浙江南都电源动力股份有限公司 简式权益变动报告书 | 上市公司： | 浙江南都电源动力股份有限公司 | | --- | --- | | 股票简称： | 南都电源 | | 股票代码： | 300068 | | 股票上市地点： | 深圳证券交易所 | | 信息披露义务人： | 宁波宁聚资产管理中心（有限合伙）（代表"宁 波宁聚资产管理中心（有限合伙）—宁聚映山红1 | | --- | --- | | 注册/通讯地址： | 号私募证券投资基金"） | | | 浙江省宁波市北仑区梅山七星路88号1幢401室A | | | 区A1201 | | 股份变动性质： | 持股数量不变，持股比例被动稀释 | 签署日期：二〇二三年八月十一日 信息披露义务人声明 | 信息披露义务人声明 | 2 | | --- | --- | | 第一节 释义 | 4 | | 第二节 信息披露义务人介绍 | 5 | | 第三节 权益变动目的 | 7 | | 第四节 权益变动方式 | 8 | | 第五节 前六个月内买卖南都电源上市交易股份的情况 | 9 | | 第六节 其他重大事项 | 10 | | 第七节 备查文件 | 11 | | 信息披露义务人 ...

公司概况 - 主要面向储能应用领域，提供以锂离子电池和铅电池为核心的系统化产品、解决方案及运营服务，产业链从原材料回收覆盖到系统集成，已完成产业一体化布局 [2] - 累计承建三四百个电站项目，新型电力储能业务在用户侧、电网侧、发电侧均已大规模应用，全球储能装机规模超6GWh，处于行业领先水平 [2] - 位列中国储能技术提供商2022年度全球市场基站/数据中心电池出货量排行榜第二、中国储能系统集成商2022年度全球市场储能系统出货量排行榜第六、中国储能技术提供商2022年度全球市场储能电池出货量排行榜第九 [3] 2023年上半年经营情况 - 营收78.95亿元，同比增长40.11%；扣非净利润2.85亿元，同比增长594.44% [3] - 电力储能营收24.19亿元，同比增长494.75%，毛利率19.24%，同比增长3.54%；工业储能营收17.55亿元，同比增长0.31%，毛利率20.12%，同比增长3.48% [3] - 一季度单季度盈利1亿，二季度单季度盈利2亿，利润环比翻倍增长，源于大型电力储能收入增加及成本管控提升 [3] - 上半年累计签约超6GWh，在手订单饱满 [3] 利润增长原因 - 整体订单量增长，大储毛利率较高 [3] - 原材料优势明显，锂回收产线建成，产业链闭环控制成本，盈利提升 [3] - 加强内部成本控制，压缩内部费用，费用率下降 [3] 核心竞争力 - 项目经验：全球最早参与储能项目企业之一，累计承建电站项目数百项，标杆项目50余项 [3] - 客户和品牌：全球工业储能领域知名品牌，全球建立10余个分支机构，业务渠道遍布150多个国家和地区，具备完善销售及本地化服务能力 [4] - 海外市场：在北美、欧洲、韩国、日本等多国通过安全认证与项目验证，客户粘性高，主要客户包括法电、意电、美国能源公司等 [4] - 技术：承担国内外50余个储能示范项目，参与起草行业技术标准，具备全面技术能力，产品大规模应用，关注前沿技术有储备 [4] - 成本控制：完成全产业链布局，成本管控优势明显，保障原材料供应，提升盈利能力 [4] 产能规划 - 储能锂电电芯：上半年完成3GWh产能建设，现有年产能10GWh，另有4GWh在建，新建年产10GWh智慧储能系统项目6月底开工 [4] - 锂回收：现有年处理7万吨废旧锂离子电池回收能力，年处理15万吨锂离子电池绿色回收综合利用项目一期开建 [5] - 铅回收：具备年处理120万吨废旧铅蓄电池能力，再生铅产品年产能约65万吨 [5] 其他问题解答 - 碳酸锂价格波动：产业一体化打通，锂电回收业务采购价格有联动机制，对公司影响不大 [5] - 海外市场布局：坚持全球化发展理念，不同地区都有储能需求，深化全球市场开拓 [5] - 电芯售卖：户用储能业务有部分小电芯出货，其余以储能集成产品形式出货 [5] - 碳酸锂电池：碳酸锂电池循环寿命长但能量密度低、无价格优势，不适合大储场景 [5] - 产品交付：海外项目多直流侧交付，国内多交流侧交付 [6] - 液冷系统：液冷系统产品已完成认证取得资质，已有出货，未来出货占比将提升 [6]

公司基本情况 - 公司主要面向储能应用领域，提供以锂离子电池和铅电池为核心的系统化产品、解决方案及运营服务，产业链从原材料回收覆盖到系统集成，已完成产业一体化布局 [4] - 截至目前，累计承建三四百个电站项目，全球储能装机规模超 6GWh，处于行业领先水平 [4] - 根据《储能产业研究白皮书 2023》，位列中国储能技术提供商 2022 年度全球市场基站/数据中心电池出货量排行榜第二、中国储能系统集成商 2022 年度全球市场储能系统出货量排行榜第六、中国储能技术提供商 2022 年度全球市场储能电池出货量排行榜第九 [4] 2023 年上半年经营情况 - 上半年营收 78.95 亿元，同比增长 40.11%；扣非净利润 2.85 亿元，同比增长 594.44% [4] - 电力储能营收 24.19 亿元，同比增长 494.75%，毛利率 19.24%，同比增长 3.54%；工业储能营收 17.55 亿元，同比增长 0.31%，毛利率 20.12%，同比增长 3.48% [4] - 一季度单季度盈利 1 亿，二季度单季度盈利 2 亿，利润环比翻倍增长 [4] 市场与订单情况 - 2023 年全球储能市场规模持续增长，需求旺盛，公司持续深耕全球重点国家储能市场，完善全球销服一体化布局，与国内外主要大型能源开发商及设备集成商深化战略合作 [5] - 上半年累计签约超 6GWh，累计中标超 6GWh，其中海外中标约 2GWh，国内约 4GWh [4][5] 盈利增长原因 - 