公司信息 - 股票简称永东股份，代码 002753，编号 2015 - 002 [1] - 公司为山西永东化工股份有限公司 [1] 活动信息 - 活动为“山西辖区上市公司 2014 年度投资者网上集体接待日” [1] - 活动时间为 2015 年 5 月 25 日 15:30—17:00 [1] - 活动由中国证监会山西监管局、山西省上市公司协会、深圳证券信息有限公司联合举办 [1] - 活动通过深圳证券信息有限公司提供的网上平台，以网络远程“一对多”形式与投资者沟通交流 [1] - 投资者登录 http://www.p5w.net 参与交流 [1] 出席人员 - 公司财务总监陈梦喜先生 [1] - 公司副总经理、董事会秘书张巍女士 [1]

炭黑行业现状 - 今年上半年炭黑行业公司业绩普遍向好，轮胎企业运行较好，增速明显，炭黑市场需求增加，价格稳步回升 [2] - 环保督查常态化和《炭黑行业准入技术规范》实施，提高行业准入门槛，加速行业结构优化，提高产能集中度，提升盈利能力，淘汰落后产能是趋势 [2][3] 公司业绩情况 - 2017年第三季度营业收入479,794,117.17元，同比增长71.03%；净利润44,915,761.80元，同比增长64.39% [3] - 2017年1 - 9月份营业收入1,336,454,132.35元，同比增长79.60%；净利润140,215,562.14元，同比增长183.60%，原因是产销量增长和市场回暖、价格回升 [3] 公司核心竞争力 循环经济产业链及生产组织优势 - 公司摸索出循环经济模式，各业务环节紧密衔接，降低经营成本 [3] - 公司生产部门空间距离近，小范围完成生产过程，降低成本，拥有自备电厂，用电不受供电峰谷限制，保证平稳生产 [3] 技术优势及产品优势 - 公司重视科技研究应用，培养核心技术人才队伍，提高技术水平 [3] - 自主研发的导电炭黑产品达国际先进水平，性价比优势明显，获客户普遍认可 [4] 区位优势及成本优势 - 公司周边焦化企业多，煤焦油资源丰富，运输半径小，采购供应充足且成本低 [4] - 采购周边焦化企业焦炉煤气，降低燃料成本 [4] - 利用炭黑生产尾气产生蒸汽推动汽轮机、驱动风机，供多条生产线用风，提高设备利用效率，有动力成本优势 [4] 原材料供应情况 - 煤焦油是炭黑主要原料，价格由供需关系决定，目前公司原料供应充足 [4]

行业情况 - 今年前三季度炭黑行业公司业绩普遍向好，轮胎企业运行较好、增速明显，炭黑市场需求增加，价格稳步回升 [2] - 2017 年 1 月 1 日起《炭黑行业准入技术规范》实施，提高行业准入门槛，加速结构优化，提高产能集中度和盈利能力，淘汰落后产能是趋势 [3] - 京津冀及周边地区“2 + 26”城市大气污染治理，部分企业开工或受影响，公司不在该范围 [3] 价格走势 - 炭黑价格主要看供需关系，今年前三季度国内炭黑主产区价位总体呈上行态势 [3] - 煤焦油是炭黑主要原料，价格由供需关系决定，公司原料供应充足 [3] 公司优势 - 循环经济产业链及生产组织优势：形成循环经济模式，各业务环节紧密衔接，生产部门空间距离近，自备电厂保证平稳生产，降低经营成本 [4] - 技术优势及产品优势：重视科技研究应用，培养核心技术人才队伍，自主研发的导电炭黑产品达国际先进水平，性价比优势明显，获客户普遍认可 [4][5] - 区位优势及成本优势：周边焦化企业多，煤焦油资源丰富、运输成本低，采购焦炉煤气降低燃料成本，利用炭黑生产尾气提高设备利用效率，有动力成本优势 [5] 业绩情况 - 2017 年第三季度营业收入 479,794,117.17 元，同比增长 71.03%；净利润 44,915,761.80 元，同比增长 64.39% [5] - 2017 年 1 - 9 月份营业收入 1,336,454,132.35 元，同比增长 79.60%；净利润 140,215,562.14 元，同比增长 183.60%，因产销量增长和市场回暖价格回升 [5][6] - 公司预计 2017 年全年净利润 1.80 亿至 2.15 亿元，同比增长 127.25% - 171.43%，基于产能增加、产销量增长和市场回暖价格回升 [6] 发展规划 - 中长期目标：利用现有循环经济产业链，建设形成 100 万吨/年煤焦油深加工能力，50 万吨/年通用炭黑和 8 万吨/年导电炭黑的生产能力 [6]

炭黑行业现状 - 2018年上半年我国经济总体平稳，受环保政策升级影响，炭黑上游供应偏紧，下游需求缺口扩大，行业开工率高，产销量齐升，市场朝高端化、品牌化、绿色化发展 [2] 公司业绩情况 - 2018年半年度公司实现营业收入12.5995882072亿元，较上年同期增长47.08% [3] - 归属于上市公司股东的净利润1.6791478105亿元，较上年同期增长76.20% [3] - 截至2018年6月30日，公司总资产19.027176875亿元，同比增长18.10% [3] - 归属于上市公司股东的所有者权益13.5842995273亿元，同比增长25.35% [3] 公司核心竞争力 循环经济产业链优势 - 公司实现“煤焦油加工 - 炭黑制造 - 尾气发电”循环产业链，深加工煤焦油增强盈利能力，为精细化工发展创造条件，保证原料油稳定性和产品质量 [3][4] 生产组织优势 - 各业务环节紧密衔接，生产部门空间距离近，降低经营成本，自备电厂保证平稳生产 [4] 技术优势 - 自主研发的煤焦油基导电炭黑生产技术达国际先进水平，改变外资企业主导局面，自行制定企业标准并推动行业标准制定 [5] - 针对炭黑生产技术特点，对原料油预热、产品粉碎分级、热处理等，研制高品质炭黑产品，摸索出循环经济模式，提升煤焦油开发利用水平 [5] 成本优势 - 原材料成本：炭黑生产原材料约占生产成本80%，公司地处山西南部，煤焦油资源丰富，运输成本低 [6] - 燃料成本：公司位于园区，周边焦炉煤气资源充足，利用率低，公司采购并引入生产线，降低燃料成本，建有尾气发电装置，节约用电成本，技术改造提高设备利用效率 [6][7] 区位优势 - 公司地处山西南部，交通便利，基础配套设施完善，原料供应有保障，资源利用效率高，产业链结构独特，为区域发展提供模式 [7] 品牌优势 - 公司通过质量管理体系认证，“永东”牌炭黑获荣誉，客户认可度高，与知名轮胎企业合作良好 [8] - 自主研发的高性能导电炭黑达国际先进水平，性价比优势明显，获客户认可 [8] 非公开发行项目情况 - 公司拟发行不超过6660万股，募集资金不超过8.5亿元，用于建设“年产4万吨煤系针状焦项目”“年产5万吨洗油深加工项目”及补充流动资金，对产业升级和市场转型有战略意义 [8]

收入和利润（同比环比） - 第三季度营业收入为12.32亿元人民币，同比增长30.64%[5] - 年初至报告期末营业收入为32.40亿元人民币，同比增长18.50%[5] - 第三季度归属于上市公司股东的净利润为303.33万元人民币，同比下降90.74%[5] - 年初至报告期末归属于上市公司股东的净利润为5363.56万元人民币，同比下降79.99%[5] - 营业总收入同比增长18.5%至32.4亿元，上期为27.3亿元[18] - 营业利润同比下降80.4%至0.63亿元，上期为3.2亿元[18] - 净利润同比下降80.0%至0.54亿元，上期为2.68亿元[19] - 基本每股收益同比下降80.0%至0.1429元，上期为0.7138元[19] 成本和费用（同比环比） - 营业成本为30.77亿元人民币，同比增长33.54%，主要因原材料涨价导致成本上升[9] - 研发费用同比增长16.4%至0.41亿元，上期为0.35亿元[18] - 所得税费用同比下降80.0%至948.8万元，与利润下降趋势一致[19] 现金流表现 - 经营活动产生的现金流量净额为-2.03亿元人民币，同比下降1902.98%[5] - 经营活动现金流量净额为-2.03亿元，同比恶化1904.8%[20] - 投资活动现金流量净额为-2.32亿元，同比恶化653.0%[20] - 筹资活动现金流量净额为3.88亿元，主要来自5.17亿元借款收入[21] - 期末现金及现金等价物余额为0.96亿元，较期初下降32.1%[21] 资产和负债变动 - 总资产为32.97亿元人民币，较上年度末增长15.86%[5] - 公司总资产从年初2846.08百万元增至3297.44百万元，增长15.86%[15][16] - 货币资金为9605.89万元人民币，较期初下降41.52%，主要因原材料价格上涨导致资金占用增加[9] - 货币资金从年初164.26百万元降至96.06百万元，减少41.52%[15] - 应收账款从年初672.36百万元增至729.91百万元，增长8.56%[15] - 预付款项为2.03亿元人民币，较期初增长175.36%，主要因预付原料油款增加[9] - 存货为5.43亿元人民币，较期初增长56.38%，主要因原材料价格上涨[9] - 存货从年初347.10百万元增至542.79百万元，增长56.38%[15] - 短期借款从年初50.06百万元增至82.10百万元，增长64.01%[16] - 一年内到期非流动负债从年初4.35百万元增至340.94百万元，增长7733.10%[16] - 应付债券从年初316.91百万元增至352.55百万元，增长11.25%[16] - 未分配利润从年初1175.51百万元降至1149.55百万元，减少2.21%[16] 股权结构 - 控股股东刘东杰持股16.86%，其中质押股份1343.74万股[12] - 刘东良家族关联股东合计持股约27.2%[12] 其他重要事项 - 公司第三季度报告未经审计[22]

收入和利润（同比环比） - 营业收入为20.08亿元人民币，同比增长12.12%[21] - 营业收入同比增长12.12%至2,008,034,639.94元[46] - 营业总收入同比增长12.1%至20.08亿元[158] - 归属于上市公司股东的净利润为5060.23万元人民币，同比下降78.49%[21] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为4647.44万元人民币，同比下降80.08%[21] - 扣除非经常性损益后净利润4647.44万元，同比下降80.08%[145] - 净利润同比大幅下降78.5%至5060万元[159] - 净利润同比下降78.5%至5069.05万元[163] - 营业利润同比下降78.8%至5949.97万元[163] - 基本每股收益为0.1348元/股，同比下降78.49%[21] - 稀释每股收益为0.1212元/股，同比下降79.27%[21] - 基本每股收益同比下降78.5%至0.1348元[160] - 基本每股收益同比下降78.5%至0.135元[164] - 加权平均净资产收益率为2.28%，同比下降9.27个百分点[21] 成本和费用（同比环比） - 营业成本同比上升31.41%至1,884,725,820.46元[46] - 营业成本同比增长31.4%至18.85亿元[159] - 