证券代码：301489 证券简称：思泉新材 公告编号：2025-015 广东思泉新材料股份有限公司 关于 2024 年度利润分配方案的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏。 广东思泉新材料股份有限公司（以下简称"公司"）于 2025 年 4 月 14 日召开 了第三届董事会第二十一次会议、第三届监事会第十六次会议，审议通过了《关 于 2024 年度利润分配方案的议案》，本议案尚需提交股东大会审议。现将有关 事项公告如下： 一、2024 年度利润分配方案和资本公积金转增股本方案的基本情况 经致同会计师事务所（特殊普通合伙）审计，2024 年度公司实现归属于上 市公司股东的净利润为 52,455,918.06 元，提取 10%法定盈余公积金 7,427,041.47 元，截至 2024 年 12 月 31 日，公司合并报表可供股东分配的利润为 272,413,855.66 元，母公司可供股东分配的利润 296,458,124.02 元。根据利润分配应以母公司的 可供分配利润及合并报表的可供分配利润孰低原则，公司 2024 年度可供股东分 配的利润为 ...

主要会计数据和财务指标 - 基本每股收益0 91元 同比下降24 17 2023年为1 20元 2022年为1 35元 [1] - 每股净资产17 93元 同比增长3 7 2023年为17 29元 2022年为9 46元 [1] - 每股公积金11 54元 同比微降0 26 2023年为11 57元 2022年为3 43元 [1] - 每股未分配利润4 72元 同比增长12 38 2023年为4 20元 2022年为4 46元 [1] - 营业收入6 56亿元 同比增长51 15 2023年为4 34亿元 2022年为4 23亿元 [1] - 净利润0 52亿元 同比下降5 45 2023年为0 55亿元 2022年为0 58亿元 [1] - 净资产收益率5 17 同比下降58 44个百分点 2023年为12 44 2022年为15 37 [1] 前10名无限售条件股东持股情况 - 前十大流通股东合计持股973 98万股 占流通股28 65 较上期增加799万股 [1] - 深圳市富海新材二期创业投资基金新进持股313 09万股 占比9 21 [2] - 廖骁飞新进持股156 15万股 占比4 59 [2] - 吴攀新进持股128 18万股 占比3 77 [2] - 上海东熙投资新进持股107 10万股 占比3 15 [2] - 鹏欣环球资源新进持股97 56万股 占比2 87 [2] - 深圳市恒信华业旗下两只基金分别新进持股45 29万股和31 83万股 占比1 33和0 94 [2] - 深圳市上潮资本减持2 44万股 当前持股43 60万股 占比1 28 [2] - 深圳修能资本 林平仔 高盛公司等8名股东退出前十大股东行列 [2][3] 分红送配方案 - 每10股转增4股并派发现金红利2 5元 含税 [4]