整体订单量增长，大储作为重要利润贡献点，毛利率较高 [5] - 原材料优势明显，锂回收产线建成，产业链完成闭环，从原材料端控制成本，盈利能力提升 [5] - 加强内部成本控制，压缩内部费用，费用率有所下降 [5] 核心竞争力 - 项目经验：累计承建电站项目数百项，其中标杆项目 50 余项，运行效率、经验、技术、市场及售后服务能力有优势 [5] - 客户与品牌：全球工业储能领域知名品牌，在全球建立 10 余个分支机构，业务渠道遍布 150 多个国家和地区，具备完善销售及本地化服务能力，海外客户粘性高 [5][6] - 技术能力：自 2010 年开始做大型储能电站，承担国内外 50 余个储能示范项目，参与起草国内外储能行业技术标准，具备全面技术能力，产品大规模应用，积累系统安全性经验，储备氢能、钠电、准固态电池等新技术 [6] - 成本控制：完成全产业链布局，成本管控优势明显，保障原材料供应，提升盈利能力 [6] 产能规划 - 储能锂电：完成 3GWh 储能锂电电芯及 3GWh 系统集成产能建设，现有储能锂电电芯年产能 10GWh、系统集成年产能 10GWh，另有 4GWh 储能锂电电芯产能在建，新建年产 10GWh 智慧储能系统建设项目已于 6 月底开工 [6] - 锂回收：现有年处理 7 万吨废旧锂离子电池回收能力，可产出碳酸锂 5000 吨；年处理 15 万吨锂离子电池绿色回收综合利用项目一期已开建，预计明年碳酸锂产量约为 1 万吨，后年约为 1.5 万吨 [7] 碳酸锂价格波动影响 - 锂电回收业务采购价格与碳酸锂价格有联动机制，锂电新材料业务整体经营稳定 [7] - 公司产业一体化已然打通，能较大程度减少原材料价格波动影响 [7]

公司基本信息 - 公司股票简称南都电源，代码300068，上市于深圳证券交易所[41] - 公司法定代表人是朱保义[41] - 董事会秘书是曲艺，证券事务代表是郑溪[41] - 董事会秘书和证券事务代表联系电话为0571 - 56975697，传真为0571 - 56975688，电子信箱为nddy@naradapower.com[41] - 公司注册地址、办公地址、邮政编码、网址、电子信箱、信息披露及备置地点在报告期无变化，可参见2022年年报[21][42][43] 利润分配计划 - 公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本[34] 财务数据关键指标变化 - 本报告期营业收入78.95亿元，上年同期56.35亿元，同比增长40.11%[45] - 本报告期归属于上市公司股东的净利润3.06亿元，上年同期5.29亿元，同比下降42.18%[45] - 本报告期归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润2.85亿元，上年同期0.41亿元，同比增长594.44%[45] - 本报告期经营活动产生的现金流量净额为-8.10亿元，上年同期4.04亿元，同比下降300.40%[45] - 货币资金期末余额24.67亿元，期初余额12.98亿元；其中库存现金期末44.89万元，期初42.38万元；银行存款期末3.79亿元，期初4.70亿元；其他货币资金期末20.88亿元，期初8.28亿元[85] - 存放在境外的款项总额期末4319.54万元，期初4888.29万元；因抵押等对使用有限制的款项总额期末20.76亿元，期初8.22亿元[85] - 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产期末余额434.02万元，期初余额247.74万元[86] - 商业承兑汇票组合按组合计提坏账准备，期初余额63,320.27元，本期计提-14,826.72元，期末余额48,493.55元[89] - 投资收益为-12,773,154.61元，占利润总额比例-4.22%；公允价值变动损益为-592,834.17元，占利润总额比例-0.20%；资产减值为-1,358,811.30元，占利润总额比例-0.45%；营业外收入为1,136,281.11元，占利润总额比例0.38%；营业外支出为3,646,245.05元，占利润总额比例1.20%；其他收益为285,952,872.99元，占利润总额比例94.47%[108] - 固定资产金额3,821,738,256.37元，占比20.69%；在建工程金额1,097,470,658.82元，占比5.94%；使用权资产金额152,852,506.10元，占比0.83%；短期借款金额3,276,695,512.48元，占比17.74%；合同负债金额600,211,268.34元，占比3.25%；长期借款金额1,549,225,606.35元，占比8.39%；租赁负债金额123,698,496.70元，占比0.67%；预付款项金额566,772,538.26元，占比3.07%；其他应收款金额209,274,723.86元，占比1.13%；其他流动资产金额271,798,711.66元，占比1.47%；一年内到期的非流动负债金额1,068,623,392.50元，占比5.79%[109] - 长期借款较上期增加2.77%，主要原因为本期固定资产贷款增加[109] - 其他应收款较上期增加0.59%，主要原因为应收政府补助款增加[109] - 其他流动资产较上期增加0.50%，主要原因为待抵扣进项税及预缴税金及待摊销的信用证利息增加[109] 各业务线市场数据关键指标变化 - 2023年上半年国内储能中标28.7GWh，同比增幅553%；并网14.8GWh，同比增长727%[57] - 至2030年全球电化学储能市场规模将达1000GWh，为2020年（32GWh）的30倍[57] - 现今数据中心市场的机架密度增幅约为20%[61] - 