财务费用同比增长27.5%至1315万元[159] - 利息费用同比增长63.0%至1800万元[159] - 所得税费用同比下降78.46%至8,945,384.41元[47] 各业务线表现 - 炭黑产品收入同比增长15.89%至1,367,407,417.17元，占总收入68.10%[49] - 煤焦油加工产品收入同比增长4.74%至633,032,817.28元，占总收入31.52%[49] - 炭黑产品毛利率同比下降18.06个百分点至7.96%[51] 现金流表现 - 经营活动产生的现金流量净额为-1.49亿元人民币，同比下降422.71%[21] - 经营活动现金流量净额同比下降422.71%至-149,368,546.78元[47] - 经营活动现金流量净额由正转负为-1.49亿元[165] - 投资活动现金流量净额同比大幅下降155,669.45%至-225,428,311.02元[47] - 投资活动现金流出同比增长96.3%至2.91亿元[166] - 投资活动现金流出小计为2.904亿元，同比变化为-3.92%[168] - 投资活动产生的现金流量净额为-2.253亿元，同比大幅恶化[168] - 筹资活动现金流量净额同比改善至349,353,192.98元，主要因可转债募集资金[47] - 筹资活动产生的现金流量净额为3.493亿元，同比实现正增长[168] - 销售商品收到现金同比增长25.5%至9.56亿元[165] - 购买商品支付现金同比增长72.6%至10.33亿元[165] - 取得借款收到的现金同比增长1091.8%至4.77亿元[166] - 取得借款收到的现金为4.767亿元，同比增长1091.75%[168] - 筹资活动现金流入小计为4.767亿元，同比增长1091.75%[168] - 偿还债务支付的现金为4000万元，同比增长78.57%[168] - 分配股利利润或偿付利息支付的现金为8734.68万元，同比增长114.66%[168] - 支付的各项税费同比下降79.8%至1482.04万元[165] - 期末现金及现金等价物余额为1.155亿元，同比减少20.85%[168] 资产和负债状况 - 总资产为32.39亿元人民币，较上年度末增长13.81%[21] - 公司总资产从2846.08百万元增至3239.02百万元，增长13.8%[151][152] - 货币资金减少至1.16亿元，占总资产比例下降2.18%至3.59%[54] - 货币资金从164.26百万元降至116.32百万元，下降29.2%[150] - 应收账款增加至7.49亿元，占总资产比例微降0.49%至23.13%[54] - 应收账款从672.36百万元增至749.13百万元，增长11.4%[150] - 存货增长至4.86亿元，占总资产比例上升2.80%至15.00%[54] - 存货从347.10百万元增至485.98百万元，增长40.0%[150] - 固定资产增至6.65亿元，占总资产比例下降1.46%至20.54%[54] - 在建工程达3.72亿元，占总资产比例下降1.01%至11.50%[54] - 在建工程从356.06百万元增至372.45百万元，增长4.6%[151] - 其他流动资产从51.63百万元增至217.40百万元，增长321.0%[150] - 短期借款增至8209.88万元，占总资产比例上升0.77%至2.53%[55] - 短期借款从50.06百万元增至82.10百万元，增长64.1%[151] - 长期借款新增3000万元，占总资产比例0.93%[55] - 一年内到期非流动负债从4.35百万元激增至330.51百万元[151] - 一年内到期非流动负债激增7494%至3.31亿元[156] - 应付债券从316.91百万元增至348.66百万元，增长10.0%[152] - 应付债券同比增长10.0%至3.49亿元[156] - 负债总额同比增长61.6%至10.33亿元[156] - 公司资产负债率31.57%，较上年末22.10%上升9.47个百分点[145] - 归属于上市公司股东的净资产为22.16亿元人民币，较上年度末下降0.03%[21] - 归属于母公司所有者权益从2217.06百万元微降至2216.42百万元[152] - 未分配利润减少2.5%至11.47亿元[156] - 受限资产中应收票据质押1000万元[56] 融资与资本活动 - 公司公开发行3.8亿元可转换公司债券"永东转2"于2022年5月16日上市[111] - 永东转2发行日期为2022年4月8日，发行价格100元[118] - 永东转2发行数量为3,800,000张，发行总额38,000.00万元[118] - 永东转2票面利率第一年0.4%，第二年0.6%，第三年1.0%[118] - 永东转2票面利率第四年1.5%，第五年2.0%，第六年3.0%[118] - 永东转2上市日期为2022年5月16日，上市数量380万张[119] - 永东转2初始转股价格为8.86元/股[135] - 永东转2转股价格由8.86元/股调整为8.65元/股[136] - 公司发行可转换债券"永东转债"总额3.4亿元，当前转股价格12.52元/股[132][134] - 永东转债转股价格由12.52元/股调整为12.31元/股[135] - 永东转债回售数量为30张[112] - 报告期内永东转债转股数量为1212股[117] - 永东转债累计转股金额303.12万元，占发行总额0.10%，未转股金额3.37亿元占比99.11%[137] - 