收入和利润（同比环比） - 2023年营业收入为4.34亿元，同比增长2.74%[21] - 2023年归属于上市公司股东的净利润为5457.51万元，同比下降6.60%[21] - 2023年第四季度营业收入为1.12亿元，环比第三季度下降13.0%[24] - 2023年扣非净利润5374.19万元，同比增长4.14%[52] 成本和费用（同比环比） - 电子元件及电子专用材料制造行业直接材料成本为232,842,417.80元，占营业成本比重71.68%，同比增加0.32%[58] - 电子元件及电子专用材料制造行业制造费用为66,781,293.44元，占营业成本比重20.56%，同比大幅增加21.12%[58] - 销售费用为11,209,761.68元，同比增加25.70%[62] - 财务费用为-5,328,980.35元，同比大幅下降428.48%，主要系利息收入及汇兑收益增加[62] - 研发费用为23,143,864.39元，同比微降0.54%[62] 各业务线表现 - 热管理材料产品收入4.07亿元，占总营收93.73%，同比增长3.76%[53] - 纳米防护材料营业收入为575.26万元，同比增长29.76%[42] - 纳米防护材料收入575.26万元，同比增长29.76%，增速居各产品之首[53] - 磁性材料收入192.92万元，同比下降24.85%[53] 各地区表现 - 境外收入5611.04万元，同比增长15.31%，毛利率37.19%[54] - 境内收入占比87.08%，毛利率23.32%，同比下降1个百分点[54] 毛利率 - 电子元件及专用材料制造行业毛利率24.69%，同比下降1.05个百分点[54] 研发投入 - 研发费用为23,143,864.39元，同比微降0.54%[62] - 公司研发人员数量为74人，占总员工比例12.56%，同比增加4.23%[64] - 2023年研发投入金额为23,143,864.39元，占营业收入比例5.33%[64] 现金流量 - 2023年经营活动产生的现金流量净额为1.20亿元，同比大幅增长85.19%[21] - 经营活动产生的现金流量净额为120,141,041.40元，同比增长85.19%，主要因销售商品收到的货款增加及采用应付票据支付货款[67] - 投资活动产生的现金流量净额为-172,408,405.25元，同比下降33.92%，主要因购买理财产品且未到期收回[67] - 筹资活动产生的现金流量净额为370,607,986.23元，同比增长466.59%，主要因首次公开发行募集资金[67] - 现金及现金等价物净增加额为319,864,915.56元，同比激增15,755.58%[67] 资产和负债 - 2023年末资产总额为11.98亿元，同比增长79.00%[21] - 2023年末归属于上市公司股东的净资产为9.97亿元，同比增长143.65%[21] - 货币资金占总资产比例从11.73%增至36.52%，增加24.79个百分点，主要因首次公开发行股票募集资金[71] - 应收账款占总资产比例从21.20%降至13.57%，减少7.63个百分点[71] - 在建工程金额为234,684,641.37元，占总资产19.59%，主要因工业园建设[71] - 长期借款从121,124,697.23元降至0元，占总资产比例减少18.09个百分点，主要因偿还工业园项目贷款[71] - 交易性金融资产新增50,000,000.00元[73] 募集资金使用 - 募集资金净额为533,371,200元，累计投入项目318,586,300元，尚未使用余额226,510,800元[79][80] - 高性能导热散热产品建设项目（一期）承诺投资总额26,997.81万元，已投入16,862.18万元，进度62.46%，预计2025年10月18日达到预定可使用状态[82] - 新材料研发中心建设项目承诺投资总额8,200.00万元，已投入2,896.45万元，进度35.32%，预计2025年10月18日达到预定可使用状态[82] - 补充流动资金项目承诺投资总额12,100.00万元，已全额投入，进度100%[82] - 承诺投资项目合计承诺投资总额47,297.81万元，已投入31,858.63万元[82] - 超募资金总额6,039.31万元，其中1,800.00万元计划用于永久补充流动资金，截至2023年12月31日尚未转出[83] - 