期权授予与注销 - 2022年1月19日向127名激励对象授予1500万份期权[7] - 2023年注销第一个行权期未达条件期权481.57万份[7] - 2024年注销第二个行权期未达条件期权441.31万份[8] - 因5名激励对象离职注销8.47万份期权[11] - 本次拟注销期权占授予总量29.42%，涉及115人[12] 业绩考核与结果 - 第二个行权期公司层面业绩考核目标：2022 - 2023年净利润累计达4.2亿触发行权，目标值6亿[9] - 2022 - 2023年两年归属于上市公司股东净利润累计 - 3.4700191444亿元[10] - 110名在职激励对象432.84万份期权不得行权[12] 其他情况 - 本次注销后激励对象持有剩余未行权期权577.12万份[12] - 本次注销不影响公司股本结构、经营状况和激励计划实施[14] - 独立董事、监事会同意注销，律师认为需履行手续[15][16][17]

股东大会信息 - 公司2024年第一次临时股东大会于9月13日召开[1] - 现场会议15:30开始，网络投票9:15 - 15:00[1] - 会议股权登记日为9月4日[2] 提案审议 - 《关于调整2024年度对外担保额度预计的议案》需三分之二以上表决权通过[4] 登记信息 - 登记时间为9月5日9:30 - 11:30、14:00 - 17:00[7] - 登记地点为西安市高新区西部大道158号公司证券部[7] 投票信息 - 普通股投票代码为“350397”，简称为“天和投票”[13] - 深交所交易系统投票时间为9月13日9:15 - 9:25、9:30 - 11:30、13:00 - 15:00[16] - 深交所互联网投票系统投票时间为9月13日9:15 - 15:00[18] 授权委托 - 授权委托有效期自签署至本次股东大会结束[24]