永东转2尚未发生转股，未转股金额3.8亿元占比100%[137] - 委托理财发生额26,950万元，未到期余额21,000万元[110] - 公司2022年6月实施2021年度权益分派方案，派发现金红利7959.35万元[83] 股东和股权结构 - 有限售条件股份数量为132,890,624股，占总股本35.40%[116] - 无限售条件股份数量为242,551,260股，占总股本64.60%[116] - 股份总数变动后为375,441,884股[116] - 报告期末普通股股东总数为19,945人[121] - 第一大股东刘东良持股25.84%，持有97,031,250股普通股，其中质押62,265,326股[121] - 第二大股东刘东杰持股16.86%，持有63,281,250股普通股[121] - 第三大股东深圳市东方富海投资管理股份有限公司持股7.16%，持有26,881,350股无限售条件普通股[121][122] - 股东靳彩红持股4.49%，持有16,875,000股普通股，其中质押13,437,448股[121] - 股东刘山云持股1.10%，报告期内减持3,812,713股，期末持有4,130,521股[121] - 刘东良家族成员（刘东杰、刘东秀等）为一致行动人，合计持股比例超过45%[121][122] - 报告期内公司董事、监事和高级管理人员持股情况未发生变动[123] - 公司控股股东和实际控制人在报告期内均未发生变更[124] - 公司注册资本为人民币37,544.0672万元[183] 子公司情况 - 子公司山西永东科技总资产19,222,425,900元，净资产19,210,733,590元[65] - 子公司山西永东科技营业利润88,229.68元，净利润88,229.68元[65] - 公司2022年1-6月纳入合并范围的子公司共1户[184] 生产和业务模式 - 炭黑生产主要原材料煤焦油占比约53%[29] - 公司采用煤焦油加工并联产炭黑产业链模式[29] - 炭黑是橡胶第二位原材料仅次于生胶[30] - 硬质炭黑原生粒子粒径范围15-45nm[31] - 软质炭黑原生粒子粒径可达100nm以上[32] - 导电炭黑主要用于电力电缆屏蔽材料[33] - 煤焦油可提取约200余种化合物[34] - 煤焦油有经济价值的化合物约50余种[34] - 轻油提取温度范围为170℃前馏分[35] - 酚油提取温度范围为170-210℃馏出物[35] - 工业萘切割温度范围为230-300℃[36] - 炭黑生产线兼容导电炭黑和橡胶用炭黑生产[37] - 公司采用DCS系统实现自动化生产控制[38] - 自备电厂解决尾气污染并实现电力自供[38] - 公司形成煤焦油加工+炭黑生产+尾气发电+精细化工新材料的循环产业模式[41] - 原材料成本占炭黑生产成本约80%[44] - 原材料煤焦油等原料油约占生产成本的80%[67] 原材料和产品价格 - 原料油平均采购价格同比上涨48.74%[40] - 炭黑平均价格同比涨幅为19.55%[40] - 2022年上半年煤焦油市场价格刷新历史高位[40] 研发与技术 - 公司拥有38项专利包括16项发明专利和22项实用新型专利[42] - 煤焦油基导电炭黑生产技术经鉴定达到国际先进水平[42] 风险因素 - 公司面临原材料价格波动风险，主要原材料为煤焦油等原料油[66][67] - 公司焦炉煤气全部由山西永祥煤焦集团有限公司供应[67] - 炭黑价格受宏观经济、下游轮胎企业开工率及行业供应状况等多因素影响[68] - 公司存在安全生产风险，生产涉及易燃原材料及高温高压工序[68] - 国家环保标准提高可能导致公司环保成本增加[68] - 利息保障倍数3.89，同比下降85.07%[145] - 现金利息保障倍数-6.80，同比下降175.98%[145] - EBITDA全部债务比13.34%，同比下降71.23个百分点[145] 环保与安全 - 公司二氧化硫排放总量为9.251吨，远低于核定排放总量43.2吨，仅占核定量的21.4%[78] - 氮氧化物排放总量为37.38吨，仅占核定排放总量479.405吨的7.8%[78] - 烟尘排放总量为1.704吨，仅占核定排放总量12.59吨的13.5%[78] - 公司安装11个排放口监测粉尘，排放浓度为18mg/m³，排放总量3.116吨[78] - 焦油加工管式炉二氧化硫排放浓度550mg/m³，排放总量20.279吨，占核定总量233.1075吨的8.7%[78] - 工业萘管式炉氮氧化物排放浓度240mg/m³，排放总量30.535吨，占核定总量125.905吨的24.3%[78] - 公司建设2×20MW高温高压炭黑尾气节能环保提标改造发电项目以减少碳排放[82] - 公司委托第三方机构每季度对各排放口进行监测，检测结果均低于标准限值[81] - 公司主要环保设施包括除尘袋滤器、烟气脱硫脱硝装置及污水处理站等[79] - 公司2022年半年度在安全培训教育、安全设施维护更新、劳动防护用品等方面投入大量人力物力[84] - 公司组建专业消防应急队伍并配备消防车辆、防护服、空气呼吸器等专业应急物资[87] 公司治理与合规 - 报告期未发生控股股东及其他关联方非经营性占用资金情况[91] - 报告期无违规对外担保情况[92] - 半年度财务报告未经审计[93] - 报告期未发生破产重整相关事项[94] - 涉及山西格瑞环保设备有限公司承揽合同纠纷诉讼金额402.22万元[96] - 涉及山西环达环保科技有限公司承揽合同纠纷诉讼金额430.83万元[96] - 