2022年全球5G基站出货量超140万个，同比增长20%，累计出货超380万个；我国2022年新建基站88.7万个，累计开通超231万个，占全球总量60%；截至2023年6月底，我国累计建成超293万个[74] - 预计2025年动力蓄电池退役将达174.2GWh（约200万吨），7年增长近24倍，复合增长率达58.2%[93] - 预计至2025年，我国再生精铅将达到290万吨，市场总容量约为400亿元[94] 公司业务线排名情况 - 公司全球储能装机规模超6GWh，位列中国储能系统集成商2022年度全球市场储能系统出货量排行榜第六[59] - 公司位列中国储能技术提供商2022年度全球市场储能电池出货量排行榜第九[59] - 公司位列中国储能技术提供商2022年度全球市场基站/数据中心电池出货量排行榜第二[62] 公司业务线认证情况 - 公司储能产品及系统累计获得200余项全球储能领先标准安全认证[73] 公司税收政策情况 - 公司本公司及部分子公司按15%税率计缴企业所得税，部分子公司税率为20%、17%、30%等，南都中东有限公司免税[80] - 子公司安徽华铂再生资源科技有限公司、安徽南都华铂新材料科技有限公司生产符合标准产品取得的收入，计算应纳税所得额时减按90%计入当年收入总额[83] - 子公司杭州南庐酒店有限公司作为增值税小规模纳税人，2022年1月1日至2024年12月31日可在50%税额幅度内减征“六税两费”[84] 各业务线产品财务数据关键指标变化 - 锂离子电池产品营业收入30.12亿元，营业成本24.12亿元，毛利率19.91%，营业收入同比增长146.78%，营业成本同比增长140.73%，毛利率同比增长2.01%[133] - 铅蓄电池产品营业收入11.62亿元，营业成本9.44亿元，毛利率18.82%，营业收入同比增长24.17%，营业成本同比增长18.95%，毛利率同比增长3.56%[133] - 锂电池材料营业收入6.11亿元，营业成本4.99亿元，毛利率18.26%，营业收入同比增长90.37%，营业成本同比增长392.41%，毛利率同比下降50.14%[133] - 再生铅产品营业收入31.10亿元，营业成本32.65亿元，毛利率 - 5.01%，营业收入同比下降1.51%，营业成本同比增长0.18%，毛利率同比下降1.76%[133] 公司项目建设情况 - 界首工厂锂电池建设项目本报告期投入6024.92万元，截至报告期末累计实际投入9.22亿元，项目进度50.00%[138] - 临平工厂锂电池建设项目本报告期投入3599.69万元，截至报告期末累计实际投入3.20亿元，项目进度95.00%[138] 公司募集资金使用情况 - 募集资金总额24.27亿元，报告期投入 - 3.90万元，已累计投入24.34亿元，累计变更用途的募集资金总额2.86亿元，比例11.77%[140] - “年产1000万kVAh新能源电池项目”募集资金承诺投资总额11.60亿元，调整后投资总额8.98亿元，截至期末累计投入8.98亿元，投资进度100.00%，本报告期实现效益8467.07万元，截止报告期末累计实现效益9025.47万元[141] - 公司拟投资建设“年产6GWh新能源锂电池建设项目”，将“年产1000万kVAh新能源电池项目”尚未使用的募集资金26,834.09万元及超募资金1,726.90万元用于该项目一期[143] - 截至2023年6月30日，公司将超募资金1,726.90万元全部用于投资建设“年产6GWh新能源锂电池建设项目”一期[143] - 截至2016年6月30日，公司向2个非公开发行募集资金项目投入自筹资金54,265.90万元，2016年7月7日以募集资金置换[143] - 2022年9月15日，公司同意使用不超过28,500万元闲置募集资金暂时补充流动资金，截至2023年6月30日，已补充26,257.37万元[143] - 尚未使用的募集资金余额9.51万元（含净额646.16万元），承诺按计划投入募集资金项目[143] 子公司经营情况 - 浙江南都鸿芯动力科技有限公司注册资本1亿元，营收447,428,030.08元，净利润 - 21,759,572.60元[148] - 安徽南都华铂新材料科技有限公司注册资本1亿元，营收1,652,205,852.83元，净利润41,413,357.83元[148] - 浙江南都能源科技有限公司注册资本1亿元，营收2,199,966,474.06元，净利润95,089,308.69元[148] 公司激励计划情况 - 2023年2月6日，公司2023年第二次临时股东大会通过股票期权激励计划相关议案[159] - 2023年3月29日，2023年股票期权激励计划授予登记完成[160] - 2023年1月13日至23日公司对股权激励计划激励对象进行公示，30日披露核查意见及公示情况说明[188] - 2023年2月6日公司董事会和监事会审议通过向激励对象授予股票期权的议案[189] 公司环保相关情况 - 公司及重点排污子公司严格遵守多项环保相关国家及行业标准[163] - 南都电源及子公司完成新版排污许可证申报取证，证后管理落实到位[164] - 安徽华铂再生资源科技有限公司废气排放中，二氧化硫排放浓度6mg/m³，排放量1.62t，年允许排放量26.0709t/a；氮氧化物排放浓度17mg/m³，排放量4.37t，年允许排放量27.3867t/a等[165] - 武汉南都新能源科技有限公司废水排放中，COD排放浓度18.165mg/L，排放量1.359t，年允许排放量28.34t/a；总铅排放浓度0.08mg/L，排放量5.349kg，年允许排放量80kg/a [165] - 四川南都国舰新能源股份有限公司废水排放中，COD排放浓度31.677mg/L，排放量0.60t，年允许排放量66t/a；总铅排放浓度0.087mg/L，排放量1.65kg，年允许排放量176kg/a [165] - 杭州南都动力科技有限公司废水排放中，COD排放浓度11.89mg/L，排放量0.54386t，年允许排放量3.94t/a；氨氮年允许排放量0.86t/a [165] - 界首工厂锂回收项目投资50718525.52元，总预算548686826.33元，资金来源为自有资金和金融贷款，占比99% [166] - 南都电源及子公司是重点排污单位，严格按法规要求落实环保措施[192] - 浙江南都鸿芯动力科技有限公司废水纳管排放，COD为11.89mg/L、氨氮为0.17mg/L，对应排放量分别为0.03471t和0.00050t，年允许排放量分别为0.838t和0.06t[195] - 公司固体废物规范处置率达100%[195] - 报告期内公司因环境问题未受到行政处罚[196] 公司业务战略及风险应对 - 公司将围绕既定战略应对不稳定经济形势，防范业务风险，应对市场竞争和技术迭代风险[178][181] 公司股权及子公司变动情况 - 报告期内公司成为峡创南都新能投资（天津）合伙企业（有限合伙）控股股东，设立扬州南都能源科技有限公司，注销南都卢森堡有限责任公司，对整体生产经营和业绩无重大影响[176] 原材料价格波动情况 - 锂电正极材料碳酸锂价格2020年以来涨至60万/吨，2022年底后跌至20万/吨以下，铅电类产品原材料价格也有高波动性[180] 公司主营产品情况 - 公司主营锂离子、铅、燃料电池及锂、铅资源再生产品，服务于储能领域，再生资源产品提供给电池生产企业[66] - 公司主营产品包括绿色出行、智慧储能和绿色回收[197] 公司股东权益保障情况 - 2023年上半年公司依法召开股东大会，扩大中小股东参与比例保障其权益[199] 其他营业外收支及影响额 - 除各项之外的其他营业外收入和支出为427,139.85元[25] - 所得税影响额为1,646,271.12元[25] - 少数股东权益影响额（税后）为555,229.15元[25] - 合计金额为21,426,467.52元[25] 公司折旧政策情况 - 房屋及建筑物折旧年限10 - 20年，残值率5%，年折旧率9.50% - 4.75%；专用设备折旧年限3 - 12年，残值率5%，年折旧率31.67% - 7.92%等[124] 公司项目中标情况 - 2023年以来公司累计中标及签署储能项目合计超6GWh[122] 公司资源回收情况 - 华铂科技废旧电池回收金属、塑料回收率可达99%以上[95] - 公司锂回收率达92%以上，磷酸铁资源化技术和石墨再生技术分别进入中试和批试阶段[102] 公司奖补政策情况 - 2023年公司执行的《扶持办法》使奖补兑现政策具持续性，地方扶持资金作为经常性损益[63]

证券代码:300068 证券简称:南都电源 浙江南都电源动力股份有限公司 2023 年 5 月 12 日投资者关系活动记录表 编号： 2023-005 投资者关系活 动类别 □特定对象调研 □分析师会议 □媒体采访 □√ 业绩说明会 □新闻发布会 □路演活动 □现场参观 □一对一沟通 □其他（电话会议） 参与单位名称 及人员姓名 参与2023年浙江辖区上市公司投资者网上集体接待日主题活动的投资 者 时间 2023 年 5 月 12 日 地点 "全景路演"网站（http://rs. p5w.net） （本次业绩说明会采用网络远程方式举行） 上市公司接待 人员 董事长、总经理：朱保义先生； 独立董事：吴晖先生； 副总经理兼财务总监：高秀炳先生； 董事会秘书：曲艺女士。 投资者关系动 主要内容介绍 1、公司大储的竞争优势在哪里？ 南都电源是全球最早参与储能项目的企业之一，国内最早的东福 山岛项目、德国电力的调频项目等都是南都负责建设的。运行效率、经 验积累、技术积累、市场积累等使得公司在整个市场，从电芯产品到系 统集成都具有优势。 从客户和品牌上看，公司从成立之初就做工业储能业务，坚持全 球化和技术创新并举的发展理 ...

公告基本信息 - 证券代码为 300068，证券简称为南都电源，公告编号为 2023 - 061 [1] - 公告主体为浙江南都电源动力股份有限公司董事会，发布时间为 2023 年 5 月 8 日 [1][2] 年报披露情况 - 公司 2022 年年度报告于 2023 年 4 月 22 日在中国证监会指定的创业板信息披露网站上披露 [1] 业绩说明会安排 - 时间为 2023 年 5 月 12 日 15:00 至 17:00 [1] - 形式为参加浙江辖区上市公司投资者网上集体接待日活动暨举行 2022 年度网上业绩说明会 [1] - 参与方式为投资者可登录“全景路演”网站（https://rs.p5w.net/）参与 [1] - 出席人员有公司董事长、总经理朱保义先生，独立董事吴晖先生，公司副总经理兼财务总监高秀炳先生，公司董事会秘书曲艺女士 [1] 问题征集安排 - 征集时间截至 2023 年 5 月 11 日 17:00 [1] - 征集方式为投资者可访问 http://ir.p5w.net/zj/ 或扫描二维码进入问题征集专题页面 [1] - 公司将在业绩说明会上对投资者普遍关注的问题进行回答 [1]