财务表现 - 公司2024年上半年营业收入为206,602,870.46元，同比增长5.83%[11] - 归属于上市公司股东的净利润为-27,638,588.01元，亏损同比减少42.13%[11] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为-30,008,948.46元，亏损同比减少43.30%[11] - 经营活动产生的现金流量净额为-60,768,563.04元，同比改善2.23%[11] - 基本每股收益为-0.05元，同比改善44.44%[11] - 稀释每股收益为-0.05元，同比改善44.44%[11] - 加权平均净资产收益率为-1.70%，同比改善0.94%[11] - 总资产为2,469,169,053.75元，同比减少3.03%[11] - 归属于上市公司股东的净资产为1,614,043,382.32元，同比减少1.53%[11] - 公司营业收入为206,602,870.46元，同比增长5.83%[82] - 公司营业成本为143,238,524.34元，同比下降2.43%[82] - 公司研发投入为55,139,827.86元，同比下降12.84%[82] - 公司军工装备制造业营业收入为66,444,559.31元，同比增长244.51%，毛利率为50.79%[83] - 公司电子材料与元器件制造业营业收入为117,992,670.57元，同比下降21.82%，毛利率为19.09%[83] - 公司投资活动产生的现金流量净额为-49,269,488.77元，同比增加62.71%，主要原因是按照工程进度支付园区建设款项减少[82] - 公司筹资活动产生的现金流量净额为-9,587,940.29元，同比下降107.45%，主要原因是新增固定资产银行借款减少[82] - 公司现金及现金等价物净增加额为-119,190,388.62元，同比下降81.07%[82] - 公司信用减值损失为-978,616.09元，同比下降90.29%，主要原因是计提应收款项坏账准备减少[82] - 公司所得税费用为300,452.75元，同比增长131.68%，主要原因是本期利润增加[82] - 投资收益为767,806.47元，占利润总额比例为-2.26%，主要系理财及其他非流动金融资产产生的投资收益[84] - 资产减值为65,609.54元，占利润总额比例为-0.19%，主要系计提的存货跌价准备及合同资产减值准备[84] - 营业外收入为137,092.03元，占利润总额比例为-0.40%，主要系收到与日常经营活动无直接关系的款项所致[84] - 营业外支出为291,846.93元，占利润总额比例为-0.86%，主要系支付与日常经营活动无直接关系的款项所致[84] - 其他收益为4,262,932.03元，占利润总额比例为-12.55%，主要系与公司经营相关的政府补贴收入[84] - 信用减值损失为-978,616.09元，占利润总额比例为2.88%，主要系因计提应收款项坏账准备所致[84] - 货币资金为188,919,026.72元，占总资产比例为7.65%，较上年末减少4.85%，主要系支付合同交付所需材料采购款及按工程进度支付产业园工程款所致[86] - 在建工程为806,620,391.09元，占总资产比例为32.67%，较上年末增加2.70%，主要系5G通讯产业园及无线通讯专用微波旋磁铁氧体及介质陶瓷材料项目建设支出增加所致[86] - 短期借款为70,152,039.72元，占总资产比例为2.84%，较上年末增加1.23%，主要系新增银行短期借款所致[86] - 长期借款为186,176,360.78元，占总资产比例为7.54%，较上年末减少2.06%，主要系按期偿还到期借款所致[86] - 公司募集资金总额为57,336.37万元，报告期投入募集资金总额为5,654.21万元，已累计投入募集资金总额为44,785.70万元[91] - 募集资金余额为129,462,590.48元，其中协定存款9,450.76万元，其余为活期存款[91] - 5G环形器扩产项目累计投入13,246.74万元，进度为58.70%，预计2025年6月30日达到预定可使用状态[93] - 旋磁铁氧体生产及研发中心建设项目累计投入6,358.11万元，进度为66.08%，预计2025年6月30日达到预定可使用状态[93] - 补充流动资金项目累计投入25,180.85万元，进度为100.13%[93] - 报告期内委托理财发生额为13,111.36万元，未到期余额为10,500.76万元，均为银行理财产品[98] - 公司募集资金未发生变更用途，累计变更用途的募集资金总额比例为0.00%[91] - 募集资金投资项目实施地点、实施方式及先期投入及置换情况均不适用[94] - 公司报告期不存在募集资金变更项目情况[96] - 公司报告期不存在委托贷款和衍生品投资情况[99][98] - 西安天伟电子系统工程有限公司2024年上半年实现营业收入71,477,682.03元，同比增长164.62%，净利润13,787,762.74元，较上年同期增加2,048.47万元[103] - 深圳市华扬通信技术有限公司2024年上半年实现营业收入104,012,368.89元，同比下降18.30%，净利润2,162,875.82元，较上年同期减少920.97万元[104] - 南京彼奥电子科技有限公司2024年上半年实现营业收入24,992,980.24元，同比下降14.97%，净利润2,018,461.67元，较上年同期减少100.34万元[104] - 公司应收账款账面余额为5.39亿元，账面价值为1.51亿元，占2023年经审计资产总额的5.93%[108] - 公司面临业绩波动的风险，军品收入在不同会计期间内具有一定的波动性[105] - 公司面临管理风险，资产规模、产销规模、人员规模快速增长，业务领域不断扩大[107] - 公司面临新技术研发的风险，重点研发产品均为高科技产品，技术难度大，产品开发周期长[109] - 公司面临市场环境与国内外政策的风险，宏观经济不确定性因素增多[110] - 公司面临行业竞争加剧的风险，主要产品毛利率呈下降趋势[112] - 公司通过转型升级已从单一军品业务发展成为融合军民品业务双引擎驱动的创新型科技企业[105] - 公司2023年年度股东大会的投资者参与比例为30.54%[117] - 公司计划半年度不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本[119] - 