作为专业的新能源·低碳园区解决方案服务商，依托在智慧能源和智慧城市领域二十多年的技术底蕴和积累 [4] - 公司自主研发的EIWIS能源互联网综合服务系统，集能源监测与控制、智能运维、能源管理、能源高级应用、碳高级应用于一体 [4] - 公司的配网智能分布式馈线自动化系列产品、主动配电网相关技术预计将在以新能源为主体的新型电力系统建设中具有广泛应用 [4] 市场前景与发展策略 - 目前，全国低碳园区建设市场规模巨大，市场竞争格局尚未形成，发展空间广阔 [5] - 公司已成立"双碳"工作领导小组，负责推进低碳园区重大项目市场开发等重点工作，并充分利用原有业务营销体系积极拓展客户，开发低碳园区项目 [5]

公司基本信息 - 证券代码为 002090，证券简称为金智科技 [1] - 2021 年 12 月 21 日 15:00，民生证券李佳对公司进行特定对象调研，地点在公司会议室，接待人员有董事、执行副总经理、董事会秘书李剑和证券事务代表李瑾 [2] 主营业务 - 长期专注自动化、信息化、智能化技术，在智慧能源和智慧城市领域有自主知识产权产品和解决方案，是行业知名企业 [2] - 智慧能源业务是国家电力自动化产业基地骨干企业，业务覆盖电力发、输、变、配、用各环节，是国家电网等重要供应商，相关系统及装置业界知名 [2] - 智慧城市业务是国内知名解决方案及服务提供商，业务覆盖城市多方面，承接多个标志性项目 [2] “双碳”业务 业务拓展 - 积极拓展“碳达峰”“碳中和”业务，契入点是为工业园区提供低碳园区建设整体解决方案及全生命周期运维服务 [3] - 围绕新型电力系统建设进行产品和技术研发，与刘东教授团队出资设立上海能网优联科技有限公司，提供“源 - 网 - 荷 - 储”协同优化高端应用 [3] 商业模式 - 以轻资产运营模式为主，成立“双碳”工作领导小组，利用原有营销体系拓展客户 [3] - 用户或战略合作投资方投资项目，公司提供 D + EPC + EH 整体解决方案，收入源于当期 EPC 收入和后期运维服务收入 [3] - 与东南大学长三角碳中和战略发展研究院、国能江苏公司签署战略合作协议，前者提供研究成果促进业务拓展创新，后者对符合条件项目投资，公司优先提供服务 [3] 成功案例 - 2016 年承接江苏电力源网荷友好互动系统泛在数据网络建设项目 [4] - 2019 年承接南京创源动力科技有限公司新能源汽车核心零部件研发生产基地智慧能源循环利用 EPC 项目 [4] - 2021 年中标的“开普园区风光储充智能微电网项目”9 月开工，预计年底竣工 [4] - 公司金智科技园是低碳园区建设实践案例，实现“光、储、 充、管”及“源、网、荷、储”一体化，降低能耗，展示碳排放数据 [4] - 与多个酒店管理公司、工业园区、经济开发区、新能源企业、科研机构开展合作 [4] 储能相关 - 低碳园区建设方案中，是否配备储能及规模根据项目实际情况确定，非标配 [4] - 积极关注共享储能投资机会 [4] 新型电力系统配网业务 - 配网智能分布式馈线自动化系列产品、主动配电网相关技术预计在新型电力系统建设中广泛应用 [5] - 在配电网优化运行控制技术、微网柔性互联、配网智能自愈等技术方向开展研发 [5] 股份回购 - 回购股份用于实施股权激励或员工持股计划，具体方案在研究中 [5]