公司使用19,703.87万元募集资金置换预先投入募投项目的自筹资金，504.85万元置换已支付发行费用的自筹资金[83] - 公司使用不超过3亿元闲置募集资金和1.5亿元闲置自有资金进行现金管理[83] - 截至2023年12月31日，公司募集资金余额22,651.08万元，其中17,651.08万元存放于专户，5,000.00万元用于现金管理[84] 管理层讨论和指引 - 公司2024年将推进高性能导热散热产品建设项目（一期）和新材料研发中心建设项目的投产[90] - 公司热界面材料、热组件产品产能有限，难以满足未来业务发展需求，计划扩充相关产品产能[90] - 公司将继续巩固石墨散热产品在消费电子领域的优势，同时发展热管、均温板、散热模组等组件业务[89] - 公司计划将纳米防护材料业务打造为第二增长曲线，提升盈利水平[89] - 公司2024年将持续加大研发投入，加快产品技术迭代升级[91] 行业趋势 - 2023年全球智能手机出货量同比下降3.2%至11.7亿部，预计2024年将增长2.8%[32] - 2023年全球台式机和笔记本电脑出货量为2.74亿台，同比下降12.9%[33] - 2024年全球个人电脑出货量预计将达到2.654亿台，同比增长2.0%[33] - 2027年中国AI PC新机装配比例预计达到85%[33] - 2023年全球智能可穿戴产品出货量约为1.86亿部，同比增长2%[33] - 2024年全球可穿戴设备出货量预计达到5.597亿部，同比增长10.5%[33] - 2023年全球电动汽车电池装车量达到705.5GWh，同比增长38.6%[34] - 2024年全球动力电池出货量预计达到1.2TWh，同比增长35%[34] - 2024年中国锂电池市场出货量将超1,100GWh，同比增长27%[34] - 2024年中国动力电池出货量预计超820GWh，同比增长20%[34] 风险因素 - 公司原材料成本占主营业务成本比重较大，主要原材料包括PI膜、保护膜、离型膜等，价格波动可能影响经营业绩[93] - 公司外销业务采用美元结算，面临汇率波动风险，将密切关注外汇市场以降低影响[94] - 公司下游消费电子行业产品更新快、迭代周期短，对导热材料技术要求高[92] 公司治理 - 公司董事会由7名董事组成，其中独立董事3人[102] - 报告期内公司共召开8次董事会[102] - 公司监事会由3名监事组成，其中职工代表监事1名[104] - 报告期内公司共召开6次监事会[104] - 公司资产权属清晰完整，拥有独立的生产经营体系[107] - 公司财务独立，设有独立财务部门和银行账户[108] 股东和股权结构 - 董事长任泽明持有公司股份10,482,440股[112] - 董事兼副总经理廖骁飞持有公司股份6,245,340股[112] - 董事兼副总经理吴攀持有公司股份5,127,220股[112] - 公司董事、监事及高级管理人员合计持有股份21,855,000股[113] 利润分配 - 公司2023年度利润分配预案为以57,681,334股为基数，向全体股东每10股派发现金红利2.54元（含税）[4] - 公司现金分红金额为14,651,058.84元，占利润分配总额的100%[154] - 公司每10股派息2.54元（含税），股本基数为57,681,334股[154] - 公司可分配利润为242,036,036.66元[154] - 2023年度归属于上市公司股东的净利润为54,575,068.70元[155] - 提取法定盈余公积金5,796,112.68元，占净利润的10%[155] - 合并报表可供股东分配的利润为242,036,036.66元，母公司为244,265,808.42元[155] - 以总股本57,681,334股为基数，每10股派发现金股利2.54元，合计14,651,058.84元[155] 社会责任 - 公司为职工子女发放助学表彰奖金5600元[167] - 公司向西北工业大学教育基金会捐赠专项奖学金10万元[169] - 公司被东莞市评为"东莞市友善企业"和"东莞市儿童友好企业"[167] - 公司联合企石消防大队开展消防安全预演活动[168] - 公司联合企石镇新时代文明实践中心开展暑期公益课程活动[169] - 公司联合企石镇粤心安社会心理服务站开展心理关爱夏令营[169] - 公司常态化开展节能减排知识培训和宣传[168]

