股东大会信息 - 2024年年度股东大会于2025年5月16日13:30召开，网络投票9:15 - 15:00[2] - 股权登记日为2024年5月12日[4] - 会议地点为四川省大邑县晋原镇雪山大道三段二号圣索亚酒店3楼武当厅[8] - 登记时间为2025年5月14日9:00 - 11:30、14:00 - 16:30，地点在公司四楼董事会办公室[15] - 普通股投票代码为“350504”，简称为“天邑投票”[23] 议案审议 - 会议审议11项议案，含2024年度董事会、监事会工作报告等[9][10] - 审议提案11.00时关联股东回避表决，对中小投资者单独计票[11] 议案表决结果 - 同意2024年度董事会、监事会、财务决算报告等多项议案[1] - 同意续聘中汇会计师事务所为2025年度审计机构[1] - 同意募集资金投资项目结项并补充流动资金[2] - 同意2024 - 2025年度董事、监事薪酬方案[2] - 同意2025年度申请银行综合授信额度及担保[2]

公司业绩情况 - 2024 年度营业收入 176,731.38 万元，同比下降 30.81% [10] - 2024 年归属上市公司股东净利润 -26,425,411.15 元，同比下降 126.24%；归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 -27,849,165.52 元，同比下降 129.60% [2][11][16] - 2024 年度经营活动产生的现金流量金额为 4,983.47 万元 [2] 公司应对措施 - 持续加强与国内通信运营商合作，积极开拓海外市场，研发新产品、提高产品质量增加市场竞争力 [2] - 通过强化应收账款管理，优化库存结构，缩短交付周期降低资金占用等措施提升资金使用效率 [2][3] - 2025 年继续深化“大市场、大项目、大客户”战略布局，以项目管理为抓手，持续优化运营体系，巩固传统业务优势，积极培育新的增长点，围绕国内运营商市场与国际市场，推进产品升级和市场拓展 [8] - 2025 年继续加大研发投入，做好现有产品迭代，紧跟算力、卫星通信等行业发展趋势谋求创新发展 [8] 行业发展前景 - 万兆光网是下一代光网络的升级演进方向，是新型信息基础设施的重要组成部分，推进其发展对拉动有效投资等方面具有重要支撑作用 [4] 公司研发情况 - 基于光纤、无线等行业及产品技术底座，围绕运营商客户和海外市场进行产品研发，2024 年推出 FTTR 微分布产品等组网设备以及云计算设备 [6][7] - 研发将聚焦 AI 及 AI 与通信设备融合、50G PON 与 6G 通信技术预研、卫星终端等领域开展重点项目研发 [11] - 暂未参加其他公司 10G 宽带网络研发，在 6G、卫星互联网方面暂未与高校或科研院所建立合作，6G 方面暂无相关产品 [6][7][9] 其他问题回复 - 对投资者建议管理层集团暂停减持 3 年的建议会及时反馈给公司管理层 [5] - 运营商的三千兆宽带提速涉及多种千兆终端产品，进行了数批次大规模设备集采，产品形态多样化，千兆网渗透率逐步提升 [6] - 2024 年末和 2025 年一季度末分别对存货进行减值测试，对可能发生减值损失的存货计提了存货跌价准备 [7] - 公司出口业务比例较小，受关税影响不大，制定了国际化市场拓展战略，积极参加国际展会，加强海外市场本地化销售队伍建设，加大新兴市场开发 [9] - 2024 年 12 月 18 日发布减持预披露公告，拟减持原因是个人资金需求 [12]

高速宽带技术发展 - 千兆宽带推广涉及XGPON、WiFi6、5G等终端产品 已进行多批次大规模设备集采 产品形态呈现多样化趋势 [1] - 万兆光网是下一代光网络升级方向 包含50G-PON超宽接入 FTTH/FTTR与第7代无线局域网协同 高速光传输 光网络与AI融合等关键技术 [1] 公司技术优势与产品布局 - 技术底座覆盖光纤 无线 PON IPTV 路由器 热缩等领域 围绕运营商和海外市场研发 [1] - 2024年推出FTTR微分布产品 FTTR-X通感存算产品 XGPON Wi-Fi7网关 PON+4G基站等组网设备 [1] - 新增轻云盒 云电脑 云PAD 云化AI摄像头等云计算设备 完善产品线并开拓新市场 [1] 战略规划 - 深化"大市场 大项目 大客户"战略 优化运营体系 巩固传统业务同时培育新增长点 [2] - 聚焦国内运营商市场与国际市场 全面推进产品升级与市场拓展 [2]