公司概况 - 创立于1995年，创始团队源于东南大学电气工程系和计算机系 [2] - 长期专注自动化、信息化、智能化技术，在智慧能源和智慧城市领域有自主知识产权产品和解决方案，是行业知名企业 [2] 业务领域 智慧能源业务 - 是国家电力自动化产业基地骨干企业，业务覆盖电力能源发、输、变、配、用各环节，是国家电网、南方电网及各大发电集团重要供应商 [2] - 发电厂电气自动化、智能变电站、配电自动化等系统及装置处于业界知名地位，有多个国内首次成功运用业绩 [2] 智慧城市业务 - 围绕智慧城市信息融合模型等，以智慧城市数据融合平台为核心，为多行业用户提供综合解决方案 [2][3] - 自研产品及解决方案广泛应用，多个项目获国家级、省级优质安装工程奖 [3] 双碳相关业务 - 契入点为面向工业园区提供低碳园区建设整体解决方案及全生命周期设备运行和运维服务 [3] 业务相关问题及情况 配网招标与中标 - 预计“双碳”背景下电网在配网领域招标体量加大，对一二次融合需求加强 [3] - 公司配网领域综合实力强，可提供全方位先进解决方案，中标业绩有望提升 [3] 自研产品和系统 - EIWIS能源互联网综合服务系统集多种功能于一体，可在低碳园区建设广泛应用 [3] - 配网智能分布式馈线自动化系列产品、主动配电网相关技术预计在新型电力系统建设广泛应用 [3] - 正积极开展配电网优化运行控制等技术研发，与刘东教授团队设立公司提供“源 - 网 - 荷 - 储”协同优化高端应用 [3][4] 低碳园区建设业务商业模式 - 以轻资产运营模式为主，用户或战略合作投资方投资，公司提供D + EPC + EH整体解决方案 [4] - 业务收入源于当期EPC收入及后期运维服务收入 [4] 低碳园区建设业务优势 - 依托二十多年技术底蕴和积累，电力自动化等技术融合，有自主研发系统，可提供多方面服务，解决用户痛点 [4] - 已成功实施数个低碳园区示范项目，积累丰富实践经验，增强客户信赖 [4]

公司基本信息 - 证券代码为 002090，证券简称为金智科技 [1] - 2022 年 1 月 5 日 14:00，华安证券陈晶、张旭光对公司进行特定对象调研，公司证券事务代表李瑾接待 [2] 主营业务 - 专注自动化、信息化、智能化技术，在智慧能源和智慧城市领域有自主知识产权产品和解决方案，是行业知名企业 [2] - 智慧能源业务涵盖电力发、输、变、配、用各环节，是国家电网、南方电网及各大发电集团重要供应商，相关系统及装置业界知名 [2] - 智慧城市业务覆盖城市公共安全、交通、公用事业及建筑空间等，承接多个标志性项目 [2] - 在“双碳”背景下，面向工业园区提供低碳园区建设整体解决方案及全生命周期设备运行和运维服务 [3] 软件研发实力 - 坚持自主知识产权和以软件为核心的研发创新，近年来研发投入占营业收入 8%以上，有 300 余人的专家和专职研发队伍 [3] - 建有两大研发中心及企业博士后工作站，与多所高校建立产学研合作关系 [3] - 智慧能源业务在电力系统等技术研发与产品应用成果显著，参与项目获省部级以上奖项 [3] - 智慧城市业务围绕信息融合等提供综合解决方案，自研产品和方案广泛应用，多个项目获国家级、省级优质安装工程奖 [3] 自研产品和系统 - 自主研发 EIWIS 能源互联网综合服务系统，可用于低碳园区建设 [4] - 配网智能分布式馈线自动化系列产品、主动配电网相关技术可用于新型电力系统建设 [4] - 围绕新型电力系统建设开展多方向研发，与刘东教授团队设立公司提供“源 - 网 - 荷 - 储”协同优化高端应用 [4] 电网中标情况 - 是国家电网、南方电网及下属电力公司主流供应商，多年中标电力自动化设备招标采购项目及信息化建设和运维项目 [4] 低碳园区建设业务 - 以轻资产运营模式为主，成立“双碳”工作领导小组，利用原有营销体系拓展客户 [4] - 用户或战略合作投资方投资，公司提供 D+EPC+EH 整体解决方案，收入来自 EPC 收入和后期运维服务收入 [4] - 与碳研院、国能江苏公司签署战略合作协议，碳研院提供研究成果，国能江苏公司对符合条件项目投资 [4][5] 低碳园区建设业务优势 - 依托二十多年技术底蕴，融合电力自动化、信息化、智能化技术，提供优化供配电方案等，提升用户能源使用效率和能耗管理能力 [5]