财务数据关键指标变化 - 2024年营业收入656,139,156.84元，同比增长51.10%[18] - 2024年归属于上市公司股东的净利润52,455,918.06元，同比下降3.88%[18] - 2024年经营活动产生的现金流量净额43,076,511.20元，同比下降64.15%[18] - 2024年资产总额1,520,592,679.96元，同比增长26.90%[18] - 2024年第四季度营业收入231,622,747.21元，为全年最高季度[20] - 2024年营业收入为656,139,156.84元，同比增长51.10%[54] - 2024年实现营业收入6.56亿元，同比增长51.10%[45] - 2024年销售费用为2270.61万元，同比增长102.56%[65] - 2024年管理费用为2806.42万元，同比增长91.05%[65] - 2024年研发费用为3620.13万元，同比增长56.42%[65] - 经营活动现金流入小计从2023年的436,690,572.52元增加到2024年的548,476,357.99元，同比增长25.60%[69] - 经营活动现金流出小计从2023年的316,549,531.12元增加到2024年的505,399,846.79元，同比增长59.66%[69] - 经营活动产生的现金流量净额从2023年的120,141,041.40元下降到2024年的43,076,511.20元，同比下降64.15%[69] - 投资活动现金流入小计从2023年的161,674.98元增加到2024年的563,330,432.44元，同比增长348,333.90%[69] - 投资活动现金流出小计从2023年的172,570,080.23元增加到2024年的811,122,881.12元，同比增长370.03%[69] - 筹资活动现金流入小计从2023年的715,477,469.52元下降到2024年的211,283,984.65元，同比下降70.47%[69] - 现金及现金等价物净增加额从2023年的319,864,915.56元下降到2024年的-196,006,901.44元，同比下降161.28%[69] 各条业务线表现 - 热管理材料收入608,974,826.10元，占总营收92.81%，同比增长49.62%[54] - 电子元件及专用材料制造行业营业成本491,761,755.10元，同比增长51.39%[56] - 热管理材料营业成本454,964,920.72元，同比增长48.70%[56] - 公司销售量783,691,606 PCS，同比增长22.50%，库存量同比增长40.83%[57] - 直接材料成本351,695,113.07元，占营业成本71.52%，同比增长51.04%[60] - 公司产品涵盖石墨散热膜、散热风扇、液冷板等完整热管理产品体系[39] - VC均热板生产良率达到98%，效率提高20%，生产人力节省50%[66] - 低粘度高导热有机硅灌封胶项目进入量产阶段，核心技术达到国内领先水平[66] - PECVD高均匀性涂层设备已投入生产使用，实现批量化生产[66] 各地区表现 - 境内收入614,376,189.67元，同比增长62.47%，占总营收93.64%[55] - 境外收入41,762,967.17元，同比下降25.57%，占总营收6.36%[55] - 北美大客户订单大幅增长，公司在该客户市场份额持续提升[45] - 公司终端客户包括北美大客户、小米、比亚迪等知名品牌[40] - 公司积极布局新能源汽车、储能、服务器等新兴行业客户[40] 管理层讨论和指引 - 公司2025年经营计划包括深耕战略客户、加强研发投入、推进重点项目实施和推行精益管理[97][98] - 公司可能面临行业竞争、海外业务经营、创新不达预期和原材料价格波动等风险[99][101][102] - 公司在越南投资建设散热产品项目，面临法律、税收和文化差异等风险[101] - 公司主要原材料包括PI膜、保护膜等，成本占比较大，价格波动可能影响业绩[102] - 公司未来十二个月内拟对外投资、收购资产或购买设备累计支出达到或超过最近一期经审计净资产的50%且超过3000万元人民币[165] - 公司未来十二个月内拟对外投资、收购资产或购买设备累计支出达到或超过最近一期经审计总资产的30%[165] 研发投入与创新 - 研发费用同比增长56.42%，研发人员数量同比增长72.97%[49] - 公司新增15项发明专利和5项实用新型专利，累计专利达118项[49] - 研发人员数量从2023年的74人增加到2024年的128人，同比增长72.97%[68] - 研发投入金额从2023年的23,143,864.39元增加到2024年的36,201,339.25元，同比增长56.42%[68] 客户与供应商集中度 - 公司前五名客户合计销售金额为2.97亿元，占年度销售总额的45.27%[62] - 客户一销售额为1.19亿元，占年度销售总额的18.08%[62] - 公司前五名供应商合计采购金额为2.53亿元，占年度采购总额的57.49%[63] - 供应商一采购额为1.04亿元，占年度采购总额的23.63%[63] 资产与负债变化 - 货币资金从年初的437,582,658.58元（占总资产36.52%）降至年末的273,383,532.60元（占总资产17.98%），减少18.54%，主要因支付长期资产款项[74] - 应收账款从年初的162,575,442.37元（占总资产13.57%）增至年末的302,792,042.08元（占总资产19.91%），增加6.34%，主要因销售增长[74] - 固定资产从年初的118,834,305.62元（占总