公司经营情况 - 2022年确立“聚焦储能、锂电主业，实现储能产业一体化”战略，完成民用铅酸电池业务剥离，形成储能产业一体化优势，营业收入约117.5亿，与2021年基本持平，锂电及锂电回收产品占比从2021年的15%提高到2022年的近30%，新型电力储能业务发货超1GWh，实现翻倍增长，整体盈利水平大幅提升，新型电力储能产品毛利率达17.72%，工业储能产品达17.31%，锂电产品毛利率为18.43%，铅电产品毛利率为16.19%，经营性现金流净额增长42.89%，全年利润扭亏为盈约3.31亿元 [4] - 2023年一季度营业收入约42亿，同比增长44.83%，主要来自新型电力储能业务扩张，归属于母公司所有者的净利润为10,113.74万元，剔除去年同期剥离民用铅酸板块子公司股权的投资收益影响，净利润同比大幅上升，主要因新型电力储能及工业储能收入增长，产业一体化优势体现，产品毛利率提升 [5] 订单与产能情况 - 大储订单储备充足，新型电力储能业务今年已累计中标及签约2.2GWh，另有较多项目在跟进 [5] - 现有锂电电芯产能7GWh，预计6月达10GWh，安徽界首锂电工厂4GWh储能电芯产能在建，计划年底前完成建设；储能系统集成产能目前7GWh，预计6月底达10GWh，另有10GWh计划于四季度开始建设 [5] - 储能业务电芯以自产为主，工业储能业务若有电芯缺口，会采取OEM或外购方式补充；铅电产能为5GWh，未来无新增扩产计划，产品主要应用于工业储能领域 [5][6] 市场与竞争格局 - 2022年全球及国内大储出货量预计在2021年基础上翻倍，预计到2025年保持高增长，年均增长率超80%，2025年全球大储新增总量超250GWh，国内超80GWh，国内市场占比达35% [7] - 海外市场门槛高，竞争对手有比亚迪、阳光电源等，海外市场更成熟，毛利率更高，国内市场刚起步，未来重点将转向用户侧和独立共享储能，国内电力市场交易机制将逐步成熟 [7] - 南都电源是全球最早参与储能项目的企业之一，在市场、客户和品牌、技术等方面具有优势，在全球建立10余个分支机构，业务覆盖150多个国家和地区，在多个国家通过安全认证与项目验证，参与起草国内外储能行业技术标准，具备全面技术能力 [8] 其他情况 - 锂电原材料碳酸锂价格下降，大储订单一季度开标进度减慢，预计二季度有大量储能招标信息，价格下跌刺激工商业用户侧储能需求，锂电回收业务采购价格与碳酸锂价格有联动机制，对回收业务影响不大 [6] - 锂电回收具备7万吨处理能力，锂回收提取率超90% [6] - 为应对海外地缘政治风险，公司提前布局，筹划在海外增设集成产线 [8] - 未来业绩增长主要来自新型电力储能业务，锂电业务占比将持续大幅提升，回收端产能也会增加 [9] - 未来技术研发倾向于储能板块，包括电芯、原材料升级改进，技术降本，增加循环次数，提升储能系统集成能力，提高产品标准化程度，缩短交付周期，提高回收产品附加值及综合回收率，储备下一代电化学储能技术 [9]

公司经营情况 - 2022 年确立“聚焦储能、锂电主业，实现储能产业一体化”战略，完成民用铅酸电池业务剥离，建成锂电电芯、储能系统集成及锂电池回收业务，实现约 117.5 亿销售规模，与 2021 年基本持平 [4] - 2022 年锂电及锂电回收产品占比从 2021 年的 15% 提高到近 30%，新型电力储能业务发货超 1GWh 实现翻倍增长 [4] - 2022 年公司整体盈利水平大幅提升，新型电力储能产品毛利率达 17.72%，工业储能产品达 17.31%，锂电产品毛利率为 18.43%，铅电产品毛利率为 16.19% [4] - 2022 年经营性现金流持续好转，经营活动产生的现金流量净额较去年同期增长 42.89%，全年利润扭亏为盈约 3.31 亿元 [4] - 2023 年一季度实现营业收入约 42 亿，同比增长 44.83%，主要来自新型电力储能业务扩张 [5] - 2023 年一季度归属于母公司所有者的净利润为 10,113.74 万元，剔除去年同期剥离民用铅酸板块子公司股权的投资收益影响，净利润同比大幅上升 [5] 订单情况 - 大储订单储备充足，新型电力储能业务今年已累计中标及签约 2GWh，另有较多项目在跟进 [5] 未来业绩增长来源 - 未来几年业务增长主要来自新型电力储能业务，锂电业务占比将持续大幅提升 [5] - 为支撑产品端业务扩展，回收端产能会增加，业绩同步提升 [5] 市场和竞争格局 - 2022 年全球及国内大储出货量预计在 2021 年基础上翻倍，预计到 2025 年年均增长率在 80% 以上 [5] - 到 2025 年，预计全球大储新增总量超过 250GWh，国内大储新增总量超过 80GWh，国内市场占比提升至 35% [5] - 海外大储市场竞争对手有比亚迪、阳光电源、Fluence、特斯拉等，海外市场门槛高，发展更成熟，毛利率更高 [5][6] - 国内自 2020 年提出双碳目标后，储能市场从发电侧逐步转向用户侧和独立共享储能，预计 2023 年后进入市场化发展阶段 [6] - 南都电源是全球最早参与储能项目的企业之一，在运行效率、经验、技术、市场等方面具有优势 [6] - 南都电源是全球知名工业储能品牌，在全球建立 10 余个分支机构，业务渠道遍布 150 多个国家和地区，具备完善销售及本地化服务能力 [6] - 南都电源在北美、欧洲、韩国、日本多个国家通过安全认证与项目验证，客户粘性高，主要客户包括法电、意电、美国能源公司等 [7] - 南都电源自 2010 年开始做大型储能电站，承担 50 余个储能示范项目，参与起草国内外储能行业技术标准，具备全面技术能力 [7] 产能情况及未来安排 - 目前锂电电芯产能 7GWh，预计今年 6 月达 10GWh；储能系统集成产能目前 7GWh，预计今年 6 月底达 10GWh [7] - 后续产能扩产根据需求及订单节奏布局，已公告扬州项目 10GWh 储能系统集成新增产能 [7] - 考虑先建新型电力储能集成产能，提升产线柔性生产能力，抓住材料端布局锂电原材料回收处理产能建设 [7] - 同步研发更大容量大储电芯，研判能否有更柔性产线，进一步提升电芯产能 [7] 碳酸锂价格影响 - 大储订单一季度开标进度减慢受碳酸锂价格快速下跌影响，目前价格稳定，预计二季度有大量储能招标信息，全年储能订单总量不变 [7] - 锂电回收业务采购价格与碳酸锂价格有联动机制，对整体回收业务影响不大 [8] - 公司产业一体化打通，能减少原材料价格波动影响，保证原材料价格稳定性 [8] 海外地缘政治风险应对 - 目前对公司影响不大，公司结合全球化布局的营销及售后服务网络，提前筹划在海外增设集成产线 [8] 未来技术研发规划 - 倾向储能板块，包括电芯、原材料升级改进，技术降本，增加循环次数等 [8] - 电芯技术领域，铁锂产品在高稳定正负极材料、长循环电解液和补锂技术上持续进步 [8] - 提升储能系统集成能力，实现动态降耗、LCOS 综合降低，提高产品标准化程度、缩短交付周期 [8] - 提高回收产品附加值及综合回收率，积极储备下一代电化学储能技术，研发燃料电池、钠离子电池 [8]