2021年年度股东大会投资者参与比例为61.18%[72] - 报告期内公司半年度不进行利润分配及资本公积金转增股本[74] 会计政策和合并范围 - 公司及境内子公司以人民币为记账本位币[192] - 同一控制下企业合并按被合并方资产和负债在最终控制方合并财务报表中的账面价值计量[193] - 非同一控制下企业合并的合并成本包含购买日付出资产、承担负债及发行权益性证券的公允价值[194] - 合并成本大于购买日可辨认净资产公允价值份额的差额确认为商誉[194] - 购买日后12个月内可调整或有对价并相应调整合并商誉[194] - 购买方取得被购买方可抵扣暂时性差异可在购买日后12个月内确认递延所得税资产并减少商誉[195] - 合并财务报表范围以控制为基础确定包括公司及全部子公司[197] - 非同一控制下企业合并增加的子公司不调整合并财务报表期初数和对比数[197] - 同一控制下企业合并增加的子公司需调整合并财务报表对比数[198] - 丧失子公司控制权时剩余股权按丧失控制权日公允价值重新计量[199] - 处置子公司股权投资直至丧失控制权需判断是否为一揽子交易[200] - 一揽子交易需满足同时订立、达成完整商业结果、交易相互依赖或整体经济性等条件[200] - 非一揽子交易需按不丧失控制权部分处置或丧失控制权分别进行会计处理[200] - 一揽子交易需作为单项处置子公司并丧失控制权交易处理[200] - 丧失控制权前处置价款与对应净资产份额差额计入合并报表其他综合收益[200] - 丧失控制权时其他综合收益一次性转入当期损益[200] 其他财务数据 - 非经常性损益项目总额为412.78万元人民币，主要包含政府补助148.55万元和联营企业分回收益363万元[25][26] - 信用减值损失同比改善52.2%至-450.95万元[163] - 综合收益总额为-1767.29万元，同比表现不佳[171] - 公司2022年上半年综合收益总额为-800,915.20元[174] - 公司2022年上半年专项储备提取45,833.64元，使用87,061.25元[172] - 公司2022年上半年未分配利润减少31,912,263.89元[174] - 公司2022年上半年盈余公积为16,420,458.52元[172] - 公司2021年末归属于母公司所有者权益为1,934,672,918.65元[173] - 公司2022年上半年度其他综合收益为-3,892,545.24元[173][174] - 公司股本总额保持375,436,400.00元不变[172][173][174] - 公司资本公积为81,700,131.63元[173][174] - 公司2022年上半年一般风险准备为120,701,970.06元[173] - 公司股本为375,440,672.00元[177][178] - 资本公积为81,693,416.51元[177][178] - 未分配利润为1,176,209,045.82元[177][178] - 所有者权益合计为2,217,758,761.64元[177][178] - 本期综合收益总额为-1,767,286.24元[178] - 专项储备本期提取3,645,833.64元[179] - 专项储备本期使用1,887,061.25元[179] - 本期所有者投入和减少资本为28,362,752.87

公司信息 - 证券代码为 002753，债券代码为 128014、127059 [1] - 证券简称永东股份，债券简称永东转债、永东转 2 [1] 活动信息 - 公司定于 2022 年 6 月 23 日 15:00 - 16:30 参加山西辖区上市公司 2022 年投资者网上集体接待日暨年报业绩说明会活动 [1] - 活动采用网络远程方式，在全景网举办，投资者可登录“全景•路演”（http://rs.p5w.net）参与交流 [1] 出席人员 - 出席人员包括公司董事长刘东杰先生、董事会秘书张巍女士、财务总监陈梦喜先生、证券事务代表贾璐女士 [1] 提问方式 - 投资者可于 2022 年 6 月 22 日 12:00 前将关注问题预先发送至公司邮箱 zqb@sxydhg.com，公司将在业绩说明会上回答普遍关注问题 [1] 联系方式 - 联系人是证券部，联系电话为 0359 - 5662069，邮箱为 zqb@sxydhg.com [1]

收入和利润（同比环比） - 营业收入为8.485亿元，同比增长1.15%[3] - 公司2022年第一季度营业总收入为8.485亿元，较上年同期的8.389亿元增长1.15%[17] - 归属于上市公司股东的净利润为1055.73万元，同比下降91.91%[3] - 净利润同比下降91.9%至1055.73万元[18] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为673.26万元，同比下降94.96%[3] - 营业利润同比下降92.2%至1233.11万元[18] - 加权平均净资产收益率为0.48%，同比下降6.04个百分点[3] 成本和费用（同比环比） - 营业成本为8.034亿元，同比增长26%，主要因原料油采购价格同比增幅较大[7] - 营业总成本为8.412亿元，同比上期的6.752亿元增长24.58%[17] - 营业成本为8.034亿元，较上年同期的6.394亿元增长25.65%[17] 现金流表现 - 经营活动产生的现金流量净额为-3764.57万元，同比下降258.76%[3] - 