业绩总结 - 2023年营收434,247,693.42元，较2022年调整后增2.74%[1][5] - 2023年净利润54,575,068.70元，较2022年调整后降6.60%[1][5] - 2023年扣非净利润53,741,939.68元，较2022年调整后增4.14%[1][5] 财务指标 - 2023年末资产总额1,198,239,435.71元，较2022年末调整后增79.00%[2][5] - 2023年末净资产997,225,535.44元，较2022年末调整后增143.65%[2][5] - 2023年加权平均净资产收益率更正后为10.39%，较2022年调整后降4.98%[5] 其他 - 2023年担保金额7900万元，贷款于12月1日提前还清[7] - 公司将加强公告编制审核，提高信披质量[10]

担保额度 - 2024年度为子公司担保额度合计不超4亿元[2] - 为资产负债率70%以下子公司担保不超1.5亿元，以上不超2.5亿元[2] - 公司及控股子公司担保额度总计4亿，占净资产比例40.11%[11] 对广东可铭担保 - 为广东可铭提供229.5万元连带责任担保[3] - 提供担保前余额2970.4万元，提供后为3199.9万元[4] 担保现状 - 截至公告披露日，为子公司实际担保余额5800.07万元，占比5.82%[11] 担保细节 - 主债权为合同项下债权人对承租人享有的全部债权的51%，即229.5万元[5] - 租赁期限24个月，起租日为2025年4月7日[6] - 保证期间为承租人履行债务期限届满之日后三年止[8]

减持计划 - 吴攀计划减持不超1000000股，占总股本不超1.7337%，实施期2025.3.4 - 6.3[1] 减持情况 - 2025.3.12集中竞价减持576813股，占比1.0000%[2] - 2025.3.31大宗交易减持423187股，占比0.7337%[2] 持股变化 - 减持前吴攀持股5127220股，占比8.8889%，减持后持股4127220股，占比7.1552%[5] 其他说明 - 减持股份为首发前无限售流通股，符合规定，未超计划，不影响控制权和经营[4][8]

股东持股变动 - 廖骁飞持股比例从10.8282%降至10%[2][19][34] - 已减持477,700股，占总股本0.8282%[16][20][34] - 计划2025年3 - 6月减持不超100万股，占总股本1.7337%[16] 减持情况 - 2025年3月17日集中竞价减持177,700股，占0.3081%[20] - 2025年3月31日大宗交易减持300,000股，占0.5201%[20] 未来计划 - 减持计划未完毕，后续披露进展[35] - 未来12个月尚无明确增减持计划，但不排除可能[35]

减持情况 - 廖骁飞计划减持不超100万股，即不超总股本1.7337%[2] - 集中竞价交易减持177,700股，占总股本0.3081%[4] - 大宗交易减持300,000股，占总股本0.5201%[4] - 合计减持477,700股，占总股本0.8282%[4] 权益变动 - 变动前持股6,245,840股，占总股本10.8282%[7] - 变动后持股5,768,140股，占总股本10.0000%[2][7] 其他说明 - 不触及要约收购，不影响控股股东及实际控制人[2] - 符合相关规定，已履行报告义务，无违反承诺情况[10][11]

公司业务 - 业务分为热管理和环境适应两大模块，拥有完整热管理产品，可应用于消费电子终端及中高端散热领域 [1] - 是具备多种功能性材料核心技术和生产能力的提供商之一，可一站式解决电子电气产品多功能性需求 [2] 市场机遇与产品应用 - AI技术推动消费电子终端发展，散热应用市场扩容，公司将受益获更多订单 [2] - 导热垫片、导热凝胶等产品可应用于机器人 [2] - 为小米消费电子产品及小米汽车提供散热产品 [2] - 散热风扇等多个产品已应用于汽车座舱电子、新能源汽车动力电池等领域，与多家车企合作，产品进入知名新能源车企认证阶段 [2] 海外项目 - 越南思泉新材散热产品项目投资总额从3500万美元增至6500万美元，已完成境外投资备案、注册登记，取得土地使用权证书 [2] - 2024年12月设立越南控股孙公司，通过租赁厂房投产，加快越南布局进程 [3] 业绩情况 - 截至2024年三季度，营业收入4.25亿元，同比增长31.60%，环比增长70.79%；归属上市公司股东净利润4171.51万元，同比增长11.07%，环比增长44.27% [4] 核心技术 - 掌握高温烧结、定向成型等六大核心技术并产业化 [5] - 两项科学技术成果被认定为国内领先水平 [5] - 多个项目和产品获市级、省级荣誉 [5] 未来战略 - 以市场和客户需求为导向，巩固合作，布局海外，提升占有率、利润率和市场份额 [6] - 推进“热管理材料+热管理组件+热管理系统”产品策略，提供综合解决方案和服务 [6]