公司概况 - 公司源于东南大学，1995年设立，2006年在深交所上市，专注于自动化、信息化、智能化技术在智慧能源和智慧城市领域的应用研究 [2] - 年均研发投入超营业收入8%，直接从事研发的专业人员超300人 [3] - 推进降杠杆、控风险、聚焦主营业务战略，资产负债率降至50%以下，对外担保余额大幅下降，经营现金流净额持续为正 [3] 业务板块 智慧能源业务 - 结合传统电力自动化技术与新一代信息技术，涵盖智能发电、变电、配电、电力设计及集成运维等领域 [2] - 电厂快切、保护及ECMS系统等产品在行业内占据重要地位，全系列继电保护等产品在国网、南网等广泛应用 [2] - 智能配网领域相关设备及系统处于国内较高水平，新一代综合能源服务平台提供综合能源系统解决方案等服务 [2][3] 智慧城市业务 - 以物联网等技术为牵引，在数字基础、智慧建筑、智能交通等领域提供综合解决方案 [3] - 在数字基础领域为大型企事业单位等提供信息基础设施集成解决方案与服务 [3] - 在智慧建筑领域承接了上海世博会、南京青奥会等重大项目 [3] - 在智能交通和安全防控领域是华东地区前列的解决方案提供商 [3] - 在智慧市政领域为城市隧道等提供智慧运营解决方案 [3] 低碳园区建设业务 - 面向工业园区提供低碳园区建设整体解决方案及全生命周期运维服务 [4] - 集成多种供用能系统，实现供能侧多能互补和用能侧终端一体化 [4] - 开普园区风光储充智能微电网项目已完工，完成自身低碳园区微网升级改造 [4] - 与多个酒店、园区、开发区、企业、科研机构开展合作，签约江苏软件园低碳园区建设项目 [4][5] 业绩情况 2021年业绩 - 营业收入16.41亿元，较上年减少11.70%，因聚焦主业和疫情影响 [3] - 归属于上市公司股东的净利润14,496.82万元，较上年增加122.83%，因转让股权产生投资收益 [3] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润1,249.74万元，较上年减少69.33%，因新能源发电经营性利润不再包含、收入规模减少和智慧城市业务毛利率下降 [3][4] 2022年第一季度业绩 - 扣非净利润略有增长，净利润下降因2021年一季度转让子公司股权产生投资收益 [4] 业务特征与发展 业务区域性特征 - 智慧能源业务区域性不明显，产品覆盖全国；低碳园区建设现阶段围绕长三角开展；智慧城市业务区域性明显，集中在江苏、上海等地 [5] 新产品研发与投放 - 围绕传统产品升级改造和新技术前沿研究持续研发，部分产品已广泛应用或通过测试参与招投标 [5] “十四五”电网投资影响 - 十四五国网、南网投资规划增加，对配电业务影响较大，2021年配用电业务营业收入增长超50% [5][6] 业务策略与优势 智慧城市业务毛利率提升举措 - 加大软件研发投入和市场营销拓展，加强精细化管理，改进绩效模式 [6] 智慧城市业务竞争优势 - 拥有行业高级资质，实施多个大型示范项目，有强大软件支撑能力，在华东地区有区域优势，坚持自主研发 [6] 员工激励计划 - 2021年实施股份回购方案，回购股份用于股权激励或员工持股计划，具体方案在研究中 [6]

投资者关系活动信息 - 活动类别为特定对象调研和现场参观 [2] - 参与单位及人员有中信证券王涛、卿施典，南银理财钱晟 [2] - 活动时间为2022年11月15日9:00，地点在公司会议室 [2] - 上市公司接待人员有董事、执行副总经理、董事会秘书李剑，证券事务代表李瑾 [2] 新能源业务布局 - 产品与技术层面推出一次调频系统、智能巡检系统等新产品和技术 [2] - EPC总承包及集成运维方面为工业园区提供低碳园区建设整体解决方案，近期中标江苏溧阳紫宸14MW分布式光伏发电项目EPC总承包工程等多个新能源项目 [2] - 拟参股中瑞恒丰（上海）新能源有限责任公司15%股权，其从事风电、光伏、储能等新能源电站开发、投资、建设及运营业务 [2] 新产品和技术研发投放 - 新产品研发分两类，一类围绕传统产品升级改造和应用领域拓展可快速投放市场，一类围绕新技术前沿研究提供技术储备 [3] - 智慧能源业务领域，新能源一次调频系统、智能巡检系统在新能源电站广泛应用，国产自主可控自动化系统等通过国网、南网专项测试并参与招投标，在配电网相关技术方向加大研发投入 [3] - 2022年9月，配电自动化领域及新能源领域3个产品通过鉴定，分别是AEGC - 6000P功率控制系统、FTT6000 - H组态式配电网动模试验系统、基于电力国产化多核芯片的配电终端 [3] - 智慧城市业务围绕城市各行业数字化转型，打造联合会商等平台，优化现有公安大数据实战等软件平台，中标南京城市基础设施智慧管理平台系统软件开发服务项目 [3] 公司发展战略 - 聚焦主业，围绕“双碳”“数字经济”战略，加大产品研发及市场投入，坚持内生式增长与外延式并购结合促进主营业务发展 [4] 能源互联网综合服务系统应用场景 - 集能源监测与控制等功能于一体，接入园区智慧能源微网数据，提供最优控制策略，实现多重收益 [4] - 主要应用于公司自身金智科技园区智能微网及承接的低碳园区建设项目 [4]