经营活动现金流量净额转负为-3764.57万元[22] - 投资活动现金流量净额同比下降70.4%至1751.78万元[22] - 销售商品收到现金同比增长18.2%至4.48亿元[21] - 期末现金余额同比下降6.9%至1.73亿元[23] 资产和负债变动 - 货币资金期末余额为1.727亿元，较年初的1.643亿元增长5.14%[13] - 应收账款期末余额为6.68亿元，较年初的6.724亿元下降0.66%[13] - 存货期末余额为4.39亿元，较年初的3.471亿元增长26.46%[13] - 短期借款期末余额为1.021亿元，较年初的5006万元增长103.97%[14] - 短期借款为1.021亿元，同比增长104%，主要因公司增加银行借款[6] - 应付债券期末余额为3.208亿元，较年初的3.169亿元增长1.22%[14] - 归属于母公司所有者权益合计为22.268亿元，较年初的22.171亿元增长0.44%[15] - 未分配利润期末余额为11.861亿元，较年初的11.755亿元增长0.9%[15] - 应收款项融资为1.266亿元，同比下降44%，主要因票据到期兑付及与客户结算票据背书转让[6] - 预付款项为1.033亿元，同比增长40%，主要因预付采购款项增加[6] 其他收益和损失项目 - 投资收益为749.03万元，同比增长158%，主要因农商行不良资金回收返还[7] - 投资收益同比增长158.2%至749.03万元[18] - 利息收入同比下降77.6%至32.25万元[18] - 信用减值损失改善89.9%至-93.70万元[18] - 所得税费用同比下降91.6%至193.51万元[18]

利润分配 - 公司2021年利润分配预案为每10股派发现金红利2.12元（含税），送红股0股（含税），不以公积金转增股本[5] - 2020年度以总股本375,438,464股为基数，每10股派0.85元现金，共分派现金股利31,912,263.89元[140] - 2021年度拟以不超过402,356,551股为基数，每10股派发现金红利2.12元，现金分红金额预计为85,299,588.81元[142][144] - 2021年现金分红总额占利润分配总额的比例为24.32%[142] - 2021年6月实施2020年度权益分派方案，派发现金红利3191.23万元[160] 年度整体财务数据关键指标变化 - 2021年营业收入37.59亿元，较2020年增长57.20%[19] - 2021年归属于上市公司股东的净利润3.17亿元，较2020年增长100.46%[19] - 2021年经营活动产生的现金流量净额4116.22万元，较2020年减少74.15%[19] - 2021年末总资产28.46亿元，较2020年末增长12.03%[19] - 2021年末归属于上市公司股东的净资产22.17亿元，较2020年末增长14.60%[20] - 2021年公司营业收入37.59亿元，同比增长57.20%；利润总额3.51亿元，同比增加99.04%；净利润3.17亿元，同比增加100.46%[46] - 截至2021年末，公司总资产28.46亿元，同比增加12.03%；负债6.29亿元，同比增加3.84%；所有者权益22.17亿元，同比增加14.60%[46] - 2021年度公司实现营业收入3,759,016,832.64元，较上年同期增长57.20%[58] - 2021年度公司利润总额350,721,398.63元，较上年同期增加99.04%[58] - 2021年度归属于上市公司股东的净利润317,162,743.95元，较上年同期增加100.46%[58] - 报告期末公司总资产2,846,075,345.23元，较上年末增加12.03%；负债629,017,620.32元，较上年末增加3.84%；所有者权益2,217,057,724.91元，较上年末增加14.60%[59] 季度财务数据关键指标 - 2021年第一季度营业收入8.39亿元，归属于上市公司股东的净利润1.30亿元[23] - 2021年第二季度营业收入9.52亿元，归属于上市公司股东的净利润1.05亿元[23] - 2021年第三季度营业收入9.43亿元，归属于上市公司股东的净利润3277.41万元[23] - 2021年第四季度营业收入10.25亿元，归属于上市公司股东的净利润4915.60万元[23] 非经常性损益数据变化 - 2021年非流动资产处置损益为 - 4566098.82元，2020年为 - 1746010.97元，2019年为 - 930100.69元[24] - 2021年计入当期损益的政府补助为2896152.33元，2020年为1818683.32元，2019年为2851033.34元[24] - 2021年债务重组损益为 - 79598元，2020年为782397.43元，2019年为0元[25] - 2021年除上述各项之外的其他营业外收入和支出为 - 649926.78元，2020年为 - 57140.65元，2019年为 - 429478.9元[25] - 2021年其他符合非经常性损益定义的损益项目为15968.33元，2020年为21915.62元[25] - 2021年公益性捐赠为 - 188884元，2020年为 - 1110000元[25] - 2021年计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费为1022518.87元，2020年为427672.64元[25] - 