公司基本信息变更 - 公司注册地址于2023年2月23日变更为浙江省杭州市临安区青山湖街道景观大道72号[17] 社会责任活动 - 安徽南都开展金秋助学活动，为31名贫困员工子女颁发总计31000元助学金[4] 业务覆盖与市场地位 - 公司通信后备电源业务覆盖全球150多个国家和地区，位列中国储能技术提供商2022年度全球市场基站/数据中心电池出货量排行榜第二[28] - 公司业务覆盖全球150余个国家和地区，形成储能全产业生态体系[42][45] - 公司业务覆盖全球150多个国家和地区，在海外各大洲完成市场和营销网络布局，在欧洲、北美、韩国成立储能服务中心和子公司[83] - 公司先后承担国内外50余个储能示范项目，2021年起中标多个单体百兆瓦时项目，全球储能装机规模近5GWh，位列中国储能系统集成商2022年度全球市场储能系统出货量排行榜第六、中国储能技术提供商2022年度全球市场储能电池出货量排行榜第九[64] - 公司位列中国储能系统集成商2022年度全球市场储能系统出货量排行榜第六、中国储能技术提供商2022年度全球市场储能电池出货量排行榜第九[147] 产能情况 - 公司目前具备7万吨锂电回收产能，另有15万吨准备投建，锂回收率可达90%[29] - 公司现有锂电电芯产能7GWh、储能系统集成产能7GWh，预计今年6月均达10GWh[33] - 公司子公司华铂新材料废旧锂离子电池回收项目已达产，年处理能力达7万吨，计划2023年6月分两期投资建设年处理15万吨锂离子电池绿色回收综合利用项目[121][125] - 公司现有储能锂电电芯产能7GWh、系统集成产能7GWh，另有3GWh储能锂电电芯项目、3GWh系统集成项目在建，预计2023年6月完成建设，2023年四季度将在扬州新建年产10GWh智慧储能系统建设项目[153] - 锂离子电池产能4.5GWh，产能利用率81.11%，产量3.65GWh[180] 市场中标项目 - 海外市场中标美国129MWh新能源配套储能项目、129MWh光伏配储项目、意大利300MWh电网储能项目、16MWh日本LS电网侧储能项目；国内市场中标华能新疆125MWh储能系统项目等[33] - 公司海外5C高压高功率锂电产品打入美国高端数据中心市场，中标多个海外项目[121] - 公司中标铁塔集团多个招标项目，深化与铁塔集团战略合作关系[150] 各季度财务数据 - 第一季度营业收入28.98亿元，归属于上市公司股东的净利润4.79亿元，扣除非经常性损益的净利润0.12亿元[35] - 第二季度营业收入27.37亿元，归属于上市公司股东的净利润0.51亿元，扣除非经常性损益的净利润0.29亿元[35] - 第三季度营业收入28.52亿元，归属于上市公司股东的净利润0.79亿元，扣除非经常性损益的净利润 - 0.29亿元[35] - 第四季度营业收入32.62亿元，归属于上市公司股东的净利润 - 2.77亿元，扣除非经常性损益的净利润0.02亿元[35] - 经营活动产生的现金流量净额分别为1.80亿元、2.24亿元、2.57亿元、 - 2.01亿元[36] 年度财务关键指标变化 - 2022年非流动资产处置损益为1.13亿元，2021年为 - 1.64亿元，2020年为1.02亿元[37] - 2022年计入当期损益的政府补助为1.92亿元，2021年为4081.42万元，2020年为1.97亿元[37] - 2022年公司营业收入为117.49亿元，较2021年减少0.84%，2020年为102.60亿元[53] - 2022年归属于上市公司股东的净利润为3.31亿元，较2021年增长124.18%，2020年为 - 2.81亿元[53] - 2022年经营活动产生的现金流量净额为4.60亿元，较2021年增长42.89%，2020年为3.81亿元[53] - 2022年末资产总额为160.12亿元，较2021年末增长15.76%，2020年末为142.83亿元[53] - 2022年末归属于上市公司股东的净资产为51.51亿元，较2021年末增长10.90%，2020年末为59.99亿元[53] - 报告期内公司实现归属于上市公司股东的净利润3.31亿元，同比增长124.18%[106] - 2022年公司实现营业收入1,174,860.00万元，同比下降0.84%；归属于上市公司股东的净利润33,134.13万元，同比增长124.18%[144] - 2022年公司营业收入合计117.49亿元，同比减少0.84%[177] - 2022年销售费用2.85亿元，同比减少44.95%，因剥离民用铅酸业务[192] - 2022年管理费用3.36亿元，同比增加27.75%，因职工薪酬等增加[192] - 2022年财务费用1.95亿元，同比减少29.10%，因融资成本下降等[192] - 2022年研发费用3.25亿元，同比减少25.63%，因剥离民用铅酸业务[192] - 2022年经营活动现金流量净额4.60亿元，同比增加42.89%，因剥离业务及加强管理[194][196] - 2022年投资活动现金流入小计6.49亿元，同比增加521.48%，因收回资助及处置资产[194][196] - 投资收益5.23亿元，占利润总额比例210.28%，处置股权形成[197] - 