公司业绩与财务表现 - 2024年归属上市公司股东净利润-2642.54万元，同比下降126.24%，扣非净利润-2784.92万元，同比下降129.60% [2] - 2024年营业收入17.67亿元，同比下降30.81%，与细分行业趋势一致 [2] - 2024年经营活动现金流4983.47万元，公司将通过优化应收账款管理、库存结构等措施提升资金效率 [12] - 2024年末及2025年一季度末分别计提存货跌价准备，因存在减值迹象 [6] 研发与产品布局 - 研发聚焦AI与通信设备融合、50G PON与6G技术预研、卫星终端等领域 [4] - 2024年推出FTTR微分布产品、FTTR-X通感存算设备、XGPON Wi-Fi7网关、PON+4G基站等新产品线 [7] - 6G领域暂无相关产品，未与高校或科研院所建立合作 [7][11] - 未参与华为10G宽带网络研发 [9] 市场战略与行业趋势 - 国内战略紧跟运营商网络建设与升级需求，海外战略加强本地化销售团队及新兴市场开发 [4][6] - 出口业务占比小，受关税战影响有限，国际化布局通过参展及本地化团队推进 [3] - 万兆光网（50G-PON、FTTR等）为行业升级方向，对数字化转型有重要支撑作用 [11] - 三千兆宽带提速推动XGPON、WiFi6等终端设备大规模集采，产品形态多样化 [8] 股东与管理层动态 - 实控人及高管减持系因个人资金需求 [1] - 管理层回应投资者建议回购股票时强调资金运用需结合行业规划及可持续发展 [3] - 2025年经营目标深化"大市场、大项目、大客户"战略，加大研发投入并探索算力、卫星通信等创新方向 [5]

授信情况 - 2024年度申请银行综合授信额度不超12亿元或等值外币[2] - 2025年4月2日与兴业银行成都分行签1亿元《额度授信合同》[3] - 《额度授信合同》短期流动资金贷款额度不超8000万元[4] - 2025年4月2日与兴业银行成都分行签最高债权额1.2亿元《最高额抵押合同》[5] 资产与业绩 - 公司注册资本271,024,580元[7] - 2024年末资产总额276,343.28万元，负债总额61,805.85万元[8] - 2024年末资产负债率22.37%，净资产214,537.44万元[8] - 2024年度营收173,020.33万元，净利润 - 3,730.36万元[8] 其他 - 抵押物总建筑面积12,662.02平方米，宗地面积19,965.18平方米[6] - 截至公告披露日无对外担保事项[9]

现金管理计划 - 公司及子公司拟用不超6亿元闲置自有资金现金管理，有效期12个月[1] 投资项目 - 华夏资本-财富金享3M3号投资1000万元，年化2.28%，收益56322.09元[4] - 川财证券睿选月享1号投资1000万元，未赎回[7] - 百瑞信投天盈7号投资630万元，未赎回[7] - 云南信托玉象季享1号投资3000万元，未赎回[7] - 外贸信托国金证券慧丰利3M - 30号投资2000万元，未赎回[7] - 百瑞信投天盈4号投资2000万元，未赎回[8] - 百瑞信投天盈5号投资2000万元，未赎回[8] - 工银理财产品投资4000万元，已赎回，收益37993.92元[8] - 粤财信托·随鑫益1号投资2000万元，未到期赎回[8] 产品到期信息 - 华夏资本3M3号集合资产管理计划2025年4月15日赎回[9] - 五矿国际信托国金资管尊享慧丰利6M - 21号2025年5月19日到期[10] 协定存款 - 中信银行成都锦绣支行协定存款额度10万元，2024年12月18日至2025年12月18日到期[10] - 招商银行成都红牌楼支行协定存款基本额度10万元，2024年10月18日至2025年10月17日到期[10] - 中国工商银行成都盐市口支行协定存款基本额度50万元，2024年8月20日至2025年8月19日到期[10] - 中国工商银行成都天府支行协定存款基本额度100万元，2024年8月26日至2025年8月25日到期[10] 大额存单 - 中国工商银行大邑支行2024年12月10日存入1058.8575万元三年期大额存单可转让[10] - 中国工商银行大邑支行2024年12月6日存入2117.0356万元三年期大额存单可转让[10] - 中国工商银行大邑支行2024年6月26日存入1043.3151万元三年期大额存单可转让[11] 过往收益 - 公司与中国民生银行成都分行现金管理合同收益880519.44元[13] 其他 - 公司及子公司前十二个月现金管理产品金额未超授权额度[14] - 公告由四川天邑康和通信股份有限公司董事会2025年4月22日发布[17]