2021年计入当期损益的联营企业按投资比例分回的不良资产份额为6957500元，2020年为1512500元，2019年为2117500元[25] - 2021年所得税影响额为710144.79元，2020年为 - 80372.39元，2019年为204009.46元[25] - 2021年非经常性损益合计为4697487.14元，2020年为1730389.78元，2019年为3404944.29元[25] 产品及业务知识 - 煤焦油含有1万多种化合物，可提取约200余种，有利用价值且经济合理的约50余种[36] - 轻油是煤焦油切取170℃前的馏分[38] - 酚油是煤焦油蒸馏时切取170 - 210℃的馏出物[38] - 洗油馏分切割温度范围通常为230 - 300℃[38] - 炭黑生产是将原料油与高温燃烧气流混合裂解生成炭黑，再经多道工序处理[40] - 煤焦油加工是将静置脱水的煤焦油加热蒸发脱水，再分离出多种产品[41] 公司生产运营模式 - 公司炭黑生产线具有较高兼容性，导电炭黑生产线可同时兼容生产橡胶用炭黑[42] - 公司煤焦油加工以及炭黑生产线全部采用DCS系统[42] - 公司原材料由供应部门统一采购，采用竞价采购制度[41] - 公司将销售计划送达生产部，生产部依据多方面因素编制生产计划并实施生产[42] - 公司采取直销模式，按区域划分销售区并派驻销售人员，销售及售后有技术人员参与[43] - 公司形成“煤焦油加工 + 炭黑生产 + 尾气发电 + 精细化工新材料”的循环产业模式[50] 原材料情况 - 国内炭黑原料油中煤焦油占比约53%，是最主要原料油，公司采购煤焦油占采购总额的90.69%[44][47] - 2021年煤焦油上半年平均价格3018.29元，同比增长53.77%；下半年平均价格3925.91元，同比增长73.44%[47] - 公司主要原材料煤焦油等原料油约占全部生产成本的80%左右[99] 行业市场情况 - 2021年我国汽车产销量分别为2608.2万辆和2627.5万辆，同比分别增长3.4%和3.8%，汽车保有量达3.02亿辆[45] 公司产能及技术情况 - 公司炭黑设计产能34万吨/年，产能利用率100%[48] - 公司拥有38项专利，其中发明专利16件，实用新型专利22件[51] - 公司自主研发的煤焦油基导电炭黑生产技术达国际先进水平[48][51] - 报告期内公司取得7项专利授权[52] - 加热炉注防焦剂运行周期达8 - 10个月，较不注时延长一倍[54] 各业务线收入情况 - 2021年公司营业收入3,759,016,832.64元，同比增长57.20%；其中炭黑产品收入2,449,405,864.33元，同比增长54.63%；煤焦油加工产品收入1,295,833,632.19元，同比增长62.52%[64] - 国内收入3,327,887,788.26元，同比增长53.68%；国外收入431,129,044.38元，同比增长90.94%[64] 各业务线毛利率情况 - 化学原料及化学制品制造业毛利率12.74%，同比增加0.76%；炭黑产品毛利率17.88%，同比增加5.74%；煤焦油加工产品毛利率2.32%，同比减少8.51%[67] 各业务线产量、销量、库存情况 - 炭黑产量344,948.36吨，同比增长1.34%；销量347,463.55吨，同比增长3.25%；库存量13,107.87吨，同比减少16.10%[69] - 煤焦油加工产品产量314,306.25吨，同比增长1.41%；销量322,150.46吨，同比增长7.35%；库存量6,919.33吨，同比减少53.13%[69] 公司项目建设情况 - 公司正在积极推进年产4万吨煤系针状焦项目建设[59] - “年产4万吨煤系针状焦项目”承诺投资总额31,167.66万元，截至期末累计投入24,790.41万元，投资进度79.54%，预计2022年06月30日达到预定可使用状态[93] - 截至2021年12月31日，公司募集资金结余78,739,147.70元，含扣除手续费的理财收益及利息收入净额14,966,662.94元，结余因募投项目处于施工建设阶段[93] - 公司公开发行可转换公司债券的募投项目于2021年12月获批[60] - 公司公开发行可转换公司债券的募投项目于2021年12月获批[99] - 2021年12月20日获中国证监会核准公开发行可转换公司债券批复[195] 公司成本费用情况 - 2021年化学原料及化学制品制造业材料费28.39亿元，占营业成本比重86.64%，同比增长5%[71] - 2021年销售费用1250.08万元，同比增长4.08%；管理费用3831.98万元，同比下降22.34%；财务费用2424.06万元，同比增长3.7%；研发费用4461.84万元，同比增长56.11%[74] - 2021年研发投入金额1.17亿元，同比增长53.37%，研发投入占营业收入比例3.12%[76] 公司现金流情况 - 2021年经营活动现金流入小计16.73亿元，同比增长18.95%；现金流出小计16.31亿元，同比增长30.84%；现金流量净额4116.22万元，同比下降74.15%[78] - 2021年投资活动现金流入小计6.76亿元，同比增长243.06%；现金流出小计6.82亿元，同比增长161.79%；现金流量净额 - 659.49万元，同比下降89.64%[78] - 2021年筹资活动现金流入小计5000万元，同比增长150%；现金流出小计6632.79万元，同比下降45.84%；现金流量净额 - 