Table of Contents Title of each class Trading symbol Name of exchange on which registered BioLife Solutions, Inc. Common Shares BLFS NASDAQ Capital Market UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION Washington, DC 20549 FORM 10-Q ☑ QUARTERLY REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the quarterly period ended September 30, 2020 ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the transition period from to Commission F ...

财务数据和关键指标变化 - 第三季度总收入达1130万美元 同比增长71% [23] - 前9个月总收入3340万美元 同比增长75% [24] - 生物保存培养基收入740万美元 占总收入66% 同比增长22% [23] - 前9个月培养基收入2280万美元 同比增长25% [25] - 调整后毛利率第三季度为57% 去年同期为69% [26] - 前9个月调整后毛利率为60% 去年同期为71% [26] - 第三季度调整后运营亏损35.9万美元 去年同期亏损6.8万美元 [28] - 截至9月30日现金余额1.09亿美元 收购SciSafe后降至9400万美元 [30] 各条业务线数据和关键指标变化 - 培养基业务新增21家客户 累计支持超过450个临床项目 [11][12] - 自动化解冻产品收入27.7万美元 冷链管理收入49.4万美元 [23] - 冷冻柜及配件收入310万美元 环比增长27% [23] - 冷链管理平台已用于100多个临床试验 [15] - 冷冻柜业务新增23家客户 包括AskBio、Novavax等 [17] - SciSafe获得近300万美元COVID-19疫苗存储合同 且合同金额已增加 [20] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 通过收购SciSafe扩大生物存储服务能力 [8][19] - 正在开发两个新冷冻柜平台 预计第一季度推出 [18] - 计划垂直整合生产冷链管理平台的干蒸汽运输箱 [18] - 继续寻求并购机会以扩大细胞和基因治疗工具组合 [22] - 目标在未来几年实现1亿美元的中期收入目标 [10] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - COVID-19影响了冷冻柜和自动化解冻产品的销售 [16][60] - 培养基业务受益于行业从自制转向商业化产品的趋势 [14] - SciSafe业务可快速扩展以满足COVID-19疫苗存储需求 [20] - 预计冷冻柜业务在环境正常化后将恢复增长 [47] 其他重要信息 - 公司目前发行在外3270万股 完全稀释后3570万股 [30] - 培养基产能目前约4000-5000万美元 通过增加班次可提升至7000-8000万美元 [45] - SciSafe设施利用率约为53% 2019年EBITDA利润率约18% [65] 问答环节所有的提问和回答 关于培养基业务 - 新增客户主要来自行业口碑传播和科学证据积累 [34][35] - 第一季度部分客户建立安全库存导致需求前移 但主要是短期现象 [51][52] 关于冷链管理平台 - 已完成一家商业细胞治疗公司的验证工作 但暂不能披露细节 [16][68] - 验证过程涉及大量工作 包括7/24全天候监控运输 [69] 关于SciSafe业务 - 专注于生物制药和细胞基因治疗领域 不计划进入通用生物存储市场 [58] - 合同收入将按服务提供进度确认 [76] - 预计2021年贡献收入900万美元 包括已公布的270万美元合同 [77] 关于COVID-19影响 - 主要影响高单价设备销售 如冷冻柜和自动化解冻产品 [60] - 欧洲市场影响有限 因75%以上收入来自北美 [71] 关于并购计划 - 管理层认为当前具备执行更多并购的能力 [43] - 优先考虑能带来人才和技术的补强型收购 [44]