公司经营概况 - 2022年半年度报告于2022年8月23日披露，聚焦智慧能源、智慧城市主营业务战略不变 [2] - 智慧能源业务发展平稳，智能配网业务增长明显；智慧城市业务受疫情影响，规模及毛利率未回归正常水平 [2] - 北京新火通过协议转让成为第二大股东，持股8%，并推荐董事参与管理 [2] 疫情与芯片影响 - 疫情影响新订单获取和在手订单实施，项目招投标节奏放缓，实施进度迟延 [2][3] - 电力相关产品涉及芯片采购，但国产自主可控推进下“缺芯”现象不突出 [3] 新型电力系统产品与技术 - 对传统变电站监控及保护、配电终端等产品升级改造和拓展应用领域 [3] - 推出新能源一次调频系统、智能巡检系统、光储充一体化能源互联网综合服务系统等新产品和技术 [3] - 在配电网优化运行控制技术、配网柔性互联、配网智能自愈等技术方向加大研发投入 [3] 主动配电网技术应用 - 首席科学家刘东教授团队深耕多年，参与国家863相关示范项目 [3] - 应用场景广泛，如调度系统主配联动、源网荷储协同控制、园区综合能量优化应用等 [3] 智慧城市业务 - 竞争优势：从事多年，有高级资质，实施多个大型示范项目，有丰富经验和强大软件支撑能力，在华东地区有区域优势 [3] - 未来举措：加大软件研发和市场拓展，加强精细化管理，改进绩效模式 [3] 低碳园区建设业务 - 依托技术底蕴和积累，提供低碳园区建设整体解决方案和全生命周期运维服务 [4] - 市场容量大，参与主体多，公司技术融合多种供用能系统，提升用户能源稳定性和经济效益 [4] 用户储能配置 - 用户是否配置储能需根据用电实际、当地峰谷差、对不间断电源需求等因素综合判断 [4] 订单执行周期 - 订单主要通过招投标取得，收款按预付款、货到付款、验收合格、项目完成审计、质保期分节点收取 [4] - 一般订单执行周期6 - 12个月左右，质量保证金1 - 2年收回，部分智慧城市项目周期更长 [4]

公司业务情况 - 智慧能源业务发展平稳，受疫情影响较小，配电产品业务增长明显，包括配电智能终端、测试、系统仿真等 [2] - 智慧城市业务受疫情影响明显，新订单获取因项目招投标节奏放缓受影响，在手订单实施进度较计划迟延 [2] 新能源业务布局 - 产品与技术层面，推出一次调频系统、智能巡检系统等新产品和技术 [3] - EPC 总承包及集成运维方面，面向工业园区提供低碳园区建设整体解决方案和全生命周期设备运行及运维服务，近期中标江苏溧阳紫宸 14MW 分布式光伏发电项目 EPC 总承包工程等多个新能源项目 [3] 降本增效措施 - 推进降杠杆、控风险、聚焦主营业务战略，处置非主营资产优化资产结构，经营现金流充裕，财务费用大幅下降 [3] - 改进绩效考核模式，加强全过程精细化管理，控制成本和期间费用，提升盈利水平 [3] 员工持股或股权激励计划 - 2021 年回购 1.92 亿元公司股份用于员工持股计划或股权激励计划，具体方案尚在研究中 [3]

江苏金智科技股份有限公司 2022 年第三季度报告 证券代码：002090 证券简称：金智科技 公告编号：2022-057 江苏金智科技股份有限公司 2022 年第三季度报告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有 虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 重要内容提示： 1.董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证季度报告的真实、准确、 完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律 责任。 2.公司负责人贺安鹰、主管会计工作负责人及会计机构负责人顾红敏声明： 保证季度报告中财务信息的真实、准确、完整。 3.第三季度报告是否经过审计 □是 否 （二） 非经常性损益项目和金额 适用 □不适用 | | | | 单位：元 | | --- | --- | --- | --- | | 项目 | 本报告期金额 | 年初至报告期期末金额 | 说明 | | 非流动资产处置损益（包括 | | | | | 已计提资产减值准备的冲销 | -60,854.38 | -30,306.28 | | | 部分） | | | | | 计入当期损益的政府补助 | | | | | （与公司正常经营业务密 ...