1632.79万元，同比下降84.06%[78][79] - 2021年现金及现金等价物净增加额1821.83万元，同比下降360.06%[79] - 报告期经营活动现金流量净额4116.22万元，净利润3.17亿元，差异金额2.76亿元[79] 公司财务结构占比情况 - 投资收益为17,973,372.66元，占利润总额比例5.12%；资产减值为 - 2,827,043.43元，占比 - 0.81%；营业外收入为209,204.63元，占比0.06%；营业外支出为5,523,941.07元，占比1.58%[81] - 2021年末货币资金为164,258,412.27元，占总资产比5.77%，较年初比重增加0.01%；应收账款为672,359,891.69元，占比23.62%，较年初比重增加5.27%；存货为347,096,959.14元，占比12.20%，较年初比重增加1.10%等[83][84] 受限资产情况 - 受限资产合计50,672,320.00元，其中货币资金22,672,320.00元用于开立银行承兑汇票保证金，应收票据28,000,000.00元用于开立银行承兑汇票保证金[85] 募集资金使用情况 - 2019年非公开发行股票募集资金总额31,167.66万元，本期已使用19,920.55万元，已累计使用24,790.41万元，尚未使用6,377.25万元[90] 公司股东大会及相关活动情况 - 公司2021年共召开一次股东大会，审议多项事项[105] - 公司2021年5月12日举办2020年度业绩网上说明会[101] - 公司2021年6月22日参加山西辖区上市公司年度投资者网上集体接待日暨年报业绩活动[102] - 公司2021年12月28日与天风证券等机构电话沟通生产经营和未来规划[102] - 2020年年度股东大会投资者参与比例为56.32%，召开日期为2021年05月20日，披露日期为2021年05月21日[119] 公司未来规划 - 公司未来将打造金字品牌、推进技术创新、强化人才、发展企业文化和推进重点项目建设[97][98][99] 公司面临风险 - 公司可能面临国家产业政策变化、原材料价格波动等风险[99][100] 公司治理结构情况 - 公司严格按相关法律法规完善法人治理结构，提高治理水平[105] - 公司实际控制人规范行为，无干预公司决策经营及损害股东利益情况[106] - 公司监事会有3名监事，其中职工代表监事1名[108] 公司董监高情况 - 董事长刘东杰期初持股数和期末持股数均为63,281,250股[120] - 董事刘东良

收入和利润（同比环比） - 营业收入本报告期942,754,833.13元同比增长56.93%[5] - 营业收入年初至报告期末2,733,778,003.55元同比增长68.07%[5] - 归属于上市公司股东的净利润本报告期32,774,087.77元同比下降13.18%[5] - 归属于上市公司股东的净利润年初至报告期末268,006,696.15元同比增长290.05%[5] - 公司2021年第三季度营业收入为27.34亿元人民币，同比增长68.1%[19] - 公司净利润为2.68亿元人民币，同比增长290.0%[21] - 营业利润为3.20亿元人民币，同比增长287.9%[21] - 基本每股收益为0.7138元，同比增长290.1%[22] 成本和费用（同比环比） - 营业成本2,303,965,851.91元同比增长57.48%[11] - 公司营业成本为23.04亿元人民币，同比增长57.4%[19] - 公司研发费用为3537.20万元人民币，同比增长45.7%[19] 现金流表现 - 经营活动产生的现金流量净额年初至报告期末-10,117,046.88元同比下降105.71%[5] - 现金及现金等价物净增加额-66,769,151.81元同比下降315.77%[11] - 经营活动产生的现金流量净额为-1011.7万元人民币，同比下降105.7%[23] - 投资活动产生的现金流量净额为-3074.3万元人民币，同比改善34.3%[24] - 筹资活动产生的现金流量净额为-2595.2万元人民币，同比改善73.9%[24] - 销售商品、提供劳务收到的现金为12.13亿元人民币，同比增长21.9%[23] - 购买商品、接受劳务支付的现金为10.43亿元人民币，同比增长61.2%[23] - 支付的各项税费为1.09亿元人民币，同比增长108.0%[23] - 期末现金及现金等价物余额为5659.9万元人民币，同比下降64.9%[24] 资产和负债关键项目变化 - 应收账款655,892,295.76元较期初增长40.68%[10] - 在建工程223,236,156.40元较期初增长407.41%[10] - 公司2021年9月30日货币资金为9294.92万元人民币，较2020年底减少36.5%[16] - 公司应收账款为6.56亿元人民币，较2020年底增长40.7%[16] - 公司存货为4.06亿元人民币，较2020年底增长44.1%[17] - 公司在建工程为2.23亿元人民币，较2020年底增长407.4%[17] - 公司应付债券为3.13亿元人民币，较2020年底增长3.8%[18] 所有者权益变化 - 公司归属于母公司所有者权益为21.73亿元人民币，较2020年底增长12.3%[18] - 公司未分配利润为11.58亿元人民币，较2020年底增长25.6%[18] - 总资产本报告期末2,828,796,394.17元较上年度末增长11.35%[5]