收入和利润（同比环比） - 2020年第二季度总收入为992万美元，同比增长48%，上半年总收入为2208.2万美元，同比增长77%[179] - 生物保存培养基产品收入在2020年第二季度增长34万美元（5%），上半年增长320万美元（27%）[179] - 公司估计因COVID-19安全库存采购带来150万至200万美元的额外培养基收入[179] - 2020年第二季度自动化解冻设备收入为37.6万美元，与2019年同期持平，但受疫情影响交付延迟[179] 成本和费用（同比环比） - 2020年第二季度产品成本和租赁收入成本为449.9万美元，同比增长129%，上半年为906.7万美元，同比增长151%[181][182] - 研发费用在2020年第二季度增长78.6万美元（114%），上半年增长210万美元（199%）[185] - 销售和营销费用在2020年第二季度增长42.1万美元（45%），上半年增长120万美元（65%）[190] 业务线表现 - 冷冻保存介质产品已应用于超过400项客户临床试验[161] - 自动化解冻产品线通过收购Astero Bio Corporation于2019年4月扩充[168] - 云连接运输容器技术通过2019年8月收购SAVSU Technologies获得[169] - 液氮冷冻存储设备通过2019年11月收购Custom Biogenic Systems补充[171] - 公司专有冷冻保存介质可显著延长细胞和组织保存期限及复苏后存活率[164] - 液氮存储设备温度监测系统可记录-200°C至+50°C范围数据[174] 收购与业务多元化 - 2019年收购三家公司后收入来源多元化，2020年上半年延续此趋势[178] - 2020年上半年完成对Astero、SAVSU和CBS的三项收购，涉及现金、股票和或有对价[201] - 2019年投资活动包括1240万美元用于收购Astero[207] - 2020年投资活动主要用于购买SAVSU的租赁资产[207] COVID-19影响 - 公司2020年3月收到1.5至2百万美元超额订单，客户为应对供应链中断囤积冷冻保存介质产品[176] - 新冠疫情期间资本设备销售受负面影响，客户设施关闭导致交付延迟[176] - 公司估计因COVID-19安全库存采购带来150万至200万美元的额外培养基收入[179] 现金流与融资 - 2020年6月30日公司现金及等价物为2990万美元，较2019年底640万美元显著增加[201] - 2020年上半年经营活动产生的净现金为490万美元，同比增长328万美元[203][205] - 2020年上半年投资活动使用的净现金为170万美元，同比减少1102万美元[205][207] - 2020年上半年融资活动提供的净现金为2022万美元，主要来自Casdin Capital的2000万美元股票销售[205][208] - 2020年上半年现金及现金等价物净增加2343万美元，而2019年同期净减少1104万美元[205] - Casdin Capital LLC投资公司2000万美元[202] - 公司公开发行5,951,250股普通股，每股14.50美元，净收益约8100万美元[202] - 公司当前现金及现金等价物水平预计可满足未来12个月的流动性需求[202] 其他财务数据 - 2020年第二季度因认股权证公允价值变动产生1644万美元非现金损失[196] - 截至2020年6月30日，公司无任何表外安排[209] 客户与市场潜力 - 公司预计每个商业化应用客户年收入可达50万至200万美元[167]

Biolife Solutions, Inc. (NASDAQ:BLFS) Q2 2020 Earnings Conference Call August 6, 2020 4:30 PM ET Company Participants Roderick de Greef - CFO, COO & Secretary Michael Rice - President, CEO & Director Conference Call Participants Jacob Johnson - Stephens Inc. Marc Wiesenberger - B. Riley FBR, Inc. Carl Byrnes - Northland Capital Markets Corey Deutsch - Analyst Operator Welcome to the BioLife Solutions Second Quarter 2020 Conference Call. My name is Rebecca, and I will be your operator for today's call. Opera ...

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Table of Contents UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION Washington, DC 20549 FORM 10-Q ☑ QUARTERLY REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the quarterly period ended March 31, 2020 ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the transition period from to | --- | --- | |---------------------------------------------------------------------------------------|-------------------------------------------------- ...