2022年末存货占总资产比例32.86%，较年初增加9.87%，因业务规模增加[199] - 2022年末短期借款占总资产比例20.36%，较年初减少6.00%，因经营现金流改善[199] - 2022年末合同负债占总资产比例4.83%，较年初增加1.75%，因预收款项[199] 业务结构与盈利模式 - 公司为客户提供设计、开发、生产、集成、服务的整体解决方案获取盈利[46] - 公司主营锂离子电池及系统、铅蓄电池及系统、燃料电池及锂、铅资源再生产品的研发、制造、销售及服务[74] 业务战略与发展 - 公司进一步拉通销售、生产、供应链等环节，推出两期股权激励方案[48] - 公司与浙江大学、西安交通大学、中南大学等合作开展研发项目，参股中科院下属新源动力公司布局燃料电池行业[81] - 公司下游储能应用场景包括新型电力储能、通信及数据中心用工业储能、民用储能等领域，将形成多方资源共享协同机制[82] - 报告期内公司完成储能产业一体化布局，首期废旧锂离子电池回收项目达产[106][114] - 公司新型电力储能业务在手订单饱满，锂电规模化项目落地[116] - 公司完成280Ah单体大容量铁锂电芯和新一代液冷储能系统开发，2023年4月发布305Ah储能专用电池及Center L Plus液冷储能系统[117] - 公司完成民用铅酸电池业务剥离，处置早期投资的铅碳储能电站、淘汰部分老旧设备[146] - 锂电及锂电回收产品占比大幅提升，占比超30%[144] - 公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本[164] - 公司剥离民用铅酸电池业务，锂电回收一期项目投产，产品和业务结构发生较大变化[180] 行业市场趋势 - 2022年国内新型储能功率规模首破7GW、能量规模首破15GWh，功率规模同比增长200%，能量规模同比增长280%，锂离子电池占比超95%，中国、欧洲和美国合计占全球市场的86%[61] - 预计2027年新型储能累计规模保守/理想场景下将达97.0GW/138.4GW，2023 - 2027年复合年均增长率为49.3%/60.3%[63] - 2022年全国在用数据中心机架总规模超650万标准机架，近5年算力总规模年均增速超25%[95] - 预计至2025年我国再生精铅将达290万吨，市场总容量约400亿元[99] 产品认证与品牌 - 公司产品及系统累计获得140余项全球储能领先标准安全认证[64] - 公司主持及参编50余项国家、行业、团体标准，累计通过140余项全球储能领先标准安全认证认可[108] - 公司品牌“Narada南都”为中国驰名商标、浙江省著名商标及浙江省出口名牌[110] - 公司储能产品及系统累计获得140余项UL、IEC、GB、KC等全球储能领先标准安全认证认可[148] - 在挪威船级社DNV 2022年电池性能测试中，公司储能磷酸铁锂电池综合性能位列全球第二[117] 各业务线收入情况 - 电力储能收入577,799,612.22元，同比增长13.64%；工业储能收入7,493,839,709.98元，同比增长4.08%；资源再生收入3,775,930,961.45元，同比增长3.11%[160] - 电力储能收入8.95亿元，同比增长54.94%；工业储能收入39.65亿元，同比减少47.09%；资源再生收入68.88亿元，同比增长82.43%[177] - 锂离子电池产品收入26.01亿元，同比增长34.55%；铅蓄电池产品收入22.59亿元，同比减少63.20%；再生铅产品收入59.44亿元，同比增长59.70%；锂电池材料收入9.45亿元，同比增长1643.45%[177] - 国内电池产品收入34.87亿元，同比减少50.46%；国内再生资源产品收入68.88亿元，同比增长82.43%；国外电池产品收入13.74亿元，同比增长32.81%[177][178] - 直销收入117.49亿元，同比增长14.37%；经销收入同比减少100%[178] 各业务线产品产销量及库存情况 - 锂离子电池产品生产量3.65GWh，同比增长59.39%；销售量3.12GWh，同比下降75.90%；库存量1.47GWh，同比增长119.40%[162] - 铅蓄电池产品生产量3.23GWh，同比下降72.97%；销售量42.27万吨，同比增长8.41%；库存量0.85GWh，同比增长14.86%[162] - 再生铅生产量42.39万吨，同比增长9.42%；库存量0.21万吨，同比增长133.33%[162] - 本期锂离子电池产品期末销售量、生产量、库存量均大幅增长，铅蓄电池产品销售量、生产量比上年减少较大[183] 产品材料成本与采购情况 - 铅蓄电池产品材料成本14.85亿元，同比减少6.28%；锂电池产品材料成本18.96亿元，同比增长11.18%；再生铅产品材料成本57.33亿元，同比增长0.01%；锂电池材料材料成本4.54亿元，同比增长9.39%[184] - 前五名供应商合计采购金额45.16亿元，占年度采购总额比例38.04%，其中关联方采购额占年度采购总额比例1.57%[190] 公司股份承诺 - 公司董事、监事和高级管理人员等作出股份锁定承诺，截至2022年12月31日，所有承诺人均遵守承诺[21] 公司资产处置与减值情况 - 公司剥离民用铅酸业务，转让原控股子公司南都华宇51%股权和长兴南都51%股权，产生股权转让收益约5.12亿元[79] - 公司资产处置累计产生损失约4.43亿元，子公司安徽华铂再生资源科技有限公司计提商誉减值约0.44亿元，实施新一期股权激励产生费用约0.44亿元[79] 新技术研发情况 - 2023年4月发布的全新305Ah储能专用电池拥有20年超长寿命，体积能量密度超380Wh/L，循环寿命达12000次，能量效率超95%[154] - 高比能高安全固态电池技术能量密度达350Wh/kg，处于中试阶段；低成本钠离子电池技术能量密度135 - 145Wh/kg，循环寿命2000次，支持3C快速充放[155] 海外业务收入占比 - 报告期内，锂离子电池产业链相关业务海外销售收入占同期营业收入30%以上[159] 资源回收情况 - 华铂科技废旧电池金属、塑料回收率可达99%以上[100] - 公司锂电回收核心技术回收率达90%[174]