公司2021年股票期权激励计划激励对象人数由135名调整为127名，授予的股票期权总量1,500万份保持不变[120] - 公司完成了2021年股票期权激励计划股票期权的授予登记工作，向127名激励对象授予登记1,500万份期权[120] - 公司领导在多次调研活动中介绍了公司在军工装备、通信电子、新一代综合电子信息（天融工程）业务领域的产品、市场和业务发展情况[113][115][116] - 公司通过全景网"投资者关系互动平台"参加了2024年陕西辖区上市公司投资者集体接待日暨2023年度业绩说明会，与广大投资者进行了沟通交流[115] - 公司监事马鑫因个人原因于2024年5月28日离任，邢欣潼被选举为新任监事[118] - 公司未披露"质量回报双提升"行动方案公告[116] - 公司决定注销2021年股票期权激励计划第一个行权期未成就的股票期权4,364,700份，以及因离职不再具备激励资格的股票期权451,000份，合计注销4,815,700份股票期权[121] - 公司决定注销2021年股票期权激励计划第二个行权期未成就的股票期权4,328,400份，以及因离职不再具备激励资格的股票期权84,700份，合计注销4,413,100份股票期权[122] - 公司2021年员工持股计划持有股票总数为2,156,100股，占公司股本总额的0.42%[123] - 公司2021年员工持股计划通过二级市场集中竞价方式累计买入公司股票2,156,100股，占公司总股本的0.42%，成交总金额23,707,343元，成交均价10.995元/股[126] - 公司2021年员工持股计划预提专项奖励金558,845.36元，导致2024年半年度利润总额减少558,845.36元[126] - 公司董事、监事、高级管理人员报告期末持股数占公司股本总额的比例分别为：董事长贺增林0.07%，董事、副总经理张发群0.02%，董事、副总经理彭华0.01%，董事刘博0.00%，副总经理、董事会秘书陈桦0.01%，副总经理段永0.00%，财务总监李秀英0.00%，监事会主席宁宸0.00%[124] - 公司严格执行安全生产管理制度，未发生重大安全生产事故和环保问题[133] - 公司坚持合法经营、诚信纳税，积极履行依法纳税义务[134] - 公司通过发掘当地特色农产品，采购扶贫产品，助力巩固脱贫攻坚成果[134] - 公司布局的“天融工程”业务将数字化技术应用于乡村振兴[134] - 公司建立了完善的薪酬管理制度和富有竞争力的薪酬体系[131] - 公司通过多种主题活动激发员工爱党、爱国、爱企的热情[131] - 公司重视员工健康管理，设有篮球场、羽毛球场、健身房等娱乐区域[131] - 公司根据发展战略和岗位需求，制定有针对性的员工培训计划[131] - 公司与供应商坚持“自愿、平等、公平、诚实、守信”的交易原则[132] - 公司为客户提供高质量的产品与服务，提升客户满意度和忠诚度[132] - 华扬通信起诉北京裕源大通科技有限公司欠款纠纷，涉案金额为170.74万元，已胜诉并转入执行庭申请执行，2020年12月收到60万元货款，后续款项尚未收到[136] - 华扬通信起诉福建先创电子有限公司，涉案金额为117.08万元，已胜诉并申报债权，2021年2月收到货款48,300元，2022年2月收到货款49,900元[136] - 华扬通信起诉东莞市尚洋通信技术有限公司，涉案金额为458.03万元，已达成和解并执行财产保全，2021年4月收到货款137,800元，2023年12月收到拍卖款1,718,200元[136] - 华扬通信起诉东莞市易讯时代通信有限公司，涉案金额为78.81万元，2022年5月23日一审判决胜诉，2023年3月24日收款5,480.40元[136] - 溧阳二十八所系统装备有限公司诉天伟电子买卖合同纠纷，涉案金额为43.6万元，二审维持原判，天伟电子已支付货款436,000元[136] - 中国铁塔股份有限公司儋州市分公司诉天和防务服务合同纠纷，涉案金额为212.73万元，一审判决天和防务支付违约金96,200元及案件受理费1,122元[137] - 天和防务诉江苏广宇建设集团有限公司建设工程施工合同纠纷，涉案金额为147.67万元，一审判决江苏广宇支付工程款666,500元及逾期付款利息76,782元[137] - 全资子公司天伟电子报告期内取得租金收入合计349,055.32元[148] - 全资子公司南京彼奥报告期内取得设备租赁收入7,964.60元，厂房租赁收入58,285.71元[148] - 全资子公司华扬通信报告期内取得厂房和宿舍租赁收入合计1,550,490.23元[148] - 控股子公司成都通量报告期内取得设备租赁收入131,119.03元[148] - 公司报告期不存在为公司带来损益达到利润总额10%以上的租赁项目[148] - 公司向成都小企业融资担保有限责任公司提供500万元的连带责任担保，担保期限为三年[149] - 公司报告期末已审批的对外担保额度为1,500万元，实际对外担保余额为500万元[149] - 公司报告期不存在处罚及整改情况[139] - 公司报告期未发生资产或股权收购、出售的关联交易[141] - 公司报告期未发生共同对外投资的关联交易[142] - 公司为西安长城数字软件有限公司提供1,000万元的连带责任担保，担保期限为借款期限届满之日起三年[150] - 公司为西安天伟电子系统工程有限公司提供2,500万元的连带责任担保，实际担保金额为500万元，担保期限为每笔融资项下债务履行期限届满之日起三年[150] - 公司为西安天伟电子系统工程有限公司提供2,500万元的连带责任担保，实际担保金额为1,000万元，担保期限为每笔融资项下债务履行期限届满之日起三年[150] - 公司为西安天伟电子系统工程有限公司提供2,500万元的连带责任担保，实际担保金额为945万元，担保期限为每笔融资项下债务履行期限届满之日起三年[150] - 公司为西安天伟电子系统工程有限公司提供1,000万元的连带责任担保，担保期限为各期债务履行期届满之日起三年[150] - 公司为西安天和海防智能科技有限公司提供800万元的连带责任担保，担保期限为主债权清偿期届满之日起三年[151] - 公司为西安天和海防智能科技有限公司提供500万元的连带责任担保，担保期限为主合同履行期限届满之日起三年[151] - 公司为西安天和海防智能科技有限公司提供1,000万元的连带责任