收购交易详情 - Astero Bio Corporation收购总金额为2500万美元，包括800万美元初始现金支付和450万美元延期现金支付，以及最高350万美元的盈利支付和2021年额外500万美元的盈利支付[179] - SAVSU Technologies收购中公司支付了110万股未注册普通股，总价值1990万美元（每股18.12美元），以收购其未持有的56%股份[182] - Custom Biogenic Systems收购总金额为1500万美元，包括1100万美元现金支付和400万美元普通股，以及最高1500万美元的盈利支付[184] - Custom Biogenic Systems收购中净有形资产公允价值为600万美元，可识别无形资产公允价值为680万美元，商誉为310万美元[185][186] - 2019年收购Astero支付现金1250万美元，潜在或有对价850万美元[233] - 2019年收购CBS支付现金1100万美元，股票400万美元，潜在或有对价1500万美元[233] - 2020年预计支付Astero收入相关的或有对价48.4万美元[233] 产品线表现 - 公司产品组合包括生物保存介质、自动解冻设备、智能云连接运输设备和液氮冷冻设备，服务于生物药物制造和交付过程[175][176] - Astero的ThawSTAR产品线专注于标准化解冻过程，减少污染和过热风险，适用于细胞和基因疗法[178] - SAVSU的evo云连接平台提供实时追踪生物产品的温度、湿度、倾斜度等信息，适用于细胞和基因疗法公司[181] - 2019年收购的三家公司贡献了自动化解冻设备收入118.4万美元、evo运输箱租赁收入69.2万美元、冷冻柜及配件收入213.7万美元[210] 收入和利润变化 - 2019年公司总收入为2737.1万美元，同比增长39%，其中生物保存介质产品收入增长360万美元，增幅18%[210][211] - 2019年营业成本增加254.3万美元（41%），占收入比例从31%升至32%，包含收购导致的库存增值摊销28.9万美元[213][215] - 2019年其他总支出为297.8万美元，较2018年的2866.7万美元下降90%[229] - 2019年利息净收入为50.1万美元，较2018年增长81%[229] - 2019年SAVSU收购带来非现金收益1010.8万美元[229] 成本和费用变化 - 研发费用激增187万美元（144%），主要来自收购整合和股权激励费用[213][216] - 销售与营销费用增长208.6万美元（80%），源于收购业务并入及直销成本增加[213][217] - 管理费用增加294.3万美元（49%），反映收购相关支出及基础设施扩建[213][219] - 无形资产摊销费用新增107.9万美元，全部来自2019年收购[213] - 销售与营销费用预计将增加，以支持因2019年收购带来的更广泛产品线[222] 现金流状况 - 2019年底现金及现金等价物为640万美元，较2018年底的3070万美元大幅减少[233] - 2019年投资活动现金流出2701.8万美元，主要用于收购Astero、SAVSU和CBS[236][239] - 2019年经营活动现金流入121.3万美元，较2018年下降113.5万美元[236][237] 会计政策和资产状况 - 公司收入确认政策基于ASC 606，收入在控制权转移给客户时确认，且合同不包含重大融资成分或可变对价[189] - 公司库存按成本与可变现净值孰低计量，采用先进先出法，并定期评估过剩和过时库存[191] - 公司持有的租赁资产包括evo运输设备及相关组件，按三年折旧期计提折旧[193] - 商誉在2019年12月31日的定量评估中未发生减值[198] - 2019年确认或有对价公允价值变动5万美元[213] 税务和经营亏损 - 公司持有4470万美元美国联邦净经营亏损结转额，其中3490万美元将在2020-2037年间到期[206]

BioLife Solutions, Inc. (NASDAQ:BLFS) Q1 2020 Earnings Conference Call May 14, 2020 4:30 PM ET Company Participants Roderick de Greef - Chief Financial Officer Mike Rice - President & Chief Executive Officer Conference Call Participants Paul Knight - Janney Montgomery Suraj Kalia - Oppenheimer Jacob Johnson - Stephens Blair Cohn - H.C. Wainwright Thomas Flaten - Lake Street Capital Marc Wiesenberger - B. Riley FBR Christopher Hillary - Roubaix Capital Carl Byrnes - Northland Capital Operator Ladies and gent ...

NASDAQ : BLFS Q4 & FY2019 Earnings Call March 11, 2020 BioLife Solutions Q4 & FY2019 Earnings Call : March 11, 2020 1 Disclaimer NASDAQ: BLFS Cautions Regarding Forward Looking Statements Except for historical information contained herein, this press release contains forward-looking statements within the meaning of the Private Securities Litigation Reform Act of 1995. These forward-looking statements include, but are not limited to, statements concerning the expected financial performance of the company fol ...

NASDAQ : BLFS Investor Presentation March 2020 BioLife Solutions Investor Presentation : March 2020 1 Disclaimer NASDAQ: BLFS Cautions Regarding Forward Looking Statements Except for historical information contained herein, this press release contains forward-looking statements within the meaning of the Private Securities Litigation Reform Act of 1995. These forward-looking statements include, but are not limited to, statements concerning the expected financial performance of the company following the compl ...