公司业绩表现 - 天邑股份2024年营收17.67亿元，同比减少30.81%，归母净利润-2642.54万元，同比下降126.24%，扣非净利润-2784.92万元，同比减少129.60% [2] - 2024年一季度营收3.31亿元，归母净利润-2327.07万元，同比下滑38.55%和226.79% [2] - 公司上市7年后首次出现亏损，业绩下滑趋势延续至2024年一季度 [2] 行业概况 - 2024年电信业务收入1.74万亿元，同比增长3.2%，其中固定宽带业务收入2763亿元，同比增长5.5% [3] - 新兴业务（云计算、大数据、移动物联网等）收入4348亿元，同比增长10.6%，其中云计算、大数据、移动物联网业务收入分别增长13.2%、69.2%和13.3% [3] 主营业务分析 - 宽带网络终端设备产销量分别为1082.05万台和1258.29万台，同比下降29.45%和28.79%，营业收入16.27亿元，同比下降31.70%，毛利率12.20%，较上年下降3.97个百分点 [4][5] - 通信网络物理连接与保护设备、移动通信网络优化系统设备、热缩制品等、其他业务收入分别同比减少9.18%、22.86%、36.65%、52.97% [6] - 国际市场收入2024年为3559.18万元，较2023年的4954.73万元有所下降 [6] 同行对比 - 烽火通信2024年营收285.03亿元，同比减少8.44%，但归母净利润6.99亿元，同比增加38.38%，扣非净利润6.58亿元，同比增加44.85% [5] - 烽火通信通过成本管理、客户选择和研发效率提升实现盈利增长 [5] 研发与人员变动 - 2024年研发投入1.01亿元，同比减少21.49%，占营收比重5.74% [7] - 研发人员数量从2023年的397人减少至2024年的296人，降幅25.44%，占比从18.17%降至15.67% [7] - 公司员工总数从2023年的2185人减少至2024年的1889人 [7] 高管薪酬与减持 - 董监高薪酬普遍下降，如董事长李世宏薪酬从70.7万元降至43.2万元，董事李俊画从52.5万元降至36万元 [7] - 独立董事薪酬从10万元减至4.78万元 [8] - 2024年以来，实控人家族及部分董事、高管进行减持，套现金额从数万元至千万元不等 [8][9]

主要会计数据和财务指标 - 2025年一季度基本每股收益为-0.09元，同比下降228.57%，2024年同期为0.07元 [1] - 每股净资产7.93元，同比下降5.14%，2024年同期为8.36元 [1] - 营业收入3.31亿元，同比下降38.48%，2024年同期为5.38亿元 [1] - 净利润-0.23亿元，同比下降227.78%，2024年同期为0.18亿元 [1] - 净资产收益率-1.08%，同比下降233.33个百分点，2024年同期为0.81% [1] 前10名无限售条件股东持股情况 - 前十大流通股东累计持有10757.98万股，占流通股比49.34%，较上期减少77.09万股 [2] - 四川天邑集团有限公司为第一大股东，持股8377.51万股，占比38.43%，持股数量未变 [3] - 李世宏、李俊画、李俊霞分别减持35.50万股、87.97万股、80.92万股 [3] - 于曦华增持112.91万股，持股比例升至1.09% [3] - 汇添富基金管理股份有限公司-社保基金1802组合和黄小琴新进前十大股东 [3] - 严炜康和阮寿国退出前十大股东 [3] 分红送配方案情况 - 本次公司不分配不转赠 [3]

广发证券股份有限公司 截至 2024 年 12 月 31 日，结余募集资金（含利息收入扣除银行手续费的净 额）余额为 6,498.05 万元。 1 单位：元 关于四川天邑康和通信股份有限公司 2024 年度募集资金存放与使用情况的核查意见 广发证券股份有限公司（以下简称"广发证券"或"保荐机构"）作为四川 天邑康和通信股份有限公司（以下简称"天邑股份"或"公司"）首次公开发行 股票并在创业板上市的保荐机构，根据《证券发行上市保荐业务管理办法》《深 圳证券交易所创业板股票上市规则》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 2号——创业板上市公司规范运作》等有关规定，对天邑股份2024年度首次公开 发行募集资金实际存放与使用情况进行了审慎核查，具体核查情况如下： 一、募集资金基本情况 （一）实际募集资金金额、资金到位情况 经中国证券监督管理委员会《关于核准四川天邑康和通信股份有限公司首次 公开发行股票的批复》（证监许可[2018]423 号）核准，天邑股份首次向社会公开 发行人民币普通股（A 股）6,685.20 万股，募集资金总额为人民币 873,087,120.00 元，扣除各项发行费用 77,557,120. ...

审计相关 - 审计公司对公司2024年12月31日财务报告内部控制有效性审计[2] - 建立健全和评价内控有效性是董事会责任[3] - 注册会计师负责发表审计意见并披露重大缺陷[4] 审计结果 - 公司于2024年12月31日重大方面保持有效财务报告内控[6] 其他 - 审计报告日期为2025年4月17日[7]