营业收入相关 - 报告期内营业收入419,673.65万元，比上年同期增加44.83%，因新型电力储能业务扩张和锂回收业务板块收入增加[4][27] - 公司本期营业总收入为41.97亿元，上期为28.98亿元，同比增长44.82%[54] 净利润相关 - 报告期内归属于母公司所有者的净利润为10,113.74万元，比上年同期减少78.88%，受本期业务增长和上年出售股权产生投资收益影响[4][31] - 本期净利润为1.05亿元，上期为4.65亿元，同比下降77.43%[61] - 本期归属于母公司所有者的净利润为1.01亿元，上期为4.79亿元，同比下降78.95%[61] 营业成本相关 - 报告期内营业成本388,861.27万元，比上年同期增加47.23%，因营业收入增加[9] - 本期营业总成本为42.46亿元，上期为29.22亿元，同比增长45.31%[54] 货币资金相关 - 报告期末货币资金余额为212,865.40万元，比上年年末增加63.93%，因增加全额保证金开具银行承兑汇票支付比例和固定资产贷款增加[24] - 2023年3月31日货币资金期末余额为21.29亿元，年初余额为12.98亿元[36] 应收票据相关 - 报告期末应收票据余额为144.63万元，比上年年末减少44.95%，因期末未到期商业承兑汇票减少[24] 其他流动资产相关 - 报告期末其他流动资产余额为23,256.62万元，比上年年末增加49.00%，因抵扣进项税及预缴税金增加[24] 长期股权投资相关 - 报告期末长期股权投资余额为22,664.94万元，比上年年末减少31.33%，因收到投资公司分红款冲减长期股权投资[25] 应付票据相关 - 报告期末应付票据余额为221,086.05万元，比上年末增加88.76%，因采用开立银行承兑汇票方式支付货款增加[8] 其他收益相关 - 报告期内其他收益为13,062.98万元，比上年同期增加201.13%，因华铂收入增长，收到即征即退增值税增加[30] 投资收益相关 - 报告期内投资收益为 - 220.03万元，比上年同期减少100.52%，因上年同期处置子公司股权产生投资收益[28] 现金流量净额相关 - 报告期内经营活动产生的现金流量净额为7145.41万元，比上年同期减少60.34%[37] - 报告期内投资活动产生的现金流量净额为 - 757.72万元，比上年同期增加97.68%[37] - 报告期内筹资活动产生的现金流量净额为1.15亿元，比上年同期增加98.72%[37] - 经营活动产生的现金流量净额为7145.410606万美元，上期为1.8018034151亿美元[47] - 投资活动产生的现金流量净额为 - 757.719052万美元，上期为 - 3.2634780166亿美元[47] - 筹资活动产生的现金流量净额为1.1535110444亿美元，上期为5804.775933万美元[47] - 现金及现金等价物净增加额为1.8225266244亿美元，上期为 - 8815.445883万美元[47] 股东持股相关 - 杭州南都电源有限公司持股比例8.76%，持股数量7576.63万股，质押数量5810万股[38] - 朱保义持股比例6.09%，持股数量5265.83万股，质押数量1494万股，期末限售股数3949.37万股[38][41] - 宁波宁聚资产管理中心（有限合伙）－宁聚映山红1号私募证券投资基金持股比例5.00%，持股数量4325万股[38] - 易方达基金－中国人寿保险股份有限公司－分红险－易方达国寿股份成长股票型组合单一资产管理计划（可供出售）持股比例2.52%，持股数量2181.67万股[38] - 基本养老保险基金一二零五组合持股比例2.10%，持股数量1816.16万股[38] - 中国工商银行股份有限公司 - 易方达新经济灵活配置混合型证券投资基金持股比例2.03%，持股数量1755.30万股[38] 综合收益与每股收益相关 - 综合收益总额为1.1306881711亿美元，上期为4.6495333776亿美元[45] - 基本每股收益为0.12美元，上期为0.56美元[45] 经营活动现金流出相关 - 经营活动现金流出小计为42.1599466322亿美元，上期为31.9831538248亿美元[47] 资产相关 - 流动资产合计为108.2394252166亿美元，上期为96.4926272961亿美元[53] - 非流动资产合计为62.2604090789亿美元，上期为63.627398944亿美元[53] - 资产总计为170.4998342955亿美元，上期为160.1200262401亿美元[53] 经营活动现金流入相关 - 本期经营活动现金流入小计为42.87亿元，上期为33.78亿元，同比增长26.91%[56] - 本期销售商品、提供劳务收到的现金为40.41亿元，上期为33.07亿元，同比增长22.19%[56] - 本期收到的税费返还为1.32亿元，上期为0.22亿元，同比增长505.32%[56] 负债与所有者权益相关 - 本期非流动负债合计为27.08亿元，上期为23.32亿元，同比增长16.11%[54] - 本期负债合计为118.63亿元，上期为109.72亿元，同比增长8.12%[54] - 本期所有者权益合计为51.87亿元，上期为50.40亿元，同比增长2.91%[54]