担保额度调整 - 2024年4 - 5月审议通过对外担保额度预计6亿元[2] - 2024年8月拟调整为6.4亿元[3] - 为资产负债率超70%子公司担保不超7000万元[13] - 为资产负债率70%以下子公司担保不超5.2亿元[13] - 为第三方担保公司担保不超5000万元[13] 子公司担保情况 - 西安天伟电子资产负债率32.41%，担保余额3853.25万元，预计额度10500万元[5] - 深圳华扬通信资产负债率21.26%，担保余额6922万元，调整后额度增8000万[7] - 成都通量科技资产负债率169.54%，担保余额0，预计额度2000万元[8] 其他担保情况 - 合并报表内部分公司调整后额度有增减[7][8] - 第三方担保公司调整后额度增4000万元[7] 担保相关数据 - 公司及子公司累计审批担保总额15.28亿元，占净资产93.22%[16] - 实际贷款及担保余额4.921429亿元，占净资产30.03%[16] - 为合并报表外单位担保余额500万元，占净资产0.31%[16] 其他要点 - 调整担保额度有效期至2024年年度股东大会召开[4][14] - 无逾期和涉诉担保情形[17] - 独立董事同意调整担保额度事项[15]

证券代码：300397 证券简称：天和防务 公告编号：2024-031 西安天和防务技术股份有限公司 第五届董事会第八次会议决议公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏。 一、董事会会议召开情况 西安天和防务技术股份有限公司（以下简称"公司"）第五届董事会第八次 会议于2024年8月27日以现场与通讯相结合的方式召开，会议通知于2024年8月16 日通过现场、电话、电子邮件等方式发出。本次会议由董事长贺增林先生召集， 应出席董事7人，实际出席董事7人（其中以通讯表决方式出席会议的人数2人， 董事彭华先生、任军强先生以通讯表决方式出席了会议），符合召开董事会会议 的法定人数。公司部分高级管理人员、监事列席了本次会议。会议召开符合有关 法律、行政法规、部门规章、规范性文件和《公司章程》等相关规定。会议召开 合法、有效。 2.审议通过《关于<2024年半年度募集资金存放与使用情况的专项报告>的议 案》 1 具体内容详见公司同日在中国证监会指定的创业板信息披露网站上发布的 《2024年半年度募集资金存放与使用情况的专项报告》。 表决结果：7票同意；0票反对； ...

担保额度 - 2024年度公司对外担保总额预计6亿元[2] - 截至公告日累计审批对外担保总额14.88亿元，占2023年净资产90.78%[8] 担保情况 - 为天伟电子担保后余额4003.25万元[4] - 实际贷款和担保总余额4.991229亿元，占2023年净资产30.45%[8] - 为合并报表外单位担保总余额500万元，占2023年净资产0.31%[8] 担保方式 - 最高额保证合同为连带责任保证[5] - 最高额抵押合同抵押物为天伟电子四处房产[7]

项目进展 - 2022年3月29日审议通过子公司投资建设材料项目议案[4] - 子公司材料项目一期完成竣工验收[5] 项目意义 - 可搬迁原有设备产能，保证生产稳定[6] - 提升子公司生产能力和产品竞争力[7] - 发挥与公司战略协同作用，巩固行业地位[7]

证券代码：300397 证券简称：天和防务 公告编号：2024-028 二、股东股份累计质押的情况 西安天和防务技术股份有限公司 关于控股股东、实际控制人部分股份解除质押的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏。 西安天和防务技术股份有限公司（以下简称"公司"）于近日接到公司控股 股东、实际控制人贺增林先生的通知，获悉其将所持有的公司部分股份办理了解 除质押手续，现将具体内容公告如下： 注：表中合计数与各明细数直接相加之和若在尾数上存在差异，是由于四舍五入所造成。 1 股东 名称 是否为控股 股东或第一 大股东及其 一致行动人 本次解除质 押股份数量 （股） 占其所持 股份比例 （%） 占公司总 股本比例 （%） 质押 起始日期 质押 解除日期 质权人 贺增林 是 2,402,687 1.8486 0.4642 2024- 06-05 2024- 07-08 广东粤财产业投 资基金合伙企业 （有限合伙） 贺增林 是 40,747 0.0314 0.0079 2024- 06-05 2024- 07-08 广州创盈健科投 资合伙企业（有限 合伙） 贺 ...

投资评级和核心观点 1) 报告给予公司"增持"评级 2) 公司业绩有望迎来拐点: - 2024Q1公司归母净利润扭亏为盈 [2][3] - 随着公司军品业务的确认收入、5G射频业务的企稳以及新业务的逐渐放量,公司业绩有望迎来拐点 [2][3] 3) 公司三大业务板块发展情况: - 军工装备:低空近防业务积极开拓,数字海洋业务持续发展 [4][5][49][57] - 通信电子:5G射频业务稳健发展,高导热介质胶膜有望成为新的利润增长点 [6][59][61][62][63][64][82][91][94] - 新一代综合电子信息(天融工程):为公司空管业务发展提供支撑 [24][95][96][100][150] 行业及政策分析 1) 低空经济产业政策密集出台,商业进程加速 [104][105][106][112][114] 2) 低空经济市场规模庞大,发展潜力巨大 [127][128] 3) 公司布局的低空空管保障业务是低空经济发展的必行之路 [137][138][139][142][146] 公司竞争力 1) 公司在低空近防、数字海洋等领域积累了深厚的技术实力和科研实力 [138][139][140] 2) 公司已拥有满足低空空管保障的软硬件产品,部分产品已获得客户认可 [142][143][144][146] 3) 公司"天融工程"为空管业务发展提供大数据支撑 [147][148][150]

股份质押变动 - 控股股东贺增林解除质押1035.6万股，占其所持7.9679%，占总股本2.0006%[1] - 贺增林质押1035.6万股，占其所持7.9679%，占总股本2.0006%，用于个人资金需求[3] 股东持股及质押情况 - 截至披露日，贺增林持股12997.17万股，比例25.1087%，已质押9601.7121万股[4] - 截至披露日，刘丹英持股1574.73万股，比例3.0422%，已质押1574.72万股[4] 到期质押及融资余额 - 贺增林未来半年到期质押4914万股，对应融资余额1.5亿元[6] - 贺增林未来一年到期质押8021.1万股，对应融资余额2.25亿元[6] - 刘丹英未来半年和一年到期质押均为1574.72万股，对应融资余额4800万元[6] 其他情况 - 控股股东及一致行动人质押资金不用于公司生产经营[5] - 控股股东及一致行动人质押风险可控，不影响公司控制权[7]